UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended March 31, 2025 ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 001-32146 Commission file number DSS, INC. (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or other Jurisdiction of incorporation- or Organization) (IRS Employer Identification No.) 275 Wir ...

公司重大事件 - 2024年9月16日，Impact BioMedical以每股3美元的价格成功进行首次公开募股，初始发行150万股[21] - 2024年8月23日，Jason Grady被任命为公司临时首席执行官，他拥有超25年跨行业经验[23] - 2024年1月30日，Impact Biomedical的Laetose™技术平台获得美国专利11,898,184，专利有效期至2037年[24] - 2023年12月28日，公司董事长Heng Fai Ambrose Chan在公开市场额外收购672,173股公司股票[25] - 2021年9月30日，公司从Document Security Systems, Inc.更名为DSS, Inc.，交易代码仍为“DSS”，CUSIP编号更新为26253C - 102；2024年1月，公司使用CUSIP 26253C 201运营[74] - 2023年5月4日，公司以股息形式向普通股股东分发约2.8亿股共享服务全球公司（SHRG）股票，分发后公司保留SHRG约7%的所有权权益[182] 公司业务发展规划 - 公司计划在即将到来的财年将成本降低15 - 20%，以提高盈利能力和财务状况[32] - Premier Packaging在2024 - 2025年聚焦医疗设备、食品饮料、健康美容等关键增长市场[41] - 2025年Premier Packaging将投资销售团队培训、资本基础设施和技术升级、优化报价流程和开展针对性营销[40][41][42] - 公司遵循三阶段发展流程，包括资产收购与组织发展、创收与卓越运营、盈利与正EBITDA[33][34][35] - 公司计划推动业务进行首次公开募股，并通过去中心化共享模式将潜在收益直接分配给股东[36][37] 公司业务成果与潜力 - 2024年Impact BioMedical完成首次公开募股，所筹资金将用于研发、扩大生产和市场渗透[43][44] - Impact BioMedical成功IPO，DSS作为股东将受益于其长期增长潜力[45][47] - DSS AmericaFirst Funds在2024年有三只共同基金表现强于基准，自2023年5月新投资顾问团队接管以来累计表现良好[49] - Biotech的Laetose技术可使日常饮食中糖的摄入量降低30%，并降低血糖指数/负荷[56] - Quantum技术预计可改进并重新申请65%的世界卫生组织基本药物清单中的药物专利[56] - Impact Biomedical Inc.有9项已发布专利，超40项专利正在申请中，美国专利有效期在2029 - 2040年[59] - 自2021年以来，American Pacific Financial已向不同业务组合的客户发放近2600万美元新贷款[66] - 公司产品包装业务的主要原材料是纸张、纸板和油墨，2024年下半年原材料成本和供应情况有所改善[68] 公司财务报告相关 - 2024年公司财务报告涵盖五个运营部门，包括Premier Packaging、Commercial Lending、Biotechnology、Securities and Investment Management等[52] 公司客户与收入占比 - 2024年产品包装部门一个客户约占公司合并收入的22%，另一个客户约占13%[66] - 截至2024年12月31日，两个客户分别占公司综合收入的22%和13%，占综合贸易应收账款余额的29%和20%；2023年12月31日，两个客户分别占综合收入的20%和11%，占贸易应收账款余额的39%和30%[83] 公司人员与股权结构 - 截至2024年12月31日，公司有100名员工[75] - 截至2025年3月24日，公司董事、高管和主要股东及其关联方合计持有约57%的流通普通股[107] - 截至2025年3月24日，公司有311名普通股登记持有人[122] 公司债务情况 - 截至2024年12月31日，BOA Note未偿还本金为243.6万美元，利率为4.63%；Union Bank & Trust Company贷款未偿还本金和利息约为60.5万美元，利率为7.44%；Shelton Agreement未偿还本金和利息约为442.4万美元，初始利率为4.25%；BMIC Loan未偿还本金和利息约为46.4万美元；Wilson Loan未偿还本金和利息约为14.5万美元；LifeCare Agreement未偿还本金和利息约为4606.9万美元，利率为8.8%；Pinnacle Loan未偿还本金和利息约为304万美元，利率为9.6%[81] 公司面临的风险 - 公司生物技术业务面临潜在政府监管，新法规可能影响专利货币化、资产、费用和收入[72] - 公司无形资产和投资价值可能与账面价值不符，若减值将导致运营结果大幅减少[78,79] - 公司有担保债务，可能无法按时偿还本息，违约会对业务、财务和运营结果产生重大不利影响[80] - 公司部分新产品未获商业认可，若无法开发和销售，财务结果将受不利影响[86] - 公司所处市场竞争激烈，可能无法有效竞争，影响产品价格、毛利率和市场份额[88] - 公司在亚洲的投资面临关税、贸易限制等独特风险，可能对盈利和业务产生不利影响[91] - 公司面临安全威胁，安全漏洞可能影响营收、成本、资产和声誉，进而影响财务状况和运营结果[90] - 公司已识别出财务报告内部控制结构存在弱点，可能导致财务报表错误和股价下跌[94] - 公司未来业务增长可能使资源管理困难，若无法成功管理扩张，可能对业务和运营结果产生负面影响[92] - 公司若无法留住关键人员和吸引合格人才，可能影响竞争力和业务增长[93] - 公司开发新发明和知识产权可能耗时且成本高，若无法获得或维护相关权利，将导致投资损失[96] - 若公司不符合纽交所美国有限责任公司交易所的持续上市标准，可能导致普通股被摘牌，影响股票流动性和市场价值[102] - 证券或行业分析师不发布研究报告或下调公司股票评级，可能导致股价和交易量下降[106] 公司租赁情况 - 公司企业集团和包装部门自2022年3月起租赁约105,000平方英尺的设施，租期12年3个月，首年租金每月61,000美元，第12年涨至每月78,000美元；2021年3月在休斯顿租赁约3,800平方英尺的套房，2022年10月扩租，现租赁约3,855平方英尺，月租金约7,000美元[116] 公司股息与证券情况 - 公司不打算在可预见的未来对普通股宣派或支付现金股息，预计将留存收益和现金资源用于业务投资[95] - 2024年公司未支付股息，2023年也未支付现金股息，2023年4月向股东按每持有1股公司普通股派发2股Sharing Services Global Corporation普通股，2023年8月向7月10日登记在册的股东按每持有1股公司普通股派发4股Impact BioMedical, Inc.股份[123] - 截至2024年12月31日，公司2013和2020年员工、董事和顾问股权激励计划下可供未来发行的证券数量为814,184股[125] - 2024财年公司未购买或回购任何证券[128] 公司商业贷款业务收费率 - 公司商业贷款业务的管理贷款组合年服务收费率为1.25%[140] 财务数据关键指标变化 - 2024年总营收约1910万美元，较2023年的约2590万美元下降26%[142][143] - 2024年印刷产品销售额为1610.7万美元，较2023年的1849.7万美元下降13%[142] - 2024年证券业务收入为276.4万美元，较2023年的528.8万美元下降48%[142] - 2024年商业贷款收入为22.6万美元，较2023年的38.5万美元下降41%[142] - 2024年总成本和费用为6169.3万美元，较2023年的7671.1万美元下降20%[144] - 2024年利息收入为23.8万美元，较2023年的111.8万美元下降79%[153] - 2024年经营活动净现金使用量约为910万美元，较2023年的1920万美元减少[165] - 2024年投资活动净现金提供量约为880万美元，2023年为890万美元[166] - 2024年融资活动净现金提供量为510万美元，2023年净现金使用量约为240万美元[167] - 2024年销售、一般和行政薪酬成本较2023年下降19%[145] - 2024年专业费用较2023年下降16%[145] - 2024年销售和营销成本较2023年增加3%[147] - 2024年研发成本较2023年下降84%[149] - 2024年总资产为1.06453亿美元，较2023年的1.53192亿美元下降约30.4%[208] - 2024年总负债和股东权益为1.06453亿美元，较2023年的1.53192亿美元下降约30.4%[210] - 2024年总营收为1909.7万美元，较2023年的2593.3万美元下降约26.4%[213] - 2024年净亏损为5370.6万美元，较2023年的7752.4万美元有所收窄[213] - 2024年归属于普通股股东的净亏损为4689.6万美元，较2023年的6062.7万美元有所收窄[213] - 2024年经营活动使用的净现金为908.2万美元，较2023年的1919.4万美元有所减少[216] - 2024年投资活动提供的净现金为881.1万美元，2023年为893.6万美元[216] - 2024年融资活动提供的净现金为508.7万美元，2023年使用的净现金为241.7万美元[216] - 2024年末现金及现金等价物为1143.1万美元，较2023年末的661.5万美元增长约72.8%[208][216] - 2024年普通股发行数量为809.2518万股，较2023年的706.6772万股有所增加[210] 公司资产情况 - 截至2024年12月31日，公司现金约为1140万美元，认为有足够现金满足未来至少12个月现金需求[164] - 截至2024年12月31日，公司净无形资产约为1890万美元，其中约1780万美元与Impact Biomedical, Inc.相关[78] - 截至2024年12月31日，公司持有的房地产子公司净账面价值约为4515.8万美元，被归类为待售资产[198] - 公司子公司持有的无形资产和商誉净账面价值分别约为1889万美元和176.9万美元[200] 公司会计政策 - 公司采用修订后的会计指引ASC Topic 326，用于估计贷款和租赁组合的预期损失[173] - 公司根据金融资产的公允价值层级对其进行分类和计量，包括Level 1、Level 2和Level 3[175][176] - 公司在2024年采用了增强的报告分部披露要求[186] - 公司根据所有权转移或服务完成并被客户接受的时间确认收入[180] - 公司对业务合并和非控股权益按照FASB ASC 805进行会计处理[184] - 公司对资产收购按照相对公允价值记录，并将直接收购相关成本费用化[185]

文章核心观点 - DSS公司将Celios®空气净化资产出售给Impact BioMedical公司，交易价值约115万美元，此交易符合DSS优化投资组合、专注核心增长领域的战略 [1] 交易详情 - DSS公司以全股权交易方式将Celios®空气净化资产出售给Impact BioMedical公司，交易价值约115万美元 [1] 出售原因 - 出售该资产可使DSS专注于其他高影响力投资及多元化业务领域，符合其优化投资组合、专注核心业务目标的战略 [1][2][3] 资产情况 - Celios®是先进的空气净化技术公司，其专利的三级过滤系统能去除小至10纳米的超细颗粒，可提高室内空气质量、降低空气传播健康风险，系统高效便携，提供行业领先的空气净化效果 [2][5] 公司表态 - DSS公司CEO表示出售Celios®是战略举措，Impact BioMedical能利用其创新技术，此交易可最大化平台潜力，让DSS专注于有长期协同效应的领域，加强公司推进战略愿景、为股东创造长期价值的承诺 [3] 公司介绍 - DSS公司是跨国公司，业务覆盖多个高增长领域，专注于创建、收购和投资创新公司，为股东创造可持续价值 [4]

文章核心观点 公司临时首席执行官向股东通报公司领导层变动及战略方向，介绍近期采取的行动及成果，强调将推动公司可持续长期增长并为股东创造价值 [1][2][9] 领导任命 - 2024年8月23日起Jason Grady被任命为公司临时首席执行官，其有超25年跨行业领导经验 [2] 战略方向 - 优化运营效率、重新配置资源，为公司可持续长期增长做准备 [3] 财务表现 - 截至2024年9月30日的9个月运营亏损较2023年同期减少约130万美元（8%），3个月减少40万美元（8%） [6] - 截至2024年9月30日的9个月净亏损同比下降1730万美元（52%），3个月减少100万美元（15%） [6] - 截至2024年9月30日的9个月运营现金流增加1180万美元（56%），净现金头寸从690万美元增至1160万美元 [6] 业务举措 推动营收增长与卓越运营 - 成功分拆Impact BioMedical，为双方未来增长奠定基础 [6] - 聚焦战略扩张有前景业务单元，如Premier Packaging [6] - 识别并投资高增长市场，创造可扩展和经常性收入流 [6] 消除低效与优化成本结构 - 全面评估业务单元，对非核心领域进行重组、精简或剥离 [6] - 引入新运营工具和流程，减少采购、生产和物流中的低效和浪费 [6] - 目标是在即将到来财年降低成本15 - 20% [6] 创新引领竞争优势 - 利用研发能力在生物医学技术和可持续包装等新兴领域推动前沿解决方案 [10] - 与关键行业参与者建立战略伙伴关系，加速创新产品和解决方案的市场引入 [10] - 计划在特定地区或行业开展有针对性的试点项目，验证新举措并在全公司推广 [10] 为股东创造价值 - 专注为股东提供持续增长、盈利能力和回报 [10] - 定期透明地更新进展、里程碑和战略目标 [10] - 积极探索直接回报股东的举措 [10]

营收情况 - 2024年第三季度印刷产品收入约增长46%源于新客户订单[152] - 2024年第三季度租金收入增长110%源于新租户支付租金[152] - 2024年第三季度净投资收入下降约58%源于多笔贷款未计息[152] - 2024年第三季度总营收较2023年同期增长34%[152] - 2024年前三季度总营收较2023年同期下降28%[153] - 2024年前三季度印刷产品销售收入下降12%源于订单推迟与客户减少[153] - 2024年前三季度租金收入下降61%源于租户未能支付租金[153] - 2024年前三季度净投资收入下降约57%源于多笔贷款未计息[153] - 公司直销业务营收下降100%源于业务计划调整后营收增长缓慢[152][153] - 2024年第三季度佣金收入较之前增长150%[152] 费用与支出情况 - 2024年9月30日止九个月总费用和支出为2796.8万美元较2023年下降19%[155] - 2024年9月30日止九个月销售一般及行政补偿成本下降18%[157] - 2024年9月30日止九个月专业费用下降32%[158] - 2024年9月30日止九个月销售和营销持平[159] - 2024年9月30日止九个月租金和水电费下降15%[160] - 2024年9月30日止九个月研发成本下降93%[161] - 2024年9月30日止九个月其他运营费用下降约56%[162] 其他收入与净亏损情况 - 2024年9月30日止九个月其他收入较2023年下降72%[166] - 2024年9月30日止九个月净亏损1576.2万美元较2023年下降47%[170] 现金情况 - 截至2024年9月30日公司拥有现金约1160万美元且认为足以满足未来12个月现金需求[172] 会计政策情况 - 截至2023年12月31日的财务报表无重大会计政策变更[176] 内部控制情况 - 截至2024年9月30日披露控制和程序无效[177] - 内部控制存在固有局限性无法完全防止或检测错报[178] - 公司有补救计划但完全实施和测试前弱点仍存在[179] - 2024年9月30日季度内无影响财报内部控制的重大变更[180]

文章核心观点 DSS宣布Impact BioMedical首次公开募股（IPO）成功定价，这对Impact BioMedical和DSS意义重大，有望提升股东价值 [1][2] 分组1：IPO情况 - Impact BioMedical IPO定价为每股3美元，初始发行150万股，股票代码“IBO”，于2024年9月16日在NYSE American Market开始交易 [1] - IPO预计于2024年9月17日完成，需满足惯例成交条件 [2] 分组2：过往情况 - 2023年8月8日，DSS向股东分发Impact BioMedical股票作为股息，2023年7月10日登记在册的股东每持有1股DSS股票可获得4股Impact BioMedical股票 [3] 分组3：权证情况 - Impact BioMedical授予承销商认股权证，可购买至多75,000股普通股（若超额配售选择权全部行使则为86,250股），占发行股份的5%，行权价格为IPO价格的125%，行权期为发行开始9个月后至三周年 [4] 分组4：公司表态 - DSS临时首席执行官Jason Grady对Impact BioMedical成功IPO表示骄傲，认为这符合提升股东回报的承诺，期待继续支持其工作 [5] 分组5：公司介绍 - DSS是一家跨国公司，业务涉及产品包装、生物技术、商业贷款、证券和投资管理、另类交易和替代能源等领域，自2019年通过IPO分拆和收购扩大投资组合 [6]

文章核心观点 - 2024年8月9日AmericaFirst Funds三位独立董事辞职 公司通过股东代理投票选举三位新独立董事 新董事将助力公司发展 [1][2][6] 董事变动情况 - 2024年8月9日 David Friedensohn、Monica Himes和Allan Siegel辞去AmericaFirst Funds独立董事职务 [1] - 公司通过股东代理投票选举Dr. Prabir Datta、Darryl Robinson和Mark Gronet为新独立董事 [2] 新董事简介 - Dr. Prabir Datta是资产管理行业资深高管 有运营、风险管理和监管合规经验 曾在Constellation Capital Management担任首席运营官 拥有伊利诺伊大学香槟分校金融学博士学位等 [3] - Darryl Robinson在房地产行业经验丰富 是NewQuest Crosswell管理负责人等 管理资产超20亿美元 拥有阿拉巴马大学金融与房地产学位 [4] - Mark Gronet在金融和商业领域成就显著 曾在Buckingham Research担任董事总经理等 拥有新泽西学院商业经济学学士学位 [5] 公司介绍 - AmericaFirst Funds是共同基金信托 为投资者提供多种投资策略 投资过程涵盖多种分析方法 为客户提供每周投资展望和分析 [7] - DSS是跨国公司 业务涉及产品包装、生物技术等多个领域 通过战略收购和资产开发提升股东价值 [8]

文章核心观点 - DSS公司宣布任命Jason Grady为临时CEO，此次领导层战略过渡标志公司将在其领导下持续增长、重获动力并提升股东价值 [1][5] 公司领导层变动 - 2024年8月23日起Jason Grady担任DSS公司临时CEO，他曾是公司首席运营官，有超25年跨行业高管领导等经验，将接替Frank D. Heuszel [1] - Frank D. Heuszel离开公司，将到DSS的长期投资公司Impact Biomedical担任领导职务 [4] 新CEO履历与能力 - Jason Grady在DSS担任过多个关键职位，如DSS Biohealth Holdings的CEO和董事等 [2] - 他的领导推动了DSS在多个领域的战略发展和扩张，有丰富战略经验，能为公司提供战略见解并促进增长 [3] 新CEO表态 - Jason Grady表示将与董事会紧密合作，通过消除浪费、减少现金消耗和探索新业务领域，带领公司提高运营效率和创收，提升股东价值 [4] 前任CEO表态 - Frank D. Heuszel对新角色表示兴奋，支持Jason的过渡，相信他能带领DSS走向繁荣未来 [5] 公司概况 - DSS是跨国公司，业务涵盖产品包装、生物技术等四个多元化市场领域，通过定期分拆IPO增加股东价值，自2019年新领导下已建立增长基础 [6]

财务表现 - 公司总收入为8,082,000美元，较上年同期下降57.6%[24] - 打印产品收入为6,601,000美元，较上年同期下降31.7%[24] - 租金收入为838,000美元，较上年同期下降74.1%[24] - 净投资收益为136,000美元，较上年同期下降56.7%[24] - 总成本和费用为17,698,000美元，较上年同期下降43.3%[25] - 经营亏损为9,616,000美元，较上年同期亏损减少20.7%[25] - 净亏损为10,063,000美元，较上年同期亏损减少78.3%[27] - 每股基本亏损为1.24美元，较上年同期的6.59美元有所改善[29] 现金流 - 经营活动产生的现金流出为5,574,000美元，较上年同期的19,715,000美元有所改善[31] - 投资活动产生的现金流入为8,776,000美元，主要来自处置资产[32] - 公司现金及现金等价物期末余额为10,719,000美元[35] - 公司现金及现金等价物期初余额为6,615,000美元[34] - 公司持续经营活动现金净增加(减少)为4,104,000美元[34] - 公司持有待售业务现金净增加(减少)为-1,632,000美元[34] 股东权益 - 公司于2023年6月30日的股东权益总额为134,429,000美元[37] - 公司于2023年12月31日的股东权益总额为83,213,000美元[38] - 公司于2024年6月30日的股东权益总额为73,150,000美元[39] - 公司于2023年6月30日的非控股权益为35,785,000美元[37] - 公司于2023年12月31日的非控股权益为19,286,000美元[38] - 公司于2024年6月30日的非控股权益为17,977,000美元[39] 会计政策变更 - 公司于2022年1月1日采用了新的会计准则"ASU No.2016-13 - 信用损失"，要求计提信用损失准备从摊余成本中扣除，以反映预期可收回金额[57] - 公司定期评估投资以确定是否存在其他-暂时性的公允价值下跌，如有则将投资减记至公允价值[58] - 公司采用三层公允价值层级对金融工具进行计量和披露[59][60][61][62] - 公司存货主要包括纸张、预印安全纸、纸板、成品包装、空气过滤系统和美容产品，按成本与可变现净值孰低计量[63] - 公司通过市场法和折现现金流法估算商誉的公允价值，并于2023年12月31日对部分商誉计提了减值[67] 信用损失准备 - 公司采用新的会计准则ASU No.2016-13 - Credit Losses，自2022年1月1日起对金融工具和其他金融资产的信用损失进行计量[103] - 公司对应收账款和未开票应收款计提了信用损失准备，准备金额基于历史经验、当前经济状况和客户信用状况[104] - 公司对整个贷款组合和所有金融资产进行了审查，分析了一般贷款组合准备、行业组合准备和特定贷款损失准备[105] - 公司计提了182,000美元的一般贷款组合准备，反映了组合中的固有风险[106] - 公司未计提行业组合准备，因为贷款组合相对较新且较为多元化[107] - 公司于2024年6月30日和2023年12月31日分别计提了346,000美元和3,757,000美元的贷款损失准备[105] - 公司识别了Borrower 3、Borrower 1和Borrower 12的信用弱点，分别计提了884,000美元、2,884,000美元和1,045,000美元的贷款损失准备[108] - 公司在2024年第一季度识别了Borrower 10和Borrower 13的信用弱点，分别计提了479,000美元和135,000美元的贷款损失准备[108] - 公司在2024年第一季度识别了关联方Borrower 8的信用弱点，计提了211,000美元的贷款损失准备[108] 资产处置 - 公司于2023年第三季度以698,000美元的价格出售了HWH World, Inc.的存货,并承担了59,000美元的负债,产生了639,000美元的净损失[109] - 公司于2023年第三季度以259,000美元的价格出售了HWH Holdings, Inc.的全部股权,产生了617,000美元的净损失[110] - 公司于2024年6月以5,758,000美元的价格出售了位于犹他州林登的零售空间,产生了165,000美元的收益[111] 债务情况 - 公司于2023年3月30日通过子公司Premier Packaging与Union Bank & Trust Company签订了一项贷款和担保协议,贷款金额为790,000美元,利率为7.44%[124] - 截至2024年6月30日,该贷款的未偿本金和利息约为663,000美元,其中118,000美元计入流动负债,545,000美元计入长期负债[124] - 截至2024年6月30日,公司长期债务的未来还款计划如下:2024年49,130,000美元,2025年831,000美元,2026年902,000美元,2027年948,000美元,2028年996,000美元,之后3,352,000美元[125] 租赁 - 公司拥有主要用于经营场所的经营租赁,截至2024年6月30日,剩余租赁期限从不到1年到12年不等,加权平均剩余租赁期限为10年,加权平均折现率为4.1%[129] 股票变动 - 公司于2023年4月10日向CEO Frank Heuszel先生发行了1,247,078股普通股,用于结算之前记录的268,000美元负债[131] - 公司于2023年5月11日进行了1:55的反向股票拆分,之后普通股总数为10,000,000股,优先股为60,496,041股[134] 关联方交易 - 公司拥有Alset International Limited约4%的股权,

财务数据关键指标变化 - 截至2024年3月31日，公司总资产为1.485亿美元，较2023年12月31日的1.53192亿美元下降3.07%[10] - 2024年第一季度，公司总营收为387.1万美元，较2023年同期的1192.6万美元下降67.54%[12] - 2024年第一季度，公司净亏损为510.9万美元，较2023年同期的863.3万美元收窄40.82%[12] - 2024年第一季度，公司经营活动净现金使用量为215万美元，较2023年同期的1419.9万美元减少84.99%[14] - 2024年第一季度，公司投资活动净现金流入为509.7万美元，较2023年同期的1153.7万美元减少55.82%[14] - 2024年第一季度，公司融资活动净现金使用量为31万美元，较2023年同期的289.6万美元减少89.29%[14] - 截至2024年3月31日，公司现金及现金等价物为925.2万美元，较2023年12月31日的661.5万美元增加39.86%[10] - 2024年第一季度，公司基本和摊薄每股亏损均为0.58美元，较2023年同期的1.16美元收窄50%[12] - 截至2024年3月31日，公司股东权益总额为7810.4万美元，较2023年12月31日的8321.3万美元下降6.14%[10] - 2024年第一季度，公司归属于DSS普通股股东的净亏损为407.2万美元，较2023年同期的803.5万美元收窄49.32%[12] - 2024年3月31日和2023年12月31日，公司分别为信用损失计提约249.2万美元和约249.4万美元的准备金[30] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，存货分别为3627万美元和2819万美元[58] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，Note 1的未偿本金和利息约为554.4万美元，储备金均为277.2万美元[59] - Note 2于2024年3月全额偿还，2023年12月31日未偿本金和利息为391万美元[60] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，Note 4的未偿本金和利息分别为15.8万美元和25.3万美元[62] - 截至2024年3月31日，Note 8的未偿本金和利息约为10.1万美元，其中约7.6万美元已计提储备金，公司持有借款人8 24.9%的流通普通股[67] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司现金、现金等价物、受限现金和有价证券的公允价值分别为1773.5万美元和1659.4万美元[73] - 2024年和2023年第一季度，公司分别计提贷款损失准备金约24.9万美元和0美元[77] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司分别计提一般或有投资组合准备金24.9万美元和19.4万美元[78] - 2024年第一季度，公司识别出借款人10、13和8的信用弱点，并分别计提准备金约47.5万美元、13.5万美元和15.8万美元[80] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司持有的Alset International Limited的有价证券公允价值分别约为235.3万美元和326.9万美元[84] - 2024年和2023年第一季度，公司持有的Alset International Limited的有价证券分别产生未实现损失约91.6万美元和115.6万美元[84] - 公司持有BMIC 24.9%的会员权益，2024年和2023年第一季度在BMIC的净亏损份额分别约为1000美元和4000美元[86] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，Premier Packaging与美国银行的贷款未偿还本金分别为281万美元和293.2万美元，利率4.63%[89] - 截至2024年3月31日，未来最低租赁付款总额896.4万美元，现值743.6万美元，加权平均剩余租赁期限10.1年，加权平均折现率4.1%，2024年第一季度租赁现金支付约22万美元[99] - 2022年3月19日，Impact BioMedical与第三方签订许可协议，许可方支付5.5%净销售特许权使用费，公司报销最多125万美元开发成本的50%，截至2024年3月31日和2023年12月31日，分别计提15.2万美元和20万美元[100] - 2024年1月4日，公司进行1比20反向股票分割，2023年12月31日发行和流通的1.4026424亿股普通股转换为706.6772万股[101] - 2024年第一季度现金支付利息为33.7万美元，2023年同期为24.9万美元[105] - 2024年第一季度公司总营收为387.1万美元，2023年同期为1192.6万美元[107] - 2024年第一季度公司净亏损为510.9万美元，2023年同期为863.3万美元[107][108] - 公司持有Alset International Limited约4%的股份，2024年3月31日市值约为235.3万美元，2023年12月31日约为326.9万美元[110] - 公司子公司DSS Securities持有BMIC 24.9%的股权，2024年第一季度净亏损约为1000美元，2023年同期约为4000美元[111] - 截至2024年3月31日，LVAM从BMIC和Lee Wilson Tsz Kin的借款分别有51.2万美元和114.3万美元计入流动负债[111][112] - 2023年12月31日，本票10未偿还本金和利息约93.9万美元，扣除2万美元未摊销发起费用[115] - 2024年3月31日，本票10未偿还本金和利息约94万美元，扣除1万美元未摊销发起费用[115] - 截至2024年3月31日，本票10约47.5万美元被预留[115] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年第一季度印刷产品收入为307.3万美元，2023年同期为613万美元[109] - 2024年第一季度直接营销收入为0，2023年同期为399.4万美元[109] - 2024年第一季度租金收入为40万美元，2023年同期为168.5万美元[109] - 2024年第一季度佣金收入为30.3万美元，2023年同期为0[109] 业务线运营变动 - 公司运营9条不同业务线，其中数字转型、安全生活和替代能源业务于2023年停止运营[20] 股权分配与剥离 - 2023年5月4日，公司以股息形式向股东分配约2.8亿股SHRG股票，分配后公司对SHRG的所有权降至约7%，此前为约81%[24] - 2023年9月30日止三个月和九个月，公司因剥离SHRG确认约2919.6万美元的税前损失[25] 客户与供应商占比 - 截至2024年3月31日，一家客户占公司合并收入的约25%，占贸易应收账款余额的约44%；截至2023年12月31日，两家客户分别占合并收入的约20%和11%，占贸易应收账款余额的约39%和30%[32] - 截至2024年3月31日和2023年，一家供应商分别占公司收入成本的约16%和约11%[32] 库存准备金 - 2024年3月31日和2023年12月31日，公司Premier子公司的库存陈旧准备金分别约为1.5万美元和1.8万美元[40] 待售资产 - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司有多处资产待售，包括犹他州林登的零售空间约559.3万美元、AMRE LifeCare相关医疗设施约4157万美元、AMRE Winter Haven相关医疗设施约439.6万美元及其他资产约6.5万美元[42] 无形资产与商誉减值 - 2023年12月31日，公司对AMRE Lifecare和AMRE Winter Haven的无形资产减值约741.8万美元[43] - 2023年12月31日，公司对APB和Sentinel Co.的商誉分别减值约2974.4万美元和123.4万美元，Premier Packaging Company和Impact BioMedical的商誉分别为176.9万美元和2509.3万美元，无需减值[44] 潜在稀释工具变化 - 2023年3月31日潜在稀释工具包括5000股期权，2024年3月31日为0[47] 运营资金与资产出售计划 - 截至2024年3月31日，公司有现金约930万美元，可通过出售850万美元的有价证券和预计收到约72.3万美元的应收票据本金和利息维持运营[50][51] - 公司拟出售约5160万美元的房地产和资产，以支持业务运营[51] 子公司出售损失 - 2023年第三季度，公司出售子公司HWH World和HWH Holdings分别产生净损失约63.9万美元和61.7万美元[81][83] 投资项目 - 2022年第一季度完成的与West Park Capital的票据和股票交换协议价值约50万美元，计入2023年12月31日和2024年3月31日合并资产负债表的投资项目[85] 子公司股权与投资 - 公司子公司Impact BioMedical于2020年12月19日以约63.2万美元购买BioMed Technologies Asia Pacific Holdings Limited 525股普通股，占比4.99%[87] 公司贷款情况 - 2021年8月1日，AMRE Shelton与爱国者银行贷款融资约510.5万美元，初始利率4.25%，截至2024年3月31日，约20.9万美元本金和应计利息列为流动负债，约435.4万美元列为长期负债[90] - 2021年11月2日，AMRE LifeCare与顶峰银行贷款4030万美元，截至2024年3月31日，未偿还本金和利息约4230.8万美元，2024年第一季度利息费用约97.7万美元，利率9.6%，该票据违约[93] - 2022年3月17日，AMRE Winter Haven与顶峰银行贷款299万美元，截至2024年3月31日，未偿还本金和利息约298.7万美元，2024年第一季度利息费用3.8万美元，利率4.28%[94] - 2023年3月30日，Premier Packaging与联合银行信托公司贷款79万美元，利率7.44%，截至2024年3月31日，未偿还本金和利息约69.1万美元，2024年第一季度利息费用1.3万美元[95] 长期债务还款计划 - 2024年3月31日后长期债务本金还款计划：2024年4750.9万美元，2025年85.8万美元，2026年90.2万美元，2027年94.8万美元，2028年99.6万美元，之后372.7万美元[96] 期后事项评估 - 公司评估了截至2024年5月14日的期后事项和交易[116] 本票情况 - 2022年7月26日，APB与借款人10签订本金100万美元、利率8%的本票[115]