公司动态 - Plumas Bancorp 再次被纳入 Russell 2000 指数，该指数是投资者寻求小盘股公司投资机会的流行指数 [1][3] - 纳入 Russell 2000 指数有助于提升公司股票的流动性，主要受益于被动投资趋势 [1] - Plumas Bancorp 的股票还自动被纳入适当的增长和价值指数 [3] - Plumas Bancorp 是 Plumas Bank 的母公司，总部位于内华达州里诺市，Plumas Bank 是一家成立于 1980 年的社区银行，总部位于加利福尼亚州昆西市 [6] - Plumas Bank 在加利福尼亚州东北部和内华达州北部设有 15 家分行，并在加利福尼亚州和俄勒冈州南部设有贷款生产办公室 [6] 行业背景 - Russell 指数已进入第 40 年，持续反映美国经济的动态变化 [1] - 年度重新平衡在建立准确基准方面起着至关重要的作用，确保指数正确反映其指定的市场细分，并在规模和风格上保持无偏见 [1] - 截至 2023 年 12 月底，约有 10.5 万亿美元的资产以 Russell 美国指数为基准，这些指数属于全球知名指数提供商 FTSE Russell [4] - FTSE Russell 是全球领先的基准、分析和数据解决方案提供商，为投资者提供精确的市场视图 [7] - FTSE Russell 的指数专业知识和产品被全球机构和个人投资者广泛使用，超过 40 年来，领先的资产所有者、资产管理公司、ETF 提供商和投资银行选择 FTSE Russell 指数作为其投资业绩的基准，并创建 ETF、结构化产品和指数衍生品 [8] - FTSE Russell 完全遵循 IOSCO 原则，其合规声明已获得独立保证 [9]

内部控制与财务报告 - 公司管理层（包括首席执行官和首席财务官）评估了截至2024年3月31日的披露控制和程序的有效性，并得出结论认为这些控制和程序是有效的[153] - 公司在截至2024年3月31日的季度内，内部财务报告控制没有发生任何重大变化[154] 法律诉讼 - 公司及其子公司偶尔会涉及普通业务中的法律诉讼，但管理层认为这些诉讼不会对公司的财务状况或运营结果产生重大不利影响[155] 股权与证券 - 公司未在2024年第一季度进行任何未注册的股权证券销售或使用收益[157] - 公司在2024年第一季度没有发生任何高级证券违约[158] 房地产交易 - 公司于2024年1月23日与Mountainseed Real Estate Services, LLC签订了房地产买卖协议（分支机构）[167] - 公司于2024年1月23日与Mountainseed Real Estate Services, LLC签订了房地产买卖协议（非分支机构）[168] 文件提交与协议修订 - 公司于2024年3月21日提交了限制性股票单位协议的修订版[173] - 公司于2024年5月7日提交了首席财务官和首席执行官的认证文件[174][175][176]

收入与收益 - 2023年第一季度非GAAP收入为640万美元，摊薄每股收益为1.08美元，平均资产回报率为1.63%[1] - 2024年第一季度每股基本收益为1.06美元，稀释后每股收益为1.05美元[55] - 公司2024年第一季度净利润为630万美元，同比下降17.1%，每股收益为1.06美元，同比下降18.5%[60] - 公司2024年第一季度平均资产回报率为1.55%，较2023年同期的1.93%有所下降[60] - 公司2024年第一季度平均股东权益回报率为16.4%，较2023年同期的25.0%有所下降[60] 净利息收入与收益率 - 2024年第一季度净利息收入增加30.8万美元，从2023年同期的1710万美元增至1740万美元[9] - 2024年第一季度贷款平均余额增加4900万美元，贷款平均收益率从5.63%上升至6.09%[9] - 公司2024年第一季度净利息收入为1.7457亿美元，净利息收益率为4.62%，较2023年同期略有下降[56] - 净利息收益率从2023年同期的4.64%下降2个基点至2024年第一季度的4.62%[50] 资产与负债 - 2024年第一季度总资产增加6200万美元，达到16亿美元[21] - 2024年第一季度总股本增加3270万美元，达到1.61亿美元[21] - 2024年第一季度每股账面价值增加5.41美元，达到27.39美元[21] - 2024年第一季度贷款总额增加6000万美元，达到9.76亿美元[21] - 2024年第一季度投资证券减少3700万美元，从2023年同期的4.84亿美元降至4.47亿美元[24] - 2024年第一季度现金及银行存款增加2200万美元，从2023年同期的1.06亿美元增至1.28亿美元[24] - 公司总资产从2023年3月31日的1578.482亿美元增加到2024年3月31日的1640.333亿美元，增长3.9%[33] - 公司总存款从2023年3月31日的140.6745亿美元下降到2024年3月31日的129.9688亿美元，下降7.6%[33] - 公司股东权益从2023年3月31日的12.8823亿美元增加到2024年3月31日的16.1491亿美元，增长25.4%[33] - 公司贷款总额从2023年3月31日的915.604亿美元增加到2024年3月31日的976.212亿美元，增长6.6%[37] - 公司投资证券从2023年3月31日的484.416亿美元下降到2024年3月31日的447.445亿美元，下降7.6%[33] - 公司借款从2023年3月31日的1亿美元增加到2024年3月31日的12亿美元，增长1100.0%[33] - 公司2024年第一季度通过银行定期融资计划（BTFP）借款1.05亿美元，利率为4.85%[65] 非利息收入与支出 - 2024年第一季度总非利息支出增加120万美元，从2023年同期的920万美元增至1040万美元[11] - 公司非利息收入从2023年第一季度的3925万美元下降到2024年第一季度的2140万美元，下降45.5%[33] - 公司2024年第一季度非利息收入为2140万美元，同比下降45.5%，主要由于利率互换终止收益减少[57][69] - 公司2024年第一季度非利息支出总额为10,397千美元，同比增长12.7%[76] - 员工薪资和福利支出为5,366千美元，同比增长5.9%[76] - 办公场所和设备支出为1,690千美元，同比增长26.1%[76] - 外部服务费用为1,132千美元，同比增长13.9%[76] - 专业费用支出为439千美元，同比增长28.4%[76] - 广告和股东关系支出为244千美元，同比增长36.3%[76] - 电话和数据通信支出为222千美元，同比增长11.0%[76] - 装甲车和快递服务支出为203千美元，同比增长23.0%[76] - 董事薪酬和费用支出为167千美元，同比下降31.0%[76] - 其他支出为439千美元，同比增长146.6%[76] 贷款与信用 - 2024年第一季度贷款总额增加6000万美元，达到9.76亿美元[21] - 公司贷款总额从2023年3月31日的915.604亿美元增加到2024年3月31日的976.212亿美元，增长6.6%[37] - 公司总贷款从2023年3月31日的9.16亿美元增长至2024年3月31日的9.76亿美元，增幅为7%[63] - 公司不良资产从2023年3月31日的420万美元增加到2024年3月31日的600万美元，占总资产比例从0.26%上升到0.37%[45] - 公司信用损失拨备从2023年3月31日的1.233亿美元增加到2024年3月31日的1.3157亿美元[46] - 公司2024年第一季度信贷损失拨备为1320万美元，占总贷款的1.35%，与2023年同期持平[64] - 2024年第一季度不良贷款占总贷款的比例为0.57%，不良资产占总资产的比例为0.37%[55] 投资与证券 - 2024年第一季度投资证券减少3700万美元，从2023年同期的4.84亿美元降至4.47亿美元[24] - 公司投资证券从2023年3月31日的484.416亿美元下降到2024年3月31日的447.445亿美元，下降7.6%[33] - 投资证券利息增加66.8万美元，平均投资证券增加1340万美元至4.8亿美元，收益率上升44个基点至3.68%[49] 资本与股东权益 - 2024年第一季度总股本增加3270万美元，达到1.61亿美元[21] - 2024年第一季度每股账面价值增加5.41美元，达到27.39美元[21] - 公司股东权益从2023年3月31日的12.8823亿美元增加到2024年3月31日的16.1491亿美元，增长25.4%[33] - 2024年第一季度股东权益为16.1491亿美元，每股账面价值为27.39美元[55] - 2024年第一季度一级杠杆比率为11.0%，普通股一级资本比率为16.1%[55] - 2024年第一季度贷款总额与存款总额的比例为75.1%[55] 其他 - 公司完成与MountainSeed的25.7亿美元分支销售回租交易，产生1990万美元的净收益[61][62] - 公司2024年第一季度存款利息支出增加72万美元，其中货币市场账户增加15.9万美元，定期存款增加58万美元[68]

股息支付与资本分配 - 公司支付现金股息的能力受到加州法律的限制，截至2023年12月31日，银行可用于股息分配的最大金额约为5800万美元[63] - 公司依赖银行的运营来支付股息、回购股票、偿还债务和资助运营，银行支付股息的能力取决于其运营的成功[112] - 2023年公司支付了5,862,000美元的现金股息，相比2022年的3,737,000美元有所增加[290] 贷款与信贷风险 - 银行对单一借款人的总担保贷款限额为4800万美元，无担保贷款限额为2900万美元[65] - 银行的商业房地产贷款总额若超过其总风险资本的300%，且在过去36个月内贷款余额增长超过50%，将受到更严格的监管审查[72] - 截至2023年12月31日，公司贷款组合中约92%的贷款发放给主要在北加州或内华达州北部开展业务或居住的借款人[84] - 截至2023年12月31日，公司总贷款组合中约77%由房地产担保，其中大部分为商业房地产[86] - 截至2023年12月31日，公司约13%的贷款被归类为农业贷款[103] - 公司贷款组合的地理集中度较高，主要集中在北加州和内华达州北部，缺乏地理多样化[84] - 公司依赖分析模型来估计信用损失和衡量金融工具的公允价值，模型的不准确性可能对业务产生重大不利影响[106] - 截至2023年12月31日，公司的商业房地产贷款占其总风险资本的242%，其中建设和土地开发贷款占54%[117] - 截至2023年12月31日，公司贷款组合净额为9.615亿美元，信用损失准备金为1290万美元[275] - 2023年贷款净额为9.486亿美元，较2022年的9.040亿美元增长4.9%[279] - 2023年信用损失准备金为277.5万美元，较2022年的130万美元增长113.5%[282] - 公司采用历史损失趋势和贷款组合的剩余合同期限来估计预期信用损失，并考虑了加州失业率、房价和GDP等经济指标[324] - 截至2023年12月31日，公司的非应计贷款占全部贷款中单独评估的部分，这些贷款代表借款人面临财务困难的情况[325] - 公司对所有贷款进行风险评级，并定期对超过10万美元的批评和分类贷款进行详细审查，以评估整体可收回性[328] 监管合规 - 银行的最新社区再投资法案（CRA）评级为“满意”，低于此评级将可能导致银行通过收购或开设新分支机构的方式增长被暂停[66] - 银行必须遵守《社区再投资法案》（CRA），以满足其当地社区的信贷需求，特别是低收入和中低收入社区[66] - 银行必须遵守《联邦储备法》和《联邦储备委员会条例W》，限制其与关联方之间的贷款和投资交易[67] - 银行必须遵守《银行保密法》和《美国爱国者法案》，以防止、检测和报告非法金融活动，如洗钱和国际毒品贩运[77] - 银行必须遵守《格拉姆-里奇-布莱利法案》（GLBA），保护消费者隐私，并确保客户信息的安全[78] - 公司面临监管风险，可能因违反法律法规而面临罚款、处罚和其他负面后果[115] 财务表现 - 2023年总资产为16.104亿美元，较2022年的16.210亿美元略有下降[279] - 2023年净利息收入为6979.4万美元，较2022年的5850.9万美元增长19.3%[282] - 2023年非利息收入为1072.2万美元，较2022年的1105万美元略有下降[282] - 2023年净收入为2977.6万美元，较2022年的2644.4万美元增长12.6%[284] - 2023年每股基本收益为5.08美元，较2022年的4.53美元增长12.1%[284] - 2023年存款总额为13.336亿美元，较2022年的14.578亿美元下降8.5%[279] - 2023年股东权益为1.473亿美元，较2022年的1.190亿美元增长23.8%[279] - 2023年公司净利润为29,776,000美元，同比增长12.6%[287] - 2023年其他综合收益为4,292,000美元，相比2022年的-38,356,000美元大幅改善[287] - 2023年总综合收益为34,068,000美元，相比2022年的-11,912,000美元显著增长[287] - 2023年经营活动产生的现金流量净额为38,338,000美元，相比2022年的56,885,000美元有所下降[293] - 2023年投资活动使用的现金流量净额为90,552,000美元，相比2022年的270,766,000美元大幅减少[295] - 2023年融资活动使用的现金流量净额为45,557,000美元，相比2022年的16,723,000美元增加[295] - 2023年现金及现金等价物减少97,771,000美元，年末余额为85,655,000美元[295] 竞争与市场风险 - 公司面临来自大型银行和其他金融机构的激烈竞争，尤其是在存款和贷款业务方面[104] - 公司股票交易价格可能波动或下跌，受多种因素影响，包括季度业绩波动、分析师报告和市场条件[121] - 公司股票交易量有限，可能导致价格波动和市场效率低下[124] 运营与战略 - 公司在2023年开设了位于加利福尼亚州奇科的新分行，并在2021年完成了对Feather River银行的收购[105] - 公司依赖存款作为主要资金来源，存款余额的减少可能会增加资金成本并减少净利息收入和净收入[94] - 公司投资证券的市值下降可能导致净收入和资本水平受到重大不利影响[97] - 公司面临利率变化带来的风险，利率上升可能导致借款人违约风险增加[91] - 公司依赖关键高管和员工，失去他们可能对公司前景产生重大不利影响[126] - 公司在加利福尼亚州运营13家分行，2023年4月在奇科开设了最新分行[301] 网络安全与第三方风险 - 公司面临网络安全风险，可能导致客户信息泄露、业务中断、声誉受损和财务损失[108] - 公司依赖第三方供应商进行数据处理，供应商的技术问题或网络安全漏洞可能影响公司的业务运营[110] 环境与气候变化风险 - 公司面临环境责任风险，可能因收购的房地产环境问题而承担高额清理和赔偿费用[114] - 气候变化可能对公司的业务和运营结果产生重大不利影响，包括客户需求下降和资产价值减少[127] 投资与证券 - 截至2023年12月31日，公司持有的联邦住房贷款银行（FHLB）股票价值为623.4万美元，较2022年的496.4万美元有所增加[314] - 截至2023年12月31日，公司持有的联邦储备银行（FRB）股票价值为137.1万美元，较2022年的136.4万美元略有增加[315] - 截至2023年12月31日，公司未持有任何待售贷款，而2022年待售的SBA贷款担保部分为230万美元[317] - 截至2023年12月31日，公司为他人服务的SBA政府担保贷款未偿还余额为1.13176亿美元，较2022年的1.33927亿美元有所下降[318] - 2023年12月31日，公司现金及现金等价物的公允价值为85,655,000美元，投资证券的公允价值为489,181,000美元，贷款净额的公允价值为923,500,000美元[386] - 2023年12月31日，存款的公允价值为1,334,314,000美元，回购协议的公允价值为23,054,000美元，借款的公允价值为86,100,000美元[386] - 2022年12月31日，现金及现金等价物的公允价值为183,426,000美元，投资证券的公允价值为444,703,000美元，贷款净额的公允价值为884,814,000美元[386] - 2022年12月31日，存款的公允价值为1,458,250,000美元，回购协议的公允价值为18,624,000美元，次级可延期利息债券的公允价值为7,770,000美元[386] - 2023年12月31日，公司持有的美国国债公允价值为688万美元，较2022年的970.7万美元下降29.1%[388] - 2023年12月31日，公司持有的住宅抵押贷款支持证券公允价值为2.359亿美元，较2022年的2.144亿美元增长10%[388] - 2023年12月31日，公司持有的商业抵押贷款支持证券公允价值为1.16亿美元，较2022年的9958万美元增长16.4%[388] - 2023年12月31日，公司持有的州及地方政府债券公允价值为1.304亿美元，较2022年的1.21亿美元增长7.8%[388] - 2023年12月31日，公司总资产公允价值为4.892亿美元，较2022年的4.467亿美元增长9.5%[388] - 2023年12月31日，公司持有的商业抵押贷款公允价值为27美元，损失为28美元[390] - 2023年12月31日，公司持有的住宅房地产公允价值为357美元，无损失[390] 其他房地产拥有（OREO） - 公司2023年其他房地产拥有（OREO）总额为357,000美元，较2022年增加357,000美元[344][345] - 公司2023年其他房地产拥有（OREO）处置收益为39,000美元，较2022年亏损37,000美元有所改善[344] - 公司2023年其他房地产拥有（OREO）新增440,000美元，处置83,000美元[345] - 公司2023年其他房地产拥有（OREO）销售收益为122,000美元，较2022年487,000美元有所下降[344] - 公司2023年其他房地产拥有（OREO）未进行减值[345] - 公司2023年其他房地产拥有（OREO）初始记录为公允价值减去销售成本[344] 无形资产与商誉 - 2023年公司无形资产摊销费用为237,000美元，预计未来五年摊销费用分别为201,000美元、172,000美元、153,000美元、138,000美元和120,000美元[347][348] - 公司商誉总额为5,502,000美元，未在2023年、2022年和2021年期间确认减值[349] - 公司2023年核心存款无形资产总额为2,263,000美元，累计摊销为1,271,000美元[348] 股票与期权 - 2023年公司股票薪酬费用为300,000美元，较2022年增加76,000美元[367] - 公司在2022年授予了117,000股普通股的期权，每份期权的公允价值基于Black-Scholes-Merton模型计算[369] - 2022年授予了1,650股限制性股票，每股公允价值为31美元，其中825股在2023年已完全归属，另外825股在2023年终止[369] - 2022年股票期权的预期寿命为6.1年，无风险利率为2.96%，年化波动率为31.8%，股息收益率为2.06%，加权平均公允价值为8.85美元[370] - 2023年公司通过行使股票期权获得339,000美元现金[290] - 2023年公司股票回购支出为154,000美元[297] 会计准则与准备金 - 公司于2023年1月1日采用了ASU 2016-03，即CECL方法，导致贷款损失准备金增加了529,000美元，未融资承诺准备金增加了257,000美元[374]

财务表现 - 公司2023年第三季度净收入为797万美元，同比增长10.3%[7] - 2023年前九个月净收入为2225.5万美元，同比增长19.5%[7] - 公司2023年前九个月的净收入为22,255千美元，较2022年同期的18,626千美元增长19.5%[14] - 公司2023年前九个月净收入为2230万美元，同比增长360万美元，主要得益于净利息收入增加1090万美元[121] - 2023年第三季度公司净利润为800万美元，同比增长742,000美元，主要得益于净利息收入增加200万美元和信贷损失准备金减少50万美元[139] 资产与负债 - 公司总资产从2022年底的16.21亿美元下降至2023年9月底的15.73亿美元，降幅为3%[5] - 贷款总额从2022年底的9.04亿美元增长至2023年9月底的9.49亿美元，增幅为5%[5] - 存款总额从2022年底的14.58亿美元下降至2023年9月底的14.02亿美元，降幅为3.8%[5] - 公司总资产在2023年9月30日为16亿美元，同比下降4820万美元，主要由于现金及等价物减少9290万美元[156] - 贷款总额在2023年9月30日为9.586亿美元，同比增长4670万美元，主要增长来自建筑贷款（1550万美元）和商业房地产贷款（1390万美元）[157] - 公司总存款从2022年12月31日的14.578亿美元略微下降至2023年9月30日的14.025亿美元，其中无息存款占比从52.6%降至52.5%[185] 利息收入与支出 - 2023年第三季度净利息收入为1773.9万美元，同比增长12.9%[7] - 2023年前九个月净利息收入为5212.8万美元，同比增长26.6%[7] - 净利息收入从2022年前九个月的4110万美元增加到2023年同期的5210万美元，增长1100万美元[123] - 公司2023年前九个月的净利息收入为52,128千美元，同比增长10,969千美元，净利息收益率为4.70%，较2022年同期的3.60%有所提升[128][130] - 2023年第三季度净利息收入为1,770万美元，同比增长200万美元，主要由于贷款利息收入增加260万美元，部分被利息支出增加100万美元所抵消[142] 非利息收入与支出 - 2023年第三季度非利息收入为231.3万美元，同比下降9.4%[7] - 2023年前九个月非利息收入为838万美元，同比下降5.5%[7] - 公司2023年前九个月的非利息收入为8,380千美元，同比下降488千美元，主要由于贷款销售收益下降2,454千美元[134][137] - 非利息收入在2023年第三季度为2313万美元，同比下降9.4%，主要由于贷款销售净收益下降339万美元（-96.0%）[154] - 非利息支出在2023年第三季度为9442万美元，同比增长15.2%，主要由于薪资和福利支出增加734万美元（16.8%）[155] 贷款与信用损失 - 公司2023年前九个月的贷款损失准备金为2,675千美元，较2022年同期的1,000千美元增加167.5%[14] - 公司2023年前九个月的信用损失准备金为2,675千美元，较2022年同期的1,000千美元增加1,675千美元，主要由于市场利率上升和经济活动减少[132] - 2023年第三季度信贷损失准备金为-20万美元，相比2022年同期的30万美元有所下降，主要由于两笔抵押贷款全额偿还导致特定准备金减少79.1万美元[151] - 截至2023年9月30日，公司信贷损失准备金为1294.7万美元，较2022年12月31日的1071.7万美元有所增加[169] - 2023年9月30日，公司不良贷款总额为432.9万美元，较2022年12月31日的117.2万美元增加了315.7万美元[172] 投资与证券 - 截至2023年9月30日，可供出售投资证券的未实现损失总额为76,186,000美元，净税收收益为22,521,000美元[44] - 截至2023年9月30日，公司持有411种证券，其中104种证券的损失持续时间少于12个月，307种证券的损失持续时间超过12个月[47] - 截至2023年9月30日，公司持有的投资证券中，294,492,000美元的摊销成本和249,793,000美元的估计公允价值被用于担保存款、回购协议和联邦储备银行借款[50] - 截至2023年9月30日，公司投资证券的公允价值为438,265千美元[103] - 2023年9月30日，公司投资证券总额为4.383亿美元，较2022年12月31日的4.447亿美元有所减少[179] 股东权益与股息 - 公司2023年第三季度每股基本收益为1.36美元，同比增长9.7%[7] - 2023年第三季度，公司基本每股收益为1.36美元，稀释每股收益为1.34美元[82] - 公司股东权益从2022年12月31日的1.19亿美元增加至2023年9月30日的1.199亿美元，主要得益于2230万美元的净收入[199] - 公司在2023年支付了每股0.25美元的季度现金股息，并在2022年支付了每股0.16美元的股息[200] 现金流 - 公司2023年前九个月的经营活动产生的净现金流为37,816千美元，较2022年同期的50,420千美元下降25%[14] - 公司2023年前九个月的投资活动净现金流为-68,429千美元，较2022年同期的-162,224千美元有所改善[14] - 公司2023年前九个月的融资活动净现金流为-62,246千美元，较2022年同期的65,344千美元大幅下降[17] - 公司2023年前九个月的现金及现金等价物减少了92,859千美元，期末余额为90,567千美元[17] 贷款组合 - 截至2023年9月30日，公司贷款总额为958,632,000美元，较2022年12月31日的911,949,000美元有所增加[51] - 公司贷款组合中，截至2023年9月30日，逾期90天及以上的贷款总额为16,175千美元，其中商业贷款逾期410千美元，农业贷款逾期8,292千美元[75] - 公司贷款组合中，商业房地产贷款占比最高，达55.3%，其次是农业贷款（13.7%）和汽车贷款（11.0%）[159] - 公司约77%的贷款组合为浮动利率贷款，其中21%的贷款与基准利率挂钩，通常在基准利率变化后1天至3个月内重新定价[160] 其他 - 公司于2023年1月1日采用ASU 2016-03，引入了当前预期信用损失（CECL）方法，导致贷款总额的累计调整增加了529,000美元，未融资承诺准备金增加了257,000美元[41] - 公司采用ASC 326后，信用损失准备金从2022年12月31日的10,717,000美元增加到2023年9月30日的12,947,000美元[51] - 公司采用ASU 2020-04，以应对LIBOR向新利率基准的过渡，但该标准对公司财务报表的影响不显著[42] - 公司采用ASU 2022-02，取消了不良债务重组的确认和计量指南，并加强了对财务困难借款人的贷款修改披露[43] - 公司预计未来四个季度的信用损失将基于历史损失趋势和贷款组合的剩余合同期限进行估算[51]

内部控制与披露 - 公司管理层（包括首席执行官和首席财务官）评估了截至2023年6月30日的披露控制和程序的有效性，并得出结论认为这些控制和程序是有效的[191] - 公司在截至2023年6月30日的季度内，未发生对其财务报告内部控制产生重大影响或可能产生重大影响的变更[192] - 公司于2023年8月9日提交了首席财务官和首席执行官的Sarbanes-Oxley法案第906条认证[209][210] 法律与索赔 - 公司及其子公司不时成为普通业务过程中产生的索赔和法律程序的当事方，但管理层认为这些程序的最终责任不会对公司的财务状况或整体运营结果产生重大不利影响[193] 股权与证券 - 公司未在2023年6月30日的季度内进行任何未注册的股权证券销售或使用收益[195] - 公司未在2023年6月30日的季度内发生任何高级证券违约[196] 信息披露 - 公司未在2023年6月30日的季度内披露任何其他信息[198] 董事退休协议 - 公司于2023年5月17日修订了Plumas Bank的董事退休协议，涉及Steven M. Coldani、Robert J. McClintock、Terrance J. Reeson和Daniel E. West[205][206][207][208]

内部控制与财务报告 - 公司管理层（包括首席执行官和首席财务官）评估了截至2023年3月31日的披露控制和程序的有效性，并得出结论认为这些控制和程序是有效的[173] - 公司在截至2023年3月31日的季度内，未发生对其财务报告内部控制产生重大影响或可能产生重大影响的变更[174] 法律程序与风险因素 - 公司及其子公司不时成为普通业务过程中产生的索赔和法律程序的当事方，但管理层认为这些程序的最终责任不会对公司的财务状况或整体运营结果产生重大不利影响[175] - 公司未在2022年年度报告中列出的风险因素之外新增任何重大风险因素[176] 股权证券与高级证券 - 公司未在报告期内进行任何未注册的股权证券销售或使用收益[177] - 公司未发生任何高级证券违约事件[178] 矿山安全与其他信息 - 公司未披露任何与矿山安全相关的信息[179] - 公司未提供其他信息[180] 文件提交与认证 - 公司提交了2023年5月3日签署的首席财务官和首席执行官的认证文件[187][188][189] - 公司提交了2023年5月3日签署的XBRL相关文件[190]

法律法规与监管要求 - 公司支付现金股息的能力受限于加利福尼亚州法律，且依赖于从银行收到的股息。截至2022年12月31日，根据加利福尼亚州金融法规，银行可用于股息分配的最大金额约为4910万美元[71] - 根据加利福尼亚州法律，银行对单一借款人的总担保贷款和无担保贷款分别限制为未受损资本和盈余的25%和15%。截至2022年12月31日，银行对单一借款人的总担保贷款限额为3430万美元，无担保贷款限额为2060万美元[73] - 银行的社区再投资法案（CRA）评级为“满意”，低于此评级可能导致银行通过收购或开设新分支机构实现增长的暂停[74] - 银行受《社区再投资法案》约束，该法案要求联邦银行监管机构评估存款机构在满足当地社区信贷需求方面的表现，包括低收入和中等收入社区[74] - 银行受《联邦储备法》和FRB的《W条例》限制，限制了银行与其关联方之间的某些贷款和投资交易的金额，并要求此类贷款提供一定水平的抵押品[76] - 银行受《银行保密法》和《美国爱国者法案》约束，要求银行防止、检测和报告非法金融活动，以防止洗钱、国际毒品贩运和恐怖主义[88] - 银行受《格拉姆-里奇-布莱利法案》约束，要求金融机构保护消费者隐私，并确保客户信息的安全性和机密性[89] - 公司、银行及其机构关联方可能因不安全和不可靠的业务行为或违反任何法律、规则或法规而受到联邦银行监管机构的潜在执法行动[90] 财务表现与资产状况 - 2022年总资产为16.21亿美元，较2021年的16.14亿美元略有增长[299] - 2022年净收入为2644.4万美元，较2021年的2100.9万美元增长25.9%[301] - 2022年贷款总额为9.14亿美元，贷款损失准备金为1071.7万美元[289] - 2022年净利息收入为5850.9万美元，较2021年的4693.4万美元增长24.7%[300] - 2022年非利息收入为1105万美元，较2021年的871.6万美元增长26.8%[300] - 2022年非利息支出为3259万美元，较2021年的2603.8万美元增长25.2%[301] - 2022年现金及现金等价物为1.83亿美元，较2021年的3.81亿美元下降52%[299] - 2022年投资证券为4.45亿美元，较2021年的3.06亿美元增长45.4%[299] - 2022年存款总额为14.58亿美元，较2021年的14.39亿美元增长1.3%[299] - 2022年股东权益为1.19亿美元，较2021年的1.34亿美元下降11.2%[299] - 2022年公司净收入为26,444,000美元，较2021年的21,009,000美元增长26%[302] - 2022年公司其他综合亏损为38,356,000美元，主要由于证券未实现亏损增加[302] - 2022年公司经营活动产生的现金流量净额为56,885,000美元，较2021年的-8,418,000美元大幅改善[304] - 2022年公司投资活动使用的现金流量净额为270,766,000美元，主要用于购买可出售投资证券[305] - 2022年公司融资活动产生的现金流量净额为16,723,000美元，主要来自存款增加[305] - 2022年公司现金及现金等价物减少197,158,000美元，年末余额为183,426,000美元[305] - 2022年公司支付现金股息3,737,000美元，较2021年的3,081,000美元有所增加[303] - 2022年公司股票期权行权收入为309,000美元，较2021年的265,000美元有所增加[303] - 2022年公司贷款损失准备金为1,300,000美元，较2021年的1,125,000美元有所增加[304] - 2022年公司折旧和摊销费用为1,899,000美元，较2021年的1,673,000美元有所增加[304] - 截至2022年12月31日，公司持有的联邦住房贷款银行（FHLB）股票价值为496.4万美元，较2021年的445万美元有所增加[320] - 截至2022年12月31日，公司持有的联邦储备银行（FRB）股票价值为136.4万美元，较2021年的135.8万美元略有增长[321] - 截至2022年12月31日，公司持有的SBA贷款待售部分为230万美元，较2021年的3130万美元大幅减少[323] - 截至2022年12月31日，公司为他人服务的SBA政府担保贷款未偿余额为1.33927亿美元，较2021年的1.09865亿美元有所增加[324] - 2022年12月31日，公司现金及现金等价物的公允价值为1.834亿美元，投资证券的公允价值为4.447亿美元[382] - 2022年12月31日，公司贷款净额公允价值为8.848亿美元，存款公允价值为14.5825亿美元[382] - 2022年12月31日，公司利率互换的公允价值为200万美元，持有待售贷款的公允价值为230万美元[382] - 2022年12月31日，公司美国国债的公允价值为970万美元，政府支持机构抵押贷款支持证券的公允价值为2.144亿美元[384] - 2022年12月31日，公司商业抵押贷款支持证券的公允价值为9958万美元，州及地方政府债券的公允价值为1.2107亿美元[384] - 2021年12月31日，公司商业房地产的公允价值为48.7万美元，确认了3.7万美元的减值损失[386] - 2022年12月31日，公司持有的可供出售投资证券的未实现损失总额为5418.3万美元，扣除1601.7万美元的税收优惠后，计入股东权益中的累计其他综合亏损[391] - 2022年12月31日，公司持有的美国国债证券的摊余成本为9950万美元，未实现损失为243万美元，公允价值为9707万美元[391] - 2022年12月31日，公司持有的美国政府支持机构抵押贷款支持证券（住宅）的摊余成本为2.38253亿美元，未实现损失为2405.9万美元，公允价值为2.14408亿美元[391] - 2022年12月31日，公司持有的美国政府机构抵押贷款支持证券（商业）的摊余成本为1.12142亿美元，未实现损失为1270.4万美元，公允价值为9958.1万美元[391] - 2022年12月31日，公司持有的州及政治分支机构债券的摊余成本为1.38541亿美元，未实现损失为1777.7万美元，公允价值为1.21007亿美元[391] - 2021年12月31日，公司持有的可供出售投资证券的未实现收益总额为166.6万美元，扣除49.3万美元的税收费用后，计入股东权益中的累计其他综合收益[392] - 2021年12月31日，公司持有的美国政府支持机构抵押贷款支持证券（住宅）的摊余成本为1.50646亿美元，未实现收益为163.6万美元，未实现损失为124.8万美元，公允价值为1.51034亿美元[392] - 2021年12月31日，公司持有的美国政府机构抵押贷款支持证券（商业）的摊余成本为5828.2万美元，未实现损失为106.8万美元，公允价值为5722.5万美元[392] - 2021年12月31日，公司持有的州及政治分支机构债券的摊余成本为9532万美元，未实现收益为259.2万美元，未实现损失为25.7万美元，公允价值为9765.5万美元[392] - 2021年，公司出售了29只可供出售投资证券，总收益为1998.1万美元，记录了20.9万美元的出售损失，其中25只证券实现了16.6万美元的出售收益，4只证券录得37.5万美元的出售损失[392] 贷款与风险管理 - 公司贷款组合中约77%由房地产担保，其中大部分为商业房地产[103] - 截至2022年12月31日，公司约90%的贷款组合集中在北加州和内华达州[100] - 公司预计实施CECL模型后，贷款损失准备金将增加50万至80万美元[121] - 公司预计CECL模型实施后，权益净额将减少35万至55万美元[121] - 公司预计CECL模型实施后，未承诺贷款准备金将增加25万至35万美元[121] - 公司约13%的贷款为农业贷款，受干旱和水资源分配影响较大[114] - 公司对贷款损失准备金的评估基于历史损失、内部资产分类、经济趋势、行业经验、地理集中度、抵押品价值等多种因素[336] - 公司将贷款分为多个投资组合段，包括商业贷款、农业贷款、房地产建设贷款、商业房地产抵押贷款、住宅抵押贷款等[337] - 公司对贷款进行风险评级，分为特别关注、次级和可疑三类，以评估贷款的可回收性和潜在损失[339][340][341] - 公司对贷款损失准备金的评估包括特定准备金（针对受损贷款）和一般准备金（针对未受损但存在潜在损失的贷款）[332] - 公司对受损贷款的评估基于预期未来现金流量的现值或抵押品的公允价值[333] - 公司对贷款损失准备金的评估考虑了经济趋势、失业率等关键经济指标对借款人还款能力的影响[345] - 商业房地产抵押贷款通常比其他房地产投资组合具有更高的固有损失风险，尤其是土地和建筑贷款[346] - 建筑和土地开发贷款通常比其他房地产投资组合具有更高的固有损失风险，建筑行业趋势和房地产价值趋势显著影响这些贷款的信用质量[348] - 汽车贷款组合通常由大量小额贷款组成，经济趋势如失业率等关键经济指标与这些贷款的信用质量密切相关[349] - 公司对表外承诺的损失估计使用历史数据和利用率假设，截至2022年12月31日，这些承诺的损失准备为34.1万美元[351] - 截至2022年12月31日，公司没有其他房地产拥有（OREO），而2021年12月31日的OREO总额为48.7万美元[352] - 2022年、2021年和2020年，公司记录的OREO销售损失分别为3.7万美元、2千美元和9千美元[352] - 2022年、2021年和2020年，公司的无形资产摊销费用分别为28.4万美元、24.6万美元和19.9万美元[353] - 2022年12月31日，核心存款无形资产的账面总额为226.3万美元，累计摊销为103.4万美元[354] - 公司预计2022年贷款损失准备金将增加50万至80万美元，净税后权益下降预计在35万至55万美元之间[375] - 公司预计未承诺贷款准备金将增加25万至35万美元，净税后权益下降预计在17.5万至25万美元之间[375] 竞争与市场风险 - 公司面临来自大型银行和金融科技平台的激烈竞争，可能影响盈利能力[116] - 公司过去七年通过收购和开设新分支机构扩展市场，未来可能继续采取类似策略[117] - 公司预计利率变化可能导致净利息收入压缩，影响盈利能力[107] - 公司面临自然灾害风险，尤其是加州和内华达州的地震、火灾和干旱[112] - 公司通过PPP计划发放了2,256笔贷款，总金额为1.97亿美元，BFR发放了562笔贷款，总金额为6000万美元[140] - 公司依赖银行的运营来支付股息、回购股票、偿还债务和资助运营[131] - 公司面临网络安全风险，可能导致客户数据泄露、业务中断和声誉损害[125] - 公司依赖第三方供应商进行数据处理，供应商的网络安全漏洞可能导致数据被盗或业务中断[128][129] - 公司投资证券的市值下降可能导致收益和股东权益的损失[133] - 公司面临环境责任风险，特别是在收购的房地产中可能存在的环境污染问题[136] - 公司参与PPP贷款计划可能面临合规风险和诉讼风险[139] - 公司股票交易价格可能波动或下跌，受多种因素影响[141] - 公司依赖关键高管和员工，失去他们可能对公司前景产生重大不利影响[148] - 气候变化可能对公司业务和运营结果产生重大不利影响[149] 税务与薪酬 - 2022年和2021年，公司未确认与所得税相关的重要变化，包括未确认的税收优惠和应计利息及罚款[365] - 2022年、2021年和2020年，公司股票期权补偿费用分别为22.4万美元、20.8万美元和23.8万美元[370] - 2022年公司授予了117,000股普通股的期权，2020年授予了5,000股，2022年授予了1,650股限制性股票，每股公允价值为31美元，补偿成本总计21,000美元[372] - 2022年公司股票期权的加权平均公允价值为8.85美元，2020年为5.92美元[372]