可转债发行上市概况 - 公司于2019年11月21日公开发行3150万张可转换公司债券，每张面值100元，发行总额31.50亿元，期限六年 [3] - 可转换公司债券于2019年12月16日起在深圳证券交易所挂牌交易，债券简称"海亮转债"，债券代码"128081" [4] - 初始转股价格为9.83元/股，转股期限自2020年5月27日起至2025年11月21日止 [5] 转股价格调整情况 - 2020年6月12日转股价格由9.83元/股调整为9.76元/股 [5] - 2021年6月23日转股价格由9.76元/股调整为9.69元/股 [6] - 2022年6月30日转股价格由9.69元/股调整为9.62元/股 [7] - 2023年7月5日转股价格由9.62元/股调整为9.54元/股 [7] - 2024年7月17日转股价格由9.54元/股调整为9.37元/股 [8] - 2025年7月4日转股价格由9.37元/股调整为9.20元/股 [8] 有条件赎回条款 - 赎回条件1：公司股票连续30个交易日中至少有15个交易日的收盘价格不低于当期转股价格的130% [9] - 赎回条件2：可转换公司债券未转股余额不足3000万元时 [10] - 当期应计利息计算公式为IA=B×i×t/365，其中B为债券票面总金额，i为当年票面利率，t为计息天数 [10] 当前赎回条款触发情况 - 自2025年8月4日至2025年8月15日，公司股票已有9个交易日的收盘价不低于当期转股价格9.20元/股的130%（即11.96元/股） [11] - 若在未来连续三十个交易日中至少十五个交易日的收盘价满足条件，公司董事会有权决定赎回全部或部分未转股的"海亮转债" [11]

可转债发行上市概况 - 公司于2019年11月21日公开发行3,150万张可转换公司债券，每张面值100元，发行总额31.50亿元，期限六年 [3] - 可转换公司债券于2019年12月16日起在深圳证券交易所挂牌交易，债券简称"海亮转债"，债券代码"128081" [4] - 转股期限自2020年5月27日起至2025年11月21日止，初始转股价格为9.83元/股 [5] 转股价格调整情况 - 2020年6月12日转股价格由9.83元/股调整为9.76元/股 [5] - 2021年6月23日转股价格由9.76元/股调整为9.69元/股 [6] - 2022年6月30日转股价格由9.69元/股调整为9.62元/股 [6] - 2023年7月5日转股价格由9.62元/股调整为9.54元/股 [7] - 2024年7月17日转股价格由9.54元/股调整为9.37元/股 [7] - 2025年7月4日转股价格由9.37元/股调整为9.20元/股 [8] 有条件赎回条款 - 在转股期内，若公司股票连续30个交易日中至少有15个交易日的收盘价格不低于当期转股价格的130%（含130%），公司董事会有权决定赎回未转股的可转换公司债券 [9] - 当未转股余额不足3,000万元时，公司董事会有权决定赎回未转股的可转换公司债券 [10] - 当期应计利息的计算公式为：IA=B×i×t/365，其中B为票面总金额，i为当年票面利率，t为计息天数 [10] 预计满足有条件赎回条款 - 自2025年8月4日起至2025年8月15日，公司股票已有9个交易日的收盘价不低于当期转股价格（9.20元/股）的130%（即11.96元/股） [12] - 若在未来触发有条件赎回条款，公司董事会有权决定按照债券面值加当期应计利息的价格赎回全部或部分未转股的"海亮转债" [12] - 公司将在满足可转换公司债券赎回条件的当日召开董事会审议决定是否行使赎回权，并及时披露相关公告 [12]

权益变动情况 - 公司控股股东及一致行动人合计权益比例由34 25%被动稀释至33 95%，触及1%的整数倍，系可转债转股导致总股本变化所致 [2] - 本次权益变动不涉及持股数量变化，仅为持股比例被动稀释 [2] 变动影响说明 - 本次权益变动不涉及要约收购，不会导致控股股东及一致行动人发生变化 [2] - 公司控制权、治理结构和持续经营不受本次权益变动影响 [4] 后续安排 - 公司将持续关注股东权益变动情况，并依法履行信息披露义务 [4] - 公司可转换公司债券"海亮转债"目前处于转股期 [4]

可转债发行上市概况 - 公司于2019年11月21日公开发行3,150万张可转债，每张面值100元，发行总额31.50亿元，期限六年 [1] - 可转债于2019年12月16日在深交所挂牌交易，债券简称"海亮转债"，债券代码"128081" [1] 可转债转股价格调整 - 初始转股价格为9.83元/股 [2] - 2020年6月12日转股价格由9.83元/股调整为9.76元/股 [2] - 2021年6月23日转股价格由9.76元/股调整为9.69元/股 [2] - 2022年6月30日转股价格由9.69元/股调整为9.62元/股 [3] - 2023年7月5日转股价格由9.62元/股调整为9.54元/股 [3] - 2023年7月5日转股价格再次由9.54元/股调整为9.37元/股 [3] - 2025年7月4日转股价格将由9.37元/股调整为9.20元/股 [4] 可转债转股及股本变动 - "海亮转债"因转股减少26,329,100元（263,291张债券），转股数量为2,809,933股 [5] - 截至2025年6月30日，无限售流通股增加2,809,933股至1,931,000,234股，占总股本比例由96.49%增至96.50% [5] - 总股本增加2,809,933股至2,001,129,937股 [5] - 高管锁定股数量保持不变，仍为70,129,703股，占总股本比例由3.51%微降至3.50% [5]

公司评级与信用状况 - 中诚信国际维持"海亮转债"信用等级为AA 主体信用等级AA 评级展望稳定 [1][3] - 控股股东海亮集团增持股份至30.62% 公司治理框架稳定 [1] - 银行授信充足 A股上市融资渠道畅通 [1] 产能与全球化布局 - 铜加工总产能达147.05万吨/年 海外产能占比37.03% [2] - 全球23个生产基地 多个产能项目进入爬坡期 [2] - 未来通过自建与并购继续扩张全球生产基地 [1] 产品与技术优势 - 全球最大铜管棒制造企业 产品以铜管为主 [1][2] - 加大锂电铜箔技术储备 升级智能工厂体系 [1] - 产品应用于制冷 新能源汽车 建筑等广泛领域 [2] 原材料与风险管理 - 原材料电解铜 锌等价格透明 执行100%套期保值 [2] - 净库存管理制度有效降低价格波动风险 [2] - 制造平台优势支持双重角色参与有色金属流通 [2] 募投项目进展 - "海亮转债"募资31.50亿元 27.25亿用于产线改扩建 [3] - 截至2024年末累计使用募资28.14亿元 用途符合约定 [3] - 转股价格因利润分配由9.54元/股调整至9.37元/股 [3]

权益分派期间海亮转债暂停转股 - 公司将于近日实施2024年年度权益分派 根据可转债募集说明书规定 权益分派期间海亮转债（债券代码：128081）将暂停转股 股权登记日后的第一个交易日恢复转股 [1] - 暂停转股期间可转债仍可正常交易 公司特别提示债券持有人注意相关安排 [1] 转股价格调整机制 - 若公司发生派送红股、转增股本、增发新股（不含可转债转股）、配股或派发现金股利等情况 将按公式调整转股价格（保留小数点后两位） [2] - 派送红股或转增股本公式：P1＝P0/（1+n） [2] - 增发新股或配股公式：P1＝（P0+A×k）/（1+k） [2] - 现金股利派送公式：P1＝P0-D [2] - 复合情形下采用组合公式计算 [2] - 调整参数定义：P1为调整后转股价 P0为调整前转股价 n为送股率 A为增发/配股价 k为增发/配股率 D为每股现金股利 [2] 转股价格调整执行规则 - 股份或股东权益变化时将依次调整转股价 并通过深交所网站及指定信披媒体公告 明确调整日、办法及暂停转股时段（如需） [2] - 若调整日处于持有人转股申请日至股份登记日之间 则按调整后转股价执行 [2] - 发生股份回购、合并、分立等可能影响转债持有人权益的情形时 公司将按公平原则调整转股价 具体依据届时法律法规制定 [3]

文章核心观点 公司公告2025年第一季度可转换公司债券转股及公司股本变动情况 [1] 可转换公司债券发行上市基本概况 可转债发行情况 - 经核准公司于2019年11月21日公开发行3150万张可转换公司债券，每张面值100元，发行总额31.50亿元，期限六年 [1] 可转债上市情况 - 经同意公司31.50亿元可转换公司债券于2019年12月16日起在深交所挂牌交易，债券简称“海亮转债”，债券代码“128081” [1] 可转债转股情况 - 转股期限自2020年5月27日起至2025年11月21日止，初始转股价格为9.83元/股 [2] - 2020年6月12日转股价格由9.83元/股调整为9.76元/股 [2] - 2021年6月23日转股价格由9.76元/股调整为9.69元/股 [2] - 2022年6月30日转股价格由9.69元/股调整为9.62元/股 [3] - 2023年7月5日转股价格由9.62元/股调整为9.54元/股 [3] - 2024年转股价格由9.54元/股调整为9.37元/股 [3][4] “海亮转债”转股及股本变动情况 - 截至2025年3月31日，“海亮转债”剩余可转债金额为27.02亿元，剩余债券数量为2702.37万张 [4] - 2025年第一季度高管锁定股数量由7014.85万股减至7012.97万股，无限售流通股数量由19.28亿股增至19.28亿股，总股本不变为19.98亿股 [4] - 股份变动原因是公司离任监事卖出其持有的无限售条件流通股，致使高管锁定股份相应变动 [4]