投资动态 - 方舟投资本周一增持阿里巴巴和百度股票 [1] - 方舟投资旗舰基金ARKK周四买入14453股阿里巴巴股票 价值约274万美元 [1] - 方舟投资周三和周二分别买入价值550万美元和410万美元的阿里巴巴股票 [1] - 方舟投资上周一通过两只ETF买入约1630万美元的阿里巴巴股票 [1] - 方舟投资周四买入45478股百度股票 价值约640万美元 [1] - 方舟投资周三和周二分别买入价值297万美元和690万美元的百度股票 [1] - 方舟投资同日还买入了生物科技公司Intellia Therapeutics的股票 [1] 公司股价表现 - 阿里巴巴今年股价已上涨超过一倍 涨幅达112% [1][2] - 百度股价今年录得57%的涨幅 大部分涨幅集中在过去五个星期 [2] - 中概股经历强劲反弹 [1] 投资背景与估值 - 方舟投资对阿里巴巴的投资历史可追溯至2014年 但在2021年9月后停止投资长达四年 此次为重新入场 [2] - 阿里巴巴在股价翻倍后动态市盈率为21倍 [4] - 百度动态市盈率为12倍 估值更具吸引力 [5] - 阿里巴巴核心电商业务贡献公司调整后EBITDA的113% 为主营业务提供强劲现金流 [4] - 百度的传统搜索和广告业务持续稳定创造收入 [5] 行业催化剂与市场观点 - 市场将阿里巴巴和百度重新定位为AI领域的潜在受益者 [4] - 全球高端AI芯片出口限制收紧 中国市场对本土解决方案需求增长 [4] - 百度多年前已涉足AI和机器学习领域 [4] - 阿里巴巴在积极发展其AI云业务 [4] - 两家主要分析机构本周上调阿里巴巴目标价 分别至230美元和245美元 [5] - 分析师看好原因是阿里巴巴展示了AI云业务快速增长的收入 [5]