证券代码：605376 证券简称：博迁新材 公告编号：2025-032 江苏博迁新材料股份有限公司 2.信息披露义务人信息 关于持股 5%以上股东权益变动触及 1%刻度的 提示性公告 宁波众智聚成创业投资合伙企业（有限合伙）保证向本公司提供的信息真实、准 确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 本公司董事会及全体董事保证公告内容与信息披露义务人提供的信息一致。 重要内容提示： | 权益变动方向 | 比例增加□ | | 比例减少√ | | --- | --- | --- | --- | | 权益变动前合计比例 | 8.00% | | | | 权益变动后合计比例 | 6.85% | | | | 本次变动是否违反已作出的承 | 是□ | 否√ | | | 诺、意向、计划 | | | | | 是否触发强制要约收购义务 | 是□ | 否√ | | 一、 信息披露义务人及其一致行动人的基本信息 1.身份类别 | | □控股股东/实际控制人及其一致行动人 | | --- | --- | | | √其他 5%以上大股东及其一致行动人 | | 投资者及其一致行动人的身份 | □合并口径第一大股东及其一致行动人（仅适用 ...

纪要涉及的公司 博迁新材 纪要提到的核心观点和论据 - **经营业绩**：2024 年营收 9.45 亿元，同比增长 37.22%，净利润 8747.59 万元，同比大幅增长 300%，主要受益于消费电子市场复苏和人工智能产业发展，小粒径高端镍粉销量回升，产品结构优化；2025 年一季度销售收入近 2 亿元，毛利率超 35%，较 2024 年四季度增长 8 个百分点，盈利能力显著提升[2][3] - **产能情况**：现有 160 多条产线，年产成品粉体约 2000 - 2200 吨（以 300 纳米规格统计），电子级铜粉年产能约为 300 吨；产线可根据不同产品切换，具体产能因产品规格得率有弹性[2][5] - **出货情况**：2024 年镍基产品出货量同比增长 30%，2025 年镍粉全年出货量保守估计约 1600 吨，较 2024 年的 1400 吨有所增长；2025 年 Q1 镍粉和铜粉出货量约 300 多吨，与 2024 年一季度基本一致[3][6][7][23] - **市场需求**：高端镍粉市场需求主要来自高端消费电子和 AI 服务器中的超高容 MLCC 应用，AI 服务器对纳米级镍粉的需求是新增市场；中美贸易战及关税问题可能影响高端消费电子恢复态势[2][8] - **客户情况**：主要客户包括三星电机（占比 50%以上）、台湾国巨电子、华新科技等大型 MLCC 厂家；三星电机已开始批量向特斯拉及比亚迪供应车规用 MLCC，预计未来需求将进一步增长[2][3][10] - **技术优势**：是全球首家采用等离子体法工业化量产 M24C 用镍粉的企业，同时拥有化学方法和物理方法；物理方法制备小粒径粉体在生产小粒径或高端粉体方面具有优势，无杂质且环保处理成本低，烧结温度与陶瓷相近，共烧性好[3][11][12] - **扩产计划**：密切关注车规用 MLCC 产品验证情况，若验证良好且持续上量，今年可能在镍粉产线进行扩产准备；关注光伏传统粉客户验证情况，若通过，今年下半年可能逐步放量，并讨论 2026 年排产；扩充设备约需一个季度[9] - **产品价格**：产品定价主要采用原材料加加工费模式，中低端产品几十万元每吨，高端产品达百万级别；铜基产品直接报价，银包铜粉定价含银含量、铜粉和加工费，光伏级铜粉采用一口价[26] - **毛利率情况**：2025 年一季度毛利率提升得益于产品结构改善，高端小粒径产品出货量增加；目标是恢复到 2021 年毛利率水平，预计后续仍有增长空间[17][27] 其他重要但是可能被忽略的内容 - **车规用 MLCC 镍粉产品**：目前处于下游客户试样评测阶段，预计 2025 年二季度有评测结果[4] - **光伏用铜粉**：处于客户端验证阶段，单月出货量在几百公斤到吨级水平；若验证成功替代银粉用于光伏领域，市场空间大；与电子级铜粉在使用环境、技术参数、加工具体参数和粒径要求上有显著区别[3][15][16] - **订单周期**：普通规格粉体订单周期通常为一个月，高端粉体 2024 年按订单生产，2025 年一季度需求增加致生产节奏混乱，已与客户提前沟通三季度需求情况[19] - **生产安排**：以销定产，但客户通常每月中下旬下单、月底发货，公司会提前准备；2025 年一季度因高端产品需求增长，需调整产能[20] - **出口情况**：目前无直接或间接出口到美国，主要客户在韩国、台湾、国内及少部分日本市场，产品通过下游消费电子产品间接出口到美国，可能受关税影响但直接影响有限[18] - **光伏级铜粉用量**：光伏级纯铜粉使用量约 10 吨左右，纯铜用量可能是银的 3 到 5 倍；银包铜粉以前每 GW 使用约 10 吨，现在可能减少[24] - **银包铜粉银含比例**：2024 年主流银包铜粉银含比例为 30%，2025 年销售主要以 20%银含量的银包铜为主，替代趋势明显，下游未来可能降至百分之十几[25]

股东大会召开情况 - 江苏博迁新材料股份有限公司2024年年度股东大会于2025年5月13日召开，现场会议地点为浙江省宁波市海曙区石碶街道万金路588号宁波广新纳米材料有限公司会议室 [1][6] - 会议采用现场记名投票与网络投票相结合的方式，网络投票通过上交所交易系统及互联网投票系统进行，投票时间为2025年5月13日9:15-15:00 [6] - 会议由董事长王利平主持，全体董事、监事、高级管理人员及律师事务所代表出席或列席 [6] 股东大会召集与出席情况 - 股东大会由公司第三届董事会第十八次会议决定召集，会议通知及相关议案于2025年4月19日通过指定信息披露媒体及上交所网站披露 [5] - 股权登记日为2025年5月8日，现场出席会议股东及代理人代表股份109,558,700股，占公司有表决权股份总数的41.8802% [7] - 参与网络投票股东181名，代表股份30,996,780股，占公司有表决权股份总数的11.8489% [7] 股东大会审议议案及表决结果 - 审议通过《2024年度董事会工作报告》等10项议案，所有议案同意票比例均超过99% [9][10][12][13][14] - 特别表决事项《关于公司与下属子公司、下属子公司之间担保额度预计的议案》获得出席会议股东所持表决权股份总数三分之二以上通过 [14] - 对中小投资者单独计票的议案包括利润分配方案、续聘会计师事务所、董事监事薪酬及担保额度预计议案 [14] 律师事务所法律意见 - 北京市中伦（上海）律师事务所认为本次股东大会召集召开程序、出席人员资格、表决程序均符合法律法规及公司章程规定 [15] - 律师事务所出具的法律意见书将作为公司本次股东大会信息披露的必备文件 [4]

会议时间 - 公司2024年年度股东大会于2025年5月13日召开[4] - 2025年4月17日，公司第三届董事会第十八次会议决定召集本次股东大会[7] - 2025年4月19日，公司发布会议通知及相关公告[7] - 2025年5月7日，公司披露会议资料[7] 参会股东 - 现场出席会议股东或其代理人6名，代表109,558,700股，占比41.8802%[13] - 网络投票股东181名，代表30,996,780股，占比11.8489%[13] 议案表决 - 《关于公司2024年度董事会工作报告的议案》：140,518,580股同意，占比99.9737%；29,400股反对，占比0.0209%；7,500股弃权，占比0.0054%[17] - 《关于公司2024年度监事会工作报告的议案》：140,518,580股同意，占比99.9737%；29,400股反对，占比0.0209%；7,500股弃权，占比0.0054%[18] - 《关于公司2024年度独立董事述职报告的议案》：140,518,580股同意，占比99.9737%；29,400股反对，占比0.0209%；7,500股弃权，占比0.0054%[19] - 《关于公司2024年年度报告及摘要的议案》：140,506,580股同意，占比99.9652%；41,400股反对，占比0.0294%；7,500股弃权，占比0.0054%[20] - 《关于公司2024年度财务决算报告的议案》：140,506,580股同意，占比99.9652%；29,400股反对，占比0.0209%；19,500股弃权，占比0.0139%[21] - 《关于公司2024年度利润分配方案的议案》：140,504,880股同意，占比99.9639%；41,400股反对，占比0.0294%；9,200股弃权，占比0.0067%[22] - 《关于公司2024年度利润分配方案的议案》中小投资者：23,863,080股同意，占比99.7884%；41,400股反对，占比0.1731%；9,200股弃权，占比0.0385%[23] - 《关于续聘会计师事务所的议案》：140,471,880股同意，占比99.9405%；29,400股反对，占比0.0209%；54,200股弃权，占比0.0386%[24] - 《关于续聘会计师事务所的议案》中小投资者：23,830,080股同意，占比99.6504%；29,400股反对，占比0.1229%；54,200股弃权，占比0.2267%[24] - 《关于公司2025年度向银行申请综合授信额度的议案》：140,483,880股同意，占比99.9490%；29,400股反对，占比0.0209%；42,200股弃权，占比0.0301%[25] - 《关于公司2025年度董事、监事薪酬的议案》：139,703,780股同意，占比99.3940%；796,900股反对，占比0.5669%；54,800股弃权，占比0.0391%[26] - 《关于公司2025年度董事、监事薪酬的议案》中小投资者：23,061,980股同意，占比96.4384%；796,900股反对，占比3.3324%；54,800股弃权，占比0.2292%[27] - 《关于公司与下属子公司、下属子公司之间担保额度预计的议案》：140,466,580股同意，占比99.9367%；46,700股反对，占比0.0332%；42,200股弃权，占比0.0301%[28] 会议有效性 - 本次股东大会召集、召开程序及召集人、出席人员资格均合法有效[11][14]

股东大会信息 - 2025年5月13日公司在浙江省宁波市召开2024年年度股东大会[2] - 出席会议股东和代理人187人，持有表决权股份140,555,480股，占比53.7291%[2] 议案表决情况 - 2024年度董事会工作报告议案同意票数140,518,580，比例99.9737%[3] - 2024年年度报告及摘要议案同意票数140,506,580，比例99.9652%[6] - 2024年度利润分配方案议案同意票数140,504,880，比例99.9639%[9] - 续聘会计师事务所议案同意票数140,471,880，比例99.9405%[9] - 2025年度向银行申请综合授信额度议案同意票数140,483,880，比例99.9490%[10] - 2025年度董事、监事薪酬议案同意票数139,703,780，比例99.3940%[11] - 公司与下属子公司等担保额度预计议案同意票数140,466,580，比例99.9367%[11] - 5%以下股东对2024年度利润分配方案议案同意票数23,863,080，比例99.7884%[11]

股东权益变动 - 宁波众智聚成创业投资合伙企业（有限合伙）通过集中竞价交易减持公司股份1,101,000股，占公司总股本的0.42% [1] - 减持后众智聚成持股比例由8.42%降至8.00%，对应持股数量从22,029,000股减少至20,928,000股 [1] - 本次变动系履行2025年2月25日披露的减持计划，不涉及要约收购或违反承诺 [1] 权益披露规则 - 根据《证券期货法律适用意见第19号》规定，股东权益变动触及1%整数倍时需披露提示性公告 [1] - 本次减持导致持股比例跨越8%整数关口触发披露义务 [1] 公司治理影响 - 本次权益变动不会导致公司控股股东及实际控制人发生变化 [1] - 公司将持续督促股东严格执行减持规定并履行信息披露义务 [1]

减持情况 - 2025年5月6 - 8日众智聚成减持1,101,000股，减持比例0.42%[3] - 权益变动后众智聚成持股比例由8.42%降至8.00%[5] 股本信息 - 公司总股本为261,600,000股[6] 后续影响 - 本次变动不触及要约收购等，不影响公司治理及经营[5][10] - 众智聚成减持计划未完毕，公司将督促执行并披露信息[10]

对外投资设立全资子公司 - 公司子公司江苏广豫储能材料有限公司以自有资金100万元人民币设立全资子公司宿迁广豫进出口有限公司 [3][6] - 新公司经营范围包括货物进出口、技术进出口、电子专用材料销售、有色金属合金销售等 [4] - 新公司注册资本100万元整，由江苏广豫储能材料有限公司100%持股 [4][5] - 设立行为符合公司战略规划，预计对当期财务状况和经营成果无重大影响 [7] 业绩说明会安排 - 公司将于2025年5月20日09:30-10:30召开2024年度暨2025第一季度业绩说明会 [11][14] - 说明会通过上证路演中心视频录播和网络互动形式召开，投资者可在线提问或通过邮箱预征集问题 [11][14] - 参会人员包括总经理陈钢强、财务总监裘欧特、董事会秘书蒋颖及独立董事冷军 [14] - 投资者提问截止时间为2025年5月19日16:00 [14] 公司公告信息 - 子公司宿迁广豫进出口有限公司成立于2025年5月6日，法定代表人为彭家斌 [4] - 公司已发布2024年年度报告和2025年第一季度报告，业绩说明会将针对相关财务指标进行交流 [11][12] - 公告编号分别为2025-028（子公司设立）和2025-029（业绩说明会） [1][10]

业绩说明会安排 - 2025年05月20日09:30 - 10:30举行业绩说明会[3] - 地点为上海证券交易所上证路演中心[5] - 方式为上证路演中心视频录播和网络互动[5] 投资者参与 - 2025年05月13日至05月19日16:00前可提问[3] - 2025年05月20日09:30 - 10:30可在线参与[7] 参会人员 - 总经理陈钢强、财务总监裘欧特等参加[7] 联系方式 - 联系人是公司证券事务部[9] - 电话0527 - 80805920[9] - 邮箱stock@boqianpvm.com[9]

市场扩张和并购 - 公司子公司江苏广豫储能材料出资100万设全资子公司宿迁广豫进出口[3] - 宿迁广豫进出口2025年5月6日成立，法定代表人彭家斌[5] - 宿迁广豫进出口住所为宿迁高新区江山大道23号，经营范围含货物及技术进出口[5] 未来展望 - 设立子公司预计对当期财务和经营成果无重大影响[7] - 新公司未来经营和收益有不确定性风险[4]