债券及证券投资 - 截至2024年3月31日，公司持有的美国政府及机构债券为12,332,230美元，公司债券为24,774,764美元，市政债券为2,647,718美元，住宅抵押贷款支持证券（MBS）为14,988,167美元，商业抵押贷款支持证券（MBS）为14,127,182美元[42] - 截至2024年3月31日，公司AAA/AA/A评级的美国政府及机构债券为12,332,230美元，公司债券为3,691,526美元，市政债券为2,647,718美元，住宅抵押贷款支持证券（MBS）为14,988,167美元，商业抵押贷款支持证券（MBS）为14,127,182美元[42] - 截至2024年3月31日，公司BBB/BB/B评级的公司债券为6,510,540美元，未评级的公司债券为14,572,698美元[42] 非应计贷款 - 截至2024年3月31日，公司非应计贷款总额为12,432,710美元，其中住宅抵押贷款为1,088,605美元，商业房地产贷款为450,392美元，建筑贷款为10,893,713美元[45] - 截至2024年3月31日，公司非应计贷款中，住宅抵押贷款为1,088,605美元，商业房地产贷款为450,392美元，建筑贷款为10,893,713美元[45] 贷款组合 - 公司总贷款为7.17亿美元，其中住宅第一抵押贷款为4.85亿美元，商业房地产贷款为9930万美元，多户住宅房地产贷款为7561万美元[51] 股权激励 - 公司2021年股权激励计划提供902,602股普通股，包括257,887股限制性股票奖励和644,718股股票期权[52] - 2021年9月2日，公司授予526,119股股票期权，授予日期公允价值为每股4.37美元，行权价格为10.45美元[53] 贷款及资产质量 - 截至2024年3月31日，逾期贷款增加83.4万美元至1340万美元，占总贷款的1.89%[58] - 非执行资产减少至1240万美元，占总资产的1.29%[58] - 公司信用损失准备金占总贷款的0.40%，占非执行贷款的22.69%[58] 借款及利率 - 联邦住房贷款银行借款减少1840万美元至1.493亿美元，加权平均利率为3.78%[60] - 公司总借款能力为3.165亿美元，其中1.493亿美元已使用[60] 利息收入及支出 - 公司利息收入资产平均余额为8.98亿美元，2024年利息和股息收入为1.006亿美元，收益率为4.49%[61] - 公司净利息收入为2651万美元[61] - 现金及现金等价物的利息收入从2023年3月的10.5万美元增加到2024年3月的15万美元，增幅为42.9%，主要由于平均收益率从4.84%上升至6.10%，以及平均余额从880万美元增加到990万美元[64] - 付息存款的利息支出从2023年3月的370万美元增加到2024年3月的600万美元，增幅为60.7%，主要由于存款平均成本从2.25%上升至3.82%[65] - 证券利息收入从2023年3月的110万美元增加到2024年3月的150万美元，增幅为39.5%，主要由于平均收益率从2.71%上升至3.67%[82] 非利息收入 - 非利息收入从2023年3月的28.3万美元增加到2024年3月的29.9万美元，增幅为5.6%，主要由于银行自有寿险收入增加[66] 净收入及亏损 - 公司净收入从2023年3月的99.3万美元减少到2024年3月的净亏损44.1万美元，降幅为144.4%，主要由于净利息收入减少190万美元[81] - 2024年第一季度净收入减少了144.4%，从2023年同期的99.3万美元净收入降至44.1万美元净亏损[81] 净利息收入 - 净利息收入从2023年3月的450万美元减少到2024年3月的270万美元，降幅为41.4%，主要由于净利差从1.68%下降至0.68%[83] - 2024年第一季度净利息收入减少了41.4%，从2023年同期的450万美元降至270万美元[83] 股票回购 - 公司完成了回购249,920股普通股的计划，总成本为190万美元[77] - 公司在2024年第一季度回购了33,083股普通股，平均每股价格为8.15美元[95] - 公司在2024年3月6日完成了回购计划，共回购了249,920股普通股，总成本为190万美元[77] 现金及证券 - 公司截至2024年3月31日的现金及现金等价物为1440万美元，可供出售证券为1.02亿美元[73] 资本充足率 - 公司截至2024年3月31日的资本充足率为13.23%，超过监管要求的9%[91] - 公司在2024年3月31日的社区银行杠杆比率为13.23%，超过了9%的监管要求[91] 会计处理及内部控制 - 公司在2024年第一季度修正了公允价值对冲的会计处理，完全弥补了内部控制中的重大缺陷[93] - 公司在2024年第一季度发现并纠正了公允价值对冲的会计错误，完全修复了内部控制中的重大缺陷[75][93] 流动性 - 公司在2024年3月31日的流动性为3.165亿美元，其中1.493亿美元已借出，1.5亿美元用于担保市政存款的信用证[90] 所得税 - 2024年第一季度所得税费用减少了196.2%，从2023年同期的29.8万美元费用降至28.7万美元的税收优惠[84]

净利润与净收入变化 - 2024年第一季度净亏损44.1万美元，而2023年同期净利润为99.3万美元，净收入减少144.4%[3][9] 贷款利息收入变化 - 2024年第一季度贷款利息收入增至820万美元，较2023年同期增加50.8万美元，增幅6.6%[4] 计息存款利息支出变化 - 2024年第一季度计息存款利息支出增至600万美元，较2023年同期增加230万美元，增幅60.7%[5] 现金及现金等价物利息收入变化 - 2024年第一季度现金及现金等价物利息收入增至15万美元，较2023年同期增加4.5万美元，增幅42.9%[12] 利息支出变化 - 2024年第一季度利息支出增至740万美元，较2023年同期增加290万美元，增幅64.9%[13] 净利息收入变化 - 2024年第一季度净利息收入降至270万美元，较2023年同期减少190万美元，降幅41.4%[14] - 2024年3月31日净利息收入为265.1万美元，2023年为452.5万美元[44] - 2024年第一季度净利息收入净增加（减少）为 - 8.1万美元，因利率和规模变化分别为 - 179.3万美元和 - 187.4万美元[45] 非利息支出变化 - 2024年第一季度非利息支出较2023年同期增加12.6万美元，增幅3.6%[15] 总资产变化 - 截至2024年3月31日，总资产为9.612亿美元，较2023年12月31日增加2190万美元，增幅2.3%[16] - 截至2024年3月31日，公司总资产增至9.612亿美元，较2023年12月31日增加2190万美元，增幅2.3%[26] 总负债与总存款变化 - 截至2024年3月31日，总负债增至8.244亿美元，较2023年12月31日增加2230万美元，增幅2.8%[17] - 截至2024年3月31日，总存款增至6.655亿美元，较2023年12月31日增加4020万美元，增幅6.4%[17] 利息收入变化 - 2024年第一季度利息收入增至1010万美元，较2023年同期增加100万美元，增幅11.6%[27] 证券利息收入变化 - 2024年第一季度证券利息收入增至150万美元，较2023年同期增加43.3万美元，增幅39.5%[28] 联邦住房贷款银行借款利息支出变化 - 2024年第一季度联邦住房贷款银行借款利息支出增至140万美元，较2023年同期增加66.3万美元，增幅85.3%[29] 非利息收入变化 - 2024年第一季度非利息收入增至29.9万美元，较2023年同期增加1.6万美元，增幅5.6%[30] 所得税费用变化 - 2024年第一季度所得税费用降至负28.7万美元，较2023年同期减少58.5万美元，降幅196.2%[31] 逾期贷款与非盈利资产变化 - 截至2024年3月31日，逾期贷款增至1340万美元，较之前增加84万美元，占总贷款的1.89%[32] - 截至2024年3月31日，非盈利资产降至1240万美元，占总资产的1.30%[32] 股东权益变化 - 截至2024年3月31日，股东权益总额降至1.368亿美元，较之前减少34.6万美元[33] - 截至2024年3月31日，公司平均股东权益与总资产比率为14.36%，低于2023年12月31日的15.24%[33] 资产平均余额与收益率变化 - 2024年3月31日现金及现金等价物平均余额为986.5万美元，收益率6.10%；2023年平均余额879.9万美元，收益率4.84%[44] - 2024年3月31日贷款平均余额7.1343亿美元，收益率4.61%；2023年平均余额7.17964亿美元，收益率4.32%[44] - 2024年3月31日证券平均余额1.66666亿美元，收益率3.67%；2023年平均余额1.6196亿美元，收益率2.71%[44] - 2024年3月31日总生息资产平均余额8.98062亿美元，收益率4.49%；2023年平均余额8.94061亿美元，收益率4.06%[44] 付息存款平均余额与成本率变化 - 2024年3月31日总付息存款平均余额6.29294亿美元，成本率3.82%；2023年平均余额6.69704亿美元，成本率2.25%[44] 利率差与净利息收益率变化 - 2024年3月31日利率差为0.68%，2023年为1.68%[44] - 2024年3月31日净利息收益率为1.18%，2023年为2.05%[44] 现金流量套期影响 - 2024年第一季度现金流量套期使联邦住房贷款银行预付款和定期存款利息费用减少28.8万美元，2023年减少4.7万美元[44]

公司盈利能力 - 公司的盈利能力主要依赖于净利息收入，受市场利率波动影响较大[63] - 公司无法生成核心存款可能对净利息差和盈利能力产生不利影响[68] 风险因素 - 可供出售债券组合的估计公允价值变化可能导致股东权益和净收入减少[64] - 通货膨胀可能对公司和客户造成不利影响，包括降低投资价值和增加非利息支出[65] - 经济状况恶化可能导致产品和服务需求下降，资产质量下降，对业绩产生不利影响[66] - 一旦发生大规模经济恶化，公司的财务表现可能进一步受到负面影响[67] - 如果从市政府获得的银行存款在短时间内丢失，可能对流动性和收益产生负面影响[69] - 公司的证券投资组合可能面临额外的信用风险，可能对财务状况和业绩产生不利影响[72] - 系统故障或网络安全漏洞可能对公司的财务状况和业绩产生不利影响，并使其承担增加的运营成本以及诉讼和其他责任[75] - 公司面临着网络安全威胁，可能导致信息泄露和客户数据受损[76] - 自然灾害、恐怖主义行为、全球市场动荡等外部事件可能对公司业务造成损害[76] - 公司面临着强大的市场竞争，可能降低利润并减缓增长[78] - 公司必须遵守《美国爱国者法案》、《银行保密法》等法律法规，否则可能面临罚款或制裁[80] 公司财务表现 - 公司财报显示，2023年12月31日，Bogota Financial Corp.的总资产为939,324,203美元，较2022年有所下降[130] - 2023年，Bogota Financial Corp.的净利润为642,535美元，较2022年有所下降[131] - 公司的股东权益在2023年底为137,173,203美元，较2022年有所下降[133] - 公司的净利润在2023年较2022年有所下降，但仍保持盈利[132] - 公司在2023年的经营活动中，净利润为642,535美元，较2022年的6,876,861美元有所下降[134] - 公司在2023年的投资活动中，购买了价值约87,019,364美元的证券，相比之下，2022年购买了价值约92,581,419美元的证券[134] - 公司在2023年的融资活动中，净减少了14,868,962美元的资金，主要是由于存款减少了76,025,392美元[134] 贷款情况 - 公司对于个别评估贷款建立了特定准备金，这些贷款不与定量基线中的贷款共享相似的风险特征[158] - 大部分抵押品主要是各种类型的房地产，包括住宅物业、商业物业和空地[159] - 未来的承诺储备是根据历史平均利用率估计未来的提取，并根据这些提取的预期损失率进行调整[160] - 公司收购的贷款中，如果信用质量自起始以来出现明显恶化，被视为购买时信用恶化的贷款[161] - 住宅首次抵押贷款通常基于借款人偿还能力而发放，但抵押品是易于确定价值的房地产[162] - 商业房地产贷款通常风险更高，可能导致个别客户损失更大[163] - 建设贷款通常风险更高，取决于建筑完成时的价值估计准确性和建设成本[164] - 商业和工业贷款是向企业而不是个人消费者发放的贷款[165] - 消费者贷款包括房屋净值信用额度和房屋净值贷款，具有与住宅房地产贷款相似的信用风险特征[166] - 银行通过联邦家庭银行合作销售贷款，这有助于增加利润并提供竞争性价格[167] 资产情况 - 公司持有的可供出售证券中，有一部分被用来担保公共存款[200] - 公司认为可供出售的公司债券的未实现损失不属于信用损失，主要是由于利率和市场条件变化引起的[201] - 公司持有的到期持有证券组合的ACL不重要，基于对每个证券的财务审查和评级[202] - 2023年12月31日，公司持有到期日的证券总价值为72656179美元，较2022年底的70699651美元增长了2.77%[203] - 公司持有的美国政府和机构债券中，五年内到期的债券总价值为1000万美元，未实现损失为314240美元，净价值为9685760美元[203] - 公司持有的商业债券中，五到十年到期的债券总价值为16294604美元，未实现收益为38684美元，未实现损失为2074007美元，净价值为14259281美元[203] - 2023年12月31日，公司持有的抵押支持证券中，住宅类总价值为12484366美元，未实现收益为7223美元，未实现损失为1457104美元，净价值为11034485美元[203] - 公司持有到期日证券中，55个证券处于亏损状态[206] - 2023年12月31日，公司持有到期日证券中，有1589747美元的证券被用于担保回购协议[207] - 2023年12月31日，公司持有到期日证券中，4976927美元的证券被用于担保公共存款[208] 资金情况 - 2023年12月31日，公司的净贷款总额为714688635美元，较2022年底的719025762美元下降了0.06%[209] - 2023年12月31日，银行的长期贷款总额为1866.65亿美元，

公司财务状况 - 公司在2023年第四季度报告了净亏损，净收入下降[1] - 公司总资产在2023年12月31日下降，主要是由于贷款和证券减少，现金及现金等价物增加[3] - 现金及现金等价物在2023年12月31日增加，证券减少，贷款减少[4] - 总存款在2023年12月31日下降，主要是由于非利息存款、支票、储蓄和货币市场存款减少，定期存款增加[5] - 公司总资产减少，净利息收入下降，非利息支出增加，但信贷损失减少[10] - 利息收入增加，主要是由于利息收入资产的平均余额增加和收益率提高[11] - 利息支出增加，主要是由于利息负债成本增加[12] - 净利息收入下降，净利息率差距减少[13] - 非利息收入增加，主要是由于银行拥有的寿险收入增加[15] - 非利息支出增加，主要是由于前任总裁退休的离职合同准备金的计提[16] - 所得税支出减少，主要是由于较低的应税收入[17] - 公司在2023年12月31日的利息收入从2022年12月31日的370万美元增加到420万美元[31] - 公司在2023年12月31日的证券平均余额从2022年12月31日的1.68亿美元减少到1.449亿美元[32] - 利息支出从2022年12月31日的730万美元增加到2023年12月31日的2.23亿美元[33] - 存款利息支出从2022年12月31日的510万美元增加到2023年12月31日的1800万美元[34] - 联邦住房贷款银行借款利息支出从2022年12月31日的220万美元增加到2023年12月31日的430万美元[35] - 净利息收入从2022年12月31日的2310万美元减少到2023年12月31日的1500万美元[36] - 公司在2023年12月31日录得了12.5万美元的信贷损失回收[37] - 公司在2023年1月1日采用了CECL并对信贷损失准备进行了15.7万美元的一次调整[38] - 非利息收入增加了1.5万美元，主要是由于银行拥有寿险的收入增加[39] - 2023年的非利息支出比2022年增加了150万美元[40] - 所得税从2022年12月31日的260万美元支出减少到2023年12月31日的16.2万美元收益[42] - 总资产在2023年12月31日为9.393亿美元，比2022年12月31日减少了1.18亿美元[43] - 逾期贷款在2023年12月31日增加到1.26亿美元，非履行资产增加到1.28亿美元[44] - 总负债在2023年12月31日减少到8.022亿美元[45] - 总股东权益在2023年12月31日减少到1.372亿美元[46] 公司业绩表现 - 公司在2023年第四季度的资产回报率为-0.51%[55] - 公司在2023年第四季度的股东权益回报率为-3.43%[55] - 公司的净利息差为0.88%[55] - 公司的净利息净值为1.35%[55] 资产和负债情况 - 公司在2023年底的贷款总额为717,474,585美元[57] - 公司在2023年底的存款总额为625,347美元[58] - 公司在2023年第四季度的现金及现金等价物为9,433美元[59] - 公司在2023年第四季度的贷款总额为714,380美元[59] 利率和数量分析 - 利率差距代表了利息收入资产的加权平均收益率与利息负债的加权平均成本之间的差异[62] - 净利息差额代表净利息收入除以平均总利息收入资产[62] - 利率/量分析表明了利率和数量变化对净利息收入的影响[63] - 在三个月和十二个月的比较中，现金及现金等价物、贷款应收款、证券等利息收入资产的变化主要受到利率和数量的影响[64]

资产负债情况 - 截至2023年9月30日，现金及现金等价物增加810万美元，增幅48.3%，达2500万美元[166] - 截至2023年9月30日，可供出售证券减少1660万美元，降幅19.5%，至6850万美元[167] - 截至2023年9月30日，持有至到期证券减少1150万美元，降幅14.9%，至6590万美元[168] - 截至2023年9月30日，净贷款减少870万美元，降幅1.2%，至7.103亿美元[169] - 截至2023年9月30日，逾期贷款增加1800万美元，占总贷款的2.74%，达1950万美元[170] - 截至2023年9月30日，总负债减少2210万美元，降幅2.7%，至7.894亿美元[171] - 截至2023年9月30日，存款减少5610万美元，降幅8.0%，至6.453亿美元[173] - 截至2023年9月30日，股东权益减少200万美元，至1.377亿美元[174] - 截至2023年9月30日，公司总资产从2022年12月31日的9.511亿美元降至9.27亿美元，减少2410万美元，降幅2.5%[185] - 2023年9月30日，市政存款4190万美元，占总存款6.5%；经纪存款5500万美元，占存款8.5%；无保险存款占存款6.6%[186] - 2023年9月30日，纽约联邦住房贷款银行借款增至1.353亿美元，较2022年12月31日增加3300万美元，增幅32.2%，加权平均借款利率升至4.37%[203] - 截至2023年9月30日，有523,619份行使价为10.45美元的普通股期权未纳入摊薄每股收益计算[228] - 截至2023年9月30日一年内到期的定期存款总计4.381亿美元，占总存款的67.9%[252] 收益情况 - 2023年平均生息资产收益率为4.25%，高于2022年的3.75%[175] - 2023年净利息收入为321.7万美元，低于2022年的620.9万美元[175] - 2023年第三季度净收入从2022年同期的190万美元降至净亏损2.9万美元，减少200万美元，降幅101.5%[191] - 2023年第三季度利息收入从2022年同期的820万美元增至930万美元，增加110万美元，增幅13.6%[192] - 2023年第三季度现金及现金等价物利息收入从2022年同期的3.1万美元增至16.8万美元，增加13.8万美元，增幅441.9%[193] - 2023年第三季度贷款利息收入从2022年同期的700万美元增至800万美元，增加96.2万美元，增幅13.7%[194] - 2023年第三季度证券利息收入从2022年同期的110万美元降至100万美元，减少5.3万美元，降幅5.0%[195] - 2023年第三季度利息支出从2022年同期的200万美元增至610万美元，增加410万美元，增幅208.7%[196] - 2023年第三季度计息存款利息支出从2022年同期的130万美元增至490万美元，增加360万美元，增幅288.2%[197] - 2023年第三季度联邦住房贷款银行借款利息支出从2022年同期的71.7万美元增至120万美元，增加50.3万美元，增幅70.2%[198] - 2023年第三季度净利息收入降至320万美元，较2022年同期减少300万美元，降幅48.2%，净息差降至1.01%，净利率降至1.47%[199] - 2023年前三季度利息收入增至2770万美元，较2022年同期增加630万美元，增幅29.7%[202] - 2023年第三季度非利息收入增至29万美元，较2022年同期增加2万美元，增幅7.5%[210] - 2023年第三季度所得税费用降至负12.5万美元，较2022年同期减少85.9万美元，降幅117.1%，应税收入减少280万美元[211] - 2023年前三季度现金及现金等价物利息收入增至42.3万美元，较2022年同期增加33.5万美元，增幅380.7%，平均余额降至1140万美元，平均收益率升至4.98%[212] - 2023年前三季度贷款利息收入增至2380万美元，较2022年同期增加540万美元，增幅29.4%，平均余额增至7.136亿美元，平均收益率升至4.46%[213] - 2023年前三季度证券利息收入增至310万美元，较2022年同期增加42.3万美元，增幅15.7%，平均余额降至1.488亿美元，平均收益率升至2.80%[214] - 2023年前三季度利息支出增至1570万美元，较2022年同期增加1140万美元，增幅262.2%[215] - 2023年前三季度净利息收入降至1200万美元，较2022年同期减少500万美元，降幅29.4%，净息差降至1.41%，净利率降至1.82%[218] - 2023年前9个月净收入降至180万美元，较2022年同期的500万美元减少320万美元，降幅63.4%[222] - 2023年前9个月非利息收入降至85.6万美元，较2022年同期的86.8万美元减少1.1万美元，降幅1.3%[237] - 2023年前9个月非利息支出较2022年同期增加3.7万美元，增幅0.3%[238] - 2023年前9个月所得税降至38.6万美元，较2022年同期的190万美元减少150万美元，降幅79.5%[239] 投资组合情况 - 公司指定六个投资组合细分市场，包括住宅、商业地产、多户住宅、建筑、商业和工业以及消费者[235] - 公司通过净投资组合价值模型分析利率变化敏感性，计算不同利率情景下的净投资组合价值[243] - 截至2023年9月30日，利率上升400个基点时，净投资组合价值减少58,325千美元，降幅55.39%[245] - 截至2023年9月30日，利率下降400个基点时，净投资组合价值增加62,123千美元，增幅59.00%[245] - 截至2023年9月30日，净利息收入模拟结果显示其对利率变化的一年期敞口在公司指引范围内[249] 监管与合规情况 - 截至2023年9月30日，公司超过所有适用的监管资本要求，被视为“资本充足”[253] - 作为符合条件的社区银行，截至2023年9月30日，公司的社区银行杠杆率为14.06%[253] 内部控制与法律情况 - 截至2023年9月30日，公司管理层认为披露控制和程序有效[256] - 截至2023年9月30日的三个月内，公司财务报告内部控制无重大变化[257] - 截至2023年9月30日，公司除日常法律程序外无未决法律诉讼，其结果对财务状况和经营成果无重大影响[259]

现金及现金等价物数据变化 - 截至2023年6月30日，现金及现金等价物较2022年12月31日增加1220万美元，增幅72.3%，达2900万美元[128] - 2023年第二季度，现金及现金等价物利息收入较2022年同期增加12.1万美元，增幅432.1%，至14.9万美元[137] - 2023年上半年现金及现金等价物利息收入从5.7万美元增至25.4万美元，增加19.7万美元，增幅345.6%，平均收益率从0.25%增至4.82%，平均余额从4600万美元降至1060万美元[169] 持有至到期证券数据变化 - 截至2023年6月30日，持有至到期证券较2022年12月31日减少760万美元，降幅9.8%，为6980万美元[130] 存款数据变化 - 截至2023年6月30日，存款较2022年12月31日减少4490万美元，降幅6.4%，至6.566亿美元[130] - 截至2023年6月30日的三个月，计息存款利息支出增加340万美元，增幅395.5%，至420万美元，存款平均成本升至2.68% [140] - 截至2023年6月30日的六个月，计息存款利息支出增加630万美元，增幅372.9%，至790万美元，存款平均成本升至2.46% [145] 纽约联邦住房贷款银行借款数据变化 - 截至2023年6月30日，纽约联邦住房贷款银行借款较2022年12月31日增加2490万美元，增幅24.4%，达1.272亿美元[131] 净利息收入及净收入数据变化 - 2023年第二季度，净利息收入较2022年同期减少140万美元，净收入减少78.5万美元，降幅47.8%，至85.7万美元[136] - 截至2023年6月30日的六个月，净收入减少120万美元，降幅39.2%，至180万美元，主要因净利息收入减少200万美元 [143] - 2023年第二季度净利息收入从570万美元降至430万美元，减少140万美元，降幅24.8%，净息差从2.73%降至1.57%，净利息收益率从2.85%降至1.96%[166] - 2023年上半年净利息收入从1080万美元降至880万美元，减少200万美元，降幅18.6%，净息差从2.61%降至1.61%，净利息收益率从2.75%降至2.01%[171] 证券利息收入数据变化 - 2023年第二季度，证券利息收入较2022年同期增加3.8万美元，增幅3.9%，至100万美元[139] 借款加权平均利率变化 - 截至2023年6月30日，借款加权平均利率为3.98%，2022年12月31日为3.36%[131] 计息资产平均收益率变化 - 截至2023年6月30日，计息资产平均收益率为4.18%，2022年同期为3.33%[135] 计息负债平均成本变化 - 截至2023年6月30日，计息负债平均成本为2.56%，2022年同期为0.73%[135] 信贷损失拨备及不良资产数据 - 截至2023年6月30日的三个月，信贷损失拨备录得12.5万美元回收，2022年同期为10万美元贷款损失拨备，6月30日不良资产为1340万美元，占总资产1.42% [141] 所得税费用及有效税率变化 - 截至2023年6月30日的三个月，所得税费用减少41万美元，降幅65.8%，至21.3万美元，有效税率降至19.91% [142] - 截至2023年6月30日的六个月，所得税费用减少63.7万美元，降幅55.5%，至51.1万美元，应税收入减少190万美元，有效税率降至21.65% [147] 贷款利息收入数据变化 - 截至2023年6月30日的六个月，贷款利息收入增加450万美元，增幅39.1%，至1580万美元，平均余额增至7.151亿美元，平均收益率升至4.45% [144] - 2023年第二季度贷款利息收入从580万美元增至810万美元，增加230万美元，增幅39.2%，平均余额从5.937亿美元增至7.122亿美元，平均收益率从3.95%增至4.59%[163] 资产数据变化 - 截至2023年6月30日，资产减少2010万美元，降幅2.1%，至9.31亿美元，主要因贷款、可供出售证券和持有至到期证券减少 [152] 净贷款数据变化 - 截至2023年6月30日，净贷款减少1310万美元，降幅1.8%，至7.059亿美元，主要因住宅和建筑贷款减少 [155] 股东权益数据变化 - 截至2023年6月30日，股东权益减少46.1万美元，至1.392亿美元，主要因股票回购和可供出售证券综合损失增加 [157] 利息收入数据变化 - 2023年第二季度利息收入从690万美元增至940万美元，增加250万美元，增幅36.1%[162] 利息支出数据变化 - 2023年第二季度利息支出从120万美元增至510万美元，增加390万美元，增幅324.0%[165] - 2023年上半年利息支出从240万美元增至960万美元，增加720万美元，增幅306.7%[170] 非利息收入数据变化 - 2023年上半年非利息收入从59.8万美元降至56.7万美元，减少3.1万美元，降幅5.3%[172] 公司社区银行杠杆率情况 - 截至2023年6月30日，公司社区银行杠杆率为13.88%，超过监管要求，被视为“资本充足”[182] 股票回购情况 - 2022年10月3日公司获监管批准回购最多556,631股普通股，约占当时已发行普通股的10%，2023年5月5日完成回购计划[216]

公司财务状况 - 2023年3月31日，Bogota Financial Corp的总资产减少了809,000美元，降至9.503亿美元，主要是由于贷款和可供出售证券减少，现金及现金等价物增加[1] - 2023年3月31日，现金及现金等价物总额增加了770万美元，达到2.45亿美元，主要是由于贷款和投资偿还以及长期FHLB融资增加[2] - 2023年3月31日，总存款减少了1070万美元，降至6.907亿美元，主要是由于支票、储蓄和货币市场账户减少，而定期存款增加[2] 利润情况 - 2023年第一季度，公司净利润较去年同期下降了29.1%，降至993,000美元[3] - 2023年第一季度，公司利息收入增加了2.7百万美元，增长率为43.6%[4] - 2023年第一季度，公司利息支出增加了3.3百万美元，增长率为288.6%[5] - 公司净利息收入在2023年第一季度下降了598,000美元，降幅为11.7%[5] - 公司2023年第一季度的所得税支出较去年同期下降了227,000美元，降幅为43.3%[6] 利率风险管理 - 公司通过NPV模型分析了对市场利率变化的敏感性，显示了不同基点变化对净投资组合价值的影响[6] - 公司通过收入模拟来衡量资产负债表上的利率风险，展示了不同利率冲击和斜坡对净利息收入的影响[8] - 2023年3月31日，公司的净利息收入模拟结果显示，对一年内不断变化的利率敏感度符合公司的指导方针[9] - 利率变化对预计净利息收入的影响：400个基点下降15.23%、300个基点下降11.47%、200个基点下降7.79%、100个基点下降3.84%、100个基点上升2.74%、200个基点上升3.94%[9] 资本和风险管理 - 公司在2023年3月31日有336.8百万美元的借款能力，112.6百万美元已被使用，51.0百万美元的无担保信用额度未被使用[10] - 公司超过了所有适用的监管资本要求，被认为是“资本充足”的[11] 风险提示 - 最近银行业事件可能对公司业务和普通股市场价格产生不利影响[12] - 美国信用评级下调可能影响由联邦政府发行或担保的证券的稳定性和估值，增加未来借款成本[13]

利率风险与市场环境 - 利率变化可能对公司财务状况和运营结果产生重大不利影响，尤其是对房地产贷款发放、资产价值和资产出售收益的影响[186] - 公司使用收入模拟来衡量资产负债表中的利率风险，假设包括管理层对利率变化对某些资产和负债提前还款速度的最佳评估[636] - 通胀风险可能导致资产价值下降，增加非利息支出，并影响客户的还款能力[219] 资本与融资 - 公司受联邦法规约束，最低资本要求包括7.0%的普通股一级资本比率、8.5%的一级资本与风险加权资产比率和10.5%的总资本比率[236] - 公司超过所有适用的监管资本要求，并在2022年12月31日被视为“资本充足”[641] - 公司的主要资金来源包括存款、贷款和证券的本金和利息支付、贷款销售以及证券的赎回、到期和销售[639] - 公司依赖核心存款生成，若无法实现可能影响净利息差和盈利能力，或增加对批发融资的依赖[222] - 截至2022年12月31日，公司拥有334.1百万美元的借款能力，其中102.3百万美元已使用，1.5百万美元用于担保市政存款的信用证[639] - 截至2022年12月31日，公司拥有51.0百万美元的未使用无担保信贷额度，分布在四家代理银行[639] - 公司预计将有足够的资金满足当前的资金承诺，2022年12月31日到期的定期存款总额为291.1百万美元，占总存款的41.5%[640] 贷款组合与信贷风险 - 公司总贷款组合中约4.661亿美元（64.6%）由房地产担保，主要位于新泽西州的几个县[208] - 公司贷款组合中商业和多户住宅房地产贷款的增加可能带来更高的信贷风险[209] - 建筑贷款的风险较高，主要取决于建筑完成时物业价值的准确性和建筑成本的估计[696] - 截至2022年12月31日，公司贷款总额为721.60亿美元，其中逾期贷款为7.52亿美元[728] - 公司贷款减值准备总额为21.53亿美元，其中集体评估的贷款减值准备为21.17亿美元[723] - 截至2022年12月31日，公司非应计贷款总额为8.57亿美元，较2021年的8.65亿美元有所下降[727] - 公司通过Gibraltar收购获得的PCI贷款总额为420万美元[720] - 公司贷款中，被单独评估为减值的贷款总额为8.57亿美元，其中住宅第一抵押贷款为8.2亿美元，家庭权益和其他消费贷款为3706.9万美元[752] - 公司贷款中，被集体评估为减值的贷款总额为716.5亿美元，其中住宅第一抵押贷款为462.4亿美元，商业和多户住宅贷款为161亿美元[752] - 公司贷款中，信用质量恶化的贷款总额为42.2亿美元，其中住宅第一抵押贷款为28.4亿美元，商业和多户住宅贷款为13.5亿美元[752] - 截至2022年12月31日，公司非应计贷款和逾期90天以上的贷款总额为57.2亿美元，其中住宅第一抵押贷款为32亿美元，商业和多户住宅贷款为17.5亿美元[754] - 公司住宅第一抵押贷款中，未记录相关准备金的贷款总额为119.9亿美元，记录准备金的贷款总额为1.72亿美元[755] - 公司住宅第一抵押贷款中，平均单独减值贷款为13亿美元，贷款损失准备金分配金额为3300万美元[755] 资产与负债管理 - 公司董事会设有资产/负债管理委员会（ALCO），负责监督资产/负债管理流程和相关程序，至少每季度召开一次会议[634] - 公司2022年总资产为951.099亿美元，较2021年的837.362亿美元增长13.6%[648] - 2022年现金及现金等价物为16.841亿美元，较2021年的105.069亿美元大幅下降84%[648] - 2022年贷款净额为719.026亿美元，较2021年的570.210亿美元增长26.1%[648] - 2022年存款总额为701.411亿美元，较2021年的597.480亿美元增长17.4%[648] - 公司持有至到期证券的账面价值为77.427亿美元，公允价值为70.700亿美元[648] - 公司2022年银行自有寿险为30.206亿美元，较2021年的24.524亿美元增长23.2%[648] - 公司2022年核心存款无形资产为2672.72万美元，较2021年的3363.64万美元下降20.5%[648] - 公司2022年股东权益为139.659亿美元，较2021年的147.576亿美元下降5.4%[648] 收入与盈利 - 2022年净收入为6.877亿美元，较2021年的7.520亿美元下降8.5%[650] - 2022年其他综合亏损为5.938亿美元，较2021年的35.7万美元大幅增加[650] - 2022年净收入为6,876,861美元，较2021年的7,520,075美元有所下降[683] - 2022年基本每股收益为0.51美元，稀释每股收益为0.51美元，较2021年有所下降[687] - 公司收购的Gibraltar Bank的净利息收入为1,479美元，非利息收入为1,050美元，非利息支出为357美元，税前收入为2,172美元，所得税费用为611美元，净收入为1,561美元[711] 收购与合并 - 公司于2021年2月28日完成对Gibraltar Bank的收购，发行了1,267,916股普通股作为交易对价[673] - 2021年与合并相关的费用为392,000美元，已计入合并损益表[674] - 公司收购Gibraltar Bank的公平价值为11,500,000美元[737] - 收购的资产总额为106,763,417美元，其中现金及现金等价物为19,393,090美元[737] - 公司收购的Gibraltar Bank的贷款公允价值为6.1百万美元，合同应收金额为8.3百万美元[709] 证券投资 - 公司持有的可供出售证券中，2022年12月31日的未实现损失为9,043,827美元[714] - 公司持有的持有至到期证券中，2022年12月31日的未实现损失为86,074美元[714] - 截至2022年12月31日，公司持有的美国政府和机构债券的公允价值为120.76亿美元，未实现亏损为9.24亿美元[717] - 公司持有的公司债券总公允价值为147.93亿美元，未实现亏损为11.01亿美元[717] - 截至2022年12月31日，公司持有的住宅抵押贷款支持证券（MBS）总公允价值为128.18亿美元，未实现亏损为14.32亿美元[717] - 公司持有的商业抵押贷款支持证券（MBS）总公允价值为181.59亿美元，未实现亏损为28.61亿美元[717] - 截至2022年12月31日，公司持有的美国国债和机构债券的公平价值为5,465,154美元，未实现损失为534,846美元[742] - 2022年12月31日，公司持有的住宅抵押贷款支持证券（MBS）的公平价值为39,649,045美元，未实现损失为5,232,300美元[742] - 2022年12月31日，公司持有的商业抵押贷款支持证券（MBS）的公平价值为19,552,724美元，未实现损失为2,534,064美元[742] - 截至2022年12月31日，公司持有的证券总额为85,100,578美元，未实现损失为9,043,827美元[742] 贷款销售与服务 - 通过联邦住房贷款银行纽约分行的抵押贷款合作金融计划，公司出售了2022年和2021年分别为3,987,257美元和4,706,056美元的贷款[698] - 公司通过出售贷款保留服务权，贷款按成本或市场价值中的较低者计价[700] - 公司通过联邦住房贷款银行纽约分行的计划出售的贷款，第一层损失由联邦住房贷款银行承担，最高为贷款总额的100个基点[698] - 公司通过联邦住房贷款银行纽约分行的计划出售的贷款，2022年和2021年的未偿还本金余额分别为3,987,257美元和4,706,056美元[698] 风险管理 - 公司面临环境责任风险，特别是在处理违约贷款时可能发现的有害物质，可能导致重大修复成本[214] - 公司面临网络安全风险，可能需要投入更多资源来应对不断演变的网络威胁[231] - 公司可能面临因自然灾害、恐怖主义行为或全球市场动荡等外部事件带来的业务风险[232] - 公司实施CECL标准后，预计一次性累积调整将在信用损失准备金的10%至15%之间[213] - 公司对证券进行其他非暂时性减值评估，至少每季度一次，必要时更频繁[689] - 公司对贷款进行减值评估，特别是对个别贷款的可收回性进行评估[692] - 公司对收购的非PCI贷款进行信用折扣评估，并在贷款期限内将购买价格与未偿还本金的差额计入利息收入[695] - 公司持有的联邦住房贷款银行股票按成本计价，并定期评估减值[699] 分支机构与运营 - 公司计划通过开设新分行来扩大市场份额，但新分行需要时间才能产生足够收入以抵消初始启动成本，可能对盈利产生负面影响[192] - 公司拥有多个分支机构，其中位于Teaneck, NJ的819 Teaneck Road分支机构的净账面价值为3,733千美元[245] 现金流与投资活动 - 2022年经营活动产生的现金流量为10,856,183美元，较2021年的5,961,469美元大幅增加[683] - 2022年投资活动使用的现金流量为210,719,852美元，主要用于购买证券和贷款[683] - 2022年融资活动提供的现金流量为111,635,801美元，主要来自存款增加和短期FHLB预付款[683] 股东与高管 - 截至2022年12月31日，公司董事和高管在银行的存款总额为254.1万美元，较2021年的192.7万美元有所增加[732] - 公司于2020年1月15日完成股票发行，以每股10美元的价格发行了5,657,735股普通股，募集资金总额为5660万美元[633]

银行收购情况 - 2021年2月28日公司完成对直布罗陀银行的收购，发行1267916股普通股，直布罗陀银行资产1.062亿美元、贷款7770万美元、存款8160万美元[142][143] 贷款业务数据 - 截至2022年9月30日，银行批准172笔贷款修改，总额6790万美元，占贷款组合的11.6%[145] - 2020年银行接收并处理113笔PPP贷款申请，总额1050万美元；2021年上半年接收并处理54笔，总额690万美元；截至2022年9月30日，有28.2万美元PPP贷款未偿还[148] - 截至2022年9月30日，净贷款较2021年12月31日增加1.369亿美元，增幅24.0%，至7.071亿美元[153] - 截至2022年9月30日的三个月，贷款平均余额为6.70145亿美元，利息和股息为701.9万美元，收益率为4.15%[162] - 截至2022年9月30日的三个月，贷款利息收入增加110万美元，增幅17.6%，至700万美元，平均余额增加8540万美元至6.701亿美元[171] - 截至2022年9月30日的九个月，贷款损失拨备为27.5万美元，而2021年同期为8.8万美元的信贷[193] - 2022年前9个月贷款销售收益降至8.7万美元，较2021年的64.7万美元减少56万美元，降幅86.6%[194] 财务关键指标变化（资产类） - 截至2022年9月30日，总资产较2021年12月31日增加1.088亿美元，增幅13.0%，达9.462亿美元[149] - 截至2022年9月30日，现金及现金等价物较2021年12月31日减少9170万美元，降幅87.3%，至1330万美元[150] - 截至2022年9月30日，可供出售证券较2021年12月31日增加4630万美元，增幅110.6%，至8810万美元[151] - 截至2022年9月30日，持有至到期证券较2021年12月31日增加1010万美元，增幅13.6%，至8410万美元[152] 财务关键指标变化（负债及权益类） - 截至2022年9月30日，存款较2021年12月31日增加7070万美元，增幅11.8%，至6.682亿美元[156] - 截至2022年9月30日，股东权益较2021年12月31日减少650万美元，至1.411亿美元，平均股东权益与总资产比率为17.08%，2021年12月31日为17.67%[159] 财务关键指标变化（收入类） - 截至2022年9月30日的三个月，净收入增加88.8万美元，即85.2%，达到190万美元[168] - 截至2022年9月30日的三个月，利息收入增加170万美元，即26.1%，达到820万美元[169] - 截至2022年9月30日的九个月，净利息收入为1703.8万美元，2021年同期为1442.9万美元[164] - 截至2022年9月30日的三个月，生息资产净利息收入增加113.3万美元，九个月增加260.8万美元[167] - 截至2022年9月30日的三个月，净利息收入增加110万美元，增幅22.3%，至620万美元，净息差增加25个基点至2.68%[177] - 截至2022年9月30日的九个月，净收入减少51.4万美元，降幅9.4%，至500万美元，主要因非利息收入减少240万美元等[183] - 截至2022年9月30日的九个月，利息收入增加240万美元，增幅12.7%，至2140万美元，平均余额增加4790万美元，平均收益率增加20个基点至3.49%[184] - 截至2022年9月30日的九个月，净利息收入增加260万美元，增幅18.1%，至1700万美元，净息差增加30个基点至2.63%[192] - 2022年前9个月非利息收入降至86.8万美元，较2021年的320万美元减少240万美元，降幅73.1%[194] - 2022年前9个月银行持有的人寿保险收入增至51.1万美元，较2021年的39.2万美元增加11.9万美元，增幅30.3%[194] 财务关键指标变化（支出类） - 截至2022年9月30日的三个月，利息支出增加55.7万美元，增幅39.5%，至200万美元，平均成本增加21个基点至1.08%[174] - 截至2022年9月30日的九个月，利息支出减少20.4万美元，降幅4.5%，至430万美元，平均成本减少11个基点至0.85%[188] - 2022年前9个月非利息支出降至1080万美元，较2021年减少1.2万美元，降幅0.1%[195] - 2022年前9个月所得税费用增至190万美元，较2021年的150万美元增加41.2万美元，增幅28.0%[196] 生息资产相关数据 - 截至2022年9月30日的三个月，生息资产平均余额增加8500万美元，平均收益率从3.30%提高45个基点至3.75%[169] 现金及现金等价物相关数据 - 截至2022年9月30日的三个月，现金及现金等价物平均余额为591.2万美元，利息和股息为3万美元，收益率为2.05%[162] - 截至2022年9月30日的三个月，现金及现金等价物利息收入减少3000美元，降幅36.3%，至30000美元，平均余额减少9550万美元至590万美元[170] 证券利息收入相关数据 - 截至2022年9月30日的三个月，证券利息收入增加63.7万美元，增幅150.1%，至110万美元，平均余额增加9400万美元至1.826亿美元[173] 利率相关数据 - 截至2022年9月30日的三个月，利率差为2.68%，2021年同期为2.43%[162] - 截至2022年9月30日的三个月，净利息收益率为2.85%，2021年同期为2.58%[162] - 2022年前9个月和2021年前9个月的有效税率分别为27.46%和21.14%[197] 银行借款及信贷额度情况 - 截至2022年9月30日，公司可从纽约联邦住房贷款银行借款最高3.295亿美元，其中1.28亿美元已使用，150万美元用作信用证抵押[208] - 截至2022年9月30日，公司在四家代理行有5100万美元无担保信贷额度，无未偿还余额[208] 定期存款情况 - 截至2022年9月30日，一年内到期的定期存款总计2.447亿美元，占总存款的40.0%[212] 社区银行杠杆率情况 - 截至2022年9月30日，公司作为符合条件的社区银行，社区银行杠杆率为17.50%[213] 资产负债平衡情况 - 截至2022年9月30日，总资产为9.16585亿美元，总负债和权益为9.16585亿美元[162]

银行收购 - 2021年2月28日公司完成对直布罗陀银行的收购，发行1267916股普通股，直布罗陀银行当时资产1.062亿美元、贷款7770万美元、存款8160万美元[138][139] 贷款情况 - 截至2022年6月30日，银行批准172笔贷款修改，总额6790万美元，占贷款组合的11.6%[142] - 2020年银行处理113笔PPP贷款申请，总额1050万美元；2021年上半年处理54笔，总额690万美元；2022年6月30日未偿还PPP贷款为140万美元[143] - 2022年6月30日净贷款较2021年12月31日增加6060万美元，增幅10.6%，至6.308亿美元[148] - 截至2022年6月30日，贷款平均余额为5.93705亿美元，利息和股息为584.9万美元，收益率3.95%[157] - 截至2022年6月30日的三个月，贷款利息收入增加16.4万美元，增幅2.9%，至580万美元，因平均收益率上升9个基点和平均余额增加260万美元[166] 资产负债变化 - 截至2022年6月30日，总资产较2021年12月31日增加3760万美元，增幅4.5%，达8.749亿美元[144] - 2022年6月30日现金及现金等价物较2021年12月31日减少9750万美元，降幅92.8%，至760万美元[145] - 2022年6月30日可供出售证券较2021年12月31日增加5570万美元，增幅133.1%，至9750万美元[146] - 2022年6月30日持有至到期证券较2021年12月31日增加1240万美元，增幅16.7%，至8640万美元[147] - 2022年6月30日存款较2021年12月31日增加1380万美元，增幅2.3%，至6.113亿美元[151] - 2022年6月30日纽约联邦住房贷款银行借款较2021年12月31日增加3020万美元，增幅35.5%，至1.153亿美元[153] 收入情况 - 截至2022年6月30日的三个月，净收入增加20.3万美元，增幅14.1%，达到160万美元[163] - 截至2022年6月30日的三个月，利息收入增加70.9万美元，增幅11.4%，达到690万美元[164] - 截至2022年6月30日的三个月，净利息收入增加93万美元，非利息收入减少28万美元，贷款损失准备金增加15.4万美元[163] - 截至2022年6月30日，现金及现金等价物平均余额为2072.3万美元，利息和股息为2.8万美元，收益率0.55%[157] - 截至2022年6月30日，证券平均余额为1.82338亿美元，利息和股息为97.9万美元，收益率2.15%[157] - 截至2022年6月30日，NOW和货币市场账户平均余额为1.58552亿美元，利息和股息为21.7万美元，收益率0.55%[157] - 截至2022年6月30日，储蓄账户平均余额为6609.5万美元，利息和股息为4.3万美元，收益率0.26%[157] - 截至2022年6月30日，定期存款平均余额为3.546亿美元，利息和股息为59万美元，收益率0.67%[157] - 截至2022年6月30日的三个月，净利息收入增加93万美元，增幅19.5%，达570万美元，净息差增加45个基点至2.73%，净利息收益率增加41个基点至2.85%[172] - 截至2022年6月30日的六个月，净收入减少140万美元，降幅31.5%，至300万美元，主要因非利息收入减少230万美元、非利息费用增加12.6万美元等[178] - 截至2022年6月30日的六个月，利息收入增加71.4万美元，增幅5.7%，至1320万美元，得益于生息资产平均余额增加2910万美元和平均收益率上升6个基点[179] - 截至2022年6月30日的三个月，现金及现金等价物利息收入减少1.3万美元，降幅31.7%，至2.8万美元，因平均余额减少7920万美元[165] - 截至2022年6月30日的三个月，证券利息收入增加57.8万美元，增幅143.9%，至97.9万美元，因平均收益率上升29个基点和平均余额增加9570万美元[168] - 截至2022年6月30日的三个月，利息支出减少22.1万美元，降幅15.5%，至120万美元，主要因生息负债平均成本下降17个基点[169] - 截至2022年6月30日的三个月，非利息收入减少28万美元，降幅52.4%，至25.4万美元，主要因贷款出售收益减少28.4万美元[174] - 截至2022年6月30日的三个月，非利息费用增加1.7万美元，增幅0.5%，主要因薪资福利、数据处理等费用增加[175] 所得税情况 - 截至2022年6月30日的三个月，所得税费用增加27.7万美元，增幅80.1%，至62.3万美元，因应税收入增加42.2万美元[177] - 2022年上半年所得税费用增至110万美元，较2021年同期的86.4万美元增加28.4万美元，有效税率从16.28%升至27.40%[191] 利率敏感性分析 - 公司通过净投资组合价值模型分析利率敏感性，计算不同利率情景下的NPV及NPV比率，如利率上升400个基点时，NPV减少2432.6万美元，降幅20.33% [195][197] - 净利息收入模拟结果显示，公司一年期利率变动风险在指引范围内，如利率上升400个基点，净利息收入预计下降15.09% [200] 资金来源与使用 - 截至2022年6月30日，公司可从纽约联邦住房贷款银行借款最高2.6亿美元，其中1.15亿美元已使用，150万美元用作信用证抵押 [202] - 截至2022年6月30日，公司与四家代理行有5100万美元无担保信贷额度，无未偿还余额 [202] 其他财务信息 - 截至2022年6月30日，公司现金及现金等价物总计760万美元，可供出售证券总计9750万美元 [204] - 2022年6月30日起一年内到期的定期存款总计2.061亿美元，占总存款的33.7% [205] 监管与合规 - 截至2022年6月30日，公司作为符合条件的社区银行，社区银行杠杆率为17.50%，超过监管要求 [207] - 截至2022年6月30日，公司披露控制和程序有效 [208] 法律诉讼 - 截至2022年6月30日，公司无重大未决法律诉讼 [211]