Comerica Incorporated CMA reported upbeat earnings for the second quarter on Friday. The company posted quarterly earnings of $1.42 per share which beat the analyst consensus estimate of $1.26 per share. The company reported quarterly sales of $849.000 million which beat the analyst consensus estimate of $842.389 million. Comerica shares gained 4.7% to close at $65.32 on Friday. These analysts made changes to their price targets on Comerica following earnings announcement. Keefe, Bruyette & Woods analyst Ch ...

核心观点 - 公司2025年第二季度每股收益(EPS)为1.42美元，环比增长近14%，并通过股票回购和股息向股东返还1.93亿美元 [1] - 管理层强调贷款增长拐点、存款压力正常化、严格的费用控制和持续的资本实力，同时维持全年净利息收入增长5%至7%的指引 [1] - 贷款增长和存款稳定性显示出业务客户信心可能转变，为可持续收入扩张奠定基础 [3] - 公司在技术投资和资本管理方面取得进展，但长期效率和回报指标仍低于同行 [6][8] 财务表现 - 2025年第二季度每股收益(EPS)为1.42美元，环比增长近14% [1] - 季度内通过股票回购和股息向股东返还1.93亿美元 [1] - 非利息支出环比减少2300万美元，主要得益于诉讼和薪酬成本降低以及某些非经常性收益 [6] - 预计2025年非利息支出增长2%，较之前指引有所改善 [9] 贷款与存款 - 期末贷款增长约3%，总承诺额增加4亿美元，环境服务和商业房地产领域表现尤为强劲 [2] - 中端市场贷款渠道正在改善，活动水平自硅谷银行事件以来有所回升，但尚未恢复到2023年3月之前的常态 [2] - 无息存款连续第四个季度稳定在总存款的38%，显示出在存款迁移和定价竞争中的韧性 [4] - 预计2025年平均贷款将持平至下降1%，平均存款将下降2%至3% [9] 资本管理 - 普通股一级资本(CET1)比率为11.94%，远高于10%的内部战略目标 [3][6] - 第二季度股票回购增至1亿美元，第三季度预计至少回购1亿美元 [6][9] - 赎回优先股避免了更严厉的票息重置，但对本季度每股收益产生了轻微的负面影响 [7] 技术与战略 - 推出两项新的实时支付解决方案，旨在巩固客户关系并提高资金组合质量 [4][5] - 技术投资有助于更好地管理资金成本、支持贷款增长并保护利润率 [5] 未来展望 - 预计净利息收入全年增长5%至7%，第三季度将下降，第四季度恢复环比增长 [1][9] - 第三季度普通股一级资本(CET1)比率预计保持在12%左右 [9] - 管理层未在2025年展望中假设Direct Express存款流失，也未披露2026年以后的明确定量指引 [9]

核心业绩表现 - 公司2025年第二季度调整后每股收益(EPS)为1.42美元 超出市场预期的1.23美元 但低于去年同期的1.53美元 [1] - 归属于普通股东的净利润(GAAP)为1.87亿美元 同比下降6.5% [2] - 季度总收入8.49亿美元 同比增长3% 超出预期0.5% [3] 收入与支出 - 净利息收入(NII)5.75亿美元 同比增长7.9% 净息差扩大30个基点至3.16% [3] - 非利息收入2.74亿美元 同比下降5.8% [3] - 非利息支出5.61亿美元 同比上升1.1% 主要因薪酬福利和占用费用增加 [4] - 效率比率65.78% 较去年同期的67.77%改善 显示盈利能力提升 [4] 资产负债情况 - 截至2025年6月30日 贷款总额512亿美元 环比增长2.5% [5] - 存款总额600亿美元 环比下降2.4% [5] 信贷质量 - 信贷损失拨备4400万美元 去年同期无拨备 [6] - 信贷损失准备金7.35亿美元 同比增长2.5% [6] - 不良资产2.49亿美元 同比增加10.2% [6] - 信贷损失准备金占总贷款比率1.44% 高于去年同期的1.38% [7] - 净冲销2800万美元 显著高于去年同期的1100万美元 [7] 资本状况 - 总资本比率13.74% 低于去年同期的14.02% [9] - 普通股一级资本比率11.94% 高于去年同期的11.55% [9] - 有形普通股权益比率8.04% 显著高于去年同期的6.49% [9] 资本运作 - 公司回购1亿美元普通股 [10] 同业表现 - Synovus Financial(SNV)第二季度调整后EPS1.48美元 超出预期的1.25美元 主要受益于NII增长和信贷损失拨备下降 [13] - First Horizon(FHN)第二季度调整后EPS0.45美元 超出预期的0.41美元 主要受益于NII和非利息收入增长 [14]

财务表现 - 公司2025年第二季度营收8.49亿美元，同比增长3% [1] - 每股收益1.42美元，低于去年同期的1.53美元 [1] - 营收超出市场预期0.51%，每股收益超出预期15.45% [1] 运营指标 - 效率比65.8%，优于分析师预期的70.1% [4] - 净息差3.2%，略低于分析师预期的3.3% [4] - 净冲销率0.2%，符合分析师预期 [4] - 平均生息资产703.4亿美元，接近分析师预期的704亿美元 [4] 资产质量 - 不良资产2.49亿美元，显著低于分析师预期的3.0634亿美元 [4] - 不良贷款2.48亿美元，低于分析师预期的3.0851亿美元 [4] 收入构成 - 净利息收入5.75亿美元，接近分析师预期的5.7645亿美元 [4] - 非利息收入2.74亿美元，高于分析师预期的2.6345亿美元 [4] - 存款账户服务费4700万美元，与分析师预期基本持平 [4] 费用收入 - 商业贷款费用1700万美元，略高于分析师预期的1682万美元 [4] - 信托收入5700万美元，高于分析师预期的5469万美元 [4] - 信用证费用1000万美元，低于分析师预期的1194万美元 [4] 市场表现 - 公司股价过去一个月上涨11.8%，跑赢标普500指数5.4%的涨幅 [3] - 目前Zacks评级为3级(持有)，预计短期内表现与大盘一致 [3]

财务数据和关键指标变化 - 第二季度每股收益为1.42美元，较上一季度增长近14% [8] - 平均贷款增长近1%，期末贷款增长约3% [10] - 平均存款下降略超1%，非利息存款占总存款的比例连续四个季度稳定在38% [11] - 存款定价提高4个基点，自去年第三季度以来累计贝塔值为67% [12] - 证券投资组合因偿还和到期而减少，未实现损失降低 [13] - 净利息收入连续三个季度稳定在5.75亿美元，净利息收益率下降2个基点 [13][14] - 净坏账率为22个基点，处于正常范围低端，与上季度基本持平 [14] - 非利息收入增加2000万美元，费用减少2300万美元 [15][17] - 预计CET1为11.94%，远高于10%的战略目标 [7][18] - 预计2025年全年平均贷款持平至下降1%，平均存款下降2% - 3% [19][20] - 预计2025年净利息收入增长5% - 7%，非利息收入增长2%，非利息费用增长2% [21][22][23] 各条业务线数据和关键指标变化 - 多数业务贷款增加，股权基金服务平均贷款下降但期末趋势上升，总承诺增加4亿美元 [10] - 零售、企业银行、科技和生命科学领域存款下降明显 [11] - 资本市场收入增加1100万美元，信托收入季节性增加 [17] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司采取保守的资本、信贷和流动性管理策略，向增长市场布局，以商业模式和客户关系为基础，与经济共同增长 [27] - 持续对互换和证券投资组合进行战略投资，以推动净利息收入增长 [28] - 加大对小企业、中端市场、商业银行业务和支付领域的投资，以实现负责任的增长 [28] - 存款市场竞争激烈，公司通过提供新产品和服务来吸引和留住客户 [12][106] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管经济和地缘政治存在不确定性，但客户对经营环境的信心有所增强，开始进行适度投资 [7] - 公司预计未来几个季度贷款和存款将持续增长，净利息收入将呈上升趋势 [20][21][37] - 公司将继续关注市场动态，灵活调整定价策略，以平衡客户目标和资金需求 [12] 其他重要信息 - 公司对德州中部洪水灾难中的遇难者表示哀悼 [29] - 公司认为支付和存款业务取得的进展证明了战略的成功执行，为未来增长奠定了基础 [7] 问答环节所有提问和回答 问题: 净利息收入第三季度下降、第四季度上升的原因 - 第三季度净利息收入下降的原因包括优先股赎回、存款利率上升等，预计第四季度随着贷款和存款增长，净利息收入将呈上升趋势，存款利率将稳定，贝塔值将恢复正常 [32][34][37] 问题: 费用在第三季度和第四季度增加的原因 - 第三季度费用增加主要是由于第二季度的显著项目、季节性因素、通胀压力以及为推动收入而进行的投资，第四季度预计与第三季度持平 [43][44] 问题: 如何量化贷款业务的管道和活动，以及长期贷款增长潜力 - 贷款业务的管道和活动有所改善，经理调查结果更积极，管道增长，但尚未恢复到SVB事件前的水平，预计全年贷款将持续增长 [49][50][52] 问题: 如何实现净利息收入增长达到5% - 7%区间的中点或更高 - 短期内，非利息存款的稳定和拐点可能是最大的不确定因素，此外，不考虑优先股发行的情况下，这将有助于净利息收入增长 [54] 问题: 公司提高业绩和股东价值的计划 - 公司处于重建阶段，目前贷款增长良好，费用增加是为了长期业务增长，相信效率比率和ROE将在未来得到改善 [63][64][67] 问题: 资产门槛变化对银行收购意愿和时间表的影响 - 100亿美元的门槛不是公司进行收购的决定因素，公司将继续关注有机增长机会，收购需符合战略、地理和文化要求 [71] 问题: 客户在下半年是否会继续使用存款资金 - 在高利率环境下，客户可能仍会使用部分存款资金，但公司的存款收集举措和季节性因素将抵消这一影响，预计不会成为重大因素 [73] 问题: 公司继续保持独立的条件 - 公司意识到需要保持良好的业绩表现，通过降低利率敏感性和利用结构性顺风因素，未来几年有望在业绩方面取得良好表现 [85] 问题: 行业并购趋势对公司的影响 - 行业并购活动可能会增加，公司将根据情况考虑是否进行收购或接受第三方提议 [88][89] 问题: 第四季度净利息收入指导上调的原因 - 第三季度存款定价的逆风因素是一次性调整，预计第四季度将跟踪市场情况，存款利率上升将伴随着存款增加，对银行有利 [93][94] 问题: 公司是否考虑利用稳定币技术 - 目前还为时过早，公司具备参与的条件，但具体情况仍有待观察 [97][98] 问题: 存款定价的最新情况和未来机会 - 存款市场竞争激烈，第三季度存款利率上升的驱动因素已在之前说明，公司将密切关注市场动态，平衡客户目标和资金需求 [105][106] 问题: 本季度批评贷款增加的原因 - 批评贷款的增加主要集中在核心中端市场业务，且集中在三笔信贷中，这些信贷的共同点是都有消费成分，受到高利率和通胀压力的影响 [108][109]

财务数据和关键指标变化 - 第二季度每股收益为1.42美元，较上一季度增长近14% [7] - 核心一级资本充足率（CET1）估计为11.94%，远高于10%的战略目标 [6][17] - 净利息收入连续三个季度稳定在5.75亿美元，净息差小幅下降2个基点 [13][14] - 非利息收入增加2000万美元，非利息支出较上一季度减少2300万美元 [15][16] - 全年净利息收入预计增长5% - 7%，非利息收入预计增长2%，非利息支出预计增长2% [20][21][22] - 预计全年净冲销率处于正常20 - 40个基点区间的低端 [22] - 预计2025年税收率降至约20%（不包括离散项目） [23] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 本季度贷款增长强劲，平均贷款增长近1%，期末贷款增长约3% [9] - 多数业务的贷款增加，新增贷款来自新老客户 [9] - 股权基金服务的平均贷款下降，但期末趋势上升，私募股权和风险投资的交易活动和募资前景改善 [10] - 总承诺增加4亿美元，环境服务和商业房地产的增长抵消了股权基金服务的减少，总利用率相对不变 [10] - 贷款平均收益率下降3个基点 [9] 存款业务 - 平均存款下降超过1%，零售、企业银行、科技和生命科学领域降幅最大 [11] - 无息存款占总存款的比例连续四个季度稳定在38% [11] - 存款定价上升4个基点，自去年第三季度以来累计贝塔值为67%，表现优于上升阶段 [12] 资本市场业务 - 资本市场收入增加1100万美元，银团贷款费用和衍生品收入增加 [16] 信托业务 - 信托收入季节性增加 [16] 各个市场数据和关键指标变化 文档未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司采取保守的资本、信贷和流动性管理策略，支持客户并推动业务增长 [25] - 继续战略投资业务，如小企业、中端市场、商业银行业务和支付领域，以实现负责任的增长 [26] - 保持存款定价策略的谨慎和灵活，平衡客户目标和资金需求 [12] - 关注有机增长机会，同时对整体市场保持关注，谨慎对待银行收购交易 [68][69] - 行业存款重新定价竞争加剧，贷款和存款定价市场竞争激烈 [100][101] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管经济和地缘政治不确定性持续存在，但客户似乎更有信心应对环境并进行必要调整，开始对业务进行有节制的投资 [6] - 预计下半年多数业务将实现增长，但商业房地产除外 [19] - 第三季度净利息收入可能略有下降，第四季度有望回升，全年结果可能处于5% - 7%增长区间的低端 [20][21][30] - 预计第三季度费用增加，第四季度相对平稳，公司将致力于提高效率 [22] - 对贷款和存款增长前景持积极态度，认为结构顺风因素将支持净利息收入未来增长 [20][26][31] 其他重要信息 - 本季度宣布了新的支付能力和产品增强功能，推出了两个新的实时支付解决方案 [6][12] - 赎回优先股避免了更苛刻的息票重置，但对本季度每股收益有轻微负面影响 [18] - 本季度通过股票回购和股息向普通股股东返还1.93亿美元 [8] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1：净利息收入（NII）第三季度下降、第四季度上升的原因 - 第三季度净利息收入下降的原因包括优先股赎回导致现金减少、存款支付利率上升（部分是因第二季度末选定消费者支付利率上调，部分是预计新客户和存款带来的较高成本） [32][33][34] - 第四季度净利息收入有望回升，因为贷款和存款增长、掉期和证券到期带来的积极因素将占主导，存款支付利率将稳定，贝塔值将恢复正常 [36][37] 问题2：费用方面第三季度和第四季度预计增加的原因 - 第二季度费用表现出色，部分项目费用递延至下半年 - 第三季度费用增加的主要原因是显著项目不再重复、季节性因素、通货膨胀压力以及为推动收入而增加的投资 [41][42] 问题3：贷款业务管道和活动情况及长期贷款增长潜力 - 与上一季度相比有改善，经理调查结果更积极，贷款增长普遍良好 - 目前难以量化，但业务活动水平朝着恢复到硅谷银行事件前的方向发展，若无重大经济事件，有望持续增长 [47][48][50] 问题4：如何实现净利息收入增长达到5% - 7%区间的中点或更高 - 短期内，非利息存款的稳定性和拐点是关键因素，目前整个行业都在等待这一情况出现 [51] 问题5：公司提高业绩和增强股东价值的计划 - 公司自区域银行危机以来处于重建阶段，目前贷款增长良好，费用收入表现不错，存款状况和资金能力良好 - 公司正在投资业务以实现长期增长，如拓展新市场、投资支付和财富管理等领域，同时注重提高效率和各项绩效指标 [59][60][63] 问题6：资产门槛变化对整体银行收购意愿和时间线的影响 - 100亿美元的资产门槛不是决定是否进行交易的关键因素，公司主要关注有机增长，收购需符合战略、地理和文化等多方面要求 [68] 问题7：客户在下半年是否会继续利用存款资金进行资本投资 - 在高利率环境下可能仍会有一定程度的资金使用，但存款收集举措和季节性因素可能会抵消其影响，预计不会成为重大因素 [70] 问题8：Comerica保持独立的条件以及过去十年表现不佳仍保持独立的原因 - 公司意识到需要达到可接受的业绩水平，过去几年采取措施降低利率敏感性，目前开始受益于前期布局和结构顺风因素 - 公司注重保护整体业务、服务客户、维持适当的风险状况和资本水平，为客户、员工和股东创造长期价值 [81][82] 问题9：行业并购情况变化对公司想法的影响 - 第一季度认为行业不确定性可能抑制并购，但目前监管环境更有利，经济和地缘政治不确定性降低，预计并购活动可能增加，公司会综合考虑是否进行收购、有机增长或接受第三方提议 [84][85] 问题10：第四季度净利息收入增长但第三季度存款定价逆风在第四季度缓解的原因 - 第三季度的存款定价调整是一次性重置，考虑到利率曲线变化 - 第四季度预计会跟踪市场情况，存款支付利率增加若伴随存款增长，对银行总体有利 [89][90][91] 问题11：公司是否考虑利用稳定币技术 - 目前认为时机尚早，但公司有参与的能力和人才，正在密切关注行业动态 [93][94] 问题12：存款重新定价情况及未来机会 - 存款市场竞争激烈，第三季度存款定价上升的原因如之前所述，暂无更多补充信息 [100] 问题13：本季度批评贷款增加的原因 - 批评贷款的适度增加主要集中在核心中端市场业务，且集中在三笔信贷 - 这三笔信贷的共同点是最终客户为消费者，涉及奢侈品、酒类、运输和货运等行业，受高利率环境影响，盈利能力受到压力 [103][104]

公司业绩表现 - 公司季度每股收益为1.42美元 超出市场预期的1.23美元 但低于去年同期的1.53美元 [1] - 季度营收达8.49亿美元 超出市场预期的0.51% 同比增长3%至8.24亿美元 [2] - 过去四个季度中 公司三次超出每股收益预期 三次超出营收预期 [2] 市场表现与预期 - 公司股价年初至今上涨0.9% 落后于标普500指数7.1%的涨幅 [3] - 当前市场预期下季度每股收益1.32美元 营收8.562亿美元 全年每股收益5.08美元 营收33.9亿美元 [7] - 公司当前Zacks评级为3(持有) 预计未来表现与市场持平 [6] 行业比较 - 所属行业(大型区域性银行)在Zacks行业排名中位列前7% 行业前50%表现是后50%的两倍以上 [8] - 同业公司Northern Trust预计季度每股收益2.08美元 同比增长16.9% 但营收预计下降27%至19.8亿美元 [9][10] 业绩驱动因素 - 季度业绩超预期幅度达15.45% 前一季度超预期幅度为9.65% [1] - 未来股价走势将取决于管理层在财报电话会中的评论 [3] - 盈利预期修正趋势对短期股价有显著影响 [5]

业绩总结 - 2025年第二季度，净收入为1.99亿美元，较第一季度增长15.7%[6] - 2025年第二季度，净利息收入为5.75亿美元，较第一季度持平[6] - 2025年第二季度，非利息收入为2.74亿美元，较第一季度增长7.9%[6] - 2025年第二季度，税前利润为2.44亿美元，较第一季度下降8.2%[6] - 2025年第二季度，非利息支出为5.61亿美元，较第一季度下降3.9%[6] - 2025年第二季度，资本充足率（CET1）为11.94%，高于公司10%的战略目标[6] - 2025年第二季度，普通股东权益为68.60亿美元，较第一季度增长3.06%[123] - 2025年第二季度，总资产为779.88亿美元，较第一季度增长0.85%[123] 用户数据 - 2025年第二季度，平均贷款为506.65亿美元，较第一季度增长0.9%[6] - 2025年第二季度，平均存款为612.46亿美元，较第一季度下降1.1%[6] - 2025年第二季度，贷款与存款比率为85%[77] - 零售客户占比82%，小企业客户占比18%[88] - 小企业贷款余额同比增长9%[88] - 平均客户存款约为28,000美元，非利息存款占比24%[88] 未来展望 - 预计FY25的平均贷款将较FY24持平或下降1%[44] - 预计FY25的非利息收入将较FY24增长2%[44] - 预计FY25的净利息收入将较FY24增长5%至7%[44] - 预计在基线情况下，利率逐步下降100个基点将导致净利息收入影响为1800万美元[55] 新产品和新技术研发 - 环境服务部门专注于可再生能源解决方案，75%以上的承诺与太阳能相关[120] 负面信息 - 2025年第二季度，税前利润较第一季度下降8.2%[6] - 2025年第二季度，信用损失准备为4400万美元，较第一季度增加120%[123] - 商业房地产不良贷款率为5.4%[93] 其他新策略和有价值的信息 - 2025年第二季度，贷款净违约率为22个基点，处于历史低位[9] - 2025年第二季度，非不良资产下降，保持在历史平均水平以下[32] - 2025年第二季度，固定利率贷款占贷款组合的55%[67] - 2025年第二季度，公司的批发融资净增加为12亿美元，支持强劲的贷款增长[65] - 财富管理业务占Comerica非利息收入的约27%，管理资产约为1930亿美元[90] - 2025年第二季度，公司的掉期合约平均名义余额为23.6亿美元，平均收益率为2.50%[57] - Comerica的债务评级为Baa2（穆迪）和BBB（标准普尔）[128]

公司财务业绩公告 - 公司公布了2025年第二季度财务结果 数据可在投资者关系网站和SEC的8-K文件中获取 [1] - 财报电话会议定于2025年7月18日美国中部时间上午7点举行 提供拨入号码和网络直播链接 [2] - 电话会议可能包含前瞻性声明和未披露的重大业务或财务信息 [2] 公司业务概况 - 公司总部位于德克萨斯州达拉斯 业务分为三大板块：商业银行、零售银行和财富管理 [2] - 公司是美国前25大金融控股公司之一 在亚利桑那、加州、佛罗里达等州设有网点 [2] - 截至2025年6月30日 公司总资产达780亿美元 [2] - 业务覆盖美国15个州 服务13个最大都会区 并在加拿大和墨西哥设有分支机构 [2] 投资者沟通安排 - 财报电话会议重播将在直播后1小时内上线 保留期为1年 [2] - 投资者可通过公司官网获取财报、演示文稿等补充材料 [2]

收入和利润（同比环比） - 2025年第二季度净利润为1.99亿美元，每股收益1.42美元，较上一季度增长16%[1] - 2025年第二季度稀释每股收益为1.42美元，第一季度为1.25美元，2024年同期为1.49美元[24] - 公司2025年上半年净利润为3.71亿美元，较2024年同期的3.44亿美元增长7.8%[27] - 普通股每股基本收益从2024年上半年的2.49美元增至2025年上半年的2.69美元，增长8%[27] - 第二季度净收入为1.99亿美元，环比增长16%，同比下降3%[28] - 2025年第二季度净收入为1.99亿美元，较2025年第一季度的1.72亿美元增长15.7%[42] 净利息收入与净息差 - 净利息收入保持稳定为5.75亿美元，净息差下降2个基点至3.16%[6][12] - 2025年第二季度净利息收入为5.75亿美元，净息差为3.16%，第一季度为3.18%，2024年同期为2.86%[24] - 净利息收入从2024年上半年的10.81亿美元增至2025年上半年的11.5亿美元，增长6.4%[27] - 第二季度净利息收入为5.75亿美元，与第一季度持平，但较去年同期增长8%[28] - 2025年上半年净利息收入为11.5亿美元，净息差为3.17%，高于2024年同期的2.83%[33] - 公司2025年第二季度净利息收入为5.75亿美元，净息差为3.16%，较2024年同期的5.33亿美元和2.86%有所增长[36] - 2025年第二季度净利息收入为5.75亿美元，较2024年同期的5.33亿美元增长7.9%[42] 非利息收入与非利息支出 - 非利息收入增加2000万美元至2.74亿美元，非利息支出减少2300万美元至5.61亿美元[7] - 非利息收入从2024年上半年的5.27亿美元增至2025年上半年的5.28亿美元，基本持平[27] - 第二季度非利息收入为2.74亿美元，环比增长8%，同比下降6%[28] 贷款与存款表现 - 贷款总额增加4.51亿美元至506.7亿美元，存款减少6.53亿美元至612.5亿美元[3][4] - 2025年第二季度平均总贷款为506.65亿美元，较第一季度502.14亿美元增长0.9%，较2024年同期510.71亿美元下降0.8%[24] - 非生息存款占总存款的38%，与上一季度持平[10] - 2025年第二季度非利息存款为231.07亿美元，较第一季度234.8亿美元下降1.6%，较2024年同期253.57亿美元下降8.9%[24] - 存款总额从2024年6月的624.59亿美元降至2025年6月的600.03亿美元，下降3.9%[26] - 2025年第二季度贷款总额为506.65亿美元，较2025年第一季度的502.14亿美元增长0.9%[42] - 2025年第二季度存款总额为612.46亿美元，较2025年第一季度的618.99亿美元下降1.1%[42] 信贷损失与拨备 - 信贷损失拨备为4400万美元，信贷损失准备金率为1.44%[10][15] - 净冲销额为2800万美元，占平均贷款总额的0.22%[15] - 2025年第二季度净贷款冲销为2800万美元，占平均贷款总额的0.22%，第一季度为2600万美元占0.21%，2024年同期为1100万美元占0.09%[24] - 贷款损失准备金从2024年6月的6.86亿美元增至2025年6月的6.98亿美元，增长1.7%[26] - 第二季度信贷损失拨备为4400万美元，环比增长24%，同比从无拨备转为正拨备[28] - 第二季度信贷损失准备金余额为7.35亿美元，占总贷款的1.44%[29] - 第二季度净贷款冲销为2800万美元，占平均总贷款的0.22%[29] - 第二季度商业贷款冲销为2700万美元，环比增长59%[29] 资本与股东回报 - 普通股一级资本比率(CET1)为11.94%[8] - 公司通过股票回购和股息向普通股股东返还1.93亿美元[10] - 2025年第二季度一级普通资本比率为11.94%，第一季度为12.05%，2024年同期为11.55%[24] - 公司2025年第二季度回购普通股1.8百万股，耗资1.01亿美元，并赎回3.94亿美元优先股[41] - 股东权益从2024年6月的61.61亿美元增至2025年6月的68.6亿美元，主要得益于19.9亿美元净利润[41] - 公司2025年上半年累计实现净利润3.71亿美元，宣布普通股股息每股1.42美元[41] - 2025年第二季度普通股一级资本比率为11.94%，较2025年第一季度的12.05%下降0.11个百分点[44] - 2025年第二季度有形普通股权益为62.2亿美元，较2025年第一季度的60.17亿美元增长3.4%[44] - 2025年第二季度有形普通股权益比率为8.04%，较2025年第一季度的7.82%上升0.22个百分点[44] - 2025年第二季度有形普通股每股权益为47.96美元，较2025年第一季度的45.85美元增长4.6%[44] 不良资产与贷款质量 - 2025年第二季度不良资产为2.49亿美元，占贷款总额的0.49%，第一季度为3.01亿美元占0.60%，2024年同期为2.26亿美元占0.44%[24] - 2025年第二季度不良贷款总额为2.48亿美元，占总贷款的0.48%，较上一季度的3.01亿美元（0.60%）有所下降[30] - 2025年第二季度商业贷款中，商业贷款不良金额为9900万美元，较上一季度的1.08亿美元有所改善[30] - 2025年第二季度零售贷款中，住宅抵押贷款不良金额为4200万美元，较上一季度的3500万美元有所上升[30] 利息收入与支出 - 第二季度总利息收入为9.31亿美元，环比增长1%，同比下降4%[28] - 第二季度总利息支出为3.56亿美元，环比增长2%，同比下降19%[28] - 利息支出从2024年上半年的9.09亿美元降至2025年上半年的7.05亿美元，下降22.4%[27] - 2025年上半年商业贷款平均余额为262.78亿美元，利息收入为7.4亿美元，平均利率为5.68%，高于2024年同期的5.30%[33] - 2025年上半年房地产建设贷款平均余额为34.89亿美元，利息收入为1.3亿美元，平均利率为7.49%，低于2024年同期的8.40%[33] - 2025年上半年投资证券平均余额为148.98亿美元，利息收入为2.16亿美元，平均收益率为2.46%，高于2024年同期的2.13%[33] - 2025年上半年货币市场及计息支票存款平均余额为318.8亿美元，利息支出为4.33亿美元，平均利率为2.73%，低于2024年同期的3.21%[33] - 2025年上半年客户定期存款平均余额为31.77亿美元，利息支出为4500万美元，平均利率为2.84%，低于2024年同期的3.71%[33] - 商业贷款平均余额为264.41亿美元，利息收入3.72亿美元，平均利率5.65%，较上季度下降7个基点[36] - 房地产建设贷款余额下降至34.99亿美元，较2024年同期减少10.54亿美元，利率下降92个基点至7.51%[36] - 投资证券组合平均余额为148.14亿美元，收益率2.46%，其中抵押贷款支持证券(MBS)占135.25亿美元[36] - 带息存款平均成本从2024年同期的3.23%下降至2.69%，主要因货币市场存款利率下降47个基点至2.77%[36] - 美国国债证券组合平均余额为12.89亿美元，收益率4.18%，较2024年同期大幅提升379个基点[36][38] 其他财务数据 - 证券投资减少1.69亿美元至148亿美元，证券未实现损失减少1.02亿美元至24亿美元[4] - 公司总资产从2024年6月的795.97亿美元降至2025年6月的779.88亿美元，下降2%[26] - 商业贷款从2024年6月的271.13亿美元降至2025年6月的268.48亿美元，下降1%[26] - 公司2025年6月的股东权益为68.6亿美元，较2024年6月的61.61亿美元增长11.3%[26] - 抵押贷款支持证券(MBS)包含26亿美元未实现损失，较2024年同期减少5亿美元[37] - 2025年第二季度风险加权资产为729.88亿美元，较2025年第一季度的722.86亿美元增长1.0%[44] 业务与运营数据 - 2025年第二季度银行中心数量为354个，较第一季度的380个减少26个，较2024年同期的381个减少27个[24] - 2025年第二季度全职员工人数为7,963人，较第一季度的7,860人增加103人，较2024年同期的7,608人增加355人[24] - 2025年上半年商业贷款利息收入中包含现金流互换净费用1.61亿美元，低于2024年同期的3.44亿美元[33] - 2025年第二季度税前拨备净收入（PPNR）为2.88亿美元，较2025年第一季度的2.45亿美元增长17.6%[44]