海科新源股价表现与业务近况 - 公司股价在四季度一个多月内从21.04元/股涨至63.74元/股，涨幅高达201.66% [2][4] - 公司主营业务为碳酸酯系列锂离子电池电解液溶剂及精细化学品的研发、生产和销售 [4] - 公司是国内少数能同时供应五种碳酸酯溶剂的企业，锂电溶剂产能77万吨，添加剂产能近1.5万吨，锂电溶剂市场占有率接近40% [4] - 近期先后签署两笔重要供货协议：与昆仑新材签署59.62万吨电解液溶剂供货协议 [4]，与国轩高科旗下公司达成20万吨电解液溶剂及添加剂采购合作 [5] - 公司2025年前三季度营业收入为36.53亿元，同比增长43.17%，但归母净利润仍亏损1.28亿元 [5] 高盛对海科新源及储能产业链的投资 - 高盛于三季度末新进成为海科新源前十大股东，持股市值约1358.29万元，若未减持，持仓市值已增至约4271.41万元，投资回报率超过200% [2][6] - 高盛在2025年初发布报告，判断中国电池储能系统将成为全球电池市场新增长极，行业盈利有望大幅改善 [2][7] - 高盛重仓持有包括维科技术、深圳新星、传艺科技等在内的多家储能概念企业 [2][7] - 以深圳新星为例，高盛三季度末持仓成本3251.41万元，四季度以来该股上涨46.24%，持股市值增至4760.62万元 [7] - 高盛持有天际股份475.28万股，四季度以来该股上涨97.06%，持仓市值从9372.53万元飙升至1.85亿元 [7][8] 高盛整体A股持仓变动与行业观点 - 高盛A股持仓显著增加，从2024年末的113家公司、总市值25.48亿元，增至2025年三季度末的193家公司、总市值93.92亿元 [3][11] - 高盛看好黄金板块，预计全球央行每月净购金规模将稳定在约80吨，并预测金价在2026年底涨至每盎司4900美元 [9] - 高盛三季度新进盛屯矿业、兴业银锡、晓程科技的前十大流通股东，持仓市值分别为2.04亿元、4.85亿元和1.19亿元，四季度以来三只股票分别上涨63.29%、108.20%和38.26% [9][10] - 高盛看好存储板块，预计2025年第四季度服务器DRAM价格环比涨幅将达28%至33% [10] - 高盛在存储产业链进行系统性投资，包括新进或增持兴福电子、德明利、金太阳、太龙股份、睿能科技等公司 [10]