华夏时报（www.chinatimes.net.cn）记者 卢梦雪 北京报道 近期，多家中小银行大幅下调存款利率，开启新一轮存款利率下调行动。不仅三年期、五年期存款利率倒挂的现 象更为明显，还有银行出现了一年期存款利率高于五年期的罕见现象。 新疆库尔勒富民村镇银行公告显示，该行调整后的一年期存款利率为2.0%，高于五年期存款利率1.95%，在市场 上引起强烈反响。 在业内人士看来，上述现象是商业银行精细化管理存款付息成本、对被动负债主动管理的表现。中小银行积极提 升自主定价能力，短期内或提高其资产负债管理和流动性管理的难度，但也会成为其推进业务升级的动力。 长短期限利率"倒挂"现象愈发常见 5月12日，新疆库尔勒富民村镇银行的一则公告，引起了市场的高度关注。该行公告显示，自当日起调整部分人民 币个人存款挂牌利率，其一年期、二年期存款利率分别为2%、2.05%，三年期、五年期存款利率则均为1.95%，一 年期存款利率已高于五年期存款。 在年初招商银行出现"存5年不如存1年"的罕见现象后，银行存款利率的极致倒挂现象再度出现在中小银行身上， 引起市场关注。 近年来，随着银行净息差压力的逐步增大，"降低负债成本"成为 ...

存款利率调整动态 - 5月以来多地中小银行密集下调存款利率，部分机构三年及五年期中长期限存款利率跌破2%，各期限利率全面进入"1时代"[1] - 新疆库尔勒富民村镇银行逆势上调三个月期、六个月期、一年期、二年期存款利率25BP或30BP，调整后一年期和二年期利率分别为2.0%、2.05%，出现长短期利率倒挂现象[1][4] - 聊城沪农商村镇银行5月10日起下调各期限存款利率，一年期降15BP至1.8%，二年期降21BP至1.89%，三年期和五年期均降18BP至1.98%[2] - 哈密市商业银行5月8日起执行新利率，一年期和二年期降20BP至1.5%和1.6%，三年期降15BP至1.8%，五年期降10BP至1.85%[2] 大型银行存款利率情况 - 工商银行、农业银行、中国银行、建设银行、交通银行活期存款利率均为0.10%[3] - 五大行整存整取利率一致：三个月0.80%、六个月1.00%、一年1.10%、二年1.20%、三年1.50%、五年1.55%[3] - 五大行零存整取、整存争取、存本取息利率：一年0.80%、三年1.00%、五年1.00%[3] 行业分析观点 - 分析师指出在市场利率普遍下行趋势下，少数银行逆势上调中短期存款利率属于个例，不具有普遍性[4] - 中小银行利率调整节奏通常滞后且非集体下调，各家银行根据实际情况陆续调整，通过差异化定价争夺本地存款资源[4] - 银行业净息差持续收窄，2024年四季度商业银行净息差降至1.52%，42家A股银行净息差同比全线收窄1BP至50BP[5] 政策影响与市场预期 - 央行5月7日宣布将通过利率自律机制引导商业银行下调存款利率，同时下调政策利率0.1个百分点[6] - 市场普遍预期在央行降息、降准政策后将迎来新一轮存款降息[7] - 分析师预计2025年下半年存款利率仍有20~30BP下调空间，二三季度很可能迎来存款利率调整[8][8] - 存款利率下调将加大银行揽储难度，同时为银行理财等低风险资管产品带来增量资金[8]