业绩数据 - 2024年净利润亏损0.32亿元，2025年一季度净利润0.09亿元[6] - 2022 - 2025年3月总资产分别为22.17亿、30.30亿、28.19亿、28.33亿元[6] - 2022 - 2025年3月总债务分别为2.63亿、9.28亿、8.22亿、8.26亿元[6] - 2022 - 2024年营业总收入分别为14.29亿、16.38亿、13.89亿元，2025年一季度为3.42亿元[6] - 2022 - 2024年资产负债率分别为33.40%、47.85%、47.02%，2025年3月为45.76%[6] - 2024年营业毛利率18.53%，2025年1 - 3月为22.04%[29] - 2024年利润总额亏损0.42亿元，2025年1 - 3月为0.10亿元[33] 用户数据 - 2024年前五大客户销售金额占比下降至61.79%[20] - 2024年前五大供应商采购金额占比为19.95%[22] 未来展望 - 评级展望认为公司信用水平未来12 - 18个月将保持稳定[4] - 2025年预测总资本化比率35.50 - 36.50%，总债务/EBITDA为3.50 - 4.50倍[39] - 2025年公司加大客户拓展力度，可转债募投项目按计划推进，对外融资需求不大[36][37][38] 新产品和新技术研发 - 2024年研发费用占营业总收入比重为6.13%，年末拥有专利623项[24] - 光学镜片生产基地建设项目计划总投资6.26亿元，预计2026年7月达预定可使用状态，达产后年产1030万台（套）[25] 市场扩张和并购 - 2024年6月公司投资设立全资子公司宁波玄甲视界智显科技有限公司，注册资本500万元[17] - 公司成功进入理想汽车、东风岚图、丰田、小鹏等配套供应商体系[20] 其他新策略 - 2024年公司在现有生产基地基础上进行产能扩建、投入新产品产线建设并落地多条自动化产线[18]

股东持股基本情况 - 股东必恒投资持有公司无限售条件流通股64,590,323股，占公司总股本的15.04% [1] - 持股比例和减持比例基于公司2025年6月5日总股本429,354,910股计算 [1] - 上述股份于2024年1月22日解除限售并上市流通 [1] 减持计划主要内容 - 必恒投资计划减持不超过12,880,640股，占公司总股本的3.00% [1] - 通过集中竞价交易减持不超过4,293,547股（占总股本1.00%） [1] - 通过大宗交易减持不超过8,587,093股（占总股本2.00%） [1] - 减持期间为公告披露后15个交易日起3个月内，价格按市场价格确定 [1] - 若公司发生送红股、转增股本等股份变动事项，减持数量将相应调整 [2] 股东承诺及一致性 - 必恒投资在公司IPO时承诺上市后36个月内不转让股份 [2] - 若上市后6个月内股价低于发行价，锁定期自动延长6个月 [2] - 锁定期满后两年内减持价格不低于发行价（除权除息后调整） [2][3] - 本次减持计划与已披露承诺一致 [4] 减持计划实施条件 - 减持计划可能因市场情况等因素调整，实际减持数量和价格存在不确定性 [4] - 减持计划不会导致公司控制权变更 [5] - 减持行为符合《证券法》《公司法》等法律法规要求 [5]

股东持股 - 必恒投资持有公司无限售流通股64,590,323股，占总股本15.04%[4] - 公司实际控制人相关企业一致行动人合计持股322,951,615股，占比75.22%[8] 减持计划 - 必恒投资计划减持不超12,880,640股，不超总股本3.00%[4] - 集中竞价减持不超4,293,547股，不超总股本1.00%[4] - 大宗交易减持不超8,587,093股，不超总股本2.00%[4] - 减持期间为公告披露15个交易日后3个月内[4] 减持限制 - 必恒投资IPO前取得股份64,590,323股[8] - 必恒投资首次发行股票承诺36个月内不转让股份[9] - 锁定期满后两年内减持，价格不低于发行价[10] 不确定性 - 减持计划实施存在不确定性，实际减持数量和价格不确定[12]

(二)股东大会召开的地点：公司会议室（浙江省余姚市兰江街道谭家岭西路 788 号） | 证券代码：605228 | 证券简称：神通科技 | 公告编号：2025-037 | | --- | --- | --- | | 债券代码：111016 | 债券简称：神通转债 | | 神通科技集团股份有限公司 2024年年度股东会决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 本次会议是否有否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 (一)股东大会召开的时间：2025 年 5 月 15 日 (三)出席会议的普通股股东和恢复表决权的优先股股东及其持有股份情况： 1、 议案名称：关于 2024 年度董事会工作报告的议案 | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 98 | | --- | --- | | 2、出席会议的股东所持有表决权的股份总数（股） | 324,035,015 | | 3、出席会议的股东所持有表决权股份数占公司有表决权股 | 76.6512 | | 份总数的比例（%） | | 审议结果：通过 注：截至本次股东 ...

国浩律师（杭州）事务所 关 于 神通科技集团股份有限公司 网址/Website：http://www.grandall.com.cn 二〇二五年五月 2024 年年度股东会 之 法律意见书 地址：杭州市上城区老复兴路白塔公园 B 区 2 号、15 号国浩律师楼 邮编：310008 Grandall Building, No.2＆No.15, Block B, Baita Park, Old Fuxing Road, Hangzhou, Zhejiang 310008, China 电话/Tel: (+86)(571) 8577 5888 传真/Fax: (+86)(571) 8577 5643 电子邮箱/Mail：grandallhz@grandall.com.cn 国浩律师（杭州）事务所 股东会法律意见书 国浩律师（杭州）事务所 关 于 神通科技集团股份有限公司 2024 年年度股东会之 法律意见书 致：神通科技集团股份有限公司 国浩律师（杭州）事务所（以下简称"本所"）接受神通科技集团股份有限 公司（以下简称"公司"）委托，指派律师出席公司 2024 年年度股东会（以下 简称"本次股东会"），并依据《中华 ...

资金募集 - 2023年发行可转债面值总额57700万元，净额569302971.69元[8] 现金管理 - 2024年同意用不超3.8亿闲置募资现金管理，期限一年[3][11] - 本次现金管理3000万元，占2025年3月31日货币资金6.06%[3][16] - 产品为广发“收益宝”4号，期限157天，预计年化1.00%-3.16%[3][9] 财务数据 - 2024年资产281854.80万元，负债132524.09万元，净资产149330.70万元，净利润 -3197.97万元，现金流净额14679.78万元[15] - 2025年Q1资产283281.51万元，负债129629.84万元，净资产153651.66万元，净利润892.65万元，现金流净额 -3495.78万元[15] 产品信息 - 产品起息2025年5月12日，到期10月15日，兑付到期后1个工作日内[10] - 预计固定年化1.00%，浮动收益率依敲出和期末价格定[10] 风险与处理 - 理财产品风险低，财务跟踪，独董和监事会可监督[12] - 现金管理产品按“新金融工具准则”处理，影响相关科目[17]

财务表现 - 2024年公司营业收入13.89亿元，同比下降15.22%，归属于上市公司股东的净利润亏损3197.97万元 [1] - 2025年第一季度营业收入3.42亿元，同比增长13.82%，归属于上市公司股东的净利润892.65万元 [3] 业绩下滑原因 - 国内新能源汽车渗透率提高导致合资品牌市场份额下降，配套客户车型销量下滑 [1] - 新产品神通光场屏投入市场导致短期内营销费用增加 [1] - 基于谨慎性原则计提各项资产减值准备 [1] 战略调整与应对措施 - 聚焦自我变革，调整经营策略，推进精益改善活动以实现降本增效 [1] - 践行开源节流举措应对复杂市场环境 [1] 技术研发进展 - 确立高技术含量、高附加值、多样化产品组合的战略发展方向 [2] - 研发主动式油气分离器，采用PMSM离心式主动分离技术，并自主开发电机控制算法 [2] - 参与车身的CAN/LIN交互系统开发，从硬件层面提升至软件层面 [2] 数字化转型 - 启动SAP系统数字化建设项目，实现全价值链数据运营与平台化运作 [2] - 搭建覆盖全集团的统一数字化平台以提升业务效率和战略决策能力 [2] 业务拓展 - 凭借注塑工艺优势切入车规级光学镜片领域，拓展产品横向应用 [3] - 专注于智能座舱和高级辅助驾驶相关的激光雷达、毫米波雷达和HUD产品 [3] - 为汽车后装市场供应神通光场屏，已获取下游客户订单 [3] 行业趋势与机构观点 - 汽车智能化市场随消费升级带来高端化需求，公司通过丰富产品线加速产业转型升级 [3] - 优化产品结构有望打造全新利润增长点，提升综合竞争力 [3]

纪要涉及的公司 神通科技集团股份有限公司，一家在汽车零部件领域具有领先研发和制造技术的企业，成立于1984年，总部位于中国宁波，与通用、大众、吉利等多家汽车制造商建立合作关系 [3] 纪要提到的核心观点和论据 - **业绩下滑及现金流负值原因与扭亏举措**：国内新能源汽车渗透率提高，合资品牌市场份额下降，部分客户配套车型销量下滑致营收及毛利额下降；新产品投入市场，短期内营销费用增加；计提各项资产减值准备，导致业绩下降。筹资性净现金流为负因归还借款、回购股份及分配股利；投资性净现金流为负因建设募投项目使用募集资金投资。未来将积极开发新客户、新产品，拓展汽车消费电子产品相关零部件业务，维持和改善产品毛利率水平 [6] - **可转债募投项目进展及转股推动**：截至报告期末，光学镜片生产基地建设项目已完成厂房建设，进度符合预期。“神通转债”已于2024年1月31日开始转股，公司将按既定战略规划，提升发展水平和经营效益，加强信息披露和投资者关系管理，传递公司投资价值 [7] - **关税和贸易战影响及应对**：2024年公司国外市场销售额占比约为3.52%，关税对公司业务影响较小，将密切关注关税政策动态走向，根据实际情况制定应对策略 [7] - **切入新领域成效及业务拓展计划**：发挥注塑工艺优势切入车规级光学镜片领域，产品已获下游客户订单；战略性切入消费电子领域，推出吉光品牌系列产品，处于市场导入期，正通过线上渠道触达终端用户，未来将结合市场需求动态调整策略 [7][8] - **围绕战略方向的工作及成果**：研发并推出主动式油气分离器，采用PMSM离心式主动分离技术，从硬件层面提升至软件层面，自主开发电机控制算法并参与交互系统开发；切入车规级光学镜片领域；供应汽车后装市场神通光场屏，将丰富产品线，满足高端化需求，落实战略，加速产业转型升级 [8] - **研发投入成果**：2024年公司研发费用为8,517.01万元，比上年同期增加5.66%。截至2024年底，共拥有专利623项，其中发明专利109项、实用新型专利498项，外观设计专利16项 [10] 其他重要但是可能被忽略的内容 - 调研日期为2025年5月8日，接待方式为业绩说明会，地点在上海证券交易所上证路演中心，接待人员有董事、总经理朱春亚等 [1][4] - 接待对象为线上参与神通科技2024年度暨2025年第一季度业绩说明会的投资者 [5] - 股东人数详见公司于上海证券交易所网站披露的《2025年第一季度报告》 [10]

资金管理 - 2024年6月11日同意用不超3.8亿元闲置募集资金现金管理，期限一年[3] - 2024年6月20日开立募集资金现金管理专用结算账户[4] 账户处理 - 截至公告披露日，专用结算账户理财产品到期赎回，资金转回专项账户[4] - 近日办理完毕专用结算账户注销手续[4]

业绩总结 - 2024年公司营业收入138,866.64万元，较上年下降15.22%[12][40][47][48] - 2024年归属于上市公司股东的净利润 -3,197.97万元，同比下降158.38%[12][40][47][48] - 2024年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为 -3,608.02万元，同比下降167.23%[12] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产149,330.70万元，较上年末下降5.48%[40] - 2024年末总资产281,854.80万元，较上年末下降6.97%[40] - 2024年经营活动产生的现金流量净额14,679.78万元，较上年下降60.81%[40][52] - 2024年交易性金融资产为0，较上年减少100%[43] - 2024年在建工程18,755.11万元，较上年增加378.21%[43] - 2024年短期借款655.16万元，较上年减少93.47%[44] - 2024年财务费用1,271.14万元，较上年变动 -2,768.21%[50] - 2024年筹资活动产生的现金流量净额 -17,106.61万元，较上年下降128.89%[52] - 2024年度计提资产减值准备6004.12万元，2025年第一季度计提828.78万元[78] 未来展望 - 2025年公司将按相关要求做好信息披露工作，提升规范运作水平和透明度[20] - 2025年公司监事会将加大监督检查力度，强化监督职能[32] - 公司制定《未来三年股东分红回报规划》（2025 - 2027年），完善股利分配政策[154] 新产品和新技术研发 - 未提及相关内容 市场扩张和并购 - 未提及相关内容 其他新策略 - 公司及子公司拟与宁波银行开展不超5亿元的资产池业务，期限自2024年年度股东会审议通过至2025年年度股东会召开[64][65] - 公司及其子（孙）公司拟用最高不超2.5亿元暂时闲置自有资金进行现金管理，期限自2024年年度股东会审议通过至2025年年度股东会召开[136] - 公司拟使用不超4.3亿元暂时闲置募集资金进行现金管理，使用期限自2024年年度股东会审议通过之日起12个月内[143][146] - 公司及子公司拟向金融机构申请融资额度总计不超7亿元，授权期限自2024年年度股东会审议通过至2025年年度股东会召开[151]