退休模式与工作规则变化 - 传统的退休模式已发生根本性改变 很少有人能在同一家公司工作数十年后获得象征性的退休金 且私营部门雇员几乎无法获得雇主提供的固定养老金保障[1] - 因此 人们普遍选择逐步过渡到退休 甚至在正式结束职业生涯后仍继续工作 部分原因是出于对工作的热爱和追求人生意义 另一部分则是由于退休储蓄不足而迫于经济压力[2] - 无论出于何种原因工作 在领取社会保障福利的同时赚取收入 都需要了解相关规则 并且需要注意这些规则将在2026年发生变化 可能影响家庭总收入[3] 2026年社会保障工作规则调整 - 2026年 针对部分在领取社会保障福利的同时仍有工资收入的退休人员 其工作规则将发生变化[5] - 此项变化不影响已达到完全退休年龄（FRA）后继续工作的人员 因为一旦达到FRA 收入将不再影响其社会保障福利的发放 对于1960年或之后出生的人 FRA为67岁[6] - 对于尚未达到FRA的人员 需要关注此项规则变化 因为它将影响在福利被暂时扣减前可以赚取多少收入 好消息是 2026年允许的免扣减收入上限将会提高 为增加家庭总收入提供更多机会[8]

年金保险作为退休收入来源 - 年金是一种与保险公司签订的合同 通过一次性或分期支付保费 换取有保障的终身收入[5] - 年金可提供类似社会保障的终身收入保障 但费用较高且可能有退保手续费[7] - 固定年金提供可预测的支付且无市场风险 但可能无法抵御通货膨胀[6][7][8] 退休财务规划的风险与考量 - 退休初期若股市长期低迷 可能被迫在亏损时出售资产以满足收入需求 导致退休储蓄过早耗尽[3] - 即使储蓄充足并谨慎管理提款 资金仍可能在寿命期内耗尽 特别是当寿命超过预期时[3] - 拥有200万美元IRA的个人退休账户 在几年后可能因市场下跌而降至120万或130万美元 但仍需支撑20年或更长的退休生活[3] 年金产品的不同类型 - 固定年金保证终身获得可预测的支付[6][8] - 可变年金不提供固定支付 但在对抗通货膨胀方面可能表现更好[6]

美国老年人就业趋势 - 截至2024年，65岁以上的美国男性中有23.4%仍在工作，女性中这一比例为16.2% [1] - 大量老年人在领取社会保障福利的同时继续工作，波士顿学院退休研究中心数据显示，约40%的人在申领福利后仍会工作数年 [1] 社会保障福利与工作收入规则 - 社会保障体系允许受益人在工作，但收入存在上限，超过阈值福利将被扣回 [2] - 2026年，在达到完全退休年龄（FRA）之前，年收入上限为24,480美元，此阈值每年调整，当年比前一年高出1,080美元 [3] - 对于在2026年达到FRA的人，收入上限大幅提高至65,160美元，比前一年高出3,000美元 [4] - 达到FRA后，收入限制不再适用，受益人可赚取任意金额而不影响福利 [4] 收入测试与扣减规则 - 若未达FRA，收入超过24,480美元阈值后，每多赚2美元，社会保障管理局将扣留1美元福利 [3] - 在达到FRA的日历年度，扣减规则更为宽松，收入超过65,160美元阈值后，每多赚3美元，仅扣留1美元福利 [4] 计入收入的类型 - 社会保障管理局的收入测试仅考虑“劳动所得”，包括雇主支付的工资、薪金和奖金 [5] - 对于自雇人士，仅净收入被计入收入测试 [5]

文章核心观点 - 对于拥有相似收入且均有资格领取社会保障福利的已婚夫妇而言 共同制定一个最优的申领策略至关重要 这能帮助他们最大化终身福利总额 [1][2] 社会保障策略：一人早申领，另一人等待 - 策略核心是让其中一方提前申领福利 而另一方等待至完全退休年龄 尽管提前申领会永久性降低月度福利 但夫妇双方预期福利相似时 此策略仍可能有利 [3] - 提前申领的动机包括：希望在62岁或更早停止工作 或希望在健康状况最佳时利用这笔资金进行旅行等消费 [4] - 该策略的优势在于 家庭可以提前获得一份福利收入 同时另一份未打折的福利将在未来发放 这或许足以满足其生活方式的预期开支 [5] 社会保障策略：一人按时申领，另一人延迟申领 - 若对个人退休账户或401(k)的余额信心不足 夫妇双方至少应等待至完全退休年龄再申领 其中一方可在完全退休年龄申领 而另一方则可延迟一至两年以获取更高的月度支票 [6] - 尽早获得一份福利可以使夫妇双方不必都延长工作年限 同时 提升另一方的福利金额是弥补储蓄不足或保护已有储蓄的有效方法 [8] 夫妇协同策略的总体优势 - 当已婚夫妇双方均有资格领取社会保障时 便为采用差异化策略创造了条件 例如一人早申领或按时申领 另一人延迟申领 [7] - 若夫妇双方均选择延迟申领 将可能在未来终身获得非常可观的月度收入 [7]

核心观点 - 在所有世代中 X世代面临最大的退休储蓄缺口 其预期舒适退休所需资金与预计储蓄额之间存在超过40万美元的差距 [1] - 该缺口的根源在于美国退休体系从固定收益养老金计划向固定缴款计划如401(k)的转变 而X世代进入职场时未能受益于后来普及的自动注册和自动增额等关键功能 [2][3][4][6] 退休储蓄现状与缺口 - X世代出生于1965年至1980年之间 他们认为需要超过110万美元才能舒适退休 但预计退休时仅能储蓄约71.2万美元 缺口超过40万美元 [1] - 相较于年长和年轻的世代 X世代的退休储蓄处于落后状态 [2] 退休体系结构性变化的影响 - 过去几十年美国退休体系发生重大变化 表现为传统养老金的衰落和固定缴款计划如401(k)的兴起 [2] - 许多婴儿潮一代拥有提供终身固定收入的固定收益养老金计划 而X世代进入劳动力市场时 养老金正被固定缴款计划取代 且当时自动注册和自动增额等功能尚未普及 [3] - 自动注册和自动增额等功能能鼓励储蓄 但这些功能在X世代开始缴款时并未普及 导致了其储蓄缺口 [4][6] 潜在的应对策略 - 增加退休账户缴款 例如在2025年尽可能缴满401(k) 该年度缴款上限为23500美元 50岁及以上者可额外追加缴款7500美元 [7] - 延迟申领社会保障福利 在达到完全退休年龄后每延迟一年申领 福利可增长8% 直至70岁 [7] - 考虑延长工作年限 评估当前职位能否持续工作至退休 或考虑转换到更具可持续性的岗位 [7]

文章核心观点 - 已婚夫妇在申请社会保障福利时需共同协商决策 以优化家庭总体福利并考虑遗属福利 [1] 如何最大化双方福利 - 月度社会保障福利金额基于个人收入历史记录和申请年龄共同决定 [3] - 在完全退休年龄（1960年或之后出生者为67岁）申请可获得全额月度福利 提前申请则月度福利会减少 最早可于62岁申请 [4] - 延迟至完全退休年龄后申请 每年可获得8%的奖励增幅 最晚可延迟至70岁 [4] - 若双方均有资格 需协调申请时机以实现家庭总福利最大化或最有效利用福利 未必追求月度金额最高 [5] - 策略包括：让收入较低一方在完全退休年龄申请以获取即时现金流 同时让收入较高一方延迟申请以获取更高的月度支票 或双方共同决定是否延迟 [6] 遗属福利的重要性 - 若双方职业生涯收入差距较大 且预期一方将先于另一方去世 则需策略性地申请福利 以便为在世配偶留下更高的月度支票 [7] - 若双方在完全退休年龄均有资格每月获得2,400美元 则遗属福利可能并非首要关切 [9]

美国65至74岁人群退休储蓄中位数 - 根据美联储分析 美国65至74岁人群的退休储蓄中位数为20万美元 这意味着61岁时拥有20万美元IRA或401(k)的个人财务状况与许多同龄人相当 [1] 20万美元退休储蓄产生的年收入 - 若采用4%提取规则 20万美元的退休储蓄每年仅能产生8000美元退休收入 且未计入通胀对基础提取率的调整 这笔收入并不充裕 [2] 针对储蓄不足的应对策略 - 延长工作年限 对于61岁仅有20万美元储蓄的个人 退出劳动力市场可能不可行 但可以考虑转向压力较小或更享受的工作 以延长工作年限并增加储蓄 [3] - 推迟申领社会保障金 在仅有20万美元储蓄的情况下 应避免在62岁提前申领 因为与等到完全退休年龄67岁相比 月福利将减少约30% 至少应以67岁为目标 若延迟至70岁 月福利每年可获得8%的永久性增长 [6][7] - 计划退休后继续工作 若储蓄无法显著超过20万美元 退休后工作可能不可避免 但这也能带来社交互动和外出理由等积极方面 [8]

Key Points Current and future workers are going to be affected by changes to Social Security in 2026. Planning for Social Security changes early is important. The changes to Social Security could affect the amount of money you have. The $23,760 Social Security bonus most retirees completely overlook › Social Security has been keeping seniors out of poverty and enhancing their financial security for close to 90 years. Throughout that time, there have been a few major changes to how Social Security ...

文章核心观点 - 退休标志着财务规划进入新阶段 退休人员需积极管理财务 以应对固定收入下的生活开支并防止储蓄耗尽 从而保障退休生活质量[1] - 退休人员可向仍在工作的年轻一代学习财务策略 采纳七项明智的金钱习惯 以保护积蓄并享受退休生活[2] 财务策略与习惯 - **继续投资** 将部分投资组合留在市场中 可以对冲通胀并寻求更高回报 不应仅依赖固定收益资产、养老金和社会保障等看似安全的选项 而错失潜在收益[3] - **维持应急基金** 与年轻一代一样 退休人员也应建立应急基金 以应对意外开支 尽管无需担心失业 但仍可能面临经济衰退等困境 医疗账单和车辆维修等费用若需从退休账户支取将难以负担[4][5] - **增加收入来源** 考虑通过兼职工作、出租房间或提供咨询技能来产生额外收入 这既有助财务状况 也能保持社会联系与参与感 在职人士常寻求多元收入 退休人员亦可考虑副业或兼职以确保足够资金流入[6] - **发展盈利爱好** 尝试寻找可盈利的爱好 在带来额外现金的同时 也能有所期待[7]

核心观点 - 衡量退休准备的关键指标并非401(k)等单一账户的余额 而是综合所有退休资源后能够替代退休前收入的比例 即收入替代率 [2] - 即使拥有百万美元退休储蓄 其产生的年收入可能仍不足以维持退休前的生活水平 需进行更全面的规划 [3] 退休储蓄现状与认知差距 - 2025年一项调查显示 美国人平均认为需要130万美元才能退休 但近一半人预计退休时储蓄将不足50万美元 [3] - 采用经典的4%提取规则 100万美元本金每年仅能产生4万美元的税前收入 [3] - 现实情况更为严峻 即将或已退休的婴儿潮一代平均401(k)余额约为25万美元 X世代约为19万美元 按4%提取每年仅能替代约1万美元收入 [4] 收入替代率的具体目标与计算 - 传统财务建议通常以替代退休前税后收入的75%作为合理起点 其他规划者则建议80%至85%的替代率 [6] - 社会保障福利旨在替代约40%的退休前年收入 低收入工人替代比例更高 高收入者则更低 [7] - 富达内部分析显示 没有养老金的家庭需要足够的储蓄来替代至少45%的退休前收入 剩余部分由社会保障和更低的退休税负填补 [7] - 大多数家庭应设定替代70%至85%退休前收入的总目标 通过结合储蓄提取和社会保障来实现 [9] 个性化退休规划方法 - 估算个人所需替代率的方法是 从目标替代百分比中减去预计的社会保障和任何养老金收入 剩余的差额即为储蓄需要提供的年度提取金额 [8] - 通过调整供款组合 申领社会保障的年龄以及使用年金等产品 可以实现个性化的收入替代目标 [9]