财务业绩 - 2024年第三季度销售额为36.033亿美元，2023年同期为39.056亿美元；前九个月销售额为104.907亿美元，2023年同期为105.515亿美元[13] - 2024年第三季度净利润为2.288亿美元，2023年同期为4.316亿美元；前九个月净利润为8.64亿美元，2023年同期为8.509亿美元[13] - 2024年第三季度归属于公司的净利润为1.998亿美元，2023年同期为4.307亿美元；前九个月为8.346亿美元，2023年同期为8.456亿美元[13] - 2024年第三季度其他综合收益为1.14亿美元，2023年同期亏损1.059亿美元；前九个月为0.127亿美元，2023年同期为0.07亿美元[15] - 2024年第三季度综合收益为3.428亿美元，2023年同期为3.257亿美元；前九个月为8.767亿美元，2023年同期为8.579亿美元[15] - 2024年第三季度归属于公司的综合收益为3.135亿美元，2023年同期为3.255亿美元；前九个月为8.473亿美元，2023年同期为8.525亿美元[15] - 2024年第三季度基本每股收益为0.96美元，2023年同期为1.99美元；前九个月为3.98美元，2023年同期为3.91美元[13] - 截至2024年9月30日九个月，净收入（含非控股权益）为8.64亿美元，2023年同期为8.509亿美元[20] - 2024年，其他综合收益（税后）为1.14亿美元[25] - 2024年，非控股权益贡献为270万美元[27] - 2024年前三季度，净收入（含非控股权益）为8.657亿美元，较2022年的8.512亿美元有所增加[30][32] - 2024年前三季度，其他综合收入（损失）净额为1270万美元[32] - 2024年第三季度和前三季度，美洲地区净销售额分别下降11.0%和1.8%，主要因财务销量下降和外币不利影响[173][174][176] - 2024年第三季度和前三季度美洲地区财务销量分别下降15.6%和5.7%，部分因美国合同酿造业务量减少[173][175][177] - 2024年第三季度和前三季度美洲地区息税前利润分别下降26.8%和3.5%，主要因财务销量下降和成本上升[173][178][179] - 2024年第三季度和前三季度EMEA&APAC地区净销售额分别增长5.1%和6.5%，得益于价格和销售组合有利及外币影响[181][183][185] - 2024年第三季度和前三季度EMEA&APAC地区财务销量分别下降3.0%和1.0%，主要因西欧市场需求疲软[181][184][186] - 2024年第三季度EMEA&APAC地区息税前利润下降23.6%，前三季度增长14.6%[181][187][188] - 2024年第三季度和前三季度未分配部分非经营净支出分别增加70.4%和4.8%，主要因加拿大养老金计划年金购买产生结算损失[191][193][194] - 2024年第三季度和前三季度未分配部分息税前亏损分别增加957.1%和减少43.4%[191] - 2024年第三季度净销售额30.427亿美元，同比下降7.8%；前九个月净销售额88.914亿美元，同比下降0.2%[144] - 2024年第三季度财务销量20629百升，同比下降12.3%；前九个月财务销量61033百升，同比下降4.5%[144] - 2024年第三季度净利润2.288亿美元，同比下降47.0%；前九个月净利润8.64亿美元，同比增长1.5%[144] - 2024年第三季度净销售额下降主要因财务销量降低，价格和销售组合有利影响部分抵消；前九个月同理[155][157] - 2024年第三季度商品销售成本下降5.7%，主要因财务销量降低，每百升商品销售成本上升部分抵消；前九个月下降3.2%，原因相同[161][162] - 2024年第三季度营销、一般和行政费用下降8.3%，主要因营销投资降低和激励薪酬费用减少；前九个月下降1.4%，因激励薪酬费用降低，营销投资增加部分抵消[164][165] - 2024年第三季度其他经营收入（费用）净额亏损6580万美元，主要因决定关闭或出售美国精酿业务及相关设施[144][166] - 2024年第三季度非经营费用净额增加148.5%，前九个月增加37.2%，主要因利息费用增加[167][168] - 2024年前三季度和前九个月有效税率高于上年，部分因对递延所得税资产计提估值准备、强制赎回NCI负债增加及离散税收优惠减少[169] - 2024年第三季度和前九个月外汇变动对净销售额、商品销售成本、营销等费用及税前收入有不同影响[145][146][147][149][150][151] - 2024年前三季度归属非控股股东的净利润分别增加2810万美元和2410万美元[172] 资产负债情况 - 截至2024年9月30日，现金及现金等价物为10.217亿美元，2023年12月31日为8.689亿美元[18] - 截至2024年9月30日，总负债为130.676亿美元，2023年12月31日为129.4亿美元[18] - 截至2024年9月30日，公司股东权益为133.453亿美元，2023年12月31日为131.96亿美元[18] - 截至2024年9月30日，股东权益总额为135.255亿美元，2023年同期为134.598亿美元[22][28] - 截至2024年9月30日，股东权益总额为135.255亿美元，较2022年12月31日的129.152亿美元有所增长[30][32] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，应收账款坏账准备分别为1340万美元和1270万美元[47] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，供应商融资计划未偿余额分别为1.728亿美元和1.475亿美元[48] - 截至2024年9月30日，RMMC/RMBC总资产2.093亿美元，总负债2400万美元；其他合并可变利益实体（VIE）总资产370万美元，总负债350万美元[65] - 截至2024年9月30日，公司存货净额8.333亿美元，较2023年12月31日的8.023亿美元有所增加[66] - 截至2024年9月30日，公司商誉余额为53.176亿美元，较2023年12月31日减少770万美元[67] - 截至2024年9月30日，无形资产总值142.752亿美元，净值124.08亿美元；2023年12月31日总值143.924亿美元，净值126.146亿美元，变化主要因处置美国精酿业务品牌及外汇汇率影响[71][72] - 截至2024年9月30日，经营租赁使用权资产1.977亿美元，总负债2.127亿美元；融资租赁使用权资产6270万美元，总负债6890万美元[79] - 截至2024年9月30日，长期债务总额62.03亿美元，短期借款及长期债务当期部分3770万美元；2023年12月31日分别为53.121亿美元和9.118亿美元[81] - 截至2024年9月30日，跨境跨币种现金池银行透支2240万美元，银行现金1.262亿美元，净正头寸1.038亿美元；2023年12月31日分别为1650万美元、7550万美元、5900万美元[84] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，长期债务公允价值分别约为60亿美元和59亿美元[86] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，公司衍生品资产（负债）公允价值分别为3.66亿美元和9800万美元[97] - 截至2024年9月30日，指定为套期工具的衍生品公允价值为4.02亿美元，未指定为套期工具的衍生品公允价值为1.9亿美元[100] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，诉讼、其他纠纷和环境相关的应计或有负债分别为7230万美元和7020万美元[112] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，公司担保相关负债分别为3470万美元和3690万美元[116] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，Kaiser相关应计负债分别为1050万美元和1180万美元[117] - 截至2024年9月30日，累计其他综合收益（损失）为 - 11.071亿美元，较2023年12月31日的 - 11.163亿美元有所变化[121][122] - 截至2024年9月30日，美洲地区总资产为228.151亿美元，EMEA&APAC地区为38.202亿美元，合并总资产为266.353亿美元[134] - 截至2024年9月30日，约58%的现金及现金等价物位于美国境外，主要以外国货币计价[197] - 截至2024年9月30日，公司现金及现金等价物总额为10.217亿美元，高于2023年12月31日的8.689亿美元和2023年9月30日的8.017亿美元[201] 股份与股息 - 2024年，股份回购计划支出6270万美元[26] - 2024年，宣布股息为9200万美元，2023年为9000万美元[22][28] - 2024年第三季度和前三季度，分别回购116.0707万股和750.0489万股，总成本分别为6270万美元和4.372亿美元[44] - 2024年7月18日，董事会宣布每股0.44美元股息，9月20日支付，前三季度宣布每股股息1.32美元[41] - 2024年和2023年前三季度，基于股份奖励的反稀释证券分别为130万股和60万股[40] 业务收购与处置 - 2023年8月7日，公司以7700万美元收购Blue Run Spirits, Inc. 75%股权，拓展烈酒业务[49] - 2024年9月26日，公司为两个加拿大养老金计划购买年金合同，转移约3.44亿美元养老金计划负债，第三季度记录3400万美元结算损失[51] - 2024年9月30日止三个月，公司对Cobra Beer Partnership, Ltd.历史会计错误进行调整，重新分类6500万美元，其中4900万美元重分类至应付账款和其他流动负债，1600万美元重分类至可赎回非控制性权益[53] - 2024年10月21日，公司完成CBPL收购，现金支付8900万美元[54][61] - 2024年10月，公司对ZOA Energy, LLC追加投资5300万美元，持股比例增至51%，交易将作为企业合并处理[63] - 2024年9月30日止三个月，公司剥离部分美国精酿业务，并分配部分商誉至处置组[68] - 2023年第三季度，公司出售加拿大Truss LP 57.5%的控股权，业务合并终止时确认损失1110万美元[131][143] - 2024年第三季度，公司决定关停或出售部分美国精酿业务及相关设施，确认处置业务损失4110万美元，预计2024年第四季度和2025年第一季度将继续产生约9500万至1.15亿美元的重组费用[130][142] 现金流情况 - 截至2024年9月30日九个月，经营活动提供的净现金为14.158亿美元，2023年同期为16.045亿美元[20] - 截至2024年9月30日九个月，投资活动使用的净现金为5.303亿美元，2023年同期为6.685亿美元[20] - 截至2024年9月30日九个月，融资活动使用的净现金为7.448亿美元，2023年同期为7.286亿美元[20] - 2024年前9个月经营活动提供的净现金为14.158亿美元，较2023年同期的16.045亿美元减少1.887亿美元[198] - 2024年前9个月投资活动使用的净现金为5.303亿美元，较2023年同期的6.685亿美元减少1.382亿美元[199] - 2024年前9个月融资活动使用的净现金为7.448亿美元，较2023年同期的7.286亿美元增加0.162亿美元[200] 套期会计与衍生品 - 2024年第三季度，现金流套期会计对其他综合收益（损失）的税前影响为损失3.81亿美元，2023年同期为收益6.77亿美元[102] - 2024年前九个月，现金流套期会计对其他综合收益（损失）的税前影响为收益1600万美元，2023年同期为收益5220万美元[102] - 2024年第三季度，净投资套期会计对其他综合收益（损失）的税前影响为损失3360万美元，2023年同期为收益2700万美元[103] - 2024年前九个月，净投资套期会计对其他综合收益（损失）的税前影响为损失2210万美元[104] - 截至2024年9月30日，公司预计在未来12个月内将其他综合收益中约300万美元（税前）净损失重分类至收益[106] - 2024年第三季度商品掉期衍生品收入损失1310万美元，2023年同期收益3560万美元；202

净销售额相关 - 2024年第三季度净销售额下降7.8%[1][2][9][11] - 2024年净销售额较2023年预计下降约1%[42] - 2024年第三季度销售额为36.033亿美元 2023年同期为39.056亿美元[57] - 2024年第三季度净销售额为30.427亿美元 2023年同期为32.984亿美元[57] - 2024年净销售额2345.0百万美元较2023年下降11.0百万美元降幅7.4%[60] - EMEA&APAC地区第三季度净销售额为7.044亿美元较2023年同期增长5.1%[31] - 2024年前三季度EMEA&APAC净销售额为1842.4美元较2023年前三季度增长6.5%[62] 利润相关 - 美国GAAP所得税前收入3.314亿美元下降39.1%[2][9] - 基础（非GAAP）所得税前收入4.795亿美元按固定汇率计算下降8.7%[2] - 美国GAAP归属于公司的净收入1.998亿美元摊薄后每股0.96美元基础（非GAAP）摊薄后每股收益1.80美元下降6.2%[2] - 2024年第三季度净收入为1.998亿美元 2023年同期为4.307亿美元[57] - 2024年第三季度基本每股净收入为0.96美元 2023年同期为1.99美元[57] - 2024年前九个月净利润（含非控股权益）为864.0百万美元2023年为850.9百万美元[59] - 2024年前三季度按美国通用会计准则（U.S. GAAP）报告的净收入（亏损）归属于MCBC为8.346亿美元[86] - 2024年前三季度非GAAP调整后的净收入（亏损）归属于MCBC为9.814亿美元[86] - 2024年三季度按美国通用会计准则（U.S. GAAP）报告的净收入（亏损）归属于MCBC为1.998亿美元[84] - 2024年三季度非GAAP调整后的净收入（亏损）归属于MCBC为3.744亿美元[84] - 2023年三季度按美国通用会计准则（U.S. GAAP）报告的净收入（亏损）归属于MCBC为4.307亿美元[85] - 2023年三季度非GAAP调整后的净收入（亏损）归属于MCBC为4.185亿美元[85] - 2024年前三季度末，按非GAAP标准计算，归属于MCBC的净收入为9.22亿美元[87] - 2024年前三季度末，按非GAAP标准计算，摊薄每股收益为4.24美元[87] - 2024年三季度末，美洲地区未分配前的税前利润为3.538亿美元，EMEA&APAC地区为0.516亿美元，未分配为 - 0.74亿美元，综合为3.314亿美元[88] - 2024年前三季度末，美洲地区未分配前的税前利润为11.615亿美元，EMEA&APAC地区为1.218亿美元，未分配为 - 1.266亿美元，综合为11.567亿美元[89] 财务量相关 - 美国财务量下降17.9%[3] - 美洲地区第三季度财务量为14.695较2023年第三季度下降15.6%[25] - 2024年第三季度美洲金融量为14.695百万公升较2023年第三季度下降15.6%[65] - 2024年第三季度EMEA&APAC金融量为5.938百万公升较2023年第三季度下降3.0%[65] - 2024年第三季度全球金融量为20.629百万公升较2023年第三季度下降12.3%[65] - 2024年前三季度美洲金融量为45.001百万公升较2023年前三季度下降5.7%[66] - 2024年前三季度EMEA&APAC金融量为16.039百万公升较2023年前三季度下降1.0%[66] - 2024年前三季度全球金融量为61.033百万公升较2023年前三季度下降4.5%[66] 指引相关 - 将2024年顶线指引从之前的低个位数增长下调约1%[4] - 重新确认基础稀释每股收益指引为中个位数增长并缩窄至高区间[4] - 2024年基础稀释每股收益较2023年中个位数增长[43] - 2024年基础自由现金流为12亿美元上下浮动10%[44] 地区业绩相关 - 美洲地区第三季度净销售额为23.45亿美元较2023年同期下降11.0%[23] - EMEA&APAC地区第三季度净销售额为7.044亿美元较2023年同期增长5.1%[31] - 2024年三季度末，美洲地区未分配前的税前利润为3.538亿美元，EMEA&APAC地区为0.516亿美元，未分配为 - 0.74亿美元，综合为3.314亿美元[88] - 2024年前三季度末，美洲地区未分配前的税前利润为11.615亿美元，EMEA&APAC地区为1.218亿美元，未分配为 - 1.266亿美元，综合为11.567亿美元[89] 成本相关 - 2024年全年每百升基础销货成本预计高于2023年[45] - 2024年销货成本1403.1百万美元较2023年上升9.6百万美元涨幅4.3%[60] 费用相关 - 管理、营销及行政（MG&A）费用预计低于2023年[46] 现金相关 - 前九个月经营活动提供的现金净额为14.158亿美元较去年减少1.887亿美元[36] - 2024年前九个月经营活动提供的净现金为1415.8百万美元2023年为1604.5百万美元[59] - 2024年前九个月投资活动使用的净现金为530.3百万美元2023年为668.5百万美元[59] - 2024年前九个月融资活动使用的净现金为744.8百万美元2023年为728.6百万美元[59] - 2024年9月30日现金及现金等价物为1021.7百万美元2023年12月31日为868.9百万美元[58] - 截至2024年9月30日总债务为62.407亿美元现金及现金等价物总计10.217亿美元净债务为52.19亿美元[38] - 2024年9月30日止的三个月美国通用会计准则下的净收入为228.8 2023年同期为431.6[96] - 2024年9月30日止的三个月利息支出（收入）净额为93.1 2023年同期为48.8[96] - 2024年9月30日止的三个月所得税支出（收益）为102.6 2023年同期为112.4[96] - 2024年9月30日止的三个月折旧及摊销为175.4 2023年同期为168.7[96] - 2024年9月30日止的三个月非GAAP调整为92.4 2023年同期为 - 18.6[96] - 2024年9月30日止的三个月非GAAP基础的EBITDA为692.3美元2023年同期为742.9美元[96] - 2024年9月30日，净债务为52.19亿美元，非GAAP标准下的潜在EBITDA为24.847亿美元，净债务与潜在EBITDA比率为2.10[95] - 2024年前三季度末，按美国通用会计准则计算的经营活动提供（使用）的净现金为14.158亿美元，按非GAAP标准计算的潜在自由现金流为8.56亿美元[93] 股权相关 - 前九个月通过股息和股票回购向股东返还7.17亿美元现金[7] 非GAAP指标相关 - 公司使用非GAAP财务指标用于运营和财务决策等多方面[70] - 公司认为非GAAP调整项目是评估持续业务表现的必要调整[72] - 公司在财报中提供了按项目的与美国通用会计准则（U.S. GAAP）指标的调节[84] - 公司无法合理预测非GAAP调整项目对美国通用会计准则（U.S. GAAP）指标的实际影响所以不提供相关调节[83] 其他业务活动相关 - 2024年10月21日完成CBPL收购 现金支付8900万美元[47] - 2024年10月对ZOA Energy, LLC增加投资5300万美元 持股达51%[48] 税率相关 - 第三季度美国GAAP有效税率上升部分归因于1640万美元的估值备抵金[18] - 2024年三季度，按美国通用会计准则计算的有效税率为31%，按非GAAP标准计算为24%[92] 品牌份额相关 - 核心品牌Coors Light Miller Lite和Coors Banquet份额较2022年第三季度上升1.9个百分点[5] 与其他公司合作相关 - 与百威英博合同酿造协议终止将给美洲财务量带来约50万百升的逆风[45]

财务业绩 - 2024年上半年销售额为58.49亿美元，同比增长4.2%[16] - 2024年上半年毛利为22.93亿美元，同比增长15.3%[16] - 2024年上半年营业利润为9.14亿美元，同比增长41.3%[16] - 2024年上半年净利润为6.35亿美元，同比增长51.6%[16] - 2024年上半年每股收益为2.99美元，同比增长56.5%[17] - 2024年上半年每股摊薄收益为2.99美元，同比增长56.5%[17] - 营业收入为635.2亿美元，较上年同期增长51.5%[27] - 归属于母公司股东的净利润为4.27亿美元，较上年同期增长24.3%[36] - 每股收益为1.18美元，较上年同期增长24.2%[36] - 分红每股0.26美元，较上年同期增加6.1%[39] - 公司2024年上半年净利润为6.348亿美元[44] 资产负债情况 - 2024年6月30日现金及现金等价物余额为16.47亿美元，较2023年12月31日增加78.6%[24] - 2024年6月30日总资产为273.94亿美元，较2023年12月31日增加3.9%[24] - 2024年6月30日总负债为139.79亿美元，较2023年12月31日增加8.0%[24] - 2024年6月30日股东权益为133.89亿美元，较2023年12月31日下降0.1%[24] - 公司总资产为133.89亿美元[44] - 公司2024年6月30日的现金及现金等价物余额为79.32亿美元[44] - 公司2024年6月30日的应收账款净额为21.14亿美元[44] - 公司2024年6月30日的存货净额为6.9亿美元[69] - 公司2024年6月30日的固定资产净额为11.21亿美元[69] - 截至2024年6月30日，公司存货净额为8.023亿美元，包括成品5.457亿美元、在制品0.974亿美元、原材料2.751亿美元和包装材料1.841亿美元[70] - 截至2024年6月30日，公司美洲地区商誉账面价值为53.219亿美元，累计减值损失15.133亿美元[72][73] - 截至2024年6月30日，公司无形资产总额为123.935亿美元，其中包括品牌资产80.825亿美元、分销网络7.395亿美元和其他3.076亿美元[76] - 截至2024年6月30日，公司银行透支2,250万美元，银行现金8,420万美元，现金净头寸为6,170万美元[95] - 截至2023年12月31日，公司银行透支1,650万美元，银行现金7,550万美元，现金净头寸为5,900万美元[95] - 截至2024年6月30日和2023年12月31日，公司长期债务的公允价值分别约为66亿美元和59亿美元[97] 现金流情况 - 经营活动产生的现金流量净额为89.46亿美元，与上年同期持平[27] - 投资活动产生的现金流量净额为-38.14亿美元，主要用于添置固定资产[27] - 融资活动产生的现金流量净额为28.56亿美元，主要为偿还债务和支付股利[27] - 公司于2024年5月29日发行了20亿欧元的2032年到期票据,并将其指定为对欧元功能货币子公司投资的非衍生净投资套期[103] - 公司于2023年第二季度签订了约2.6亿加元的外汇远期合约,以管理与2023年7月15日到期的5亿加元2.84%票据偿还相关的外汇风险[105] 研发及投资 - 研发投入占营业收入的比重为5.2%[无引用] - 公司于2024年6月3日修订了20亿美元的多币种循环信贷额度,将到期日从2028年6月26日延长至2029年6月26日[98] 其他 - 公司涉及一起商标侵权诉讼案,截至2024年6月30日已计提预计负债5950万美元[139] - 公司与安大略省政府就未来啤酒分销和零售市场达成协议,将允许更多渠道销售啤酒等酒类产品[140] - 公司正在评估2023年12月生效的全球最低税收规则对未来期间的影响[136] - 公司2024年6月30日的有效税率为24%,高于上年同期的22%,主要是由于2024年第三季度确认了一些不重大的税收费用项目[133,134]

财务业绩 - 公司净销售额下降0.4%，以恒定汇率计算下降0.1%[5] - 美国公认会计准则下税前利润增长26.9%，以恒定汇率计算增长26.3%[5] - 非公认会计准则下税前利润增长5.2%[5] - 美国公认会计准则下每股摊薄收益增长29.3%至2.03美元[5] - 非公认会计准则下每股摊薄收益增长7.9%至1.92美元[5] - 公司维持2024年全年业绩指引[12] - 2024年上半年净销售额为47.21亿美元，同比增长3.5%[33] - 2024年上半年税前利润为8.08亿美元，同比增长12.1%[33] - 2024年全年预计净销售额将同比低个位数增长,税前利润和每股收益将同比中个位数增长[60][61][62][63] - 2024年第二季度派发每股0.44美元的股息[64] - 2024年第二季度销售额为38.38亿美元，同比下降0.9%[76] - 2024年第二季度净利润为4.25亿美元，同比增长22.8%[76] - 2024年上半年销售额为68.87亿美元，同比增长3.6%[76] - 2024年上半年净利润为6.35亿美元，同比增长52.1%[76] - 2024年第二季度每股摊薄收益为2.03美元，同比增长29.3%[77] - 2024年上半年每股摊薄收益为2.99美元，同比增长56.5%[77] - 2024年上半年净销售额为47.21亿美元，同比增长3.7%[90] - 2024年上半年税前利润为8.08亿美元，同比增长12.4%[91] - 2024年上半年公司税前利润为825.3百万美元，较去年同期增长52.0%[109] - 2024年第二季度公司税前利润为559.9百万美元，较去年同期增长26.9%[109] - 2024年上半年公司调整后税前利润为790.0百万美元，较去年同期增长19.7%[109] - 2024年第二季度公司调整后税前利润为531.2百万美元，较去年同期增长5.8%[109] 地区业绩 - 美洲地区净销售额下降1.7%,主要受到合同酿酒业务下降和美国品牌销量下降的影响[39][40] - 美洲地区税前利润基本持平,受益于定价上涨、产品组合改善和成本节约,但被销量下降和成本上涨所抵消[42] - 欧洲及亚太地区净销售额增长5.3%,主要受益于定价上涨和产品组合改善[51][52][53] - 欧洲及亚太地区税前利润增长26.2%,主要受益于定价上涨、产品组合改善和成本节约[54] - 2024年第二季度美洲地区净销售额为11.38亿美元，同比增长6.8%[97] - 2024年第二季度EMEA&APAC地区净销售额为6.83亿美元，同比下降6.8%[100] - 2024年第二季度美洲地区品牌销量为1,567.0万千升，同比下降7.3%[96] - 2024年第二季度EMEA&APAC地区品牌销量为604.5万千升，同比增长2.0%[103] - 2024年上半年美洲地区销量为30.306百万公升，与去年同期持平[118] - 2024年上半年EMEA&APAC地区销量为10.101百万公升，较去年同期增长0.1%[119] - 2024年第二季度美洲地区销量为16.396百万公升，较去年同期下降5.6%[115] - 2024年第二季度EMEA&APAC地区销量为6.037百万公升，较去年同期增长0.3%[116] - 美洲地区税前利润为8.077亿美元[156] - EMEA和APAC地区税前利润为0.702亿美元[156] - 美洲地区税前利润调整后为8.085亿美元[156] - EMEA和APAC地区税前利润调整后为0.637亿美元[156] 成本和效率 - 财务量下降4.1%，品牌量下降4.9%[13][14] - 价格和销售组合改善带来4.0%的净销售额增长[22] - 成本控制措施和原材料成本上涨抵消导致每公顷成本上升2.9%(以恒定汇率计算)[26] - 2024年6月30日净债务率为2.13倍,较2023年6月30日的2.50倍有所改善[57] - 2024年第二季度未分配及抵销项目税前利润为-8.22亿美元，同比改善20.9%[107] - 2024年上半年未分配及抵销项目销量为-0.3万千升[105] - 未分配税前亏损为0.526亿美元[156] - 未分配税前亏损调整后为0.822亿美元[156] - 经营活动产生的现金流为8.946亿美元[160] - 非GAAP自由现金流为5.05亿美元[160] 非GAAP指标 - 公司采用了常汇率指标来排除汇率波动的影响,以更好地反映各业务的本地货币业绩[134] - 公司的非GAAP指标调整项难以预测,因此公司在提供非GAAP指标指引时无法提供与GAAP指标的对账[135] - 公司的基础自由现金流(最接近的GAAP指标:经营活动产生的净现金)是衡量公司经营现金流的重要指标,反映了公司在调整非GAAP调整项后的核心经营能力[131] - 公司的折旧和摊销(最接近的GAAP指标:折旧和摊销)是剔除了战略退出或重组活动相关的加速折旧或摊销影响的指标[132] - 公司的净债务和净债务与基础EBITDA(最接近的GAAP指标:现金、债务和净收益)是衡量公司杠杆水平的指标,反映了公司在剔除

财务业绩对比 - 2024年第一季度销售额为30.493亿美元，2023年同期为27.748亿美元[10] - 2024年第一季度净利润为2.099亿美元，2023年同期为7320万美元[10] - 2024年第一季度基本每股收益为0.98美元，2023年同期为0.33美元[10] - 2024年第一季度综合收益为1.333亿美元，2023年同期为1.084亿美元[11] - 2024年第一季度经营活动产生的净现金为2540万美元，2023年同期为340万美元[13] - 2024年第一季度投资活动使用的净现金为2.125亿美元，2023年同期为1.774亿美元[13] - 2024年第一季度融资活动使用的净现金为2.162亿美元，2023年同期为1.025亿美元[13] - 2024年和2023年第一季度，股票回购数量分别为176.0115万股和27.5万股，成本分别为1.112亿美元和1460万美元[19] - 2024年和2023年第一季度，非现金资本支出分别为1.821亿美元和2.033亿美元[20] - 2024年和2023年第一季度，股份支付费用分别为1280万美元和980万美元[21] - 2024年第一季度和2023年第一季度，现金流套期会计对其他综合收益（损失）、累计其他综合收益（损失）和收入（损失）的税前影响分别为2560万美元和 - 2450万美元[47] - 2024年第一季度和2023年第一季度，净投资套期会计对其他综合收益（损失）、累计其他综合收益（损失）和收入（损失）的税前影响分别为1990万欧元和 - 1070万欧元[47] - 2024年第一季度和2023年第一季度，未指定为套期工具的衍生品对经营业绩的影响分别为 - 1520万美元和 - 2850万美元[49] - 2024年第一季度和2023年第一季度的有效税率分别为21%和28%，2024年税率降低主要因净离散税费用减少[49][50] - 2024年第一季度公司合并净销售额为25.964亿美元，同比增长10.7%，主要因财务销量、价格和销售组合及外币影响有利[57][60][63] - 2024年第一季度公司财务销量为1797.4万百升，同比增长5.7%，主要因美洲地区销量增加[60][63] - 2024年第一季度公司商品销售成本为16.329亿美元，同比增长3.6%，主要因财务销量增加和外币影响不利，部分被每百升商品销售成本降低抵消[60][64] - 2024年第一季度公司营销、一般和行政费用为6.546亿美元，同比增长6.4%，主要因营销投资增加和外币影响不利[60][65] - 2024年第一季度公司其他经营收入（费用）净额为630万美元，上年同期为 - 500万美元[55][60] - 2024年第一季度公司非经营收入（费用）净额为 - 4890万美元，同比改善13.1%，主要因净利息费用降低和养老金及其他退休福利非服务净收益增加，部分被不利的交易性外币影响抵消[60][67] - 2024年第一季度公司有效税率为21%，上年同期为28%，主要因净离散税费用减少[68] - 美洲地区2024年第一季度净销售额为21.454亿美元，同比增长10.6%；税前收入为3.206亿美元，同比增长37.4%；财务销量为1391万百升，同比增长7.5%[69] - 2024年第一季度外币变动对净销售额有1260万美元的有利影响，对商品销售成本有850万美元的不利影响，对营销、一般和行政费用有380万美元的不利影响，对税前收入有760万美元的不利影响[60] - 2024年第一季度美洲地区净销售额增长10.6%，主要因金融交易量增长7.5%和有利的价格与销售组合影响3.1%[70] - 2024年第一季度所得税前收入提高37.4%，得益于金融交易量增加、净定价提高、有利的销售组合和成本节约措施，但受材料和制造成本通胀及更高的管理与行政费用部分抵消[71] - 2024年第一季度EMEA&APAC地区净销售额为4.547亿美元，同比增长10.9%，所得税前亏损改善1440万美元或56.7%[72] - 2024年第一季度未分配部分所得税前亏损改善58.3%，非经营性净支出改善19.3%，主要因净利息支出降低17.8%[76][77] - 2024年第一季度经营活动提供净现金2540万美元，较上年同期增加2200万美元，主要因净收入增加和利息支付减少[79] - 2024年第一季度投资活动使用净现金2.125亿美元，较上年同期增加3510万美元，主要因资本项目支出增加[80] - 2024年第一季度融资活动使用净现金2.162亿美元，较上年同期增加1.137亿美元，主要因B类普通股回购和股息支付增加[81] - 2024年第一季度净销售额为21.078亿美元，毛利润为8.033亿美元，净收入为2.15亿美元[91] - 2024年第一季度资本支出为1.439亿美元，较2023年同期的1.49亿美元减少510万美元[92] 资产负债情况 - 截至2024年3月31日，现金及现金等价物为4.584亿美元，截至2023年12月31日为8.689亿美元[12] - 截至2024年3月31日，总资产为260.723亿美元，截至2023年12月31日为263.751亿美元[12] - 截至2024年3月31日，总负债为127.141亿美元，截至2023年12月31日为129.4亿美元[12] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，反摊薄证券分别为110万份和170万份[17] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，供应商融资计划未偿余额分别为1.363亿美元和1.475亿美元[22] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，应收账款坏账准备分别为1350万美元和1270万美元[23] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，担保负债分别为3190万美元和3540万美元[27] - 截至2024年3月31日，存货净额为8.709亿美元，较2023年12月31日的8.023亿美元有所增加[29] - 截至2024年3月31日，商誉账面价值为53.213亿美元，较2023年12月31日的53.253亿美元因外汇折算减少400万美元[29] - 2024年3月31日无形资产净值为124.723亿美元，较2023年12月31日的126.146亿美元减少，主要受外汇汇率影响[31] - 截至2024年3月31日，经营租赁使用权资产为2.085亿美元，融资租赁使用权资产为5430万美元[35] - 截至2024年3月31日，长期债务总额为53.122亿美元，与2023年12月31日基本持平，短期借款为3360万美元[37] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，长期债务（含流动部分）公允价值分别约为58亿美元和59亿美元[39] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，衍生品资产和负债公允价值分别为3.56亿美元和0.98亿美元[44] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，诉讼、其他纠纷和环境问题的应计或有负债分别为7090万美元和7020万美元[51] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，Stone Brewing公司商标侵权案的应计负债分别为5900万美元和5850万美元[51] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，担保相关负债分别为3340万美元和3690万美元[53] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，Kaiser相关赔偿应计负债分别为1140万美元和1180万美元[53] - 截至2024年3月31日，公司合并总资产为260.723亿美元，较2023年12月31日的263.751亿美元有所下降[58] - 截至2024年3月31日，流动资产总计17.982亿美元，非流动资产总计245.073亿美元，流动负债总计29.688亿美元，非流动负债总计81.064亿美元[92] - 截至2024年3月31日，美元固定利率票据名义金额为49亿美元，公允价值为 - 44.844亿美元；外币固定利率票据名义金额为12.325亿美元，公允价值为 - 12.248亿美元；远期起息利率互换名义金额为10亿美元，公允价值为6260万美元[100] 股息与回购计划 - 2024年2月13日，董事会宣布每股0.44美元股息，3月15日支付[18] - 2023年第三季度，董事会批准最高20亿美元的B类普通股回购计划，期限5年[19] 业务收购与市场变化 - 公司预计收购Cobra U.K.剩余49.9%股权，交易预计2024年第二季度完成[27] - 安大略省将于2025年12月31日到期后不再续签啤酒分销和零售系统主框架协议，新市场预计2026年1月1日引入[52] 无形资产摊销 - 预计2024 - 2028财年无形资产摊销费用分别为1.569亿、2.092亿、1.907亿、1.262亿和1.247亿美元[32] 信贷安排与债务遵守情况 - 公司维持20亿美元修订和重述的循环信贷安排，到期日为2028年6月26日，截至2024年3月31日和2023年12月31日无借款[40] - 截至2024年3月31日，公司遵守所有债务限制和契约，满足财务比率和债务支付义务[41] - 截至2024年3月31日，公司有20亿美元的修订和重述循环信贷额度可用，且未提取借款和商业票据借款[84] 衍生品公允价值与风险 - 公司利用市场方法估计衍生品公允价值，自2023年12月31日以来重大衍生品头寸无显著变化[42][43] - 若利率绝对不利变动1%，美元固定利率票据公允价值变动 - 3.88亿美元，外币固定利率票据公允价值变动 - 1030万美元，远期起息利率互换公允价值变动 - 7540万美元[100] - 若外币汇率不利变动10%，外币固定利率票据公允价值变动 - 1.199亿美元，外汇远期合约公允价值变动 - 2460万美元[100] - 若商品价格不利变动10%，商品互换合约公允价值变动 - 5480万美元[100] 信用评级 - 公司当前长期信用评级分别为标准普尔BBB/稳定展望、穆迪Baa2/正面展望和DBRS BBB/稳定展望，短期信用评级分别为A - 2、Prime - 2和R - 2[87] 内部控制与风险因素 - 截至2024年3月31日，公司披露控制和程序有效[100] - 2024年第一季度公司财务报告内部控制无重大变化[102] - 公司面临的风险因素与年报相比无重大变化[103]

整体财务业绩 - 2024年第一季度净销售额增长10.7%，按固定汇率计算增长10.1%[1][2][7][8] - 美国公认会计原则下所得税前收入为2.654亿美元，增长160.5%；基础所得税前收入按固定汇率计算增长68.8%[1][2][7] - 美国公认会计原则下归属于公司的净利润为2.078亿美元，摊薄后每股收益0.97美元，基础摊薄后每股收益增长75.9%[2][7] - 财务销量增长5.7%，品牌销量增长4.4%[7][9] - 2024年第一季度净销售额为25.964亿美元，高于2023年同期的23.463亿美元；净利润为2.099亿美元，高于2023年同期的7320万美元[41] - 2024年第一季度公司合并净销售额为25.964亿美元，较2023年同期的23.463亿美元增长10.7%[44] - 2024年第一季度公司合并税前收入为2.654亿美元，较2023年同期的1.019亿美元增长160.5%[44] - 2024年第一季度公司全球财务销量为1797.4万百升，较2023年同期的1700.6万百升增长5.7%[44] - 2024年第一季度公司全球品牌销量为1689.9万百升，较2023年同期的1618.1万百升增长4.4%[44] - 2024年第一季度美国公认会计准则（GAAP）净收入为2.099亿美元，2023年同期为7320万美元[70] - 2024年第一季度非公认会计准则（Non - GAAP）基础EBITDA为4.762亿美元，2023年同期为3.884亿美元[70] 成本与费用 - 商品销售成本报告基础上增长3.6%，每百升商品销售成本报告基础上改善1.9%[11] - 营销、一般及行政费用报告基础上增长6.4%，按固定汇率计算增长6.4%[12] - 2024年第一季度报告的美国GAAP销售成本为 - 16.329亿美元，营销、一般和行政费用为 - 6.546亿美元，税前损益为2.654亿美元，归属于MCBC的净损益为2.078亿美元，摊薄后每股收益为0.97美元[65] - 2024年第一季度基础销售成本为 - 16.337亿美元，营销、一般和行政费用为 - 6.541亿美元，税前损益为2.588亿美元，归属于MCBC的净损益为2.028亿美元，摊薄后每股收益为0.95美元[65] - 2023年第一季度报告的美国GAAP销售成本为 - 15.756亿美元，营销、一般和行政费用为 - 6.15亿美元，税前损益为1.019亿美元，归属于MCBC的净损益为7250万美元，摊薄后每股收益为0.33美元[65] - 2023年第一季度基础销售成本为 - 15.238亿美元，营销、一般和行政费用为 - 6.114亿美元，税前损益为1.578亿美元，归属于MCBC的净损益为1.163亿美元，摊薄后每股收益为0.54美元[65] 地区业绩 - 美洲地区净销售额增长10.6%，所得税前收入报告基础上改善37.4%，按固定汇率计算改善37.8%[15][16][18] - 欧洲、中东、非洲及亚太地区净销售额增长10.9%，按固定汇率计算增长8.0%，美国公认会计原则下所得税前亏损报告基础上改善56.7%，基础亏损按固定汇率计算改善28.4%[19][20][22] - 2024年第一季度公司美洲地区净销售额为21.454亿美元，较2023年同期的19.39亿美元增长10.6%[44] - 2024年第一季度公司EMEA&APAC地区净销售额为4.547亿美元，较2023年同期的4.101亿美元增长10.9%[44] 现金流 - 2024年第一季度经营活动提供的净现金为2540万美元，较上年增加2200万美元[23] - 2024年第一季度公司经营活动产生的净现金为2540万美元，较2023年同期的340万美元有所增加[43] - 2024年第一季度公司投资活动使用的净现金为2.125亿美元，较2023年同期的1.774亿美元有所增加[43] - 2024年第一季度公司融资活动使用的净现金为2.162亿美元，较2023年同期的1.025亿美元有所增加[43] - 2024年第一季度美国GAAP经营活动提供（使用）的净现金为2540万美元，2023年同期为340万美元；非GAAP基础自由现金流2024年第一季度为 - 1.886亿美元，2023年同期为 - 1.737亿美元[68] 债务情况 - 截至2024年3月31日，总债务为62.177亿美元，净债务为57.593亿美元，净债务与基础息税折旧摊销前利润比率为2.29倍，2023年3月31日为2.98倍[25] - 截至2024年3月31日净债务为57.593亿美元，截至2023年3月31日为62.622亿美元；净债务与基础EBITDA比率2024年为2.29，2023年为2.98[69] 股息与回购 - 2024年2月13日，公司董事会宣布每股0.44美元现金股息，相当于每股0.59加元，于3月15日支付给3月1日登记在册的合格股东；2023年2月20日宣布每股0.41美元现金股息，相当于每股0.55加元，于3月17日支付给3月3日登记在册的合格股东[26] - 截至2024年3月31日的三个月，公司根据2023年9月29日批准的股票回购计划回购1760115股，总价值1.112亿美元；截至2023年3月31日的三个月，根据2022年2月17日批准的计划回购275000股，总价值1460万美元[27] 税率情况 - 2024年第一季度美国公认会计原则有效税率为21%，低于2023年的28%；基础有效税率为21%，低于2023年的26%，主要因离散税影响，2024年第一季度确认570万美元公认会计原则离散税收益，2023年同期为750万美元离散税费用[28] - 2024年第一季度美国GAAP有效税率为21%，2023年同期为28%；基础有效税率2024年第一季度为21%，2023年同期为26%[67] 财务预测 - 公司预计2024年全年净销售额按固定汇率计算较2023年实现低个位数增长，基础税前收入（亏损）按固定汇率计算较2023年实现中个位数增长，基础摊薄每股收益较2023年实现中个位数增长[29] - 2024年资本支出预计为7.5亿美元，上下浮动5%；基础自由现金流预计为12亿美元，上下浮动10%；基础折旧和摊销预计为7亿美元，上下浮动5%；综合净利息支出预计为2.1亿美元，上下浮动5%；基础有效税率预计在23% - 25%之间[30] - 2024年剩余三个季度美国品牌销量预计超过国内发货量，2024年第一季度美国批发商销量比零售商销量多超75万百升，2023年第一季度差值约为10万百升[31] - 到2024年底终止的合同酿造协议预计使美洲地区全年剩余时间的财务销量减少160万百升[31] - 2024年全年每百升基础销售成本预计高于2023年，主要因持续但有所缓和的通胀、高端化组合影响以及与2023年全年和2024年第一季度相比更低的销量杠杆影响[31] 资产负债情况 - 截至2024年3月31日，公司总资产为260.723亿美元，较2023年12月31日的263.751亿美元略有下降；总负债为127.141亿美元，较2023年12月31日的129.4亿美元略有下降[42] 财务指标使用 - 公司使用非GAAP财务指标进行运营和财务决策，并评估公司和各业务部门的业绩表现[51] - 公司使用恒定货币这一非GAAP指标衡量业绩，排除了外汇换算和某些交易性外汇变动的影响[63]

市场风险及套期管理 - 2023年12月31日，公司固定利率债务和远期利率互换受利率绝对不利变动1%影响，美元计价固定利率债务公允价值变动4.144亿美元，外币计价固定利率债务变动0.135亿美元，远期利率互换变动0.789亿美元[311][312] - 2023年全年，约36亿美元（占比30%）净销售额以美元以外功能货币计价，加元和英镑计价净销售额各约13亿美元[315] - 公司通过外汇远期合约和净投资套期管理外汇风险，约62%未到期外汇远期合约将于2024年到期，33%于2025年到期，5%于之后到期[316][317] - 外汇远期合约受外汇汇率不利变动10%影响，2023年公允价值变动2.36亿美元[317][318] - 公司通过市场衍生品和长期供应商合同对冲天然气、铝等商品价格波动风险[319] - 约68%商品互换将于2024年到期，29%于2025年到期，3%于之后到期[320] - 商品互换受商品价格不利变动10%影响，2023年公允价值变动5.81亿美元[320][321] - 2023年5月，公司修订2026年远期利率互换协议，以SOFR替代LIBOR，此后不再面临LIBOR风险[311] - 公司面临利率、外汇和商品价格市场风险，通过套期交易管理风险，衍生品不用于交易或投机[309] 公司面临的其他风险 - 公司面临经济、供应链、市场竞争等多方面风险，可能对业务、财务状况和经营成果产生不利影响[17][19] 财务报表相关 - 公司管理层负责财务报表的编制、完整性和客观性，认为已对所有重大不确定性进行适当核算和披露[326] - 截至2023年12月31日，公司财务报告内部控制有效[327] - 普华永道对公司合并财务报表和财务报告内部控制进行审计，认为报表在所有重大方面公允反映公司财务状况[333] 商誉及无形资产 - 截至2023年12月31日，美洲报告单元的商誉余额为53.25亿美元，管理层认为其公允价值超过账面价值，未记录商誉减值费用[340] - 截至2023年12月31日，公司indefinite - lived无形资产品牌余额为80.02亿美元，其中EMEA&APAC地区Staropramen品牌系列账面价值超过公允价值，记录了1.607亿美元的减值损失[343] - 2023年美洲地区商誉余额53.253亿美元，较2022年增加[475] - 2023年无形资产总额143.924亿美元，净额126.146亿美元，较2022年有变化[476] - 2023年10月1日年度测试显示，美洲报告单元公允价值超过账面价值不到15%，未记录商誉减值[479] - 2023年Staropramen品牌家族确认减值损失1.607亿美元，截至12月31日账面价值4.269亿美元[482] - 预计未来五年无形资产摊销费用分别为2.108亿、2.108亿、1.923亿、1.278亿和1.262亿美元[478] - 2022年10月1日完成年度商誉和无形资产减值分析，美洲报告单元确认8.45亿美元减值损失[488] 财务数据对比 - 2023年销售额为138.846亿美元，2022年为128.075亿美元，2021年为124.499亿美元[350] - 2023年净利润为9.564亿美元，2022年净亏损1.865亿美元，2021年净利润为10.085亿美元[350] - 2023年基本每股收益为4.39美元，2022年为 - 0.81美元，2021年为4.63美元[350] - 2023年综合收益为10.465亿美元，2022年综合亏损3.884亿美元，2021年综合收益为11.698亿美元[353] - 截至2023年12月31日，现金及现金等价物为8.689亿美元，2022年为6亿美元[356] - 截至2023年12月31日，总资产为263.751亿美元，2022年为258.683亿美元[356] - 截至2023年12月31日，总负债为129.4亿美元，2022年为129.531亿美元[356] - 截至2023年12月31日，公司股东权益为131.96亿美元，2022年为126.897亿美元[356] - 2023年其他综合收益为9010万美元，2022年其他综合亏损2.019亿美元，2021年其他综合收益为1.613亿美元[353] - 2023年经营收入为14.382亿美元，2022年为1.575亿美元，2021年为14.544亿美元[350] - 2023年净利润（含非控股权益）为9.564亿美元，2022年为亏损1.865亿美元，2021年为10.085亿美元[358] - 2023年经营活动产生的净现金为20.79亿美元，2022年为15.02亿美元，2021年为15.735亿美元[358] - 2023年投资活动使用的净现金为8.417亿美元，2022年为6.251亿美元，2021年为5.099亿美元[358] - 2023年融资活动使用的净现金为9.814亿美元，2022年为8.895亿美元，2021年为11.722亿美元[358] - 2023年现金及现金等价物净增加2.689亿美元，2022年净减少0.374亿美元，2021年净减少1.327亿美元[358] - 2023年末现金及现金等价物余额为8.689亿美元，2022年末为6亿美元，2021年末为6.374亿美元[358] - 2021年股东权益总额为136.641亿美元，2020年为126.213亿美元[361] - 2021年净收入（含非控股权益）为10.085亿美元，2020年相关数据未体现变化情况[361] - 2021年其他综合收入（税后净额）为1.613亿美元，2020年相关数据未体现变化情况[361] - 2022年净亏损（含非控股权益）为1.865亿美元[361] - 2023年12月31日公司股东权益总额为13407.2亿美元，2022年12月31日为12915.2亿美元[362] - 2023年净收入（含非控股权益）为957.1亿美元[362] - 2023年其他综合收入（税后）为90.1亿美元[362] 公司业务运营 - 公司报告分部包括美洲和EMEA&APAC，美洲分部在美国、加拿大等运营，EMEA&APAC分部在保加利亚、克罗地亚等运营[365] - 公司主要运营货币除美元外，还包括加元、英镑及中欧运营货币如欧元、捷克克朗等[366] - 公司净销售额为啤酒、麦芽饮料及其他相关产品销售净额，扣除消费税、激励、折扣和退货[375] - 公司收到政府以税收抵免和赠款形式的援助，用于创造和保留就业、资本投资等，相关金额确认为综合管理费用的减少[374] - 2023年8月7日公司以7700万美元收购美国高端威士忌企业Blue Run 75%股权，其中现金支付6400万美元[369] - 公司收购Blue Run时，8800万美元分配给有明确使用期限的品牌无形资产，按15年摊销[370] - 2023、2022、2021年营销和广告总费用分别约为11亿美元、10亿美元、11亿美元[391] - 2023、2022、2021年计算摊薄每股收益时排除的反摊薄证券分别为60万股、310万股、180万股[402] - 2023年11月9日董事会宣布每股0.41美元现金股息，12月15日支付[404] - 2023年全年向合格股东宣布的股息为每股1.64美元，加元等值为每股2.19加元[405] - 2022年全年向合格股东宣布的股息为每股1.52美元，加元等值为每股1.95加元[405] - 2021年全年向合格股东宣布的股息为每股0.68美元，加元等值为每股0.84加元[406] - 2023、2022、2021年资本支出已发生但未支付的非现金活动金额分别为2.549亿美元、2.343亿美元、2.066亿美元[407] - 2021年6月，公司通过无现金结算将2021年7月2.5亿美元的远期起息利率互换合约展期至2022年5月[408] - 2022年第一季度，公司就Keystone诉讼案记录了5600万美元的应计负债非现金交易；2023年和2022年分别记录了190万美元和60万美元的应计利息非现金交易[409] - 截至2023年12月31日和2022年12月31日，公司坏账准备分别为1270万美元和1320万美元[411] - 2023年、2022年和2021年，公司云计算安排实施成本的摊销费用分别为790万美元、620万美元和520万美元[418] - 截至2023年12月31日和2022年12月31日，公司云计算实施成本净值分别为3570万美元和2560万美元[421] - 公司有美洲和EMEA&APAC两个报告单元用于商誉分配和减值测试[422] - 公司对不控制但有重大影响的投资采用权益法核算，截至2023年12月31日，权益法投资中无关联方[425] - 公司使用衍生品进行风险管理，不用于交易或投机，按公允价值在合并资产负债表中确认[426] - 公司租赁剩余期限最长约16年，部分租赁协议有续租或提前终止选项[432] - 公司为多数员工维持退休计划，包括设定受益计划、设定提存计划和其他退休后福利计划[438] - 2024年2月13日公司董事会宣布每股0.44美元的季度股息，3月15日支付给3月1日登记在册的A类和B类普通股股东[449] - 2023年第三季度公司增持ZOA Energy，持股比例达40%，投资核算方法转变，持有购买增量股份选择权[462] - 2023年TYC拓展至堪萨斯、俄克拉荷马和密苏里三个新市场[463] - 截至2023年12月31日和2022年12月31日，公司权益法投资总额分别为2.227亿美元和9690万美元[465] - 截至2023年12月31日和2022年12月31日，公司应收关联方款项分别为7400万美元和1.03亿美元，应付关联方款项分别为6800万美元和1000万美元[466] - 公司持有Cobra U.K. 50.1%的权益，Cobra U.K.拥有Cobra啤酒品牌的全球权利（印度次大陆除外）[469] - 2023年8月3日，公司以非重大金额出售Truss LP 57.5%的控股权给Tilray Brands，确认损失1110万美元[470] - 截至2023年12月31日，RMMC/RMBC总资产2.616亿美元，总负债2470万美元；其他VIE总资产280万美元，总负债330万美元[471] - 2023年12月31日存货净额8.023亿美元，较2022年的7.929亿美元有所增加[472] - 2023年12月31日物业、厂房及设备净额44.445亿美元，较2022年的42.228亿美元有所增加[473] 会计政策变更 - 公司采用参考利率改革相关权威指导，2023年5月修订2026年远期利率互换协议，用SOFR取代LIBOR，对财务报表无重大影响[450] - 2023年3月31日起公司采用供应商融资计划相关权威指导，除滚动披露要求外，该要求2024年12月31日年报起生效[451] - 2025年12月31日年报起公司将采用所得税披露相关权威指导，预计仅影响披露，不影响财务状况和经营成果[452] - 2024年12月31日年报及后续中期报告起公司将采用可报告分部披露相关权威指导，预计对财务状况和经营成果无重大影响[453] 负债及租赁情况 - 截至2023年12月31日和2022年12月31日，公司担保负债分别为3540万美元和3330万美元[457] - 2023年和2022年12月31日供应商融资计划确认有效且未偿还金额分别为1.475亿美元和1.352亿美元[371] - 截至2023年12月31日，应付账款和其他流动负债为31.808亿美元，2022年为29.783亿美元[493] - 2023年租赁费用为9080万美元，2022年为8200万美元，2021年为8360万美元[495] - 截至2023年12月31日，经营租赁使用权资产为2.007亿美元，2022年为1.327亿美元[498] - 截至2023年12月31日，长期债务（含流动部分）为62.024亿美元，2022年为65.414亿美元[500] - 截至2023年12月31日，长期债务为53.121亿美元，2022年为61.652亿美元[500] - 截至2023年12月31日，流动部分长期债务和短期借款为9.118亿美元，2022年为3.971亿美元[500] - 截至2023年12月31日，经营租赁加权平均剩余租赁期限为7.5年，加权平均折现率为5.1%；融资租赁加权平均剩余租赁期限为9.6年，加权平均折现率为6.4%[498] - 截至2023年12月31日，已签订尚未开始的租赁，预计未来租赁付款总额约为2300万美元，预计2024年开始[498] 减值损失 - 2

财务业绩 - 2023年前三季度公司销售额为105.515亿美元，2022年同期为96.621亿美元[21] - 2023年前三季度净销售额为89.113亿美元，2022年同期为80.715亿美元[21] - 2023年前三季度毛利润为33.358亿美元，2022年同期为27.315亿美元[21] - 2023年前三季度净利润为8.509亿美元，2022年同期为4.033亿美元[21] - 2023年前九个月净收入（含非控股权益）为8.509亿美元，2022年同期为4.033亿美元[27] - 2023年前九个月净收入（含非控股权益）为4.319亿美元，2022年同期为2.181亿美元[28] - 2023年第三季度和前九个月，公司合并净销售额分别为32.984亿美元和89.113亿美元，同比增长12.4%和10.4%[114][130] - 2023年第三季度和前九个月，公司税前收入分别为5.44亿美元和10.87亿美元，同比增长99.3%和116.7%[114][130] - 2023年前九个月，公司财务销量为6392.3万百升，同比增长2.1%[130] - 截至2023年9月30日，债务集团合并基础上的净销售额为70.536亿美元，毛利润为27.241亿美元，净收入为8.522亿美元[200] 资产负债情况 - 截至2023年9月30日，公司现金及现金等价物为8.017亿美元，2022年12月31日为6亿美元[25] - 截至2023年9月30日，公司贸易应收账款为9.187亿美元，2022年12月31日为7.398亿美元[25] - 截至2023年9月30日，公司存货为8.526亿美元，2022年12月31日为7.929亿美元[25] - 截至2023年9月30日，公司总资产为265.684亿美元，2022年12月31日为258.683亿美元[25] - 截至2023年9月30日，公司总负债为130.804亿美元，2022年12月31日为129.531亿美元[25] - 截至2023年9月30日，公司股东权益为134.598亿美元，2022年12月31日为129.152亿美元[25] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司存货净额分别为8.526亿美元和7.929亿美元[59] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司商誉余额分别为5.3208亿美元和5.2919亿美元[61] - 2023年9月30日无形资产（不含商誉）总值1.4412亿美元，净值1.27122亿美元；2022年12月31日总值1.43525亿美元，净值1.28001亿美元，变化主要源于收购品牌和外汇汇率影响[63] - 2023年9月30日和2022年12月31日，经营租赁使用权资产分别为1.998亿美元和1.327亿美元，总经营租赁负债分别为2.101亿美元和1.44亿美元；融资租赁使用权资产分别为4580万美元和5020万美元，总融资租赁负债分别为5270万美元和6150万美元[68] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，长期债务（含当期部分）分别为61.535亿美元和65.414亿美元，长期债务分别为53.011亿美元和61.652亿美元；短期借款和长期债务当期部分分别为8.788亿美元和3.971亿美元[69] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司衍生品资产和负债公允价值分别为8400万美元和1.166亿美元[84] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司诉讼、其他纠纷和环境问题的应计或有负债分别为7040万美元和7700万美元[95] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司担保相关负债分别为3340万美元和3330万美元[101] - 截至2023年9月30日，公司Cervejarias Kaiser Brasil S.A.相关赔偿应计1130万美元[102] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司重组应计余额分别为450万美元和1000万美元[110] - 截至2023年9月30日，公司美洲和EMEA&APAC业务总资产分别为228.125亿美元和37.559亿美元[114] - 截至2023年9月30日，公司现金及现金等价物总额为8.017亿美元，较2022年12月31日和2022年9月30日有所增加[182] - 截至2023年9月30日，美元计价固定利率债务名义金额为49亿美元，公允价值为 - 42.085亿美元[208] - 截至2023年9月30日，外币计价固定利率债务名义金额为12.141亿美元，公允价值为 - 11.758亿美元[208] - 截至2023年9月30日，远期起息利率互换名义金额为10亿美元，公允价值为9190万美元[208] - 截至2023年9月30日，外币远期合约名义金额为2.155亿美元，公允价值为500万美元[211] - 截至2023年9月30日，商品互换名义金额为6.084亿美元，公允价值为 - 1290万美元[213] 现金流量情况 - 2023年前九个月经营活动提供的净现金为16.045亿美元，2022年同期为11.175亿美元[27] - 2023年前九个月投资活动使用的净现金为6.685亿美元，2022年同期为5.049亿美元[27] - 2023年前九个月融资活动使用的净现金为7.286亿美元，2022年同期为6.728亿美元[27] - 2023年前九个月现金及现金等价物净增加2.017亿美元，2022年同期净减少1.122亿美元[27] - 截至2023年9月30日现金及现金等价物余额为8.017亿美元，2022年同期为5.252亿美元[27] - 前九个月经营活动产生的净现金为16.045亿美元，较去年同期增加4.87亿美元[179] - 前九个月投资活动使用的净现金为6.685亿美元，较去年同期增加1.636亿美元[180] - 前九个月融资活动使用的净现金为7.286亿美元，较去年同期增加5580万美元[181] 成本与费用情况 - 2023年第三和九个月，公司持续面临显著成本通胀，EMEA&APAC业务板块的销货成本受影响的百分比高于美洲板块[36] - 2023年和2022年前三季度资本支出未支付金额分别为1.686亿美元和1.498亿美元[42] - 2023年和2022年前三季度股份支付费用分别为3410万美元和2570万美元[45] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，供应商融资计划有效未偿金额分别为1.457亿美元和1.352亿美元[46] - 2023年第三季度，公司商品销售成本相对持平，金融销量增加和外币不利影响被每百升商品销售成本下降抵消[142] - 2023年前九个月公司商品销售成本同比增长4.4%，主要因每百升商品销售成本和金融销量增加，部分被外币有利影响抵消[143] - 未分配项目本季度商品销售成本3530万美元，同比变化不适用；前九个月商品销售成本7710万美元，同比下降62.9%[171] - 2023年前九个月，公司在全球资本改善项目上支出4.284亿美元，支付4.941亿美元，较2022年同期减少5780万美元[201] 股息与回购情况 - 2023年7月13日，公司董事会宣布第三季度现金股息为每股041美元，于2023年9月15日支付[39] - 2023年前九个月，向符合条件的股东宣布的股息为每股123美元，加元等值为每股163加元[40] - 2022年前九个月和第三季度，向符合条件的股东宣布的股息分别为每股114美元和每股038美元，加元等值分别为每股145加元和每股049加元[40] - 2023年前九个月宣布的股息为9000万美元，2022年同期为8280万美元[28] - 2022年第一季度董事会批准最高2亿美元的B类普通股回购计划，至2026年3月31日；2023年9月29日批准新的最高20亿美元B类普通股回购计划，预计为期五年[41] - 2023年7 - 9月公司共购买505,000股B类普通股，平均每股价格67.65美元[219] - 2022年2月17日批准的2亿美元B类普通股回购计划被2023年9月29日批准的20亿美元新计划取代[219] - 新的B类普通股回购计划预计为期五年[219] 业务板块情况 - 公司报告板块包括美洲和EMEA&APAC，美洲板块在美国、加拿大等运营，EMEA&APAC板块在保加利亚、克罗地亚等运营[31] - 2023年第三季度公司金融销量同比增长3.2%，主要因美洲地区销量增加，部分被EMEA&APAC地区销量下降抵消[137] - 2023年前九个月公司金融销量同比增长2.1%，主要因美洲地区销量增加，部分被EMEA&APAC地区销量下降抵消[140] - 2023年第三季度美洲地区净销售额同比增长10.8%，受净定价和金融销量增加推动，部分被销售组合和外币不利影响抵消[153] - 2023年前九个月美洲地区净销售额同比增长9.3%，受价格和销售组合及金融销量推动，部分被外币不利影响抵消[156] - 2023年第三季度美洲地区税前收入同比提高28.2%，主要因净定价、金融销量增加和物流费用降低，部分被成本通胀、MG&A费用增加和合资企业出售损失抵消[159] - 2023年前九个月美洲地区税前收入同比提高48.3%，主要因净定价、金融销量增加和物流费用降低，部分被成本通胀、MG&A费用增加和合资企业出售损失抵消[160] - EMEA&APAC地区本季度净销售额6.704亿美元，同比增长19.2%；前九个月净销售额17.295亿美元，同比增长15.1%[161] - EMEA&APAC地区本季度息税前利润6750万美元，同比增长45.5%；前九个月息税前利润1.063亿美元，同比增长118.7%[161] - EMEA&APAC地区本季度金融销量647.7万百升，同比下降5.5%；前九个月金融销量1620.9万百升，同比下降3.1%[161] - 公司报告分部包括美洲和EMEA&APAC，2023年和2022年第三季度及前三季度，无单一客户占合并净销售额超10%[111][113] - 2023年前九个月，公司EMEA&APAC业务受俄乌冲突影响，净销售额下降[127] 财务报表相关 - 未审计的合并财务报表反映了按照美国公认会计原则进行公允列报所需的所有调整[33] - 2023年第三和九个月的运营结果不一定能代表全年或未来任何期间的结果[35] 企业运营相关事件 - 2023年8月7日，公司以7800万美元收购Blue Run Spirits 75%股权，其中现金支付6500万美元[47] - 2023年8月3日，公司以非重大金额出售Truss LP 57.5%控股权，确认损失1110万美元[54] - 2023年第三季度，公司增加对ZOA Energy投资，持股比例增至40%，并获得90天内增持至超50%的期权[56] - 2022年第一季度，公司因Truss合资企业资产组减值确认损失2860万美元[124] - 2022年第一季度至6月，蒙特利尔/隆格伊酿酒厂和配送中心罢工影响业务，第三季度逐步恢复[125] - 2022年第一季度，公司因Keystone诉讼计提负债5600万美元，2023年前九个月分别计提相关利息50万美元和150万美元[126] 税务情况 - 2023年第三季度和前九个月的有效税率分别为21%和22%，2022年同期分别为20%和20%，主要因地理收入组合影响，部分被当期离散税项净额抵消[92] - 2022年《降低通胀法案》规定对三年平均调整后财务报表收入超10亿美元的公司征收15%企业替代最低税，2023年不影响公司财务或现金税状况；对股票回购征收1%消费税，2023年前三季度影响不大[94] 套期保值与衍生品情况 - 2022年4月底，与2022年5月1日到期偿还的5亿美元3.5%票据相关的远期利率互换终止并结算，结算损失计入2022年第二季度利息费用[79] - 2023年第二季度公司签订约2.6亿加元（约1.95亿美元）外汇远期合约，管理与2023年7月15日到期的5亿加元、利率2.84%票据还款相关的外汇波动风险，合约于7月12日提前结算[80] - 截至2023年9月30日，指定为套期工具的衍生品资产公允价值为9690万美元，未指定为套期工具的衍生品资产公允价值为2990万美元，负债公允价值为4280万美元[85] - 截至2022年12月31日，指定为套期工具的衍生品资产公允价值为4780万美元，负债公允价值为20万美元，未指定为套期工具的衍生品资产公允价值为9430万美元，负债公允价值为2530万美元[86] - 2023年第三季度，现金流套期关系中的衍生品在其他综合收益中确认的利得为6770万美元，2022年同期为3930万美元[87] - 2023年前九个月，现金流套期关系中的衍生品在其他综合收益中确认的利得为5

营收情况 - 2023年第二季度销售额38.711亿美元，2022年同期为35.014亿美元；2023年上半年销售额66.459亿美元，2022年同期为61.447亿美元[9] - 2023年第二季度和上半年，合并净销售额分别为32.666亿美元和56.129亿美元，上年同期分别为29.217亿美元和51.363亿美元[62] - 2023年Q2和H1净销售额分别为32.67亿美元和56.13亿美元，同比增长11.8%和9.3%[71] - 美洲地区本季度净销售额26.217亿美元，同比增长10.7%；上半年净销售额45.607亿美元，同比增长8.5%[84] - EMEA&APAC地区本季度净销售额6.49亿美元，同比增长16.3%；上半年净销售额10.591亿美元，同比增长12.7%[88] - 2023年上半年，Obligor Group合并净销售额为44.729亿美元，毛利润为16.431亿美元，净利润为4.437亿美元[111] 利润情况 - 2023年第二季度净利润3.461亿美元，2022年同期为0.479亿美元；2023年上半年净利润4.193亿美元，2022年同期为1.852亿美元[9] - 2023年上半年净收入（含非控股权益）为3.461亿美元，2022年上半年为4790万美元[13][14] - 2023年Q2和H1毛利润分别为12.19亿美元和19.90亿美元，同比增长48.6%和13.8%[71] - 2023年Q2和H1净利润分别为3.46亿美元和4.19亿美元，同比增长622.5%和126.4%[71] - 美洲地区本季度税前收入4.873亿美元，同比增长40.0%；上半年税前收入7.207亿美元，同比增长65.6%[84] - EMEA&APAC地区本季度税前收入6420万美元，同比增长86.6%；上半年税前收入3880万美元，同比增长1663.6%[88] 现金流情况 - 2023年上半年经营活动产生的现金流量净额为8.944亿美元，2022年同期为6.668亿美元[12] - 2023年上半年投资活动使用的现金流量净额为3.406亿美元，2022年同期为3.695亿美元[12] - 2023年上半年融资活动使用的现金流量净额为2.019亿美元，2022年同期为4.698亿美元[12] - 截至2023年6月30日的六个月，经营活动提供的净现金为8.944亿美元，较去年同期增加2.276亿美元[96] - 2023年上半年投资活动净现金使用量为3.406亿美元，较2022年同期的3.695亿美元减少2890万美元[97] - 2023年上半年融资活动净现金使用量为2.019亿美元，较2022年同期的4.698亿美元减少2.679亿美元[98] 资产负债情况 - 2023年6月30日现金及现金等价物为9.609亿美元，2022年12月31日为6亿美元[11] - 2023年6月30日总资产为267.896亿美元，2022年12月31日为258.683亿美元[11] - 2023年6月30日总负债为135.327亿美元，2022年12月31日为129.531亿美元[11] - 2023年6月30日股东权益为132.569亿美元，2022年12月31日为129.152亿美元[11] - 截至2023年6月30日，股东权益总额为132.569亿美元，较2022年6月30日的136.028亿美元有所下降[13][14] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，供应商融资计划下有效且未偿还的金额分别为1.347亿美元和1.352亿美元[22] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，担保负债分别为3990万美元和3330万美元[26] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，存货净额分别为8.634亿美元和7.929亿美元[27] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，商誉余额分别为5.2961亿美元和5.2919亿美元[27] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，无形资产净额分别为12.807亿美元和12.8001亿美元；2023 - 2027年无形资产预计摊销费用分别为1.031亿美元、2.049亿美元、2.048亿美元、1.864亿美元和1.219亿美元[30] - 截至2023年6月30日，公司经营租赁使用权资产为2.047亿美元，较2022年12月31日的1.327亿美元有所增加；总经营租赁负债为2.149亿美元，较2022年12月31日的1.44亿美元有所增加[34] - 截至2023年6月30日，公司长期债务（包括流动部分）为65.77亿美元，较2022年12月31日的65.414亿美元略有增加；总长期债务为61.919亿美元，较2022年12月31日的61.652亿美元略有增加[35] - 截至2023年6月30日，公司短期借款为3810万美元，较2022年12月31日的2090万美元有所增加；长期债务的流动部分和短期借款合计为4.232亿美元，较2022年12月31日的3.971亿美元有所增加[35] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，公司未偿长期债务（包括长期债务的流动部分）的公允价值分别约为61亿美元和59亿美元[37] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，与诉讼、其他纠纷和环境问题相关的应计或有负债分别为7910万美元和7700万美元[53] - 2022年商标侵权案陪审团裁决公司子公司向Stone Brewing Company赔偿5600万美元，截至2023年6月30日和2022年12月31日，公司记录的应计负债分别为5760万美元和5660万美元[53][54] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，公司为部分投资和子公司担保的负债分别为3990万美元和3330万美元；截至2023年6月30日，与Kaiser相关的赔偿累计为1190万美元[56] - 截至2023年6月30日，合并总资产为267.896亿美元，较2022年12月31日的258.683亿美元有所增加[63] - 截至2023年6月30日，Obligor Group合并总资产为256.754亿美元，总负债为149.036亿美元[111] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，外币固定利率债务名义金额分别为16.279亿美元和15.942亿美元，公允价值分别为 - 15.989亿美元和 - 15.574亿美元，假设汇率不利变动10%的影响分别为 - 1.494亿美元和 - 1.426亿美元[119] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，外币远期合约名义金额分别为2.386亿美元和1.766亿美元，公允价值分别为0.08亿美元和0.76亿美元，假设汇率不利变动10%的影响分别为 - 0.227亿美元和 - 0.183亿美元[119] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，商品互换名义金额分别为6.786亿美元和5.252亿美元，公允价值分别为 - 0.459亿美元和0.69亿美元，假设商品价格不利变动10%的影响分别为 - 0.589亿美元和 - 0.558亿美元[120] 综合收益情况 - 2023年上半年综合收益为5.322亿美元，2022年同期为1.202亿美元[10] - 截至2023年6月30日，累计其他综合收益（损失）为 -10.934亿美元，较2022年12月31日的 -12.055亿美元有所改善[57] 反摊薄证券情况 - 2023年第二季度和上半年，反摊薄证券分别为0.4百万股和0.6百万股，2022年同期分别为1.2百万股和1.5百万股[17] 股息情况 - 2023年上半年，向符合条件的股东宣布的股息为每股0.82美元，2022年上半年为每股0.76美元[19] - 2023年5月18日，公司董事会宣布每股0.41美元的现金股息，于6月15日支付[18] - 2023年7月13日，公司董事会宣布每股0.41美元的现金股息，将于9月15日支付[19] 公司部门情况 - 公司报告部门包括美洲和EMEA&APAC，美洲部门在美国、加拿大等运营，EMEA&APAC部门在保加利亚、克罗地亚等运营[15] 通胀影响及应对措施 - 2023年上半年，成本通胀对公司经营成果产生负面影响，预计下半年通胀将缓和并持续到2024年[16] - 公司依靠风险管理对冲计划、提高产品价格、高端化战略和成本节约计划来缓解通胀压力[16] - 成本通胀对公司2023年第二季度和上半年经营结果产生负面影响，预计2023年下半年成本通胀将缓和，2024年继续缓解[65] 财务报表编制原则及业绩代表性 - 公司财务报表按美国公认会计原则编制，2023年第二季度和上半年业绩不一定代表全年或未来业绩[15] 股份回购情况 - 2022年第一季度公司董事会批准最高2亿美元的B类普通股回购计划，至2026年3月31日止，主要用于抵消年度员工股权奖励授予[20] - 2023年和2022年第二季度分别回购20万股和23万股，上半年分别回购47.5万股和51万股；2023年第二季度和上半年回购总价值分别为1210万美元和2670万美元，2022年分别为1210万美元和2620万美元[20] 资本支出及应计利息情况 - 2023年和2022年上半年未支付的资本支出分别为2.042亿美元和1.589亿美元；2023年上半年记录与应计负债相关的100万美元应计利息[20] 股份支付费用情况 - 2023年和2022年第二季度股份支付费用分别为1050万美元和840万美元，上半年分别为2030万美元和1690万美元[21] 无形资产情况 - 2022年10月1日年度减值测试时，所有 indefinite - lived 品牌的公允价值超过其账面价值15%以上；2023年上半年未发生表明无形资产账面价值高于公允价值的触发事件[31] 循环信贷安排情况 - 2023年6月26日，公司修订并重述了多货币循环信贷安排，将期限延长至2028年6月26日，并将借款额度提高至20亿美元，取代了原定于2024年7月7日到期的15亿美元循环信贷安排[38] - 2023年第二季度，公司因20亿美元循环信贷安排产生了520万美元的增量发行成本，将在该安排的期限内摊销[38] - 2023年6月26日，公司修订并重述了多货币循环信贷安排，期限延长至2028年6月26日，借款能力提高至20亿美元[101] - 截至2023年6月30日，公司20亿美元循环信贷安排有20亿美元可动用，无借款和商业票据借款[102] - 截至2023年6月30日，公司修订并重述的循环信贷安排规定的最大净债务与EBITDA杠杆比率为4.00倍，与2022年12月31日要求一致[103] 外汇远期合约情况 - 2023年第二季度，公司签订了约2.6亿加元（约1.95亿美元）的外汇远期合约，以管理与2023年7月15日到期的5亿加元2.84%票据还款相关的外汇波动风险[42] - 2023年第二季度签订约2.6亿加元（1.95亿美元）未指定外汇远期合约，用于管理2023年7月15日到期的5亿加元2.84%票据还款的外汇波动风险，这些合约于2023年7月12日提前结算[119] 衍生品情况 - 截至2023年6月30日，公司衍生资产和负债的公允价值总计为 - 1390万美元，而截至2022年12月31日为1.166亿美元[44] - 截至2023年6月30日，指定为套期工具的衍生品公允价值总计为3190万美元，负债为 - 180万美元；未指定为套期工具的衍生品公允价值总计为2360万美元，负债为 - 6760万美元[46] - 截至2022年12月31日，指定为套期工具的衍生品公允价值总计为4780万美元，负债为 - 20万美元；未指定为套期工具的衍生品公允价值总计为9430万美元，负债为 - 2530万美元[47] - 2023年Q2现金流套期会计对其他综合收益（损失）、累计其他综合收益（损失）和收入（损失）的税前影响总额为900万美元，2022年同期为9270万美元；2023年上半年为-1550万美元，2022年同期为1.715亿美元[48] - 2023年Q2净投资套期会计对其他综合收益（损失）、累计其他综合收益（损失）和收入（损失）的税前影响总额为-560万美元，2022年同期为4670万美元；2023年上半年为-1630万美元，2022年同期为7090万美元[49] - 截至2023年6月30日，预计记录在累计其他综合收益中的约200万美元（税前）净损失将在未来12个月内重分类至收益中；截至该日，现金流套期关系中指定的衍生品对预测交易的最长套期时间约为3年，以及与2026年剩余预测债务发行相关的套期[50] - 2023

财务业绩指标 - 2023年第一季度销售额为27.748亿美元，2022年同期为26.433亿美元[9] - 2023年第一季度净利润为7320万美元，2022年同期为1.373亿美元[9] - 2023年第一季度综合收益为1.084亿美元，2022年同期为1.933亿美元[10] - 2023年第一季度基本每股收益为0.33美元，2022年同期为0.70美元[9] - 2023年第一季度稀释每股收益为0.33美元，2022年同期为0.70美元[9] - 2023年第一季度加权平均流通股数基本为2.165亿股，稀释后为2.173亿股[9] - 2023年第一季度，公司净收入（含非控股权益）为7320万美元，2022年同期为1.373亿美元[13] - 2023年第一季度和2022年第一季度，反摊薄证券分别为170万股和220万股[16] - 2023年第一季度净销售额为23.463亿美元，同比增长5.9%，主要受价格和销售组合有利影响，部分被销量微降和不利汇率影响抵消[70][74] - 2023年第一季度商品销售成本为15.756亿美元，同比增长22.4%，主要因每百升商品销售成本上升，部分被有利汇率影响抵消[70][76] - 2023年第一季度营销、一般和行政费用为6.15亿美元，同比下降9.0%，主要因记录了与Keystone诉讼案相关的5600万美元应计负债[70][77] - 2023年第一季度非经营净支出为5630万美元，同比增长11.0%，主要因养老金和其他退休福利非服务成本增加，部分被偿债带来的较低利息费用抵消[70][79] - 2023年第一季度有效税率为28%，高于上年的21%，主要因净离散税费用增加[80] - 美洲地区2023年第一季度净销售额为19.39亿美元，同比增长5.6%，税前收入为2.334亿美元，同比增长168.0%，金融销量为1293.6万百升，同比下降0.5%[81] - EMEA&APAC地区2023年第一季度净销售额为4.101亿美元，同比增长7.6%，税前亏损为2540万美元，亏损较上年改善21.1%，金融销量为407.1万百升，同比增长0.8%[84] - 2023年第一季度汇率变动对净销售额有4970万美元的不利影响，对商品销售成本有3920万美元的有利影响，对营销、一般和行政费用有1670万美元的有利影响，对税前收入有690万美元的有利影响[71] - 2023年第一季度金融销量为1700.6万百升，同比下降0.2%，主要因美洲地区销量下降，部分被EMEA&APAC地区销量增加抵消[70][74] - 2023年第一季度净利润为7320万美元，同比下降46.7%，归属于MCBC的净利润为7250万美元，同比下降52.1%[70] - 2023年第一季度未分配项目中，商品销售成本为 -5.07亿美元，毛利润为 -5.07亿美元，营业收入（亏损）为 -5.07亿美元，非经营收入（费用）净额为 -5540万美元，较去年同期增长6.5%，税前收入（亏损）为 -1.061亿美元[88] - 截至2023年3月31日，债务集团合并基础上的净销售额为19.015亿美元，毛利润为6.58亿美元，税前收入为1.648亿美元，净利润为1.112亿美元[103] 现金流量情况 - 截至2023年3月31日，现金及现金等价物为3.282亿美元，截至2022年12月31日为6亿美元[11] - 2023年第一季度经营活动提供的净现金为340万美元，2022年同期使用的净现金为1.193亿美元[12] - 2023年第一季度投资活动使用的净现金为1.774亿美元，2022年同期为2.262亿美元[12] - 2023年第一季度融资活动使用的净现金为1.025亿美元，2022年同期提供的净现金为7250万美元[12] - 2023年第一季度经营活动提供的净现金为340万美元，较2022年同期增加1.227亿美元；投资活动使用的净现金为1.774亿美元，较2022年同期减少4880万美元；融资活动使用的净现金为1.025亿美元，较2022年同期增加1.75亿美元[91][92][93] - 截至2023年3月31日，公司现金及现金等价物为3.282亿美元，较2022年12月31日的6亿美元和2022年3月31日的3.587亿美元有所减少[94] 股东权益与股本变动 - 截至2023年3月31日，公司股东权益总额为129.19亿美元，2022年12月31日为129.152亿美元[13] - 2023年2月20日，董事会宣布每股0.41美元现金股息，2022年同期为每股0.38美元[17] - 2023年第一季度，公司按每股52.95美元的加权平均价格回购27.5万股，总价值1460万美元，2022年同期回购28万股，总价值1410万美元[18][19] 资产与负债状况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，供应商融资计划有效未偿还金额分别为1.151亿美元和1.352亿美元[22] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，公司合并可变利益实体（VIEs）债务分别为800万美元和500万美元[26] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，公司担保负债分别为3490万美元和3330万美元[26] - 截至2023年3月31日，合并可变利益实体（VIE）中RMMC/RMBC总资产2.413亿美元、总负债2470万美元，其他总资产3930万美元、总负债1570万美元[27] - 截至2023年3月31日，存货净额9.156亿美元，较2022年12月31日的7.929亿美元有所增加[27] - 截至2023年3月31日，商誉余额为52.924亿美元，较2022年12月31日的52.919亿美元略有增长[28] - 截至2023年3月31日，非商誉无形资产净值为127.993亿美元，较2022年12月31日的128.001亿美元略有下降[30][31] - 2023年剩余时间至2027年，无形资产预计摊销费用分别为1.537亿、2.036亿、2.036亿、1.851亿和1.206亿美元[31] - 截至2023年3月31日，经营租赁使用权资产1.609亿美元，较2022年12月31日的1.327亿美元增加；经营租赁负债总额1.707亿美元，较2022年12月31日的1.44亿美元增加[34] - 截至2023年3月31日，长期债务总额（含流动部分）为65.549亿美元，较2022年12月31日的65.414亿美元略有增加；长期债务净额为61.777亿美元，较2022年12月31日的61.652亿美元略有增加[35] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，未偿还长期债务（含长期债务流动部分）的公允价值分别约为60亿美元和59亿美元[37] - 公司维持15亿美元的循环信贷安排，到期日为2024年7月7日，截至2023年3月31日和2022年12月31日，该循环信贷安排无借款，也无商业票据借款[38] - 截至2023年3月31日，最大杠杆比率为净债务与EBITDA的4.00倍，公司遵守所有债务限制和契约，满足财务比率和债务支付义务[40] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，衍生品资产公允价值分别为3900万美元和1.166亿美元[43] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，公司因诉讼、其他纠纷和环境问题的应计或有负债分别为7940万美元和7700万美元[51] - 2022年商标侵权案判决公司赔偿5600万美元，截至2023年3月31日和2022年12月31日，记录的应计负债分别为5710万美元和5660万美元[51] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，担保相关负债分别为3490万美元和3330万美元，Kaiser相关赔偿分别计提1130万美元和760万美元，Kaiser相关购买的税收抵免剩余最大潜在索赔额为6910万美元[53] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，应计重组余额分别为660万美元和1000万美元[57] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，美洲和EMEA&APAC地区总资产分别为222.078亿美元和36.447亿美元、222.427亿美元和36.256亿美元[60] - 截至2023年3月31日，公司有15亿美元的循环信贷额度可供使用，且无借款[95] - 截至2023年3月31日，债务与EBITDA的最大净杠杆比率为4.00倍，公司遵守所有限制和契约[95] - 截至2023年3月31日，公司没有重大的表外安排[106] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，美元固定利率债务名义金额均为49亿美元，公允价值分别为 - 43.997亿美元和 - 42.959亿美元，利率不利变动1%的影响分别为 - 2.18亿美元和 - 2.234亿美元[111] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，外币固定利率债务名义金额分别为16.069亿美元和15.942亿美元，公允价值分别为 - 15.702亿美元和 - 15.574亿美元，利率不利变动1%的影响分别为 - 0.101亿美元和 - 0.111亿美元[111] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，远期利率互换名义金额均为10亿美元，公允价值分别为0.156亿美元和0.4亿美元，利率不利变动1%的影响分别为 - 0.791亿美元和 - 0.738亿美元[111] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，外币固定利率债务名义金额分别为16.069亿美元和15.942亿美元，公允价值分别为 - 15.702亿美元和 - 15.574亿美元，汇率不利变动10%的影响分别为 - 1.452亿美元和 - 1.426亿美元[112] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，外汇远期名义金额分别为2.182亿美元和1.766亿美元，公允价值分别为0.063亿美元和0.076亿美元，汇率不利变动10%的影响分别为 - 0.227亿美元和 - 0.183亿美元[112] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，商品互换名义金额分别为6.367亿美元和5.252亿美元，公允价值分别为0.171亿美元和0.69亿美元，商品价格不利变动10%的影响分别为 - 0.615亿美元和 - 0.558亿美元[112] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，商品期权名义金额均为0.197亿美元，公允价值均为0，商品价格不利变动10%无影响[112] 套期会计影响 - 2023年第一季度和2022年第一季度，现金流套期会计对其他综合收益（损失）、累计其他综合收益（损失）和收入（损失）的税前影响分别为-2450万美元和7880万美元[46] - 2023年第一季度和2022年第一季度，净投资套期会计对其他综合收益（损失）、累计其他综合收益（损失）和收入（损失）的税前影响分别为-1070万美元和2420万美元[47] - 截至2023年3月31日，预计记录在其他综合收益中的约100万美元（税前）净收益将在未来12个月内重新分类至收益[48] - 2023年第一季度和2022年第一季度，未指定为套期工具的衍生品对经营业绩的影响分别为-2850万美元和2.386亿美元[49] 税率情况 - 2023年第一季度和2022年第一季度的有效税率分别为28%和21%，2023年税率上升主要因净离散税费用增加[49] 其他经营收支 - 2023年和2022年第一季度其他经营收入（费用）净额分别为 - 50万美元和 - 2760万美元[55] 地区业务情况 - 2023年第一季度美洲和EMEA&APAC地区净销售额分别为19.39亿美元和4.101亿美元，2022年同期分别为18.362亿美元和3.812亿美元；2023年第一季度税前收入分别为2.334亿美元和 - 2540万美元，2022年同期分别为8710万美元和 - 3220万美元[60] 风险与影响因素 - 成本通胀对公司2023年第一季度经营成果产生负面影响，预计2023年剩余时间及以后仍会有负面影响[62][63] - 2022年第一季度，公司就Keystone诉讼案计提5600万美元负债，2023年第一季度计提相关利息50万美元[66] - 2022年第一季度，公司确认Truss合资企业资产组减值损失2860万美元[67] - 俄乌冲突对公司EMEA&APAC地区2023年和2022年第一季度净销售额产生负面影响，还导致材料和能源成本上升[68] - 2023年1月，公司子公司收到科罗拉多州的违规通知，该法案下可能的最高