基金规模 - 截至2025年6月30日在管基金累计实缴规模261.82亿元，剩余实缴规模73.70亿元[3] - 2025年1 - 6月及报告期新增投资规模均为0.02亿元，截至2025年6月30日在管项目剩余投资本金65.55亿元[4] 项目情况 - 报告期及2025年1 - 6月已完全退出项目均为2个，投资本金2.41亿元，累计收回金额5.61亿元[6] - 报告期末已上市及新三板挂牌但尚未完全退出项目12个，投资本金16.08亿元[6] - 报告期内在管基金参股项目无获沪深北证券交易所IPO审核通过情况，已上市项目无已确定退出计划但未完全退出项目[5][7] 回款与收入 - 报告期内收到项目回款4.83亿元，2025年1 - 6月累计收到项目回款5.00亿元[6] - 2025年第二季度基金管理费收入21.72万元，管理报酬收入1160.14万元，合计1181.86万元[9] - 2025年1 - 6月基金管理费收入43.30万元，管理报酬收入1160.14万元，合计1203.45万元[9] 各投资中心报酬 - 嘉兴嘉禾九鼎投资中心2025年累计管理报酬收入533.14万元[11] - 嘉兴嘉盛九鼎投资中心2025年累计管理报酬收入508.76万元[11] - 成都银科九鼎投资中心2025年累计管理报酬收入56.85万元[11] - 苏州楚才九鼎投资中心2025年累计管理报酬收入55.05万元[12] 报酬规则 - 投资成本未达年收益率8%，管理人应回拨业绩报酬[13] - 合伙企业终止时，管理人累计业绩报酬超有限合伙人累计收益25%，应回拨业绩报酬[13] - 某投资项目可供分配现金按实缴出资比例在合伙人间划分，先归还有限合伙人实际出资等[13] - 管理人所获业绩报酬应为基于有限合伙人实缴出资比例对应全部净收益的20%[14] - 合伙企业终止，管理人业绩报酬超出特定两者之差的20%，应回拨业绩报酬[14]

股价表现与资金流向 - 2025年7月7日收盘价为15.1元，上涨2.51%，换手率1.79%，成交量7.78万手，成交额1.17亿元 [1] - 当日主力资金净流入285.92万元（占总成交额2.44%），游资资金净流入103.68万元（0.89%），散户资金净流出389.61万元（3.33%） [1] - 近5日资金流向显示主力资金在3个交易日净流入，其中7月4日净流入569.24万元（5.49%），7月1日净流出997.37万元（11.72%） [1] 融资融券情况 - 7月7日融资买入815.33万元，偿还1282.68万元，净偿还467.35万元，融资融券余额1.59亿元 [1] - 近5日融资余额波动在1.56亿至1.64亿元之间，7月4日融资净买入329.02万元，7月2日净偿还404.82万元 [2] - 融券方面连续多日无交易，融券余量保持0股 [1][2] 财务与行业指标 - 公司总市值65.46亿元，低于行业均值218.15亿元，行业排名19/21 [4] - 2025年一季度主营收入3750.64万元，同比下降24.84%，归母净利润-3326.92万元，同比下降737.4% [4] - 毛利率20.8%接近行业均值21.77%，但净利率-88.76%显著低于行业均值131.21%，行业排名垫底（21/21） [4] - 资产负债率8.43%较低，市净率2.52与行业均值2.55基本持平 [4] 业务构成 - 主营业务包含房地产开发与经营、私募股权投资管理业务 [4]

公司股票交易异常波动 - 公司股票于2025年5月19日、5月20日连续两个交易日内日收盘价格涨幅偏离值累计超过20% [1] 私募股权投资管理业务收入结构 - 公司私募股权投资管理业务主要收入有两类 一是管理费 通常按照管理基金规模的一定比例收取 二是管理报酬 在公司管理的基金所投项目实现投资收益时确认 [1] - 管理报酬是目前私募股权投资管理机构最主要的盈利来源 [1] 业绩波动原因 - 管理报酬通常主要在投资后若干年内陆续实现 使得管理报酬在不同年度之间会有很大的波动 [1] - 管理报酬的波动导致公司的业绩出现大幅波动 进而会影响上市公司后续年度的经营业绩 [1]

基金规模 - 截至2025年3月31日在管基金累计实缴规模261.82亿元[3] - 截至2025年3月31日在管基金剩余实缴规模74.98亿元[3] 项目情况 - 截至2025年3月31日在管项目剩余投资本金68.10亿元[4] - 报告期内无项目获沪深北证券交易所IPO审核通过[5] - 报告期内完全退出项目数量为0个[6] - 报告期末已上市及新三板挂牌未完全退出项目13个，本金18.14亿元[6] 资金回款与收入 - 报告期内公司在管基金收到项目回款0.17亿元[6] - 2025年第一季度基金管理费收入21.58万元，管理报酬收入为0[8] - 报告期内公司无管理报酬收入[8]