单个指数基金止盈策略 - 按收益率止盈通常在收益率达到30%后执行 平均每3-5年遇到一次机会 优点是执行简单 缺点是可能错过如2007、2015年的大牛市收益 [7][8][10] - 按高估止盈依据估值表判断 低估时定投 正常时持有 高估时止盈 从低估到正常估值再到高估 每个区域通常有30%-40%的涨幅 [11][19][23] - 长期持有不卖出依靠分红盈利 适合高分红的红利类指数基金 优点是省心 缺点是对投资品种要求高 [26][27][28] 投顾组合止盈机制 - 主动优选和指数增强投顾组合具备自动调仓功能 当部分品种高估时会自动止盈高估品种并加仓其他低估品种 例如2021年初主动优选策略止盈某只基金获得120.3%的收益率 [46][47] - 当市场整体高估且无低估品种时 组合会发出"发车止盈"信号 引导将持仓分批转换成365天等稳健类投顾组合 估值越高转换比例越大 [50][51][60] - 月薪宝和365天投顾组合采用自动低买高卖策略 例如月薪宝保持40:60股债比例 熊市赎回债券加仓股票 牛市止盈股票加仓债券 该操作由组合自动完成 [67][68][77] 自动止盈功能 - 自动止盈功能可设置为手动或自动执行 开启后能在收到"发车止盈"信号时自动完成组合转换交易 具有守纪律、便捷、及时三大好处 [54][55][56][61] - 自动止盈功能与自动跟车功能相互独立 需分别开启 自动止盈仅执行权益类组合向稳健类组合的转换 例如主动优选和指数增强组合未来只会转入365天组合 [64] - 自动止盈功能可随时开通或关闭 开通后仅在组合"发车止盈"时触发交易 不影响当前组合的灵活申赎 建议提前开启以避免错过止盈机会 [65][66] 月薪宝投顾组合表现 - 月薪宝投顾组合设计用于提供定期现金流 可选择按周发放账户资产的0.12%或按月发放0.5% 年发放总额约等于持有总资产的6% [32][33][34] - 组合现金流发放金额随市场涨跌波动但整体稳定 例如2022年10月投入10万元后 现金流在市场下跌时略降 上涨时提高 组合净值长期看涨 [35][37][38] - 月薪宝组合在熊市中表现稳定 例如从2024年2月5.9星至2025年6月底上涨约15% 其股票部分上涨约30%以上 最大回撤为-9.13% [41][43][68][71]