资产变化 - 公司总资产减少4970万美元（5.1%），从2024年12月31日的9.715亿美元降至2025年6月30日的9.218亿美元，主要由于现金及现金等价物减少3190万美元（61.1%）以及贷款减少1850万美元（2.6%）[88] - 现金及现金等价物减少3190万美元（61.1%），从2024年12月31日的5220万美元降至2025年6月30日的2030万美元，资金用于偿还借款[89] - 可供出售证券增加430万美元（3.1%），从2024年12月31日的1.403亿美元增至2025年6月30日的1.446亿美元，主要因购买公司债券和住宅抵押贷款支持证券[89] - 净贷款减少1850万美元（2.6%），从2024年12月31日的7.117亿美元降至2025年6月30日的6.932亿美元，其中住宅房地产贷款减少1450万美元（3.1%），建筑贷款减少1740万美元（40.3%）[90] 负债变化 - 总负债减少5080万美元（6.1%），从2024年12月31日的8.342亿美元降至2025年6月30日的7.834亿美元，主要因借款减少3620万美元及存款减少1400万美元[93] - 存款减少1400万美元（2.2%），从2024年12月31日的6.422亿美元降至2025年6月30日的6.282亿美元，其中定期存款减少1150万美元（2.3%）[94] - 联邦住房贷款银行借款减少3620万美元（21.0%），从2024年12月31日的1.722亿美元降至2025年6月30日的1.36亿美元，加权平均利率从4.49%降至3.99%[96] 股东权益 - 股东权益增加120万美元至1.384亿美元，主要因净利润95.5万美元，平均股东权益与平均总资产比率从2024年12月31日的13.99%升至2025年6月30日的15.94%[97] 净利息收入 - 2025年第二季度净利息收入为369.5万美元，较2024年同期的274.4万美元增长34.7%[99][107] - 2025年上半年净利息收入达728.8万美元，较2024年同期的539.5万美元增长35.1%[102] - 净利息收入增加95.1万美元，增幅34.7%，从2024年6月30日止三个月的270万美元增至2025年同期的370万美元[115] - 净利息收入增加190万美元，增幅35.1%，从2024年6月30日止六个月的540万美元增至2025年同期的730万美元[129] 利息收入与支出 - 现金及现金等价物平均收益率从2024年第二季度的5.90%下降至2025年同期的4.26%，导致利息收入减少16.4%至10.6万美元[99][109] - 贷款平均余额下降1230万美元至6.978亿美元，但收益率上升7个基点至4.77%，利息收入微降0.1%至829.2万美元[99][110] - 证券投资利息收入增长4.6%至194.6万美元，主要因收益率上升151个基点至5.52%，抵消了平均余额下降4440万美元的影响[99][111] - 定期存款平均成本从2024年第二季度的4.44%下降至2025年同期的4.01%，利息支出减少89.2万美元[99][106] - 利息支出减少92万美元，降幅11.9%，从2024年6月30日止三个月的770万美元降至2025年同期的680万美元[112] - 计息存款利息支出减少73万美元，降幅11.7%，从2024年6月30日止三个月的630万美元降至2025年同期的550万美元[113] - 利息收入增加89.3万美元，增幅4.4%，从2024年6月30日止六个月的2050万美元增至2025年同期的2140万美元[122] 非利息收入与支出 - 非利息收入增加2.9万美元，增幅9.4%，从2024年6月30日止三个月的30.3万美元增至2025年同期的33.2万美元[117] - 非利息支出增加12.9万美元，增幅3.5%，主要由于占用和设备费用增加27.4万美元，增幅74.6%[118] - 非利息收入增加61.9万美元，增幅102.7%，从2024年6月30日止六个月的60.2万美元增至2025年同期的120万美元[131] 净利润 - 2025年第二季度公司净利润从2024年同期的净亏损43.2万美元转为盈利22.4万美元，主要受净利息收入增长92万美元驱动[107] - 净收入增加180万美元，从2024年6月30日止六个月的净亏损87.3万美元增至2025年同期的净收入95.5万美元[121] 利率敏感性 - 利率上升400个基点时，公司净现值（NPV）下降34.92%至82,457千美元，NPV比率下降29.49%至9.94%[139] - 利率下降400个基点时，公司净现值（NPV）上升36.69%至173,172千美元，NPV比率上升25.73%至17.72%[139] - 利率上升400个基点时，公司第一年净利息收入预计下降6.97%[142] - 利率下降400个基点时，公司第一年净利息收入预计下降0.02%[142] - 公司认为利率变动对财务状况和运营结果的影响大于通货膨胀[149] 其他财务数据 - 逾期贷款增加610万美元至2040万美元（占总贷款的2.9%），2024年12月31日为1430万美元（占总贷款的2.0%），主要因一笔710万美元的商业房地产贷款逾期60天[91] - 公司信贷损失准备金占总贷款的0.37%，占不良贷款的18.69%，与2024年12月31日基本持平（0.37%和18.77%）[91] - 公司通过利率对冲工具减少联邦住房贷款银行预付款和定期存款的利息支出，2025年第二季度节省18.6万美元[100] - 证券投资组合调整：2024年第四季度出售6.6亿美元成本（5.71亿美元市值）的证券（平均收益率1.89%），并再投资3.27亿美元于平均收益率5.60%的证券[111] - 所得税优惠减少48.8万美元，降幅85.8%，从2024年6月30日止六个月的56.8万美元降至2025年同期的8.1万美元[133] - 截至2025年6月30日，公司可从纽约联邦住房贷款银行借款上限为2.413亿美元，其中1.395亿美元已使用[144] - 截至2025年6月30日，公司现金及现金等价物为2030万美元，可供出售证券为1.446亿美元[146] - 截至2025年6月30日，一年内到期的存款凭证为4.294亿美元，占总存款的68.4%[147] - 截至2025年6月30日，公司社区银行杠杆比率为15.40%，远超9%的监管要求[148] - 截至2025年6月30日，公司未涉及任何可能对财务状况产生重大影响的未决法律诉讼[153]

公司股票回购计划 - 公司获得监管批准回购最多237,590股普通股 约占流通股5%（不包括Bogota Financial MHC持有股份）[1] - 此为第六次股票回购计划 董事会此前已批准该方案[1] 回购实施方式 - 可通过公开市场交易、私人交易或依据SEC Rule 10b5-1交易计划进行回购[2] - 公开市场购买将遵循SEC Rule 10b-18及其他法律要求[3] 计划灵活性条款 - 回购计划无到期日 可随时暂停、终止或修改[3] - 不承诺具体回购数量 实际回购取决于股票供应、市场条件、交易价格、资本替代用途及财务表现等因素[3] 公司背景信息 - 公司为马里兰州注册企业中层控股公司 系Bogota Financial MHC控股子公司[4] - 旗下Bogota Savings银行自1893年在新泽西州中北部运营 设7家营业网点及1个贷款生产办公室[4]

核心观点 - Bogota Financial在2025年第二季度实现扭亏为盈 净利润达22 4万美元 每股收益0 02美元 去年同期净亏损43 2万美元 每股亏损0 03美元 [1] - 盈利改善主要得益于净利息收入同比增长34 7%至370万美元 以及利息支出显著减少 [1][5] - 公司资产规模同比下降5 1%至9 218亿美元 存款下降2 2%至6 282亿美元 贷款拖欠率上升至2 94% [2][7][10] 财务表现 - 净利息收益率从1 21%提升至1 74% 效率比率从122 3%改善至95 7% [5][6] - 非利息收入增长9 4% 其中银行自有寿险保单一次性贡献54 3万美元 [5][6] - 平均存款利率降至3 75% 经纪存款占比升至17 2% [8][9] 业务运营 - 住宅抵押贷款减少1450万美元至4 582亿美元 建筑贷款下降1740万美元至2580万美元 [7] - 商业地产和多户住宅贷款小幅增长 反映公司向高收益领域倾斜 [7] - 存款结构中定期存单减少1150万美元 储蓄账户增加460万美元 [8] 风险管理 - 拖欠贷款增至2040万美元 主要涉及一笔710万美元的商业地产贷款 [10] - 不良资产率稳定在1 5% 信贷损失拨备率保持0 37% [10] - 一级资本充足率达15 32% 远高于监管要求 [11] 战略方向 - 重点发展商业贷款和存款组合 严格控制信贷标准 [14] - 无商业办公楼地产贷款敞口 风险集中于住宅 商业(非办公)和多户地产 [13] - 通过股票回购使每股有形账面价值从22 04美元提升至29 1美元 [11]

净利润表现 - 公司2025年第二季度净利润为22.4万美元，相比2024年同期的净亏损43.2万美元增长151.9%[2][6] - 2025年上半年净利润为95.5万美元，包含一次性人寿保险赔付54.3万美元，相比2024年同期的净亏损87.3万美元增长209.4%[2][19] 净利息收入 - 净利息收入增长95.1万美元（34.7%）至370万美元，净息差扩大53个基点至1.74%[14] - 净利息收入增加190万美元（35.1%）至730万美元，净利差扩大47个基点至1.15%[27] - 2025年第二季度净利息收入为3,694,605美元，同比增长34.65%[44] - 2025年上半年净利息收入为7,287,843美元，同比增长35.07%[44] - 2025年第二季度净利息收入为369.5万美元，同比增长34.6%（2024年同期为274.4万美元）[52] - 2025年上半年净利息收入为728.8万美元，同比增长35.1%（2024年同期为539.5万美元）[54] 利息支出 - 利息支出下降92万美元（11.9%）至680万美元，主要因存款平均成本下降32个基点至3.67%[11][12] - 公司2025年上半年付息存款利息支出减少93.8万美元（7.7%）至1130万美元，平均存款成本下降16个基点至3.75%[25] - 2025年第二季度存款利息支出为5,524,138美元，同比下降11.67%[44] - 2025年第二季度利息支出减少92万美元，主要因存款证成本下降（减少52.4万美元）和FHLB借款成本优化（减少19万美元）[57] 存款表现 - 存款总额下降1400万美元（2.2%）至6.282亿美元，其中定期存款减少1150万美元，存款平均利率下降16个基点至3.75%[5] - 定期存款平均余额减少3380万美元至4.834亿美元，平均成本下降21个基点至4.13%[25] - 2025年6月30日存款总额为628,229,786美元，同比下降2.18%[50] 贷款表现 - 贷款净额减少1850万美元（2.6%）[33] - 逾期贷款增加610万美元至2040万美元，占总贷款比例升至2.94%[34] - 2025年6月30日贷款总额为695,802,253美元，同比下降2.6%[50] - 2025年第二季度贷款平均余额为6.97792亿美元，收益率从4.70%提升至4.77%[52] 证券投资 - 证券投资增加430万美元（3.1%）至1.446亿美元，平均收益率上升151个基点[10][23] - 可供出售证券增加430万美元（3.1%）至1.446亿美元[33] - 证券投资收益率显著提升，2025年第二季度为5.52%（2024年同期为4.01%）[52] - 证券投资收入因利率上升受益，2025年上半年同比增加390万美元（其中利率因素贡献194万美元）[57] 非利息收入 - 非利息收入增长61.9万美元（102.7%）至120万美元，主要来自银行人寿保险收入增长56.4万美元（132%）[30] 资产与负债 - 总资产下降4970万美元（5.1%）至9.218亿美元，主要因现金及现金等价物减少3190万美元（61.1%）和贷款减少1850万美元（2.6%）[5] - 总资产减少4970万美元（5.1%）至9.218亿美元，贷款净额减少1850万美元（2.6%）[33] - 总负债减少5080万美元（6.1%）至7.834亿美元，存款减少1400万美元（2.2%）[35] - 股东权益增加120万美元至1.384亿美元，平均权益/总资产比率从13.99%升至14.96%[36] 借款与融资 - 联邦住房贷款银行借款减少3620万美元（21.0%）至1.359亿美元[5] - 2025年上半年通过利率对冲工具减少利息支出36.3万美元（2024年同期减少74.9万美元）[54] 其他财务指标 - 信贷损失准备转回8万美元，2024年同期为计提7万美元[29] - 2025年第二季度净息差为1.74%，同比上升53个基点[46] - 2025年第二季度效率比率为95.73%，同比下降26.55个百分点[46] - 2025年第二季度平均权益资产比为15.02%，同比上升154个基点[46] - 2025年6月30日不良贷款率为2.00%，同比上升18个基点[46] - 净息差持续改善，2025年第二季度为1.74%（2024年同期为1.21%）[52] - 活期存款账户成本上升，2025年第二季度达2.44%（2024年同期为1.96%）[52] - 2025年第二季度生息资产/付息负债比率提升至116.49%（2024年同期为114.12%）[52] 股票回购 - 公司通过股票回购减少流通股165.4万股，每股有形账面价值从22.04美元提升至29.10美元[4] 套期保值 - 现金套期保值名义价值6500万美元，公允价值套期保值名义价值6000万美元[11][24]

TEANECK, N.J., July 31, 2025 (GLOBE NEWSWIRE) -- Bogota Financial Corp. (NASDAQ: BSBK) (the "Company"), the holding company for Bogota Savings Bank (the "Bank"), reported net income for the three months ended June 30, 2025 of $224,000, or $0.02 per basic and diluted share, compared to a net loss of $432,000, or $0.03 per basic and diluted share, for the comparable prior year period. The Company reported net income for the six months ended June 30, 2025 of $955,000, or $0.08 per basic and diluted share, comp ...

资产与负债变化 - 总资产从2024年12月31日的9.715亿美元下降至2025年3月31日的9.302亿美元，降幅为4.3%（4130万美元）[92] - 现金及现金等价物大幅减少51.0%（2660万美元），从5220万美元降至2560万美元[93] - 证券可供出售金额下降1.8%（260万美元），从1.403亿美元降至1.377亿美元[93] - 净贷款总额下降1.4%（1020万美元），从7.117亿美元降至7.015亿美元，其中住宅房地产贷款下降1.4%（660万美元），商业房地产贷款增长6.6%（780万美元）[94] - 存款总额下降1.4%（920万美元），其中定期存款减少3.5%（1730万美元），NOW账户增长11.9%（660万美元）[98] - 借款总额下降18.8%（3240万美元），从1.722亿美元降至1.398亿美元，加权平均利率从4.49%升至4.52%[100] 收入与利润表现 - 净利息收入从2024年同期的2651万美元增长至3593万美元，净息差从0.68%扩大至1.12%[103] - 净利息收入增加94.2万美元，增幅35.5%，从2024年第一季度的270万美元增至2025年第一季度的360万美元[116] - 净息差上升48个基点，从2024年第一季度的1.18%增至2025年第一季度的1.66%[116] - 非利息收入增加59万美元，增幅197.4%，从2024年第一季度的29.9万美元增至2025年第一季度的88.9万美元[118] 利息收入与支出明细 - 利息收入增加86.2万美元，增幅8.6%，从2024年第一季度的1010万美元增至2025年第一季度的1090万美元[109] - 现金及现金等价物利息收入增加11.5万美元，增幅76.7%，平均余额从990万美元增至1660万美元，平均收益率从6.10%升至6.37%[110] - 贷款利息收入增加39.6万美元，增幅4.8%，平均收益率从4.61%升至4.88%，但平均余额从7.134亿美元降至7.051亿美元[111] - 证券利息收入增加30.4万美元，增幅19.9%，平均收益率从3.67%升至5.05%，但平均余额从1.667亿美元降至1.453亿美元[112] - 利息支出减少8万美元，降幅1.1%，从2024年第一季度的740万美元降至2025年第一季度的730万美元[113] - 存款证平均余额从5.165亿美元降至4.843亿美元，NOW及货币市场账户平均余额增加1000万美元至7940万美元，成本上升40个基点至2.34%[114] - 联邦住房贷款银行预付款利息支出增加12.8万美元，增幅8.9%，平均余额增加480万美元至1.581亿美元，平均成本上升24个基点至4.02%[115] 资本与流动性管理 - 股东权益增长96.5万美元至1.383亿美元，平均权益/平均资产比率从13.99%提升至14.59%[101] - 公司社区银行杠杆比率达到15.00%，远超监管要求的9%门槛，被认定为“资本充足”[134] - 现金及现金等价物总额为2560万美元，可供出售证券总额为1.377亿美元，作为流动性补充来源[132] - 一年内到期的定期存款总额为4.397亿美元，占总存款的69.5%[133] - 截至2025年3月31日，公司可从纽约联邦住房贷款银行借款上限为2.619亿美元，其中1.398亿美元已使用，5400万美元为无抵押信贷额度未使用[130] 风险管理与监管披露 - 利率变动对财务表现的影响大于通胀，公司通过资产负债管理匹配资产与负债的利率敏感性以降低冲击[135] - 净利息收入模拟显示，利率上升400个基点时，一年内净利息收入将下降13.35%，而下降100个基点时则增加1.00%[128] - 截至2025年3月31日，公司披露控制与程序经评估为有效，且期内无重大内控变更[136][137] 贷款质量与存款结构 - 逾期贷款从1430万美元（占总贷款2.0%）降至1350万美元（占比1.9%）[95] - 未保险存款占比7.9%，涉及49.8万美元和224个账户[99]

净利润变化 - 2025年第一季度净利润为73.1万美元，上年同期净亏损44.1万美元，同比增加120万美元[3][8] - 2025年第一季度和2024年同期，公司净利润分别为73.0947万美元和亏损44.098万美元[32] 总资产变化 - 截至2025年3月31日，总资产为9.302亿美元，较2024年12月31日减少4130万美元，降幅4.3%[7][21] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司总资产分别为9.30191837亿美元和9.71489884亿美元[30] 现金及现金等价物变化 - 截至2025年3月31日，现金及现金等价物为2560万美元，较2024年12月31日减少2660万美元，降幅51.0%[7] 利息收入变化 - 2025年第一季度利息收入为1090万美元，较上年同期增加86.2万美元，增幅8.6%[9] - 与2024年3月31日止三个月相比，2025年同期总利息收益资产因利率变动使利息收入增加2,417千美元，因规模变动使利息收入减少1,555千美元，净增加862千美元[42] 净利息收入变化 - 2025年第一季度净利息收入为360万美元，较上年同期增加94.2万美元，增幅35.5%[16] - 2025年第一季度和2024年同期，公司净利息收入分别为359.3238万美元和265.1237万美元[32] - 2025年3月31日止三个月，公司净利息收入为3,593千美元；2024年同期为2,651千美元[39] - 与2024年3月31日止三个月相比，2025年同期净利息收入因利率变动增加2,076千美元，因规模变动减少1,134千美元，净增加942千美元[42] 非利息收入变化 - 2025年第一季度非利息收入为88.9万美元，较上年同期增加59万美元，增幅197.4%[18] 逾期贷款变化 - 截至2025年3月31日，逾期贷款为1350万美元，较2024年12月31日减少84.2万美元[22] 总负债变化 - 截至2025年3月31日，总负债为7.919亿美元，较2024年12月31日减少4230万美元，降幅5.1%[23] 股东权益变化 - 截至2025年3月31日，股东权益为1.383亿美元，较之前增加96.5万美元[24] 股份回购情况 - 截至2025年3月31日，已按之前的回购计划回购238,258股，成本为170万美元[4] 资产回报率变化 - 2025年第一季度和2024年同期，公司资产回报率分别为0.08%和 - 0.19%[34] 净资产收益率变化 - 2025年第一季度和2024年同期，公司净资产收益率分别为0.53%和 - 1.29%[34] 净息差变化 - 2025年第一季度和2024年同期，公司净息差分别为1.66%和1.18%[34] - 2025年3月31日止三个月，公司净利息收益率为1.66%；2024年同期为1.18%[39] 贷款总额变化 - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司贷款总额分别为7.04075375亿美元和7.14337185亿美元[37] 存款总额变化 - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司存款总额分别为6.330352亿美元和6.42188042亿美元[30] 基本每股收益变化 - 2025年第一季度和2024年同期，公司基本每股收益分别为0.06美元和 - 0.03美元[32] 普通股发行和流通股数变化 - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司普通股发行和流通股数分别为1300.8964万股和1305.9175万股[30] 总利息收益资产情况 - 2025年3月31日止三个月，公司总利息收益资产平均余额为875,281千美元，收益率4.99%；2024年同期平均余额为898,062千美元，收益率4.49%[39] 总生息负债情况 - 2025年3月31日止三个月，公司总生息负债平均余额为767,601千美元，成本率3.87%；2024年同期平均余额为782,563千美元，成本率3.81%[39] 利率差变化 - 2025年3月31日止三个月，公司利率差为1.12%；2024年同期为0.68%[39] 平均生息资产与平均生息负债之比变化 - 2025年3月31日止三个月，公司平均生息资产与平均生息负债之比为114.03%；2024年同期为114.76%[39] 联邦住房贷款银行预付款和定期存款利息费用净减少情况 - 2025年和2024年3月31日止三个月，联邦住房贷款银行预付款和定期存款利息费用净减少分别为177,000美元和288,000美元[39] 总生息负债利息费用变动情况 - 与2024年3月31日止三个月相比，2025年同期总生息负债因利率变动使利息费用增加341千美元，因规模变动使利息费用减少421千美元，净减少80千美元[42]

财务表现 - 2025年第一季度净利润73.1万美元，相比2024年同期净亏损44.1万美元实现扭亏为盈，主要得益于净利息收入增加94.2万美元以及非利息收入增加59万美元 [1][5] - 净利息收入增长35.5%至360万美元，净息差提升48个基点至1.66%，主要由于生息资产平均收益率上升27个基点至6.37% [14][8] - 非利息收入增长197.4%至88.9万美元，其中银行自有寿险收入因员工身故理赔增加55万美元 [16] 资产负债 - 总资产下降4.3%至9.302亿美元，主要由于现金及现金等价物减少2660万美元（降幅51%）以及贷款减少1020万美元 [7][19] - 贷款总额下降1.4%至7.015亿美元，其中住宅贷款减少660万美元，建筑贷款减少970万美元，但商业地产贷款新增780万美元 [19][33] - 存款总额下降1.4%至6.33亿美元，其中大额存单减少1730万美元，NOW账户增加660万美元 [7][21] 资本管理 - 完成股票回购计划，累计回购238,258股，总成本170万美元 [2] - 股东权益增加96.5万美元至1.383亿美元，平均权益资产比从13.99%提升至14.59% [22][32] - 一级资本充足率从13.23%提升至15% [32] 信贷质量 - 逾期贷款减少84.2万美元至1350万美元，占总贷款比例从2.01%降至1.92% [20] - 信贷损失准备占贷款总额比例稳定在0.37%，不良资产占总资产比例1.49% [20][32] - 2025年第一季度信贷损失回拨8万美元，相比2024年同期计提35万美元 [15] 管理层评论 - 资产负债表重组在2024年底完成后已显现积极影响，对实现长期目标保持乐观 [4] - 当前市场动荡导致利率不确定性，将重点关注净息差改善和资产多元化 [4] - 短期内预计贷款温和增长，信贷质量仍是历史性关注重点 [4]

财务数据关键指标变化 - 公司资产从2023年12月31日的9.393亿美元增加3220万美元，增幅为3.4%，达到2024年12月31日的9.715亿美元[181] - 2024年和2023年公司总资产分别为9.71489884亿美元和9.39324203亿美元[328] - 2024年和2023年公司总负债分别为8.34200724亿美元和8.02151亿美元[328] - 2024年和2023年公司股东权益分别为1.3728916亿美元和1.37173203亿美元[328] - 2024年和2023年公司总利息收入分别为4174.9745万美元和3727.9845万美元[330] - 2024年和2023年公司总利息支出分别为3119.8535万美元和2230.6375万美元[330] - 2024年和2023年公司净利息收入分别为1055.121万美元和1497.347万美元[330] - 2024年和2023年公司非利息收入分别为134.8404万美元和113.9035万美元[330] - 2024年和2023年公司非利息支出分别为1458.9603万美元和1575.7127万美元[330] - 2024年和2023年公司净亏损/收入分别为亏损217.042万美元和盈利64.2535万美元[330] - 2024年净亏损217.042万美元，2023年净利润64.2535万美元[332][336][345] - 2024年其他综合收益为286.7326万美元，2023年其他综合亏损为25.3761万美元[332] - 2024年综合收益为69.6906万美元，2023年为38.8774万美元[332] - 2024年经营活动提供的净现金为 - 255.9906万美元，2023年为143.7351万美元[336] - 2024年投资活动提供的净现金为1012.6861万美元，2023年为2152.0165万美元[336] - 2024年融资活动提供的净现金为1973.5782万美元，2023年使用的净现金为1486.8962万美元[336] - 2024年现金及现金等价物年末余额为5223.2208万美元，2023年为2492.9471万美元[336] - 2024年基本和摊薄每股亏损均为0.17美元，2023年基本和摊薄每股收益均为0.05美元[345] - 2024年和2023年12月31日，AFS证券应计利息应收款分别为80.9万美元和65.4万美元，公司认为未实现损失并非信用损失导致，无需计提信用损失准备[352] - 2024年和2023年12月31日，贷款应计利息应收款分别为340万美元和330万美元，公司采用加权平均剩余期限（WARM）法并结合定性因素确定未来信用损失[360] - 2024年和2023年12月31日，银行在MPF计划下出售并服务的贷款未偿还本金余额分别为355.0443万美元和386.5316万美元，FHLBNY承担首100个基点损失，银行提供二级信用增级义务，截至2024年12月31日无损失[374][375] - 2024年12月31日，可供出售证券摊余成本为1.45878693亿美元，公允价值为1.40307447亿美元，未实现总收益为54.3015万美元，未实现总损失为611.4261万美元[407] - 2023年12月31日，可供出售证券摊余成本为7812.3827万美元，公允价值为6888.8179万美元，未实现总收益为5182美元，未实现总损失为924.083万美元[408] - 2024年，公司出售16只账面价值为3820万美元的证券，出售时实现损失520万美元，2023年无证券出售[410] - 截至2024年12月31日，可供出售证券未实现损失总计611.4261万美元，公允价值为9897.1547万美元；2023年未实现损失总计924.083万美元，公允价值为6831.0465万美元[411] - 2024年和2023年12月31日，分别有账面价值为574.124万美元和11.3415万美元的可供出售证券被质押以担保公共存款[411] - 2024年，公司出售15笔账面价值为2510万美元的持有至到期证券，实现损失380万美元，剩余相关证券重新分类为可供出售并按市值计价[416] - 截至2023年12月31日，持有至到期证券的摊销成本为7265.6179万美元，未实现损失为732.8117万美元，公允价值为6537.4753万美元[417] - 2024年和2023年12月31日，分别有账面价值为0和158.9747万美元的持有至到期证券被质押以担保纽约联邦住房贷款银行的回购协议[421] - 2024年和2023年12月31日，分别有账面价值为0和497.6927万美元的持有至到期证券被质押以担保公共存款[421] - 截至2024年12月31日，贷款总额为7.14337185亿美元，贷款损失准备为262.0949万美元，净贷款为7.11716236亿美元；2023年贷款总额为7.17474584亿美元，贷款损失准备为278.5949万美元，净贷款为7.14688635亿美元[424] - 2024年和2023年12月31日，递延贷款费用分别为249.6364万美元和287.3724万美元[424] - 2024年和2023年12月31日，银行向高管和董事发放的贷款总额分别为225.6911万美元和161.0688万美元[425] - 2024年末信贷损失准备金总额为2620949美元，2023年末为2785949美元，同比减少165000美元[428] - 2024年末抵押相关贷款中，住宅第一抵押信贷损失准备金余额为1680949美元，商业房地产为508000美元[428] - 2024年末以房地产为抵押的抵押依赖贷款为13962695美元，2023年末为12776177美元[430] - 2024年末非应计贷款总额为13962695美元，2023年末为12776177美元[432] - 2024年末逾期贷款总额为14339179美元，其中30 - 59天逾期119309美元，60 - 89天逾期1607835美元，超过89天逾期12612035美元[434] - 2023年末逾期贷款总额为12606029美元，其中60 - 89天逾期297118美元，超过89天逾期12308911美元[434] - 2024年末住宅第一抵押逾期贷款为2240441美元，商业房地产为1205025美元，建设贷款为10893713美元[434] - 2023年末住宅第一抵押逾期贷款为1261924美元，商业房地产为450392美元，建设贷款为10893713美元[434] - 2024年末总贷款余额为7.14337185亿美元，2023年末为7.17474584亿美元[440][442] - 2024年12月公司出售三家分行获900万美元税前收益，出售约6600万美元证券产生890万美元税前损失[444] - 2024年末土地价值153.17万美元，2023年末为240.2995万美元[445] - 2024年折旧费用为49.6984万美元，2023年为51.4983万美元[445] - 2024年末使用权资产和租赁负债均为1080万美元，2023年末均为零[447] - 2024年末和2023年末经营租赁加权平均剩余租赁期限分别为14.9年和4.5年，加权平均折现率均为7.37%[448] - 2024年和2023年经营和可变租赁费用总计约110万美元[449] - 2024年末公司未来最低租赁付款额现值为10780363美元，未来五年及以后各年租赁付款义务分别为2025年1246881美元、2026年1248505美元、2027年1250179美元、2028年1231787美元、2029年1192727美元、以后为11827875美元[450] - 2024年末核心存款无形资产账面价值为152893美元，累计摊销为247107美元，摊销费用为53223美元；2023年末账面价值为206116美元，累计摊销为132728美元，摊销费用为61156美元[451] - 2024年末核心存款无形资产未来各年预计摊销费用分别为2025年45289美元、2026年37355美元、2027年29422美元、2028年21488美元、2029年13554美元、以后为5785美元，总计152893美元[452] - 2024年末总存款账户为642188042美元，加权平均利率为3.73%；2023年末为625347142美元，加权平均利率为3.42%。其中，大额存单2024年末约为186585000美元，2023年末约为132100000美元[455] - 2024年末内部人员存款约为2325000美元，2023年末约为2433000美元；2024年末经纪存款约为101561000美元，2023年末约为53300000美元[456] - 2024年末定期存单到期金额分别为2025年450087911美元、2026年27636075美元、2027年10674056美元、2028年3469120美元、2029年1149583美元、2030年263031美元，总计493279775美元[457] - 2024年末一年内到期的联邦住房贷款银行预付款为9530万美元，加权平均利率为4.53%；2023年末为3750万美元，加权平均利率为5.52%[458] - 2024年末为担保回购协议质押的可供出售证券账面价值为12881892美元，2023年末为1589747美元[462] - 2024年末和2023年末非回购和摊销预付款的担保物分别为280387637美元和289808115美元[463] - 2024年所得税收益为371569美元，2023年为162157美元[466] 各条业务线数据关键指标变化 - 公司经营一个可报告业务板块“零售银行”，通过社区银行板块提供广泛零售和商业银行业务服务[402] 债务证券投资组合情况 - 2024年12月31日，公司债务证券投资组合为1.403亿美元，全年其他综合收益为260万美元，累计其他综合损失为360万美元[168] 定期存款情况 - 2024年12月31日，定期存款占总存款的76.8%，为49330万美元；一年内到期的定期存款占总存款的70.1%，为4.501亿美元；其中经纪存款为8020万美元，占总存款的12.5%[174] 银行流动性情况 - 2024年12月31日，银行可用流动性约为2.113亿美元，包括现金5220万美元、联邦住房贷款银行有担保借款能力1.051亿美元和无担保信贷额度5400万美元，是无保险和无担保存款余额4460万美元的474.0%[177] 市政存款情况 - 截至2024年12月31日，公司在新泽西州主要市场区域持有市政存款3070万美元[179] 公司面临的风险因素 - 市场利率的重大、意外或长期变化可能对公司财务状况、流动性和经营业绩产生重大不利影响[167] - 通胀可能对公司业务和客户产生不利影响，导致投资证券价值下降、非利息费用增加、贷款拖欠和不良资产增加等[169] - 贸易政策和关税的变化可能对公司业务和客户产生不利影响，导致贷款拖欠和信用损失增加、资产质量下降等[170] - 公司无法产生核心存款可能对净息差和盈利能力产生不利影响，或导致更依赖批发融资策略来满足流动性需求[174] - 通过新设分行建立市场份额可能导致公司费用增长快于收入，收购可能扰乱业务并稀释股东价值[180][182] - 公司面临网络安全风险，系统故障或安全漏洞可能对财务状况和经营成果产生重大不利影响[189] - 金融服务行业网络攻击和安全漏洞呈上升趋势，公司可能需投入大量资源改进防护措施[190] - 自然灾害、恐怖主义等外部事件可能损害公司业务，影响经营和财务状况[193] - 公司面临激烈市场竞争，可能导致利润减少和增长放缓[196] - 法律法规变化和监管合规成本可能对公司运营产生不利影响并增加成本[197] - 联邦政府政策可能影响公司业务、财务状况和经营成果，且变化难以预测[198] - 公司需满足严格资本要求，包括最低风险资本和杠杆比率，资本不足可能受限[201] - 公司作为新兴成长公司和较小报告公司，减少披露可能使普通股对投资者吸引力降低[206] - 联邦储备委员会规定可能使公司难以支付普通股股息[20

文章核心观点 公司2024年财务表现不佳，全年净亏损，主要受净利息收入减少影响，但通过资产处置和再投资等策略调整资产负债表，有望改善未来收益 [1][5] 各部分总结 财务业绩 - 2024年第四季度净亏损93万美元，上年同期净亏损120万美元；全年净亏损220万美元，上年净利润64.3万美元 [1] - 第四季度净亏损同比减少24.8万美元，主要因利息收入增加、非利息费用和所得税费用减少，但被利息费用增加部分抵消 [9] - 全年净利润同比减少280万美元，主要因净利息收入减少440万美元，部分被非利息费用减少、非利息收入和所得税收益增加抵消 [22] 股票回购 - 2024年4月获监管批准回购最多23.709万股普通股，约占当时已发行普通股5%；截至2024年12月31日，已回购18.8047万股，成本140万美元 [2] 资产负债表重组 - 2024年第四季度完成两项关键交易，出售三个分行获税前收益900万美元，出售约6600万美元证券产生税前损失890万美元；将3270万美元收益再投资于证券 [4] 资产情况 - 截至2024年12月31日，总资产9.715亿美元，较上年末增加3220万美元，主要因现金及现金等价物和其他资产增加，部分被净贷款和房屋设备减少抵消 [8] - 现金及现金等价物5220万美元，较上年末增加2730万美元；证券1.403亿美元，较上年末减少120万美元；净贷款7.117亿美元，较上年末减少300万美元 [8] 负债情况 - 截至2024年12月31日，总负债8.342亿美元，较上年末增加3200万美元，主要因存款和借款增加，以及租赁负债因售后回租交易增加 [39] - 总存款6.422亿美元，较上年末增加1690万美元；联邦住房贷款银行预付款1.722亿美元，较上年末增加450万美元 [8][39] 股东权益 - 截至2024年12月31日，股东权益1.373亿美元，较上年增加11.6万美元，主要因证券投资组合累计其他综合损失减少，部分被净亏损和股票回购抵消 [40] 管理层观点 - 总裁兼首席执行官凯文·佩斯表示，第四季度完成战略计划关键部分，售后回租交易使公司能处置表现不佳的遗留投资，加强资产负债表并改善未来收益；利率不确定性仍是增长规划需考虑因素，资产重新定位有助于改善净息差 [5][6]