净利润与每股收益 - 2024年第三季度归属于普通股股东的净利润为220万美元，摊薄后每股收益0.10美元，而2024年第二季度为310万美元，摊薄后每股收益0.14美元；2023年第三季度为260万美元，摊薄后每股收益0.12美元[2] - 2024年前三季度归属于普通股股东的净利润为770万美元，摊薄后每股收益0.34美元，而2023年前三季度为280万美元，摊薄后每股收益0.12美元[3] - 2024年9月归属于普通股股东的净利润为2152万美元，基本和摊薄每股收益均为0.10美元[33] - 2024年前九个月净收入为803.9万美元，较2023年增长183.66%[35] 净利息收入与收益率 - 2024年第三季度净利息收入为1900万美元，较上一季度增加110万美元，增幅6.25%；较去年同期增加250万美元，增幅15.00%[2] - 2024年前三季度净利息收入为5580万美元，较2023年前三季度增加770万美元，增幅15.98%[3] - 2024年第三季度净利息收益率为2.65%，上一季度为2.62%，去年同期为2.58%[2] - 截至2024年9月30日的三个月，净息差为2.65%，较上一季度的2.62%增加3个基点，较去年同期的2.58%增加7个基点；截至2024年9月30日的九个月，净息差为2.66%，较2023年同期的2.65%增加1个基点[16] - 2024年9月总利息和股息收入为4.1293亿美元，净利息收入为1.9023亿美元[33] - 2024年前九个月总利息和股息收入为1.19751亿美元，较2023年增长31.71%[35] - 2024年前九个月总利息支出为6400.1万美元，较2023年增长49.37%[35] - 2024年前九个月净利息收入为5575万美元，较2023年增长15.98%[35] - 2024年9月30日，净息差为1.77%[37] - 2024年9月30日，净利息收益率为2.65%[37] - 2024年前三季度，平均生息资产余额为28.55357亿美元，利息收入为4129.3万美元，平均收益率为5.75%[51] - 2024年前三季度，平均计息负债余额为22.24671亿美元，利息支出为2227万美元，平均利率为3.98%[51] - 2024年前三季度，净利息收入为1902.3万美元，净息差为1.77%，净利息收益率为2.65%[51] - 2024年前三季度，平均生息资产与计息负债的比例为128.35%[51] - 2024年贷款平均余额为20.96592亿美元，利息收入为3294.5万美元，平均收益率为6.25%，高于2023年的5.64%[51] - 2024年证券平均余额为5.48708亿美元，利息收入为532.4万美元，平均收益率为3.86%，与2023年基本持平[51] - 2024年存款平均余额为15.51208亿美元，利息支出为1544.3万美元，平均利率为3.96%，高于2023年的3.31%[51] - 2024年前九个月总生息资产平均余额为279.7998亿美元，平均收益率为5.72%；2023年同期平均余额为242.1317亿美元，平均收益率为5.02%[53] - 2024年前九个月总付息负债平均余额为216.4982亿美元，平均利率为3.95%；2023年同期平均余额为175.1186亿美元，平均利率为3.27%[53] - 2024年前九个月净利息收入为5575万美元，2023年同期为4806.9万美元[53] - 2024年9月30日净息差为1.77%，2023年同期为1.74%[53] - 2024年前九个月贷款平均余额为203.8879亿美元，平均收益率为6.22%；2023年同期平均余额为167.8369亿美元，平均收益率为5.42%[53] - 2024年前九个月证券平均余额为56.2451亿美元，平均收益率为3.90%；2023年同期平均余额为61.4987亿美元，平均收益率为3.83%[53] - 2024年前九个月存款平均余额为144.7547亿美元，平均利率为3.89%；2023年同期平均余额为111.846亿美元，平均利率为2.91%[53] 资产与负债情况 - 截至2024年9月30日，现金及等价物为1.558亿美元，较2023年12月31日增加1660万美元，增幅11.94%[3] - 截至2024年9月30日，证券总额为5.147亿美元，较2023年12月31日减少6690万美元，降幅11.50%[3] - 截至2024年9月30日，净贷款应收款为21.8亿美元，较2023年12月31日增加2.844亿美元，增幅15.00%[3] - 截至2024年9月30日，存款为18.7亿美元，较2023年12月31日增加3.627亿美元，增幅24.06%[3] - 截至2024年9月30日，总资产为30.2亿美元，较2023年12月31日增加2.652亿美元（9.64%）[24] - 截至2024年9月30日，总负债为25.1亿美元，较2023年12月31日增加2.521亿美元（11.16%）[25] - 截至2024年9月30日，股东权益为5.046亿美元，较2023年12月31日增加1320万美元（2.69%）[26] - 截至相关时期，优先股授权1亿股，已发行22.5万股；普通股授权2亿股，已发行249股[32] - 截至相关时期，库存股成本从944.5万美元增加到1097.5万美元[32] - 截至相关时期，累计其他综合损失从1268.6万美元变为2046.8万美元[32] - 截至相关时期，总股东权益从50.4589亿美元降至48.5058亿美元[32] - 截至相关时期，总负债和股东权益从26.23863亿美元增至30.15969亿美元[32] - 2024年9月30日总负债为240.713亿美元，2023年9月30日为204.6695亿美元[53] 非利息收入与支出 - 2024年前三季度非利息收入为510万美元，较2023年前三季度减少380万美元，降幅42.76%[3] - 2024年第三季度非利息收入为120万美元，较上一季度减少110万美元（49.03%），较去年同期减少450万美元（79.55%）；前九个月非利息收入为510万美元，较去年同期减少380万美元（42.76%）[17][19] - 2024年第三季度非利息支出为1630万美元，较上一季度增加20万美元（1.03%），较去年同期减少100万美元（5.79%）；前九个月非利息支出为4940万美元，较去年同期减少140万美元（2.67%）[20][23] - 2024年9月非利息收入为1151万美元，非利息支出为1.6314亿美元[33] - 2024年第三季度非利息收入较上一季度减少主要归因于私募股权基金投资按市值计价调整减少70万美元和逾期及提前还款费用减少30万美元[18] - 2024年第三季度非利息收入较去年同期减少主要归因于2023年第三季度收到370万美元赠款和逾期及提前还款费用减少80万美元[19] - 2024年第三季度非利息支出较上一季度增加主要归因于或有事项收益减少20万美元和占用及设备费用增加20万美元，部分被其他运营费用减少30万美元抵消[21] - 2024年前九个月非利息支出较去年同期减少主要归因于或有事项准备减少250万美元、数据处理费用减少70万美元、专业费用减少60万美元和办公用品等减少50万美元，部分被小额贷款回收减少120万美元、薪酬福利增加80万美元和直接贷款费用增加80万美元抵消[23] 其他财务指标 - 2024年9月加权平均普通股基本股数为2244.6009万股，摊薄股数为2261.2028万股[33] - 2024年9月30日，平均资产回报率为0.33%[37] - 2024年9月30日，平均股权回报率为1.93%[37] - 2024年9月30日，非利息支出与平均资产比率为2.19%[37] - 截至2024年9月30日，公司有19个办事处，228名全职等效员工[37] - 2024年9月30日普通股每股账面价值为11.74美元，2023年9月30日为10.99美元[55] - 2024年9月30日流通在外普通股数量为2381.9463万股，2023年9月30日为2365.36万股[55] 证券与贷款情况 - 截至2024年9月30日，可供出售证券摊销成本为127125千美元，公允价值为111005千美元；持有至到期证券摊销成本为403736千美元，公允价值为398823千美元[39] - 截至2024年9月30日，持有至到期证券的信贷损失准备金为207千美元[39] - 截至2024年9月30日，抵押贷款总额为2170212千美元，占贷款总额的98.53%；非抵押贷款总额为32520千美元，占贷款总额的1.47%[40] - 与2024年6月30日相比，2024年9月30日1 - 4户家庭投资者拥有的住宅抵押贷款金额从337292千美元降至332380千美元，占比从16.49%降至15.09%[40] - 与2024年6月30日相比，2024年9月30日多户家庭住宅抵押贷款金额从545323千美元增至678029千美元，占比从26.66%增至30.78%[40] - 截至2024年9月30日、6月30日、3月31日、2023年12月31日和9月30日，消费贷款分别包含300万美元、430万美元、570万美元、800万美元和930万美元的小额贷款[40] - 2024年9月30日贷款总额为2202732千美元，净递延贷款发起成本为1565千美元，贷款信贷损失准备金为23966千美元，贷款净额为2180331千美元[40] - 截至2024年9月30日，小额贷款相关总风险敞口为463美元[41] - 2024年第三季度，贷款信用损失准备金为801美元，净冲销为896美元，期末贷款信用损失准备金为23,966美元[43] - 截至2024年9月30日，非应计贷款总额（不包括对财务困难借款人的非应计修改）为1645.5万美元，包括修改后为1717.7万美元[48] - 截至2024年9月30日，对财务困难借款人的应计修改总额为483.1万美元，非执行资产和应计修改总额为2200.8万美元[50] - 截至2024年9月30日，非执行贷款占总贷款的比例为0.78%，非执行资产占总资产的比例为0.57%[50] 存款与借款情况 - 截至2024年9月30日，总存款为1870323美元，其中计息存款占比90.22% [45] - 截至2024年9月30日，借款总额为580421美元，加权平均利率为3.86% [47] - 2023年12月31日和2023年9月30日，分别有5820万美元和5150万美元从活期存款重新分类为NOW/IOLA账户[44] - 截至2024年9月30日，无单笔金额达25万美元或以上的上市服务存款[45] - 所有经纪存款证单笔金额均低于25万美元[45] Grain相关情况 - 2024年9月30日，来自Grain的小额贷款应收款净额为0，来自借款人的小额贷款净额为463美元[41] - 2022年第三季度对Grain的投资核销1000美元，截至2024年9月30日，对Grain的净投资为0 [41] - 2023年11月1日，公司与Grain签署永久软件许可协议，以承担剩余小额贷款的服务工作[42]

公司业绩相关 - Ponce Financial Group, Inc. (NASDAQ: PDLB )最近公布了Q3 '24业绩 想更详细查看数字并对公司整体表现给出评论 [1] 分析师披露相关 - 分析师在提及的任何公司中没有股票期权或类似衍生品头寸且未来72小时无开启此类头寸计划文章为自己所写表达自己观点未从除Seeking Alpha外获取报酬与文章提及股票的公司无业务关系 [2] Seeking Alpha披露相关 - 过去表现不保证未来结果未给出投资是否适合特定投资者的推荐或建议上述观点可能不反映Seeking Alpha整体观点Seeking Alpha不是持牌证券交易商经纪人或美国投资顾问或投资银行分析师为第三方作者包括可能未被任何机构或监管机构许可或认证的专业和个人投资者 [3]

资本募集与投资 - 公司通过紧急资本投资计划（ECIP）向美国财政部发行了225,000股优先股，募集资金2.25亿美元，初始股息率为0%，未来股息率在0.50%至2.00%之间[114] - 截至2024年3月31日，公司通过ECIP的“合格贷款”总额达到11.62亿美元，将优先股的股息率降至0.50%，直至2025年6月[115] - 公司于2022年6月7日发行了22.5万股优先股，募集资金2.25亿美元，用于支持低收入和未被充分服务社区的小企业、少数族裔企业及消费者[133] - 公司根据ECIP计划，截至2024年3月31日的合格贷款总额为11.62亿美元，将优先股的股息义务降低至0.50%[133] - 公司于2022年10月1日收购了Bamboo Payment Holding LLC的19.84%股权，投资金额为440万美元[131] 政府计划与赠款 - 公司通过CDFI公平复苏计划（ERP）获得370万美元的赠款，用于帮助低收入和中等收入社区从COVID-19疫情的影响中恢复[118] - 公司通过银行企业奖励计划（Bank Enterprise Award Program）获得50万美元的赠款，用于向困境社区提供贷款、投资和金融服务[119] - 公司通过纽约州的银行发展区计划（BDD）获得了3500万美元的存款，用于支持在布朗克斯地区开设的分支机构[122] 利率互换与金融工具 - 公司签订了两项利率互换协议，一项为期两年，名义金额为1.5亿美元，固定利率为4.885%，另一项为期三年，名义金额为1亿美元，固定利率为4.62%[121] - 公司根据不同利率变化假设，分析了经济价值权益（EVE）的变化情况。例如，利率上升400个基点时，EVE预计减少114,133千美元，降幅为23.44%[181] - 在2024年9月30日，公司的EVE模型显示其符合董事会批准的利率风险政策[182] 贷款与抵押贷款 - 截至2024年9月30日，公司共有8,428笔微贷款，总余额为300万美元，扣除260万美元的信用损失准备金后，净余额为50万美元[127] - 自微贷款安排启动以来，公司已将45,322笔微贷款（总计2400万美元）认定为欺诈并退还给Grain，累计减记1530万美元，净收回680万美元[127] - 抵押贷款总额在2024年9月30日为21.702亿美元，占贷款总额的98.5%，相比2023年12月31日的18.928亿美元增加了2.774亿美元，增幅为14.7%[140] - 非抵押贷款在2024年9月30日为3252万美元，占贷款总额的1.5%，相比2023年12月31日的2874.5万美元增加了377.5万美元，增幅为13.1%[140] - 多户住宅贷款增加1.275亿美元，增幅为23.2%，非住宅物业贷款增加4090万美元，增幅为12.0%[141] - 建筑和土地抵押贷款增加1.275亿美元，主要与2024年之前的现有承诺资金有关，而非2024年的新发放贷款[142] - 公司的新抵押贷款承诺在2024年9月30日相比2023年12月31日减少了1.021亿美元[142] - 截至2024年9月30日，公司有17个项目达到100%完成度，余额为1.046亿美元，其中5个项目获得入住证书，10个项目获得临时入住证书，2个项目等待入住证书[142] - 商业房地产贷款中，截至2024年9月30日和2023年12月31日，分别有4.4%和5.3%的未偿还本金余额由业主自用的商业房地产担保[142] - 截至2024年9月30日，公司的建筑和土地抵押贷款占风险资本总额的125.4%，投资者拥有的商业房地产抵押贷款占风险资本总额的321.3%[142] - 截至2024年9月30日，公司持有的待售贷款公允价值减少40万美元，降幅为4.1%，至960万美元[143] 财务表现与收入 - 公司截至2024年9月30日的总资产为30.2亿美元，较2023年12月31日的27.5亿美元增长了2.652亿美元，增幅为9.6%[137] - 公司截至2024年9月30日的净贷款为21.8亿美元，较2023年12月31日增长了2.844亿美元[137] - 公司截至2024年9月30日的现金及现金等价物为1.558亿美元，较2023年12月31日的1.392亿美元增长了1.66亿美元，增幅为11.9%[137] - 公司截至2024年9月30日的存款为18.7亿美元，较2023年12月31日增长了3.627亿美元[137] - 公司截至2024年9月30日的总存款为18.703亿美元，较2023年12月31日的15.076亿美元增长24.1%[144] - 截至2024年9月30日，公司总利息收入为4129.3万美元，较2023年同期的3350.6万美元增长23.2%[147] - 截至2024年9月30日，公司净利息收入为1902.3万美元，较2023年同期的1654.2万美元增长15.0%[147] - 截至2024年9月30日，公司净收入为243.3万美元，较2023年同期的259万美元下降6.1%[147] - 截至2024年9月30日，公司股东权益为5.046亿美元，较2023年12月31日的4.914亿美元增长2.69%[144] - 截至2024年9月30日，公司贷款利息收入为3294.5万美元，较2023年同期的2527.6万美元增长30.3%[148] - 截至2024年9月30日，公司利息支出为2227万美元，较2023年同期的1696.4万美元增长31.3%[147] - 截至2024年9月30日，公司非利息收入为115.1万美元，较2023年同期的562.7万美元下降79.5%[147] - 截至2024年9月30日，公司非利息支出为1631.4万美元，较2023年同期的1731.6万美元下降5.8%[147] - 截至2024年9月30日，公司税前收入为307.1万美元，较2023年同期的431.8万美元下降28.9%[147] - 公司总利息支出从2023年第三季度的1696.4万美元增加到2024年第三季度的2227万美元，增长了530.6万美元，增幅为31.3%[150] - 净利息收入从2023年第三季度的1650万美元增加到2024年第三季度的1900万美元，增长了250万美元，增幅为15.0%[150] - 净利息率差从2023年第三季度的1.67%增加到2024年第三季度的1.77%，增加了10个基点[151] - 净利息收益率从2023年第三季度的2.58%增加到2024年第三季度的2.65%，增加了7个基点[152] - 非利息收入从2023年第三季度的560万美元减少到2024年第三季度的120万美元，减少了450万美元，降幅为79.5%[154] - 非利息支出从2023年第三季度的1730万美元减少到2024年第三季度的1630万美元，减少了100万美元，降幅为5.8%[155] - 公司2024年第三季度的所得税准备金为60万美元，而2023年第三季度为170万美元[156] - 公司2024年前三季度净收入为770万美元，相比2023年同期的280万美元增长了480万美元[163] - 2024年前三季度每股基本和稀释收益为0.34美元，相比2023年同期的0.12美元增长了0.22美元[164] - 2024年前三季度净利息收入为1902万美元，相比2023年同期的1654万美元增长了248万美元[159] - 2024年前三季度净利息收入增长770万美元，非利息费用减少130万美元，信用损失准备金减少110万美元，部分被非利息收入减少380万美元、所得税准备金增加110万美元和优先股股息增加40万美元所抵消[163] - 2024年前三季度净利息收入为5552万美元，相比2023年同期的4672万美元增长了880万美元[164] - 2024年前三季度利息和股息收入为1.198亿美元，相比2023年同期的9090万美元增长了2880万美元[164] - 2024年前三季度贷款利息收入为9490万美元，相比2023年同期的6800万美元增长了2690万美元[164] - 2024年前三季度净利息收益率（NIM）为2.65%，相比2023年同期的2.58%有所提升[159] - 2024年前三季度净利息利差为1.77%，相比2023年同期的1.67%有所扩大[159] - 2024年前三季度平均生息资产与付息负债的比率为128.35%，相比2023年同期的134.49%有所下降[159] - 九个月期间的总利息和股息收入从2290万美元增加到2490万美元，增长了190万美元，增幅为8.4%[165] - 贷款应收利息收入从6799.1万美元增加到9489万美元，增长了2689.9万美元，增幅为39.6%[166] - 存款应收利息从398.2万美元增加到688.3万美元，增长了290.1万美元，增幅为72.9%[167] - 利息支出从4284.8万美元增加到6400.1万美元，增长了2115.3万美元，增幅为49.4%[168] - 净利息收入从4810万美元增加到5580万美元，增长了770万美元，增幅为16.0%[168] - 净利息利差从1.74%增加到1.77%，增加了3个基点[169] - 非利息收入从893.8万美元减少到511.6万美元，减少了382.2万美元，降幅为42.8%[172] - 非利息支出从5076.6万美元减少到4941.1万美元，减少了135.5万美元，降幅为2.7%[173] - 所得税费用从210万美元增加到320万美元，增长了110万美元[173] - 2024年前三季度，公司总利息收入为119,751千美元，平均收益率为5.72%[175] - 2024年前三季度，公司总利息支出为64,001千美元，平均利率为3.95%[175] - 2024年前三季度，公司净利息收入为55,750千美元，净利息利差为1.77%[175] - 2024年前三季度，公司贷款平均余额为2,038,879千美元，利息收入为94,890千美元，平均收益率为6.22%[175] - 2024年前三季度，公司证券平均余额为562,451千美元，利息收入为16,429千美元，平均收益率为3.90%[175] - 2024年前三季度，公司存款平均余额为1,447,547千美元，利息支出为42,106千美元，平均利率为3.89%[175] - 2024年前三季度，公司借款平均余额为703,775千美元，利息支出为21,889千美元，平均利率为4.15%[175] - 2024年前三季度，公司净利息收入因利率和规模变化增加了7,681千美元[177] - 2024年前三季度，公司贷款利息收入因利率和规模变化增加了26,899千美元[177] - 2024年前三季度，公司存款利息支出因利率和规模变化增加了17,780千美元[177] 利率政策与市场环境 - 联邦基金利率在2024年9月19日从5.25%-5.50%降至4.75%-5.00%，这是四年来的首次降息[153] - 2024年9月18日，美联储宣布将联邦基金利率目标区间下调50个基点至4.75%-5.00%，这是四年来的首次降息，旨在提振经济并防止失业率上升[183] 技术合作与创新 - 公司通过与Raisin Solutions US LLC的合作，截至2024年9月30日，存款达到6.006亿美元[130] - 公司通过与LendingFront Technologies, Inc.合作，部署了基于Fintech的小企业自动化贷款技术，该技术能够在短时间内完成贷款的发放和资金拨付[129] 社区服务与扩展 - 公司在佛罗里达州科拉尔盖布尔斯开设了首个代表办公室，以服务佛罗里达州的客户和西班牙裔社区[123] 资产负债管理 - 公司通过监控利率敏感性“缺口”来分析利率风险，该缺口是利率敏感性资产与利率敏感性负债在特定时间段内重新定价或到期的差异[184] - 在2024年9月30日，公司的利率敏感性资产和负债的重新定价或到期情况显示，零至90天内的资产为405,799千美元，负债为450,142千美元，缺口为-44,343千美元[186] - 公司的资产负债缺口在零至90天内为-44,343千美元，零至180天内为-63,396千美元，零至一年内为60,103千美元[186] - 公司使用第三方设计的资产负债管理软件来确保模型的实施符合管理层的假设，并符合最新的监管指南和行业实践[183] - 公司的资产负债缺口与资产比率在零至90天内为90.15%，零至180天内为90.35%，零至一年内为106.34%[186] -

核心观点 - Ponce Financial (PDLB) 的股价表现强劲，分析师对其盈利前景持乐观态度，预计其股价将继续上涨 [1][2] 当前季度盈利预测 - 当前季度的盈利预测为每股$0.09，较去年同期增长+350% [4] - 过去30天内，Ponce Financial 的盈利预测提高了28.57%，因为有一个预测上调，没有负面修订 [4] 当前年度盈利预测 - 全年的盈利预测为每股$0.44，较去年增长+193.33% [5] - 过去一个月内，有一个预测上调，没有负面修订，使得共识预测提高了12.82% [5] Zacks 排名 - Ponce Financial 目前持有 Zacks 排名 1 (Strong Buy)，得益于盈利预测的上调 [6] - Zacks 排名 1 和 2 的股票显著优于 S&P 500 [6] 股价表现 - 过去四周，Ponce Financial 的股价上涨了8.5%，表明投资者对其盈利预测的上调持乐观态度 [7]

文章核心观点 短期投资或交易需把握趋势入场时机并确认趋势可持续性，“Recent Price Strength”筛选工具可帮助投资者发现有上涨趋势且基本面良好的股票，Ponce Financial（PDLB）是符合该筛选条件的优质“趋势”投资选择，此外还有其他符合条件的股票，投资者可借助Zacks Premium Screens和Zacks Research Wizard进行选股 [1][3][8] 短期投资要点 - 短期投资或交易中趋势很重要，但把握入场时机和确认趋势可持续性是成功关键 [1] - 趋势常提前反转致投资者短期资本损失，盈利交易需确认基本面、盈利预估修正等因素以维持股票上涨动力 [2] “Recent Price Strength”筛选工具要点 - 该筛选工具可帮助投资者发现有上涨趋势且基本面良好、在52周高低价区间上部交易的股票 [3] Ponce Financial（PDLB）投资要点 - 过去12周股价上涨17.9%，反映投资者持续看好其潜在上涨空间 [4] - 过去四周股价上涨1.6%，表明上涨趋势仍在，且当前股价处于52周高低价区间的86.8%，可能即将突破 [5] - 目前Zacks Rank为2（买入），处于基于盈利预估修正趋势和每股收益惊喜排名的前20%，预示短期价格走势良好 [6] - Zacks Rank股票评级系统有良好外部审计记录，Zacks Rank 1股票自1988年以来平均年回报率达+25%，且公司平均券商推荐评级为1（强烈买入），表明券商对其短期价格表现乐观 [7] 其他选股要点 - 除PDLB外还有其他符合“Recent Price Strength”筛选条件的股票，投资者可根据个人投资风格从45个以上Zacks Premium Screens中选择选股 [8] - 成功选股策略关键是确保过去有盈利结果，可借助Zacks Research Wizard进行回测，该程序还包含一些成功选股策略 [9]

公司业绩 - 公司Ponce Financial (PDLB) 发布了季度每股收益 $0.10，超过了Zacks共识预期 $0.07 [1] - 去年同期每股收益为 $0.12，本季度调整后收益较去年同期下降 [1] - 本季度收益超出预期 42.86% [1] - 上一季度预期收益为 $0.01，实际收益为 $0.14，超出预期 1,300% [1] - 过去四个季度，公司四次超过共识每股收益 (EPS) 预期 [2] - 本季度营收为 $20.17 million，超过Zacks共识预期 1.89% [2] - 去年同期营收为 $22.17 million，本季度营收较去年同期下降 [2] - 过去四个季度，公司三次超过共识营收预期 [2] 股价表现 - 公司股价自年初以来上涨约 17%，而S&P 500指数上涨 22.3% [3] - 公司股价表现落后于市场 [4] 未来展望 - 公司当前共识EPS预期为 $0.07，营收预期为 $19.9 million [7] - 当前财年共识EPS预期为 $0.39，营收预期为 $80.4 million [7] - 公司当前Zacks排名为 2 (Buy)，预计股价将跑赢市场 [6] 行业影响 - 公司所属的Zacks行业排名为Financial - Miscellaneous Services，目前位于Zacks行业排名的前 35% [8] - 研究显示，排名前 50% 的Zacks行业表现优于排名后 50% 的行业 2 倍以上 [8] 同行业公司 - 同行业公司Sphere 3D Corp. (ANY) 预计本季度亏损 $0.19 每股，较去年同期亏损减少 50% [9] - Sphere 3D Corp. 本季度共识EPS预期在过去 30 天内保持不变 [9] - Sphere 3D Corp. 预计本季度营收为 $5 million，较去年同期下降 12.6% [9]

公司概况 - Ponce Financial Group, Inc.是Ponce Bank的控股公司,Ponce Bank是一家少数族裔存款机构、社区发展金融机构和小企业管理局认证的贷款机构[16] - Ponce Bank的业务主要包括从公众吸收存款,并将其投资于抵押贷款、商业和消费贷款,以及证券[16] 第三季度2024业绩亮点 - 归属于普通股股东的净利润为220万美元,或每股摊薄收益0.10美元,而上一季度为310万美元,或每股摊薄收益0.14美元,去年同期为260万美元,或每股摊薄收益0.12美元[2] - 第三季度总净利润为240万美元[2] - 第三季度支付优先股股息30万美元[2] - 第三季度净利息收入为1900万美元,环比增长110万美元,或6.25%,同比增长250万美元,或15.00%[2] - 第三季度净利息收益率为2.65%,高于上一季度的2.62%和去年同期的2.58%[2] 前三季度2024业绩亮点 - 归属于普通股股东的净利润为770万美元,或每股摊薄收益0.34美元,而去年同期为280万美元,或每股摊薄收益0.12美元[3] - 前三季度总净利润为800万美元,而去年同期为280万美元[3] - 前三季度净利息收入为5580万美元,同比增长770万美元,或15.98%[3] - 前三季度非利息收入为510万美元,同比下降380万美元,或42.76%,主要由于去年同期收到370万美元的赠款[3] - 前三季度非利息支出为4940万美元,同比下降140万美元,或2.67%[3] - 截至9月30日,现金及等价物为1.558亿美元,较去年底增加1660万美元,或11.94%[3] - 截至9月30日,证券总额为5.147亿美元,较去年底减少6690万美元,或11.50%,主要由于定期本金支付、一项可供出售证券到期和一项持有至到期证券被赎回[3] - 截至9月30日,净贷款为21.8亿美元,较去年底增加2.844亿美元,或15.00%[3] - 截至9月30日,存款为18.7亿美元,较去年底增加3.627亿美元,或24.06%[3] 管理层评论 - 总裁兼首席执行官Carlos P. Naudon表示,公司继续在经济表现和服务社区方面取得进展,每股账面价值继续增长,目前为11.74美元(同比增加0.75美元),每股总权益为21.18美元[4] - 首席执行官提到,公司流动性水平和资本保持强劲,净利息收入环比增长,并准备应对利率下降[4] - 首席执行官还提到,公司在第三季度偿还了全部银行定期融资计划贷款,同时降低了整体成本并延长了期限[4] - 执行主席Steven A. Tsavaris提到,美国财政部发布了拟议指南,可能会将其在紧急资本投资计划下的投资出售给发行人或相关非营利附属机构[5] - 执行主席认为,拟议法规的采用将对Ponce Financial Group非常有利,尽管不能保证拟议法规会被采用,或以当前形式采用[5] - 执行主席提到,本季度1.576亿美元的贷款增长大部分是由于公司希望确保在拟议法规采用的情况下符合资格[5] 财务比率 - 第三季度平均资产回报率为0.33%,平均股本回报率为1.93%,净息差为1.77%,净息差为2.65%,非利息支出与平均资产比率为2.19%,效率比率为80.87%,平均生息资产与平均付息负债比率为128.35%,平均股本与平均资产比率为16.97%[6] - 第三季度总资本与风险加权资产比率为21.61%,一级资本与风险加权资产比率为20.45%,普通股一级资本与风险加权资产比率为20.45%,一级资本与平均资产比率为16.19%[8] - 第三季度贷款损失准备金占贷款总额的1.09%,贷款损失准备金占非应计贷款的139.52%,净核销与平均未偿贷款比率为-0.17%,非应计贷款占贷款总额的0.78%,非应计贷款占总资产的0.57%,总非应计资产占总资产的0.57%,总非应计资产和应计修改占借款人财务困难的总资产的0.73%[9] 资产负债表摘要 - 截至9月30日,总资产为30.2亿美元,较去年底增加2.652亿美元,或9.64%[15] - 总资产增加主要由于净贷款增加2.844亿美元,其他资产增加2670万美元,现金及等价物增加1660万美元,联邦住房贷款银行股票增加910万美元,净物业及设备增加80万美元,部分被持有至到期证券减少5800万美元,可供出售证券减少890万美元,递延税项资产减少250万美元,使用权资产减少150万美元,应计利息应收款减少110万美元和抵押贷款待售减少40万美元所抵消[15] - 截至9月30日,总负债为25.1亿美元,较去年底增加2.521亿美元,或11.16%[15] - 总负债增加主要由于存款增加3.627亿美元,借款人预付税款和保险增加300万美元,其他负债增加80万美元,部分被借款减少1.04亿美元,应计利息应付款减少900万美元和经营租赁负债减少140万美元所抵消[15] - 截至9月30日,股东权益为5.046亿美元,较去年底增加1320万美元,或2.69%[15] - 股东权益增加主要由于净利润800万美元,其他综合收益300万美元,基于股份的补偿对额外实收资本的影响160万美元和ESOP股份释放100万美元,部分被优先股股息40万美元所抵消[15] 净利息收入和净息差 - 第三季度净利息收入为1900万美元,环比增加110万美元,或6.25%,同比增加250万美元,或15.00%[11] - 前三季度净利息收入为5580万美元,同比增加770万美元,或15.98%[11] - 前三季度净利息收入增加770万美元主要由于总利息和股息收入增加2880万美元,部分被总利息支出增加2110万美元所抵消[11] - 第三季度净息差为2.65%,高于上一季度的2.62%和去年同期的2.58%[11] - 前三季度净息差为2.66%,高于去年同期的2.65%[11] 非利息收入 - 第三季度非利息收入为120万美元,环比减少110万美元,或49.03%,同比减少450万美元,或79.55%[12] - 第三季度非利息收入环比减少110万美元主要由于其他非利息收入减少70万美元,滞纳金和提前还款费用减少30万美元[13] - 第三季度非利息收入同比减少450万美元主要由于去年同期收到370万美元赠款,滞纳金和提前还款费用减少80万美元[13] - 前三季度非利息收入为510万美元,同比减少380万美元,或42.76%,主要由于去年同期收到370万美元赠款,滞纳金和提前还款费用减少110万美元,部分被其他非利息收入增加60万美元和抵押贷款销售收入增加40万美元所抵消[13] 非利息支出 - 第三季度非利息支出为1630万美元,环比增加20万美元,或1.03%,同比减少100万美元,或5.79%[14] - 第三季度非利息支出环比增加20万美元主要由于占用和设备减少20万美元,部分被其他营业费用减少30万美元所抵消[14] - 第三季度非利息支出同比减少100万美元主要由于或有事项准备金减少60万美元,数据处理费用减少50万美元,专业费用减少30万美元,部分被直接贷款费用增加20万美元,占用和设备增加20万美元和薪酬福利增加10万美元所抵消[14] - 前三季度非利息支出为4940万美元,同比减少140万美元,或2.67%,主要由于或有事项准备金减少250万美元,数据处理费用减少70万美元,专业费用减少60万美元和办公用品、电话和邮资减少50万美元,部分被微贷款回收减少120万美元和薪酬福利增加80万美元所抵消[14] 贷款组合 - 截至9月30日,抵押贷款总额为21.7亿美元,占总贷款的98.53%,环比增加1.606亿美元,或8.00%,同比增加3.847亿美元,或21.22%[27] - 截至9月30日,非抵押贷款总额为3250万美元,占总贷款的1.47%,环比减少300万美元,或8.45%,同比减少330万美元,或9.39%[27] - 截至9月30日,总贷款为22.0亿美元,环比增加1.576亿美元,或7.71%,同比增加3.884亿美元,或21.41%[27] - 截至9月30日,净贷款为21.8亿美元,环比增加1.581亿美元,或7.82%,同比增加3.927亿美元,或22.02%[27] 存款 - 截至9月30日,总存款为18.7亿美元,环比增加2.642亿美元,或16.45%,同比增加4.627亿美元,或32.97%[33] - 截至9月30日,NOW、货币市场、互惠和储蓄账户总额为9.347亿美元,占总存款的49.97%,环比增加1.316亿美元,或16.39%,同比增加2.896亿美元,或44.89%[33] - 截至9月30日,25万美元或以上大额存单总额为1.741亿美元,占总存款的9.31%,环比增加1780万美元,或11.40%,同比增加5170万美元,或42.27%[33] - 截至9月30日,经纪存单总额为9450万美元,占总存款的5.05%,环比减少8.3万美元,或0.09%,同比减少420万美元,或4.28%[33] - 截至9月30日,25万美元以下其他存单总额为4.769亿美元,占总存款的25.50%,环比增加1.122亿美元,或30.76%,同比增加1.715亿美元,或56.80%[33] 借款 - 截至9月30日,总借款为5.804亿美元,环比减少1亿美元,或14.61%,同比减少1.04亿美元,或15.20%[35] - 截至9月30日,2024年到期的定期借款为5930万美元,2025年到期的为5000万美元,2026年到期的为2亿美元,2027年到期的为2.12亿美元,2028年到期的为910万美元,2028年以后到期的为5000万美元[35] 非应计资产 - 截至9月30日,非应计贷款总额为1645万美元,环比减少129万美元,或0.78%,同比增加1000万美元,或16.03%[36] - 截至9月30日,非应计修改总额为72.2万美元,环比减少3000美元,或0.41%,同比减少1.7万美元,或2.31%[36] - 截至9月30日,总非应计资产为1718万美元,环比减少131万美元,或0.76%,同比增加1000万美元,或13.20%[36] - 截至9月30日,应计修改总额为483万美元,环比减少9万美元,或1.84%,同比增加19万美元,或4.09%[36] - 截至9月30日,总非应计资产和应计修改总额为2201万美元,环比减少139万美元,或0.63%,同比增加1019万美元,或86.79%[36] - 截至9月30日,非应计贷款占贷款总额的0.78%,非应计资产占总资产的0.57%,非应计资产和应计修改占总资产的0.73%[36] 其他数据 - 截至9月30日,已发行普通股为2488万股,环比持平,同比持平[42] - 截至9月30日,已回购普通股为107万股,环比减少7731股,或0.72%,同比减少166万股,或60.50%[42] - 截至9月30日,流通普通股为2382万股,环比增加7731股,或0.03%,同比增加166万股,或7.44%[42] - 截至9月30日,每股账面价值为11.74美元,环比增加0.29美元,或2.53%,同比增加0.75美元,或6.83%[43] - 截至9月30日,每股有形账面价值为11.74美元,环比增加0.29美元,或2.53%,同比增加0.75美元,或6.83%[43]

文章核心观点 - Ponce Financial被升级为Zacks Rank 2（买入），反映其盈利前景积极，股价可能上涨 [1][3] 公司评级情况 - Ponce Financial近期被升级为Zacks Rank 2（买入） [1] - Zacks评级仅依赖公司盈利情况变化，通过追踪卖方分析师对当前和下一年每股收益的共识预期来评级 [1] - Zacks评级系统对超4000只股票维持“买入”和“卖出”评级比例相等，仅前5%获“强力买入”评级，接下来15%获“买入”评级 [9] - Ponce Financial升至Zacks Rank 2，处于Zacks覆盖股票前20%，暗示短期内股价可能上涨 [10] 评级升级原因 - 评级升级主要反映盈利预期上升趋势，这是影响股价的强大力量 [1] - 公司未来盈利潜力变化与股价短期波动强相关，机构投资者会根据盈利和盈利预期计算股票公允价值并进行买卖，从而导致股价变动 [4] - Ponce Financial盈利预期上升及评级升级意味着公司基本面业务改善，投资者对业务改善趋势的认可会推动股价上涨 [5] 盈利预期情况 - 截至2024年12月的财年，Ponce Financial预计每股收益0.39美元，较上年报告数字变化160% [8] - 过去三个月，该公司的Zacks共识预期增长143.8% [8] 评级系统优势 - 个人投资者难依据华尔街分析师评级升级做决策，Zacks评级系统因盈利情况变化对短期股价走势的影响力而实用 [2] - 实证研究表明盈利预期修正趋势与短期股价走势强相关，Zacks Rank股票评级系统能有效利用盈利预期修正的力量 [6] - Zacks Rank系统用四个与盈利预期相关因素将股票分为五组，自1988年以来，Zacks Rank 1股票平均年回报率达+25% [7]

文章核心观点 短期投资或交易成功的关键是顺应趋势，但确保趋势可持续并从中获利并不容易，投资者应确认基本面良好、盈利预期修正积极等因素以保持股票上涨势头 “近期价格强度” 筛选工具可帮助投资者发现基本面强劲且处于上升趋势的股票，如 Ponce Financial（PDLB），其价格趋势短期内可能不会逆转，投资者还可借助 Zacks 研究向导进行选股策略回测 [1][2][7] 分组1：短期投资与趋势 - 短期投资或交易成功的关键是顺应趋势，但确保趋势可持续并获利不易，投资者需确认基本面等因素保持股票上涨势头 [1] 分组2：“近期价格强度” 筛选工具 - “近期价格强度” 筛选工具可帮助投资者发现基本面强劲且处于上升趋势的股票，PDLB 是符合筛选条件的股票之一 [2] 分组3：PDLB 价格趋势 - PDLB 在 12 周内价格上涨 16.2%，反映投资者持续看好其潜在上涨空间 [3] - PDLB 过去四周价格上涨 0.8%，确保价格趋势仍在，且目前交易价格处于 52 周高低区间的 94.7%，可能即将突破 [4] 分组4：PDLB 基本面 - PDLB 目前 Zacks 排名为 2（买入），处于基于盈利预期修正趋势和 EPS 惊喜排名的前 20% [5] - Zacks 排名系统根据盈利预期相关因素将股票分为五组，Zacks 排名 1 股票自 1988 年以来平均年回报率为 +25%，PDLB 的平均券商推荐为 1（强力买入），表明券商对其短期价格表现乐观 [6] 分组5：其他投资建议 - 除 PDLB 外，还有其他符合 “近期价格强度” 筛选条件的股票，投资者可考虑投资，也可根据个人投资风格从 45 个 Zacks 高级筛选工具中选择 [7] - 成功选股策略的关键是确保过去有盈利结果，投资者可借助 Zacks 研究向导进行策略回测，该程序还包含一些成功的选股策略 [8]

公司核心观点 - Ponce Financial Group, Inc. 宣布在佛罗里达州开设首个代表处，位于迈阿密郊区的Coral Gables，地址为1600 Ponce de Leon Drive。这一举措旨在服务南佛罗里达州的客户，特别是拥有大量西班牙裔社区的市场[1][2] 公司战略与市场定位 - 公司总裁兼CEO Carlos Naudon表示，南佛罗里达州的市场定位非常合理，因为许多客户在佛罗里达州有业务或在冬季居住于此，且该地区的大量西班牙裔社区符合公司主要目标人群[2] - 公司通过新推出的数字平台PonceBank+Direct℠，结合客户关系官Jay Sanchez的深厚网络，提供广泛的金融服务，支持跨州客户[2] 服务与产品 - 新开设的代表处将提供商业贷款、抵押贷款和小企业银行业务，利用PonceBank+Direct℠平台提供在线银行、SBA贷款和在线账户开设服务[2] - COO Luis Gonzalez表示，结合新数字平台和Jay Sanchez的个性化服务，Ponce Bank将在迈阿密及周边地区迅速建立稳固地位[2] 客户关系与扩展计划 - Jay Sanchez在New Jersey地区以服务小企业客户，特别是在零售杂货领域，建立了良好声誉。他期待通过新代表处扩展服务范围[2] - Sanchez表示，许多客户在New Jersey和Florida都有业务，一直询问为何不在Florida开设办公室。经过内部讨论，公司确认了在佛罗里达州的市场协同效应和机会[2] 公司背景 - Ponce Financial Group, Inc. 是Ponce Bank的控股公司，Ponce Bank是一家少数族裔存款机构、社区发展金融机构和认证的小企业管理局贷款机构[4] - Ponce Bank的主要业务包括从公众吸收存款，投资于抵押贷款、商业和消费贷款，以及投资于证券，如美国政府和联邦机构证券、抵押贷款支持证券等[4]