公司运营与上市 - 2023年2月10日，公司完成名称变更和注册地转变，更名为“Intuitive Machines, Inc.”[10][48] - 2023年2月13日，公司完成业务合并协议中的交易[11] - 2023年2月14日，公司A类普通股和公开认股权证在纳斯达克开始交易[51] - 2023年3月27日，A类普通股收盘价为每股10.87美元，公开认股权证收盘价为每份0.66美元[17] 股权结构与证券发行 - 公司拟公开发售91,135,338股A类普通股、8,295,000份购买A类普通股的认股权证以及23,332,500股认股权证对应的A类普通股[8] - 6,845,000份私募认股权证的行权价格为每股11.50美元[8] - 交易完成后，发行并流通的A类普通股为14,748,598股，B类普通股为10,566股，C类普通股为68,140,188股[51] - 交易完成后，公众股东约占已发行普通股的3.2%，Intuitive Machines OpCo成员约占83.2%，发起人及其关联方约占13.6%[51] - 发行后假设所有认股权证以现金行使，将有108,398,519股A类普通股，占总投票权和约经济权益的100%[69] 业绩数据 - 2022年公司收入为85,946美元，2021年为72,550美元[76] - 2022年运营亏损为5,507美元，2021年为37,888美元[76] - 2022年净亏损为6,405美元，2021年为35,648美元[76] - 2022年基本和摊薄后每股净亏损均为0.05美元，2021年为0.29美元[76] - 2022年经营活动提供的净现金为784美元，2021年使用的净现金为16,568美元[76] - 2022年投资活动使用的净现金为16,405美元，2021年为3,176美元[76] - 2022年融资活动提供的净现金为12,096美元，2021年为25,107美元[76] - 2022年总资产为67,004美元，2021年为43,449美元[76] - 2022年总负债为124,623美元，2021年为95,293美元[76] 业务亮点 - 截至2022年12月31日，公司获3个商业月球有效载荷服务（CLPS）奖项，多于竞争对手[45] - Nova - C着陆器可携带多达130公斤货物，计划2023年在IM - 1任务中向月球表面执行多项实验和技术演示[45] 未来展望与风险 - 公司将保持新兴成长型公司身份直至2026年12月31日等条件触发[66] - 公司作为小型报告公司可缩减信息披露，直至特定条件满足[65] - 公司面临多种风险，如竞争、供应链、安全、网络攻击、政策法规等[100][103][106][108][126] 税收与财务安排 - 公司预计未来20年税收节省约1.704亿美元，需支付TRA持有人约1.482亿美元[173] - 若公司行使终止权或协议终止，终止付款总额约为1.004亿美元[176] 资金用途与股息政策 - 公司打算将认股权证行使所得用于一般公司用途[195] - 公司目前无计划支付A类普通股股息，B类和C类普通股无股息或清算分配权[197] - 公司A系列优先股每半年按每股原价的10%支付股息[197]

公司概况 - 公司于2021年1月27日成立，2023年2月10日更名为Intuitive Machines, Inc [28] - 公司主要行政办公室位于得克萨斯州休斯顿，电话(281) 520 - 3703，网站www.intuitivemachines.com[60] 股权交易与上市 - 拟转售91,135,338股A类普通股、8,295,000份购买A类普通股的认股权证以及23,332,500股认股权证对应的A类普通股[8] - 2023年2月13日完成业务合并，A系列投资者购买2600万美元10% A系列累积可转换优先股[50] - 交易完成后，有14748598股A类普通股、10566股B类普通股和68140188股C类普通股发行在外[51] - 2023年2月14日，A类普通股和认股权证分别以“LUNR”和“LUNRW”为代码在纳斯达克开始交易[51] - 公司将注册转售最多91,135,338股A类普通股、6,845,000份私募认股权证和1,450,000份公开认股权证[67] 财务数据 - 2022年公司收入为85,946美元，2021年为72,550美元[76] - 2022年公司运营亏损为5,507美元，2021年为37,888美元[76] - 2022年公司净亏损为6,405美元，2021年为35,648美元[76] - 2022年公司基本和摊薄后每股净亏损均为0.05美元，2021年为0.29美元[76] - 2022年公司经营活动提供的净现金为784美元，2021年使用的净现金为16,568美元[76] - 2022年公司投资活动使用的净现金为16,405美元，2021年为3,176美元[76] - 2022年公司融资活动提供的净现金为12,096美元，2021年为25,107美元[76] - 2022年公司总资产为67,004美元，2021年为43,449美元[76] - 2022年公司总负债为124,623美元，2021年为95,293美元[76] 产品与业务 - 截至2022年12月31日，公司获3个商业月球有效载荷服务（CLPS）奖项，多于竞争对手[45] - 公司的Nova - C着陆器可携带多达130公斤货物，计划在2023年IM - 1任务中执行多项实验和技术演示[45] 未来展望 - 公司预计在可预见的未来会持续产生运营亏损，将需要大量额外资本支持运营[160] - 假设所有未行使认股权证以现金行使，公司将获得总计2.6832375亿美元[194] - 公司打算将认股权证行使所得用于一般公司用途，但未指定具体用途[195] 风险因素 - 公司业务受多种风险和不确定性影响，包括关键人员流失和证券可能从纳斯达克摘牌[53] - 公司经营历史有限，难以评估未来前景[96] - 公司面临激烈竞争，可能导致价格下降、订单减少等[100] - 新冠疫情扰乱公司运营，影响供应链和项目执行[103] - 航天飞行系统安全性能不佳或设施发生安全事件，可能产生重大不利影响[106] - 公司及第三方系统可能遭受网络攻击，且未购买网络安全保险[108] - 公司每年超80%的收入来自少数客户[113] - 卫星或着陆器发射延迟、失败等会对业务和财务产生不利影响[112] - 公司依靠有限供应商，供应问题会导致航天器制造延迟或成本增加[117] - 公司产品含缺陷或运行异常会影响收入、声誉和新合同获取[121] - 通胀上升使公司面临成本增加问题[122] - 公司业务依赖客户合同，客户违约或履行延迟会产生不利影响[123] - 公司作为分包商，主承包商若无法履行合同，会影响业绩和未来业务[124] - 公司在财务报告内部控制方面存在三个重大缺陷[132] - 使用开源软件可能使公司面临诉讼等问题[130] - 美国政府预算赤字等问题可能对公司产生不利影响[136] - 公司需遵守美国严格贸易控制法律法规，违反规定可能面临处罚[140] - 公司严重依赖美国政府合同，合同终止或资金不足可能产生不利影响[146] 应对措施 - 公司为弥补财务报告内部控制重大缺陷，计划采取招聘人员、实施控制等措施[137] 股权结构与治理 - 公司创始人拥有超过50%的董事会选举投票权，被视为“受控公司”[90] - 董事只能因正当理由并经特定股东赞成票才能从董事会免职[82] - 创始人集体控制公司普通股约83.2%的投票权[185] 税收相关 - 公司需按85%的比例向TRA持有人支付因现有基础等产生的现金节税金额[173] - 假设股价10美元/股，未来20年公司预计节税约1.704亿美元，需支付约1.482亿美元给TRA持有人[173] - 若公司行使终止权或协议提前终止，需支付约1.004亿美元的终止款项[176] 股息政策 - 公司目前无计划支付A类普通股股息，B类和C类普通股无股息或清算分配权[197] - 公司A系列优先股每半年按每股原始价格的10%支付股息，半年复利一次[197] - 公司预计Intuitive Machines OpCo在某些时期现金可能超过负债，可能用多余现金支付A类普通股股息或回购股票[199]

公司愿景与目标 - 公司愿景是成为多元化太空公司，初期专注建立月球基础设施和商业基础[27] 公司业务成果与优势 - 截至2022年12月31日，公司是服务NASA和全球商业有效载荷客户的少数公司之一，获3个商业月球有效载荷服务奖，多于竞争对手[30] - 公司牵头的商业月球有效载荷服务计划价值26亿美元，用于向月球运送科学仪器和支持设备[36] - 月球门户和临界点合同价值超10亿美元，显示月球市场发展良好[36] - 截至2022年12月31日，月球访问服务业务单元合同价值含2.89亿美元NASA合同和5680万美元商业有效载荷合同，另有160万美元商业赞助和内容销售[48] - 轨道服务已取得四项重大进展，包括组建团队、签订600万美元合同、参与政策制定和获得三项价值1845万美元的拼车合同[52] - 公司2022财年营收8660万美元，2018 - 2022年从800万美元增长而来，2023年已签约约1.421亿美元营收[68][71] 公司产品与技术 - 公司Nova - C着陆器计划2023年成为自1972年以来首个软着陆月球表面的美国飞行器，可携带130千克货物[30] - 公司Nova - C的IM - 1可载130千克货物，IM - 2计划登陆月球南极；Nova - D预计载荷500 - 750千克，Nova - M预计载荷5000 - 7500千克[46] - μNova可携带5千克有效载荷飞行25千米，首架计划随IM - 2执行演示任务[47] - 公司利用六个地面站提供月球数据服务，可实现通信、导航和成像等功能[54] - 公司制造设施有两台EOS M290制造机，能生产多种金属部件[59] - 公司研发聚焦“熬过月夜”、更大着陆器设计及高效采集各类数据的太空技术创新[84] 市场规模与机会 - 公司认为商业月球经济因进入壁垒降低、地缘政治紧张和政府资金增加而有望增长[32] - NASA估计即将进行的阿尔忒弥斯一号任务将耗资约280亿美元[33] - 到2025年，NASA在阿尔忒弥斯计划上的总支出预计将达到930亿美元[35] - 公司目标市场年支出超1750亿美元，月球服务和地球轨道服务未来十年机会均超1000亿美元[40] - 月球服务2021 - 2030年市场规模约1050亿美元，轨道服务2022 - 2031年约140亿美元[41][42] - 公司所处新类别未开发潜在市场规模达1190亿美元，未来十年可触及的总潜在市场约1200亿美元[68][69] 公司合作与资源 - 公司与X - energy、Axiom Space、NASA、KBR等有合作关系[63][64][65][66] - 截至2022年12月31日，公司从Aerospace Corporation处获得两项美国专利许可，持有一项美国注册商标[94] - 2018年7月公司与Aerospace Corporation签订非独家专利和技术诀窍许可协议，前四年每项专利维护费约1600美元，第八年约3600美元，第十二年约7200美元[95] 公司运营与设施 - 公司在休斯顿有综合制造设施，并将于2023年第三季度入驻在休斯顿太空港新建的制造和运营中心[90] - 截至2022年12月31日，公司有163名员工，员工平均航空和设计经验超25年，累计NASA经验超100年，超60%员工有高等学位[91][92] 公司业务计划 - 公司计划争取7.2亿美元的Prime Engineering合同以领导NASA对LandSat - 7的服务任务及其他国家安全相关合同[77] - 公司首个任务IM - 1拟成为自1972年阿波罗17号任务后首个登上月球的美国商业着陆器，第二个任务IM - 2也将实现多个首次[73] - 为实现预期的未来收入增长，公司需开发和营销新产品与服务[106] - 公司计划大幅扩张业务，包括招聘新员工、开发新技术等，但扩张存在不确定性[107][108] 公司面临的竞争 - 公司竞争主要来自老牌企业如诺斯罗普·格鲁曼和洛克希德·马丁，以及下一代企业如Astrobotic和Firefly Aerospace[79] - 公司面临激烈竞争，包括现有和新进入公司的竞争，以及行业整合带来的压力[114][115] 公司面临的风险 - 公司运营历史有限，难以准确预测未来业绩，未来运营结果可能低于投资者或分析师预期[105] - 新冠疫情对公司业务运营和财务结果造成不利影响，包括供应链延迟、项目执行受阻等[118][119] - 航天飞行系统的安全性能不佳或设施发生安全事故，可能对公司业务、财务状况和经营成果产生重大不利影响[121] - 公司面临网络攻击风险，可能导致系统受损、业务损失和声誉损害，且应对成本可能增加[125][127] - 商业航天市场尚未精确建立，公司对市场规模和增长率的估计可能不准确[128][129] - 卫星和月球着陆器发射可能出现延迟、失败等问题，导致公司业务受损和成本增加[130][131] - 公司超80%的年收入来自少数客户，客户集中带来业务风险[132] - 商业太空飞行存在风险，可能导致事故，对公司业务、财务状况和经营成果产生重大不利影响[135] - 危险材料的释放、意外点火、爆炸或不当处理，可能扰乱公司运营并对财务结果产生不利影响[136] - 公司依赖有限的供应商提供原材料和零部件，可能无法满足生产需求或获得有利条款，影响业务和财务状况[139][140][141] - 产品存在缺陷或无法按预期运行，可能对公司的收入、经营成果和声誉产生负面影响[144] - 通货膨胀可能导致公司成本增加，若应对措施无效，将对业务、财务状况和经营成果产生重大不利影响[146] - 公司业务依赖客户合同，客户违约或延迟履行义务，可能对公司的业务、财务状况和经营成果产生重大不利影响[147][148] - 作为分包商，若主承包商未能履行合同义务，可能影响公司的业绩和未来业务[150][151] - 公司业务受政府政策、法规和资金水平变化的影响，合规风险可能对销售、盈利能力和财务状况产生重大不利影响[153][154] - 公司依赖贸易秘密保护，但可能无法防止其泄露，这可能损害公司的业务和竞争地位[156][157] - 公司使用第三方开源软件，若违反许可条款，可能面临诉讼和潜在责任，影响业务和财务状况[159][160] - 美国政府预算赤字、国债及预算流程问题可能对公司业务、财务状况和现金流产生不利影响[170][171] - 公司需遵守美国进出口和经济制裁等贸易控制法律法规，违规将面临刑事和行政处罚[176][177] - 无法获得或维持必要出口授权会影响公司航天业务，导致成本增加或发射延迟[178] - 公司依赖美国政府合同，合同终止、资金不足或审计负面结果会对业务产生不利影响[182] - 美国政府合同通常部分资助、可随时终止且受严格监管审计，审计结果不确定[183][185] - 公司与美国政府的合同受特定采购法规和社会经济要求约束，增加合规成本[189] - 全球宏观经济和政治条件的不确定性可能对公司经营成果和财务状况产生重大不利影响[192] - 俄乌冲突引发的制裁和冲突可能对公司当前运营产生不利影响[194] - 军事冲突、制裁及反制措施或导致市场动荡，影响公司运营和财务表现[195] - 公司负债可能带来风险，如增加经济和行业风险脆弱性、限制融资能力等[196][197] - 公司业务可能无法产生足够资金偿还债务，违反债务契约可能导致违约[198] - 公司发布的业绩指引基于管理层估计和假设，实际结果可能与指引有重大差异[199][201][202] - 公司有亏损历史，未来可能无法实现盈利，需要大量额外资本维持运营[204] - 公司预计未来持续产生运营亏损，若无法筹集额外资本，可能影响研发项目[205] 公司财务报告问题与措施 - 公司在财务报告内部控制方面存在三个重大缺陷，涉及特定合同收入确认、非日常交易识别和人工分录职责分离[164][165] - 为弥补重大缺陷，公司计划招聘有经验人员、实施额外控制流程、考虑系统增强和聘请外部顾问[167] 公司报告身份 - 公司是“较小报告公司”，不确定降低的报告要求是否会降低股票吸引力[207] - 只要公司公众流通股低于2.5亿美元或年收入低于1亿美元且公众流通股低于7亿美元，就仍是较小报告公司[208] 行业相关项目 - 月球门户是一系列三个元素，计划2024年发射，将在月球轨道建立空间站[36] - 临界点是NASA寻求行业开发太空技术的计划，以促进商业太空能力发展和使未来NASA任务受益[37]

首次公开发行(IPO)与融资活动 - 首次公开发行(IPO)完成3000万个单位，每个单位10.00美元，总融资3亿美元[144] - 承销商部分行使超额配售权，额外发行297.5万个单位，融资2975万美元[144] - 保荐人购买625万个IPO私募认股权证，总价625万美元[145] - 超额配售时，保荐人额外购买59.5万个私募认股权证，融资59.5万美元[145] - 12家锚定投资者购买2954万个单位，占IPO发行单位的98.5%[147] - 锚定投资者获分配162.5万股创始人股份，总公允价值估计为968万美元，每股5.96美元[148] - IPO及私募认股权证销售净收益中，3亿美元存入信托账户[150] - 超额配售净收益中，2975万美元存入信托账户[150] 交易成本与费用 - 交易总成本为2665.8313万美元，包括459.5万美元承销佣金、1154.125万美元递延承销佣金、968.0125万美元创始人股份超额公允价值及84.1938万美元其他发行成本[149] - 公司向承销商支付的公开发行单位折扣为2.0%，即4,595,000美元，并需在完成初始业务合并后支付总计11,541,250美元的递延承销折扣[193] - 与首次公开募股相关的交易成本总计26,658,313美元，包括4,595,000美元承销佣金、11,541,250美元递延承销佣金、9,680,125美元创始人股份超额公允价值及其他发行成本841,938美元[196] - 分配给锚定投资者的1,625,000股创始人股份的公允价值估计约为968万美元，即每股5.96美元，其超额价值被确认为发行成本[197] 业务合并与对价安排 - 与Intuitive Machines的拟议业务合并对价价值约为7亿美元[158] - 公司收到由适用直觉机器成员持有的1000万份盈利支付单位，其归属条件包括：若在盈利支付期内获得NASA的OMES III合同，将归属250万份；若同时满足前项且新股成交量加权平均收盘价≥15美元，将归属500万份；若未获合同但股价≥15美元，将归属750万份；若股价≥17.5美元，将归属250万份[159] 税务相关协议与负债 - 若所有税务应收协议持有者交换其全部运营公司普通单位，假设股价10美元且满足特定条件，公司将确认约1.692亿美元递延税资产及约1.472亿美元税务应收协议负债[169] - 若公司立即终止税务应收协议且假设股价10美元，预计需支付约9970万美元以清偿总负债[170] - 根据税务应收协议，公司将向持有者支付其实现的现金节税金额的85%[166] 后续融资与投资协议 - 公司于2022年9月16日签订A轮投资协议，将发行2.6万股10%累积可转换优先股及可购买54.1667万股新A类普通股的认股权证，行权价15美元[165] - 公司签订股权融资协议，可向CFPI销售新发行A类普通股，总额上限为5000万美元或交易所上限[171] - 公司与Kingstown签订远期购买协议，可购买最多5,000,000股A类普通股，每股10.00美元，总金额最高达50,000,000美元[203] - 远期购买协议因无净现金结算功能且以实物股票交割，被分类为权益工具[204] - 公司签订A系列购买协议，A系列投资者同意购买总计26.0百万美元的A系列优先股和优先投资者认股权证[205] - A系列优先股可转换为新Intuitive Machines公司A类普通股，初始转换价格为每股12.00美元[205] - 优先投资者认股权证可购买541,667股新Intuitive Machines公司A类普通股，初始行权价为每股15.00美元[205] - A系列优先股根据ASC 480-10-S99-3A分类为临时权益[206] - 优先投资者认股权证将按公允价值初始计量，剩余金额分配至A系列优先股[206] 财务状况与流动性 - 截至2022年9月30日，公司现金为19442美元，营运资金赤字为199.5115万美元[174] - 截至2022年9月30日，营运资本票据项下有12.5万美元未偿还本金[177] - 公司信托账户外持有的现金为19,442美元，不足以支持公司在未完成初始业务合并的情况下运营至少12个月[179] - 公司必须在2023年9月24日前完成拟议业务合并或另一项初始业务合并，否则将面临强制清算，这对其持续经营能力构成重大疑虑[181] 期间经营业绩（亏损与成本） - 截至2022年9月30日的三个月，公司净亏损520,888美元，主要由2,011,943美元的形成和运营成本构成，部分被信托账户利息收入1,491,055美元抵消[184] - 截至2022年9月30日的九个月，公司净亏损950,023美元，主要由2,936,836美元的形成和运营成本构成，部分被信托账户利息收入1,986,813美元抵消[185] 关联方交易与支持 - 赞助方关联实体Kingstown 1740同意不赎回其持有的290万股A类普通股[173] - 赞助方同意提供最高100万美元的营运资本贷款，并可选择将其转换为认股权证，每份1美元，行权价11.5美元[175][177] - 公司每月向赞助商关联方支付15,000美元用于办公空间、公用事业及行政支持服务，每月向首席幕僚长支付12,500美元服务费[189][194] - 截至2022年9月30日，公司首席幕僚长的应计服务费为37,500美元[194] 注册义务与协议 - 根据注册权协议，若1,500,000美元营运资金贷款转换为认股权证，公司有义务注册最多21,588,750股A类普通股和8,345,000份认股权证[190] 会计政策与公司状态 - 公司认为通货膨胀在报告期内未对其业务、收入或经营业绩产生重大影响[207] - 公司是“新兴成长公司”，可利用JOBS法案规定的多项报告豁免[208] - 公司选择不退出延长过渡期，其财务报告采用的会计准则可能与其它上市公司不同[210]

首次公开募股（IPO）详情 - 公司完成首次公开募股，发行3000万个单位，每个单位10美元，总募集资金3亿美元[116] - 承销商部分行使超额配售权，额外发行297.5万个单位，募集额外资金2975万美元[116] - 承销商部分行使超额配售权，购买2,975,000个超额配售单位，产生总收益29,750,000美元[138] 私募认股权证发行 - 公司发起人同时购买625万个IPO私募认股权证，总价625万美元[117] - 超额配售时发起人额外购买59.5万个私募认股权证，募集资金59.5万美元[117] - 私募认股权证发行收益为6,845,000美元（扣除发行成本后净额为6,831,701美元）[148] 投资者与股份相关安排 - 锚定投资者总计购买2954万个单位，占IPO发行单位的98.5%[118] - 锚定投资者Kingstown 1740 Fund, LP放弃其持有的1,386,989股A类普通股的赎回权[146] - 锚定投资者持有的1,625,000股创始人股份总公允价值约为968万美元，每股5.96美元[143] - 公司与赞助商关联方签订远期购买协议，后者同意以每股10.00美元的价格购买最多5,000,000股远期购买A类普通股，总金额最高达50,000,000美元[149] - 公司有义务注册最多21,588,750股A类普通股和8,345,000份私募认股权证[137] 交易与发行成本 - 交易成本总计2665.8313万美元，包括459.5万美元承销佣金和1154.125万美元递延承销佣金等[120] - 承销商获得现金承销折扣2.0%，即4,595,000美元，花旗环球市场公司有权获得递延承销折扣，金额为公开发行总收益的3.5%，即11,541,250美元[139] - 发行成本总计26,658,313美元，包括4,595,000美元承销佣金、11,541,250美元递延承销佣金、9,680,125美元创始人股份公允价值超额部分以及841,938美元其他发行成本[142] 财务状况（现金与营运资金） - 截至2022年6月30日，公司现金仅2632美元，营运资金赤字为86518美元[124] 财务业绩（净亏损与构成） - 2022年第二季度公司净亏损10.868万美元，主要由57.7024万美元运营成本抵消46.8344万美元信托账户利息收入构成[132] - 2022年上半年公司净亏损42.9135万美元，主要由92.4893万美元运营成本抵消49.5758万美元信托账户利息收入构成[133] 业务合并期限与义务 - 公司需在2023年9月24日前完成初始业务合并，否则将清算并赎回公众股份[123] 关联方交易与费用 - 公司向首席参谋支付每月12,500美元的服务费，截至2022年6月30日，应付费用为12,500美元[140] 公司法律与监管状态 - 公司被归类为“新兴成长公司”，并选择不退出延长过渡期[152][153]

首次公开募股（IPO）详情 - 公司于2021年9月24日完成首次公开募股，发行30,000,000个单位，每单位10.00美元，总募集资金3亿美元[112] - 承销商部分行使超额配售权，于2021年10月29日额外购买2,975,000个单位，产生额外总收益29,750,000美元[112] - 承销商部分行使超额配售权，购买2,975,000个超额配售单位，获得总收益29,750,000美元[134] 基石与锚定投资者情况 - 基石投资者总计购买29,540,000个单位，占IPO所售单位的98.5%[115] - 锚定投资者获得的创始人股份总公允价值约为968万美元，即每股5.96美元[140] 交易成本与承销费用 - 交易成本总计26,658,313美元，包括459.5万美元承销佣金、1154.125万美元递承销佣金、968.0125万美元创始人股份超额公允价值及其他发行成本841,938美元[117] - 承销商获得现金承销折扣为每单位2.0%，总计4,595,000美元[135] - 花旗环球市场公司有权获得相当于公开发行总收益3.5%的递延承销折扣，金额为11,541,250美元[135] - 交易成本总额为26,658,313美元，包括4,595,000美元承销佣金、11,541,250美元递延承销佣金、9,680,125美元创始人股份超额公允价值及841,938美元其他发行成本[139] 募集资金使用与信托账户 - 首次公开募股及私募认股权证销售净收益中，有3亿美元存入信托账户，超额配售部分另有29,750,000美元存入[118] 财务状况（现金与营运资金） - 截至2022年3月31日，公司拥有约16万美元现金及38万美元营运资金[122] 财务表现（收入与利润） - 2022年第一季度，公司净亏损320,455美元，主要由347,869美元的形成和运营成本导致，部分被信托账户利息收入27,414美元抵消[128] 业务合并要求与期限 - 公司需在2023年9月24日前完成首次业务合并[121] - 首次业务合并的目标必须满足其公平市值至少达到信托账户价值的80%[120] 关联方交易与费用 - 公司根据行政服务协议，每月向关联方支付15,000美元以获取办公空间、公用事业及行政支持服务[131] - 公司向首席人事官支付每月12,500美元的服务费，截至2022年3月31日的三个月内记录了37,500美元费用[136] 权证销售与资本记录 - 公开发行权证净收益为11,025,229美元，私募配售权证净收益为6,831,701美元，均计入额外实收资本[146] 远期购买协议 - 公司与赞助商关联方签订远期购买协议，后者同意以每股10.00美元的价格购买最多5,000,000股远期购买A类普通股，总金额最高达50,000,000美元[148] 公司分类与报告要求 - 公司被认定为“新兴成长公司”，并选择不退出延长过渡期，因此其采用的会计准则可能与其它上市公司不同[151][152] - 公司是较小的报告公司，无需提供市场风险的定量和定性披露信息[154]

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-K (Mark One) ☒ ANNUAL REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the fiscal year ended December 31, 2021 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from ____________ to ____________ Commission File Number: 001-40823 Inflection Point Acquisition Corp. (Exact Name of Registrant as Specified in Its Charter) Cayman Isl ...

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended September 30, 2021 ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to INFLECTION POINT ACQUISITION CORP. (Exact name of registrant as specified in its charter) Cayman Islands 001-40823 N/A (State or other jurisdiction of inc ...