Benzinga readers can access the latest analyst ratings on the Analyst Stock Ratings page. Readers can sort by stock ticker, company name, analyst firm, rating change or other variables. Casey's General Stores, Inc. CASY will release its fourth-quarter financial results after the closing bell on Monday, June 9. Analysts expect the company to report quarterly earnings at $1.95 per share, down from $2.34 per share in the year-ago period. Casey's projects quarterly revenue of $3.95 billion, compared to $3.6 bil ...

财报预期 - 公司将于6月9日盘后发布第四季度财报 [1] - 分析师预计季度每股收益为1.95美元 同比下降16.7%（上年同期为2.34美元） [1] - 预计季度营收达39.5亿美元 同比增长9.7%（上年同期为36亿美元） [1] 分析师评级与目标价 - Keybanc分析师Bradley Thomas给予"增持"评级 目标价500美元 [2] 股息收益分析 - 公司当前年度股息收益率为0.45% 季度股息为每股0.50美元（年度2.00美元） [2] - 需持有3000股（价值约133.7万美元）才能实现每月500美元股息收入 [4] - 保守目标下（每月100美元）需持有600股（价值约26.7万美元） [4] 股息收益率变动机制 - 股息收益率=年度股息/股价 股价上涨至60美元时收益率降至3.33% 股价跌至40美元时收益率升至5% [5] - 股息支付额变动直接影响收益率 增发股息可提升收益率 反之则降低 [6] 股价表现 - 公司股价周四下跌0.6% 收报445.69美元 [6]

公司业绩与预期 - Casey's General Stores将于2025年6月9日公布第四季度财报 分析师预计每股收益1 95美元 营收39 5亿美元 同比分别下降17%和增长10% [2] - 第三季度EBITDA同比增长11% 全年预计保持相似增速 剔除11亿美元收购Fikes Wholesale的一次性费用后 净利润本应增长15% [3] - 公司当前市值170亿美元 过去12个月营收160亿美元 营业利润7 68亿美元 净利润5 35亿美元 [3] 历史股价表现 - 过去五年65%的财报发布后首日股价下跌 中位数跌幅2 9% 最大跌幅7% [2] - 近五年20次财报中 首日正回报仅占35%(7次) 近三年正回报概率升至50% 正回报中位数7 4% 负回报中位数-2 9% [6] 交易策略数据 - 1D/5D/21D历史回报数据表明 若首日回报与后续5日回报相关性最强 交易者可基于首日表现布局5日持仓 [7] - Trefis高质量投资组合自成立以来回报率超91% 表现优于标普500指数 [4][8]

公司业绩预期 - 华尔街分析师预计Casey's General Stores季度每股收益为1.93美元，同比下降17.5% [1] - 预计季度收入为39.7亿美元，同比增长10.3% [1] - 过去30天共识EPS预测保持不变，反映分析师对初始估值的集体重新评估 [1] 关键业务指标预测 - 燃料净销售额预计达24亿美元，同比增长5.3% [3] - 其他净销售额预计1.3472亿美元，同比大幅增长104% [4] - 预制食品和饮料净销售额预计4.0018亿美元，同比增长12.1% [4] - 杂货和一般商品净销售额预计10.2亿美元，同比增长13.1% [4] 同店销售与门店数据 - 杂货和一般商品同店销售预计增长2%，低于去年同期的4.3% [5] - 门店总数预计达2,918家，去年同期为2,658家 [5] - 预制食品和饮料同店销售预计增长3.2%，低于去年同期的8.8% [6] - 期初门店数预计2,893家，去年同期为2,639家 [6] 销售与利润细分 - 燃料销售量预计8.2516亿加仑，去年同期为6.9499亿加仑 [5] - 杂货和一般商品毛利润预计3.4835亿美元，去年同期为3.1017亿美元 [7] - 预制食品和饮料毛利润预计2.2854亿美元，去年同期为2.0744亿美元 [7] - 其他业务毛利润预计3,711万美元，去年同期为2,685万美元 [8] 股价表现 - 公司股价过去一个月下跌6.1%，同期标普500指数上涨5.2% [8]

公司业绩预期 - 预计第四季度营收达39.69亿美元 同比增长10.3% [1] - 每股收益预计1.93美元 同比下降17.5% [2] - 过去四个季度平均盈利超预期22.7% 上一季度超预期32.4% [3] 业务驱动因素 - 全渠道能力和客户覆盖扩大支撑业务韧性 私有品牌产品增强市场基础 [3] - 技术创新、产品线多元化和门店扩张推动收入增长 Fikes收购扩大运营规模 [3] - 预制食品和饮料收入预计增长13.2% 新品和促销活动提升竞争力 [4] - 杂货和日用品销售预计增长12.7% 产品组合优化适应需求变化 [5] 门店销售表现 - 店内销售额预计增长12.8% 同店销售增长2.6% [6] - 食品创新、私有品牌和促销活动推动增长 数字互动提升客流量和客单价 [6] 盈利压力因素 - Fikes收购导致利息支出增加 折旧摊销和整合成本上升 [7] - 缺少闰日效应和恶劣天气影响2月销售 运营费用预计增长14.9% [7] 同业公司对比 - Dollar Tree预计季度营收45亿美元 同比降40.5% 每股收益1.19美元 同比降16.8% [12] - Dollar General预计季度营收103亿美元 同比增3.7% 每股收益1.47美元 同比降10.9% [13][14] - J.Jill预计季度营收1.567亿美元 同比降3% 每股收益0.88美元 同比降27.9% [15][16]

公司概况 - Casey's General Stores Inc 在美国20个州运营近2900家便利店 [1] - 公司差异化策略包括聚焦小城镇市场和加强预制食品业务 [1] 投资策略 - 投资方法论采用DCF模型评估公司财务驱动因素以识别错误定价证券 [1] - 投资风格不局限于传统价值/股息/成长型分类而是综合评估股票风险回报比 [1] - 投资范围覆盖美国/加拿大/欧洲市场的小盘股公司 [1]

公司概况 - 爱荷华州便利店和披萨连锁店Casey's General Stores(CASY)是美国第三大便利店和第五大披萨连锁品牌[3] - 公司专注于人口少于2万人的小镇市场，在这些地区通常成为核心餐饮场所[3] - 自1983年上市以来，公司股票实现47,280%的总回报率，1983年100美元投资现在价值47,380美元[3][8] 财务表现 - 过去一年股价上涨32%，五年上涨203%，十年上涨超过五倍，2000年以来上涨5,220%[8] - 公司净收入过去十年保持19%的年均增长率[19] - 预制食品和饮料销售毛利率高达58%[12] 增长战略 - 目前在全美20个州运营2,900家门店，其中75%符合条件的小镇(人口500-2万)尚未开设门店[5][6] - 通过并购进入新市场，如德克萨斯、田纳西和佛罗里达等州[7] - 并购后通过增加厨房设备可使门店内销售额提升20%，EBITDA提升70%[11] - 平均每家收购门店的投资回报率达到15%[12] 股息政策 - 当前股息收益率0.5%，已连续25年提高股息[15] - 股息支付率仅为净收入的13%，有提升至3%的理论空间[15] - 长期EBITDA增长目标为8%-10%，同时维持15%-20%的支付率[16] 估值分析 - 当前股价接近历史高点，市现率(P/CFO)为16倍[20] - 若停止扩张仅维持运营，自由现金流倍数可达18-20倍[20] - 相比标普500平均30倍的市现率仍存在折价[21]

核心观点 - 克罗格(Kroger)、凯西通用商店(Casey's General Stores)和汽车地带(AutoZone)是三家稳健增长的公司，其股价在2025年表现优于大盘[1] - 这三家公司通过可持续的增长策略、稳定的现金流和资本回报计划为投资者创造价值[1][2] - 尽管克罗格收购艾伯森(Albertsons)失败，但公司通过加速资本回报和有机增长继续为股东带来收益[3][4] - 凯西通用商店通过收购和有机扩张实现增长，同时维持股息和股票回购[8][9] - 汽车地带通过积极的股票回购和稳健的现金流维持增长，尽管不支付股息[13][14] 克罗格(Kroger) - 克罗格2025年资本回报计划包括50亿美元的加速回购计划和25亿美元的现有授权剩余[3] - 公司预计在2025年第三季度末完成加速股票回购(ASR)，这将使流通股数量减少两位数百分比[4] - 2024年第四季度和2025年第一季度业绩可能显示收缩，但这主要是由于2023年的高基数和为合并准备的资产剥离[5] - 调整后的可比销售额在2024年第四季度实现个位数增长，预计2025年将继续这一趋势[6] - 克罗格支付高于平均水平的可靠股息，并有吸引力的分配增长历史[6] 凯西通用商店(Casey's General Stores) - 公司通过收购Fikes实现17%的第三季度收入增长，同时同店销售额也实现增长[9] - 同店销售中，店内销售额增长37%，燃油加仑销售增长超过1%，利润率也有所改善[9] - 由于Fikes收购的资本需求，公司在第三季度未进行股票回购，但可能在当前季度或2026财年初恢复[10] - 公司仍有近3亿美元的股票回购授权剩余[10] - 凯西通用商店支付可靠股息，派息率接近收益的15%，并有25年年度分配增长的历史[11] 汽车地带(AutoZone) - 公司是美国领先的汽车替换零件、配件和维护产品零售商，同时在墨西哥和巴西市场也有增长[13] - 汽车地带选择不支付股息，而是利用自由现金流进行股票回购，第二财季流通股数量同比减少超过325%[14] - 公司仍有13亿美元的股票回购授权剩余，足以以第二季度的速度再进行一年的回购[14] - 预计2025年和2026年公司将以个位数的速度继续增长，主要得益于门店数量的稳步增加和同店销售的稳定或增长[15]

项目开发计划 - Casey's General Stores计划在Naperville的20 E Ogden Ave开发新项目 包括建设一座3218平方英尺的便利店以取代现有Bucky's加油站[2] - 开发商正在申请有条件使用协议和分区变更 特别针对三盏照明灯具的替换提出特殊要求[2] 企业并购背景 - Casey's General Stores于2021年收购了Bucky's加油站品牌 此次开发属于品牌整合后的站点升级[2] 政府审批进程 - Naperville市将于5月7日晚7点召开规划与分区会议 对该项目进行公开听证[1]

文章核心观点 - IntelAgree与Casey's达成企业协议，Casey's将借助IntelAgree平台提升合同运营效率 [1][2] 合作信息 - IntelAgree宣布与Casey's达成最新企业协议 [1] - Casey's将利用IntelAgree包括Saige Assist在内的全部功能，简化和扩展组织内合同运营 [2] - IntelAgree将助力Casey's简化合同流程，将合同转化为战略优势 [4] 双方表态 - Casey's首席法务官表示IntelAgree能让团队工作更快、降低风险，专注于为客户和团队成员创造价值 [3] - IntelAgree首席执行官称Casey's的承诺与公司产生共鸣，双方价值观一致会带来积极成果 [3] 公司介绍 - Casey's是财富500强公司，运营约2900家便利店，是美国第三大便利店零售商和第五大披萨连锁店 [5] - IntelAgree是AI驱动的合同生命周期管理平台，利用机器学习分析协议文本，有Saige Assist等工具 [6]