合规建设 - 2025年建立股东会、董事会等议事规则，明确任职要求及职责[4] - 2025年建立并执行信息披露制度[5] - 2025年规范关联交易等决策权限和机制，无违规[9] 资金管理 - 公司与关联方资产业务分开，无违规占用资金[7] - 建立募集资金专户存储制度，本年度使用无违规[8] 经营情况 - 2025年经营业绩下滑受行业政策和宏观环境影响[12] - 截至2025年底经营模式和环境未重大变化，管理正常[11] 其他 - 现场检查时间为2026年3月6日、18日、23日[1] - 保荐代表人提请加强法规学习等[14] - 公司无向证监会和上交所报告事项[15]

募集资金 - 公司向特定对象发行A股股票19,651,945股，每股面值1元，发行价8.09元，募集资金总额158,984,235.05元，净额155,490,031.03元[2] 上市信息 - 本次发行证券于2025年7月15日在上海证券交易所上市[2] 督导情况 - 保荐机构持续督导期为2025年7月15日至2026年12月31日[2] - 保荐机构于2026年3月6日、18日、23日对公司进行现场检查[5][7] - 持续督导期内公司未发生需公开发表声明等违法违规事项[5][6][7] 核查报告 - 保荐机构对募集资金存放与使用情况进行现场检查并出具专项核查报告[7] 核查意见 - 2025年7月21日保荐机构发表使用募集资金置换已支付发行费用自筹资金核查意见[7] - 2025年7月21日保荐机构发表使用部分暂时闲置募集资金进行现金管理核查意见[7] 其他 - 上市公司不存在特别表决权[9] - 上市公司不存在按规定应向中国证监会和上海证券交易所报告的事项[10]

关联交易金额 - 2026年度预计与关联方日常关联交易总金额不超691.99万元，2025年预计1048.81万元，实际821.76万元[1] - 2026年向关联方购买产品预计35.50万元，2025年实际93.56万元[6] - 2026年向关联方销售产品预计21.05万元，2025年实际3.89万元[6] 租金情况 - 上海开开（集团）2026年度预计合同租金635.44万元，2025年实际587.70万元[5] - 上海第一西比利亚皮货2026年度预计合同租金0万元，2025年实际136.61万元[7] 公司财务数据 - 上海开开（集团）2025年底资产总额312703.26万元，负债155911.44万元，净资产156791.82万元，负债率49.86%，营收178939.31万元，净利润2723.09万元[10][11] - 上海第一西比利亚皮货2025年底资产总额770.76万元，负债203.88万元，净资产566.88万元，负债率26.45%，营收584.44万元，净利润108.24万元[12] 股权结构 - 开开集团为公司控股股东，持股32.00%[13] - 上海第一西比利亚皮货为开开集团参股公司，持股42%[13] 决策情况 - 2026年3月审议通过2025年度日常关联交易实际发生额和2026年度预计事项[2][3] - 2026年3月19日独立董事会议审议通过相关议案[19] 交易评价 - 关联交易决策规范，未损害公司及股东权益，不会形成重大依赖[18] - 独立董事认为关联交易符合业务需要和法规规定[20] - 保荐机构认为关联交易履行必要程序，符合规定[21]

业绩相关 - 2025年“大健康”转型新业务收入占比超52%，较上年提升近10个百分点[3] - 2025年发行A股1965万余股，注册资本由2.43亿元增至2.63亿元，募集资金近1.59亿元[5] - 2025年定增后国有控股股东持股比例提升至32.00%[5] - 自2012年首次分红至今，累计分红近1.13亿元，历年来现金分红比例超当年净利润30%[8] 未来展望 - 2026年聚焦大健康转型，清退低效无效资产[14] - 2026年深化大健康转型，推动中医药与大健康产业融合，升级品牌战略[15] - 2026年保持现金分红比例不低于30%[20] 新策略 - 以大健康转型为导向，从三方面培育新质生产力[16] - 构建现代公司治理机制，完善内控合规体系[17] - 强化“关键少数”履职管理，开展系统化培训[18][19] - 持续完善利润分配机制，健全投资者回报长效机制[20] - 构建双向畅通的投资者沟通桥梁，提升信息披露透明度[21] 其他 - 2025年参与上海辖区集体业绩说明会，在线回复咨询同比增长近20%，回复率100%[8] - 2025年召开股东会2次、董事会8次、各专门委员会15次[9] - 第十届董事会3名独立董事2025年现场工作天数均超20个工作日[10] - 2025年荣获2025“上证鹰·金质量”优秀党建奖[11] - 实施方案可能面临宏观经济、行业竞争等外部风险[22]

业绩审计 - 审计公司2026年3月26日出具上海开开实业2025年度财报审计报告[4] - 审核2025年度非经营性资金占用及关联资金往来情况汇总表[4] - 认为汇总表如实反映相关情况，报告供年报披露用[6]

业绩相关 - 2025年“云药房”全年累计处理区域社区互联网医院配送处方超5万张[104] - 2025年医药板块客户满意度达93.72%，服装板块客户满意度达88.38%[110] - 自2012年首次现金分红以来连续13年分红，累计分红达1.13亿元左右，分红比例均不低于当年归属于上市公司股东净利润的30%[80][81] 数据情况 - 截至2025年12月31日，公司总股本为262,651,945股，其中A股为182,651,945股，B股为80,000,000股[27] - 2025年公司组织员工培训106场、覆盖2967人次[25][195] - 2025年公司安全生产投入近130万元[25] - 报告期内公司召开股东会2次、董事会会议8次、各专门委员会会议15次，股东会审议通过17项议案[64][65] - 截至2025年底公司在职员工总数为438人[200] - 公司员工流失率为8.87%[199] - 2025年参与上海辖区集体业绩说明会，在线回复投资者咨询同比增长近20%、回复率100%[81] 未来展望 - 公司将应对气候变化纳入战略规划，建立气候变化治理体系[154][155] - 针对自然灾害等短期风险完善应急物资储备与灾后恢复流程[186] - 针对原材料供应不稳定等中期风险优先选择具备资源韧性的供应商合作[186] - 针对创新驱动发展等长期机遇加强科技研发，提升供应链创新研发水平[187] 新产品和新技术研发 - 公司坚持创新引领发展，推进产品创新，开发运动系列、功能性产品等[93] - 雷西公司“时代逸飞”江南香韵系列、海上芳韵百年工运伴手礼系列入选“2025上海金榜伴手礼”[124][125] - 园香挂（玉兰）、雷允上玲珑甄选系列（西洋参片、铁皮石斛片）等9款新品入选“上海礼物”品牌商品[125] 市场扩张和并购 - 2025年8月29日雷允上药城二楼医药健康馆焕新开业，实现从传统医药零售向创新健康服务全面深化与升级[99] 其他新策略 - 2025年公司向特定对象发行A股股票申请通过审核，由控股股东全额现金认购，募集资金用于补充流动资金[22] - 严格遵循相关法规完善公司治理架构，健全内控与合规管理体系[63][70] - 建立约100个相关管理制度，形成全覆盖的内部控制管理体系[72] - 完成近20项内部管理制度的修订/新增，截至2025年底建立涵盖各层面的内部控制制度体系[75] - 建成并平稳运行一套集人事、工程、合同管理等多模块于一体的线上综合审核平台[90] - 建立健全供应商全流程管理制度，按月开展供应商全面评价，实施年度审核[177] - 制定《2025年度培训实施方案（试行）》完善内部培训体系[194] - 制定《2025年度企业文化建设实施方案（试行）》开展企业文化专项培训[196] - 坚持人才强企战略构建线上线下融合学习机制[194] - 统筹构建内外部协同联动的培训体系覆盖多核心领域[195] - 制定《资源、能源管理规定》，建立健全能源管理体系[144] - 制定《废弃物分类及处置管理规定》，加强废弃物分类处置管理[148]

审计委员会换届 - 2025年11月21日董事会审计委员会换届为第十一届，成员含主任委员徐宗宇等3人[1][2] 会议情况 - 2025年董事会审计委员会共召开7次会议[3] 议案审议 - 2025年各次会议审议通过多项议案并提交董事会[3][4][5][6][7] 制度建设 - 2025年公司完成近20项内部管理制度修订/新增，建立内部控制制度体系[12] 未来展望 - 2026年新《公司法》下审计委员会获原监事会职权，要加强学习[13]

募集资金情况 - 公司向特定对象发行19,651,945股A股股票，每股8.09元，募集资金总额158,984,235.05元，净额155,490,031.03元[3] - 2025年7月8日募集资金全部到位[3] 资金使用情况 - 截至2025年12月31日，本年度使用募集资金15,576.76万元，期末余额4.13万元[6] - 2025年7月21日，公司用113.93万元募集资金置换已支付发行相关费用的自筹资金[12] - 截至2025年12月31日，募集资金已全部用于补充流动资金[9] 现金管理情况 - 公司计划使用不超过15,549.00万元暂时闲置募集资金进行现金管理，期限不超12个月[14] - 截至2025年12月31日，现金管理产品全部支取，本金及收益归还专户[15] - 2025年8 - 12月多次支取本金及获得现金管理收益[18] 其他情况 - 截至报告披露日，公司已缴纳印花税38,882.23元[10] - 公司及子公司已注销募集资金专项账户，相关监管协议终止[10] - 2025年度公司募集资金使用及信息披露符合相关规定，不存在违规情形[23][24]

业绩总结 - 2025年度净计提资产减值准备增加当期损益173,702.17元，占经审计净利润比例0.65%[5] - 计提应收账款坏账净损失减少净利润9,866.66元[5] - 计提其他应收款坏账净损失减少净利润25,157.89元[5] - 转回或转销存货跌价净损失增加净利润208,726.72元[5] 利润分配 - 拟向全体股东每10股派发现金红利0.15元，共计分配股利3,939,779.18元，占净利润比例30.45%[8] - 2025年度不送红股、不进行资本公积金转增股本[8] 议案表决 - 2025年度董事会工作报告等多项议案需提交年度股东会审议[2][4][5][6][8] 薪酬与考核 - 2026年度独立董事津贴总额9万元/年，按月发放[34] - 高级管理人员绩效薪酬占比不低于50%，约5%在2026年度报告披露和绩效评价后支付[36] - 多项2026年度薪酬方案和考核办法议案通过表决[30][31][35][37][38][40][41]

利润分配 - A股每10股派发现金红利0.15元（含税），B股折算成美元发放[3] - 拟派发现金红利3,939,779.18元（含税），占本年度净利润30.45%[4][5] - 2025年度不送红股、不资本公积金转增股本[6] 业绩数据 - 2025年度净利润12,937,529.79元，上年度34,999,093.75元，上上年度39,300,113.10元[7] - 最近三个会计年度累计现金分红26,538,779.18元[7] - 最近三个会计年度平均净利润29,078,912.21元[7] 决策进展 - 2026年3月26日董事会通过《公司2025年度利润分配预案》[8] - 预案尚需提交2025年年度股东会审议通过[9]