投资评级与行业走势 - 建筑材料行业投资评级为"看好"（维持）[1] - 近三个月建筑材料指数上涨11.41%，跑赢沪深300指数5.53个百分点[4] - 近一年建筑材料指数上涨26.53%，跑赢沪深300指数3.31个百分点[4] 政策与行业动态 - 水泥行业正式纳入全国碳市场，30个"六零"示范工厂项目已有逾1/3取得阶段性成果[3] - 《水泥行业节能降碳专项行动计划》要求到2025年底，水泥熟料产能控制在18亿吨左右，能效标杆水平以上产能占比达到30%[3] - "对等关税"有望利好在海外有生产基地的玻纤龙头择时提价[3] - "一致性评价+集采"政策促进中硼硅药用玻璃渗透率加速提升[3] 细分板块表现 - 本周改性塑料板块涨幅最大（+8.98%），玻纤制造板块跌幅最大（-0.98%）[15] - 近三个月建材子板块中水泥制造表现突出（+2.20%）[15] - 本周涨幅前五的公司为南京聚隆（+20.58%）、天山股份（+10.90%）、国恩股份（+10.69%）[18] 水泥板块数据 - 全国P.O42.5散装水泥平均价为273.71元/吨，环比下跌0.42%[24] - 全国熟料库容比为67.48%，环比下降2.15个百分点[24] - 上海港动力煤到港价（5500卡）为695元/吨，周环比上涨2.96%[52] - 水泥-煤炭价差为183.36元/吨，环比下跌2.00%[24] 玻璃板块数据 - 全国浮法玻璃现货均价为1259.34元/吨，环比下跌3.19%[74] - 光伏玻璃均价为116.25元/重量箱，环比上涨0.54%[74] - 全国浮法玻璃库存为6490万重量箱，环比增加25.34%[77] - 浮法玻璃-纯碱-石油焦价差为15.37元/重量箱，环比下跌4.90%[100] 玻纤板块数据 - 无碱2400tex直接纱报价3300-4000元/吨，无碱2400texSMC纱报4400-5000元/吨[110] - 电子纱G75主流报价8800-9200元/吨，7628电子布报价3.8-4.2元/米[113] 消费建材板块数据 - 原油价格为68.15美元/桶，周环比下跌4.19%，较年初下跌11.18%[122] - 沥青价格为4570元/吨，周环比持平，较年初上涨2.93%[122] - 钛白粉价格为13000元/吨，周环比下跌0.38%，较年初下跌9.09%[122] 重点推荐公司 - 消费建材板块推荐：三棵树、东方雨虹、伟星新材、坚朗五金[3] - 水泥板块受益标的：海螺水泥、华新水泥、上峰水泥[3] - 玻纤板块推荐：中国巨石；药用玻璃板块推荐：力诺药包、山东药玻[3]