业绩总结 - 2022年和2021年公司净亏损分别为6897446美元和13478069美元[83] - 2022年底公司现金及等价物为1661434美元，当年运营活动使用现金4752750美元[83] - 截至2023年6月30日，公司股东权益为433万美元，高于纳斯达克要求的最低股东权益250万美元[141] - 2023年9月30日公司现有现金220万美元，仅够支撑当前运营计划至2024年2月[82] - 2023年6月30日公司现有现金361万美元，仅够支撑当前运营计划至2023年11月[85] 用户数据 - 两项调查近3000份回复显示，每月12美元为实现收入最大化的最优价格，7.99美元为实现市场份额最大化的价格[29] - 调查显示29%的受访者至少有可能订阅该产品[29] - 截至2023年11月6日，公司普通股约有138名登记持有人，A类认股权证有1名登记持有人[191] 未来展望 - 公司的faidr App预计将产生公司未来大部分收入[36] - 公司历史收入来自电台移动应用平台，未来收入增长依赖新软件服务[88] - 公司增长战略包括行业收购，但可能受多种因素限制，且依赖合适候选人和有效整合[101] 新产品和新技术研发 - 公司开发了用于音频的专有AI平台和播客创新技术[23] - faidr应用可让消费者收听无广告的AM/FM广播电台并个性化收听体验[24] - 公司开发的播客平台能帮助播客创作者创建内容、规划剧集等[25] - 2023 - 2024年将持续增强faidr App播客功能[200] 市场扩张和并购 - 出售股东拟发售普通股数量最多为52,631,578股，公司最高可获1000万美元收益用于一般公司用途[7][8][9][72] - 2023年11月6日，公司与White Lion签订购买协议，有权要求其购买最高1000万美元新发行普通股，预计净收益最高990万美元[173][185] 其他新策略 - 公司基于faidr平台创建订阅收入池，预计按听众收听时间与电台和其他内容提供商分享[50]

营收情况 - 公司在2023年6月30日的营收为0美元[109] 成本情况 - 直接服务成本在2023年6月30日的三个月内增加了1,506美元，达到45,038美元[111] 费用情况 - 销售和营销费用在2023年6月30日的三个月内减少了516,259美元，降至223,760美元[112] - 研发费用在2023年6月30日的三个月内增加了29,112美元，达到180,363美元[113] - 总体和行政费用在2023年6月30日的三个月内增加了49,955美元，达到892,510美元[114] - 折旧和摊销费用在2023年6月30日的三个月内增加了171,613美元，达到442,618美元[115] - 其他费用在2023年6月30日的三个月内增加了536,549美元，达到538,572美元[116] 财务状况 - 公司在2023年6月30日的净亏损为2,322,862美元[109] - 公司在2023年6月30日的现金为3,605,144美元[123] - 截至2023年6月30日，公司现金余额为3,605,144美元[133] - 六个月截至2023年6月30日，公司经营活动现金流为-2,214,729美元[135] - 六个月截至2023年6月30日，公司投资活动现金流为-529,503美元[136] - 六个月截至2023年6月30日，公司融资活动现金流为4,687,941美元[138] - 六个月截至2023年6月30日，公司累计亏损为76.2百万美元[140] - 六个月截至2023年6月30日，公司现金为3,605,144美元[140] - 六个月截至2023年6月30日，公司从发行普通股和相关方债务中获得的现金流为4,687,941美元[138] 预测展望 - 公司预计未来支出将增加，特别是在继续faidr的开发、市场推广方面[141] 公司规模 - 公司是一家“小型报告公司”，根据规则12b-2，不需要提供关于市场风险的信息[147]

公司业务及产品 - Auddia是一家总部位于科罗拉多州博尔德的科技公司，通过开发专有的AI平台和创新技术为音频提供了全新的消费体验[70] - faidr是Auddia推出的首款音频超级应用程序，用户可以在无广告的情况下收听任何AM/FM广播电台，并通过跳过和插入点播内容来个性化收听体验[71] - Auddia还开发了一个播客平台，为播客提供一套独特的工具，帮助他们创建额外的数字内容，规划节目，建立品牌，并通过新的内容分发渠道实现内容变现[72] - 公司在Google的TensorFlow开源库上开发了AI平台，用于在faidr应用中提供高级AM/FM广播收听体验[73] - faidr App旨在通过订阅费用让消费者收听任何流媒体AM/FM广播电台，播客和faidrRadio独家内容[74] - 公司通过多次消费者试用，于2022年2月15日正式推出了faidr App，并在2023年2月添加了faidrRadio独家内容[75] - 公司还开发了播客平台，旨在填补新兴音频媒体领域的空白，并为播客提供多种收入渠道[77] 财务状况及资金需求 - 公司计划通过销售股权、债务融资或其他资本来源来支持持续运营和实现增长战略，直到能够通过产品销售实现显著收入[83] - 公司在2023年3月31日的现金余额为239,040美元，计划通过额外融资来完成产品线的开发，并实现产品的市场适应性和收入[86] - 公司宣布开始追求收购策略，以加速用户获取和增长收入和现金流，目前正在与三个潜在收购目标进行积极的讨论[88] - 公司在2023年3月31日拥有239,040美元现金，但需要额外资金来完成产品线开发和市场推广[123] - 公司的持续亏损和资金需求存在不确定性，可能影响其继续作为一个持续经营实体[124] 费用及现金流 - 销售和营销费用在2023年3月31日结束的三个月内从357,066美元降至225,118美元，降低了37%[97] - 研发费用在2023年3月31日结束的三个月内从148,763美元增至210,126美元，增长了41.3%[98] - 总体和行政费用在2023年3月31日结束的三个月内从1,017,730美元降至926,826美元，降低了8.9%[99] - 折旧和摊销费用在2023年3月31日结束的三个月内从176,127美元增至443,035美元，增长了151.5%[100] - 其他收入（费用）净额在2023年3月31日结束的三个月内从1,010美元增至307,906美元[101] - 现金流量分析显示，2023年3月31日结束的三个月内，经营活动现金流为-1,073,241美元[117] - 投资活动现金流在2023年3月31日结束的三个月内为-270,574美元[118] - 融资活动现金流在2023年3月31日结束的三个月内为-78,580美元[119]

发行情况 - 公司拟公开发行最多6819732个单位，每个单位含一股普通股等，发行价0.8798美元，预计总收益约600万美元[8] - 公司授予承销商45天选择权，可购买最多15%普通股和/或认股权证[16][79][192][193] - 承销折扣为发行证券总收益7.0%[17] - 预计发行净收益约530万美元，承销商全额行使超额配售权则约620万美元[82][98] - 每股发行价每增减0.20美元，净收益增减约130万美元[99] - 发行股份数量每增减700,000股，净收益增减约60万美元[99] 股价与权证价格 - 2023年3月22日，公司普通股收盘价为每股0.96美元[11] - 2023年3月22日，A系列认股权证最后报告销售价格为每份0.218美元[13] - 2023年3月24日，公司普通股收盘价为每股0.8798美元[194][195] 用户数据 - 两项定价调查近3000份反馈，12美元/月可使收入最大化，7.99美元可使市场份额最大化，29%受访者有订阅意向[39] - 2022年2月15日在faidr应用上推美国主要电台，最初约4000个，现超6200个AM/FM流[40][58] - 公司历史上曾为超580个电台提供同步数字内容[54] 财务状况 - 截至2022年12月31日，现金及现金等价物为166万美元，预计维持运营至2023年4月初[85] - 收到发行净收益并偿还过桥票据后，现金资源足以支持2023年第四季度运营[86] - 截至2022年12月31日，实际现金为1,661,434美元，调整后为4,791,434美元[109] - 截至2022年12月31日，历史净有形账面价值赤字约 - 0.5百万美元，每股 - 0.0401美元[114] - 调整后净有形账面价值约440万美元，每股0.2259美元，现有股东每股增加0.2659美元，新投资者每股稀释0.6539美元[115] - 假设公开发行价格每增减0.20美元，调整后每股有形账面价值增减0.0651美元，新投资者每股稀释增减0.0651美元[116] - 发行单位数量每增减700,000个单位，调整后有形账面价值增减约0.6百万美元，每股增减0.0206（0.0221）美元，新投资者每股稀释减增0.0206（0.0221）美元[117] - 若承销商全额行使超额配售权，本次发行后调整后每股有形账面价值为0.2554美元，现有股东每股增加0.0296美元，新投资者每股稀释0.6244美元[118] 股份与股权 - 发行前公司普通股流通股数为12,850,709股，发行后为19,670,441股，若承销商全额行使选择权则为20,693,401股[79][93] - 2022年12月31日已发行普通股数量为12,654,949股，多项预留发行股份未包含在内[119] - 公司授权股本包括100,000,000股普通股，10,000,000股优先股，面值均为每股0.001美元[123] - 截至2023年3月10日，有12,850,709股流通股，约138名登记股东，无优先股[149] - 截至2023年3月10日，有653,855份流通普通股认股权证，加权平均行使价4.81美元，部分将于2023年10月和2027年11月到期[150] - 截至2023年3月10日，有292,843份流通普通股期权，加权平均行使价3.65美元[152] - 截至2023年3月10日，有511,450股普通股预留用于发行流通股票期权和受限股票单位[153] - 2023年股权奖励计划自2023年1月1日起“自动增长”632,747股，目前授权发行总计2,753,567股普通股[154] - 2023年3月10日，2020年股权奖励计划下有1,044,080份行使价1.39美元的流通普通股期权、275,250份流通受限股票单位，1,143,803股可用于未来授予[156] 其他 - 公司作为新兴成长型公司，持续至最早满足特定条件之一[64] - 公司高管等同意在招股书日期后90天内不处置股份[82][93][177][196] - 《特拉华州公司法》第203条对公司“业务合并”有限制[130][131] - 公司章程规定股东罢免董事条件及诉讼专属法院[132][139] - A类认股权证行使价、行使时间及终止日期[141] - 公司发行单位由一股普通股和一份认股权证组成，预付认股权证行使价格为每股0.0001美元，普通认股权证行使价格可由董事会酌情降低[158][164] - 公司需在受报告要求约束至少90天后，特定人员满足条件可公开出售股份[178][180] - 公司已同意向承销商报销最高90,000美元可报销费用[191][193] - 公开发行价格由公司与承销商协商确定，受多种因素影响[194][199]

证券发行 - 公司拟尽快在注册声明生效后向公众发售证券[3] - 以承销方式公开发行最多一定数量单位，每单位含一股普通股和一份认股权证，假定发行价下总收益约数百万美元[7] - 发行前公司普通股流通股数为12850709股[77][78] - 授予承销商额外购买最多15%普通股和/或普通认股权证的期权，为期45天[15] - 承销折扣为公司本次发售证券总收益的7.0%[16] - 预计本次发行净收益约为____百万美元，若承销商行使超额配售权则约为____百万美元[78] 股价与财务数据 - 2023年3月22日，公司普通股收盘价为0.96美元/股，A系列认股权证最后报告售价为0.218美元/份[10][12] - 截至2022年12月31日，公司实际现金为166.1434万美元[103] - 截至2022年12月31日，公司历史净有形账面价值约为362.7187亿美元，每股0.29美元[107] - 截至2023年3月10日，公司流通在外普通股为12,850,709股，约有138名登记股东[141] 用户数据 - 2022年2月15日在faidr应用上推出美国所有主要广播电台，目前该应用已有超6200个AM/FM电台流[38][56] 未来展望 - 公司认为收到发行净收益后，现金资源足以支持运营至2023年第四季度[81] - faidr应用预计将产生公司未来大部分收入[44][45] 新产品和新技术研发 - 开发音频AI平台和播客创新技术，重塑消费者与音频的互动方式[31] - faidr应用让消费者可收听无广告的AM/FM电台，有个性化收听体验，还包含播客和独家内容[32] - 开发播客平台，可让播客创作者通过新数字广告等渠道增加收入[39] - 播客平台的互动数字内容提要可让创作者讲述更深入故事，并增加数字广告收入[40] 市场扩张和并购 - 公司与广播电台合作，电台有经济动力推广faidr应用，公司将用订阅收入补偿电台[57] 其他新策略 - 播客平台将通过B2B和直接面向消费者的策略进行营销，以吸引播客创作者和听众[59] - 公司持有“AUDDIA”“PLAZE”“VODACAST”等商标，“PLAZE”是潜在无广告音乐流产品[67]

资金需求与现金状况 - 公司现金及等价物余额为166万美元，仅足以支持当前运营计划至2023年第二季度[94] - 公司现金余额为166万美元，仅足以支持当前运营计划至2023年第二季度。管理层计划获得额外资金，否则将不得不推迟、减少或取消技术开发和商业化努力[97] - 公司预计需要额外资金来完成全产品线的开发，并扩展具有市场适应性的产品。管理层计划获得额外资金，否则将不得不推迟、减少或取消技术开发和商业化努力[92] - 公司预计支出将增加，特别是随着继续投资于销售、营销和工程资源，并将产品推向市场。此外，公司继续承担与作为上市公司运营相关的额外成本[97] - 公司预计需要额外资金，这些资金可能无法以可接受的条件获得，或根本无法获得。未能在需要时获得资本可能迫使公司推迟、限制或终止产品开发努力或其他运营[96] - 公司可能通过公开和私人股权发行、债务融资、战略合作伙伴关系和联盟以及许可安排的组合寻求额外资本。通过股权或可转换债务证券的发行筹集额外资本时，股东的所有权可能会被稀释，条款可能包括对现有股东权利产生不利影响的清算或其他偏好[100] - 公司的现金及现金等价物总额为1,661,434美元[287] 业务风险 - 公司的软件可能存在未被发现的错误、漏洞或脆弱性，可能导致平台可用性中断、产品故障或数据泄露，损害声誉、影响客户和用户，导致损失或责任[122] - 公司高度依赖高管团队，高管离职可能对公司目标的实现产生不利影响[124] - 公司需要扩展管理、运营、财务和其他系统和资源，以管理业务、继续技术开发活动，并在较长期内扩展商业基础设施，以支持产品推出和最终用户预期[126] - 任何与网络安全相关的攻击、重大数据泄露或信息技术系统或网络的中断可能对公司业务产生负面影响[127] - 公司的运营依赖于信息技术系统，任何恶意网络安全攻击、入侵或系统中断可能导致未经授权访问、使用、丢失或未经授权披露敏感和机密信息，损害声誉、影响销售并损害业务[128] - 公司可能面临来自第三方的违反适用法律或法规或公司政策的义务，这些违反可能使客户、用户或其他第三方的内容面临风险，从而对公司业务产生不利影响[137] - 公司的业务取决于强大的品牌，如果无法发展、维护和增强品牌，公司的业务和运营结果可能会受到损害[139] - 公司相信，发展、维护和增强品牌对于广泛接受公司平台和产品、吸引新客户、保留现有客户、说服现有客户采用更多产品和使用案例以及招聘和留住员工至关重要[140] - 公司面临社交媒体负面宣传传播风险，可能损害声誉和品牌[141] - 法律法规变化可能增加产品商业化难度和成本，影响定价[142] - 行业监管严格，新法律或司法决定可能对公司业务、运营和财务状况产生负面影响[143] - 公司可能面临诉讼、争议或监管调查，可能对业绩、声誉或业务产生不利影响[144] - 公司知识产权风险，自然灾害和人为问题可能中断业务[146] - 公司知识产权保护不足可能对业务、运营和财务状况产生重大不利影响[148] - 公司专利申请可能受到挑战，无法保护知识产权[149] - 公司商标可能受到挑战，可能需要重新品牌，影响品牌认知度[151] - 公司可能面临知识产权侵权指控，可能导致支付巨额赔偿或停止产品销售[155] - 公司使用开源软件可能影响产品销售，可能面临诉讼[158] 股票市场与投资者关系 - 公司在IPO中发行了459万5900股A类认股权证[171] - 公司目前仍有109万1692股A类认股权证未行使[172] - 公司股价和A类认股权证价格可能会波动较大[175] - 公司股价波动可能与公司运营表现无关[175] - 公司股价可能受多种因素影响[175] - 公司季度运营结果低于投资者或证券分析师预期时，股价可能会大幅下跌[176] - 证券分析师不发布关于公司业务的研究或报告，或者发布负面评价，可能导致股价下跌[178] - 公司股票交易市场将部分依赖行业或金融分析师发布的研究和报告[179] - 公司可能无法继续在纳斯达克资本市场上市[180] - 公司目前未曾宣布或支付任何现金股利[206]

公司累计亏损情况 - 截至2022年9月30日，公司累计亏损约7000万美元[77] 公司融资情况 - 2022年11月14日，公司获得200万美元净收益的有担保债务融资，并达成最高1000万美元的股权线股票购买协议[78] - 2021年2月公司完成首次公开募股，发行3,991,818个单位，每个单位4.125美元，净收益约1520万美元；2021年7月，约110万份认股权证行权，公司获得约500万美元现金收益[109][110] - 2022年11月14日，公司签订200万美元的有担保债务融资协议和股权融资安排[110][111] 公司现金情况 - 截至2022年9月30日，公司现金约100万美元，预计至少可支撑到2022年12月31日的运营费用和资本支出[80] - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司现金分别为957,130美元和6,345,291美元[108] - 2022年和2021年前九个月，经营活动使用现金分别为3,622,112美元和4,320,114美元，投资活动使用现金分别为1,677,326美元和967,425美元，融资活动使用现金分别为88,723美元和提供现金13,251,608美元[113] 公司收入情况 - 2022年和2021年第三季度总收入均为0，预计2022年第四季度开始产生收入[89] 公司成本及费用变化情况（季度对比） - 2022年第三季度直接服务成本为32712美元，较2021年的36501美元减少3789美元，降幅10.4%[89][90] - 2022年第三季度销售和营销费用为298924美元，较2021年的209207美元增加89717美元，增幅42.9%[89][91] - 2022年第三季度研发费用为181596美元，较2021年的119321美元增加62275美元[89] - 2022年第三季度一般和行政费用为540220美元，较2021年的1608344美元减少1068124美元[89] - 2022年第三季度折旧和摊销费用为274839美元，较2021年的78755美元增加196084美元[89] 公司净亏损情况（季度对比） - 2022年第三季度净亏损为1330314美元，较2021年的2049403美元减少719089美元[89] 公司成本及费用变化情况（三个月及九个月对比） - 研发费用在2022年三季度末的三个月内从119,321美元增至181,596美元，增长62,275美元，增幅52.2%；九个月内从261,977美元增至481,611美元，增长219,634美元，增幅83.8%[93][103] - 一般及行政费用在2022年三季度末的三个月内从1,608,344美元降至540,220美元，减少1,068,124美元，降幅66.4%；九个月内从2,952,679美元降至2,400,503美元，减少552,176美元，降幅18.7%[94][104] - 折旧及摊销费用在2022年三季度末的三个月内从78,755美元增至274,839美元，增长196,084美元，增幅249%；九个月内从83,795美元增至721,971美元，增长638,176美元，增幅761.6%[95][105] - 其他收入（支出）净额在2022年三季度末的三个月内从2,725美元降至 - 2,023美元，减少4,748美元，降幅174.2%；九个月内从8,176,116美元降至5,058美元，减少8,171,058美元，降幅99.9%[96][106] - 服务直接成本在九个月内从152,532美元降至128,806美元，减少23,726美元，降幅15.6%[101] - 销售及营销费用在九个月内从472,322美元增至1,396,010美元，增长923,688美元，增幅195.6%[102] 公司运营租赁承诺情况 - 办公室租赁运营租赁承诺总额为17,088美元，保险费运营租赁承诺总额为82,651美元，总运营租赁承诺为99,739美元，且均在1年以内到期[120] 公司表外安排情况 - 公司在报告期内及目前均无美国证券交易委员会规则所定义的表外安排[121] 公司财务报表编制情况 - 公司按照美国公认会计原则编制简明财务报表，编制需进行估计、判断和假设，实际金额和结果可能与管理层估计存在重大差异[122] 公司关键会计政策情况 - 截至2022年9月30日的九个月内，公司关键会计政策无重大变化[123] 公司会计准则采用情况 - 公司选择利用《2012年创业企业融资法案》的规定，在私营公司采用新的或修订的会计准则时同步采用[124] 公司报告类型及相关披露情况 - 公司是“较小报告公司”，非关联方持有的股票市值低于7亿美元，且最近一个财年的年收入低于1亿美元[125] - 若公司在不再是新兴成长型公司时仍是较小报告公司，可继续享受较小报告公司的某些披露豁免[125] - 作为较小报告公司，公司可选择在10 - K年度报告中仅列报最近两个财年的经审计财务报表，且在高管薪酬披露方面义务减少[125] - 公司作为《交易法》规则12b - 2所定义的较小报告公司，无需提供关于市场风险的定量和定性披露信息[127]

公司财务状况及运营支撑情况 - 截至2022年6月30日，公司累计亏损6860万美元，现金约230万美元，预计可支撑运营至2022年12月31日[81][85] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，公司现金分别为2,341,289美元和6,345,291美元[109] 业务线产品推出及营销活动 - 2022年2月15日，公司推出包含所有美国主要广播电台的Faidr应用程序，并开展营销活动，二季度末开始对部分消费者进行订阅试用[77] - 二季度公司为Vodacast开展营销活动，同时暂停其直接营销推广，探索将播客功能迁移至Faidr应用程序[80] 公司收入情况 - 2022年和2021年截至6月30日的三个月，公司总收入均为0，预计2022年第三季度开始产生首笔收入[96] 财务数据关键指标变化 - 成本费用 - 2022年截至6月30日的三个月，直接服务成本为43532美元，较2021年的76058美元减少32526美元，降幅42.8% [94][96] - 2022年截至6月30日的三个月，销售和营销费用为740019美元，较2021年的139611美元增加600408美元，增幅430.1% [94][97] - 2022年截至6月30日的三个月，研发费用为151251美元，较2021年的78285美元增加72966美元，增幅93.2% [94][98] - 2022年截至6月30日的三个月，公司总运营费用为2048362美元，较2021年的1003438美元增加1044924美元 [94] - 2022年第二季度一般及行政费用较2021年同期增加135,928美元，增幅19.2%，主要因股票薪酬费用增加[99] - 2022年第二季度折旧及摊销费用较2021年同期增加268,148美元，主要与Faidr和Vodacast应用程序的摊销有关[100] - 2022年上半年销售及营销费用较2021年同期增加833,971美元，增幅317.0%，因Faidr应用程序全国推广及Vodacast应用程序持续推广[105] - 2022年上半年研发费用较2021年同期增加174,733美元，增幅139.5%，主要因开发团队增加人员[106] 财务数据关键指标变化 - 亏损情况 - 2022年截至6月30日的三个月，公司运营亏损2048362美元，较2021年的1003438美元增加1044924美元 [94] - 2022年截至6月30日的三个月，公司净亏损2050385美元，较2021年的753521美元增加1296864美元 [94] 财务数据关键指标变化 - 其他收入（支出）净额 - 2022年上半年其他收入（支出）净额较2021年同期减少8,175,806美元，主要与2021年债务转换的财务费用有关[108] 现金流量情况 - 2022年上半年经营活动使用现金2,632,846美元，主要因净亏损，部分被非现金费用抵消[115] - 2022年上半年投资活动使用现金1,282,433美元，主要为软件开发费用资本化[116] - 2022年上半年融资活动使用现金88,723美元，全部用于股份支付净结算[117] 成本节约措施预期 - 公司预计成本节约措施将使季度现金消耗率较2022年第二季度减少500,000 - 700,000美元[120] 财务报表编制相关 - 公司按美国公认会计原则编制财务报表，需进行估计、判断和假设，实际结果可能与管理层估计有重大差异[124] - 2022年上半年公司关键会计政策无重大变化[125] - 公司选择利用《2012年创业企业融资法案》的规定，按私营公司采用新的或修订的会计准则[126] 小型报告公司相关情况 - 公司是非关联方持有的股票市值低于7亿美元且最近一个财年的年收入低于1亿美元的小型报告公司[127] - 若公司非关联方持有的股票市值低于2.5亿美元或年收入低于1亿美元且非关联方持有的股票市值低于7亿美元，可继续作为小型报告公司[127] - 若公司不再是新兴成长型公司时仍是小型报告公司，可继续享受小型报告公司的某些披露豁免[127] - 作为小型报告公司，公司可选择在10 - K年度报告中仅提供最近两个财年的经审计财务报表[127] - 小型报告公司在高管薪酬方面的披露义务减少[127] - 公司作为小型报告公司，无需提供《交易法》规则12b - 2规定的市场风险定量和定性披露信息[128]

公司整体财务状况 - 截至2022年3月31日，公司累计亏损6660万美元，现金约440万美元，预计可支撑运营至2022年12月31日[85][88] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司现金分别为4361550美元和6345291美元[108] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司累计亏损分别为6660万美元和6480万美元[118] - 截至2022年3月31日，公司非资产负债表的经营租赁承诺总计334407美元[122] 业务线产品情况 - 2022年2月15日，Faidr应用程序上线，涵盖美国所有主要广播电台，目前提供90天免费试用，预计第二季度开始将用户转化为付费订阅用户[81] - 公司开发了名为Vodacast的播客平台，提供独特工具集，可帮助播客创作者创建数字内容、规划剧集、打造品牌并实现内容货币化[82] 营收情况 - 2022年第一季度和2021年第一季度总营收均为0美元，预计2022年第三季度开始产生收入[98] 成本费用变化 - 2022年第一季度直接服务成本为52562美元，较2021年第一季度的57394美元减少4832美元，降幅8.4%[99][101] - 2022年第一季度销售和营销费用为357066美元，较2021年第一季度的123458美元增加233608美元，增幅189.2%[99][102] - 2022年第一季度研发费用为148763美元，较2021年第一季度的46997美元增加101766美元，增幅216.5%[99][103] - 2022年第一季度一般和行政费用为1017730美元，较2021年第一季度的637708美元增加380022美元，增幅59.6%[99][104] - 折旧和摊销费用从2021年第一季度的2183美元增至2022年第一季度的176127美元，增加了173944美元，增幅为7968.1%[105] - 总利息费用/其他费用从2021年第一季度的8428758美元降至2022年第一季度的1010美元，减少了8427748美元[106] 盈亏情况 - 2022年第一季度运营亏损为1752248美元，较2021年第一季度的867740美元增加884508美元[99] - 2022年第一季度净亏损为1753258美元，较2021年第一季度的9296498美元减少7543240美元[99] 历史融资情况 - 2021年2月，公司完成首次公开募股，发行3991818个单位，每个单位4.125美元，净收益约1520万美元[109] - 2021年7月，约110万份认股权证被行使，公司获得约500万美元现金收益[110] 现金流量变化 - 2022年第一季度经营活动净现金使用为1229996美元，2021年同期为1827455美元，变化率为-32.7%[112] - 2022年第一季度投资活动净现金使用为665023美元，2021年同期为302117美元，变化率为120.1%[112] - 2022年第一季度融资活动净现金使用为88722美元，2021年同期为10174305美元，变化率为-100.9%[112]

财务数据关键指标变化 - 2021年和2020年公司净亏损分别为1347.8069万美元和405.1221万美元[84] - 2021年公司经营活动使用现金为542.8094万美元[84] - 截至2021年12月31日，公司现金及等价物为634.5291万美元[84] - 截至2021年12月31日，公司现金及现金等价物总计6345291美元，主要投资于活期存款账户和货币市场基金[243] 公司持续经营能力 - 审计师曾对公司持续经营能力表示重大怀疑，或阻碍公司获得进一步融资[82] - 公司认为2021年2月IPO净收益、7月A类认股权证行使收益及现有现金至少可支持未来12个月运营计划[83] - 公司自成立以来持续亏损，预计近期仍会亏损，且可能无法实现或维持盈利[84] - 公司未来费用预计增加，或需额外资金完成产品线开发和产品规模化[86] 业务收入来源与增长 - 公司历史收入来自电台移动应用平台，未来收入增长依赖新软件服务[89] 财务报告内部控制 - 公司存在财务报告内部控制重大缺陷，正努力整改[91][92] 平台法律风险 - 公司Faidr平台音乐许可框架和功能存在法律风险，可能影响运营成本和产品市场吸引力[98][99] 软件错误风险 - 平台或产品的软件错误可能导致平台可用性中断、产品故障或数据泄露，进而损害声誉、影响客户关系和收入[104] 人才相关风险 - 公司未来成功依赖于留住关键员工、顾问和顾问，并吸引、留住和激励合格人员，人才竞争激烈，人员流失可能阻碍产品开发和商业化目标[105][106] 业务规模管理风险 - 若无法管理业务规模和复杂性的预期增长，公司业绩可能受影响，需扩展管理、运营、财务等系统和资源[107] 网络安全风险 - 网络安全攻击、重大数据泄露或信息技术系统中断可能损害公司业务，导致信息泄露、监管行动、诉讼等[109][110] 法规政策风险 - 隐私、信息安全和数据保护相关法规变化可能增加公司成本，影响数据收集和使用方式，损害品牌[114] - 欧盟的GDPR于2018年5月生效，美国加州的CCPA将于2020年1月1日生效，这些法规可能要求公司修改数据处理实践和政策并承担大量成本[116] - 国内外法律法规和政策变化可能影响公司业务和财务前景，包括版权和内容权利支付方面的法规[124] 品牌相关风险 - 公司业务依赖强大品牌，品牌推广需大量支出，但可能无法提高客户认知度或增加收入，负面宣传可能损害品牌和声誉[120][121][122] 诉讼纠纷风险 - 公司可能面临各种诉讼、纠纷或监管调查，这可能对经营业绩、声誉和业务产生不利影响[126] - 公司可能卷入诉讼、纠纷或监管问询，随着业务扩张，潜在纠纷数量和重要性可能增加[127] 业务运营风险 - 通过Faidr App提供AM/FM广播电台同步转播时，在英国和欧盟可能需为未获必要许可的电台获取许可证，成本可能过高[119] - 公司业务面临地震、火灾、洪水等自然灾害和电力中断、网络攻击等人为问题的风险[128] 股权结构 - 截至2022年2月17日，公司高管、董事和持股超5%的股东合计持有约27.8%的流通普通股[148] - 截至2022年2月17日，公司已发行并流通的普通股为12416520股，非关联方持有的股票可立即在公开市场无限制转售[149] 认股权证相关 - IPO时公司除发行普通股外，还发行了4590590份A类认股权证，若持有人行使认股权证，现有股东将被稀释[150] - 2021年7月，部分公开交易的A类认股权证持有人行使了1091692份认股权证，截至2022年2月17日，尚有3498898份A类认股权证未行使[150] - IPO承销商代表获一份可行使319345股的认股权证，若行使，现有股东将进一步被稀释[150] 股价相关风险 - 公司普通股和A类认股权证价格可能波动，市场价格受多种因素影响，包括竞争产品、监管、人员变动等[151] - 若季度经营业绩低于投资者或证券分析师预期，公司普通股价格可能大幅下跌[152] - 若证券分析师不发布研究报告或发布负面评价，公司股价可能下跌[152][153] - 公司普通股活跃交易市场可能无法持续，出售证券可能压低股价[154] 认股权证行使条件 - 公司需保持注册声明更新至2026年2月16日，否则认股权证持有人无法行使权利[156] 上市公司成本与合规 - 作为上市公司，公司将产生更高成本，管理层需投入大量时间进行合规工作[159] - 若无法遵守萨班斯 - 奥克斯利法案第404条要求，公司股价可能受负面影响[161][164][165] 公司收购与股东权益 - 公司公司章程和特拉华州法律的相关规定可能使收购变难，限制股东更换管理层的尝试[166][168] 知识产权风险 - 公司试图通过多种方式保护知识产权，但措施可能不足，无法确保获得足够保护[130] 开源软件风险 - 公司使用开源软件，面临许可证解释和合规的不确定性，以及收费增加、第三方索赔等风险[140] 商标侵权事件 - 2020年9月24日，公司收到停止侵权函，指其股票代码AUDD侵犯他人商标，公司已弃用该代码改用AUUD[142] 新兴成长型公司认定 - 公司将保持为新兴成长型公司直至最早满足以下条件之一：年度总收入达10.7亿美元；完成首次公开募股五周年后的财年最后一天；过去三年发行超过10亿美元的非可转换债务；被视为大型加速申报公司[158] 利率风险 - 公司现金等价物因利率变化面临市场风险[244] - 固定利率证券市值可能因利率上升受不利影响[244] - 浮动利率证券可能因利率下降产生低于预期的收入[244] - 公司未来投资收入可能因利率变化低于预期[244] - 若因利率变化被迫出售市值下跌的证券，公司可能遭受本金损失[244]