Hanover Bancorp, Inc. (HNVR) came out with quarterly earnings of $0.47 per share, missing the Zacks Consensus Estimate of $0.49 per share. This compares to earnings of $0.5 per share a year ago. These figures are adjusted for non-recurring items.This quarterly report represents an earnings surprise of -4.08%. A quarter ago, it was expected that this company would post earnings of $0.57 per share when it actually produced earnings of $0.33, delivering a surprise of -42.11%.Over the last four quarters, the co ...

Exhibit 99.1 FOR IMMEDIATE RELEASE Investor and Press Contact: Lance P. Burke Chief Financial Officer (516) 548-8500 Hanover Bancorp, Inc. Reports Third Quarter 2025 Results and Declares $0.10 Quarterly Cash Dividend Third Quarter Performance Highlights ● Net Income: Net income for the quarter ended September 30, 2025 totaled $3.5 million or $0.47 per diluted share (including Series A preferred shares), versus $2.4 million or $0.33 per diluted share (including Series A preferred shares) in the prior linked ...

Third Quarter Performance Highlights Net Income: Net income for the quarter ended September 30, 2025 totaled $3.5 million or $0.47 per diluted share (including Series A preferred shares), versus $2.4 million or $0.33 per diluted share (including Series A preferred shares) in the prior linked quarter.Pre-Provision Net Revenue: Pre-provision net revenue was $6.0 million resulting in a return on average assets of 1.05% for the quarter ended September 30, 2025 which was the highest level since the first quarter ...

MINEOLA, N.Y., Sept. 25, 2025 (GLOBE NEWSWIRE) -- Hanover Community Bank (“Hanover Bank”), the bank subsidiary of Hanover Bancorp (Nasdaq: HNVR), today announced the launch of its completely redesigned website, aimed at delivering a significantly improved digital experience through enhanced features, responsive functionality, and intuitive navigation across all devices. The upgraded site combines modern technology and a clean, user-friendly layout to meet the needs of our diverse audiences, including long-t ...

收入和利润表现 - 2025年第二季度净收入为244.3万美元，较2024年同期的84.4万美元增长190%[135][137] - 2025年第二季度平均资产回报率为0.44%，较2024年同期的0.15%增长193%[135][139] - 2025年第二季度净利润240万美元，较2024年同期的80万美元增长160万美元[171] - 2025年上半年净利润400万美元，抵消150万美元股息后留存收益增加250万美元[161] 净利息收入与息差变化 - 净利息收入增加320万美元，净息差从2.43%升至2.72%[187][191] - 计息负债成本下降43个基点至3.98%[187][191] - 生息资产收益率下降13个基点至5.99%[187][191] 非利息收入与支出变化 - 非利息收入减少10万美元，其中贷款出售净收益下降抵消了服务费收入增长[180][181] - 非利息支出增加610万美元，主因薪酬福利增加220万及一次性系统转换费用320万[183][186][194] 信贷损失与资产质量 - 2025年第二季度信用损失拨备为235.7万美元，较2024年同期的404万美元下降42%[135][138] - 信贷损失拨备减少130万美元（从410万降至280万）[186][193] - 2025年第二季度不良贷款总额为1270万美元，占总贷款的0.64%，较2023年同期的0.79%有所改善[140] - 不良贷款减少370万美元，占比从0.82%降至0.64%[196] - 贷款减值拨备覆盖率从139%升至171%[196] - 净冲销贷款350万美元，其中250万来自特定商业贷款[198] - 截至2025年6月30日，非应计贷款为1265.1万美元，较2024年12月31日的1636.8万美元下降22.6%，较2024年6月30日的1582.8万美元下降20.1%[201] - 2025年6月30日总不良资产为1732.8万美元，较2024年12月31日的1636.8万美元增长5.9%，较2024年6月30日的1582.8万美元增长9.5%[201] - 信贷损失准备金期末余额为2157.1万美元，较期初余额2292.5万美元下降5.9%[201] - 信贷损失准备金占总贷款比例从2024年12月31日的1.15%降至2025年6月30日的1.10%[201] - 信贷损失准备金对非应计贷款覆盖率从2024年12月31日的139%提升至2025年6月30日的171%[201] 贷款业务表现 - 2025年第二季度住宅贷款发放额为6220万美元，较2024年同期增长显著[131] - 2025年第二季度SBA贷款销售额为2230万美元，较2024年同期的2800万美元下降20%[132] - 2025年第二季度C&I贷款发放额为2930万美元，公司预计该业务将持续增长[132] - 住宅贷款组合为7.388亿美元，占总贷款的37.6%[144] - 商业房地产贷款总额为11亿美元，占总贷款的54.8%[144] - 商业房地产集中度比率从385%降至368%（较2024年12月31日）[147] - 31%的多户型和CRE投资组合贷款将在2025年和2026年重新定价或到期[148] - 多户型稳定租金组合中3%的贷款（10笔，总额1800万美元）在压力测试下DSCR低于1.0[151] - 办公室地产风险敞口为4890万美元，占总贷款组合的2.48%，加权平均LTV为53%[154] 存款与负债结构 - 总存款为20亿美元，贷款与存款比率为101%（2025年6月30日）[145] - 核心存款占比73.8%（2025年6月30日），其中活期存款占比12.5%[145] - 市政存款为5.174亿美元，占总存款的26.5%，加权平均利率为3.67%[145] - 未保险存款为2.506亿美元，占总存款的12.9%[145] - 批发融资来源包括：经纪存款1.253亿美元(占总存款6.4%)、挂牌服务存单240万美元(0.1%)和保险现金扫荡互惠存款110万美元(0.1%)[160] 资本充足与股东权益 - 2025年第二季度一级杠杆比率为9.29%，较2024年同期的8.89%有所提升[135] - 一级杠杆率9.29%，普通股一级资本充足率13.16%，一级资本充足率13.16%，总资本充足率14.41%，全部超过监管要求[162] - 股东权益从2024年12月31日的1.966亿美元增至2025年6月30日的1.989亿美元[161] - 股东权益/总资产比率从2024年末的8.50%升至2025年6月30日的8.60%[165] - 股票回购计划授权回购366,050股普通股(约占流通股5%)，截至2025年6月30日尚未进行回购[163] 融资与流动性管理 - 公司在纽约联邦住房贷款银行的总借款能力为8.141亿美元，其中5.027亿美元用于抵押市政存款，1.078亿美元用于定期预付款[158] - 公司从纽约联邦储备银行贴现窗口获得1.112亿美元抵押信贷额度，无未偿还借款[158] - 公司拥有约9200万美元无担保信贷额度可用于短期融资[159] 利率风险敏感性 - 利率上升200基点时，公司股权经济价值(EVE)预计下降14.7%至1.6795亿美元[206] - 利率上升200基点时，净利息收入(NII)预计下降10.2%至5491.2万美元[206] - 利率下降200基点时，股权经济价值(EVE)预计增长19.5%至2.3523亿美元[206] - 利率下降200基点时，净利息收入(NII)预计增长10.3%至6741.8万美元[206] - 公司采用利率互换协议等策略管理利率风险[204] 运营效率 - 2025年第二季度运营效率比率为68.73%，较2024年同期的69.18%略有改善[135][141] 税务支出 - 所得税费用减少50万美元，实际税率从25.3%降至23.0%[186][195]

公司业绩表现 - 季度每股收益为0.33美元 低于Zacks共识预期的0.57美元 但较去年同期0.11美元有所增长 [1] - 季度收益意外为-42.11% 而上一季度曾超预期7.84% [1] - 过去四个季度中有三次超过EPS预期 但最近季度营收1836万美元 低于共识预期3.9% [2] 市场表现与展望 - 年初至今股价下跌3.1% 同期标普500指数上涨7.3% [3] - 当前Zacks评级为3(持有) 预计短期内表现与市场持平 [6] - 下季度共识EPS预期为0.60美元 营收预期1960万美元 本财年EPS预期2.37美元 营收预期7730万美元 [7] 行业比较 - 所属东北地区银行业在Zacks行业排名中位列前24% 该排名前50%行业平均表现是后50%的两倍以上 [8] - 同业公司CF Bankshares预计季度EPS为0.72美元 同比增长176.9% 营收预期1473万美元 同比增长17% [9]

收入和利润（同比环比） - 2025年第二季度净利润为240万美元，摊薄每股收益0.33美元[1][3] - 2025年六个月净利息收入为2940万美元，同比增长12.38%[9] - 净利息收入从2024年第二季度的1.325亿美元增至2025年第二季度的1.480亿美元，同比增长11.7%[39] - 公司净利润从2024年第二季度的844万美元大幅增长至2025年第二季度的2443万美元，增幅达189.5%[39] - 基本每股收益从2024年第二季度的0.11美元增至2025年第二季度的0.33美元，增长200%[39] - 2025年第二季度调整后净利润为244.3万美元，同比增长189.2%（从84.4万美元）[44] - 2025年上半年调整后净利润为653.6万美元，同比增长33.3%（从490.5万美元），主要由于318万美元的转换费用调整[44] 成本和费用（同比环比） - 信贷损失准备金从2024年第二季度的4040万美元大幅下降至2025年第二季度的2357万美元，降幅达41.7%[39] - 非利息收入从2024年第二季度的3622万美元略降至2025年第二季度的3561万美元，下降1.7%[39] 净利息收入与净息差 - 净利息收入为1480万美元，环比增长1.13%，同比增长11.69%[1][5] - 净息差从2024年同期的2.46%提升至2.76%[1][5] - 2025年第二季度净利息边际增至2.76%，高于2025年第一季度的2.68%和2024年同期的2.46%[31] - 2025年第二季度净息差为2.76%，同比扩大30个基点（从2.46%）[46] - 2025年第二季度净利息收入为1.4795亿美元，净息差2.76%，较2024年同期上升30个基点[55] - 2025年上半年净利息收入为2.9424亿美元，净息差2.72%，较2024年同期上升29个基点[56] 存款表现 - 活期存款较2024年12月31日增长3200万美元，增幅15.12%[1][12] - 总存款为19.5亿美元，较2024年6月30日增长0.48%[12] - 市政存款加权平均利率从2024年同期的4.61%降至3.67%[13] - 存款总额从2025年3月31日的19.364亿美元增至2025年6月30日的19.513亿美元，增长0.8%[38] - 核心存款占总存款比例为73.78%，较上季度73.24%有所改善[53] 贷款组合表现 - 商业地产贷款集中度从2024年底的385%降至368%[1][16] - 贷款组合中不良贷款占比从2024年12月31日的0.82%降至0.64%[1] - 2025年第二季度公司出售约2230万美元的政府担保SBA贷款，录得贷款销售收益180万美元，低于2024年同期的2800万美元和250万美元[19] - 2025年第二季度C&I贷款发放量约为2930万美元，预计随着时间推移将增长[19] - 公司商业房地产投资组合中31%的贷款余额将在2025和2026年面临利率重置或到期，57%将在2027年重置或到期[20] - 多户住宅市场租金组合中2025年有7笔贷款总计860.9万美元将重置或到期，平均利率5.29%[21] - 多户住宅稳定租金组合中2025年有8笔贷款总计1495万美元将重置或到期，平均利率4.54%[21] - 多户住宅稳定贷款组合中3%（10笔贷款总计1815.3万美元）的DSCR低于1.0，预计加权平均LTV为95%[23] - 多户住宅贷款组合中64%为市场租金类型贷款，总计3.44263亿美元，平均LTV 61.8%，DSCR 1.41[26] - 公司办公室市场风险敞口较小，仅占总贷款组合的2.48%，总计4890万美元，加权平均DSCR 2.48x，LTV 53%[27] - 2025年6月30日不良贷款为1270万美元，占总贷款的0.64%，较2024年12月31日的1640万美元（0.82%）有所下降[28] - 贷款净额从2025年3月31日的19.377亿美元微增至2025年6月30日的19.448亿美元，增长0.4%[38] - 截至2025年6月30日，贷款损失准备金为2157.1万美元，占贷款总额的1.10%，较上季度1.17%有所下降[50] - 2025年第二季度不良贷款率为0.64%，较上季度0.60%略有上升[50] - 住宅抵押贷款组合达7.15亿美元，占贷款总额的36.4%[53] - 商业房地产贷款集中度为368%，较上季度369%略有下降[53] 资本与流动性 - 未动用流动性来源为6.865亿美元，占无保险存款余额的274%[1] - 公司总资产从2025年3月31日的22.915亿美元增长至2025年6月30日的23.120亿美元，增长0.9%[38] - 证券投资（可供出售）从2025年3月31日的9319.7万美元增至2025年6月30日的1.026亿美元，增长10.1%[38] - 贷款持有待售从2025年3月31日的1630.6万美元降至2025年6月30日的1059.3万美元，下降35.1%[38] - 2025年第二季度一级资本充足率为13.16%，保持稳健水平[50] - 2025年6月30日有形普通股权益（TCE）为1.795亿美元，较2024年同期1.706亿美元增长5.2%[54] - 2025年6月30日有形普通股权益比率（TCE ratio）为7.83%，较2024年同期的7.38%上升45个基点[54] - 2025年6月30日每股有形账面价值为23.94美元，较2024年同期的23.05美元增长3.9%[54] 贷款与存款利率 - 2025年第二季度贷款平均余额为19.79亿美元，利息收入2979万美元，平均收益率6.04%，较2024年同期收益率下降17个基点[55] - 2025年上半年贷款平均余额为19.84亿美元，利息收入5977万美元，平均收益率6.07%，较2024年同期下降5个基点[56] - 2025年第二季度储蓄及NOW账户平均余额为11.26亿美元，利息成本3.79%，较2024年同期下降77个基点[55] - 2025年上半年储蓄及NOW账户平均余额为11.72亿美元，利息成本3.80%，较2024年同期下降72个基点[56] - 2025年第二季度投资证券平均余额为9945万美元，收益率5.78%，较2024年同期下降43个基点[55] 资产回报率 - 2025年第二季度调整后平均资产回报率为0.44%，较2024年同期0.15%显著提升[44][46]

第二季度业绩亮点 - 公司报告2025年第二季度净利润为240万美元或每股摊薄收益0.33美元(包括A系列优先股)，相比2024年同期的80万美元(经调整后)或每股0.11美元有显著增长 [3] - 净利息收入为1480万美元，环比增长11.3%，同比增长11.69% [4] - 净息差从2024年第二季度的2.46%提升至2025年第二季度的2.76% [4] - 活期存款增长2810万美元(环比增长13.03%)和3200万美元(同比增长15.12%)，显示C&I和市政银行业务板块的成功 [4] 财务表现 - 2025年第二季度税前净收入为570万美元，资产回报率达到1.04%，为2023年第一季度以来的最高水平 [4] - 截至2025年6月30日，未动用流动性来源总计6.865亿美元，约为未保险存款余额的274% [4] - 公司有效税率为27.8%，略高于2024年同期的27.2%，预计全年正常化税率为25.0% [5] - 2025年上半年净利润为400万美元或每股0.53美元，调整后(非GAAP)净利润为650万美元或每股0.87美元 [7] 贷款组合与资产质量 - 贷款组合从2024年底的19.855亿美元降至2025年6月30日的19.704亿美元，主要由于商业地产和多户住宅贷款集中度的主动管理 [16] - 商业地产集中比率从2024年6月的403%降至2025年6月的368% [16] - 不良贷款从2024年底的1640万美元降至1270万美元，占总贷款比例从0.82%降至0.64% [29] - 信贷损失准备金占总贷款比例为1.10%，低于2024年底的1.15% [30] 业务发展与战略 - 2025年6月在纽约Port Jefferson开设第十家分行，继续扩大在长岛东部服务不足市场的业务 [4] - 2025年6月底被纳入罗素2000指数，增强了公司在机构投资者中的知名度 [4] - 公司董事会批准每股0.10美元的现金股息，将于2025年8月13日支付给8月6日登记在册的股东 [4] - 贷款管道中约81%为特色住宅、传统C&I、SBA和USDA贷款机会 [16] 存款与负债 - 总存款保持在19.5亿美元水平，其中活期存款同比增长21.93% [12] - 市政存款达5.174亿美元，加权平均利率为3.67%，低于2024年同期的4.61% [13] - 借款总额为1.078亿美元，加权平均利率和期限分别为4.11%和17个月 [14] - 贷款存款比率从2024年底的102%改善至2025年6月的101% [12]

文章核心观点 汉诺威社区银行开设第十家分行，标志其战略增长重要一步，将为长岛地区及周边提供金融服务 [1] 新分行信息 - 位于长岛杰斐逊港历史繁华村庄，战略位置服务萨福克县地区 [1][2] - 提供商业贷款、资金管理、现金流解决方案等商业银行业务，以及支票和储蓄账户、个人贷款等消费者银行业务 [2] - 位于纽约杰斐逊港北乡村路一号，有现代设计元素和咨询专用空间 [3] 战略意义 - 是汉诺威银行在萨福克县的第二家分行，助力银行战略扩张，为该地区及周边提供定制化社区金融支持 [4] - 加入汉诺威在长岛、纽约都会区和新泽西州弗里霍尔德的分行网络，现十家分行服务不同社区 [4] 公司理念 - 致力于提供以客户为中心、基于关系的银行服务，招聘当地专业人士以了解社区独特需求 [5] 庆祝活动 - 邀请商业领袖、居民和社区利益相关者了解金融服务，后续将举办正式开业鸡尾酒会 [6] 公司概况 - 汉诺威银行公司是汉诺威社区银行的控股公司，是一家社区商业银行，提供高度个性化和高效服务及产品 [7] - 提供消费者、商业和市政银行产品和服务，包括多户和商业抵押贷款、住宅贷款等 [7] - 公司行政办公室位于纽约米尼奥拉，在纽约和新泽西州多地设有分行 [7]

财务数据关键指标变化 - 截至2025年3月31日和2024年3月31日的三个月，公司收入分别为1836.1万美元和1651.1万美元，净利润分别为152.1万美元和406.1万美元，摊薄后每股净利润分别为0.20美元和0.55美元[126] - 2025年第一季度与2024年同期相比，公司收益减少250万美元，主要因非利息费用增加520万美元，部分被净利息收入增加170万美元、非利息收入增加20万美元和所得税费用减少110万美元抵消[129] - 2025年第一季度，公司资产平均回报率和平均股东权益回报率分别为0.27%和3.11%，而2024年同期分别为0.74%和8.70%[130] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司总资产均为23亿美元，可出售证券为9320万美元，较2024年12月31日增加940万美元，总贷款均为20亿美元，总存款分别为19亿美元和20亿美元[134] - 截至2025年3月31日，总存款为19亿美元，较2024年12月31日的20亿美元减少1780万美元，降幅0.9%[136] - 2025年3月31日和2024年12月31日贷款与存款比率分别为101%和102%[136] - 2025年3月31日和2024年12月31日核心存款余额分别占总存款的73.2%和74.5%[136] - 2025年3月31日和2024年12月31日，未保险存款总额分别为2.109亿美元（占总存款10.9%）和2.52亿美元（占总存款12.9%）[137] - 商业房地产集中度比率从2024年12月31日的385%降至2025年3月31日的369%[139] - 2025年3月31日，公司总股东权益与总资产比率和有形普通股权益与有形资产比率分别为8.58%和7.80%，2024年12月31日分别为8.50%和7.73%[156] - 2025年第一季度公司净收入为150万美元，2024年同期为410万美元，主要因非利息费用增加520万美元所致[163] - 2025年第一季度净利息收入增加170万美元，净息差从2024年第一季度的2.41%提高至2.68%[164] - 2025年第一季度贷款信用损失拨备费用为60万美元，2024年同期为30万美元；2025年3月31日贷款信用损失准备金为2290万美元，2024年12月31日为2280万美元[168] - 2025年第一季度公司所得税费用为20万美元，有效税率为13.8%；2024年同期所得税费用为130万美元，有效税率为24.9%[176] - 2025年3月31日，非应计贷款总额为1170万美元，占总贷款的0.60%，低于2024年12月31日的1640万美元（占比0.82%）[178] - 2025年3月31日，信用损失拨备占非应计贷款总额的比例为196%，2024年12月31日为139%，2024年3月31日为134%[178] - 2025年3月31日，信用风险评级为特别提及和次级的贷款总额为4390万美元，高于2024年12月31日的4080万美元[179] - 2025年3月31日，公司信用损失拨备为2290万美元，占期末贷款总额的1.17%，2024年12月31日为1.15%，2024年3月31日为0.99%[180] - 2025年第一季度净贷款冲销为50万美元，2024年同期为10万美元[180] - 2025年第一季度贷款信用损失准备费用为60万美元，2024年同期为30万美元[181] - 利率上升200个基点时，2025年3月31日经济价值的权益预计减少3095.8万美元（降幅15.9%），净利息收入预计减少615.5万美元（降幅10.3%）[189] - 利率下降200个基点时，2025年3月31日经济价值的权益预计增加4106万美元（增幅21.0%），净利息收入预计增加622.6万美元（增幅10.4%）[189] 各条业务线表现 - 2025年第一季度，公司发放住宅贷款4880万美元，其中2760万美元用于公司投资组合，2120万美元用于二级市场出售，出售住宅贷款1830万美元，贷款出售收益40万美元，溢价率2.38%[123] - 2025年和2024年第一季度，公司分别出售政府担保的SBA贷款约2340万美元和2670万美元，贷款出售收益分别为190万美元和250万美元，2025年SBA贷款发放和出售收益较低[124] - 2025年第一季度，公司C&I贷款发放约1680万美元，预计C&I贷款和存款业务将随时间增长[124] - 2025年3月31日，公司住宅贷款组合为7.336亿美元，占总贷款的37.4%；商业房地产贷款为11亿美元，占总贷款的53.9%；商业和工业贷款为1704万美元，占总贷款的8.7%[135] - 2025年和2026年，多户和商业房地产组合中31%的贷款余额将进行利率重置或到期，2027年另有56%[140] - 多户贷款组合中63%由受自由市场租赁条款约束的房产担保[142] 管理层讨论和指引 - 公司通过平衡资产负债类型结构、强调核心或长期存款、签订利率互换协议等策略管理利率风险[187] - 公司资产负债管理计划的主要目标是在可接受的风险范围内最大化净利息收入[186] 其他没有覆盖的重要内容 - 2023年10月5日公司宣布股票回购计划，可回购至多366,050股普通股，约占当时已发行股份的5%，截至2025年3月31日剩余回购额度为366,050股[153][155] - 公司董事会批准于2025年5月14日向5月7日登记在册的股东支付每股0.10美元的现金股息[159] - 2025年3月31日和2024年12月31日，银行发放贷款承诺和未使用信贷额度承诺分别约为1.405亿美元和1.303亿美元[161] - 2025年3月31日和2024年12月31日，银行未偿还信用证分别约为20万美元和80万美元[162]