INTERIM REPORT 2025 中期 報 告 中期報告 Litian Pictures Holdings Limited 董事會 執行董事 袁力先生 （主席） 田甜女士 （首席執行官） 黃志強先生 林明偉先生 黃美緣女士 獨立非執行董事 謝國興先生 （於2026年1月13日退任） 謝濤權先生 任悅恒先生 （於2026年1月13日退任） 敬全亮先生 （於2026年1月13日獲委任） 諶通先生 （於2026年1月16日獲委任） 審核委員會 謝國興先生 （主席）（於2026年1月13日退任） 謝濤權先生 任悅恒先生 （於2026年1月13日退任） 敬全亮先生 （於2026年1月13日獲委任） 諶通先生 （主席）（於2026年1月16日獲委任） 力天影業控股有限公司 目錄 | 2 | 公司資料 | | --- | --- | | 4 | 財務摘要 | | 5 | 管理層討論與分析 | | 13 | 企業管治及其他資料 | | 19 | 綜合損益及其他全面收益表 | | 20 | 綜合財務狀況表 | | 22 | 綜合權益變動表 | | 23 | 簡明綜合現金流量表 | | 24 | 未經審核中期財務報表附註 ...

股东投票 - 2026年3月23日股东特别大会所有决议案获独立股东投票通过[3] - 赋予独立股东投票权股份总数为367,619,499股[4] 股份情况 - 执行董事田甜全资公司持有64,380,501股，就授予新一般授权决议案放弃投票[4] 决议结果 - 授予董事发行新股份一般授权决议案赞成票54,028,000股，占比100%[6] - 批准回购股份总数增加决议案赞成票54,028,000股，占比100%[6]

会议信息 - 力天影业股东特别大会于2026年3月23日下午二时三十分在中国深圳中洲大厦1803室举行[2] 授权与批准 - 需授予董事发行公司新股份的一般授权[3] - 需批准将回购股份总数加至可能发行股份总数[3] 表格提交 - 代表委任表格须不迟于2026年3月21日下午二时三十分送交卓佳证券登记有限公司[5] - 卓佳证券登记有限公司地址为香港远东金融中心17楼[5]

股东特别大会 - 公司将于2026年3月23日下午二时三十分在深圳中洲大厦1803室举行股东特别大会[3] - 若当日上午七时正后8号或以上台风或“黑色”暴雨信号生效，大会延期[10] 决议案 - 普通决议案1批准董事处置额外股份，不超已发行股份20%[5][6] - 普通决议案2授权董事行使相关授权，不超已发行股份20%及购回股份数目[7] 股份过户 - 2026年3月18日至23日暂停办理股份过户登记[8] - 股份过户文件须于2026年3月17日下午四时三十分前送达[8]

业绩总结 - 2024年1月1日至2025年6月30日集团亏损净额5.54066亿元[28] - 2025年6月30日集团流动负债净额5.16795亿元，负债净额5.15688亿元[28] - 2025年6月30日集团资产负债比率为负31%[23] - 2025年6月30日集团银行存款及手头现金约为人民币910万元[25] - 2025年6月30日集团约91%贸易应付款项账龄超两年，含8483.3万元及相关利息开支1031.5万元[29] - 2025年6月30日集团未能偿还银行及其他贷款1.50355亿元和相关利息4548万元[26][29] - 18个月期间集团仅通过新股份配售获6.0百万港元融资及来自电视剧共同投资人的人民币3.0百万元[67] - 18个月期间经营活动所得现金净额约为人民币18.1百万元，较2023财年的约人民币64.1百万元大幅减少[67] - 18个月期间除税前亏损约人民币548.2百万元，2023财年除税前亏损约人民币143.5百万元[67] 股份相关 - 现有一般授权允许董事配发、发行及处理最多72,000,000股新股份，占股东周年大会日期已发行股份总数的20%[8] - 2026年2月4日完成配售72,000,000股新股份，公司已悉数动用现有一般授权[14] - 新一般授权建议授予董事，可配发、发行及处理不超股东特别大会日期已发行股份总数20%的新股份[9] - 截至最后实际可行日期，公司有432,000,000股已发行股份[15] - 新一般授权获悉数动用时可发行8640万股股份，相当于最后实际可行日期已发行股份总数的20%及经扩大已发行股份总数的约16.67%[36] - 现有公众股东股权将从最后实际可行日期约85.10%摊薄至约70.91%，潜在最高摊薄约14.19%[36] 未来展望 - 公司计划动用财务资源支付剧集制作成本等，直至2026年12月[68] - 集团管理层积极寻求发展其他业务线机遇以实现业务多元化和拓宽收入来源，但尚未制定实质计划[65] 融资相关 - 公司预计资金需求至少为7.704亿元，其中5.168亿元为截至2025年6月30日的集团流动负债净额[26] - 2026年1月14日根据一般授权配售新股份筹得款项净额1400万港元，预计2026年12月底前按拟定用途动用[33] - 2025年3月11日根据一般授权配售新股份筹得款项净额578万港元，已按拟定用途动用[33] - 债务融资向金融机构借款通常需至少6个月完成尽职调查及磋商[22] - 供股或公开发售通常需至少五至六个星期完成，若需股东批准程序可能延长至两个月以上[24] - 不召开股东大会，完成供股或公开发售预计需时29至33个营业日；召开股东大会则预计需时41个营业日[74] - 其他融资选择（根据特别授权发行股份、债务融资、供股、公开发售）不适合公司[72][74] 会议相关 - 公司将于2026年3月23日下午二时三十分召开股东特别大会，考虑及酌情批准建议授出新一般授权[4][8] - 代表委任表格需不迟于2026年3月21日下午二时三十分交回[39] - 公司于2026年3月18日至23日暂停办理股份过户登记手续[40] - 过户表格及股票需不迟于2026年3月17日下午四时三十分送达[40] - 独立董事委员会已成立就授出新一般授权向独立股东提供意见[41] - 第九资本有限公司获委任为独立财务顾问提供意见[41] - 董事建议独立股东投票赞成授出新一般授权的决议案[43] - 独立董事委员会认为授出新一般授权公平合理，符合整体利益[48] - 普通决议案1批准公司董事在有关期间内行使权力处置额外股份，所配股份总数不得超过通过决议案当日公司已发行股份（不包括库存股份）数目的20%[85][86] - 普通决议案2待决议案1获通过后，授权董事就不超过公司在本决议案通过当日已发行股份（不包括库存股份）总数之20%及通过本决议案后公司购回之股份数目（最多相当于根据于股东周年大会通过之决议案在股东周年大会日期之已发行股份数目之10%）行使授权[88] - 若股东特别大会当日上午七时正后任何时间八號或以上颱風信號或「黑色」暴雨警告信號生效，大会将延期，公司将在网站公告重新安排的会议信息[90]

股本与股份 - 本月底法定/注册股本总额为500万港元[1] - 上月底已发行股份4.32亿股，本月增加7200万股[2] - 25%为适用的公众持股量门槛[3] 股份计划与配售 - 2020年5月24日股东大会通过股份期权计划[4] - 2026年2月4日配售新股，增7200万股，价格0.2港元[5]

中期财务业绩概览 - 报告期内，公司实现收益人民币37.6百万元，较2024年同期的10.1百万元大幅增长275% [1] - 报告期内，公司毛利为人民币6.9百万元，较2024年同期的3.7百万元有所增长 [1] - 报告期内，公司权益股东应占亏损为人民币11.5百万元，较2024年同期的10.5百万元亏损扩大9.72% [1] 收益变动原因 - 收益显著增长主要源于自制电视剧发行及播映权许可所得收益增加约人民币3370万元 [1] 利润分配情况 - 董事会决议不就截至2025年12月31日止六个月宣派中期股息 [1]

中期业绩表现 - 公司取得收益3764.1万元人民币，同比增长274.24% [1] - 公司权益股东应占期内亏损1151.9万元，同比增长9.72% [1] - 每股亏损0.03元 [1] 收益增长驱动因素 - 收益增加主要由于自制电视剧发行及播映权许可所得收益增加约3370万元人民币 [1]

中期业绩表现 - 截至2025年12月31日止6个月，公司取得收益3764.1万元人民币，同比增长274.24% [1] - 公司权益股东应占期内亏损为1151.9万元人民币，同比增长9.72% [1] - 每股亏损为0.03元 [1] 收益增长驱动因素 - 收益大幅增长主要源于自制电视剧发行及播映权许可所得收益增加约人民币3370万元 [1]

核心财务表现 - 截至2025年12月31日止六个月的收益为人民币3760万元，较截至2024年6月30日止六个月的人民币1010万元大幅增加275% [1] - 同期毛利为人民币690万元，较截至2024年6月30日止六个月的人民币370万元有所增长 [1] - 公司权益股东应占亏损为人民币1150万元，较截至2024年6月30日止六个月的人民币1050万元增加9.72% [1] - 每股基本及摊薄亏损均为人民币0.03元，与上一可比期间持平 [1] 公司运营与股东回报 - 董事会决议不就截至2025年12月31日止六个月宣派中期股息 [1]