浙江凯恩特种材料股份有限公司 证券代码：002012 证券简称：凯恩股份 公告编号：2025-028 第十届监事会第三次会议决议公告 本公司及监事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏。 浙江凯恩特种材料股份有限公司（以下简称"公司"）第十届监事会第三次会议 通知于 2025 年 4 月 24 日以通讯方式发出，会议于 2025 年 4 月 28 日以现场表决的方 式在公司会议室召开。会议应出席监事 3 名，实际出席监事 3 名，会议由监事会主席 郭晓彬主持，董事会秘书杨照宇列席了会议。本次会议的召集、召开和表决程序符合 《公司法》和《公司章程》的有关规定。 经与会监事认真审议，会议以记名投票表决方式审议了如下议案： 一、审议通过了《公司2025年第一季度报告》 经审核，监事会认为董事会编制和审核公司2025年第一季度报告的程序符合法律、 行政法规和中国证监会的规定，报告内容真实、准确、完整地反映了公司的实际情况， 不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 《公司 2025 年第一季度报告》于 2025 年 4 月 29 日登载在《上海证券报》《证券 时报》和 ...

证券代码：002012 证券简称：凯恩股份 公告编号：2025-027 董事会认为：公司编制 2025 年第一季度报告的程序符合法律、行政法规和中国证 券监督管理委员会的规定，报告内容公允地反映了公司的财务状况和经营成果，报告所 披露的信息真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 《公司 2025 年第一季度报告》于 2025 年 4 月 29 日登载在《上海证券报》《证券 时报》和巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）。 表决结果：同意票 5 票，反对票 0 票，弃权票 0 票。 二、审议通过了《关于控股子公司拟申请在全国中小企业股份转让系统终止挂牌的 议案》 浙江凯恩特种材料股份有限公司 第十届董事会第三次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导 性陈述或者重大遗漏。 浙江凯恩特种材料股份有限公司（以下简称"公司"）第十届董事会第三次会议通 知于 2025 年 4 月 24 日以通讯方式发出，会议于 2025 年 4 月 28 日以现场结合通讯表决 的方式在公司会议室召开。会议应到董事 5 人，实到董事 5 人。会议由董事长刘溪女士 ...

2025 年第一季度报告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 浙江凯恩特种材料股份有限公司 2025 年第一季度报告 证券代码：002012 证券简称：凯恩股份 公告编号：2025-030 浙江凯恩特种材料股份有限公司 重要内容提示： 1.董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重 大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 2.公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)声明：保证季度报告中财务信息的真实、准确、 完整。 3.第一季度报告是否经审计 □是 否 1 浙江凯恩特种材料股份有限公司 2025 年第一季度报告 一、主要财务数据 （一） 主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □是 否 | | 本报告期 | 上年同期 | 本报告期比上年同期增减 | | | --- | --- | --- | --- | --- | | | | | （%） | | | 营业收入（元） | 140,242,660.94 | 140,175,219.97 | | 0. ...

AI技术与ESG管理的融合 - AI技术成为企业完善ESG信息披露、搭建ESG管理平台的创新工具，帮助企业推动业务可持续发展 [1] - 国电电力发布首份借助AI技术编制的ESG报告，利用鲸牛ESG平台的数据分析功能提升ESG数据可靠性 [1] - 运用AI技术可以帮助企业降低信息披露成本，减少对专业ESG分析师的依赖，减少重复性人力投入 [1] AI技术在ESG治理中的应用 - 科大智能依托生成式AI与工业物联网打造"ESG+AI"创新平台，优化能源管理并提供"智慧工业"解决方案 [2] - 华新水泥研发AI等数字化技术与建材生产协同应用，通过智能化控制提升生产效率、降低能耗 [2] - 中国平安建立CN-ESG智慧评价体系，通过AI-ESG平台为ESG风控、模型构建、投资组合管理提供智慧化工具 [2] - 凯恩股份将AI技术融入制造业生产流程，构建"ESG+AI"的生产责任体系，实现产线布局一体化、产品制造自动化和生产控制云端化 [2] AI技术在节能减排和业务效率提升中的作用 - 78%的企业计划在2025年增加AI技术投入，资金将重点流向生成式AI技术，应用于供应链管理、合规审核等与ESG紧密相关的领域 [3] - 金蝶国际借助AI技术实现废钢验质和企业碳资产管理，废钢料型识别准确率超90% [3] - 万国数据利用AI技术提升数据中心的能源使用效率，通过智能算法实时调控运营工况 [3] - 联想集团与生态环境部共建AI技术应用平台，在应对气候变化、生物多样性保护等全球性议题中贡献科技力量 [3] AI技术在各行业的应用 - 顺丰利用自研的"丰知"物流大模型赋能绿色AI物流供应链，在路径规划和装箱等场景实现降本增效和节能减排 [4] - 中银香港在智能防欺诈平台基础上不断训练AI应用，提升交易监控能力，系统可发出短信提醒可疑交易 [4] - 中国平安的"平安天枢智拓平台"通过融合ChatBI、知识图谱、因果推理等AI技术，企业财务风险预警精度超92% [4][5] AI技术安全应用与伦理治理 - 企业需要考虑获取数据的合法合规性，规范数据使用的安全边界，AI技术应用带来了数据合规和隐私保护的新挑战 [5] - 金蝶国际成立算法安全工作室，管控AI风险，建立科技伦理审查机制，制定《算法科技伦理审查制度》等内部管理制度 [6] - 中国平安发布《平安集团AI伦理治理政策声明》，从数据使用、算法研发、行业应用三方面制定伦理目标，成立AI伦理委员会等机构 [6]

股东大会参与情况 - 参加表决股东及代表145人，代表股份112,403,317股，占比24.0370%[5] - 现场会议股东及代表1人，代表股份102,467,917股，占比21.9124%[5] - 网络投票股东144人，代表股份9,935,400股，占比2.1246%[5] 议案表决情况 - 《公司2024年年度报告》等议案同意股数及占比不等[6][7][9][10][11][13] 会议时间 - 现场会议2025年4月17日14:30召开，网络投票9:15 - 15:00[3]

公司经营与战略 - 2023 年 5 月重大资产处置完成后，电解电容器纸业务主体不在合并范围，现阶段经营重点是保持现有主体生产经营稳定、增强高端产品市场竞争力及拓展海外市场，其余战略发展视股东事项进展而定 [2] - 近三年营业收入下滑是因 2023 年处置部分子公司股权，合并范围逐年减少 [3] - 本期长期股权投资金额减少主要是持有参股公司股权比例下降、调整至其他非流动金融资产科目 [3] 股东情况 - 2023 年 11 月 18 日，控股股东浙江凯融特种纸有限公司将所持公司股份 100%质押给北京富兰山企业管理有限公司，质押时间 3 年，尚未收到最新进展，目前公司经营决策不受富兰山影响 [2] - 截至 2024 年 12 月 31 日，前十大股东除控股股东和凯恩集团有限公司外均为境内自然人，凯恩集团现为公司 5%以下股东，目前公司管理层无持股 [2] 行业地位与业务 - 烟用配套用纸和特种食品包装纸产品占公司营业收入比重较大，特种纸行业细分品类繁杂，各家上市公司业务各有侧重，现阶段经营重点是保持生产经营稳定，其余战略发展视股东事项进展而定 [3] 研发情况 - 2024 年公司研发投入占营业收入比例为 4.91%，与往年基本一致，研发人员减少主要是本期博士后出站人员调整所致，在研项目年报中披露了 7 项，目前研发方向仍以聚焦主业为主，暂无多元化合作考虑 [3] 原材料采购 - 上游原材料主要为纸浆（阔叶浆和针叶浆），全部为国外采购，2024 年度原材料采购额约 3.4 亿元，约占营业成本 71% [3] - 通过长期预判纸浆走势灵活采购，保持整体采购均价平稳，保证采购成本和业绩的稳定性，暂未开展纸浆套期保值业务 [3] 客户与市场 - 长期与中国烟草、麦当劳等企业保持稳定合作，消费增长对行业有一定宏观积极推动作用 [4] - 现阶段海外布局主要以东南亚、中东为主，通过参加国际展会新增合作客户，本期国外营业收入约 0.3 亿元，约占总营业收入 5% [4] 环保与其他 - 积极应对气候变化，2021 - 2023 年处于治理初期成本费用多，当前大部分绿色治理和数字化工厂项目基本完成，治理成效显著提升 [4] - 会关注两融标的选取进展 [4]

文章核心观点 2025年4月16日凯恩股份2024年度网上业绩说明会举行，公司嘉宾对投资者提出的12个问题进行了100%答复，涉及业务处置、品牌市场、投资、盈利等多方面情况 [1] 分组1：业绩说明会基本情况 - 2025年4月16日凯恩股份2024年度网上业绩说明会在全景网举行，董事长、总经理刘溪等人员出席 [1] - 投资者共提问12个，公司嘉宾答复率100%，实现与投资者良好互动 [1] 分组2：业务相关 - 公司电解电容器纸业务主体已于2023年完成资产处置，不在合并范围内 [2] - 公司聚焦可持续发展竞争力，推进高端产品市场和海外市场现存业务转型，培育海外客户推动市场份额和外贸额增长 [3] - 公司现阶段经营重点是保持生产经营稳定，支持凯丰新材提升高端产品市场竞争力及拓展海外市场，其余战略视股东事项进展而定 [7][10][11] 分组3：投资相关 - 公司本期长期股权投资金额减少，因持有参股公司股权比例下降并调整至其他非流动金融资产科目 [3] - 未来公司将结合战略规划及股东进展，稳慎推进投资业务及产业结构布局 [3] 分组4：盈利相关 - 公司2024年第四季度归属于上市公司股东净利润为 -12,564,379.19元，受非经常性损益影响，剔除非经常性损益后净利润为正 [4] - 2024年度公司营业收入和净利润因部分子公司股权处置缩水，归母净利润574万元，扣非净利润1516万元（增长322%），主营业务稳定性增强 [6] 分组5：行业相关 - 环保政策趋严对特种纸行业是挑战也是机遇，凯恩股份作为“国家级绿色工厂”等，在绿色治理、产品技术研发等方面有竞争力 [5] - 同行业上市公司年报陆续披露，待披露完毕后公司会统一做研究及财务分析 [9] - 行业面临环保政策、国际汇率、原材料波动等压力，公司把握“以纸代塑”机遇，推进高端产品业务转型等拥抱变革 [10] 分组6：其他 - 公司首次发布英文版可持续发展报告，旨在拓宽国际市场沟通窗口等，增强高端产品市场竞争力及海外市场拓展，在东南亚有合作基础将深入发展业务 [11]

品牌与市场 - 公司聚焦可持续发展竞争力，夯实发展基础，珍惜品牌认可，推进高端和海外市场业务转型，争取推动市场份额和外贸额增长 [2][3] - 公司发布英文版可持续发展报告，拓宽国际市场沟通窗口，增强海外业务合作效力，促进东南亚业务发展 [6] 投资与产业结构 - 公司本期长期股权投资金额减少，系持有参股公司股权比例下降、调整至其他非流动金融资产科目所致 [3] - 未来公司将结合战略规划及股东事项进展，稳慎推进投资业务及产业结构布局 [3] 行业趋势与竞争力 - 环保政策趋严对特种纸行业是挑战也是机遇，公司作为绿色工厂，实现废气、废水“零排放”，三年碳排放降幅 70%，在多方面保持稳定竞争力 [4] - 行业面临环保政策、国际汇率、原材料波动等压力，公司把握“以纸代塑”机遇，推进高端产品业务转型，拓展海外市场，聚焦新产品研发和产线智能化改造 [6] 盈利情况与计划 - 2024 年度公司受部分子公司股权处置影响，营业收入和净利润缩水，归母净利润为 574 万元，扣非净利润 1516 万元（增长 322%），主营业务稳定性增强 [5] - 公司现阶段经营重点是保持生产经营稳定，增强高端产品市场竞争力及海外市场拓展，其余战略发展视股东事项进展而定 [6]

重大资产出售交易 - 长城证券担任凯恩股份重大资产出售暨关联交易独立财务顾问[7] - 标的公司包括凯恩特纸、凯恩新材、二级电站、八达纸业[11] - 标的资产为凯恩特纸47.20%股权、凯恩新材60%股权、二级电站47.11%股权、八达纸业100%股权[11] - 交易对方有艾华集团、海立电子、汇然投资、凯恩特纸[11] - 本次交易审计报告基准日为2022年7月31日[12] - 涉及天健会计师4份审计报告和坤元评估4份资产评估报告[12] - 上市公司将凯恩特纸47.20%股权转让给艾华集团等，其余股权转给凯恩特纸[13] - 以2022年7月31日为评估基准日，标的公司评估值83,554.31万元，增值率15.09%[14] - 各标的公司出售股权评估值分别为凯恩新材43,847.27万元、二级电站1,111.71万元、八达纸业1,384.25万元、凯恩特纸3,177.16万元[14] - 本次交易标的资产交易价格为48,000.00万元[14] - 2022年11月23日董事会审议通过重组草案[16] - 2023年1月18日股东大会审议批准本次交易[16] - 截至2023年2月10日，收到全部股权转让款[22] - 截至报告书出具日，标的资产均已交割完毕[24] 业绩总结 - 2024年度公司营业总收入59,051.35万元，较上年同期下降28.51%[44] - 2024年度归属于上市公司股东的净利润为574.08万元，较上年同期下降87.91%[44] - 2024年营业收入590,513,451.92元，较2023年下降28.51%[46] - 2024年利润总额25,102,859.40元，较2023年下降58.15%[46] - 2024年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润15,156,785.30元，较2023年增长321.64%[46] - 2024年经营活动产生的现金流量净额70,608,538.79元，较2023年增长452.22%[46] - 2024年基本每股收益0.01元/股，较2023年下降90.00%[46] - 2024年稀释每股收益0.01元/股，较2023年下降90.00%[46] - 2024年末总资产1,799,459,069.98元，较2023年末下降8.20%[46] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产1,526,928,753.11元，较2023年末下降0.57%[46] 其他事项 - 公司制定《凯恩股份未来三年（2020 - 2022年）股东回报规划》[32] - 承诺人及相关机构在合规方面有多项承诺[32][33][34][35][36][37][38] - 本次股权转让款通过自有及自筹资金支付[51] - 2023年5月8日，凯恩特纸已补偿上市公司3,071,317.73元[51] - 交割日后至2024年12月31日，凯恩新材以成本价向凯恩特纸采购原材料[52] - 自2023年3月1日至2024年12月31日，凯恩新材未向凯恩特纸采购经其加工的产品[52] - 截至报告出具日，交易实施及交割后实际情况与此前披露信息无重大差异[53] - 2024年6月29日，上市公司发布控股股东被申请实质合并破产清算公告，暂无进展[54] - 截至2024年末，重大资产出售完成，履行资产交割信息披露义务[55] - 重大资产重组实施过程合法合规，相关资产已过户完毕[55] - 上市公司通过交易获得现金，改善现金流，更聚焦主业[55] - 截至2024年末，独立财务顾问对本次交易持续督导期结束[55]

财报与业绩说明会安排 - 公司于2025年3月25日披露《2024年年度报告》[1] - 2025年4月16日15:00 - 16:00举办2024年度网上业绩说明会[1] 业绩说明会参与信息 - 采用网络远程方式，投资者可登陆相关平台参与[1] - 出席成员有董事长兼总经理刘溪等，特殊情况参与人员会调整[2] 问题征集 - 提前向投资者公开征集问题，截止2025年4月15日15:00[2] - 投资者可访问指定网址或扫描二维码进入征集页面[2] - 将在业绩说明会上回答投资者普遍关注问题[2]