市场表现 - 5月30日港股收盘，恒生指数下跌1.2%至23289.77点，大禹金融股价上涨15.0%至0.115港元/股，成交量1万股，成交额1150港元[1] - 最近一个月大禹金融累计跌幅14.53%，但年初至今累计涨幅36.99%，跑赢恒生指数17.51%的涨幅[2] 财务数据 - 2024年公司实现营业总收入5135.45万元，同比增长27.9%，归母净利润2084.05万元，同比增长113.91%，资产负债率33.78%[2] 行业估值 - 其他金融行业市盈率（TTM）平均值为23.28倍，行业中值为-0.17倍，大禹金融市盈率10.13倍，行业排名第35位[3] - 可比公司市盈率：东方汇财证券1.93倍、招商局中国基金2.29倍、国银金租3.2倍、香港信贷3.36倍、中关村科技租赁3.69倍[3] 公司业务 - 公司主要从事企业融资顾问、资产管理、证券经纪、证券包销及配售、放债业务[3] - 主要运营子公司包括：禹铭投资管理（持香港证监会1/4/6/9类牌照）、万基证券（持1类牌照及联交所结算资格）、万基财务（持香港放债人牌照）[3][4][5]

股息派发安排 - 建议派发截至2024年12月31日止年度末期股息每股0.28港仙及特别股息每股0.16港仙，合计每股0.44港仙[17][20] - 股东周年大会将于2025年5月30日举行，股息派发日为2025年6月20日[18][20] - 为确定股息资格，公司股东名册将于2025年6月9日至11日暂停办理股份过户登记[22] - 建议末期股息及特别股息股权登记暂停期为2025年6月9日至6月11日[26] - 股东需在2025年6月6日下午4:30前完成股份过户以获取股息资格[26] 股东大会安排 - 为确定股东周年大会投票资格，公司股东名册将于2025年5月27日至30日暂停办理股份过户登记[21] - 股东周年大会股权登记暂停期为2025年5月27日至5月30日[25] - 股东需在2025年5月26日下午4:30前完成股份过户以获取大会投票资格[25] 公司基本信息 - 公司注册于开曼群岛，总部及主要营业地点位于香港湾仔告士打道138号联合鹿岛大厦18楼1801室[12][14] - 公司股份于香港联合交易所有限公司主板上市，股份代号为1073[13][14] 董事会及管理层变动 - 徐昊昊先生自2024年6月4日起由非执行董事调任为执行董事[7][9] - 刘嘉琪女士自2024年8月1日起获委任为公司秘书及授权代表[8][10] - 李汉生先生自2024年8月1日起辞任公司秘书及授权代表[8][10] - 执行董事徐浩浩于2024年6月4日由非执行董事调任并加入执行委员会[40] - 徐昊昊先生于2023年5月31日获委任为非执行董事并于2024年6月4日调任为执行董事[45] 董事及高管背景 - 执行董事李华伦持有证监会第1/4/6/9类牌照可进行证券交易及资产管理[39] - 执行董事李华伦自2019年12月起担任丽年国际(股份代号:9918)独立非执行董事[37] - 执行董事李华伦自2024年5月起担任新加坡上市公司TIH Limited(代码:T55)独立非执行董事[37] - 非执行董事郭人豪自2019年12月23日起担任董事会主席[30] - 执行董事李华伦拥有超过20年香港及海外上市公司董事经验[37] - 林志成先生拥有逾18年资产管理及企业融资经验[48][52] - 李铭女士于企业融资方面拥有逾20年经验[49][53] - 陈思聪先生于财务及会计方面拥有逾30年经验[56][61] - 陈思聪先生曾担任华控康泰集团有限公司独立非执行董事长达12年6个月（2011年12月至2024年6月）[56][61] - 林志成先生自2009年9月起获认可为特许财务分析师[48][52] - 李铭女士自2022年4月起担任阜丰集团有限公司（股份代号：546）独立非执行董事[50][54] - 陈思聪先生曾担任快意节能有限公司（股份代号：8032，现为933）财务总裁8个月（2009年12月至2010年8月）[57][61] - 李铭女士于2010年取得香港理工大学金融（投资管理）硕士学位[51][54] - 陈思聪先生为香港会计师公会注册会计师及美国注册会计师协会会员[60][61] 业务结构及牌照 - 公司通过全资子公司Yu Ming Investment Management Limited提供企业融资咨询和资产管理服务[75] - Yu Ming持有证券及期货条例下第1类（证券交易）、第4类（证券咨询）、第6类（企业融资咨询）及第9类（资产管理）受规管活动牌照[76] - YMHD Fund为开曼群岛注册的受监管互惠基金[76] - 全资子公司Morton Securities Limited从事证券经纪及配售业务[75] - Morton Securities持有证券及期货条例下第1类（证券交易）受规管活动牌照[77] - Morton Securities是香港交易所参与者及中央结算系统直接结算参与者[77] - 主要通过全资子公司Morgan Finance Limited在香港经营放债业务[75] - Morgan Finance持有放债人牌照，可根据香港法例第163章放债人条例经营业务[78] - 公司业务涵盖企业融资咨询、资产管理、证券投资、证券经纪及放债服务[75] - 集团通过多个持牌子公司开展受规管的金融活动[75][76][77][78] 各业务线收益表现 - 企业融资顾问服务收益约2880万港元，同比增长40.5%（2023年：2050万港元）[83][90] - 资产管理服务收益约1920万港元，同比增长22.3%（2023年：1570万港元）[84][91] - 证券经纪及相关服务收益约570万港元，同比增长216.7%（2023年：180万港元）[94][102] - 放债业务收益约180万港元，同比下降66.7%（2023年：540万港元）[97][105] - YMHD基金证券投资实现其他财务收益净额约270万港元（2023年：零收益）[93][99] 放债业务贷款组合 - 2024年末贷款组合总额为1730万港元，较2023年的2030万港元下降14.8%[109] - 按揭贷款总额从2023年的1520万港元降至2024年的830万港元，降幅45.4%[109] - 有期贷款总额从2023年的510万港元增至2024年的900万港元，增幅76.5%[109] - 五大借款人集中度从2023年的52.4%升至2024年的81.9%[112] - 借款人A贷款额从2023年的360万港元增至2024年的900万港元，占组合比例52.3%[114] - 2024年所有贷款均为个人借款人，企业借款人数量从2023年的3个降至0[109] - 借款人B贷款额从2023年的240万港元降至2024年的210万港元[114] - 借款人C贷款额从2023年的180万港元降至2024年的110万港元[114] - 2024年商业物业抵押贷款占比18.2%，住宅物业抵押占比11.4%[114] - 2023年企业借款人包含上市企业1家（150万港元）和非上市企业2家（540万港元）[114] - 截至2024年12月31日抵押贷款账面值为8.3百万港元，较2023年15.2百万港元下降45.4%[127][130] - 2024年贷款与估值比率范围为0.5%至58.4%，2023年为0.9%至51.0%[128][130] 收入和利润 - 2024年收益为55.5百万港元，较2023年的43.4百万港元增长27.9%[135][139] - 收益增加约0.121亿港元，同比增长27.9%，达到约0.555亿港元[145][147][152] - 企业融资顾问服务收入增加约0.083亿港元，同比增长40.5%，达到约0.288亿港元[145] - 2024年其他财务收益净额为14.6百万港元，较2023年增长98.1%[135][140] - 2024年利息收入约6.6百万港元，较2023年增长256.3%[140] - 利息收入增加约0.048亿港元，同比增长256.3%，达到约0.066亿港元[145] - 除所得税前溢利增加约1.847亿港元，同比增长115.5%，达到约0.247亿港元[142][146] - 2024年每股基本盈利1.03港仙，2023年为每股亏损14.20港仙[135][138] - 2024年除商誉减值前经调整全面收益总额为21.3百万港元，2023年为10.6百万港元[135][137] - 剔除商誉减值影响后，公司综合收益总额约2130万港元，较上年调整前收益1060万港元增长100.9%[88][92] 成本和费用 - 2024年员工福利开支28.1百万港元，较2023年增长35.1%[135][141] - 2024年员工奖金支出约9.8百万港元，较2023年增长107.6%[141] - 雇员福利开支增加约0.073亿港元，同比增长35.1%，达到约0.281亿港元[145] 财务状况 - 现金及现金等价物约0.986亿港元，较去年0.704亿港元增长40.1%[147][152] - 总资产约7.572亿港元，较去年4.925亿港元增长53.7%[150][155] - 净资产约5.014亿港元，较去年3.099亿港元增长61.8%[150][155] - 流动比率201.6%，较去年150.8%提升50.8个百分点[147][152] - 商誉账面价值约3.03亿港元，2024年未计提减值（2023年计提减值1.724亿港元）[85][88][92] - 2024年商誉减值亏损为零，2023年为172.4百万港元[135][137][138] 融资及投资活动 - 供股发行11.393亿股新股，募集资金净额约1.701亿港元[157][158][161] - YMHD基金总投资额1920万美元（约1.502亿港元），其中2024年2月投资1500万美元（约1.174亿港元），2024年7月追加投资420万美元（约3280万港元）[165][171] - 渣打票据总面值700万美元，总成本约4730万港元，期末公允价值4970万港元（占集团总资产6.6%），未实现收益240万港元，收到票息70万港元[167][173] 市场环境与外部投资 - 恒生指数2024年全年上涨18%，主要受中国第三季度刺激措施及科技板块推动[16][19] - 渣打银行普通股权一级资本比率14.2%（高于13%-14%目标范围），流动性覆盖率138%[174][181] - 渣打银行经营收入197亿美元（同比增长14%，剔除特殊项目后增长12%）[175][181] - 渣打银行净利息收入增长10%（剔除重分类影响后增长8%），非净利息收入增长20%（剔除2.95亿美元特殊项目后增长16%）[176][177][181][182] - 渣打银行成本收入比率改善4个百分点至59%，实现7%正收入成本增长差[178][182] - 渣打银行信贷减值5.57亿美元（同比增长5%），其中零售银行减值6.44亿美元（增加2.9亿美元）[179][182] - 渣打银行其他减值5.88亿美元（含5.61亿美元软件资产注销），联营公司利润下降47%至5000万美元[180][183] - 渣打银行重组及其他项目支出7.97亿美元（含津巴布韦业务出售损失1.72亿美元）[185] - 渣打银行实际税率30.6%（上年为29.1%），有形普通股回报率提升160个基点至11.7%[186] - 基本每股盈利增长39.2美仙或30%至168.1美仙，列账每股盈利增长32.7美仙或30%至141.3美仙[187][193] - 渣打银行预期2025年全球经济增长率从2024年3.2%微降至3.1%，2026年加速至3.3%[188][194] - 亚洲市场2025年预计增长4.8%，非洲增长4.3%，中东（含巴基斯坦）增长3.6%[189][194] - 渣打银行目标2026年有形股东权益回报率接近13%[190][194] - 重组及其他项目支出合计7.97亿美元，其中重组支出4.41亿美元[192] - 出售津巴布韦业务亏损1.72亿美元，安哥拉亏损2600万美元，塞拉利昂亏损1900万美元[192] - 实际税率30.6%，较去年上升29.1个百分点[192] - 有形股东权益基本回报率上升160个基点至11.7%[193] - 东亚银行2024年净利润46.08亿港元，同比增长11.9%[199] - 东亚银行净利息收入165.29亿港元，同比下降2.0%，净息差收窄5个基点至2.09%[200] 业务描述 - 企业融资顾问服务涵盖联交所主板复牌、收购守则收购及敌意收购等特定交易[81][89] - 资产管理服务对象包括新工投资有限公司及两个投资基金[84][91] - 放债业务包含无抵押贷款（定期/个人贷款）及有抵押贷款（物业/股份按揭）[96][104]

整体财务数据关键指标变化 - 2024年服务收益为53,642千港元，2023年为38,372千港元，同比增长约39.8%[3] - 2024年利息收益为1,814千港元，2023年为4,988千港元，同比下降约63.6%[3] - 2024年收益总额为55,456千港元，2023年为43,360千港元，同比增长约27.9%[3] - 2024年除所得税前溢利为24,726千港元，2023年亏损159,953千港元，扭亏为盈[3] - 2024年公司拥有人应占本年度溢利为22,505千港元，2023年亏损161,791千港元，扭亏为盈[3] - 2024年基本每股盈利为1.03港仙，2023年每股亏损14.20港仙，扭亏为盈[3] - 2024年非流动资产为260,359千港元，2023年为232,029千港元，同比增长约12.2%[7] - 2024年流动资产为496,794千港元，2023年为260,503千港元，同比增长约90.7%[7] - 2024年流动负债为246,471千港元，2023年为172,733千港元，同比增长约42.7%[7] - 2024年净资产为501,356千港元，2023年为309,938千港元，同比增长约61.8%[8] - 2024年所得税开支为2221千港元，2023年为1838千港元[32] - 2024年本公司拥有人应占本年度溢利为22505千港元，2023年亏损为161791千港元；2024年计算每股盈利的已发行普通股股份加权平均数为2179046812股，2023年为1139330190股[33] - 2024年已宣派建议末期股息6380千港元（每股0.28港仙）、特别股息3646千港元（每股0.16港仙），2023年无[34] - 2024年收益约5550万港元，较2023年的约4340万港元增加约1210万港元，同比增加27.9%[66][67][69] - 2024年其他财务收益净额约1460万港元，较2023年的约730万港元增加约730万港元，同比增加98.1%[66][68] - 2024年雇员福利开支约2810万港元，较2023年的约2080万港元增加约730万港元，同比增加35.1%[66][68] - 2024年除所得税前溢利约2470万港元，较2023年的亏损约16000万港元增加约18470万港元，同比增长115.5%[66][68] - 2024年公司拥有人应占权益回报率为5.5%，2023年为 - 41.4%[66] - 2024年每股基本溢利为1.03港仙，2023年为每股亏损14.20港仙[66][67] - 2024年底集团持有现金及现金等价物约9860万港元，2023年约为7040万港元；流动比率约201.6%，2023年约为150.8%[69] - 2024年底集团资产总额约75720万港元，2023年约为49250万港元；负债总额约25580万港元，2023年约为18260万港元；净资产约50140万港元，2023年约为30990万港元[72] 各业务线数据关键指标变化 - 2024年属香港财务报告准则第15号范围内的顾问及相关服务收益为28,773千港元，2023年为20,483千港元[18] - 2024年属香港财务报告准则第15号范围内的资产管理服务收益为18,266千港元，2023年为14,747千港元[18] - 2024年分配至未履行（或部分未履行）履约责任的交易价总额约为14,102,000港元，2023年约为10,090,000港元[20] - 2024年企业融资服务、投资及其他外部收益为28,773千港元，2024年资产管理服务外部收益为19,187千港元[23] - 2024年证券及相关服务外部收益为5,682千港元，2024年放债业务外部收益为1,814千港元[23] - 2024年企业融资服务、投资及其他报告分部溢利为22,488千港元，2024年资产管理服务报告分部溢利为6,455千港元[23] - 2024年证券及相关服务报告分部亏损为365千港元，2024年放债业务报告分部亏损为400千港元[23] - 2024年特定非流动资产业务增加额为5,022千港元[23] - 2023年报告分部总收益为50746千港元，除所得税前报告分部亏损为159953千港元[24] - 2024年报告分部资产及综合资产总额为757153千港元，综合负债总额为255797千港元；2023年对应数据分别为492532千港元和182594千港元[26] - 2024年来自客户A1的收益为17839千港元，2023年为15761千港元；2023年来自客户B2的收益为5000千港元[27] - 2024年企业融资顾问及相关服务收益约2880万港元，2023年约2050万港元[53] - 2024年资产管理服务收益约1920万港元，2023年约1570万港元[54] - 2024年YMHD基金证券投资其他财务收益净额约270万港元，2023年无[57] - 2024年证券及相关服务收益约570万港元，2023年约180万港元[60] - 2024年放债及相关业务收益约180万港元，2023年约540万港元[63] - 2024年12月31日有抵押按揭贷款账面价值约830万港元，2023年约1520万港元[65] - 2024年12月31日贷款与估值比率介乎0.5%至58.4%，2023年为0.9%至51.0%[65] 财务报告准则变化 - 香港财务报告准则第9号及香港财务报告准则第7号（修订本）将于2026年1月1日开始的年度报告期间首次应用[14] - 香港财务报告准则第18号将取代香港会计准则第1号，于2027年1月1日开始的年度报告期间首次适用[15] 费用扣除情况 - 2024年除所得税前溢利已扣除无形资产摊销3452千港元、审计服务核数师薪酬1035千港元等多项费用；2023年除所得税前亏损已扣除无形资产摊销3452千港元、审计服务核数师薪酬820千港元等多项费用[30] 税务政策 - 2024年及2023年香港利得税按估计应课税溢利率16.5%作出拨备，一附属公司应课税溢利首2000000千港元按8.25%征税，余下按16.5%征税[31] 资产相关情况 - 2024年12月31日成本为302,965千港元，累计减值为194,177千港元，账面价值为108,788千港元[36] - 2024年企业融资现金产生单位商誉为74,196千港元，资产管理现金产生单位商誉为34,592千港元[37] - 2024年12月31日无形资产成本为102,964千港元，摊销及减值为43,879千港元，账面价值为59,085千港元[38] - 2024年有抵押按揭贷款为8,255千港元，较2023年的15,219千港元下降[39] - 2024年按揭贷款利率为P+2%-P+13%，贷款期限为1个月至11年，本金为11,000港元至1,986,000港元[39] - 2024年逾期按揭贷款为0千港元，2023年为1,899千港元[40] - 2024年有期贷款为9,047千港元，减值拨备为390千港元，账面价值为8,657千港元[41] - 2024年贸易及其他应收款项、已付按金及预付款项为3,452千港元，较2023年的3,996千港元下降[43] - 2024年贸易应收款项账面价值为1,452千港元，亏损拨备为327千港元[45] - 2024年贸易应收款项亏损拨备变动为：年初5,091千港元，撇销5,091千港元，年内确认327千港元，年末327千港元[46] - 2024年证券交易及经纪服务贸易应付款项为242,248千港元，2023年为168,437千港元[48] - 2019年收购禹铭确认约3.03亿港元会计商誉，2024年无额外商誉减值，2023年重大商誉减值约1.724亿港元[55] 资金运用情况 - 2024年供股所得款项净额约17010万港元已全部动用，用于扩大资产管理业务15010万港元和扩大放债业务2000万港元[75][76] 投资情况 - 2024年公司对YMHD基金总投资1920万美元（相当于约15020万港元），该基金成为公司全资附属公司[79] - 2024年7月9日公司以约680万港元折扣价购买面值100万美元渣打票据，总购买成本约1300万港元，未偿还本金15亿美元，初始票息利率4.3% [80] - 2024年12月31日公司持有总面值700万美元渣打票据，总成本约4730万港元，公平值约4970万港元，占集团资产总额6.6%，确认未变现收益约240万港元，已收票据票息约70万港元 [80] - 2024年12月31日公司持有总面值600万美元东亚票据，总成本约3720万港元，公平值约4670万港元，占集团资产总额6.2%，确认未变现收益约520万港元，已收票据票息约270万港元 [90] 关联集团财务情况 - 渣打集团流动性覆盖比率为138%，普通股权益一级资本比率为14.2%，高于13% - 14%目标范围，将进行15亿美元股份回购计划 [82] - 渣打集团经营收入增加14%至197亿美元，剔除重大项目得益及重新分类增加12% [82] - 渣打集团净利息收入增加10%，剔除重新分类增加8%；非净利息收入上升20%，剔除重大项目上升16% [82][83] - 渣打集团经营支出（不包括英国银行徵费）增加7%，剔除重新分类增加6%，成本对收入比率改善4个百分点至59% [83] - 2024年渣打集团信贷减值为5.57亿美元，按年上升5% [83] - 渣打集团在联营公司及合营企业之溢利下降47%至5000万美元 [85] - 2024年东亚银行拥有人应占溢利46.08亿港元，较2023年的41.18亿港元增加11.9%[91] - 2024年每股基本盈利为1.52港元，去年为1.32港元；平均资产回报率升至0.5%，上升0.1个百分点；平均股东权益回报率升至4.0%，上升0.4个百分点[91] - 拨备前经营溢利为113.45亿港元；净利息收入减少3.45亿港元，或2.0%，至165.29亿港元；净息差按年收窄5个基点，由2.14%降至2.09%[91] - 服务费及佣金收入净额按年增加6.2%，至28.02亿港元；交易及对冲净额等净表现增加3.91亿港元，或41.3%，至13.36亿港元；非利息收入增加14.9%，至44.5亿港元[91] - 经营收入总额为209.79亿港元；经营支出增加2.02亿港元，或2.1%，至96.34亿港元；成本对收入比率上升0.4个百分点至45.9%[91][92][93] - 金融工具减值亏损为54.97亿港元；2024年12月底减值贷款比率为2.72%，高于2023年12月底的2.69%[93] 经济预测 - 渣打银行预计2025年全球经济增长率从2024年的3.2%放缓至3.1%，2026年提速至3.3% [88] 股息派发及股份过户安排 - 董事会建议派发2024年度末期股息每股0.28港仙及特别股息每股0.16港仙，合共派息每股0.44港仙（2023年：无）[101] - 为确定出席2025年5月30日股东大会资格，5月27 - 30日暂停股份过户，过户文件须于5月26日下午4时30分前送达[102] - 为确定收取2024年度股息资格，6月9 - 11日暂停股份过户，过户文件须于6月6日下午4时30分前送达[103] 报告审核及披露 - 审核委员会已审阅本报告期间年度业绩[106] - 报告期内公司或附属公司无购买、出售或赎回公司上市证券及出售或转让库存股份情况[108] - 公司年报将在联交所及公司网站适时刊登[109] 公司人员情况 - 公告日期非执行董事为郭人豪（主席），执行董事为李华伦（董事总经理）、徐昊昊、林志成及李铭，独立非执行董事为陈思聪、孙志伟及岑伟基[110]

公司业务概述 - 公司主要业务包括企业融资顾问服务、资产管理服务、证券经纪及配售、以及香港的放债业务[5] - 禹铭投资管理有限公司获发牌从事第1类（证券交易）、第4类（就证券提供意见）、第6类（就机构融资提供意见）及第9类（提供资产管理）受规管活动[5] - 万基证券有限公司获发牌从事第1类（证券交易）受规管活动，并为香港联合交易所的交易所参与者[5] - 万基财务有限公司持有放债人牌照，允许其在香港进行放债业务[5] - 公司主要业务包括证券交易、资产管理、放债等金融服务[88] 公司财务表现 - 中期期间公司净溢利约为2580万港元，较2023年同期增加约2160万港元，主要由于投资收益增加及咨询和推介费收入增长[8] - 公司中期期间总收益约为2480万港元，较2023年同期的2110万港元有所增长[8] - 截至2024年6月30日，公司现金及现金等价物约为1.944亿港元，较2023年12月31日的7040万港元大幅增加[9] - 公司中期期间来自企业融资顾问及相关服务的收益约为1100万港元，较2023年同期的900万港元有所增长[7] - 公司中期期间来自资产管理服务的收益约为810万港元，较2023年同期的780万港元略有增加[7] - 公司中期期间来自证券及相关服务的收益约为490万港元，较2023年同期的120万港元大幅增长[7] - 公司中期期间来自放债及相关业务的收益约为80万港元，较2023年同期的310万港元大幅下降[8] - 截至2024年6月30日，公司总资产约为7.895亿港元，较2023年12月31日的4.925亿港元大幅增加[12] - 截至2024年6月30日，公司净资产约为5.058亿港元，较2023年12月31日的3.099亿港元大幅增加，主要由于2024年2月完成的供股[12] - 公司中期期间无形资产摊销约为170万港元，与2023年同期持平[10] - 公司2024年上半年服务收益为24,057千港元，同比增长30.7%[77] - 公司2024年上半年利息收益为775千港元，同比下降71.7%[77] - 公司2024年上半年其他财务收益净额为18,235千港元，同比增长1944.7%[77] - 公司2024年上半年所得税前溢利为26,941千港元，同比增长407.6%[77] - 公司2024年上半年每股基本盈利为1.24港仙，同比增长235.1%[77] - 公司2024年上半年每股摊薄盈利为1.24港仙，同比增长235.1%[77] - 公司2024年上半年财务资产减值亏损拨回100千港元[77] - 公司2024年上半年所得税开支为1,128千港元，同比增长2.0%[77] - 公司2024年上半年员工福利开支为8,293千港元，同比增长5.4%[77] - 公司2024年上半年行政及其他开支为7,867千港元，同比下降10.3%[77] - 公司截至2024年6月30日的净资产为505,837千港元，较2023年12月31日的309,938千港元增长63.2%[79][81] - 公司2024年上半年经营活动的现金净额为-25,299千港元，较2023年同期的2,198千港元大幅下降[85] - 公司2024年6月30日的现金及现金等价物为194,411千港元，较2023年12月31日的70,406千港元增长176.2%[79] - 公司2024年上半年实现税前利润26,941千港元，较2023年同期的5,309千港元增长407.5%[85] - 公司2024年6月30日的客户信托银行结余为264,018千港元，较2023年12月31日的163,152千港元增长61.8%[79] - 公司2024年上半年发行新股获得170,086千港元，主要用于供股[83] - 公司2024年6月30日的按公平值计入损益的财务资产为77,066千港元，较2023年12月31日的49,579千港元增长55.4%[79] - 公司2024年6月30日的流动负债为274,457千港元，较2023年12月31日的172,733千港元增长58.9%[79] - 公司2024年6月30日的无形资产为60,811千港元，较2023年12月31日的57,537千港元增长5.7%[79] - 投资活动所得现金流量净额为-19,156千港元，较去年同期的249千港元大幅下降[86] - 融资活动所得现金流量净额为168,460千港元，主要由于供股时发行新股所得款项170,899千港元[86] - 现金及现金等价物增加净额为124,005千港元，期末现金及现金等价物为194,411千港元[86] - 购买物业、厂房及设备支出为3,147千港元，较去年同期的284千港元显著增加[86] - 购买无形资产支出为17,289千港元，去年同期无此项支出[86] - 偿还租赁负债本金部分为1,559千港元，较去年同期的1,765千港元有所减少[86] - 发行新股应占的交易成本为813千港元，去年同期无此项支出[86] - 截至2024年6月30日，公司服务收益为11,034千港元，较2023年同期的9,048千港元增长21.9%[96] - 利息收益从2023年的18,410千港元增长至2024年的24,057千港元，增幅为30.7%[96] - 贷款利息收入从2023年的2,737千港元下降至2024年的775千港元，降幅为71.7%[96] - 截至2024年6月30日，未履行的交易价格总额为16,412千港元，较2023年12月31日的10,090千港元增长62.6%[97][100] - 公司预计在未来6至12个月内将未履行的交易价格确认为收益[97] - 其他收入净额从2023年的5千港元下降至2024年的1千港元，降幅为80%[103] - 公司未将一项重大咨询交易纳入未履行交易价格，因存在不确定性且最终金额范围广泛[101][102] - 公司截至2024年6月30日的六个月总收益为43,068千港元，其中企业融资服务、投资及其他分部收益为28,859千港元，资产管理服务为8,158千港元，证券及相关服务为5,094千港元，放债业务为957千港元[106] - 公司截至2024年6月30日的六个月税前分部溢利为26,941千港元，其中企业融资服务、投资及其他分部溢利为22,209千港元，资产管理服务为4,420千港元，证券及相关服务为518千港元，放债业务亏损206千港元[106] - 公司主要客户A1在2024年贡献了8,059千港元收益，占资产管理服务分部收益的较大比例[117] - 公司放债业务分部在报告期末的信贷风险集中度较高，最大客户占按揭贷款及有期贷款总额的43.2%，五大客户占69.5%[119] - 公司业务主要位于香港，所有非流动资产（不包括按公平值计损益的财务资产）均位于香港[120] - 公司截至2024年6月30日的六个月内，按公平值计入损益的财务资产之公平值收益为15,736千港元，较2023年同期的305千港元大幅增长[124] - 公司截至2024年6月30日的六个月内，利息收入为2,348千港元，较2023年同期的586千港元显著增加[124] - 公司截至2024年6月30日的六个月内，股息收入为151千港元，较2023年同期的1千港元大幅增长[124] - 公司截至2024年6月30日的六个月内，所得税前溢利为25,813千港元，较2023年同期的4,203千港元显著增加[128] - 公司截至2024年6月30日的六个月内，普通股的加权平均数为2,073,580,946股，较2023年同期的1,139,330,190股大幅增加[128] - 公司截至2024年6月30日的六个月内，商誉的账面值为108,788千港元，与2023年12月31日的账面值相同[134] - 公司截至2024年6月30日的六个月内，企业融资服务、投资及其他业务的商誉账面值为74,196千港元，与2023年12月31日的账面值相同[135] - 公司截至2024年6月30日的六个月内，资产管理服务的商誉账面值为34,592千港元，与2023年12月31日的账面值相同[135] - 公司截至2024年6月30日的六个月内，管理层确定没有商誉减值亏损，与2023年同期相同[140] - 截至2024年6月30日，公司无形资产总额为102,964千港元，较2023年12月31日的97,964千港元增加了5,000千港元[144] - 2024年6月30日，公司按揭贷款总额为11,893千港元，较2023年12月31日的15,219千港元减少了3,326千港元[147] - 按揭贷款的主要抵押品为香港住宅和商业物业，2024年6月30日抵押品市场价值约为96,800,000港元，较2023年12月31日的114,600,000港元有所下降[151] - 2024年6月30日，公司有期贷款总额为9,048千港元，较2023年12月31日的4,964千港元增加了4,084千港元[155] - 按揭贷款的利率范围为P至P+13.0%，其中P为香港上海汇丰银行提供的港元优惠利率，2024年6月30日为5.875%[148] - 2024年6月30日，逾期少于31天的按揭贷款为841千港元，较2023年12月31日的953千港元减少了112千港元[151] - 2024年6月30日，逾期61-90天的按揭贷款为946千港元，较2023年12月31日的965千港元减少了19千港元[151] - 2024年6月30日，逾期91-365天的按揭贷款为1,806千港元，较2023年12月31日的1,899千港元减少了93千港元[151] - 有期贷款的利率为11.7%，较2023年12月31日的22.0%-24.0%有所下降[156] - 有期贷款的期限为0.5年，较2023年12月31日的1个月至0.5年有所缩短[156] - 合約負債從2023年12月31日的36千港元大幅增加至2024年6月30日的4,312千港元，主要由於客戶預付款項增加[160][164] - 貿易應收款項從2023年12月31日的2,041千港元增加至2024年6月30日的3,068千港元，增長50.3%[165] - 其他應收款項從2023年12月31日的220千港元大幅增加至2024年6月30日的2,515千港元，增長1043.2%[165] - 按公平值計入損益的財務資產總額從2023年12月31日的60,318千港元增加至2024年6月30日的126,422千港元，增長109.6%[168] - 上市永續證券從2023年12月31日的49,579千港元增加至2024年6月30日的75,268千港元，增長51.8%[168] - 持作買賣之股本證券從2023年12月31日的867千港元增加至2024年6月30日的5,084千港元，增長486.4%[168] - 持作買賣之債務證券從2023年12月31日的9,872千港元增加至2024年6月30日的23,727千港元，增長140.3%[168] - 預付款項從2023年12月31日的787千港元增加至2024年6月30日的960千港元，增長22.0%[165] - 貿易應收款項中超過30天但未超過60天的金額從2023年12月31日的1,330千港元增加至2024年6月30日的2,517千港元，增長89.2%[165] - 公司手头及银行现金从2023年12月31日的17,823千港元增加至2024年6月30日的35,104千港元，增长96.9%[173] - 公司短期定期存款从2023年12月31日的52,583千港元增加至2024年6月30日的159,307千港元，增长203.0%[173] - 公司贸易应付款项从2023年12月31日的163,160千港元增加至2024年6月30日的264,257千港元，增长62.0%[175] - 公司证券交易及经纪服务产生的贸易应付款项中，2024年6月30日有264,018千港元为代客户持有的独立存款账户结余，较2023年12月31日的163,152千港元增长61.8%[176][177] - 公司于2024年6月30日完成供股，发行1,139,330,190股，每股认购价0.15港元，净筹得约170,100千港元[179][181] - 公司股本从2023年12月31日的113,933千港元增加至2024年6月30日的227,866千港元，增长100.0%[178] - 公司2024年上半年来自关联方新工投资有限公司及其附属公司的收入为7,623千港元，较2023年同期的7,326千港元增长4.1%[183] - 禹铭投资管理有限公司与新工签订投资管理协议，管理费为每年新工拥有人应占综合资产净值的1.5%，表现费为超过最近财政年度末应占经审核综合资产净值的20%[185] - 截至2024年6月30日止六个月，公司主要管理人员的薪酬为薪金、津贴及花红约1,606,000港元，较2023年同期增长约10.4%[185] - 禹铭涉及与中国卫生集团的诉讼，原告要求禹铭支付5,300,000港元费用，禹铭已委任法律顾问并认为有较大机会成功抗辩[186][187] - 公司持有的上市债务证券和上市永续证券的公平值约为121,338,000港元（2023年12月31日：约59,451,000港元）[195][197] - 公司于2024年7月9日以折扣价约6,800,000港元购买了面值为1,000,000美元的票据，总购买成本相当于约13,000,000港元[196][198] - 公司持有的按公平值计入损益的财务资产中，持作买卖的上市股本证券公平值为5,084,000港元，上市永续证券公平值为95,813,000港元[193] - 公司持有的按公平值计入损益的财务资产中，上市债务证券公平值为25,525,000港元[193] - 公司持有的按公平值计入损益的财务资产总公平值为126,422,000港元[193] - 公司持有的按公平值计入损益的财务资产中，持作买卖的上市股本证券公平值为867,000港元，上市永续证券公平值为49,579,000港元[194] - 公司持有的按公平值计入损益的财务资产中，上市债务证券公平值为9,872,000港元[194] - 公司持有的按公平值计入损益的财务资产总公平值为60,318,000港元[194] 公司投资与融资活动 - 公司通过供股发行1,139,330,190股新股，每股认购价为0.15港元，总面值为113,933,019港元，净收益约为1.701亿港元[18][19] - 供股所得款项净额中，150.1百万港元拟用于扩大资产管理业务，117.4百万港元已实际使用，剩余32.7百万港元预计在2024年7月底前使用[21] - 供股所得款项净额中，20.0百万港元拟用于扩大放债业务，截至2024年6月30日尚未使用，预计在2024年7月底前使用[21] - 公司于2024年2月投资1500万美元（约1.174亿港元）于YMHD基金，并于2024年7月追加投资420万美元（约3280万港元），总投资额达1920万美元（约1.502亿港元）[22] - 截至2024年6月30日，公司持有东亚银行发行的永续票据面值为600万美元，总成本约为3720万港元，公平值约为4650万港元，占集团总资产的5.9%[22] - 公司自东亚银行永续票据确认未变现收益约500万港元，并收到票据票息约140万港元[22] - 集团于2024年7月9日以折扣价约680万港元购买面值为100万美元的票据，总购买成本相当于约1300万港元[34][36] - 公司已向YMHD基金注入约1.502亿港元[39] - 公司首次应用了2024年1月1日起生效的香港财务报告准则修订版，包括HKAS 1、HKFRS 16等[91][92] 公司股东与股权结构 - 董事徐昊昊持有公司股份680,106,534股，占总发行股份的29.85%[42] - 董事李华伦持有公司股份227,250,000股，占总发行股份的9.

每股盈利相关 - 2024年上半年公司拥有人应占每股基本及摊薄盈利为1.24港仙，2023年为0.37港仙[1] - 2024年上半年公司拥有人应占溢利为25813千港元，2023年为4203千港元；计算每股盈利的已发行普通股股份加权平均数2024年为2073580946股，2023年为1139330190股[19] 收益相关 - 2024年上半年服务收益24,057千港元，2023年为18,410千港元；利息收益775千港元，2023年为2,737千港元[1] - 截至2024年6月30日止六个月，报告分部收益－外部客户总计4306.8万港元，较2023年同期的2204.4万港元增长95.4%[11] - 2024年来自主要客户A1、B3、C2、D3的收益分别为805.9万港元、500万港元、374.6万港元、300万港元；2023年来自主要客户A1、E3、F3的收益分别为780.1万港元、250万港元、232.3万港元[13] - 2024年中期来自企业融资顾问及相关服务收益约1100万港元，2023年约900万港元[33] - 2024年中期来自资产管理服务收益约810万港元，2023年约780万港元[34] - 2024年中期来自证券及相关服务收益约490万港元，2023年约120万港元[34] - 2024年中期来自放债及相关业务收益约80万港元，2023年约310万港元[34] - 2024年中期集团收益约2480万港元，2023年约2110万港元[36] 溢利相关 - 2024年上半年所得税前溢利25,813千港元，2023年为4,203千港元[1] - 截至2024年6月30日止六个月，所得税前报告分部溢利总计2694.1万港元，较2023年同期的530.9万港元增长407.4%[11] - 2024年中期集团录得净溢利约2580万港元，2023年约420万港元，溢利增加约2160万港元[35] 资产相关 - 截至2024年6月30日，非流动资产257,620千港元，2023年12月31日为232,029千港元[2] - 截至2024年6月30日，流动资产531,883千港元，2023年12月31日为260,503千港元[2] - 截至2024年6月30日，流动资产净额257,426千港元，2023年12月31日为87,770千港元[2] - 截至2024年6月30日，资产总额减流动负债为515,046千港元，2023年12月31日为319,799千港元[2] - 截至2024年6月30日，公司拥有人应占权益总额505,837千港元，2023年12月31日为309,938千港元[3] - 2024年6月30日，报告分部资产及综合资产总额为78950.3万港元，较2023年12月31日的49253.2万港元增长58.3%[12] - 商誉成本截至2023年1月1日、2023年12月31日、2024年1月1日及2024年6月30日均为302965千港元；累计减值2023年1月1日为21724千港元，2023 - 2024年减值亏损172453千港元，2023年12月31日及2024年6月30日累计减值为194177千港元；账面价值2023年12月31日和2024年6月30日均为108788千港元[21] - 无形资产成本2023年1月1日、2023年12月31日及2024年1月1日为97964千港元，2024年增加5000千港元至102964千港元；摊销及减值2023年1月1日为36975千港元，2023 - 2024年摊销后2024年6月30日为42153千港元；账面价值2023年12月31日为57537千港元，2024年6月30日为60811千港元[22] - 有抵押按揭贷款2024年6月30日为11893千港元，其中非流动资产8668千港元，流动资产3225千港元；2023年12月31日为15219千港元，其中非流动资产12251千港元，流动资产2968千港元[25] - 有期贷款（流动资产）2024年6月30日为9048千港元，2023年12月31日为5064千港元，2023年减值拨备100千港元[26] - 贸易及其他应收款项、已付按金及预付款项总计2024年6月30日为7491千港元，2023年12月31日为3996千港元[27] - 贸易应收款项账面价值（扣除亏损拨备）2024年6月30日为3068千港元，其中30日内为551千港元，超过90日但于365日内为2517千港元；2023年12月31日为2041千港元，其中30日内为456千港元，超过30日但于60日内为1330千港元，超过90日但于365日内为255千港元[28] - 2024年6月30日集团持有现金及现金等价物约1.944亿港元，2023年12月31日约7040万港元[36] - 2024年6月30日，公司持有面值600万美元东亚票据，总成本约3720万港元，公平值约4650万港元，占集团资产总值5.9%[42] 负债相关 - 截至2024年6月30日，流动负债274,457千港元，2023年12月31日为172,733千港元[2] - 2024年6月30日，报告分部负债为28097.8万港元，较2023年12月31日的17721.5万港元增长58.6%[12] - 截至2024年6月30日，贸易及其他应付款项及应计开支为266,894千港元，2023年12月31日为168,437千港元[30] 履约责任相关 - 预期截至2024年12月31日止年度将达成的余下履约责任为16,412千港元，2023年为10,090千港元[8] - 2024年6月30日及2023年12月31日，分配至履约责任未履行（或部分未履行）的交易价总额分别约为1641.2万港元及1009万港元[9] 放债业务客户占比相关 - 报告期末，放债业务分部内集团最大客户及五大客户的按揭贷款及有期贷款总额占比分别为43.2%（2023年12月31日：17.7%）及69.5%（2023年12月31日：52.4%）[14] 所得税相关 - 截至2024年及2023年6月30日止六个月，香港利得税按估计应课税溢利率16.5%作出拨备，一间附属公司应课税溢利首200万港元按8.25%征税，余下按16.5%征税[17] - 2024年截至6月30日止六个月，本期香港利得税为 - 141.3万港元，递延税项为28.5万港元，所得税开支为 - 112.8万港元；2023年同期分别为 - 139.1万港元、28.5万港元、 - 110.6万港元[18] 股息相关 - 2024年董事会决定不派发中期股息，2023年也未派发[21] 逾期按揭贷款相关 - 2024年6月30日逾期按揭贷款中，逾期少于31日为841千港元，91 - 365日为965千港元，总计1806千港元；2023年12月31日逾期少于31日为953千港元，61 - 90日为946千港元，总计1899千港元[24] 客户款项存放相关 - 集团在认可银行开设独立存款账户存放客户款项，分类为流动资产下的客户信托银行结余，并确认相应贸易应付款项[29] 流动比率相关 - 2024年6月30日集团流动比率约193.8%，2023年12月31日约150.8%[36] 股份发行相关 - 公告日期公司已发行股份数目为22.7866038亿股，2023年为11.3933019亿股[38] - 2024年2月2日供股完成，发行1,139,330,190股新股份，所得款项总额约1.709亿港元，净额约1.701亿港元[39] 业务用款相关 - 2024年6月30日，扩大资产管理业务拟用款1.501亿港元，实际用款1.174亿港元，未动用3270万港元；扩大放债业务拟用款2000万港元，未动用2000万港元[40] 公司投资相关 - 2024年2月公司投资1500万美元（相当于1.174亿港元）于YMHD基金，7月增加420万美元（相当于3280万港元）投资，总成本1920万美元（相当于1.502亿港元）[41] - 2024年7月9日，集团以约680万港元折扣价购买面值100万美元票据，连同之前持有票据，总购买成本约1300万港元[45] 东亚银行相关财务指标 - 中期期间，东亚银行集团拥有人应占溢利21.11亿港元，较2023年同期下降19.9%，每股基本盈利0.69港元[42] - 东亚银行年化平均资产回报率为0.4%，年化平均股东权益回报率为3.7%[42] - 东亚银行净利息收入增加1.83亿港元，或2.3%，至82.28亿港元，净息差由2.03%上升至2.10%[42] - 东亚银行经营收入总额上升2.0%，至104.84亿港元，经营支出增加2.25亿港元，或4.9%，至48.13亿港元[43] - 东亚银行集团减值贷款比率由2023年12月底的2.69%，下降至2024年6月底的2.62%[43] 公司治理相关 - 公司遵照上市规则第3.21条成立审核委员会，已审阅财务报告事项及2024中期业绩报告[47] - 公司于中期期间内遵守上市规则附录C1所载企业管治守则的适用守则条文，除守则条文第F.2.2条外[48] - 公司非执行董事兼董事会主席郭人豪先生因事先事务安排未出席2024年5月24日的股东周年大会[48] - 公司执行董事兼董事总经理李华伦先生获推举主持2024年股东周年大会[48] - 公司采纳上市规则附录C3所载的上市发行人董事进行证券交易的标准守则作为董事行为守则，全体董事在中期期间内遵守规定[49] - 公司及其附属公司在中期期间内未购买、出售或赎回公司任何上市证券[49] 公司董事相关 - 公告日期，非执行董事为郭人豪先生，执行董事为李华伦先生、徐昊昊先生、林志成先生及李铭女士，独立非执行董事为陈思聪先生、孙志伟先生及岑伟基先生[50]

公司业务表现 - 公司2023年企业融资、资产管理和放贷业务保持盈利，但股票经纪业务出现亏损[10] - 公司2023年企业融资顾问及相关服务收入为2050万港元，较2022年的4720万港元大幅下降[71] - 公司2023年资产管理服务收入为1570万港元，与2022年持平[73] - 公司2023年收益为4340万港元，同比下降43.5%，主要由于企业融资顾问服务收入减少2670万港元（同比下降56.6%）及放债业务推介费减少880万港元（同比下降95.9%）[113] - 公司2023年录得净亏损1.618亿港元，而2022年为盈利540万港元，主要由于确认非现金商誉减值亏损1.724亿港元[107][109] - 扣除商誉减值影响后，公司2023年调整后利润为1060万港元，较2022年的2710万港元下降60.6%[107][108][116] - 公司2023年每股基本亏损为14.20港仙，而2022年为每股盈利0.47港仙[112] - 公司2023年其他财务收益净额为730万港元，同比增加900万港元（524.5%），主要由于票据及其他投资收益增加770万港元（359.8%）[114] - 公司2023年雇员福利开支为2080万港元，同比下降300万港元（12.8%），主要由于员工花红减少280万港元（37.4%）[115] - 公司2023年流动比率为150.8%，较2022年的161.1%有所下降[118] - 公司总资产从2022年的6.553亿港元减少至2023年的4.925亿港元，同比下降24.8%[121] - 公司净负债从2022年的1.836亿港元减少至2023年的1.826亿港元，同比下降0.5%[121] - 公司净资产从2022年的4.717亿港元减少至2023年的3.099亿港元，同比下降34.3%[121] - 公司截至2023年12月31日止年度内，五大客户合共占集团收益约65.5%，较2022年的57.9%有所增加，其中最大客户占集团收益约36.3%，较2022年的20.5%显著增加[183] 公司财务与资本结构 - 公司2023年不派发股息，与2022年相同[12] - 公司2019年收购禹铭时确认了3.03亿港元的商誉，需每年进行减值测试[74] - 2023年香港资本市场低迷和利率上升对商誉估值产生重大影响[77] - 公司确认2023年商誉减值约1.724亿港元，导致会计亏损[78] - 公司2023年每股基本亏损为14.20港仙，而2022年为每股盈利0.47港仙[112] - 公司2023年其他财务收益净额为730万港元，同比增加900万港元（524.5%），主要由于票据及其他投资收益增加770万港元（359.8%）[114] - 公司2023年雇员福利开支为2080万港元，同比下降300万港元（12.8%），主要由于员工花红减少280万港元（37.4%）[115] - 截至2023年12月31日，公司持有现金及现金等价物7040万港元，较2022年的9130万港元下降22.9%[118] - 公司2023年流动比率为150.8%，较2022年的161.1%有所下降[118] - 截至2023年12月31日，公司无银行及其他借款，资本与负债比率为0%[119][120] - 公司总资产从2022年的6.553亿港元减少至2023年的4.925亿港元，同比下降24.8%[121] - 公司净负债从2022年的1.836亿港元减少至2023年的1.826亿港元，同比下降0.5%[121] - 公司净资产从2022年的4.717亿港元减少至2023年的3.099亿港元，同比下降34.3%[121] - 公司于2023年11月17日提议以每股0.15港元的价格发行最多11.393亿股新股，供股已于2024年2月2日完成[123] - 公司于2023年8月25日通过禹铭以不超过4000万港元的总代价购买东亚银行发行的600万美元额外一级永续票据[128] - 截至2023年12月31日，禹铭持有的东亚票据公平值为4150万港元，占公司总资产的8.4%[130] - 公司截至2023年12月31日止年度并未宣派或建议股息，与2022年相同[186] - 公司截至2023年12月31日无银行贷款及其他借贷[188] - 公司股份溢价账户可用于向股东分派股息，前提是公司有能力偿还日常业务中的到期债务[191][192] - 公司过去五个财政年度的业绩及资产与负债概要载于年报第172页[193] 公司管理层与董事会 - 公司董事总经理在“管理层讨论与分析”中包含了集团未来的业务前景[15] - 公司对员工（特别是创新执行团队）的努力表示感谢，并期待继续获得支持[16] - 公司主席郭人豪先生拥有丰富的投资顾问、财务顾问及企业融资经验，并在多个行业担任关键职位[21] - 郭人豪先生在制定业务策略和创新管理方面拥有丰富经验[22] - 徐昊昊先生于2023年5月31日被任命为非执行董事，并担任公司审计委员会和提名委员会成员[25] - 徐昊昊先生曾担任民生国际有限公司的执行董事及行政总裁，该公司在联交所主板上市（股份代号：938）[28] - 徐昊昊先生曾担任CWT International Limited的执行董事，并担任联席主席及行政总裁等高级管理职位[28] - 徐昊昊先生为Beyond Global Enterprises Limited的董事及股东，该公司为公司的主要股东[29] - 徐昊昊先生亦为Victory Gain Ventures Limited的董事，该公司为公司的主要股东及Beyond Global Enterprises Limited的附属公司[29] - 李華倫先生自2019年7月25日起擔任公司執行董事，並擔任董事總經理及執行委員會主席[31] - 李華倫先生自2019年12月起擔任麗年國際控股有限公司（股份代號：9918）的獨立非執行董事[34] - 林志成先生自2019年7月25日起擔任公司執行董事，並為執行委員會成員，擁有超過17年資產管理及企業融資經驗[41][42] - 李銘女士自2019年7月25日起擔任公司執行董事，並為執行委員會成員，擁有超過20年企業融資經驗[44][45] - 李銘女士自2022年4月起擔任阜豐集團有限公司（股份代號：546）的獨立非執行董事[46] - 李女士持有香港证监会颁发的牌照，从事第1类（证券交易）及第6类（就机构融资提供意见）受规管活动，并拥有香港理工大学金融（投资管理）硕士学位[47] - 陈思聪先生拥有超过20年的财务和会计经验，现任华控康泰集团有限公司（联交所主板上市公司，股份代号：1312）的独立非执行董事[48][49] - 陈思聪先生曾担任快意节能有限公司（现称为非凡领越有限公司，联交所主板上市公司，股份代号：933）的财务总裁[50] - 陈思聪先生曾担任南太集团管理有限公司的财务总监，并晋升为NTEEP（前联交所主板上市公司，股份代号：2633）的财务总监[51] - 陈思聪先生为香港会计师公会的注册会计师及美国注册会计师公会会员，并获认可为美国特许财务分析师协会的特许财务分析师[53][54] - 孙志伟先生为香港执业律师，拥有超过20年的企业融资经验，主要执业领域包括联交所首次公开发售、并购、公司重组及上市规则合规[56][57] - 孙志伟先生自2018年9月起担任信源企业集团有限公司（联交所主板上市公司，股份代号：1748）的独立非执行董事[58] - 孙志伟先生自2019年7月起担任杭州启明医疗器械股份有限公司（联交所主板上市公司，股份代号：2500）的独立非执行董事[58] - 孙志伟先生自2022年6月起担任博维智慧科技有限公司（联交所主板上市公司，股份代号：1204）的独立非执行董事[58] - 孙志伟先生为特许公认会计师公会资深会员及香港会计师公会注册会计师[60] - 公司董事李华伦先生、李铭女士及陈思聪先生将在即将举行的股东周年大会上轮值退任，并愿意膺选连任[196] - 公司所有独立非执行董事已确认其独立性[197] - 公司非执行董事的委任无指定任期，除非一方提前一个月书面通知终止[199][200] 公司业务与战略 - 公司主要业务包括企业融资顾问、资产管理、证券经纪及配售、放债业务[65] - 禹铭持有香港证券及期货条例下的第1、4、6、9类受规管活动牌照[66] - 万基证券持有香港证券及期货条例下的第1类受规管活动牌照，并是联交所参与者[67] - 万基财务持有香港放债人条例下的放债人牌照，可在香港开展放债业务[68] - 公司企业融资顾问服务包括为上市公司提供复牌、私有化、收购、敌意收购及供股等交易建议[69][70] - 禹铭目前仅向已私有化的新工投资有限公司提供资产管理服务，协议有效期至2024年12月[72] - 公司计划通过开发中国内地和香港新兴行业的客户来把握经济转型的机遇[141] - 公司预计将继续加强财富管理服务，进一步多元化客户组合并增强跨境服务[142] - 公司拟持有收益率颇具吸引力的投资[143] - 公司通过收购万基财务增强了提供全面金融服务的能力[158] - 公司将继续寻求机会帮助客户解决商业纠纷及与监管机构的纠纷[160] - 公司与新工的投资管理合约于2023年12月续期12个月[162] - 公司计划在2024年2月完成供股后，将约1.5亿港元用于新成立的禹铭高股息基金的种子资金，以扩大资产管理业务，并将2000万港元用于集团的放债业务[163] 公司贷款业务 - 公司于2022年4月完成收购两个按揭贷款组合，包含43项贷款，未偿还本金总额为4170万港元[85] - 2023年按揭贷款组合总额为1520万港元，较去年3730万港元下降[90] - 2023年有期贷款组合总额为510万港元，较去年150万港元增加[90] - 2023年总贷款组合为2030万港元，较去年3880万港元下降[90] - 截至2023年12月31日，五大借款人的未偿还贷款总额约为1060万港元，占集团按揭贷款及有期贷款组合总额的52.4%，较2022年的2520万港元（占比65.0%）有所下降[91] - 借款人A的未偿还贷款为360万港元，占贷款组合总额的17.7%，利率为22%，担保方式为个人担保[91] - 借款人B的未偿还贷款为240万港元，占贷款组合总额的11.7%，利率为P + 5%，担保方式为商业物业抵押[91] - 借款人C的未偿还贷款为180万港元，占贷款组合总额的9.3%，利率为P + 2%，担保方式为商业物业抵押[91] - 借款人D的未偿还贷款为150万港元，占贷款组合总额的7.4%，利率为24%，担保方式为个人担保[91] - 借款人E的未偿还贷款为130万港元，占贷款组合总额的6.3%，利率为P + 4%，担保方式为住宅物业抵押[91] - 截至2023年12月31日，有抵押按揭贷款的账面值约为1520万港元，较2022年的3730万港元有所下降[104] - 2023年12月31日，贷款与估值比率范围为0.9%至51.0%，较2022年的0.5%至49.6%有所上升[105] - 贷款审批过程中，贷款部主管需获取并检查潜在借款人的背景信息，包括身份证明、收入证明及住址证明等[92] - 所有贷款必须具有良好且合理的还款前景，贷款追收行动将严格实施以确保贷款偿还[94] 公司风险与挑战 - 公司商誉减值亏损约172.4百万港元，可能对财务业绩造成负面影响[153] - 公司无形资产摊销费用约3.5百万港元，进一步减值可能对业绩产生重大不利影响[154] - 公司成功取决于挽留关键管理人员及吸引和培训合适替代人选的能力[155] - 东亚银行集团2023年减值贷款比率从2022年的2.39%上升至2.69%[138] - 东亚银行集团2023年因AFFIN使用价值下降，对其投资作出7.26亿港元的减值拨备[139] 公司股东与治理 - 公司将于2024年5月24日举行股东周年大会，股份过户登记将于2024年5月21日至24日暂停[14] - 公司董事李华伦先生、李铭女士及陈思聪先生将在即将举行的股东周年大会上轮值退任，并愿意膺选连任[196] - 公司所有独立非执行董事已确认其独立性[197] - 公司非执行董事的委任无指定任期，除非一方提前一个月书面通知终止[199][200] 公司社会责任与慈善 - 公司截至2023年12月31日止年度的慈善及其他捐款金额约为6.7万港元，较2022年的5000港元有所增加[182] 东亚银行业务表现 - 东亚银行集团2023年净利息收入增加24.9%至168.74亿港元，净息差从1.65%上升至2.14%[133] - 东亚银行集团2023年经营收入总额增加15.5%至207.46亿港元，成本对收入比率改善5.9个百分点至45.5%[136][137] - 东亚银行集团2023年减值贷款比率从2022年的2.39%上升至2.69%[138] - 东亚银行集团2023年因AFFIN使用价值下降，对其投资作出7.26亿港元的减值拨备[139]

财务表现 - 公司2023年度全年亏损为161,791千港元，相比2022年的盈利5,365千港元，亏损显著增加[4] - 2023年公司收益为43,360千港元，较2022年的76,700千港元下降43.5%[4] - 公司2023年非现金性商誉减值亏损前的经调整溢利为10,662千港元，较2022年的27,089千港元下降60.6%[7] - 公司2023年每股基本及摊薄亏损为161,791千港元，相比2022年盈利5,365千港元大幅下降[80] - 2023年公司经调整溢利约为1060万港元，较去年2710万港元下降[151][159] - 公司二零二三年收益为43.4百万港元，同比减少43.5%，主要由于企业融资顾问服务收入减少26.7百万港元，同比减少56.6%，以及放债业务推介费减少8.8百万港元，同比减少95.9%[185] - 公司二零二三年除所得税前亏损为160.0百万港元，同比增加1,534.6%，主要由于收益减少及非现金性商誉减值增加172.4百万港元，同比增加693.8%[187] - 公司二零二三年除商誉减值之经调整溢利为10.6百万港元，同比减少60.6%[187] - 公司二零二三年每股基本亏损为14.20港仙，去年同期为0.47港仙[183] 商誉及无形资产 - 商誉减值亏损为172,453千港元，较2022年的21,724千港元大幅增加[4] - 公司2023年商誉减值亏损为172,453千港元，主要来自融资服务、投资及其他业务[59] - 公司2023年商誉账面值为108,788千港元，相比2022年的281,241千港元大幅减少，主要由于融资服务、投资及其他业务的商誉减值[83] - 公司2023年无形资产摊销为3,452千港元，较2022年的4,733千港元有所减少[96] - 公司确认2023年重大商誉减值约1.724亿港元，导致会计亏损[151] - 公司二零二三年商誉减值亏损为172.4百万港元，扣除后剩余商誉余额为108.8百万港元[185] 资产负债情况 - 公司2023年流动资产净额为87,770千港元，较2022年的106,092千港元下降17.3%[11] - 公司2023年权益总额为309,938千港元，较2022年的471,729千港元下降34.3%[12] - 公司2023年现金及现金等价物为70,406千港元，较2022年的91,328千港元下降22.9%[9] - 公司2023年按公平值计入损益的财务资产为49,579千港元，较2022年的0千港元显著增加[8] - 公司2023年流动负债为168,437千港元，较2022年的168,834千港元略有下降[10] - 公司2023年非流动负债为9,861千港元，较2022年的10,063千港元略有下降[23] - 公司资产总额减流动负债为319,799千港元，较去年同期的481,792千港元有所下降[38] - 公司净资产为309,938千港元，较去年同期的471,729千港元有所下降[39] - 公司2023年报告分部资产总额为655,336千港元，其中融资服务、投资及其他业务资产387,717千港元，资产管理服务资产39,347千港元，证券及相关服务资产170,548千港元，放债业务资产57,724千港元[63] - 公司截至2023年12月31日的综合资产总额为492,532千港元，其中投资管理服务资产为237,035千港元，证券及相关服务资产为177,893千港元[89] - 公司2023年流動比率约为150.8%，较去年161.1%有所下降[163] - 公司二零二三年资本与负债比率为0%[190] 收益与支出 - 资产管理服务收益为14,747千港元，较去年同期的14,684千港元略有增长[33] - 推介费收益为375千港元，较去年同期的9,125千港元大幅下降[33] - 顾问及相关服务收益为20,483千港元，较去年同期的47,231千港元大幅下降[50] - 证券及相关服务收益为1,776千港元，较去年同期的2,787千港元有所下降[50] - 贷款利息及相关收入为4,988千港元，较去年同期的1,871千港元大幅增长[52] - 公司2023年外部客户收益为43,360千港元，其中融资服务、投资及其他业务贡献20,483千港元，资产管理服务贡献15,738千港元，证券及相关服务贡献1,776千港元，放债业务贡献5,363千港元[59] - 公司2023年报告分部收益为50,746千港元，其中融资服务、投资及其他业务贡献28,020千港元，资产管理服务贡献15,738千港元，证券及相关服务贡献1,535千港元，放债业务贡献5,453千港元[59] - 公司2023年除商誉减值亏损、无形资产摊销及所得税前报告分部亏损为159,953千港元，其中融资服务、投资及其他业务亏损162,461千港元，资产管理服务盈利6,502千港元，证券及相关服务亏损7,894千港元，放债业务盈利3,900千港元[59] - 公司2023年雇员福利开支为20,795千港元，其中融资服务、投资及其他业务支出7,792千港元，资产管理服务支出7,195千港元，证券及相关服务支出5,070千港元，放债业务支出738千港元[59] - 公司2023年香港利得税拨备为2,413千港元，较2022年的6,650千港元有所减少[99] - 公司二零二三年雇员福利开支为20.8百万港元，同比减少12.8%，主要由于员工花红减少2.8百万港元，同比减少37.4%[186] - 2023年其他财务收益净额增加约900万港元，同比增加524.5%[161] - 2023年放债及相关业务收益约为540万港元，较去年1100万港元下降[179] - 2023年证券及相关服务收益约为180万港元，较去年280万港元下降[177] - 二零二三年企業融資顧問及相關服務收益為20,500,000港元，較二零二二年的47,200,000港元大幅下降[148] - 二零二三年資產管理服務收益為15,700,000港元，與二零二二年持平[149] 贷款与应收款项 - 公司2023年按揭贷款客户数目为27个，较2022年的35个有所减少[86] - 公司2023年按揭贷款账面值为15,219千港元，较2022年的37,312千港元大幅减少[86] - 公司2023年有期贷款为5,064千港元，较2022年的1,501千港元有所增加[87] - 公司2023年贸易应收款项账面值为5,091千港元，与2022年持平[114] - 公司2023年未确认任何按揭贷款亏损拨备，因抵押品市场价值足够偿还未偿还贷款金额[86] - 二零二三年有抵押按揭貸款為15,219,000港元，較二零二二年的37,312,000港元大幅減少[131] - 二零二三年流動資產為4,964,000港元，較二零二二年的1,501,000港元顯著增加[133] - 二零二三年貿易應收款項賬面值為2,041,000港元，較二零二二年的1,344,000港元有所增加[138] - 二零二三年定息應收貸款利率為22.0%-24.0%，較二零二二年的24.0%略有下降[135] - 二零二三年貿易應收款項虧損撥備為5,091,000港元，與二零二二年持平[138] - 2023年有抵押按揭贷款账面值约为1520万港元，较去年3730万港元下降[181] 其他财务信息 - 公司预计在未来12个月内将达成履约责任，涉及金额为10,090千港元[54] - 公司获得政府补贴264,000港元，用于支持雇员薪金支出[56] - 公司正在评估新及修订香港财务报告准则的潜在影响，预计不会对综合财务报表造成重大影响[48] - 公司2023年未派发任何股息[101] - 供股所得款項總額約170,900,000港元，淨額約170,000,000港元，其中150,000,000港元用於HD基金的種子資金，20,000,000港元用於放債業務[117] - 二零二三年證券交易及經紀服務的貿易應付款項為163,160,000港元，較二零二二年的160,747,000港元略有增加[115] - 公司於二零二四年一月九日以15,600,000港元購買面值為3,000,000美元的新世界票據[143] - 2023年公司持有现金及现金等价物约7040万港元，较去年9130万港元减少[163] - 2023年贷款与估值比率介于0.9%至51.0%，较去年0.5%至49.6%有所上升[157] - 公司于二零二三年完成供股，发行1,139,330,190股新股份，每股认购价为0.15港元[192] - 公司于二零二三年购买东亚银行发行的东亚票据，面值为2,000,000美元，总代价为12.4百万港元[193] - 公司二零二三年东亚票据的公平值为41.5百万港元，占公司资产总值的8.4%[194]

贷款组合情况 - 截至2022年12月31日，未偿还贷款组合总额为3880万港元，其中按揭贷款3730万港元，有期贷款150万港元[2] - 2022年12月31日，五大借款人未偿还贷款本金总额为2460万港元，占贷款组合总额约63.4%[3] - 借款人A未偿还本金1710万港元，占贷款组合44.2%；借款人B未偿还本金260万港元，占6.6%；借款人C未偿还本金190万港元，占4.9%；借款人D未偿还本金150万港元，占3.9%；借款人E未偿还本金150万港元，占3.8%[3] - 2022年12月31日，有抵押按揭贷款账面价值为3730万港元，2021年无此项[9] - 2022年12月31日，贷款价值比率介乎0.5%至48.1%[10] 信贷审批规则 - 信贷根据集团内审批机关层级按董事会订定的管制额度授出，超额度贷款须经董事会批准[4][5] 贷款评估方式 - 按揭贷款预期信贷亏损按集体评估，有期贷款按个别评估[7] 信贷风险及减值评估披露 - 按揭贷款及有期贷款的信贷风险及减值评估详情已在2022年报综合财务报表附注3.9、附注19及附注39.5内披露[11]

企业业务 - 中期期间企业融资顾问及相关服务收入约为9,000,000港元，较2022年的约26,400,000港元有所下降[15] - 资产管理服务收入约为7,300,000港元，较2022年的约7,600,000港元略有下降[17] - 萬基证券主要从事证券经纪和证券投资业务[18] - 中期期间，公司收入主要来自证券和相关服务约1.2百万港元，较2022年的1.4百万港元有所下降[20] - 公司于2022年4月完成对两个按揭贷款组合的收购，包括43笔按揭贷款，未偿还本金约41.7百万港元[22] - 中期期间，公司放贷和相关业务收入约为3.1百万港元，较2022年的8.8百万港元有所下降[26] 财务状况 - 公司中期期间录得净利润约4.2百万港元，较2022年的21.8百万港元下降约17.6百万港元，主要原因是企业融资顾问收入减少和放贷业务中无重大费用收入[28] - 中期期间，公司收入约21.1百万港元，较2022年的44.7百万港元下降[30] - 截至2023年6月30日，公司持有现金及现金等价物约91.9百万港元，流动比率约为183.8%[31] - 公司中期期间没有重大暴露于汇率波动风险[32] - 公司截至2023年6月30日没有银行及其他借贷，资本与负债比率为0%[35] - 公司截至2023年6月30日，总资产约为639.4百万港元，总负债约为163.5百万港元，净资产约为475.9百万港元[36] 股东信息 - 公司主要股东包括First Steamship Company Limited、Cheung Kit Shan Susanna和Beyond Global Enterprises Limited等[57] - 徐昊昊持有Victory Gain、IXL Fund和公司个人股份[58] - Universal Way Limited持有公司股份，由Lee Seng Hui、Lee Su Hwei和Lee Seng Huang信托管理[60] - ASM Connaught House Fund LP和ASM Connaught House (Master) Fund III LP分别持有公司股份，由陈健控制[61] 公司治理 - 公司设立了股票期权计划，总股份数量不得超过113,933,019股[66] - 審核委員會已審閱財務報告事項及2023年中期業績報告[72] - 本公司已遵守企業管治守則的所有適用守則條文[74] - 本公司兩位執行董事的月薪自2023年1月1日起上調約2.5%[75] - 非執行董事徐昊昊先生於2023年6月獲委任為一間附屬公司之董事[76] 财务报表 - 二零二三年六月三十日止六个月的服务收入为18,410千港元，较去年同期下降了58.3%[93] - 本期间溢利及全面收益为4,203千港元，较去年同期下降了80.7%[93] - 非流动资产中商誉为281,241千港元，无形资产为59,263千港元[94] - 流动资产中客户信托银行余额为143,647千港元，现金及现金等价物为91,906千港元[94] - 本公司股本为113,933千港元，储备为361,999千港元，总权益为475,932千港元[95]

收益情况 - 截至2023年6月30日止六个月，服务收益为1.841亿港元，较2022年同期的4.4237亿港元下降58.4%；利息收益为273.7万港元，较2022年同期的43万港元增长536.5%[1][9] - 2023年上半年顾问及相关服务收益为904.8万港元，较2022年同期的2641.8万港元下降65.7%；资产管理服务收益为732.6万港元，较2022年同期的755.7万港元下降3.1%[9] - 截至2023年6月30日止六个月，集团总收益21147千港元，较2022年同期的44667千港元下降52.66%[15] - 2023年上半年，来自客户A1的收益7801千港元，客户B3为2500千港元，客户C3为2323千港元；2022年上半年，来自客户A1的收益8043千港元，客户D2为8000千港元，客户E3为8000千港元，客户F3为6500千港元[17] - 截至2023年6月30日止六个月，其他收入净额为5千港元，2022年同期为91千港元[12] - 中期企业融资顾问及相关服务收益约900万港元，2022年约2640万港元[39] - 中期资产管理服务收益约730万港元，2022年约760万港元[41] - 中期证券及相关服务收益约120万港元，2022年约140万港元[43] - 中期放债及相关业务收益约310万港元，2022年约880万港元[47] - 中期集团收益约2110万港元，2022年约4470万港元[50] 溢利情况 - 2023年上半年所得税前溢利为530.9万港元，较2022年同期的2595.9万港元下降79.6%；本公司拥有人应占本期溢利及全面收益总额为420.3万港元，较2022年同期的2182.3万港元下降80.7%[1] - 2023年上半年基本每股盈利为0.37港仙，较2022年同期的1.92港仙下降80.7%[1] - 截至2023年6月30日止六个月，所得税前溢利5309千港元，较2022年同期的25959千港元下降79.55%[15] - 2023年上半年所得税前溢利已扣除无形资产摊销1726千港元、自有物业等折旧43千港元等多项费用[20] - 2023年上半年本期税项（香港利得税）为 - 1391千港元，递延税项为285千港元，所得税开支为 - 1106千港元；2022年同期分别为 - 4683千港元、547千港元和 - 4136千港元[20] - 2023年上半年公司拥有人应占溢利为4203千港元，2022年同期为21823千港元[21] - 中期集团净溢利约420万港元，2022年约2180万港元，溢利减少约1760万港元[49] 资产情况 - 截至2023年6月30日，非流动资产为3.60459亿港元，较2022年12月31日的3.757亿港元下降4.1%；流动资产为2.78958亿港元，较2022年12月31日的2.79636亿港元下降0.2%[2] - 截至2023年6月30日，流动负债为1.51743亿港元，较2022年12月31日的1.73544亿港元下降12.5%；流动资产净额为1.27215亿港元，较2022年12月31日的1.06092亿港元增长20%[2] - 截至2023年6月30日，净资产为4.75932亿港元，较2022年12月31日的4.71729亿港元增长0.9%[3] - 截至2023年6月30日及2022年12月31日，分配至履约责任的交易价总额未履行（或部分未履行）分别约为674万港元及约549万港元[10] - 截至2023年6月30日，集团报告分部资产及综合资产总额639417千港元，较2022年12月31日的655336千港元下降2.43%；综合负债总额163485千港元，较2022年12月31日的183607千港元下降10.96%[16] - 截至2023年6月30日，放债业务分部内集团最大客户及五大客户的按揭贷款及有期贷款总额占比分别为26.0%和66.5%，2022年12月31日分别为44.2%和63.4%[18] - 集团预期在未来6至12个月达成履约责任时将有关款项确认为收益，截至2023年12月31日止年度预期达成的余下履约责任为6740千港元，2022年为5490千港元[11] - 商誉成本截至2023年6月30日为302965千港元，累计减值为21724千港元，账面价值为281241千港元[23] - 无形资产账面价值截至2023年6月30日为59263千港元，2022年12月31日为60989千港元[24] - 有抵押按揭贷款截至2023年6月30日为17436千港元，2022年12月31日为37312千港元[25] - 有期贷款（流动资产）截至2023年6月30日为21772千港元，2022年12月31日为1501千港元[26] - 贸易及其他应收款项等截至2023年6月30日为1778千港元，2022年12月31日为4456千港元[27] - 贸易及其他应付款项及应计开支截至2023年6月30日为144995千港元，2022年12月31日为168834千港元[31] - 2023年6月30日集团持有现金及现金等价物约9190万港元，2022年12月31日约9130万港元；流动比率约183.8%，2022年12月31日约161.1%[51] - 2023年6月30日集团资产总额约6.394亿港元，2022年12月31日约6.553亿港元；负债总额约1.635亿港元，2022年12月31日约1.836亿港元；净资产约4.759亿港元，2022年12月31日约4.717亿港元[55] 业务情况 - 公司主要通过禹铭、万基证券和万基财务分别从事企业融资顾问及资产管理、证券经纪及配售、放债业务[33] - 禹铭获牌从事第1、4、6、9类受规管活动，万基证券获牌从事第1类受规管活动，万基财务持有放债人牌照[34][35][36] - 集团业务经营主要在香港进行，所有非流动资产业均位于香港[19] 税务情况 - 截至2023年及2022年6月30日止六个月，香港利得税按估计应课税溢利率16.5%作出拨备，一附属公司应课税溢利首2000000港元按8.25%征税[20] 股息情况 - 董事会决定2023年不派发中期股息，2022年亦无[22] 前景规划 - 集团2023 - 2024年前景取决于企业融资交易新委托书及收入确认、与新工投资管理协议续期、证券及放债业务后续发展[64] - 集团做好准备扩大金融服务范围以保持可持续发展[62] 证券交易情况 - 中期期间公司及其附属公司无购买、出售或赎回公司上市证券行为[69] 公司人员情况 - 公告日期非执行董事为郭人豪（主席）及徐昊昊[69] - 公告日期执行董事为李华伦（总经理）、林志成及李铭[69] - 公告日期独立非执行董事为陈思聪、孙志伟及岑伟基[69]