文章核心观点 公司发布2024年年度股东大会、第五届监事会第一次会议和第五届董事会第一次会议决议公告，股东大会审议通过多项议案，监事会选举厉国平为监事会主席，董事会选举倪强为董事长并聘任多位高级管理人员 [1][10][19] 2024年年度股东大会决议 会议召开和出席情况 - 会议于2024年4月11日在浙江省东阳市横店镇科兴路88号公司行政楼三楼会议室召开 [2] - 公司现有总股本476,944,575股，截至股权登记日累计回购9,285,538股，表决权股份总数为467,659,037股 [2] - 会议由董事会召集，董事长倪强主持，以现场和网络投票结合方式召开，符合相关规定 [3] - 公司在任董事7人、监事3人全部出席，高级管理人员也出席会议 [4] 议案审议情况 - 非累积投票议案包括2024年年度报告及摘要、董事会工作报告等14项议案，均获通过 [5][6][7] - 累积投票议案包括选举第五届董事会非独立董事、独立董事和监事会股东代表监事 [7] - 议案10涉及关联股东回避表决，议案12涉及关联股东倪强回避表决，议案14为特别决议议案，其余为普通表决事项 [8] 律师见证情况 - 北京市康达律师事务所潘雪、李沁颖见证，认为会议召集、召开、表决等程序合法有效 [9] 第五届监事会第一次会议决议 会议召开情况 - 会议于2025年4月11日在公司会议室以现场加通讯表决方式召开，由厉国平主持 [11] - 会议通知于2025年4月1日以专人送达和邮件方式发出 [12] - 应出席监事3名，实际出席3名，会议召集、召开符合规定，决议合法有效 [13][14] 会议审议情况 - 审议通过选举厉国平为公司第五届监事会主席的议案，表决结果为3票赞成，0票反对，0票弃权 [15][16] 第五届董事会第一次会议决议 会议召开情况 - 会议于2025年4月11日以现场加通讯表决方式召开，由倪强主持 [20] - 会议通知于2025年4月1日以电话、专人送达及邮件方式发出 [21] - 应出席董事7名，实际出席7名，监事及部分高级管理人员列席，会议召集、召开符合规定，决议合法有效 [22][23] 会议审议情况 - 审议通过选举倪强为公司董事长的议案，任期三年，表决结果为7票同意，0票反对，0票弃权，0票回避 [24][25] - 审议通过选举公司第五届董事会各专门委员会委员的议案，各委员会任期与委员董事任期一致，表决结果为7票同意，0票反对，0票弃权，0票回避 [26] - 审议通过聘任黄光华等多位高级管理人员的议案，任期均为三年，表决结果均为7票同意，0票反对，0票弃权，0票回避 [26][27][28][29][30][31][33][35] 相关人员简历 董事长候选人倪强 - 1976年出生，中国国籍，硕士研究生学历，现任公司董事长，历任浙江横店进出口有限公司多职，2011年9月起任公司董事长 [37] 总经理候选人黄光华 - 1982年11月出生，中国国籍，本科学历，在读中欧国籍工商学院EMBA，曾任浙江横店得邦进出口有限公司多职 [38] 副总经理候选人 - 吴一新：1965年出生，硕士研究生学历，高级工程师等，现任公司副总经理，曾任多职，2004年3月至今就职于公司 [39] - 孙玉民：1973年出生，硕士研究生学历，高级工程师，现任公司副总经理，1997年至今就职于公司 [39] - 厉强：1977年出生，本科学历，现任公司副总经理，1997年9月至今就职于公司 [39] - 聂李迅：1977年出生，本科学历，现任公司副总经理，1997年7月至今就职于公司 [39] 董事会秘书候选人陈仕勇 - 1975年出生，本科学历，高级会计师，曾任多职，2020年10月起任公司董事会秘书 [40] 财务总监候选人潘锋 - 1981年出生，中国国籍，硕士，高级经济师等，曾任多职，现任五洲发行监事 [41][42] 内部审计部主任候选人陈燕倩 - 1994年出生，中国国籍，本科学历，2016年6月至今就职于公司，曾任采购部供应商档案管理员，现任董事长秘书 [43]

本次会议是否有否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 77 | | --- | --- | | 2、出席会议的股东所持有表决权的股份总数（股） | 391,125,778 | | 3、出席会议的股东所持有表决权股份数占公司有表决权股 | | | 份总数的比例（%） | 83.6348% | 证券代码：603303 证券简称：得邦照明 公告编号：2025-017 横店集团得邦照明股份有限公司 2024 年年度股东大会决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： | 股东类型 | | 同意 | | 反对 | | 弃权 | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | | | 票数 | 比例（%） | 票数 | 比例 | 票数 | 比例 | | | | | | | （%） | | （%） | | A | 股 | 391,121,470 | 99.9988 | 308 | 0.0000 | 4,000 | ...

ell meass bi KANGDA LAW FIRM 北京市朝阳区建外大街丁 12 号英皇集团中心 8、9、11 层 8/9/11/F, Emperor Group Centre, No.12D, Jianwai Avenue, Chaoyang District, Beijing, 100022, P.R.China 电话/Tel.: 010-50867666 传真/Fax: 010-56916450 网址/Website: www.kangdalawyers.com 北京市康达律师事务所 关于横店集团得邦照明股份有限公司 2024 年年度股东大会的法律意见书 康达股会字[2025]第 0078 号 致:横店集团得邦照明股份有限公司 北京市康达律师事务所 (以下简称"本所") 接受横店集团得邦照明股份有限 公司（以下简称"公司"）的委托，指派本所律师参加公司 2024 年年度股东大会 (以下简称"本次会议")。 本所律师根据《中华人民共和国公司法》(以下简称"《公司法》")、《中 华人民共和国证券法》(以下简称"《证券法》")、《上市公司股东会规则》(以 下简称"《股东会规则》")、《上海证券交易所上市 ...

证券代码：603303 证券简称：得邦照明 公告编号：2025-018 横店集团得邦照明股份有限公司 第五届监事会第一次会议决议公告 （二）本次会议通知于 2025 年 4 月 1 日以专人送达和邮件的方式向全体监事 发出。 （三）本次会议应出席监事 3 名，实际出席监事 3 名。 （四）本次会议召集、召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定，会 议决议合法有效。 二、监事会会议审议情况 本次会议审议并通过如下议案： 审议通过《关于选举厉国平先生为公司第五届监事会主席的议案》 监事会意见：公司第五届监事会主席候选人厉国平先生（简历见附件）符合 担任上市公司监事的条件，能够胜任监事会主席的职责，不存在《公司法》、《上 海证券交易所股票上市规则》规定禁止任职的情形，本次提名、审议、表决程序 符合相关法律法规和中国证监会、上海证券交易所和公司章程的有关规定。同意 选举厉国平先生为公司第五届监事会主席。 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、 监事会会议召开情况 （一）横店集团得邦照明股份有限公司(以下简称"公司")第 ...

证券代码：603303 证券简称：得邦照明 公告编号：2025-018 横店集团得邦照明股份有限公司 第五届董事会第一次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 一、董事会会议召开情况 （一）横店集团得邦照明股份有限公司(以下简称"公司")第五届董事会第 一次会议（以下简称"本次会议"）于 2025 年 4 月 11 日以现场加通讯表决的方 式召开，会议由倪强先生主持。 （二）本次会议通知于 2025 年 4 月 1 日以电话、专人送达及邮件的方式向 全体董事发出。 （三）本次会议应出席董事 7 名，实际出席董事 7 名，公司监事及部分高级 管理人员列席了本次会议。 （四）本次会议的召集、召开符合《公司法》及《公司章程》的有关规定， 会议决议合法有效。 二、董事会会议审议情况 本次会议审议并通过如下议案： （一）审议通过《关于选举倪强先生为公司董事长的议案》 根据董事会运行情况并结合公司实际，公司第五届董事会提名倪强先生为第 五届董事会董事长（简历见附件），任期自本次董事会审议通过之日起三年。 表决结 ...

文章核心观点 横店集团得邦照明股份有限公司申请"一种压铸一体的高效散热LED线性高棚灯及其实现方法"专利，该专利可提高整灯散热效果，公司在投资、招投标、知识产权等方面有一定成果 [1][2] 公司专利情况 - 公司于2025年1月申请名为"一种压铸一体的高效散热LED线性高棚灯及其实现方法"的专利，公开号CN 119755584 A [1] - 该专利的散热壳体及驱动壳为一体式压铸结构，上方两侧有若干沿长度方向设置的壳体散热鳍片，能提高整灯散热；鳍片高度由内向外依次降低，利于空气流通带走热量，提高散热效果 [1] 公司基本信息 - 公司成立于1996年，位于金华市，从事电气机械和器材制造业 [2] - 企业注册资本和实缴资本均为47694.4575万人民币 [2] 公司其他情况 - 公司共对外投资21家企业，参与招投标项目52次 [2] - 公司有商标信息33条，专利信息905条，拥有行政许可21个 [2]

文章核心观点 公司召开2024年年度股东大会，审议多项议案，涵盖年度报告、董事会及监事会工作报告、财务决算、利润分配、审计机构聘请、授信额度申请、对外担保、外汇衍生品交易、日常关联交易预计等内容，反映公司经营管理和未来规划情况[5]。 会议基本信息 - 会议时间：现场会议于2025年4月11日14:30召开，网络投票时间为股东大会召开当日的交易时间段（9:15 - 9:25，9:30 - 11:30）[3][4] - 现场会议地点：浙江省东阳市横店工业区科兴路88号行政楼3楼会议室[4] - 与会人员：截至2025年4月2日下午交易结束后登记在册的公司股东、公司董事、监事及高级管理人员、见证律师、工作人员[4][5] - 主持人：董事长倪强[5] 会议主要议程 - 宣布现场出席情况 - 推选计票人、监票人 - 宣读并审议17项议案 - 股东发言和提问 - 现场投票表决及计票 - 宣布休会，等待网络投票结果揭晓并汇总现场会议表决结果后恢复会议 - 宣布表决结果，宣读本次股东大会决议 - 律师宣读见证法律意见 - 出席会议的董事、监事及高级管理人员签署会议文件 - 宣布会议结束[5] 议案内容 议案一：关于公司2024年年度报告及摘要的议案 - 公司编制《横店集团得邦照明股份有限公司2024年年度报告及摘要》，提请股东审议[5] 议案二：关于公司2024年度董事会工作报告的议案 - 经营指标：报告期内，营业收入44.31亿元，同比下降5.66%；归属于上市公司股东的净利润3.47亿元，同比下降7.53%；扣除非经常损益的净利润2.99亿元，同比上升0.83%；照明业务板块营业收入37.85亿元，同比下降6.35%，车载业务板块营业收入5.96亿元，同比下降4.43%[6][7] - 董事会履职：报告期内召开多次董事会会议，审议多项议案；专门委员会积极发挥作用，共召开战略委员会1次，审计委员会4次，薪酬与考核委员会1次；独立董事履职尽责；公司完成4次定期报告和42份临时公告披露，规范内幕信息管理，开展投资者关系管理[7][8][9] - 股东大会召开及决议执行：公司董事会执行股东大会决议，完成授权工作任务[10][11] - 2025年工作计划：照明业务扩大销售规模，提升市场占有率；车载业务聚焦“车载控制器 + 车用照明”，扩大销售规模；提升公司治理水平，做好信息披露和投资者关系管理工作[11][12] 议案三：关于公司2024年度监事会工作报告的议案 - 会议召开情况：报告期内监事会共召开5次会议，程序合规[13][14] - 专项意见：认为公司依法运作，财务制度健全，关联交易合规，内部控制体系完善且有效运行[15][17] - 2025年工作计划：提高监事履职能力，监督公司规范运作，加强财务监督检查[17] 议案四：关于公司2024年度财务决算报告的议案 - 公司全年度基本完成经营目标和计划，报告包含财务状况、经营成果和现金流量情况等财务数据（合并报表数据）[18] 议案五：关于公司2024年度利润分配的议案 - 公司拟以2024年12月31日的总股本扣除回购专用账户上的股份数为基数实施利润分配，即467,659,037股，每股派发现金股利0.74元，共计派发现金股利346,067,687.38元（含税），无送股/转增，剩余未分配利润结转至下年度；若股本分配基数变化，将相应调整分配总额[20][21] 议案六：关于公司聘请2025年度审计机构的议案 - 拟聘任立信会计师事务所为公司2025年度财务审计机构和内控审计机构，介绍其基本情况、项目信息、审计费用定价原则及同比变化情况；该事项需经股东大会审议通过，聘期自2024年年度股东大会决议通过之日起至2025年年度股东大会召开之日止[22][26] 议案七：关于公司2025年度申请银行授信额度的议案 - 公司及控股子公司拟自2024年年度股东大会决议通过之日起十二个月内向银行申请总额不超过等值人民币32亿元的综合授信额度，融资类型多样；实际融资金额视需求确定，额度可调剂使用；提请股东大会授权董事长审批具体事项并签署相关协议[27][28] 议案八：关于公司2025年度对外担保额度计划的议案 - 公司拟为全资及控股子公司提供等值不超过人民币23亿元的担保，其中为资产负债率70%以上（含本数）的子公司提供担保总额度不超过一定金额；子公司担保额度在满足条件下可调剂使用；提请股东大会授权公司董事长或指定代理人签署相关协议[30][31] 议案九：关于公司2025年度开展外汇衍生品交易的议案 - 公司拟开展外汇衍生品交易，交易对手为金融机构，实施主体为公司及控股子公司，品种包括远期结售汇等，币种主要为美元，资金规模不超过5亿美元或其他等值外币，资金来源为自有资金，授权期限12个月；同时制定风险控制措施[32][33] 议案十：关于公司2025年度日常关联交易预计的议案 - 预计2025年度合同签订金额为70,265.00万元，涉及购买原材料、采购商品、销售商品、提供或接受劳务等交易类别；介绍关联方基本情况和关联关系[34][38] 议案十一：关于公司2025年度使用部分闲置自有资金进行委托理财的议案 - 公司拟使用部分闲置自有资金进行委托理财，具体内容未详细提及[1][5] 议案十二：关于公司董事2025年度薪酬或津贴的议案 - 具体薪酬或津贴方案未详细提及，提请股东审议[5] 议案十三：关于公司监事2025年度薪酬的议案 - 具体薪酬方案未详细提及，提请股东审议[5] 议案十四：关于修订《公司章程》并办理工商变更登记事项的议案 - 具体修订内容未详细提及，提请股东审议[1][5] 议案十五：关于选举公司第五届董事会非独立董事的议案 - 具体候选人等信息未详细提及，提请股东审议[5] 议案十六：关于选举公司第五届董事会独立董事的议案 - 具体候选人等信息未详细提及，提请股东审议[5] 议案十七：关于选举公司第五届监事会股东代表监事的议案 - 具体候选人等信息未详细提及，提请股东审议[5]

股东大会信息 - 2025年4月11日14:30召开现场股东大会，网络投票时间为9:15 - 15:00[11] - 现场会议地点为浙江省东阳市横店工业区科兴路88号行政楼3楼会议室[11] - 截至2025年4月2日下午交易结束后登记在册的股东有权出席及表决[11] - 会议审议2024年年度报告等议案及2025年聘请审计机构等议案[4][11][12] - 股东大会以现场和网络投票结合方式表决，结果会议结束后公告[10] 业绩总结 - 2024年营业收入44.31亿元，同比下降5.66%[17][37] - 2024年归属于上市公司股东的净利润3.47亿元，同比下降7.53%[17] - 2024年扣除非经常损益的净利润2.99亿元，同比上升0.83%[17] - 2024年照明业务板块营业收入37.85亿元，同比下降6.35%[17] - 2024年车载业务板块营业收入5.96亿元，同比下降4.43%[17] - 2024年总资产59.52亿元，较2023年增长6.36%[37] - 2024年总负债23.24亿元，较2023年增长13.47%[37] - 2024年所有者权益合计36.28亿元，较2023年增长2.25%[37] - 2024年净利润3.45亿元，较2023年下降8.83%[37] - 2024年经营活动产生的现金流量净额5.85亿元，较2023年下降25.31%[38] - 2024年筹资活动产生的现金流量净额 -1.33亿元，较2023年下降147.25%[38] - 2024年现金及现金等价物净增加额3.97亿元，较2023年下降57.40%[38] 未来展望 - 2025年通用照明板块扩大民用照明销售规模并获行业平均利润率[24] 审计相关 - 拟继续聘任立信会计师事务所为2025年度财务和内控审计机构[41] - 2025年审计费用预计与2024年相同，年报审计80万元，内控审计30万元，合计110万元[47] 授信与担保 - 公司及控股子公司拟申请总额不超过等值人民币32亿元的综合授信额度[51] - 2025年度公司拟为全资及控股子公司提供不超23亿元担保[56] 外汇与理财 - 2025年度公司拟开展外汇衍生品交易，资金规模不超5亿美元或等值外币[59] - 公司拟使用闲置自有资金委托理财，最高额度不超6亿元，可滚动使用[106] 关联交易 - 2025年度公司与关联方预计合同签订金额70265.00万元，2024年实际发生44199.99万元[64] - 关联交易预计额度授权有效期自2024年年度股东大会决议通过之日起12个月内[68] 人员与制度 - 公司2025年度在公司领取薪酬或津贴的董事共4人，董事长薪酬由基础和绩效组成[108] - 公司高级管理人员2025年度薪酬由基础薪酬和绩效薪酬组成[111] - 公司拟对《公司章程》部分条款进行修订[113] 董事会与监事会换届 - 公司第四届董事会于2025年4月20日任期届满，第五届董事会由七名董事组成[120] - 公司第四届监事会于2025年4月20日任期届满，第五届监事会由三名监事组成[123]

回购方案 - 首次披露日为2024年3月23日，实施期限至2025年3月21日[2] - 预计回购金额8000 - 16000万元，价格上限15.66元/股[2] 实际回购情况 - 实际回购股数928.55万股，占比1.95%，金额10867万元[2] - 价格区间10.12 - 13.71元/股，2024年4月17日首次回购[2][5] 股份变化 - 回购前流通股476944575股，完成后467659037股[8] - 专用账户回购前0股，完成后9285538股[8] 用途 - 回购股份用于员工持股计划，3年未用完将注销[9]

报告公司投资评级 - 维持“买入”评级 [4] 报告的核心观点 - 2024年公司营收、归母净利润、扣非净利润分别为44.31亿元、3.47亿元、2.99亿元，同比-5.66%、-7.53%、+0.83%，收入端小幅下滑系外需偏弱及主动调整销售结构所致，扣非同比+1%体现经营稳健，车载业务放量后有望增厚业绩并改善盈利能力 [1] - 得邦通过越南基地对美出口并加大海外工厂投入，有助于规避关税等贸易壁垒，增强辐射能力 [1] - 2024年公司拟分红比例达100%，当前时点高股息属性凸显 [1] 事件 - 公司发布2024年年报，全年营收44.31亿元，同比下降5.66%；归母净利润3.47亿元，同比下降7.53%；扣非净利润2.99亿元，同比增长0.83% [2] 简评 经营业绩 - 2024年公司营收、归母净利润、扣非净利润分别为44.31亿元、3.47亿元、2.99亿元，同比-5.66%、-7.53%、+0.83%；24Q4营收、归母、扣非分别为11.40亿元、0.89亿元、0.63亿元，同比+8.18%、-9.01%、+22.05%，环比-0.61%、+10.60%、-7.27% [3] 收入端 - 通用照明全年营收37.85亿元，同比-6.35%，2024年中国灯具照明装置及其零件出口额同比-0.1%，出口价格指数回落，外需修复有限，且公司主动缩减高风险地区业务规模影响主业收入；2024年公司优化销售结构，ASP同比+1.5%，开拓新客户、新渠道，后续收入端有望企稳回升 [3] - 车载业务全年营收5.96亿元，同比-4.43%，2024年BMS奥迪项目推迟量产、丰田大发造假影响业务交付，目前影响已消除，延锋彼欧发光总成等重点项目量产，突破奇瑞、蔚来等主机厂，2024年新增定点项目总额创新高，推动车载业务持续稳健增长 [3] 盈利端 - 归母与收入端同趋势波动，2023年政府补助+减值冲回等非经项目抬高基数；2024年扣非实现同比正增长表明经营稳健 [3] 盈利能力与费用控制 - 2024年毛利率、净利率分别为19.21%、7.78%，同比分别-0.14pct、-0.27pct；照明、车载业务毛利率分别为19.59%、15.80%，同比分别+0.36pct、-3.45pct；24Q4毛利率、净利率分别为16.95%、7.66%，同比分别-6.68pct、-1.64pct，环比分别-0.94pct、+0.69pct [4][9] - 2024年期间/销售/管理/研发/财务费用率分别为9.90%、3.77%、4.74%、3.87%、-2.47%，同比分别-0.25pct、+0.42pct、+0.51pct、+0.21pct、-1.39pct [9] 业务板块展望 照明主业 - 受益于行业需求筑底回升和自身产品结构优化，实现收入修复及盈利提升；中国是世界最大照明电器产品生产国和出口国，占全球市场份额已提升至60%，短期海外市场库存周期筑底将补库，推动传统照明主业量价齐升，中长期国际照明巨头剥离业务，中小企业出清，市场集中度提升，公司作为行业龙头将受益；公司在通用照明板块坚持“做强商用照明”，优化产品结构提升盈利能力 [10] 车载业务 - 在“车用照明+车载控制器”领域加大投入，贡献业绩增量；与多家知名零部件企业合作，2024年新增定点项目总额创新高，终端覆盖多个品牌；2019年下半年以来通过越南生产基地为美国客户提供服务，未受对美贸易限制，2024年加大海外生产基地投入，规避关税等贸易壁垒，辐射当地和周边市场，稳步推进产能提升工作，多条产线投入使用并量产 [10] 分红情况 - 2024年度拟向全体股东派发现金红利0.74元/股（含税），合计拟派发现金约3.46亿元（含税），对应分红比例约99.65%，较2023年提升57.54pct，创历史新高；按3月14日收盘价计算，当前股息率约5.58%，红利属性凸显 [11] 投资建议 - 公司是国内通用照明龙头，传统主业稳定贡献利润，新业务“车载控制器+车载照明”高速成长；抓住智能汽车变革窗口期，已实现LDM和BMS对国际顶级车企配套，加强软硬件能力建设和域控制器研发，未来有望业绩和估值双提升；预计2025 - 2026年归母净利润分别为4.0亿元、4.5亿元，对应当前股价PE分别为15X、14X [12] 重要财务指标预测 |指标|2023|2024|2025E|2026E|2027E| |----|----|----|----|----|----| |营业收入(百万元)|4,696.99|4,431.19|5,018.07|5,353.74|5,673.77| |YoY(%)|0.86|-5.66|13.24|6.69|5.98| |净利润(百万元)|375.58|347.30|402.31|449.10|499.23| |YoY(%)|10.31|-7.53|15.84|11.63|11.16| |毛利率(%)|19.35|19.21|19.54|20.04|20.58| |净利率(%)|8.00|7.84|8.02|8.39|8.80| |ROE(%)|10.77|9.75|10.92|11.76|12.58| |P/B(倍)|1.78|1.75|1.69|1.63|1.57| |EPS(摊薄/元)|0.79|0.73|0.84|0.94|1.05| |P/E(倍)|16.56|17.91|15.46|13.85|12.46| [13]