公司基本信息 - 公司是一家信息管理公司，提供软件和服务，助力各规模数字企业发展[192] - 公司拥有全面的信息管理平台和服务，涵盖多个云服务，加速信息现代化[193] - 公司的解决方案可帮助客户管理信息复杂性，连接数字供应链，保障信息安全[194][195] - 公司于1996年在纳斯达克进行首次公开募股，并于1998年在多伦多证券交易所上市，股票代码为“OTEX”[196] 员工分布情况 - 截至2022年9月30日，公司共雇佣约14500名员工，其中6900人（48%）在美洲，2720人（19%）在EMEA，4880人（34%）在亚太地区[197] - 公司员工分布在35个国家，便于获取人才和接近客户[197] 2022财年第一季度财务数据 - 2022财年第一季度总营收为8.52亿美元，较上一财年同期增长2.4%，剔除3970万美元的外汇汇率不利影响后增长7.1%[198] - 2022财年第一季度总年度经常性收入为7.22亿美元，较上一财年同期增长4.4%，剔除3160万美元的外汇汇率不利影响后增长8.9%[198] - 2022财年第一季度云服务和订阅收入为4.047亿美元，较上一财年同期增长13.5%，剔除1210万美元的外汇汇率不利影响后增长16.9%[198] - 2022财年第一季度基于GAAP的毛利率为69.7%，上一财年同期为69.0%[198] 公司收购情况 - 公司拟以每股532便士，总价约60亿美元收购Micro Focus，预计2023年第一季度完成[202] - 2021年12月23日，公司以8.945亿美元现金收购Zix Corporation[203] 2021 - 2022年部分财务指标对比 - 非GAAP毛利率为75.2%，上年同期为75.7%；GAAP归属净亏损1.169亿美元，上年同期净利润1.319亿美元[203] - 非GAAP归属净收入2.068亿美元，上年同期2.278亿美元；GAAP摊薄后每股亏损0.43美元，上年同期每股收益0.48美元[203] - 非GAAP摊薄后每股收益0.77美元，上年同期0.83美元；调整后EBITDA为3.04亿美元，上年同期3.234亿美元[203] - 经营现金流为1.32亿美元，上年同期1.897亿美元，下降30.4%；截至9月30日，现金及等价物为17.044亿美元[203] 研发费用投入情况 - 本财年至今，公司在研发费用上投入1.102亿美元，占收入的12.9%，目标为收入的12% - 14%[208] 公司关注的外部影响因素 - 公司将密切关注COVID - 19、通胀、潜在衰退、利率上升、金融市场波动和俄乌冲突对业务的影响[212] 公司关键会计政策 - 公司认为关键会计政策包括收入确认、商誉、收购无形资产和所得税[216] 2022年第三季度总营收情况 - 2022年第三季度总营收8.52036亿美元，较2021年同期增加1972.8万美元，增幅2.4%[217] 2022年第三季度各业务线收入情况 - 2022年第三季度云服务和订阅收入4.04651亿美元，较2021年同期增加4806.2万美元，增幅13.5%，云续约率从93%提升至94%[217][219] - 2022年第三季度客户支持收入3.17351亿美元，较2021年同期减少1788.6万美元，减幅5.3%，客户支持续约率从94%提升至95%[217][225] - 2022年第三季度许可证收入6254.8万美元，较2021年同期减少1098.1万美元，减幅14.9%[217] - 2022年第三季度专业服务及其他收入为6748.6万美元，较去年同期增加53.3万美元或0.8%，剔除430万美元外汇汇率不利影响后增长7.2%[237][238] 合同成交情况 - 2022年第一季度有18个金额超100万美元的云服务合同成交，而2022财年第一季度为16个[223] - 2023财年第一季度有22个金额超50万美元的许可证合同成交，其中9个超100万美元，贡献2260万美元收入；2022财年第一季度有17个金额超50万美元的许可证合同成交，其中9个超100万美元，贡献2090万美元收入[233][234] 2022年第三季度各地区营收情况 - 美洲地区2022年第三季度营收5.57788亿美元，较2021年同期增加3809.6万美元，占总营收比例从62.4%提升至65.5%[217] - EMEA地区2022年第三季度营收2.28353亿美元，较2021年同期减少1624.4万美元，占总营收比例从29.4%降至26.8%[217] - 亚太地区2022年第三季度营收6589.5万美元，较2021年同期减少212.4万美元，占总营收比例从8.2%降至7.7%[217] 2022年第三季度专业服务及其他收入成本情况 - 2022年第三季度专业服务及其他收入成本为5380万美元，较去年同期增加207.5万美元，主要因劳动相关成本增加130万美元，毛利率从22.7%降至20.3%[237][239] 2022年第三季度各项摊销及费用情况 - 2022年第三季度收购技术无形资产摊销为4263.7万美元，较去年同期减少1053万美元，因部分无形资产已完全摊销[240] - 2022年第三季度研发费用为1.10198亿美元，较去年同期增加1003.3万美元，主要因近期收购，占总收入比例从12%升至12.9%，研发人员增加111人[241][242][243] - 2022年第三季度销售和营销费用为1.6717亿美元，较去年同期增加2093万美元，部分因近期收购，占总收入比例从17.6%升至19.6%，销售和营销人员增加100人[241][246][247] - 2022年第三季度一般和行政费用为7807.4万美元，较去年同期增加659.7万美元，部分因近期收购，占总收入比例稳定在9%，一般和行政人员减少48人[241][248][249] - 2022年第三季度折旧费用为2317.4万美元，较去年同期增加178.8万美元，占总收入比例稳定在2.7%[241][251] - 2022年第三季度收购客户无形资产摊销为5443.8万美元，较去年同期增加255.4万美元，主要与近期收购有关[252] - 2022年第三季度特殊费用（回收）为1428.1万美元，较去年同期增加1393.7万美元，主要因重组活动、收购相关成本和其他杂项费用增加[254] - 2022年第三季度其他收入（费用）净额为 - 1.89231亿美元，较去年同期减少2.19013亿美元，主要因外汇损失、衍生品未实现损失和权益投资净亏损增加[256] - 2022年第三季度总利息及其他相关净费用为4038.2万美元，较2021年的332.7万美元增加3705.5万美元[259] 2022年第三季度所得税情况 - 2022年第三季度所得税拨备为3362.5万美元，较2021年的4345万美元减少982.5万美元；2022年有效税率为-40.4%，2021年为24.8%[261] 税收政策影响 - 《2017年减税与就业法案》中关于研发成本资本化和摊销的规定自2023财年起生效，若不延期、修改或废除，可能大幅增加未来现金税[262] - 《降低通胀法案》引入15%的企业替代最低税，适用于连续三个纳税年度调整后财务报表平均收入至少达10亿美元的大型企业，2024财年生效，公司正在评估其适用性和影响[263] 2022年第三季度GAAP与Non - GAAP财务指标对比 - 2022年第三季度GAAP毛利润为5.93688亿美元，毛利率为69.7%；Non - GAAP毛利润为6.4045亿美元，毛利率为75.2%[273] - 2022年第三季度GAAP运营收入为1.46353亿美元，Non - GAAP运营收入为2.80917亿美元[273] - 2022年第三季度GAAP净亏损为1.16929亿美元，Non - GAAP归属于OpenText的净收入为2.06816亿美元[273] - 2022年第三季度GAAP摊薄后每股亏损0.43美元，Non - GAAP摊薄后每股收益0.77美元[273] - 2022年第三季度GAAP净亏损1.16929亿美元，Non - GAAP净收入2.06816亿美元[279] 2022年第三季度调整后EBITDA情况 - 2022年第三季度调整后EBITDA为3.04047亿美元[280] 2021年第三季度GAAP与Non - GAAP财务指标对比 - 2021年第三季度GAAP毛利润5.74185亿美元，毛利率69.0%；Non - GAAP毛利润6.29701亿美元，毛利率75.7%[282] - 2021年第三季度GAAP净收入1.31915亿美元，Non - GAAP净收入2.27817亿美元[282] 现金及现金等价物情况 - 截至2022年9月30日，现金及现金等价物为17.04385亿美元，较6月30日增加1064.4万美元[290] 2022年第三季度现金流情况 - 2022年第三季度经营活动提供的现金为1.31959亿美元，较2021年减少5771万美元[291] - 2022年第三季度投资活动使用的现金为3632.4万美元，较2021年增加990.8万美元[291] - 2022年第三季度融资活动使用的现金为5716.1万美元，较2021年增加3110.7万美元[291] 股息情况 - 2022年第三季度每股现金股息为0.24299美元，总金额6470万美元；2021年同期每股0.2209美元，总金额5990万美元[300] 公司发行票据情况 - 2021年11月24日，公司子公司发行6.5亿美元2031年到期的4.125%高级无抵押固定利率票据[302] - 2020年2月18日，公司间接全资子公司OTHI发行9亿美元2030年到期的4.125%优先票据[308] - 2021年11月24日，公司发行8.5亿美元2029年到期的3.875%优先票据[314] - 2020年2月18日，公司发行9亿美元2028年到期的3.875%优先票据[321] - 2016年5月31日公司发行6亿美元2026年到期的优先票据，利率5.875%；12月20日追加发行2.5亿美元，发行价102.75%；截至2021年12月9日，未偿还本金总额为8.5亿美元；当日公司以102.9375%的本金价格赎回，产生2740万美元损失[328][329][330] 票据赎回及相关条款情况 - 2031年优先票据可在2026年12月1日前赎回，价格为面值100%加溢价和应计未付利息；2024年12月1日前可用合格股权发行净收益赎回最多40%，价格为面值104.125%加应计未付利息[303] - 2030年优先票据可在2025年2月15日前赎回，价格为面值100%加溢价和应计未付利息；2025年2月15日前可用合格股权发行净收益赎回最多40%，价格为面值104.125%加应计未付利息[309] - 2029年优先票据可在2024年12月1日前赎回，价格为面值100%加溢价和应计未付利息；2024年12月1日前可用合格股权发行净收益赎回最多40%，价格为面值103.875%加应计未付利息[315] - 2028年优先票据可在2023年2月15日前赎回，价格为面值100%加溢价和应计未付利息；2023年2月15日前可用合格股权发行净收益赎回最多40%，价格为面值103.875%加应计未付利息[322] - 若发生控制权变更触发事件，2031年、2030年、2029年和2028年优先票据回购价格均为面值101%加应计未付利息[304,310,317,323] - 各期优先票据契约包含限制公司及子公司创建留置权、产生额外债务、合并或处置资产等能力的契约条款[305,311,318,324] - 各期优先票据由公司及子公司提供高级无担保担保，与高级无担保债务享有同等受偿权，优先于次级债务，在担保资产价值范围内从属于有担保债务[306,312,319,325] 公司贷款情况 - 2018年5月30日公司签订10亿美元定期贷款B信贷安排，用于偿还先前8亿美元定期贷款；还款为每季度偿还本金的0.25%，剩余到期偿还；期限7年，2025年5月到期；适用利差为LIBOR贷款1.75%、ABR贷款0.75%；截至2022年9月30日，未偿余额利率为4.27%，综合净杠杆率为2.1:1 [331][332][333][335] - 2019年10月31日公司将循环信贷额度从4.5亿美元增加到7.5亿美元，到期日从2022年5月5日延长至2024年10月31日；借款利率为LIBOR加1.25% - 1.75%的固定利差；截至2022年9月30日，无未偿余额[336][338] - 2022年8月

业绩总结 - 2022财年第四季度总收入为9.025亿美元，按固定汇率计算同比增长1.0%[8] - 年度经常性收入（ARR）为7.399亿美元，占总收入的82%，同比增长6.6%[8] - 云收入为4.116亿美元，同比增长14.3%[8] - 调整后的息税折旧摊销前利润（A-EBITDA）为3.136亿美元，利润率为34.8%[8] - 自由现金流为2.138亿美元，占总收入的23.7%，同比下降20.5%[8] - GAAP基础净收入为1.022亿美元，同比下降43.6%[118] - GAAP基础每股收益为0.38美元，同比下降42.4%[118] - 调整后的EBITDA为3.136亿美元，同比下降0.4%[118] - 2022财年总收入为3,493,844,000美元，同比增长3.2%[164] - 2022财年YTD的净收入为397,090,000美元，同比增长27.8%[164] 用户数据 - 2023财年第一季度云收入预计将同比增长13%至15%[13] - 2023财年总收入预计将同比增长4%至6%[13] - 企业云预订增长预计超过15%[19] - 年度经常性收入（ARR）占总收入的85%[19] 未来展望 - 2023财年目标模型中，云服务和订阅收入占比预计为44%至46%[18] - 有机收入增长目标为2%至4%[19] - 云有机收入增长目标为6%至8%[19] - 自由现金流（FCF）预计为11亿美元[19] - 预计FY'25自由现金流占总收入的比例将达到高20%[22] 新产品和新技术研发 - OpenText计划到2030年实现100%电气化，2050年实现碳中和[66] - OpenText的目标是到2030年实现24/7碳中和能源[65] 负面信息 - 自由现金流在2022财年第四季度为213,768,000美元，同比下降20.5%[164] - GAAP净收入率在2022财年第四季度为11.3%，较上年同期的20.3%下降了9个百分点[164] 其他新策略 - 自2013财年以来，OpenText已向股东返还约17亿美元[88] - 自2013财年以来，股息年复合增长率为33%[88] - 自由现金流的33%将用于分红和回购[19]

财务数据和关键指标变化 - 未提供具体财务数据和关键指标变化 [1][2][3][4][5] 各条业务线数据和关键指标变化 - 未提供各条业务线数据和关键指标变化 [1][2][3][4][5] 各个市场数据和关键指标变化 - 未提供各个市场数据和关键指标变化 [1][2][3][4][5] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 未提供公司战略和发展方向及行业竞争的具体信息 [1][2][3][4][5] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 未提供管理层对经营环境和未来前景的具体评论 [1][2][3][4][5] 其他重要信息 - 公司管理层将参加多个即将举行的投资者会议，包括Oppenheimer的虚拟技术、互联网与通信会议（8月10日）、德意志银行技术会议（8月31日，拉斯维加斯）以及花旗全球技术会议（9月9日，纽约）[5] - 公司提醒投资者注意，电话会议中可能包含前瞻性声明，并建议参考公司提交给证券监管机构的文件以获取更多信息 [5] 问答环节所有提问和回答 - 未提供问答环节的具体内容 [1][2][3][4][5]

研发投入情况 - 公司在过去三个财年累计投入12亿美元用于研发，占三年累计收入的12.3%，年度研发支出目标为收入的12% - 14%[55] - 公司2022财年研发费用为4.404亿美元，2021财年为4.214亿美元，2020财年为3.704亿美元[84] 收购情况 - 过去10个财年公司在收购上有效投入65亿美元，并购是主要增长驱动力之一[57] - 2021年12月23日，公司以8.945亿美元收购Zix[88] - 2021年11月24日，公司以1780万美元收购Bricata Inc[88] - 2020年3月9日，公司以7350万美元收购XMedius[88] - 2019年12月24日，公司以14亿美元收购Carbonite Inc[88] - 2019年12月2日，公司以510万美元收购Dynamic Solutions Group[88] - 2019年1月31日，公司以7140万美元收购Catalyst[88] - 2018年12月17日，公司以3.106亿美元收购Liaison[88] - 2018年2月14日，公司以2050万美元收购Hightail[88] - 2017年9月14日，公司以2.405亿美元收购Guidance[88] 业务线介绍 - 公司提供内容云、业务网络云、体验云、安全云和开发者云等信息管理解决方案[30] - 公司的信息管理平台和服务为全球企业、中小企业、政府和消费者提供安全可扩展的解决方案[27] - 公司的内容云可提升生产力、降低风险，管理组织内信息的生命周期[33] - 公司的业务网络云为数字供应链和安全电子商务生态系统提供基础[38] - 公司的体验云推动收入增长和客户忠诚度，优化客户全旅程互动[41] - 公司的安全云借助AI威胁情报保护组织免受各类威胁[43] 公司战略与目标 - 公司致力于“全面增长”，通过有机举措、创新和收购创造股东价值[54] - 公司的创新路线图聚焦于在云能力上投入大量研发，安全融入所有信息管理软件[31] - 公司计划深化现有客户基础，向现有客户销售新技术，向新客户交叉销售历史产品[92] - 公司计划继续投资技术创新，通过资助内部开发、收购互补技术和与第三方合作来开发创新解决方案[93] - 公司将继续深化与SAP SE、Google Cloud等公司的战略合作伙伴关系，创造下一代信息管理解决方案[94] - 公司计划扩大全球影响力，通过直销针对现有G10K客户，与合作伙伴共同开拓新地区和中小企业客户[95] - 公司承诺到2040年实现净零温室气体（GHG）排放，到2030年实现运营零废物，到2030年员工以少数族裔为主，关键岗位实现性别平等，各级管理层中女性占比40%[109] - 公司承诺到2030年将温室气体排放量减少50%，到2040年实现净零排放；到2030年实现运营零浪费；到2030年拥有多数族裔多元化员工，关键岗位男女比例50/50，各级管理层女性占比40%[167][168] 员工情况 - 截至2022年6月30日，公司共雇佣约14800名员工，其中7150人（49%）在美洲，2720人（18%）在EMEA，4930人（33%）在亚太地区[99] - 员工岗位大致组成为：销售和营销2700人、产品开发4300人、云服务3300人、专业服务1500人、客户支持1000人、一般和行政岗位2000人[100] - 公司OpenText Employee Stock Purchase Plan（ESPP）允许符合条件的员工以15%的折扣购买公司股票[115] - 2022年7月公司实施弹性办公计划，多数员工部分时间在办公室工作，部分时间远程工作[154][160] 研发与经营风险 - 公司致力于开发技术先进的产品，若无法与第三方软件成功集成、开发的新产品或增强功能未获市场认可，或未适应新行业标准，经营业绩将受重大不利影响[126] - 产品开发过程漫长、昂贵且不确定，公司可能终止一个或多个开发项目，这可能对业务、经营业绩和财务状况产生负面影响[127] - 公司在软件研发及相关产品服务机会上持续投入，但回报可能不及时或不充足，且新软件产品和服务可能多年无显著收入，利润率也可能不如现有产品[128] - 若软件产品和服务未获市场认可，公司可能无法成功营销、开发产品、及时完成客户实施等，还会面临定价压力，影响利润率和盈利能力[129] - 公司依赖多种方式保护知识产权，但措施可能不成功且成本高，软件盗版会造成收入损失，开源软件使用也可能带来风险[130] - 软件行业侵权索赔常见，公司虽认为已获第三方软件许可，但仍可能面临索赔，相关诉讼会增加成本、影响营收和利润[131][132] - 软件产品和服务可能存在缺陷，难以检测和纠正，会损害声誉、延迟收入、引发诉讼，履行保修义务成本可能很高[133] - 公司软件产品依赖基础设施软件的稳定性，若其存在弱点，公司可能无法解决，会损害声誉和业务[134] - 互联网使用带来可靠性、安全、标准等问题，新竞争对手和监管增加，可能影响公司业务、运营结果和财务状况[135][136] - 业务中断（如灾害、系统故障等）会影响公司销售和服务提供，虽有灾难恢复计划，但无法确保系统和数据中心在灾害时完全正常运行[137] - 公司虽有数据安全措施，但无法保证有效，数据泄露会带来负面影响，包括声誉受损、客户流失、股价下跌等[138] - 新冠疫情期间网络攻击激增，黑客手段更复杂，公司防范措施可能不足，数据安全受损会对运营结果产生重大不利影响[139][140] - 公司依赖战略合作伙伴、经销商和第三方服务提供商，合作减少或服务中断可能致收入大幅下降[141] - 公司依赖有限的第三方软件产品，失去许可或支持可能增加成本、损失收入或导致开发延迟[142] - 软件产品和服务市场竞争激烈，未来竞争将加剧，可能导致收入和利润下降[143] - 销售周期波动大，可能导致季度收入大幅波动，影响业务和财务状况[144] - 现有客户可能取消或不续签合同，不购买额外产品和服务，公司可能无法吸引新客户，影响经营业绩[145][146] - 行业整合可能压缩公司的运营利润率，对业务产生重大不利影响[147] - 公司可能无法维持或扩大中小企业和消费者客户群，影响未来增长和经营业绩[148] - 政府客户合同存在业务波动和风险，包括预算周期、提前终止、审计和处罚等[149] - 地缘政治不稳定和全球冲突影响公司业务，包括宏观经济、供应链和收入流[150] - 新冠疫情对公司业务、运营和财务表现产生负面影响，未来仍可能受疫情变化影响[151][152][153] - 新冠疫情对公司业务、运营和财务表现的影响高度不确定，相关影响预计在可预见的未来继续给公司业务带来风险[156] - 公司预计继续面临远程工作环境的挑战和风险，以及灵活员工队伍带来的新运营挑战和风险[160] - 公司成长和市场快速演变给行政和运营资源带来重大压力，若无法有效管理增长，经营业绩可能受影响[164] - 公司业绩很大程度依赖高管和关键员工，若失去他们的服务或无法吸引和留住顶尖员工，业务可能受重大损害[165] - 公司总薪酬计划的一部分包括授予购买普通股的期权，若股价表现不佳，可能影响吸引和留住关键人员的能力[166] - 股东、客户等对公司ESG实践的关注度增加，可能影响公司业务活动、财务表现和声誉[167] - 实现ESG目标和遵守相关法规可能导致公司产生重大意外开支、业务中断，若未能按时实现目标，业务活动、财务表现和声誉可能受不利影响[168][169] 税务相关情况 - 公司预计与加拿大税务局（CRA）2012 - 2016财年重新评估相关的潜在总负债约为7500万美元[182] - 截至2022年6月30日，公司已临时支付约3400万美元以保留对CRA审计立场提出异议的权利[182] - CRA对2012 - 2016财年的重新评估草案将使公司每年应纳税所得额增加约9000万 - 1亿美元，并对拟调整的收入征收10%的罚款[183] - 若公司未能成功抗辩CRA对2017财年的重新评估，预计调整可能导致公司记录高达约4.7亿美元的所得税费用以减少递延所得税资产的账面价值[188] - 公司所得税准备金和实际所得税税率可能因多种因素而大幅波动，影响经营成果和现金资源[179] 收购相关风险 - 公司收购、投资、合资企业等业务活动可能面临整合管理、资源需求、业务中断等风险，还可能导致费用支出、稀释股东权益或影响信用评级[170] - 公司可能无法成功或按时整合收购业务，从而影响财务状况、经营成果和业务前景[171] - 关键人员流失可能损害收购业务的整合，导致客户流失和收入下降[173] - 公司可能无法实现收购的预期收益，或实现收益的时间比预期长[174] - 收购业务的披露控制、财务报告内部控制、网络安全和数据隐私合规等方面可能存在不足[176] 信贷与债务情况 - 截至2022年6月30日，公司信贷工具包括10亿美元定期贷款B和7.5亿美元循环信贷安排[204] - 定期贷款B的还款为原始本金的0.25%，按季度等额分期偿还，直至到期[205] - 截至2022年6月30日，公司有9亿美元2028年到期的3.875%优先票据、8.5亿美元2029年到期的3.875%优先票据、9亿美元2030年到期的4.125%优先票据和6.5亿美元2031年到期的4.125%优先无担保票据未偿还[208] - 公司定期贷款B和循环信贷安排采用浮动利率，利率上升时借款成本将增加[209] 法规与政策影响 - 2020年1月1日，加州消费者隐私法案（CCPA）生效，2020年11月，加州通过加州隐私权利与执行法案（CPRA），CPRA将于2023年1月1日全面生效[192][193] - 欧盟GDPR规定，监管机构可对违规公司处以最高2000万欧元（英国为1750万英镑）或上一财年全球年营业额4%的行政罚款，以较高者为准[194] - 2021年6月，欧盟委员会发布新的标准合同条款（SCCs），用于新的数据传输，现有SCCs须在2022年12月27日前迁移至新SCCs[195] - 英国信息专员办公室于2022年3月21日发布两项新协议，用于英国境外的数据传输，2022年9月21日前签订的现有合同和新合同可使用旧SCCs至2024年3月21日[195] - 2022年3月25日，美国和欧盟委员会原则上同意建立新的“跨大西洋数据隐私框架”[195] - 2021年12月31日后，部分LIBOR设置停止发布，剩余美元LIBOR设置将于2023年6月30日后停止提供或不再具有代表性[209] - 2021年12月31日后，部分LIBOR设置停止发布，剩余美元LIBOR设置将于2023年6月30日后停止提供或不再具有代表性，公司需修改可变利率债务协议以替换LIBOR [222] 公司业绩与市场影响因素 - 公司营收和经营业绩可能波动，影响因素包括新冠疫情、产品需求变化、市场接受度等[212] - 全球经济疲软或特定地区经济持续疲软，可能导致客户取消或延迟购买，对公司业务、经营业绩和财务状况产生重大不利影响[213] - 公司普通股市场价格和未偿债务证券信用评级波动，可能导致股东和债券持有人损失，波动因素包括经营业绩变化、技术创新等[214] - 公司使用“管道”系统预测销售和业务趋势，但该系统可能不可靠，实际销售活动可能与预测不同，影响公司业务、经营业绩和财务状况[217] - 公司国际业务面临诸多风险和成本，若国际业务收入不能抵消相关费用，公司业务、经营业绩和财务状况将受影响[218] - 公司可能卷入各类法律诉讼，会耗费时间、分散管理层注意力和资源，并产生重大费用，对公司业务、经营业绩或财务状况产生重大不利影响[219] - 公司董事会将根据多种因素决定普通股股息的宣告、支付和金额，无法保证未来股息与以往相同，董事会可能随时减少、暂停或停止支付股息[220] - 经济状况疲软可能导致客户延迟或减少技术购买，影响公司营收和业务，对公司经营业绩和财务状况产生重大不利影响[221] - 全球金融系统压力可能影响公司财务和运营，如LIBOR变化增加利息费用、信贷紧缩影响融资能力等[222] 疫情应对措施 - 为减轻新冠疫情预期的负面财务和运营影响，公司实施成本削减措施，包括新冠重组计划和2022财年重组计划[158]

财务数据和关键指标变化 - 收入13亿美元，按固定汇率计算同比下降6.8%，不包括Digital Safe [9] - 调整后息税折旧摊销前利润（EBITDA）为4.37亿美元，得益于成本削减计划 [9] - 自由现金流为1.9亿美元，较2021年上半年增长36% [9] - 净债务自10月以来减少超5亿美元，杠杆率降低0.3倍 [10] - 成本基础净减少5.3%，通胀约为5% [12] - 上半年产生4200万美元特殊信贷，去年同期为1.43亿美元费用 [12] - 调整后EBITDA利润率为35% [12] - 预计全年特殊支出约为5000万美元，低于此前指引的1亿美元 [13] - 调整后全年现金转化率预计在95% - 100%，同比提高7 - 12个百分点 [26] - 净债务与调整后EBITDA比率从年末的4倍降至上半年末的3.7倍 [26] 各条业务线数据和关键指标变化 - 许可证收入下降7.9%，表现令人失望，因成熟业务组合新许可证交易波动大 [15] - 维护收入较去年下半年末的运行率提高2个百分点，但仍低于中期目标 [16] - SaaS收入增长8.7%，是连续第三个季度改善，中期有望加速至两位数增长 [17] - 咨询收入下降8.5% [18] 各个市场数据和关键指标变化 - 美元兑所有主要货币走强，对收入产生2%的不利影响，对调整后EBITDA产生4%或2000万美元的不利影响 [11] - 去年从俄罗斯获得4000万美元收入，今年第二季度暂停俄罗斯业务，使上半年收入减少0.3% [14] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 聚焦客户，确保客户能利用公司创新成果，提高维护和SaaS续约率，增强新业务竞争力 [39] - 运营上，成为更敏捷的公司，执行成本效率计划，下一阶段重点是流程再造和结构简化 [40] - 调整产品组结构，一是使人才与产品端到端对齐，二是灵活区分集团结构和报告方式 [41] - 在大型机现代化市场有领先地位，完成的项目数量远超竞争对手 [35] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 宏观经济环境复杂，面临成本和投资周期等因素影响，但公司产品有广泛客户基础，运营模式现金生成能力强 [7] - 上半年取得进展，将继续推进战略优先事项，努力减轻俄罗斯业务影响，实现SaaS增长、减少许可证波动和加速维护业务进展 [42] - 对采取的行动有信心，认为能实现收入增长目标，提高自由现金流，降低杠杆率 [65] 其他重要信息 - 完成Digital Safe出售，用所得款项偿还债务 [10] - 今年1月成功 refinance 16亿美元债务 [10] - 提议中期股息为0.08美元 [10] - 上半年在新产品上投资比去年同期多2800万美元 [19] - IT支出3200万美元，用于IT平台持续投资 [19] - 获得其他收入900万美元 [19] - 成本降低9100万美元，相当于年化约1.5亿美元 [19] - 上半年营运资金流入5600万美元，调整后现金转化率为113% [23] - 现金税支出从1.29亿美元降至7800万美元，预计全年约为1.3亿美元 [24] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 利息费用在损益表中的情况以及假设当前收益率曲线不变，明年的利息费用情况 - 现金利息费用为2.3亿美元，损益表中的费用更高，因 refinance 支付的前期费用会在贷款期内摊销，加上2000 - 2500万美元较为接近 [49] - 预计2023年现金利息费用约为2.7亿美元，损益表费用也有类似增长 [51] 问题2: 公司的定价策略以及价格调整情况 - 许可证业务通常以项目为导向，交易单独协商，较少依赖标价；在SaaS和维护续约方面，会在合适时寻求价格上调，不同业务组合上调幅度不同 [47][48] 问题3: 截至上半年末的客户行为以及进入下半年初是否发现客户更加谨慎，以及公司员工流失率情况和近期是否有改善迹象 - 客户在项目审批上更加严格，决策周期变长，对业务案例审查更细致；公司软件具有关键任务性质，并非完全可自由支配的支出，但在大型升级周期的时机选择上有一定灵活性；公司会提前规划，考虑更长的决策周期和更高的审批要求 [56] - 劳动力市场火热，公司员工流失率升高，尤其是高技能人才岗位；过去一个月左右流失率趋于稳定，预计未来会有所缓和；公司自去年年底以来招聘了近1000人；员工流失在某些方面有助于降低特殊支出 [57][58] 问题4: 维护业务的留存率改善情况以及是否在整个业务中保持一致，是否仍存在高维护流失率的热点区域 - 维护业务留存率在整个业务组合中普遍有所改善或趋于稳定，但仍有四个子组合需要进一步改进；采用新的产品组结构有助于更快速、连贯地解决子组合中的问题 [62]

业绩总结 - 2022财年第三季度总收入为8.823亿美元，同比增长5.9%，按固定汇率计算增长8.0%[6] - 年度经常性收入（ARR）为7.345亿美元，占总收入的83%，同比增长6.2%，按固定汇率计算增长8.1%[6] - 云收入为4.019亿美元，同比增长13.0%，按固定汇率计算增长14.3%[6] - 调整后的息税折旧摊销前利润（A-EBITDA）为2.845亿美元，利润率为32.2%[6] - 自由现金流为3.060亿美元，同比增长508.8%[6] - 预计2022财年第四季度总收入将面临2500万至3000万美元的外汇收入压力[15] - 预计2022财年第四季度ARR将低位中个位数增长[15] 用户数据与市场表现 - 2022财年云服务的客户数量超过1100万[45] - 2022财年总收入年复合增长率为12%[51] - 2022财年自由现金流占平均投资资本的10.8%[51] - 2021财年支持了818,000家企业，较上年增长12%[79] - 2021财年拥有23,000个管理服务提供商（MSPs），较上年增长26%[79] - 2021财年的续约率超过90%[81] 财务指标 - 非公认会计原则每股收益为0.70美元，同比下降6.7%[6] - GAAP基础的运营收入为1.316亿美元，同比下降13.6%[152] - GAAP基础的净收入为7470万美元，同比下降18.4%[152] - GAAP基础的每股收益（EPS）为0.28美元，同比下降15.2%[152] - GAAP基础的毛利润为571,665千美元，毛利率为68.6%[183] - GAAP基础的总收入为1,729,835千美元，毛利率为69.4%[191] 未来展望与投资 - 2024财年中期目标为自由现金流超过12亿美元，目标为收入的20%以上[22] - 预计未来五年将在研发上投资超过22亿美元[65] - 公司计划在未来五年内进行超过200亿美元的并购机会[106] - 2022财年目标模型中，云服务和订阅收入占比预计为42%至44%[21] 负面信息与挑战 - 预计2022财年第四季度ARR将低位中个位数增长[15] - GAAP基础的每股收益（EPS）为0.28美元，同比下降15.2%[152] - 调整后的EBITDA为9.514亿美元，同比下降4.9%[155]

财务数据和关键指标变化 - 未提供具体财务数据和关键指标变化 [1][2][3][4] 各条业务线数据和关键指标变化 - 未提供各条业务线数据和关键指标变化 [1][2][3][4] 各个市场数据和关键指标变化 - 未提供各个市场数据和关键指标变化 [1][2][3][4] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 未提供公司战略和发展方向及行业竞争的具体信息 [1][2][3][4] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 未提供管理层对经营环境和未来前景的具体评论 [1][2][3][4] 其他重要信息 - 公司管理层将参加多个即将举行的会议，包括5月25日在多伦多举行的CIBC技术与创新会议、6月1日在旧金山举行的Jefferies软件会议以及6月3日举行的Bernstein年度战略决策会议 [4] 问答环节所有提问和回答 - 未提供问答环节的具体内容 [1][2][3][4]

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, DC 20549 ______________________ FORM 10-Q ______________________ ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended March 31, 2022. OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission file number: 0-27544 ______________________________________ OPEN TEXT CORPORATION (Exact name of Registrant as ...

财务数据和关键指标变化 - 2021年公司收入为29亿美元，同比下降5%，较2020年10%的下降幅度有所改善 [14] - 调整后EBITDA为10.4亿美元，EBITDA利润率为36% [15] - 调整后自由现金流为3亿美元，受一次性项目影响，预计未来自由现金流将逐步改善 [12] - 2021年公司完成Digital Safe的出售，获得3.75亿美元现金，用于偿还债务 [13] - 2021年公司支付了2.7亿美元的税款，预计2022年现金税率将降至30%，现金税支付约为1.3亿美元 [31] - 2021年资本支出为1.45亿美元，预计2022年将增加6000万美元，主要用于软件和产品开发 [34] 各条业务线数据和关键指标变化 - 许可证收入增长5%，维护收入下降9%，SaaS收入下降4%，但排除Digital Safe后SaaS收入同比增长0.2% [18][19] - AMC业务表现强劲，预计将继续保持周期性增长，直到AWS合作项目在2023年及以后产生收入 [20] - CyberRes业务中四个子业务中有三个表现符合或超出预期，但其中一个子业务的维护表现不佳，公司正在采取措施改善 [21] - IM&G业务中，排除Digital Safe后收入下降2.5%，其余业务表现符合预期 [22] - Big Data业务市场机会巨大，预计增长将加速 [22] - ITOM业务全年表现有所改善，许可证收入下降幅度有所缓和，多个子业务实现增长 [23] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司与AWS的战略合作取得重要进展，AWS re:Invent大会上推出了AWS大型机现代化预览解决方案，公司是该解决方案的核心组成部分 [9] - 公司正在支持AWS建立客户管道，预计今年将开始产生咨询收入，订阅收入将在今年晚些时候跟进 [9] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司正在向产品组运营模式过渡，以更好地应对不同市场的挑战和机会 [45] - 公司将继续专注于现有客户基础，推动创新和改进，以提高客户的投资回报率 [46] - 公司正在利用企业级平台简化业务，提高效率和灵活性 [47] - 公司计划在2023年实现收入持平或增长，目标是减少4亿至5亿美元的总成本，并实现每年5亿美元的自由现金流 [54] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对2023年的收入前景充满信心，特别是在Cyber、AMC和IM&G业务的增长以及ADM和ITOM业务的显著改善 [53] - 公司预计2022年和2023年的异常成本将分别为1亿美元，主要用于实现成本节约 [25] - 公司预计2022年现金转换率将恢复到95%至100%的正常水平 [38] 其他重要信息 - 公司计划在2023年之前减少3亿美元的净成本，同时考虑5%的通胀成本 [15] - 公司正在通过员工福利信托购买1200万股股票，用于员工股票计划，预计现金成本约为7000万美元 [41] 问答环节所有的提问和回答 问题: 2023年收入前景的信心来源 - 公司对2023年收入前景的信心来源于多个因素，包括与AWS的合作、SaaS路线图的进展以及维护表现的改善 [61][63] 问题: 员工流失率情况 - 公司整体流失率高于疫情前水平，主要集中在销售和开发团队的某些领域，公司正在采取措施应对 [60][66] 问题: 成本节约的可见性 - 公司预计成本节约将在未来几年逐步显现，2022年将采取具体措施降低成本 [70][72] 问题: 毛利率趋势 - 公司预计2022年毛利率将略有下降，但随着成本节约计划的推进，2023年毛利率将有所改善 [72] 问题: 并购和资产剥离计划 - 公司将继续进行小型技术并购，以加速产品路线图或扩展解决方案，同时不排除未来进行资产剥离的可能性 [73][74] 问题: 成本节约和维护改进的时间表 - 公司预计成本节约将在2022年下半年开始显现，维护表现的显著改善将在2023年实现 [77][79] 问题: 定价策略 - 公司的新业务定价基于价值回报，不受通胀压力的显著影响，现有合同的续约价格将根据具体情况调整 [80][81]

For the quarterly period ended December 31, 2021. UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, DC 20549 ______________________ FORM 10-Q ______________________ ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 (Exact name of Registrant as specified in its charter) ______________________ (State or other jurisdiction of incorporation or organization) (IRS Employer ...