财务数据和关键指标变化 - 2019财年持续经营业务收入为500万美元，低于2018年的1010万美元 [34] - 广告业务收入从2018财年的200万美元降至2019财年的140万美元 [34] - AI产品和服务收入从430万美元降至360万美元 [35] - 2019财年总成本和费用为2780万美元，低于2018财年的5460万美元 [36] - 2019年运营亏损降至2280万美元，2018年为4450万美元 [36] - 2019财年持续经营业务净亏损总计2300万美元，即每股摊薄亏损0.52美元，上一财年持续经营业务净亏损为1800万美元，即每股摊薄亏损46% [36] - 2019年12月31日，现金及现金等价物余额为27.2万美元，2018年12月31日现金头寸为140万美元 [37] 各条业务线数据和关键指标变化 - 金融科技业务于2018年停止，2019年无该业务收入，上一年为370万美元 [34] - 比基尼电商业务在2019财年略有增长，2020年前景乐观 [34] - 2019财年已开始将超2000家中国移动门店改造为智能门店，预计2020年下半年速度加快至超5000家 [35] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司目标是成为软件即服务公司，为全球热扫描仪和相机生产商提供并授权Remark AI软件技术，收取每位注册用户的月经常性费用 [32] - 未来几周将宣布新增高管级业务发展领导和合作伙伴，以助力开展合作 [32] - 公司凭借多功能AI应用，在与更大、资金更充裕的竞争对手竞争中赢得合同 [19] - 公司优势在于AI软件能力，而竞争对手多为硬件专家 [20] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - COVID - 19疫情虽对世界经济影响巨大，但公司过去七年构建的AI平台使其处于有利地位 [9] - 公司在管理CV - 19问题的系统方面需求强劲，平均每周达成一到两笔大交易，预计美国重新开放后交易速度将加快 [10] - 随着各公司逐渐恢复正常运营，公司有信心继续增加订单 [18] 其他重要信息 - 公司已偿还高级贷款人的债务，可专注于利用获奖AI平台的发展势头 [9] - 公司发布两款COVID - 19预防产品，热套件和热垫1.0版已于4月初发布并部署，2.0版将于6月初发布 [23] - 公司将仔细监控Sharecare的进展，适时变现股份 [31] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 公司使用社交媒体而非新闻稿的策略是什么 - 公司通过社交媒体让投资者和潜在客户了解公司动态，还能低成本地获取销售线索，在实现盈利前，新闻稿成本过高 [39] 问题: Sharecare的S - 1注册情况、公司对其持股比例及变现情况 - 持股比例将在明天的10 - K报告中公布，Sharecare的S - 1计划等信息由其自行发布，公司无法置评，但认为数字健康行业表现良好，对公司有利 [41] 问题: 公司目前的现金状况和股份数量 - 股份数量将于明天公布，目前现金足以满足营运资金需求 [43] 问题: 热成像产品的销售成本、每个场所安装的设备数量、2020年的业务机会和已安装数量 - 热成像设备售价2.5万美元，销售情况良好，预计场所开放后销量增加；还销售热面部垫用于二次筛查或员工管理；已完成超20个安装项目，但无法透露每个项目的具体数量；每周有10个严肃咨询，积压业务约70 - 90个 [46][48][50] 问题: 需求最大的前三四类行业 - 分别是酒店业、体育场馆（包括音乐会场地等）、游乐园和政府机构（包括执法机构和医院） [52] 问题: 公司在获取新卖家和经销商方面的战略重点 - 公司人力和资金有限，正与美国、中东、欧洲、北亚和东南亚的大型零售商合作，将技术适配其客户，合作意向强烈 [54] 问题: 1270万美元还款的来源及是否以股权置换债务 - 资金来自不同合作伙伴提供的融资，是以股权置换债务，相关信息将在明天的K报告中体现 [55] 问题: 公司销售线索的主要来源 - 主要来自公司董事长的个人关系，更重要的是客户推荐，每个客户会推荐10 - 15个新客户 [56] 问题: 中国智能终端推广的速度和规模，以及与12月相比的情况 - 目前已覆盖2000家门店，中国经济恢复约30%，预计到2020年底达到5000家，2021年超过10000家 [61] 问题: 2019年初递延收入的确认情况及相关展望 - 尚未确认，随着经济开放，需与中国移动协商；2018年第四季度约500万美元递延收入，部分将确认，部分将冲销，具体细节将在明天的K报告中体现 [64] 问题: 季度现金运营支出率及趋势 - 由于情况变化快，难以预测；2020年初大幅削减成本，现需根据需求扩大规模；客户需预付50% - 80%定金，有助于缓解资金压力 [66]

财务数据和关键指标变化 - 2019年第三季度持续经营业务收入为68.6万美元，低于去年同期的180万美元 [6] - 2019年第三季度总成本和费用为500万美元，低于2018年第三季度的810万美元 [8] - 2019年第三季度经营亏损降至430万美元，2018年同期为640万美元 [8] - 2019年第三季度调整后EBITDA为负400万美元，2018年同期调整后EBITDA亏损为510万美元 [8] - 2019年第三季度持续经营业务净亏损总计490万美元，摊薄后每股亏损0.11美元，去年同期持续经营业务净亏损为380万美元，摊薄后每股亏损0.08美元 [9] - 截至2019年9月30日，现金及现金等价物余额为65.6万美元，2018年12月31日现金头寸为140万美元 [9] 各条业务线数据和关键指标变化 - 金融科技业务因中国金融服务市场监管变化于2018年停止，今年无该业务收入，去年第三季度金融科技收入为36.3万美元 [6] - 广告及其他收入与2018年第三季度相比减少约60万美元，主要是Remark Entertainment业务收入下降 [6] - 人工智能产品和服务收入略有下降，约10万美元，主要受营运资金短缺限制 [7] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司正转型为纯人工智能和数据智能平台 [10] - 与汉王科技合作赢得中国移动17800家企业门店智能零售改造主合同，预计三年部署期带来5000万美元收入 [10] - 赢得一家银行将传统银行分行改造为智能分行的合同，正与其他大型中资银行洽谈 [12] - 拓展城市生命周期业务，扩大学校安全和考勤管理系统，与通跃合作推出幼儿园医疗机器人 [13][14] - 农业方面与CP集团合作，准备在超100万头猪的农场进行生物安全解决方案的首次部署 [15] - 凭借中国移动项目，寻求日本、东南亚和美国的类似机会，目前在美国与一家酒店管理公司和一个城市购物中心进行付费POC测试 [16] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为公司凭借在Sharecare的股份为投资者提供价值，基于人工智能增长机会提供选择权 [18] - 虽然面临营运资金问题，但公司技术有需求，团队士气高昂，解决资产负债表问题后将专注执行部署 [42][59] 其他重要信息 - 已确定Sharecare投资的几个潜在买家，Sharecare董事会有优先购买权，公司正积极推进变现交易 [17] - 已确定三名首席财务官候选人，正与其中一人敲定协议 [18] 问答环节所有提问和回答 问题: Sharecare变现是否会在本财年末完成 - 管理层有信心完成，之前已确定部分股权买家，近期新的发展带来新的兴趣，目前已完成筛选阶段，正在推进变现 [22] 问题: 汉王与中国移动项目中公司的角色、付款方式、实施方式及是否有更多内容 - 智能终端是第一阶段，改造传统门店为智能零售有多个步骤，有很多机会；汉王是合作伙伴，公司已在超100家门店开展工作，会谨慎规划扩大范围；预计软件服务在第一年之后收费 [24][25][30] 问题: 项目扩展是否会受资金限制，资产负债表是否限制扩展能力 - 会有影响，公司正在与不同团体洽谈营运资金融资，即使Sharecare变现后也会继续寻求此类融资 [28] 问题: 本季度发行了多少普通股 - 从一家大型投资基金筹集了一些资金，具体细节将在电话会议后的季度报告中详细说明 [30] 问题: Sharecare资产价值是否因投资和活动增加而上升，是否期望变现获得更多收益 - 管理层表示需遵循特定流程，目前不做假设 [33] 问题: 今年5月宣布的600万美元药房患者终端项目是否仍按计划进行，是否会因营运资金不足而推迟 - 该项目已推迟，但会恢复，因中国移动项目规模大，公司将资源集中于此 [35] 问题: 本财年第四季度680 - 700万美元的递延收入情况如何 - 公司合作客户为大型政府企业，付款不是问题，可能存在时间问题，未来不视为问题 [37] 问题: Sharecare资产变现后是否会寻求额外股权融资 - 不会寻求额外股权融资，会寻求营运资金融资，市场情况良好 [39] 问题: 公司面临限制，团队士气如何 - 团队士气高昂，公司从底层发展起来，虽面临困难但不断赢得交易，技术有需求 [42] 问题: Sharecare变现过程由谁负责 - 直接出售Sharecare股份需经Sharecare股东批准优先购买权；出售持有Sharecare权益的FPV中的少数股权则无需此流程 [46] 问题: Sharecare允许多少潜在投资者查看其财务报表 - 管理层无法回答 [48] 问题: MGG是否仍对Sharecare股份有留置权 - 是的 [48] 问题: 如何评估Sharecare股份质押和出售两种变现策略，哪种更可能采用 - 股东和公司都不希望资产负债表有债务，出售股份消除债务可提供更多灵活性，是最佳选择 [49] 问题: 汉王合同的5000万美元收入是公司独享还是与汉王合计，收入由谁支付 - 5000万美元收入归公司；最终客户是中国移动，但第一阶段公司将从汉王收款 [50][51][52] 问题: 汉王合同5000万美元如何按季度收款 - 收入确认会因门店部署情况而不稳定，难以直线预测，每个省份情况不同 [55] 问题: 有了合同为何还要急于出售Sharecare投资 - 一是股东希望公司资产负债表无债务，变现可消除债务；二是核心人工智能业务增长快，需要营运资金支持，变现后无需稀释股东权益 [55][56] 问题: 如何安慰多年来支持公司的投资者 - 公司赢得中国移动项目证明技术能与竞争对手区分开来，需求不是问题，正在解决资产负债表问题，之后将专注执行部署 [58][59]

财务状况概述 - 截至2019年9月30日，公司总资产为2.1483亿美元，较2018年12月31日的9.3808亿美元下降77.1%[8] - 截至2019年9月30日，公司股东权益赤字为2022.4万美元，较2018年12月31日的1312.4万美元有所扩大[9] - 截至2019年9月30日，公司累计亏损3.378亿美元，持续经营活动净现金使用量为1070万美元，现金及现金等价物余额为70万美元，营运资金余额为负2470万美元[16] - 截至2019年9月30日，公司累计亏损3.378亿美元，持续经营活动净现金使用量为1070万美元，现金及现金等价物余额为70万美元，营运资金余额为负2470万美元[134] 营收与利润情况 - 2019年前三季度公司实现营收4760万美元，较2018年同期的7468万美元下降36.3%[10] - 2019年前三季度公司净亏损1656.7万美元，较2018年同期的1443.9万美元扩大14.7%[10] - 2019年第三季度公司运营亏损427.2万美元，较2018年同期的637万美元有所收窄[10] - 2019年第三季度和前九个月的收入分别为68.6万美元和476万美元，2018年同期分别为175.5万美元和746.8万美元[37] - 2019年第三季度，公司总营收68.6万美元，调整后EBITDA为 - 400.1万美元；2018年同期营收175.5万美元，调整后EBITDA为 - 510.2万美元[88] - 2019年前九个月，公司总营收476万美元，调整后EBITDA为 - 1193.1万美元；2018年同期营收746.8万美元，调整后EBITDA为 - 1745.8万美元[88] - 2019年前三季度调整后EBITDA为-1.1931亿美元，2018年同期为-1.7458亿美元[89] - 2019年前九个月，公司总营收为476万美元，较2018年同期的746.8万美元下降36%[120] 费用情况 - 2019年前三季度公司技术与开发费用为2910万美元，较2018年同期的3550万美元下降18%[10] - 2019年第三季度公司销售与营销费用为73.6万美元，较2018年同期的110.8万美元下降33.6%[10] - 2019年前三季度公司一般及行政费用为848.3万美元，较2018年同期的2541万美元下降66.6%[10] - 2019年第三季度公司利息费用为45.7万美元，较2018年同期的34.5万美元有所增加[10] - 2019年第三季度和前九个月，技术与开发费用分别下降50%和16%，主要因人员减少使薪资及相关成本减少约40万美元[112][113][116] - 2019年第三季度和前九个月，销售与营销费用分别下降34%和28%，主要因部分业务人员减少使薪资及相关成本分别减少约20万美元和60万美元[119][120][123] - 2019年第三季度和前九个月，一般及行政费用分别下降19%和67%，2019年前九个月非报告分部业务该费用下降受多项因素影响，如2018年支付约30万美元一次性奖金未在2019年重复发放[119][120][124][125] - 2019年第三季度和前九个月，折旧与摊销费用分别下降56%和51%，因部分长期资产不再折旧或摊销[119][120][126] - 2019年前九个月，利息费用增加37%，主要因提前偿还部分债务确认未摊销债务折价和债务费用[120][130] 股权与融资情况 - 截至2019年9月30日，公司普通股发行及流通数量为3905.3312万股[9] - 2019年3月29日，公司与Aspire Capital签订普通股购买协议，有权要求其在30个月内购买最多3000万美元普通股[17] - 截至2019年9月30日，公司根据2019年协议向Aspire Capital发行250.437万股普通股，九个月内共发行937.4597万股，换取约930万美元及Aspire Capital的购买承诺[19] - 公司与多方签订融资协议，贷款本金为3550万美元，存在未按要求付款等违约事件[20] - 2019年5月15日，公司以3000万美元出售Vegas.com全部股权，所得款项用于偿还融资协议欠款，还款后约1000万美元仍未偿还[21] - 公司预计未来十二个月内可能发生两次股权融资事件[43] - 2019年3月29日，公司与Aspire Capital签订2019年购买协议，有权要求其在30个月内购买最多3000万美元普通股，4月5日协议生效，终止2018年协议并发行629,370股[71] - 截至2019年9月30日，公司根据2019年协议向Aspire Capital发行2,504,370股普通股，2019年前九个月共发行9,374,597股，获930万美元及参与协议承诺[78] - 2019年前九个月，公司未根据股权奖励计划授予限制性股票，股权分类股票期权授予方面，年初10,874,849股，授予755,250股，行使2,250股，forfeited等158,117股，9月30日为11,469,732股[81] - 2019年前九个月，中国现金奖金方面，年初1,464,750股，授予152,000股，forfeited等723,250股，9月30日为893,500股[82] - 2019年和2018年第三季度，公司股份支付费用分别为10万美元和80万美元，前九个月分别为30万美元和1250万美元[83] - 2019年10月7日，公司根据2019年Aspire购买协议向Aspire Capital出售62.5万股普通股，获得50万美元[95] - 2019年3月29日，公司与Aspire Capital签订协议，有权要求其在30个月内购买最多3000万美元的普通股，4月5日协议生效[139] - 2019年前九个月，公司通过出售普通股获得930万美元，2018年同期为1100万美元；2019年支付债务费用和本金2780万美元，2018年同期为150万美元[146] - 2019年9月13日，公司向一名合格投资者私募发行230万股普通股，获得180万美元[154] 持续经营能力 - 公司历史经营亏损、营运资金不足、经营活动现金流为负，且融资协议存在违约事件，持续经营能力存疑[22] - 公司计划通过技术和数据智能业务的收入增长来支持未来运营和履行财务义务，但无法保证业务收入和现金流足以维持运营[23] - 公司正评估债务再融资、出售投资资产或经营业务等战略选择，可能需通过股权融资获取额外资金[23] - 债务和股权市场状况、投资者情绪等因素影响公司获取额外资金的能力，且融资协议对公司及子公司有一定限制[24] - 基于财务预测，公司认为现有资金及以下计划可能使其满足未来12个月需求：变现现有资产、债务再融资、股权发行，但计划成功与否不确定[25] 准则影响 - 2019年1月1日采用ASC 842准则，使资产负债表增加490万美元的经营租赁资产、110万美元的当前经营租赁负债和570万美元的长期经营租赁负债，移除330万美元先前记录的递延租金和早期租赁终止负债[34] 认股权证与负债情况 - 截至2019年9月30日，CBG融资认股权证预期波动率为85%，无风险利率为1.75%，预期剩余期限为0.98年；CBG收购认股权证预期波动率为75%，无风险利率为1.56%，预期剩余期限为3.97年[43] - 认股权证负债余额在2019年前九个月从138.3万美元降至88.1万美元[45] - 或有对价负债在2019年前九个月从99万美元增至106.7万美元[48] 应收账款情况 - 截至2019年9月30日，贸易应收账款总额为466.6万美元，坏账准备为87.4万美元，净额为379.2万美元；2018年12月31日总额为589.1万美元，坏账准备为12.9万美元，净额为576.2万美元[49] - AI项目（不包括金融科技）的贸易应收账款占总贸易应收账款的71% [49] - 贸易应收款中与人工智能项目相关（不包括金融科技）占总贸易应收款的71%，其余主要来自已停止的金融科技服务[118] 收入确认情况 - 2019年前九个月未确认包含在年初合同负债余额中的重大收入，2018年同期确认了30万美元[40] - 2019年和2018年前九个月均未确认来自以前期间已履行的ASC 606范围内的履约义务的收入[41] 投资情况 - 截至2019年9月30日，公司持有Sharecare约4.6%已发行股票并在其董事会有代表席位[50] - 2018年6月，公司一家合并可变利益实体以100万美元及专有数据智能平台在中国的使用权为代价，收购北京一体化云网科技有限公司20%股权[51] - 公司持有Sharecare约4.6%的股份，该平台拥有超1亿用户，已筹集超4.25亿美元资金[104] 资产情况 - 2019年9月30日，预付费用和其他流动资产总计623.3万美元，低于2018年12月31日的790.7万美元[52] - 2019年9月30日，财产和设备及软件净值为159.1万美元，低于2018年12月31日的207.5万美元；2019年和2018年前九个月折旧（和软件摊销）费用分别为60万美元和110万美元[53] - 2019年9月30日，技术与数据智能部门总资产为1.2905亿美元，2018年12月31日为1.5563亿美元[90] 租赁情况 - 截至2019年9月30日，公司经营租赁负债的流动部分为150万美元；2019年前九个月租赁费用为125.4万美元[55] - 截至2019年9月30日，公司经营租赁加权平均剩余租赁期限约为48个月，加权平均折现率为13%[56] 税率情况 - 2019年前九个月持续经营业务有效税率为0%[60] 贷款情况 - 截至2019年9月30日，应付MGG贷款账面价值为1163.2万美元，适用年利率约为13%[62] - 2019年5月15日，公司完成VDC交易，用3000万美元现金收益偿还融资协议欠款，剩余约1000万美元未偿还[66] - 截至2019年9月30日，公司未遵守融资协议中最低100万美元无限制现金的契约，还未遵守其他契约，构成违约事件，6月贷款方代付110万美元保费并计入本金[67] - 融资协议下原始本金为3550万美元的贷款，截至2019年9月30日，未偿还本金为1160万美元，适用年利率约为13%，到期日为2020年5月15日[135] - 公司未遵守融资协议中的多项契约，构成违约事件，2019年6月，贷款方代公司支付110万美元的保费并计入本金[136] - 截至报告日期，贷款项下仍有总计1160万美元的本金未偿还[156] 其他负债情况 - 2018年12月31日，其他负债总计293.4万美元，包括递延租金158.3万美元、应计早期租赁终止负债113.7万美元和递延税负债净额21.4万美元[68] 业务板块情况 - 公司处置旅游和娱乐业务后，目前报告一个业务板块，即技术与数据智能板块，基于专有软件提供服务[86] - 2019年5月15日，公司完成VDC交易，出售旅游和娱乐部门，总购买价3000万美元，确认收益650万美元[91] - 2019年5月15日，公司出售Vegas.com，所得款项用于减债并聚焦数据分析和AI技术[106] - 2019年第三季度和前九个月，技术与数据智能业务收入分别为54.9万美元和343.9万美元，较2018年同期分别下降47%和38%[112][113] 业务发展与挑战 - 公司在零售、智慧城市、公共安全和工作场所市场推出基于AI的创新解决方案[98] - 2019年第三季度和前三季度，数据平台服务中金融科技服务占比分别为0%和0%（2018年同期为39%和50%），AI产品和服务占比分别为80%和72%（2018年同期为20%和25%），广告及其他占比分别为20%和28%（2018年同期为41%和25%）[103] - 公司计划继续扩张业务，尤其在亚太地区，但2019年可能因经济和地缘政治状况面临挑战[105] - 2019年第三季度业绩受营运资金限制、中国国庆70周年庆祝活动、中美贸易战以及AI业务特性等因素影响[107] 其他业务收入变化 - 2019年前九个月，广告收入减少80万美元，因2018年出售相关业务；电商收入增加30万美元，因营销更高效使网站流量增加[122] - 2019年第三季度，Remark娱乐业务收入减少50万美元，相关收入成本减少30万美元，因部分合同未续约[121] 现金流量情况 - 2019年前九个月，持续经营活动现金使用量比上年同期减少620万美元，主要因营运资金付款时间不同[144] - 2019年前九个月，公司从VDC交易中获得3000万美元收益，上年同期无类似交易[145] 内部控制情况 - 公司披露的内部控制和程序因财务报告内部控制存在重大缺陷，截至2019年9月30日，未达到合理保证水平[149][150] 诉讼与和解情况 - 公司就CBG收购案发起诉讼，与相关方达成和解协议，将发行可购买571万股普通股的认股权证，行权价为每股6美元[152][153] 违约情况 - 截至2019年9月30日，公司未遵守融资协议中要求在指定银行账户维持至少100万美元无限制

财务数据和关键指标变化 - 2019年第二季度持续经营业务收入为290万美元，低于去年同期的390万美元；AI相关收入增长至250万美元，是2018年第二季度120万美元的两倍多，且远高于2019年第一季度的40万美元 [22][23] - 2019年第二季度总成本和费用为580万美元，低于2018年同期的1060万美元；运营亏损从2018年第二季度的670万美元降至290万美元 [24] - 2019年第二季度调整后EBITDA亏损为270万美元，而2018年第二季度亏损为530万美元；净亏损为280万美元，合每股摊薄亏损0.06美元，去年同期净收入为340万美元，合每股摊薄收益0.10美元 [25] - 截至2019年6月30日，现金及现金等价物余额为210万美元，高于2018年12月31日的140万美元 [25] 各条业务线数据和关键指标变化 - AI业务：2019年第二季度AI相关收入增长至250万美元，较2018年第二季度增长150%，不包括任何金融科技业务 [15][23] - 零售业务：已在两家莲花超市部署智能会员AI零售终端，与汉王科技合作，将在下半年为中国最大电信运营商的17800家零售店部署智能零售系统 [11][12] - 智能社区业务：已部署超1000个AI终端，计划到年底增至超10000个 [12] - 学校安全业务：利用面部识别技术提供实时学生考勤和请假管理服务，中国有40万所小学，每年有超40亿美元的AI解决方案订阅收入机会 [13] - 出租车司机管理业务：已在陕西省部署2000个系统，预计年底交付3500个，2020年再交付4000个 [14] 各个市场数据和关键指标变化 - 中国市场：AI市场需求大，政府对AI技术接受度高，公司在多个领域取得进展，如零售、智能社区、学校安全等 [10][12][13] - 美国市场：公司与五家潜在合作伙伴在零售和快餐休闲餐厅领域合作，希望年底有重大消息宣布，但销售周期较长 [41] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司战略：专注于AI业务，将智能终端和AI技术推广到更多地方，提供增值服务和许可证；将面部和物体识别技术应用于传统零售，实现深度数据分析；优化Sharecare投资，为股东创造最大回报，减轻资产负债表压力，推动AI业务增长 [18][19] - 行业竞争：公司在面部识别技术方面表现出色，在第三方排名中击败竞争对手，如NIST排名 [64] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 经营环境：中国与美国的贸易战对公司影响较小，甚至有利于公司，因为一些中国竞争对手在投标中受到限制 [36] - 未来前景：公司对2019年下半年和2020年的业务发展持乐观态度，预计业务将加速推广，目前业务已从试点合同阶段进入全面部署阶段 [18] 其他重要信息 - 公司于2019年5月15日完成Vegas.com的出售，总售价3000万美元，所得款项用于大幅减少债务 [21] - 公司在本季度通过Aspire出售了股票，相关信息将在明天的文件中披露 [31] - 公司预计在今年第三季度招聘新的CFO，候选人需有在中国科技和AI领域工作的经验，与公共和私人基金有良好关系 [33] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 7 - Eleven交易、建筑项目和餐厅项目的进展如何 - 7 - Eleven交易进展缓慢，因泰国对人脸识别技术存在强烈反对，公司将重点放在中国市场 [27] - 建筑项目进展顺利，公司与中国建筑集团合作，在多个建筑工地开展工作，近期将提供项目进展更新 [27] - 餐厅项目方面，由于政府尚未发布食品安全措施的预算，公司将重点放在有支付能力的客户和行业上 [28] 问题2: 本季度290万美元的收入中，有多少来自2018年第四季度和2019年第一季度的递延收入，有多少来自新项目 - 公司未对收入进行细分，但部分收入基于FASB 606准则下的现金收款情况，新收入将在服务完成并收到现金后确认 [30] 问题3: 本季度是否通过Aspire出售了股票 - 公司本季度通过Aspire出售了股票，相关信息将在明天的文件中披露 [31] 问题4: 是否预计在未来几周或2019年下半年招聘新的CFO - 公司预计在今年第三季度招聘新的CFO，目前有几位候选人，他们需有在中国科技和AI领域工作的经验，与公共和私人基金有良好关系 [33] 问题5: 中美贸易战是否影响公司开展项目的能力 - 贸易战对公司影响较小，甚至有利于公司，因为一些中国竞争对手在投标中受到限制 [36] 问题6: 金融科技业务是否会恢复 - 金融科技业务有可能恢复，但目前政府的监管措施使该业务难以盈利，公司将专注于当前有增长潜力的业务 [38] 问题7: 公司在美国有哪些机会，是否正在追求这些机会 - 公司在美国与五家潜在合作伙伴在零售和快餐休闲餐厅领域合作，希望年底有重大消息宣布，但销售周期较长 [41] 问题8: 公司在Sharecare的投资占比是多少 - 公司在Sharecare的投资占比约为4% - 4.7%，是Sharecare的大股东之一 [44][55] 问题9: 公司计划如何变现Sharecare的投资 - 公司考虑的主要变现方式包括出售部分或全部股份、以该资产为抵押借款，也可能有其他创新方式 [46] 问题10: 公司是否有变现Sharecare投资的时间框架 - 公司希望在未来6 - 12周内完成变现，以解决资产负债表问题，消除稀释影响 [49] 问题11: 公司希望通过变现Sharecare投资获得多少现金注入 - 公司正在进行谈判，暂不透露具体金额 [53] 问题12: Sharecare未来一两年的收入能否达到10亿美元 - 公司无法对该数字发表评论，认为Sharecare处于快速增长的领域，由经验丰富的团队运营 [57] 问题13: 公司对Bikini.com的投资是否盈利 - Bikini.com目前不盈利，但在数字媒体和电子商务领域，公司更注重业务的可扩展性和流量，未来可能不再关注该业务 [59] 问题14: 与Jason Statham的代言合作何时能产生收入 - 公司已在本季度确认了部分收入，该代言活动吸引了超3万人参加，对公司业务有积极影响 [61] 问题15: 出售Vegas.com后，公司未来是否会更侧重于中国市场 - 公司会根据市场情况决定业务重点，中国AI市场需求大、客户基础广，但公司也会在美国保持业务存在，是一家全球性公司 [63][66] 问题16: 公司与CP铁路的投资或新合同情况如何 - 与CP铁路的合作项目处于测试阶段，决策需经过严格测试，若成功中标将带来巨大机会 [67] 问题17: 公司如何提高股票价格的关注度 - 公司今年已发布八九个新闻稿，但受客户合同限制，部分信息不能公开披露；随着Sharecare投资的变现，短期资产负债表问题将得到解决 [69][70] 问题18: 如果无法在预期时间内变现Sharecare的投资，公司有何计划 - 公司将寻找其他合作伙伴继续发展业务，过去几年在资金有限的情况下积累了经验，有能力应对挑战 [75] 问题19: 公司已签约客户的收入积压情况如何 - 公司与莲花超市和中国最大电信运营商的合作项目将带来大量业务，仅这两个客户就将对公司的收入产生积极影响 [77] 问题20: 公司如何保护知识产权 - 公司采取了所有法律措施保护知识产权，聘请了中美最好的律师，且公司的AI解决方案专注于帮助客户增加收入和降低成本，不涉及有争议的领域 [80]

财务状况 - 公司现金及现金等价物从2018年12月的141万美元增加到2019年6月的207.1万美元，增长46.9%[7] - 公司总资产从2018年12月的9380.8万美元减少到2019年6月的2545.1万美元，下降72.9%[7] - 公司2019年上半年净亏损为1162.6万美元，较2018年同期的1067.4万美元扩大8.9%[9] - 公司截至2019年6月30日的净亏损为1162.6万美元，累计赤字为3.328亿美元[12] - 公司2019年上半年经营活动产生的净现金流出为749.6万美元，现金及现金等价物余额为207.1万美元[14] - 公司截至2019年6月30日的营运资本为负2180万美元，存在持续经营能力的重大疑虑[16] - 公司预计在未来12个月内能够通过现有现金资源满足运营需求，但存在不确定性[25] - 公司2019年上半年通过发行普通股筹集了750万美元资金[19] - 公司2019年第二季度发行普通股540.793万股，募集资金500万美元[10] - 公司2019年第二季度股东权益赤字为1689.9万美元，较2018年同期的1700.2万美元略有改善[10] - 公司截至2019年6月30日已向Aspire Capital发行了2,504,370股普通股[19] - 公司2019年第二季度的收入为286.5万美元，调整后EBITDA为-265.4万美元[89] - 公司2019年上半年的收入为407.4万美元，调整后EBITDA为-793万美元[89] 运营表现 - 公司2019年第二季度营收为286.5万美元，同比下降26.3%[9] - 公司2019年第二季度运营亏损为293.1万美元，较2018年同期的671万美元减少56.3%[9] - 公司2019年上半年的运营亏损为878.6万美元，2018年同期为2581.5万美元[90] - 公司2019年第二季度的股权激励费用为10.2万美元，2018年同期为-28.1万美元[90] - 公司2019年上半年的股权激励费用为-22.3万美元，2018年同期为-1175.5万美元[90] - 公司2019年上半年AI产品和服务收入为289万美元，同比增长145.9%[41] - 公司2019年第二季度的销售和营销费用为68.7万美元，同比下降36%[9] - 公司2019年第二季度的技术和研发费用为85.4万美元，同比下降33.7%[9] - 公司2019年第二季度的一般和行政费用为245.4万美元，同比下降44%[9] - 公司2019年上半年折旧和软件摊销费用为40万美元，较2018年同期的80万美元减少50%[52] - 公司2019年上半年无形资产摊销费用为20万美元，较2018年同期的40万美元减少50%[60] - 公司2019年第二季度的资本支出为0.1百万美元，较2018年同期的0.2百万美元减少[91] 资产与负债 - 公司截至2019年6月30日的固定资产和软件净值为179.5万美元，较2018年12月31日的207.5万美元有所下降[52] - 公司无形资产净值为71万美元，较2018年12月31日的88.2万美元有所下降[60] - 公司短期债务为300万美元，需在2017年6月30日偿还本金及11.5万美元费用[62] - 公司截至2019年6月30日的长期债务为1124.8万美元，较2018年12月31日的3500万美元大幅减少[63] - 公司租赁负债的加权平均剩余期限为51个月，加权平均贴现率为13%[56] - 公司递延租金和其他负债总额为293.4万美元[69] - 公司未遵守融资协议中的某些条款，包括未能支付110万美元的尾期董事和高级职员责任保险费用[68] - 公司截至2019年6月30日的预付费用和其他流动资产总额为721.3万美元，较2018年底减少69.4万美元[51] - 公司短期租赁费用为16.4万美元，长期租赁费用为70.3万美元，扣除转租收入后总租赁费用为78.9万美元[55] 战略与融资 - 公司于2019年3月29日与Aspire Capital Fund, LLC签订了3000万美元的普通股购买协议[17] - 公司于2019年5月15日以3000万美元的价格出售了Vegas.com, LLC的全部股权[21] - 公司计划通过技术及数据智能部门的收入增长来满足未来运营需求，但无法保证收入足以长期维持运营[23] - 公司正在积极评估包括债务重组和出售投资资产或运营业务在内的战略替代方案[23] - 公司采用可变利益实体（VIE）结构运营KanKan业务，通过全资外资企业（WFOE）和VIE控制业务运营[31] - 公司采用ASC 842会计准则，截至2019年1月1日，新增490万美元的运营租赁资产和570万美元的长期运营租赁负债[34] - 公司使用蒙特卡洛模拟模型估算认股权证的公允价值，2019年6月30日，CBG融资认股权证的预期波动率为85%[43] - 2019年上半年，公司认股权证负债的公平价值减少66.2万美元，期末余额为72.1万美元[45] - 公司持有Sharecare约5%的股份，并在其董事会中拥有代表[49] - 公司通过VIE收购北京All-in-one Cloud Net Technology 20%的股权，交易金额为100万美元[50] - 根据2019年Aspire购买协议，公司有权在30个月内每天向Aspire Capital发出购买通知，要求其购买最多50,000股普通股，总金额不超过3000万美元[73] - 每次购买通知的购买价格不得超过250,000美元，除非双方同意增加每日购买量至300万股[74] - 公司可以在任何交易日向Aspire Capital提交VWAP购买通知，要求其购买最多占次日交易量30%的普通股，最低购买价格为前一日收盘价的80%或公司确定的更高价格[75] - 公司与CBG及相关方达成和解协议，将发行5,710,000股普通股的认股权证，行权价格为每股6.00美元[151] 部门表现 - 公司技术及数据智能部门的总资产在2019年6月30日为15,505千美元，较2018年12月31日的15,563千美元略有下降[91] - 公司技术及数据智能部门在2019年第二季度的资本支出为0.1百万美元，较2018年同期的0.2百万美元减少[91] - 公司于2019年5月15日完成VDC交易，出售其旅行和娱乐部门，交易价格为30百万美元，并确认了6.5百万美元的收益[92] - 公司旅行和娱乐部门在2019年6月30日的总资产为60,928千美元，较2018年12月31日的73,089千美元减少[93] - 公司旅行和娱乐部门在2019年第二季度的收入为9,178千美元，较2018年同期的16,826千美元大幅下降[94] - 公司旅行和娱乐部门在2019年第二季度的税前亏损为1,701千美元，较2018年同期的1,259千美元增加[94] - 公司在2019年第二季度和上半年分别分配了1.6百万美元和2.7百万美元的利息费用至已终止运营的旅行和娱乐部门[95] 内部控制 - 公司披露其内部控制存在重大缺陷，特别是在技术及数据智能部门的收入确认和监控流程方面[147] - 公司正在实施程序性变更以修复内部控制中的重大缺陷，但这些变更尚未完全完成且未经过足够时间的评估[148]

财务数据和关键指标变化 - 2019年第一季度营收约为1950万美元，去年同期为1670万美元，增长主要源于旅游与娱乐板块交易增长带来的340万美元营收增加，部分被其他业务部门60万美元的营收减少所抵消 [6][19] - 2019年第一季度总成本和费用为2530万美元，2018年为3790万美元，主要因股票薪酬费用从2018年的1160万美元降至2019年的30万美元，以及2018年第一季度包含230万美元租金费用，不过旅游与娱乐板块付费搜索营销成本增加80万美元、技术与数据智能板块股票薪酬增加50万美元部分抵消了上述减少 [20] - 2019年第一季度运营亏损为580万美元，2018年为2120万美元；净亏损为890万美元，摊薄后每股亏损0.23美元，2018年净亏损为1400万美元，摊薄后每股亏损0.43美元；2019年第一季度净亏损包含140万美元与认股权证负债公允价值变动相关的非现金损失，2018年同期包含860万美元相关非现金收益 [21][22] - 截至季度末，现金余额为1650万美元，受限现金为1120万美元，合并现金头寸为2770万美元，2018年12月31日为2550万美元，现金增加主要因营运资金相关付款时间因素 [22] 各条业务线数据和关键指标变化 - AI业务一季度交付项目达130万美元，其中40万美元在本季度确认收入，90万美元已交付但收入确认递延；过去两个季度交付且收入确认递延的AI总收入达550万美元，二季度已开始收款并预计按计划收回剩余款项 [6] - 技术与数据智能板块通过部署基于AI的零售和安全解决方案贡献40万美元收入，另有90万美元基于AI的安全和风险管理解决方案已交付但收入确认递延，将于2019年第二季度开始确认收入 [19] - 旅游与娱乐板块因交易增长带来340万美元营收增加，但付费搜索营销成本增加80万美元 [19][20] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司正剥离Vegas.com业务给VDC - MGG Holdings，交易若完成将显著减少债务、重组资产负债表和精简成本结构，使公司转型为纯AI专注型公司，以在全球战略性拓展AI业务并与亚洲及其他地区关键参与者建立战略和财务伙伴关系 [7] - 公司AI产品在零售、制造、农业、公共安全和安保等多个领域与不同客户进行早期部署和概念验证测试，概念验证测试由潜在客户付费 [7] - 公司AI解决方案包括大数据集成、对象识别等多种技术，核心产品涵盖智慧城市、智能零售和公共及工作场所安全解决方案，技术和产品组合可与AI领域高估值和知名企业相媲美 [10] - 公司在中美欧等地区持续组建AI团队以处理对AI技术解决方案的主动咨询请求，主要涉及零售和工人安全解决方案 [11] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 自2018年末起，美国和欧洲公司对AI的接受度加快，麦当劳近期的交易可证明；中国是AI应用的领先市场，企业已预留大量预算用于进一步部署；东南亚地区因自身缺乏AI产品研发能力，将成为公司AI业务的强劲增长区域 [11][26] - 鉴于公司业务应用范围广泛、合作客户地位重要以及持续的部署工作，公司认为未来几个月有望延续营收增长态势 [18] - 公司认为数字媒体资产（主要是对Sharecare的少数股权）存在重大未开发价值，相信该股权最终将为股东带来收益 [18] 其他重要信息 - 公司4月面部识别算法在NIST进行的FRVT评估中排名前20，在野生图像准确性测试中排名前14，击败了包括商汤科技和Face++等世界顶级AI公司 [8][9] - 公司AI产品受多项专利和软件版权保护，拥有15项软件版权和26项专利 [10] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 公司AI产品推出情况，哪些领域最有吸引力，2019年推出的各种信息亭预计何时开始产生收入 - 中国是AI应用的领先市场，企业已预留大量预算用于进一步部署；东南亚地区因自身缺乏AI产品研发能力，将成为公司AI业务的强劲增长区域；美国公司开始有预算实施AI解决方案，麦当劳的收购为其他大公司起到示范作用 [26][27] - 公司采取保守策略，预计2019年完成剩余部署，完成部署时确认为递延收入，收到现金时确认为收入 [28] 问题2: 哪些产品最有吸引力，是超市零售还是安全领域 - 所有产品都有很强的需求，各行业都有AI需求，都希望通过AI降低成本、提高盈利能力和增加营收 [30] 问题3: 与2018年第一季度相比，AI收入是否主要来自金融科技 - 回答是肯定的 [31] 问题4: 公司季度收入波动较大，在业务活动和客户参与度增加的情况下如何看待这种波动 - 第一季度因中国新年业务启动较慢，很多项目在第二和第三季度开展，签约后有部署过程，完成部署确认为递延收入，收到现金确认为收入 [33] 问题5: 鉴于中国新年已过且业务活动增加，是否可以推断2019年第二、三、四季度收入将从第一季度甚至第四季度开始增长 - 公司认为2019年全年收入将呈增长趋势 [35] 问题6: 2018年AI总收入情况，药房交易的特点和经济模式 - 未提及2018年AI总收入 [36] - 药房交易涉及4000万患者使用公司信息亭，这是一个软硬件交易，客户（药房公司）支付费用，公司后续会根据提供的软件服务收取更多费用 [37][39] 问题7: 与美国快餐连锁店的谈判进展如何 - 谈判仍在进行中，达成协议后将正式宣布 [41] 问题8: 与CP集团、7 - Eleven、北京华联集团等的大型交易是否仍在进行，是否有损失 - 所有交易都在进行中，问题在于推出计划和定价，公司不会为了追求收入而盲目行动，有很多即时且有利可图的项目 [43] 问题9: 与Allinone娱乐公司的交易情况 - 公司目前已现金投资50万美元，正与该公司合作进入中国娱乐行业，未来几个月会有更新 [47]

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2019年3月31日，公司总资产为9.9504亿美元，较2018年12月31日的9.3808亿美元增长6.07%[7] - 2019年第一季度，公司实现营收1946.3万美元，较2018年同期的1672.4万美元增长16.38%[8] - 2019年第一季度，公司净亏损885.2万美元，较2018年同期的1405.3万美元收窄37.01%[8] - 截至2019年3月31日，公司普通股发行及流通股数为4072.2229万股，较2018年12月31日的3905.3312万股增加4.27%[7] - 2019年第一季度，公司经营活动净现金使用量为7.1万美元，而2018年同期为提供32.9万美元[11] - 2019年第一季度，公司投资活动净现金使用量为33万美元，较2018年同期的140.5万美元减少76.51%[11] - 2019年第一季度，公司融资活动净现金提供量为250.4万美元，较2018年同期的28.4万美元增长781.69%[11] - 截至2019年3月31日，公司现金、现金等价物及受限现金期末余额为2765.1万美元，较期初的2554.8万美元增长8.23%[11] - 2019年第一季度，公司每股基本及摊薄净亏损为0.23美元，较2018年同期的0.43美元收窄46.51%[8] - 2019年第一季度，公司支付的利息现金为1.3万美元，较2018年同期的102.8万美元减少98.74%[11] - 截至2019年3月31日，公司累计亏损3.301亿美元，经营活动净现金使用量为10万美元，现金及现金等价物余额为1.65亿美元，营运资金余额为负6290万美元[13] - 2019年第一季度，公司持续经营业务的有效税率为0.0%[58] - 2019年和2018年第一季度，公司分别产生股份支付费用30万美元和1160万美元[92] - 2019年第一季度调整后EBITDA为 - 309.7万美元，2018年同期为 - 690.3万美元；所得税前亏损为 - 885.2万美元，2018年同期为 - 1402.2万美元[98] - 2019年第一季度经营活动现金使用量比上年同期增加40万美元，投资活动在物业、设备和软件上的支出比上年同期减少100万美元，融资活动因出售普通股获得250万美元[133][134][135] - 截至2019年3月31日，公司累计亏损3.301亿美元，经营活动净现金使用量为10万美元，现金及现金等价物余额为1650万美元，营运资金余额为负6290万美元[117] 公司业务线数据关键指标变化 - 2019年第一季度，交易服务收入1734.5万美元，数据平台服务收入42.5万美元，广告及其他收入169.3万美元，总收入1946.3万美元；2018年同期分别为1385.2万美元、118.3万美元、168.9万美元和1672.4万美元[33] - 2019年和2018年第一季度，公司分别确认320万美元和290万美元包含在合同负债期初余额中的收入[35] - 2019年第一季度，交易服务收入占总合并收入的89%，数据平台服务收入占2%，广告及其他收入占9%；2018年同期分别为83%、7%和10%[105] - 2019年第一季度旅游与娱乐业务收入为1825.4万美元，同比增长23%；技术与数据智能业务收入为42.5万美元，同比下降64%；合并收入为1946.3万美元，同比增长16%[110][112][114] - 2019年第一季度旅游与娱乐业务销售和营销费用同比增长11%，主要因Vegas.com付费搜索营销成本增加80万美元；技术与数据智能业务技术和开发费用同比增长76%，主要因基于股票的薪酬费用增加50万美元[110][111][112][113] - 2019年第一季度合并销售和营销费用同比增长8%，技术和开发费用同比增长15%，一般和行政费用同比下降75%[114] - 2019年和2018年第一季度，公司Travel & Entertainment和Technology & Data Intelligence两个业务板块及其他实体的收入分别为1946.3万美元和1672.4万美元，调整后EBITDA分别为 - 309.7万美元和 - 690.3万美元[97] - 2019年3月31日，旅游与娱乐业务资产为7490.6万美元，技术与数据智能业务资产为1562.6万美元，公司实体及其他业务单位资产为897.2万美元，合计9950.4万美元[99] - 2019年第一季度旅游与娱乐业务资本支出为20万美元，2018年同期为100万美元；技术与数据智能业务资本支出为10万美元，2018年同期为40万美元[99] 公司股权及融资相关情况 - 2019年3月29日，公司与Aspire Capital签订普通股购买协议，有权指导其在30个月内购买最多3亿美元的普通股[14] - 2019年第一季度，公司根据2018年协议向Aspire Capital发行166.6667万股普通股，获得约250万美元[16] - 公司与贷款人签订融资协议，获得3550万美元定期贷款，存在违约事件[17] - 2019年3月15日，公司同意以3000万美元出售Vegas.com全部股权，交易现金用于偿还融资协议欠款，还款后约1000万美元仍未偿还[18] - 2019年3月29日，公司与Aspire Capital签订2019年购买协议，有权要求其在30个月内最多购买3000万美元普通股，协议开始时需向其发行价值90万美元的普通股[78] - 根据2019年购买协议，每个交易日最多可要求Aspire Capital购买5万股普通股，每日购买总价不超25万美元，双方可协商将每日购买数量增至300万股[79][81] - 2019年购买协议规定可发行的股票总数上限为8140373股，占协议签订日已发行普通股的19.99%，除非获得股东批准；Aspire Capital及其关联方不得持有超过公司已发行普通股的19.99%[85] - 截至2019年3月31日，公司根据2018年购买协议已向Aspire Capital发行4975479股普通股，其中4761905股购买总价为1250万美元，213574股为协议签订时发行[86] - 2019年第一季度，公司根据2018年购买协议向Aspire Capital发行1666667股普通股，换取约250万美元[87] - 2019年4月4日，公司根据2018年Aspire购买协议向Aspire Capital出售1653560股普通股，获得250万美元[100] - 2019年4月5日，2019年Aspire购买协议开始生效，公司向Aspire Capital发行629370股普通股[101] 公司准则变更及相关负债情况 - 2019年1月1日采用ASC 842准则，增加770万美元经营租赁资产、220万美元当前经营租赁负债和890万美元长期经营租赁负债，移除330万美元递延租金和提前终止租赁负债[30] - 2019年3月31日止三个月，负债分类认股权证期初余额138.3万美元，2018年12月31日止年度为8916.9万美元；认股权证行使减少5990.7万美元，公允价值增加141.6万美元（2018年减少2787.9万美元），期末余额分别为279.9万美元和138.3万美元[39] - 2019年3月31日止三个月，或有对价负债期初余额99万美元，公允价值变动增加1万美元，期末余额100万美元[43] - 截至2019年3月31日，经营租赁负债流动部分为200万美元；第一季度经营租赁成本80万美元、短期租赁成本40万美元（含销售及营销费用30万美元），经营租赁成本扣除转租收入30万美元；经营租赁加权平均剩余期限约51个月，加权平均折现率13%；未折现经营租赁付款总额1228.8万美元，现值933.9万美元[51][52][53] - 2019年3月31日商誉余额为1851.4万美元，与年初持平；2018年12月31日商誉余额为2009.9万美元，当年减值158.5万美元[57] - 截至2019年3月31日，长期贷款账面价值为3429.7万美元，总长期债务为3554.7万美元，适用年利率约为14%[60] - 截至2019年3月31日，其他负债总计25.4万美元，较2018年12月31日的296.8万美元有所减少[74] - 截至2019年3月31日，贷款本金余额为3550万美元，适用年利率约为14%[118] 公司认股权证相关情况 - 截至2019年3月31日，CBG融资认股权证预期波动率70%，无风险利率2.34%，预期剩余期限1.48年；CBG收购认股权证预期波动率70%，无风险利率2.22%，预期剩余期限4.47年[37] - 公司预计未来12个月内可能发生五次股权融资事件[37] - 预计波动率或股价变动5个百分点，CBG融资认股权证和CBG收购认股权证公允价值估计变化：波动率增加时分别为10万美元和46万美元，减少时分别为16.5万美元和40.5万美元；股价增加时分别为6.5万美元和29万美元，减少时分别为10万美元和11.5万美元[38] - 2018年1月8日，VDC收购认股权证持有人就241.6996万股行使认股权证，公司发行75.0102万股普通股结算；1月10日，公司行使剩余VDC收购和融资认股权证，分别对应618.4414万股和311.7148万股，发行223.6915万股和138.5396万股普通股结算[40][41] - 2019年和2018年第一季度，计算摊薄每股亏损时的反稀释证券包括未行使的股票期权、CBG收购认股权证、CBG融资认股权证以及收购Hotelmobi时发行的认股权证[94] 公司其他资产及权益情况 - 截至2019年3月31日，公司持有Sharecare约5%已发行股份并在其董事会有代表[46] - 2018年6月，公司一合并可变利益实体以100万美元及专有数据平台许可获得北京全合一云网科技20%股权，采用权益法核算[47] - 2019年3月31日和2018年12月31日，预付费用及其他流动资产分别为1350万美元和1212.8万美元[48] - 2019年3月31日和2018年，物业、设备及软件净值分别为965.4万美元和1057万美元；2019年和2018年第一季度折旧（及软件摊销）费用分别为130万美元和140万美元[49] - 2019年3月31日和2018年12月31日，受限现金分别为1113.9万美元和1113.8万美元；现金及现金等价物分别为1651.2万美元和1441万美元；合计分别为2765.1万美元和2554.8万美元[45] 公司融资协议违约相关情况 - 2018年4月30日，公司对融资协议进行第四次修订，降低利率至三个月伦敦银行同业拆借利率加8.5%，延长到期日至2020年9月30日，借款人需提前偿还800万美元本金和350万美元退出费[64] - 截至2019年3月31日，公司KanKan业务过去十二个月实际收入为730万美元，未达到融资协议要求的3000万美元最低收入[66] - 2019年3月15日，公司签订VDC购买协议，以3000万美元出售Vegas.com所有已发行和流通的会员权益，交易现金收益用于偿还融资协议欠款，偿还后约1000万美元仍未偿还[68] - MGG同意公司进行VDC交易或特定替代交易，并同意在公司支付某些未付费用后，至2019年6月4日之前暂不采取强制执行行动[72] - 若MGG的暂缓行动到期，由于融资协议下的现有违约事件，贷方可能宣布公司债务立即到期并行使其他权利，这可能对公司财务状况产生重大不利影响[73] - 2018年第四融资修正案要求借款人预付800万美元本金和350万美元退出费，公司未按时支付构成违约[119] - 截至2019年3月31日，公司KanKan业务未达到融资协议规定的最低收入要求，2018年12月31日止年度最低收入要求为2500万美元，实际为730万美元；2018年9月30日止九个月最低收入要求为1260万美元，实际未达标[120] - 2018年10月4日，225万美元现金抵押账户资金被转移用于支付退出费，公司未补足该金额构成违约[121] - 2018年10月16日，公司同意将融资协议下应付给贷款人的退出费增加100万美元[122] - 公司未按融资协议要求于2018年9月28日预付800万美元本金和350万美元退出费，截至报告日期仍未支付本金[143] - 2018年10月4日，225万美元现金抵押账户资金被转移用于支付退出费，仍有125万美元退出费未支付[143] - 截至报告日期，贷款项下仍有3550万美元本金未偿还[143] 公司法律诉讼及和解情况 - 公司发起CBG诉讼，要求撤销CBG收购协议及相关交易，不交付剩余可购买571万股普通股的认股权证，行使价为每股10美元[141] - 2019年1月15日，原告、CBG和JOLs达成和解协议，公司将发行可购买571万股普通股的认股权证，行使价为每股6美元，有效期5年[142] - 2019年3月27日，Roseman先生的驳回动议部分获批准，法院准许原告提交修正诉状[142] - 2019年5月7日，公司与Roseman先生达成和解协议，将撤销对其所有索赔[143] 公司内部控制情况 - 公司管理层认为由于财务报告内部控制存在重大缺陷，截至2019年3月31日，披露控制和程序在合理保证水平上无效[139] - 公司正在实施程序变更以补救重大缺陷，并将

财务数据和关键指标变化 - 2018年第四季度营收为2230万美元，去年同期为1860万美元，增长主要源于旅游和娱乐业务交易增长带来的400万美元收入增加 [6][18] - 2018年第四季度总成本和费用为3240万美元，去年同期为4000万美元，部分原因是减值费用降至220万美元，2017年为1460万美元 [19] - 2018年第四季度运营亏损为1010万美元，去年同期为2140万美元，净亏损为710万美元，即摊薄后每股亏损0.19美元，去年同期净亏损为8920万美元，即摊薄后每股亏损3.47美元 [21] - 截至2018年12月31日，现金余额为1440万美元，受限现金为1110万美元，现金总额为2550万美元，2017年12月31日为3430万美元 [22] 各条业务线数据和关键指标变化 - 旅游和娱乐业务第四季度因交易增长使收入增加400万美元，付费搜索成本增加150万美元 [18][20] - 技术和数据智能业务第四季度通过部署人工智能零售和安全解决方案贡献240万美元收入，另有460万美元人工智能安全和风险管理解决方案收入待确认，成本增加470万美元 [18][20] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将出售Vegas.com给VDC - MGG Holdings，以减少债务、重组资产负债表和精简成本结构，转型为纯人工智能公司 [7] - 公司将KanKan AI更名为Remark AI，以反映全球扩张和为企业及政府提供的人工智能解决方案 [7] - 公司认为人工智能在零售、公共安全和监控市场有巨大机会，正与客户合作开发相关解决方案 [9][12] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对人工智能业务未来持乐观态度，认为已获得的合同规模和多样性、客户地位以及正在进行的部署工作使其有望在未来几个月实现收入增长 [17] - 公司认为Sharecare.com的少数股权有巨大未开发价值，最终将为股东带来收益 [17] 其他重要信息 - 公司使用非公认会计准则财务指标监控财务表现和运营，相关调整后EBITDA的对账表可在公司网站查看 [5] - 公司将举行特别股东大会，以获得股东对出售Vegas.com交易的批准，交易预计在2019年第二季度完成 [23] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 请解释技术和数据智能业务中470万美元成本的构成，是否与460万美元递延收入相关，是否有未产生收入的概念验证成本？ - 成本收入中的所有费用都与特定项目或合同直接相关，其中包括与460万美元递延至第二季度的收入相关的成本 [26][27] 问题: 2019年上半年，公司在哪些业务领域的项目管道最令人兴奋，哪些领域将在90 - 180天内实现收入确认？ - 目前人工智能零售和智慧城市解决方案业务势头最强，其次是农业领域，通常完成合同后不久即可收款 [28][31] 问题: 提到的美国购物中心、快餐公司和欧洲/美国零售商客户，是潜在客户、付费试点还是已签订合同？ - 大部分已通过测试阶段，目前处于合同阶段 [32][33] 问题: 关于Vegas.com是否有其他竞标者的最新消息，以及如何在未来6 - 12个月内实现Sharecare股权的货币化？ - 无法评论Vegas.com的其他竞标者，Sharecare业务表现良好，一直在与战略合作伙伴进行讨论，预计近期会有进展 [34][35] 问题: 公司在第四季度是否进行了融资？ - 第四季度未进行融资 [36]

各业务线收入占比情况 - 2018年和2017年交易服务收入占总合并收入的比例分别为82%和81%，数据平台服务收入占比分别为10%和8%，广告及其他收入占比分别为8%和11%[184] 旅游与娱乐业务收入变化 - 2018年旅游与娱乐业务服务收入增加940万美元，酒店交易收入减少约120万美元，广告收入减少约40万美元[205][206][207] 公司整体收入变化 - 2018年与2017年相比，收入从6.1543亿美元增至6.9057亿美元，增长7514万美元，增幅12%[208] - 2018年公司总营收79110万美元，较2017年的70601万美元增长8509万美元，增幅12%[218] 公司成本与费用变化 - 2018年与2017年相比，收入成本从1.0768亿美元增至1.1725亿美元，增长957万美元，增幅9%[208] - 2018年与2017年相比，销售与营销费用从3.02亿美元增至3.4083亿美元，增长3883万美元，增幅13%[208] - 2018年与2017年相比，技术与开发费用从8144万美元增至8939万美元，增长795万美元，增幅10%[208] - 2018年与2017年相比，一般及行政费用从4980万美元降至4823万美元，减少157万美元，降幅3%[208] - 2018年与2017年相比，折旧与摊销费用从8473万美元增至8786万美元，增长313万美元，增幅4%[208] - 2018年与2017年相比，其他运营费用从783万美元增至954万美元，增长171万美元，增幅22%[208] - 2018年与2017年相比，总成本与费用从6.3348亿美元增至6.931亿美元，增长5962万美元，增幅9%[208] - 2018年公司总成本和费用123863万美元，较2017年的107980万美元增长15883万美元，增幅15%[218] 技术与数据智能板块营收与成本变化 - 2018年技术与数据智能板块营收8030万美元，较2017年的5744万美元增长2286万美元，增幅40%[212] - 2018年技术与数据智能板块总成本和费用19782万美元，较2017年的9377万美元增长10405万美元，增幅111%[212] 公司财务状况 - 截至2018年12月31日，公司累计亏损32120万美元，现金及现金等价物余额1440万美元[228] - 公司贷款本金总额3550万美元，截至2018年12月31日，适用年利率约13%[228] 公司违约事件 - 2018年公司因未按约定支付融资协议款项、未达业务营收要求及未补足现金抵押账户金额，构成违约事件[229][230][231] AI项目与金融科技收入变化 - 2018年AI项目收入增加280万美元，金融科技收入减少50万美元[212] 公司利息与其他收入变化 - 2018年公司利息费用增加1846万美元，增幅40%[218] - 2018年公司其他收入净额增加259万美元，增幅1126%[218] 信用证额度变化 - 信用证额度从930万美元提高至1100万美元[233] 短期应付票据情况 - 2017年4月12日发行300万美元短期应付票据，到期需偿还本金和11.5万美元费用[235] Vegas.com盈利支付情况 - 基于Vegas.com 2018年业绩，100万美元盈利支付将于2019年第二季度到期[236] Aspire协议股份发行情况 - 2016年Aspire协议终止时已发行4273411股，总价1280万美元[237] - 2018年Aspire协议截至2018年12月31日已发行3308812股，总价1000万美元[238] - 2019年Aspire协议可发行上限为8140373股，总价3000万美元[239][240] 公司现金流量变化 - 2018年经营活动现金使用量比2017年增加770万美元[245] - 2018年出售域名收入110万美元，投资和资本支出共减少100万美元[246] - 2018年融资活动提供资金比2017年减少1140万美元，还支付贷款和退出费用380万美元[247] 公司内部控制缺陷 - 2018年底公司内部控制存在重大缺陷，影响财务报告有效性[252][253][254] - 管理层确定财务报告内部控制存在重大缺陷，包括手动日记账分录审核和批准文件不足等[252] - 除已确定的重大缺陷外，截至2018年12月31日的财季内，公司财务报告内部控制无重大变化[255] - 公司计划在2019年第二季度末之前完成重大缺陷的整改[256] - 截至2018年12月31日，公司未能保持有效的财务报告内部控制[258] - 截至2018年12月31日，由于财务报告内部控制存在重大缺陷，公司的披露控制和程序无效[249] - 公司确定了与手动日记账分录审核和批准控制、中国收入确认内部控制以及特定业务流程监控和活动水平控制相关的重大缺陷[259] 2019年Aspire购买协议情况 - 2019年3月29日，公司与Aspire Capital签订2019年Aspire购买协议，可定向其出售最多3000万美元普通股[266] - 根据协议，公司有权在每个交易日要求Aspire Capital购买最多50,000股普通股，总金额不超过3000万美元[267] - 任何一个购买日，Aspire Capital支付的总购买价格不得超过25万美元，双方可协商将每日购买股数增至300万股[268] - 提交购买至少50,000股通知的交易日，公司可要求Aspire Capital购买不超过下一交易日总交易量30%的普通股[269] - 2019年Aspire购买协议规定可发行的股票总数上限为8,140,373股，占协议签订日已发行普通股的19.99%[271] - 协议开始时，公司将向Aspire Capital发行价值90万美元的普通股[266] - 每个交易日公司可要求Aspire Capital购买至多5万股本公司普通股，总购买金额不超过3000万美元，单日购买金额不超过25万美元[267][268] - 提交购买至少5万股本公司普通股的通知时，公司还有权要求Aspire Capital购买不超过下一个交易日总交易量30%的普通股[269] - Aspire Capital及其关联方任何时候不得实益持有超过公司已发行普通股的19.99%[271] 审计意见与持续经营疑虑 - 2019年4月1日的报告对公司合并财务报表发表了无保留意见，但对公司持续经营能力存在重大疑虑[260]