Fintech giant SoFi Technologies (NASDAQ:SOFI) silenced its skeptics again by posting another stellar quarterly report and blowing past expectations across both lines. Yet, SOFI stock remains surprisingly unmoved, having shed more than 10% in the past week alone. Nevertheless, its robust financial health, looming interest rate cuts, and dynamic growth in its financial services division make it a buy at current prices. SoFi had a forgettable run at the stock market over the past year, trading 74% behind its a ...

SoFi stock continues to drop despite an impressive second-quarter report. The stock market is filled with mystery. One stock that consistently piques my curiosity is financial services and banking platform SoFi (SOFI -1.65%). Over the last few years SoFi has managed to disrupt the financial services industry by aggressively acquiring customers -- particularly in the desirable Gen Z and millennial demographics. The company's second-quarter earnings demonstrated that management's growth plan continues to take ...

公司股价表现 - SoFi Technologies股票今年下跌20% 而市场在飙升 2024年对其投资者来说是痛苦的一年 股票较2021年的历史高点下跌了71% [1] 公司业务概况 - SoFi将自己定位为一站式数字消费金融商店 拥有广泛的产品 包括支票和储蓄账户 投资经纪 信用卡 个人贷款 学生再融资贷款和抵押贷款 上季度对有息存款支付平均4.24%的利息 [3] - SoFi会员数量增长迅速 第二季度达到877万 同比增长40% 自2021年初的228万增长至今 现有210亿美元的消费者存款 上季度为资产负债表增加22亿美元 2022年初才获得银行牌照 [4] 公司贷款业务 - SoFi向客户提供个人贷款 学生贷款和住房贷款 目前资产负债表上的大部分贷款是个人贷款 上季度冲销率从第一季度的3.45%上升到3.84% 管理层称在模型范围内且贷款表现优于2017年 [5] - SoFi的净息差在第二季度略微扩大到5.83% 表明银行业务运行平稳 但要关注个人贷款净冲销的走势 [6] 公司盈利情况 - SoFi仅在过去三个季度从净亏损转为正净收入 从未实现过季度净收入超过1亿美元 现在随着冲销率上升 华尔街对未来几年利润改善持悲观态度 [7] 公司股票投资价值 - 投资者对SoFi的前景相当悲观 股票较2021年的峰值下跌71% 但这是被误导的 管理层仍在积极投入以获取客户 上季度营销支出接近2亿美元 客户数量增长迅速 [8] - SoFi金融服务部门上季度净收入为1.76亿美元 同比增长80% 为其他金融机构外包数字银行软件的技术平台每季度产生9500万美元的高利润收入 业务多元化 [9] - SoFi目前的预期市盈率为80 高于平均快速增长股票的30 - 40 2024年净收入预计仅为1.75 - 1.85亿美元 但公司仍在大力投入营销获取新客户抑制了盈利能力 [10] - 只要公司继续健康地增长会员和收入 同时保持略为正的净收入 投资者应该对SoFi的业务轨迹感到满意 现在看起来是购买股票的好时机 [11]

文章核心观点 - SoFi Technologies公司交出了又一份亮眼的财报,但股价却下跌 [1][2] - 公司在2024年第二季度交出了亮眼的业绩,超出了内部指引和华尔街预期 [3] - 公司的贷款业务在第二季度表现优于第一季度,各类贷款业务均有增长 [4] - 公司的金融服务业务表现出色,产品数量和收入均大幅增长 [5] - 公司正在积极拓展业务,如推出Zelle转账功能和10%返现优惠等新功能 [6] - 公司的投资工具也在不断完善,资产管理规模大幅增长 [7] - 公司的科技平台业务正在成为"金融服务领域的AWS" [8] 根据目录分别总结 公司业绩 - 公司2024年第二季度调整后收入同比增长22%至5.97亿美元,净利润为1700万美元 [3] - 公司新增643,000名会员,总会员数达到880万,新增近10万个产品,总产品数达1280万 [3] - 公司每股收益为0.01美元,超出分析师预期 [3] - 公司各业务板块均实现盈利 [3] 贷款业务 - 公司贷款业务收入同比增长3%,产品数量增长19% [4] - 个人贷款、学生贷款和房贷业务的发放量分别增长12%、86%和71% [4] 金融服务业务 - 公司金融服务业务产品数量同比增长39%,收入增长80% [5] - 公司正在从贷款业务向金融服务业务转型,这些非贷款业务同比增长46% [5] 业务拓展 - 公司推出Zelle转账功能和10%返现优惠等新功能 [6] - 公司的投资工具不断完善,资产管理规模增长58% [7] - 公司的科技平台业务正在成为"金融服务领域的AWS" [8]

文章核心观点 - SoFi是一家专注于个人金融服务的新兴金融科技公司,其业务从最初的学生贷款业务发展到涵盖银行、信用卡、投资、保险等多个领域 [2][6] - 公司的用户群主要为年轻专业人士,用户粘性较强,产品交叉销售效果良好 [6][7][8] - 公司的收入结构正在从以贷款为主向金融服务和技术平台业务转变,这有利于降低收益波动性,提高收入稳定性 [13][14] - 公司最近几个季度的财务表现有所好转,预计未来几年内将实现持续盈利 [15][17][19][21] - 公司的估值虽然较高,但如果未来业绩持续增长,估值水平仍有进一步提升空间 [24] 公司业务概况 - 公司最初是一家学生贷款refinancing公司,后来逐步拓展到银行、信用卡、投资等多个个人金融服务领域 [6] - 公司的用户群主要为年轻专业人士,用户粘性较强,有较好的产品交叉销售效果 [6][7][8] - 公司的收入结构正在从以贷款为主向金融服务和技术平台业务转变,有利于降低收益波动性 [13][14] 财务表现 - 公司最近几个季度的财务表现有所好转,预计未来几年内将实现持续盈利 [15][17][19][21] - 公司的收入增长保持良好,毛利率也有所提升,显示其盈利能力正在不断增强 [17][20] - 公司预计2024年全年净利润将近2亿美元,业绩增长前景良好 [21] 估值分析 - 公司当前估值较高,市盈率约38倍,但如果未来业绩持续增长,估值水平仍有进一步提升空间 [24] - 假设公司未来几年保持25%左右的收入增长率,并控制好成本,2025年净利润有望达到4亿美元左右,对应的市盈率仅17.5倍 [24] 风险提示 - 经济下行和贷款违约风险:作为个人贷款业务的大玩家,公司容易受到经济周期波动的影响 [25] - 监管风险:金融服务行业受监管严格,监管变化可能对公司业务和盈利产生重大影响 [25] - 竞争风险:金融科技行业竞争激烈,如果公司被竞争对手赶超,将对其增长和盈利能力造成不利影响 [25]

文章核心观点 - SoFi Technologies公司的盈利前景有明显改善,股价表现强劲,分析师对其盈利预期不断上调 [1][2][4] - 公司当前季度和全年的盈利预测值较去年同期大幅上升,分析师对其前景持乐观态度 [5][7] - 过去一个月内,公司当前季度和全年的盈利预测值均有明显上调,Zacks一致预测也相应提高 [6][8] - 得益于盈利预测的改善,公司目前被评为Zacks 1(强烈买入)评级,历史表现良好 [9][10] 根据相关目录分别进行总结 当前季度盈利预测 - 公司当前季度预计每股收益为0.03美元,较去年同期增长200% [5] - 过去30天内,有3家分析师上调了当前季度预测,2家下调,Zacks一致预测上升19.79% [6] 全年盈利预测 - 公司全年预计每股收益为0.09美元,较去年同期增长125% [7] - 过去一个月内,有5家分析师上调了全年预测,无下调,Zacks一致预测上升13.75% [8]

Dilok Klaisataporn I have given a buy recommendation three times for SoFi Technologies (NASDAQ:SOFI). My first two recommendations called this financial institution a speculative buy here and here. In my last buy recommendation, I called the stock "a buy for risk-taking investors." So far, two of those recommendations have yet to pay off. My first buy recommendation is down 41.60% compared to the S&P 500's (SPX) rise of 23.93%. My second recommendation is down 0.53% compared to the S&P 500's 11.72% rise. My ...

Parkev Tatevosian, CFA has no position in any of the stocks mentioned. The Motley Fool has no position in any of the stocks mentioned. The Motley Fool has a disclosure policy. Parkev Tatevosian is an affiliate of The Motley Fool and may be compensated for promoting its services. If you choose to subscribe through his link, he will earn some extra money that supports his channel. His opinions remain his own and are unaffected by The Motley Fool. ...

1 08:00 1004 I t 1 100 I E 1 E Rich Fury Introduction SoFi (NASDAQ:SOFI) just reported what turned out to be one of, if not, the best quarter in the history of the company, beating analyst estimates in Revenue, EPS, and guidance. This is despite a challenging macro environment with low consumer sentiment, high interest rates, and high inflation. And despite the triple beat on earnings — which the company has delivered multiple times over the course of its time as a publicly traded company — SoFi only traded ...

公司财务展望相关 - 高盛分析师Michael Ng重申对Sofi Technologies Inc SOFI的中性评级目标价为7.50美元公司将全年净收入预期上调至1.75亿 - 1.85亿美元（之前为1.65亿 - 1.75亿美元）[1] - Ng提高了2024、2025和2026财年的营收预估平均5%以反映公司对个人贷款和金融服务的最新展望[7] - Ng预计2024财年营收25.2亿美元（之前25.0亿美元）每股收益0.11美元（之前0.08美元）2025财年营收30.2亿美元（之前28.7亿美元）每股收益0.25美元（之前0.12美元）2026财年营收38.1亿美元（之前34.9亿美元）每股收益0.56美元（之前0.35美元）[8] 公司业务运营相关 - 分析师称随着公司将资本结构优化为使用低成本存款作为资金来源并改善金融服务板块内信用卡和投资产品的单位经济效益2024年全年调整后的EBITDA利润率应持续上升至25%[2] - 金融服务增长主要由于SoFi Money内更高的存款和支出水平带来的盈利改善SoFi Invest内更显著的资产管理规模（AUM）以及信用卡支出的增加公司季度末存款总计230亿美元（2024财年第一季度为216亿美元）Ng指出存款持续增长以减少对仓库融资的依赖[3] - 第二季度3.39亿美元的贷款收入超过高盛预估的2.84亿美元以及共识的3.00亿美元这是由约10亿美元的个人贷款发放额（42亿美元对比高盛预估和共识的32亿美元）所推动公司在保持严格的承销标准的同时推动了贷款发放增长[4] - 公司第二季度90天个人贷款拖欠率降至64个基点（第一季度为72个基点）鉴于公司个人贷款年化净冲销率为3.84%（较第一季度的3.45%上升）在本季度6900万美元的逾期贷款资产出售使其表现较好（经调整后约为5.4%）贷款表现仍将是关注焦点[5] - 尽管对消费者健康的担忧增加但个人贷款发放量42亿美元远高于高盛和Visible Alpha共识的32亿美元公司客户群倾向于优质客户另外公司将2024年技术平台板块增长预期下调至中高百分比（之前为同比20%增长）因为大型交易的启动比预期要长特别是在拉丁美洲[6] - 公司金融服务板块增长和存款增长的前景提高以及公司连续第三个季度实现GAAP净收入为正等其他前景令人鼓舞[7] 公司股价相关 - 截至周三的最新检查SOFI股价上涨4.04%至7.725美元[8]