股权交易与业务合并 - [2021年11月1日公司完成首次公开募股，发行2300万单位，每单位购买价10美元，同时完成向赞助商私募1120万份认股权证，每份1美元，产生1120万美元收益][171][172] - [首次公开募股结束后，每单位10.2美元及私募认股权证销售所得存入信托账户，投资于美国政府证券或符合条件的货币市场基金][173] - [2024年11月6日公司完成与DevvStream的业务合并，管理层过渡，部分成员加入新公司董事会][175][176] - [2023年12月21日赞助商将500万股B类普通股转换为A类普通股，之后公司有6717578股A类普通股和750000股B类普通股发行在外，DevvStream在2024年也进行了转换][182] - [2024年12月27日新公司向服务提供商发行412478股普通股作为服务报酬][187] 资金使用与提取 - [截至2024年9月30日，第一张本票提取150万美元，第二张本票提取147.5万美元，用于业务合并前公司延期][178][179] - [2024年9月30日和2023年12月31日，公司分别有2.5843万美元和7.5773万美元的受限现金，与从信托账户提取用于缴税的资金有关，截至本10 - Q表格提交时，从信托账户提取的2.5843万美元超额资金尚未归还信托账户][202] 费用与报酬 - [公司聘请CCM为财务和资本市场顾问，业务合并完成时需支付250万美元咨询费，交易费为特定收益总和的4%，还可能支付最高50万美元的自由裁量费，2024年10月28日修订协议，公司和赞助商需支付相当于1031779股A类普通股的交易费][183][184][185][186] - [公司同意每月向发起人支付1万美元，用于提供办公空间、公用事业以及秘书和行政支持，业务合并完成后停止支付这些月费][201] - [承销商有权在公司首次业务合并完成时获得首次公开募股中每单位约0.376美元的递延承销费，总计865万美元，2023年第三季度，承销商放弃了收取递延承销费的权利，公司因此确认了30.9534万美元的收入，并将834.0466万美元计入累计亏损][205] 持续经营与风险 - [公司管理层认为首次公开募股后资金可能无法维持运营一年，业务合并前的强制清算和随后解散引发对持续经营能力的重大怀疑，业务合并后可能没有足够营运资金][188][189] - [公司运营和完成业务合并能力受金融市场低迷、油价上涨、通胀、利率上升等因素不利影响][191] 财务状况与业绩 - [截至2024年9月30日公司未开展任何运营，未产生运营收入，有首次公开募股所得现金及现金等价物的利息形式的非运营收入][195] - [2024年第三季度公司净亏损101.1733万美元，运营成本为137.2525万美元，所得税拨备为4.0918万美元，部分被运营账户利息收入116美元、认股权证公允价值变动22.7万美元和信托收益17.4594万美元抵消][196] - [2023年第三季度公司净亏损177.0907万美元，运营成本为248.578万美元，认股权证公允价值变动为22.7万美元，所得税拨备为15.4799万美元，部分被分配给认股权证的发行成本回收30.9534万美元、运营账户利息收入2434美元和信托收益78.4704万美元抵消][197] - [2024年前九个月公司净亏损386.3631万美元，运营成本为406.5418万美元，认股权证公允价值变动为22.7万美元，所得税拨备为21.7448万美元，部分被运营账户利息收入1479美元和信托收益64.4756万美元抵消][198] - [2023年前九个月公司净亏损71.9242万美元，运营成本为402.755万美元，认股权证公允价值变动为68.1万美元，所得税拨备为93.8294万美元，部分被分配给认股权证的发行成本回收30.9534万美元、运营账户利息收入1.3363万美元和信托收益460.4705万美元抵消][199] - [截至2024年9月30日，公司没有任何长期债务义务、资本租赁义务、经营租赁义务、采购义务或长期负债][200] 会计核算与政策 - [公司将首次公开募股和私募发行的认股权证作为负债按公允价值核算，在每个报告期调整至公允价值，公允价值使用内部估值模型估算][207] - [公司是“新兴成长型公司”，可享受某些报告要求的豁免，选择不放弃延长的过渡期，采用新的或修订的财务会计准则的时间与私人公司一致][209][210]

文章核心观点 - DevvStream完成与Focus Impact业务合并，将成美国主要证券交易所首家上市碳信用生成公司，获4300万美元额外融资以推进增长计划 [2][3][5] 业务合并情况 - DevvStream完成与Focus Impact业务合并，合并后实体将更名为DevvStream Corp，其股票预计11月7日在纳斯达克以“DEVS”代码开始交易 [3][4] - 业务合并完成前，Focus Impact发行并流通的A类普通股和B类普通股转换为DevvStream Corp的0.9692股普通股，认股权证也相应转换 [4] 融资情况 - DevvStream获最高4300万美元额外融资，加速实现碳市场普及使命，支持组织实现气候和脱碳目标并增强财务稳定性 [5] 公司高层表态 - DevvStream首席执行官兼联合创始人Sunny Trinh称交易利于执行加速增长计划，与合作伙伴推动可持续性与盈利能力结合 [6] - Focus Impact首席执行官Carl Stanton对DevvStream管理团队有信心，期待继续合作 [6] 公司业务概述 - 通过碳管理和碳投资平台，与全球政府和企业合作，在自愿和合规市场共同开发和生成技术型碳抵消信用 [7] - 采用系统方法生成高质量技术型碳信用，与项目所有者合作，直接投资或开展项目设计等工作，获取多年碳信用流 [7] - 通过技术聚焦方法实施绿色技术项目，实现碳市场普及，帮助全球政府和企业实现可持续发展目标 [8] 业务进展 - 收购Monroe Sequestration Partners LLC 50%股权，参与开发美国最大碳封存库之一，预计两年内通过碳封存联邦税收抵免等产生收入 [9][10] - 签署协议购买120万个碳信用，用于保护巴西伊皮苏纳亚马逊地区20万公顷土地，预计30年减少排放1.3227635亿吨二氧化碳当量 [11] - 建立电动汽车充电碳抵消计划，使合作伙伴利用充电站网络生成大量碳信用，过去一年已有多家公司加入 [12] - 扩展建筑和设施碳抵消计划，帮助美加建筑业主通过能源效率和可再生能源发电获得碳信用收入 [13] 交易顾问 - Cohen & Company Capital Markets担任Focus Impact独家财务顾问和首席资本市场顾问 [14] - Morrison & Foerster LLP和McMillan LLP担任DevvStream法律顾问，Kirkland & Ellis LLP和Stikeman Elliott LLP担任Focus Impact法律顾问 [14] 公司简介 - DevvStream成立于2021年，是碳项目开发技术领域领先企业，使命是使可持续性与盈利能力结合，有超140个技术型项目 [15] - Focus Impact Acquisition Corp是空白支票公司，旨在与一家或多家企业进行合并等业务组合 [16]

文章核心观点 - 2024年10月24日DevvStream宣布协议从Ipixuna REDD+项目购买120万碳信用额度 预计在30年项目周期内减少13227635吨二氧化碳当量排放 交易将在公司纳斯达克上市后以股票形式支付 公司预计10月31日前在纳斯达克上市 此交易有助于全球碳储存 支持当地部落福祉 并体现公司对全球碳信用市场的承诺 [2] 交易信息 - DevvStream将从Ipixuna REDD+项目购买120万碳信用额度 供应商将获得DevvStream与Focus Impact业务合并后新公司的普通股 交易预计与业务合并和纳斯达克上市同时完成 [2] - 业务合并预计10月31日前完成 新公司将命名为DevvStream Corp 并以“DEVS”为代码在纳斯达克上市 [2] 项目情况 - 项目位于巴西Ipixuna原住民领地 旨在加强环境保护 减少森林砍伐导致的温室气体排放 并改善当地部落生活条件 由Parintintin人拥有 管理和记录项目活动 [3] - 项目位于巴西亚马逊州中南部 处于合法指定的原住民保护区内 涵盖196025.30公顷原始亚马逊雨林 [4] - 项目采用REDD+方法 包括保护碳储量 可持续森林管理和改善森林状况 并获得Cercarbono认证碳标准计划认证 列于EcoRegistry [4] 公司介绍 - DevvStream成立于2021年 是碳项目开发技术领域的领先企业 使命是使可持续性与盈利能力保持一致 帮助组织实现气候目标并改善财务状况 [5] - 公司在全球有超140个技术项目管道 采用程序化方法评估项目机会 共同开发多个领域项目 提供端到端专有解决方案 还提供优质碳信用额度供购买 [5] 合作历史 - 2023年9月13日 DevvStream和Focus Impact宣布达成业务合并协议 合并后公司将在纳斯达克上市 [6] - 2023年12月11日 DevvStream宣布向美国证券交易委员会提交S - 4表格注册声明 包含与业务合并相关的初步委托书/招股说明书 [6] 合作方介绍 - Focus Impact是一家空白支票公司 旨在与一家或多家企业进行合并 资本股票交换 资产收购 股票购买 重组或类似业务合并 [7]

文章核心观点 DevvStream Holdings Inc.宣布收到法院对De - SPAC交易的批准，FIAC股东也批准该交易，但交易完成时间将推迟至9月16日之后，公司会适时提供更多更新信息 [3][4][5] 分组1：De - SPAC交易进展 - 公司收到不列颠哥伦比亚最高法院最终命令，批准与Focus Impact Acquisition Corp.的安排计划，FIAC重新注册为阿尔伯塔公司后，公司将与FIAC全资子公司合并，新合并公司将更名为DevvStream Corp [3] - 9月13日FIAC股东特别会议批准了De - SPAC交易 [4] - 公司和FIAC继续推进De - SPAC交易完成，包括获得所有监管批准和满足或放弃安排的所有成交条件，交易完成时间将推迟至9月16日之后，公司将适时提供更多重大更新及确定后的新成交日期 [5] 分组2：公司简介 - 公司成立于2021年，是碳项目开发技术应用领域的领先机构，使命是使可持续性与盈利能力保持一致，帮助组织实现气候倡议并改善财务状况 [6] - 公司在全球有超140个技术项目管道，采用程序化方法评估项目机会，共同开发涵盖节能建筑、工业设施等多领域的项目 [6] - 公司提供端到端专有解决方案，消除项目各步骤的风险和复杂性，使组织轻松实现从项目构思到信用货币化，还为有需求的组织提供优质碳信用额度供购买 [6]

公司成立和首次公开募股 - 公司已于2021年2月23日在特拉华州注册成立，目的是与一家或多家企业进行合并、股权交换、资产收购、股票购买、重组或类似的业务合并[205] - 公司于2021年10月27日完成首次公开募股，发行2300万单位，每单位10美元[206] - 公司同时完成了1120万份私募认股权证的私募配售，每份1美元，募集资金1120万美元[207] 业务合并期限和延期 - 公司有直至终止日期完成首次业务合并的期限，如未能在终止日期前完成，公司将进行清算并分配剩余资产[209] - 公司于2023年4月25日召开股东大会，获得股东批准延长终止日期至2024年5月1日，并取消了最低净资产要求[210,211] - 公司于2023年12月29日再次获得股东批准延长终止日期至2024年11月1日[214,216] - 为延长期限,公司发行了本金总额为1,500,000美元的承兑票据[217] 与DevvStream的业务合并 - 公司于2023年9月12日签订了与DevvStream的业务合并协议[223] - 公司将在第三季度2024年完成交易[229] - 交易对价为145百万美元加上所有已行权期权和认股权证的行权价格除以10.2美元[228] - 公司股东和证券持有人将获得相应数量的新公众公司普通股[228] - 公司和FIAC需满足多项交割条件[232,233,234,235,236,237,238,239,240,241,242,243,244,245,246,247] - 如果交易未能完成,各方将承担自身发生的费用[253,254] - 公司股东和FIAC股东需分别批准交易[232] - 公司的关键员工需在交割日继续受聘[236] - 根据修订后的业务合并协议,FIAC将进行连续经营,每个未被赎回的FIAC普通股A类股将自动转换为等于反向拆分因子数量的新公众公司普通股[256] - 根据合并,新公众公司将发行数量等于修订后普通股合并对价的新公众公司普通股,以及向获批融资方发行的部分从属投票公司股份[257] - 修订后普通股合并对价的计算公式为:反向拆分因子乘以原有普通股合并对价[258] - 反向拆分因子为最小值:最终公司股价除以0.6316或1[258] - 修订后,FIAC的公共认股权证和私募配售认股权证将转换为新公众公司的认股权证,行权价格按比例调整[258] 公司运营和财务状况 - 公司已聘请J.V.B. Financial Group, LLC作为财务顾问和资本市场顾问,并担任配售代理人,为业务合并提供相关服务[267,268] - 公司评估持续经营能力时存在重大不确定性,可能无法在规定期限内完成初次业务合并[269,270] - 公司业绩和完成初次业务合并的能力可能受到各种经济因素的不利影响[271,272] - 2022年通胀减免法案规定了1%的股票回购税,但对SPAC的具体适用情况仍存在不确定性[273,274] - 公司尚未开始任何运营，所有活动都与公司的成立和首次公开募股有关[278] - 公司将不会在完成首次业务合并之前产生任何运营收入[278] - 公司将产生非运营收入,主要为现金及现金等价物的利息收入[278] - 公司预计将因成为上市公司而产生更高的费用[278] - 公司正在评估支付2023年1月1日至2023年12月31日期间产生的应纳税款的选择[277] - 如果公司无法全额支付应纳税款,将被征收额外的利息和罚款[277] - 公司已与发起人签订了每月10,000美元的行政服务协议,该协议将在首次业务合并或清算时终止[284] - 公司在首次公开募股中发行的认股权证被归类为负债,需要按公允价值重新计量[290] - 公司选择不退出新的或经修订的财务会计准则的延长过渡期[293] - 公司被认定为"新兴成长公司",可享受相关豁免[292]

文章核心观点 - Focus Impact Acquisition Corp.和DevvStream宣布召开特别会议，供股东审议和表决业务合并事项，公司预计在第三季度完成合并，使DevvStream成为美国主要证券交易所首家上市的碳流公司 [1] 会议安排 - Focus Impact Acquisition Corp.特别会议将于2024年9月10日以直播音频网络广播形式举行，7月18日收盘时登记在册的A类普通股和B类普通股股东有权参会投票，公司已向美国证券交易委员会提交最终委托书声明/招股说明书并于8月9日左右寄送给股东 [2] - DevvStream年度股东大会和特别会议将于2024年9月11日上午10点（太平洋时间）在温哥华的McMillan LLP办公室举行，股东可亲自出席或提前通过代理投票，代理材料于8月13日左右发送并在SEDAR+网站备案 [4] 分析师和投资者日 - DevvStream和Focus Impact将于2024年9月5日举办线上分析师和投资者日活动，提供公司商业进展、长期目标和整体业务战略的最新情况，活动将在下午12:30（东部时间）/上午9:30（太平洋时间）进行网络直播，感兴趣方可在指定链接获取信息并注册 [5] 公司介绍 - Focus Impact Acquisition Corp.是一家空白支票公司，旨在与一家或多家企业进行合并、换股、资产收购、股票购买、重组或类似业务合并 [6] - DevvStream成立于2021年，是碳项目开发技术领域的领先企业，使命是实现可持续性与盈利能力的统一，全球有超140个技术项目，提供端到端专有解决方案，还提供优质碳信用额度供购买 [7] 业务合并进程 - 2023年9月13日，DevvStream和Focus Impact宣布达成最终业务合并协议，合并后公司将在纳斯达克上市，股票代码为“DEVS” [8] - 2023年12月11日，DevvStream宣布向美国证券交易委员会提交S - 4表格注册声明，包含与拟议业务合并相关的初步委托书声明/招股说明书 [8] 信息获取 - 投资者等相关人士应阅读最终委托书声明/招股说明书，其中包含Focus Impact、DevvStream和业务合并的重要信息，可向Focus Impact索取或在SEC网站获取，DevvStream相关信息可在SEDAR网站获取 [12] 征集代理投票参与者 - Focus Impact及其董事、高管、其他管理人员和员工，以及DevvStream及其董事和高管，可能被视为业务合并中征集Focus Impact股东代理投票的参与者，相关信息可在注册声明和委托书声明/招股说明书中获取 [13][14]

首次公开募股相关 - 2021年11月1日公司完成首次公开募股，发行2300万单位，每单位购买价10美元[162] - 首次公开募股同时，公司向发起人私募出售1120万份认股权证，每份1美元，总收益1120万美元[163] 股份赎回相关 - 2023年4月25日延期会议，17297209股A类普通股股东行使赎回权，赎回价格约每股10.4美元，总赎回金额179860588美元[166][167] - 2023年12月29日第二次延期会议，3985213股A类普通股股东行使赎回权，赎回价格约每股10.95美元，总赎回金额约43640022美元[170][171] 信托账户存入及延期相关 - 因延期提案获批，发起人向信托账户存入487500美元，终止日期延至2023年8月1日；2023年8 - 12月又存入812500美元，终止日期延至2024年1月1日[168] - 因第二次延期提案获批，发起人向信托账户存入103055美元，终止日期延至2024年4月1日；2024年3、4月各存入34352美元，终止日期延至2024年6月1日[172] - 截至文件提交日，公司向信托账户存入1471758美元，将终止日期延至2024年6月1日，可延至2024年11月1日[176] 本票提取相关 - 截至2024年3月31日，公司根据第一张本票提取150万美元，根据第二张本票提取65万美元[174][175] 股份转换相关 - 2023年12月21日，发起人将500万股B类普通股转换为A类普通股，转换后公司有6717578股A类普通股和750000股B类普通股发行在外[177] 业务合并协议相关 - 2023年9月12日，公司与相关方签订业务合并协议，将以股份为对价收购DevvStream [181] - 支付给DevvStream股东和证券持有人的总对价为（1.45亿美元+所有价内期权和认股权证的总行使价）÷10.20美元[186] - 预计交易将于2024年6月12日或之前完成[187] - 交易完成需满足多项条件，包括股东批准、SEC批准注册声明、纳斯达克批准新上市公司普通股上市等[189] - 业务合并协议可由双方书面同意终止，也可因未获股东批准、法律禁止、董事会撤回建议等原因由一方终止[195] - 若交易完成，新上市公司将承担各方费用；若因特定原因终止，费用承担方式不同[195] - 若因特定原因终止协议，DevvStream可能需向FIAC支付其在协议和交易中产生的所有费用[196] - 2024年5月1日，FIAC、Amalco Sub和DevvStream签订业务合并协议第一修正案，对初始协议进行修订[197] 股份及权证放弃相关 - 发起人同意在业务合并完成时放弃10%的创始人股份，经同意可放弃最多30%的创始人股份和/或私募认股权证[184] - 2023年9月12日，发起人同意在业务合并完成时放弃10%的创始人股份，经同意可在融资或非赎回安排中放弃最多30%的创始人股份和/或私募认股权证[198] 证券限制相关 - 发起人同意对公司证券进行一定的转让限制和锁定期限制[184] - 核心公司证券持有人同意对DevvStream证券进行转让限制，对新上市公司普通股进行锁定期限制[185] - 核心公司证券持有人同意投票赞成业务合并协议、安排决议和拟议交易[185] - 2023年9月12日，Devvstream、FIAC和核心公司证券持有人签订公司支持与锁定协议，约定投票和转让限制[202] 业务合并费用相关 - 公司将在业务合并完成时支付CCM 250万美元的咨询费，以及相当于发行所得款项4.0%的交易费，还可酌情支付最高50万美元的额外费用[206] 业务合并时间及清算相关 - 公司需在2024年6月1日之前完成业务合并，可延期至11月1日（需向信托账户注资），否则将强制清算和解散[208] 消费税相关 - 2023年1月1日起，美国联邦对某些股票回购征收1%的消费税，公司的赎回或回购可能需缴纳此税[210][213] 运营收入及成本相关 - 截至2024年3月31日，公司尚未开展任何业务，未产生任何运营收入，将产生非运营利息收入[214] - 2024年第一季度公司净亏损2234269美元，运营成本1687227美元，认股权证公允价值变动681000美元，所得税拨备121281美元，运营账户利息收入1249美元，信托收益253990美元[215] - 2023年第一季度公司净收入1522559美元，运营账户利息收入5283美元，信托收益2534447美元，所得税拨备522843美元，运营成本494328美元[216] 债务及费用支付相关 - 公司无长期债务、资本租赁、经营租赁、采购义务或长期负债[217] - 公司每月向发起人支付10000美元用于办公空间、公用事业及秘书和行政支持费用，完成首次业务合并或清算后停止支付[218] 承销费相关 - 首次公开募股完成时，承销商有权获得约每股0.376美元的递延承销费，总计8650000美元，2023年第三季度承销商放弃该费用[220] - 因承销商放弃递延承销费，公司确认收入309534美元，累计亏损减少8340466美元，截至2024年3月31日和2023年12月31日，递延承销费为0 [220] 认股权证计量相关 - 公司将首次公开募股和私募发行的认股权证作为负债按公允价值计量，每个报告期调整其公允价值[223] 通货膨胀影响相关 - 公司认为报告期内通货膨胀对业务、收入和经营成果无重大影响[225] 公司类型及披露豁免相关 - 公司为新兴成长公司，可享受某些报告要求豁免，选择不放弃延长过渡期[226][227] - 公司为较小报告公司，无需提供市场风险相关定量和定性披露信息[228] 业务合并完成后协议相关 - 业务合并完成时，预计FIAC、发起人和Legacy Devvstream持有人将签订修订和重述的注册权协议[204] 顾问聘请相关 - 公司聘请J.V.B. Financial Group, LLC作为财务和资本市场顾问及私募配售代理[205] 业务影响因素相关 - 公司运营结果和完成初始业务合并的能力可能受金融市场、经济状况、油价、通胀等因素不利影响[209]

业务合并协议基本信息 - 2023年9月12日，公司与DevvStream等签订业务合并协议[325] - 业务合并完成的条件包括FIAC股东批准相关事项、DevvStream股东批准相关事项等[330] - FIAC和Amalco Sub完成拟议交易的额外条件包括DevvStream履行协议、关键员工在职等[332][333] - DevvStream完成拟议交易的额外条件包括FIAC和Amalco Sub履行协议、FIAC交付相关证明等[338][339] - 业务合并预计在2024年6月12日或之前完成[358] - 业务合并协议包含DevvStream、FIAC和Amalco Sub的惯常陈述、保证和契约[359] 业务合并对价相关 - 公司将以14.5亿美元加上所有价内期权和认股权证的总行使价除以10.20美元的金额作为向DevvStream股东和证券持有人支付的总对价[327][329] - 每一股多重投票公司股份的合并对价为10乘以普通股转换比率的新公司普通股数量，每一股次级投票公司股份的合并对价为普通股转换比率的新公司普通股数量[327] - 普通股转换比率为普通股合并对价除以完全摊薄流通普通股数量[327] - 普通股合并对价为1.45亿美元加上所有价内公司期权和公司认股权证的总行使价除以10.20美元[327] - 完全摊薄流通普通股数量为10乘以已发行和流通的多重投票公司股份总数，加上已发行和流通的次级投票公司股份总数等[327] 业务合并相关权益安排 - 赞助方同意在业务合并完成时放弃10%的创始人股份，并可同意放弃最多30%的创始人股份和/或私募认股权证[356][372] - 核心公司证券持有人同意投票支持业务合并协议等，并接受转让和锁定限制[346] 业务合并协议终止相关 - 若业务合并协议因特定原因终止，各方承担自身产生的费用[344] - 若出现公司重大不利影响且未在30个工作日内解决，FIAC可书面通知终止协议[343] 业务合并后续事项 - 业务合并完成后，New PubCo将承担各方费用，包括消费税负债[370] - 业务合并结束时，预计相关方将签订修订并重述的注册权协议[373] 市场规模数据 - 公司四个目标行业在首次公开募股时估计全球市场总规模约为6880亿美元[324] - 全球教育科技收入预计到2025年将超过4000亿美元，2010年至2020年上半年美国占全球教育领域风投支出的31%[379] - 全球科技赋能制造业收入预计到2025年达到3850亿美元[407] - 2020年医疗科技行业全球收入估计为965亿美元，北美占近40%[408] - 2020年麦肯锡报告预测疫情后远程医疗持续扩张或使2500亿美元美国医疗支出转向虚拟或近虚拟护理，占2020年门诊、门诊和家庭医疗支出的20%[408] 社会责任与投资相关数据 - 就业机会若注重社会责任，能吸引的申请人数量增加25%，79%的美国受访者表示更忠于有目标的品牌[351] - 2020年流向女性创办公司的风险投资份额从2019年的2.8%降至2.3%，2022年对黑人创办初创企业的投资暴跌45%，黑人女性获得的风险投资仅占美国风险投资总额的0.34%[381] - 2020年寻求ESG策略的资产池超过35万亿美元，截至2022年12月超121万亿美元资产管理规模的公司签署了联合国责任投资原则[404] - 2020年615家受访公司中84%采取行动推进可持续发展目标，仅39%认为自身目标足够有雄心[404] - 2021年法国巴黎银行调查中，356名受访者中51%表示ESG框架中“S”因素最难纳入投资分析[377] - 2019年商业圆桌会议集团扩大公司目的定义，考虑股东以外利益相关者需求[405] 团队与公司过往投资情况 - 2015年Wellspring Capital Management LLC退休时已在35家平台公司投资超25亿美元[384] - 首席执行官Carl管理和共同领导两家另类资产管理公司，总资产超45亿美元[410] - Wray在与Youth, INC合作的15年多里，参与筹集超1亿美元，赋能超175家草根非营利组织[416] - Dabar Development Partners开发超3000套公寓单元，覆盖超200万平方英尺的混合用途开发项目[418] - Auldbrass Partners监测和管理约15亿美元的全球投资，分析超300只投资基金，涉及超5000家活跃底层公司[420] - 公司团队在成立Auldbrass Partners前完成超38亿美元（500只基金）的二级交易，与200家顶级基金经理保持长期关系[447] 业务合并日期延期相关 - 公司将业务合并终止日期从2023年5月1日延长至2023年8月1日，并可最多延长12个月至2024年5月1日[434] - 因第二次延期提案获批，赞助商向信托账户存入103,055美元，终止日期延至2024年4月1日[436] - 2024年3月，赞助商向信托账户存入34,352美元，终止日期延至2024年5月1日，可延至2024年11月1日[436] 业务合并赎回相关 - 投票批准延期和赎回限制修正案时，17297209股公众股行使赎回权，赎回价格约每股10.40美元，总赎回金额1.79860588亿美元[463] - 公司可根据SEC要约收购规则在无股东投票情况下进行赎回，特定情况会寻求股东批准[481] - 公司进行赎回时，不会使净有形资产低于初始业务合并协议要求[489] - 股东赎回请求可在代理材料或要约收购文件规定日期前撤回[515] 业务合并资金相关 - 因股东行使赎回权，截至2023年12月31日产生2235006美元的消费税负债[370] - 2023年5月9日公司发行最高150万美元无担保本票给发起人，截至2023年12月31日已提取150万美元[465] - 截至2023年12月31日，公司可用于业务合并的资金为62,736,405美元[500] - 截至2023年12月31日，公司存于信托账户外的资金为224,394美元，用于支付解散计划相关成本和费用及债权人款项[517] - 若信托账户外资金不足，公司可申请受托人释放最多100,000美元信托账户应计利息用于支付解散成本和费用[517] 业务合并目标及股权相关 - 公司预计初始业务合并后公司将拥有或收购目标业务100%的股权或资产，最低为50%[441] - 公司完成初始业务合并时将拥有或收购目标公司50%以上有表决权证券或获得控制权[477] - 若初始业务合并未完成，公司可能继续尝试与不同目标完成合并直至终止日期[491] - 公司搜索合并目标聚焦于能从上市和公司使命中受益的企业[458] - 公司初始业务合并的目标业务总公允价值至少为信托账户资产（不包括递延承销佣金和信托账户收入应缴税款）的80%[504] - 若董事、高管或大股东对目标业务或资产有5%或以上权益，或此类人员合计有10%或以上权益，且普通股发行可能使流通股或投票权增加5%以上，业务合并需股东批准[509] 业务合并资金筹集与其他安排 - 公司可能通过私募债务或股权证券筹集额外资金完成初始业务合并[474] - 公司计划利用JOBS法案中新兴成长公司的延期过渡期优势[472] - 公司同意每月向赞助商的关联公司支付10,000美元用于办公场地、公用事业以及秘书和行政支持[503] - 若交易需股东批准，公司将分发代理材料并给予公众股东赎回权[513] 业务合并利益冲突相关 - 奥尔德布拉斯合伙人管理或建议的基金可能与公司竞争收购机会，且其产生的投资想法可能不指向公司[494] - 公司发起人、董事和高管持有创始人股份和/或私募认股权证，在确定目标业务时可能存在利益冲突[495]

股东赎回情况 - 17297209股A类普通股股东行使赎回权，赎回价格约为每股10.40美元，总赎回金额为1.79860588亿美元[149] 信托账户资金与公司终止日期 - 截至文件提交日，公司向信托账户存入113.75万美元，将终止日期延长至2023年12月1日[150] - 2023年10月31日，公司向信托账户额外存入16.25万美元，总计113.75万美元，将终止日期延长至2023年12月1日[166] - 2023年4月25日公司召开延期会议，股东批准将终止日期从原日期延长至章程延期日期，可最多延长12个月至2024年5月1日，并取消赎回公众股票导致有形净资产低于5000万美元的限制[170] - 若延期修订提案获批，发起人或其关联方等将在延期会议日期后的10个工作日内，向公司提供不超过48.75万美元或每股0.0975美元（未就延期会议赎回的股份）的贷款存入信托账户；若2023年8月1日未完成首次业务合并，贷款人可在之后9个1个月延期内，每月提供不超过16.25万美元或每股0.0325美元（未就延期会议赎回的公众股份）的贷款存入信托账户[198] 发起人股份与认股权证放弃情况 - 发起人同意在拟议交易完成时放弃10%的SPAC B类股份，还可能同意放弃最多30%的SPAC B类股份和/或认股权证[152] - 公司与发起人签订协议，发起人同意在业务合并完成时放弃10%的SPAC B类股份，最多可放弃30%的SPAC B类股份和/或认股权证[175] 财务费用与收入调整 - 公司将递延承销佣金负债减至0，冲回此前记录的首次公开募股工具发行成本，其中包括确认30.9534万美元的抵销费用，减少累计亏损并增加B类普通股可用收入865万美元[156] - 公司将递延承销费负债减至0，冲回之前记录的发行成本，包括确认309534美元的抵销费用，减少累计亏损并增加B类普通股可用收入8650000美元[187] - 承销商有权在公司完成首次业务合并时获得约每股0.376美元的递延承销佣金，总计865万美元；2023年第三季度，承销商放弃该权利，公司确认30.9534万美元收入，834.0466万美元计入累计亏损；截至2023年9月30日和2022年12月31日，递延承销费分别为0美元和865万美元[212] 本票与认股权证情况 - 公司本票包含一项嵌入式期权，最高150万美元的本票可转换为公司认股权证[158] 信托账户资产情况 - 截至2023年9月30日，信托账户持有的投资为6153.9627万美元，公共认股权证为92万美元，私人认股权证为89.6万美元[159] 金融指标变化 - 2023年9月30日，无风险利率为4.55%，普通股价格为10.79美元，股息收益率为0.0%；2022年12月31日，无风险利率为3.95%，普通股价格为10.18美元，股息收益率为0.0%[161] - 2022年12月31日至2023年9月30日，私人认股权证公允价值从56万美元变为89.6万美元，变动22.4万美元[161] 私募认股权证情况 - 首次公开募股结束时，公司完成向发起人私募1120万份认股权证，每份1美元，总收益1120万美元[168] 业务合并情况 - 2023年9月12日，公司与Amalco Sub和Devvstream签订业务合并协议，将收购Devvstream，公司将从特拉华州迁至艾伯塔省并更名为DevvStream Corp [172][173] - 若业务合并完成，新公司将承担各方费用；若因特定原因终止协议，费用承担方式不同[174] - 公司需在2023年12月1日前完成业务合并，否则将强制清算和解散[177] - 收购DevvStream的总对价为一定数量的新上市公司普通股（或转换期权、转换认股权证等），计算方式为（1.45亿美元加上所有价内期权和认股权证的总行使价）除以10.20美元[201] - 预计交易将于2024年6月12日或之前完成[202] 历史净收入情况 - 2022年第三季度公司净收入为1905598美元，2022年前九个月净收入为9732124美元[182][183] 公司费用支付情况 - 公司同意每月向发起人支付10000美元用于办公空间、公用事业及秘书和行政支持费用[185] 公司业务与营收情况 - 截至2023年9月30日，公司未开展任何业务，无营业收入，无表外安排[181][191] 首次公开募股情况 - 2021年11月1日公司完成首次公开募股，发行23000000个单位，每个单位购买价格为10美元[195] 近期净亏损与成本情况 - 2023年第三季度，公司净亏损177.0907万美元，运营成本248.578万美元，认股权证公允价值变动22.7万美元，所得税拨备15.4799万美元，部分被分配给认股权证的发行成本回收30.9534万美元、运营账户利息收入2434美元和信托收益78.4704万美元抵消[209] - 2023年前九个月，公司净亏损71.9242万美元，运营成本402.755万美元，认股权证公允价值变动68.1万美元，所得税拨备93.8294万美元，部分被分配给认股权证的发行成本回收30.9534万美元、运营账户利息收入1.3363万美元和信托收益460.4705万美元抵消[210] 顾问费用情况 - 公司聘请顾问协助验证收购策略，业务合并时需支付至少15万美元顾问费；若顾问提供潜在目标公司线索，业务合并成功完成后需支付200万至600万美元[213] 加权平均股数情况 - 加权平均股数因75万股普通股（若承销商未行使超额配售权将被没收）的影响而减少[215] 公司类型与报告豁免情况 - 公司是“新兴成长型公司”，可享受某些报告要求豁免，如无需遵守萨班斯 - 奥克斯利法案第404条的独立注册会计师事务所鉴证要求等[217]

公司业务 - 公司是一家于2021年2月23日成立的空白支票公司，旨在进行合并、股票交易、资产收购、股票购买、重组或类似的业务组合[98] 财务表现 - 公司在2023年6月30日的三个月内实现净收入为470,894美元，主要来自于1,047,442美元的运营成本、454,000美元的权证公允价值变动和260,652美元的所得税准备金，部分抵消了来自运营账户的利息收入5,646美元和1,285,554美元的信托收入[115] - 公司在2022年6月30日的三个月内实现净收入为2,762,665美元，主要来自于2,951,000美元的权证公允价值变动、来自运营账户的利息收入425美元和333,080美元的利息收入，部分抵消了17,794美元的所得税准备金和504,046美元的运营成本[116] - 我们在2023年6月30日的六个月内实现了1,051,665美元的净收入，主要来自经营账户的利息收入10,929美元和3,820,001美元的信托收益，部分抵消了1,541,770美元的经营成本、454,000美元的认股权证公允价值变动和783,495美元的所得税准备金[117] - 我们在2022年6月30日的六个月内实现了7,826,526美元的净收入，主要来自8,399,000美元的认股权证公允价值变动、经营账户的利息收入425美元和352,226美元的利息收入，部分抵消了17,794美元的所得税准备金和907,331美元的经营成本[118] 财务状况 - 我们没有长期债务义务、资本租赁义务、经营租赁义务、购买义务或长期负债[119] - 我们同意向赞助商支付每月总额为10,000美元，用于提供给我们的办公空间、水电费以及秘书和行政支持，一旦完成首次业务组合或我们清算，我们将停止支付这些月费用[120] 股权条款 - 我们对IPO中发行的所有23,000,000股普通股都设有赎回条款，允许在我们清算时、与业务组合相关的股东投票或要约收购时以及对我们修订的公司章程时赎回这些公共股份[124] 会计处理 - 我们按照FASB ASC Topic 260“每股收益”要求进行会计和披露，普通股每股净（损失）收入是通过将净（损失）收入除以期间内流通普通股的加权平均股数计算得出的，不包括应被没收的普通股[126] - 我们对IPO和私募发行中发行的认股权证按照FASB ASC 815“衍生品和套期保值”中的规定进行会计处理，将认股权证分类为负债，按公允价值计量，并在每个报告期调整其公允价值[127] 其他信息 - 截至2023年6月30日，我们没有符合《规则S-K》第303(a)(4)(ii)项中定义的任何资产负债表之外的安排[128]