市场表现 - 沪指微涨0 04% 创业板指涨0 23% 恒生指数跌1 12% 恒生科技指数跌1 46% 市场成交额1 22万亿 超3400家下跌 13家跌停 [8][11] - 电子 通信 国防军工 银行 电力设备领涨 美容护理 房地产 建筑材料 非银金融领跌 [10][11] - PCB概念涨4 93% 光通信模块涨2 37% CPO概念涨2 22% AI手机涨2 17% 存储芯片涨1 73% [11] 英伟达产业链 - 沪电股份涨停差一脚新高 新易盛涨近5%创收盘价新高 胜宏科技 仕佳光子已创新高 [4] - 新易盛 中际旭创 天孚通信 胜宏科技2015年以来涨幅超20倍 构成"易中天"组合 [5] - Marvell上修2028年IDC市场规模预期至940亿美元 其中定制化加速芯片市场554亿美元 CAGR53% 互联市场190亿美元 CAGR35% [6] - Meta计划2025-2027年推出MTIA芯片系列 带动PCB 光模块 铜连接预期上修 [6] 市场风格 - 高股息与微盘股抱团达极致 月底微盘股或退潮 市场风格或再均衡 [1] - 题材股受月底结账 季度调仓 量化新规 中报窗口期压制 资金转向业绩线 [2] 宏观数据 - 美国5月零售销售环比降0 9% 超预期 经济数据持续走弱 [8] - 美联储传声筒称若非关税影响通胀 本周可能降息 [8] 行业动态 - 算力增长依赖AI性能突破 若GPT5推动预训练升级 算力集群或向百万卡规模扩张 [8] - 光通信增量预期主要来自ASIC芯片需求 [6]

特朗普与马斯克冲突事件 - 特朗普威胁撤销马斯克旗下公司政府合同导致特斯拉股价单日暴跌14% 市值蒸发1520亿美元[1] - 双方关系出现转机 白宫安排通话后特斯拉盘前反弹4.8%[1] 中美领导人通话影响 - 通话落地引发A股科技成长股回调 创业板与科创50结束三连涨[3] - 市场预期二次会谈可能推动美国放松高科技管制 取消20%芬太尼关税[3] 美国就业市场数据 - ADP就业数据与初请失业金人数(24.7万)均差于预期 显示就业恶化[4] - 市场预计5月非农新增12.5万人 失业率维持4.2% 薪资增速放缓[4] - 非农低于10万可能触发"衰退警戒" 终结美股牛市[4] 数字货币与贵金属 - Circle上市首日暴涨168% 但相关概念股四方精创跌7% 翠微股份跌8%[5] - 现货白银大涨4.5%至36.06美元/盎司 创2012年以来新高[6] - 现货铂金飙升4.8% 贵金属开启补涨行情[6] A股减持潮与板块表现 - 单日123份减持公告涉及87家公司 潮宏基股东拟减持3%[6] - 有色金属(1.16%)、通信(1%)、石油石化(0.88%)领涨[12] - 美容护理(-1.7%)、纺织服饰(-1.18%)、食品饮料(-0.92%)领跌[12] 个股表现 - 汇金股份涨6.95% 年初至今累计上涨155.3%[7] - 新易盛底部翻倍 胜宏科技Q2业绩预增30%[7] - 剑桥科技涨7.84% 仕佳光子涨7.11%且年内涨幅达115.07%[8] 市场整体情况 - 上证微涨0.04% 创业板跌0.45% 恒指跌0.48%[10] - 成交额缩量至1.17万亿元 涨跌个股数量基本持平[10] - 离岸人民币走强突破7.18关口[8]