公司股权与收购 - 公司持有CPL 66.6%的股权，CPL在波兰拥有并运营8家赌场，截至2023年9月30日[308] - 公司通过全资子公司Century Nevada Acquisition, Inc.持有Smooth Bourbon 50%的股权，并在2023年4月3日完成Nugget收购后将其合并为子公司[310] - 公司在2022年4月1日以9500万美元购买了Smooth Bourbon 50%的会员权益，并在2023年4月3日以1.047亿美元购买了Nugget 100%的会员权益[312] - 公司在2023年4月3日收购Nugget后开始在美国部门整合Nugget和Smooth Bourbon，并在2023年7月25日收购Rocky Gap后开始整合Rocky Gap[362] - 公司于2023年7月25日完成Rocky Gap收购，交易金额约为5910万美元[390] 赌场运营与关闭 - 2023年10月16日，CPL关闭了Katowice和Bielsko-Biala的赌场，原因是游戏许可证到期，这两个赌场在2023年前九个月分别贡献了CPL游戏收入的8%和3%，合计占公司合并净运营收入的1.5%[309] - 2023年9月30日结束的九个月内，Bielsko-Biala赌场贡献了约3%的CPL游戏收入，Katowice赌场贡献了约8%[346] 财务表现 - 2023年第三季度，公司净运营收入为1.61179亿美元，同比增长43.2%，2023年前九个月净运营收入为4.06448亿美元，同比增长24.4%[318] - 公司净营业收入在2023年第三季度同比增长4860万美元，增幅43.2%，九个月累计增长7970万美元，增幅24.4%[323] - 2023年第三季度，Nugget贡献了3250万美元的净运营收入和130万美元的净收益，2023年前九个月贡献了5960万美元的净运营收入和330万美元的净收益[320] - 2023年第三季度，公司酒店收入为1593.7万美元，同比增长508.5%，2023年前九个月酒店收入为3069.4万美元，同比增长324.3%[318] - 2023年第三季度，公司食品和饮料收入为1849.2万美元，同比增长163.0%，2023年前九个月食品和饮料收入为3607.8万美元，同比增长99.4%[318] - 2023年第三季度，公司其他收入为942.3万美元，同比增长183.0%，2023年前九个月其他收入为1876.6万美元，同比增长112.3%[318] - 2023年第三季度博彩收入同比增长1556万美元，增幅25.9%，九个月累计增长2056万美元，增幅11.5%[333] - 2023年第三季度酒店收入同比增长1330万美元，增幅535.5%，九个月累计增长2341万美元，增幅339.5%[333] - 2023年第三季度餐饮收入同比增长1092万美元，增幅329.1%，九个月累计增长1660万美元，增幅178.3%[333] - 2023年第三季度其他收入同比增长614万美元，增幅341.3%，九个月累计增长1023万美元，增幅241.2%[333] - 2023年第三季度游戏收入为1.2407亿美元，同比增长4.8%[340] - 2023年第三季度食品和饮料收入为4012万美元，同比增长14.3%[340] - 2023年第三季度调整后EBITDA为4706万美元，同比下降7.5%[340] - 2023年9月30日结束的三个和九个月期间，公司调整后的EBITDA分别为3334.7万美元和8868.6万美元[356][357] - 公司在美国、加拿大、波兰和公司及其他部门的净收益（亏损）分别为527.3万美元、-173万美元、78.8万美元和-1850.6万美元[356] - 公司在美国、加拿大、波兰和公司及其他部门的调整后EBITDA分别为3048.9万美元、470.6万美元、194.8万美元和-379.6万美元[356] 运营成本与费用 - 运营成本和费用在2023年第三季度同比增长5310万美元，增幅56.7%，九个月累计增长8100万美元，增幅29.5%[324] - 美国地区运营成本在2023年第三季度同比增长350万美元，增幅21.2%，九个月累计增长210万美元，增幅4.3%[324] - 加拿大地区运营成本在2023年第三季度同比下降180万美元，降幅46.7%，九个月累计增长190万美元，增幅21.3%[324] - 波兰地区运营成本在2023年第三季度同比下降140万美元，降幅52.2%，九个月累计下降150万美元，降幅23.0%[324] - 2023年第三季度总运营成本为1.8841亿美元，同比增长16.6%[340] - 2023年9月30日结束的九个月内，总运营成本为1.7167亿美元，同比增长28.1%[349] - 加拿大地区2023年第三季度运营成本和费用为24.3亿加元，同比增长24.0%[373] - 加拿大地区2023年第三季度运营成本和费用增加，部分原因是与加拿大房地产销售相关的一次性成本1.9亿加元[373] 地区财务表现 - 美国东部地区2023年第三季度净营业收入为4400万美元，同比增长44.7%[335] - 美国西部地区2023年第三季度净营业收入为3250万美元，同比增长100%[335] - 美国中西部地区2023年第三季度净营业收入保持不变，为4030万美元[335] - 美国中西部地区2023年第三季度运营成本增加，主要由于工资和营销费用增加[336] - 加拿大地区2023年第三季度净营业收入为28.0亿加元，同比增长7.2%[373] - 加拿大地区2023年第三季度游戏收入增长，但Century Downs因竞争对手开业导致收入下降0.2亿加元，降幅2.8%[373] - 波兰地区2023年第三季度净营业收入增长，主要由于游戏收入增加[377] 房地产交易 - 2023年9月，公司完成了加拿大房地产销售，以2940万加元（约2160万美元）购买了CDR的土地，导致990万加元（约730万美元）的债务清偿损失[321] - 公司在2023年2月出售了卡尔加里的土地和建筑物，并收到了50万加元（基于2023年9月30日的汇率约为30万美元）和210万加元（基于2023年9月30日的汇率约为160万美元）的收益[370] - 公司在2023年9月完成了加拿大房地产销售，导致990万加元（基于2023年9月6日的汇率约为730万美元）的债务清偿损失[372] 债务与现金流 - 公司净债务从2022年9月30日的2.68019亿美元降至2023年9月30日的1.58918亿美元[332] - 公司2023年第三季度净现金用于投资活动为18.937亿美元，主要用于购买Smooth Bourbon的50%股权[385] - 公司2023年第三季度净现金来自融资活动为14.793亿美元，主要来自借款净额[386] 未来计划与投资 - 公司计划在2023年剩余时间内进行约1.55亿美元的游戏设备购置和物业翻新[389] - 公司预计在2023年剩余时间内将花费约2250万美元用于Caruthersville新赌场项目[389] 其他 - 公司释放了1020万美元的估值备抵，导致2022年9月30日结束的三个和九个月期间的所得税收益[351] - 2023年9月30日结束的三个和九个月期间，公司运营收益分别减少了550万美元（27.7%）和240万美元（4.4%）[353] - 公司在西弗吉尼亚州运营互联网和移动互动游戏应用程序，并与两家iGaming合作伙伴分享净iGaming收入[363] - 2023年公司收入较2022年有所增长，主要由于COVID-19限制措施解除后客流量增加[350]

财务数据和关键指标变化 - 公司第二季度净收入达到创纪录的1.368亿美元，同比增长23%，主要得益于4月3日收购的Nugget Casino Resort的贡献 [2] - 调整后的EBITDA为2930万美元，同比下降2%，主要由于过渡和整合成本以及4月和5月的费用增加 [2][5] - 6月EBITDA表现优于去年同期，显示出改善趋势 [5] - 公司净债务与EBITDA比率为3.5，租赁调整后的净杠杆率为4.9 [68] 各条业务线数据和关键指标变化 - 中西部业务收入下降3%，EBITDA下降11%，主要受密苏里州两个物业的施工干扰影响 [65] - 东部业务收入下降5%，EBITDA下降20%，主要由于低端客户和交叉玩家的减少 [66] - 加拿大业务收入基本持平，EBITDA下降8%，受道路施工和阿尔伯塔省野火影响 [67] - 波兰业务收入增长8%，但通胀导致成本显著增加 [26] 各个市场数据和关键指标变化 - 内华达州的Nugget Casino Resort在收购后的前三个月收入同比增长60%，7月继续保持增长趋势 [59] - 波兰市场通胀率从16%降至11%，但仍对成本构成压力 [26] - 加拿大市场受道路施工和野火影响，收入增长受限 [67] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司计划在未来12个月内专注于整合Nugget和Rocky Gap赌场度假村，以增加现金流并加强资产负债表 [61] - 公司预计在明年下半年完成密苏里州的两个建设项目后，将准备进行更大规模的收购 [61] - 行业竞争加剧，部分竞争对手在营销和促销方面变得更加激进 [3] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为当前的经济不确定性使得消费者趋势难以预测，但核心客户仍然具有韧性 [86] - 公司预计Nugget和Rocky Gap的收购以及密苏里州的开发项目将在未来几年推动收入和EBITDA的显著增长 [86] - 管理层预计在接下来的6到12个月内，协同效应将显现，一次性成本将逐渐减少 [16] 其他重要信息 - 公司在科罗拉多州的Cripple Creek完成了员工住房项目，预计将在紧张的劳动力市场中提供竞争优势 [24] - 公司在密苏里州的Caruthersville的新酒店和赌场开发项目按预算和进度进行，计划在明年第四季度开业 [24] - 公司计划使用从加拿大房地产交易中获得的约1.15亿美元现金中的大部分来偿还债务 [6][78] 问答环节所有的提问和回答 问题: 关于EBITDA下降的原因 - 回答: EBITDA下降主要由于过渡和整合成本以及4月和5月的费用增加，预计这些一次性成本将在未来三个月内减少 [5][16] 问题: 关于市场竞争和促销环境 - 回答: 市场竞争加剧，部分竞争对手在营销和促销方面变得更加激进，但公司预计能够维持较高的利润率水平 [3][29] 问题: 关于未来收购计划 - 回答: 公司计划在明年下半年完成密苏里州的两个建设项目后，准备进行更大规模的收购 [61] 问题: 关于成本压力 - 回答: 成本压力主要来自密苏里州的施工干扰、近期收购的整合成本以及通胀压力，预计这些压力将在未来几个月内逐渐缓解 [70][84] 问题: 关于加拿大房地产交易的现金使用 - 回答: 公司计划使用从加拿大房地产交易中获得的约1.15亿美元现金中的大部分来偿还债务 [6][78]

收购与投资 - 公司完成了对Rocky Gap的收购，总收购价格约为6120万美元，其中3000万美元通过循环贷款融资，其余为现金支付[217] - 公司以2.217亿加元（约1.673亿美元）收购Century Canadian Portfolio的房地产资产，预计交易将在2023年下半年完成[226] - 公司以9500万美元收购Smooth Bourbon 50%的股权，并以1.047亿美元收购Nugget Casino Resort 100%的股权[243] - 公司2023年上半年用于收购Nugget的净现金支出为9800万美元[332] - 公司2023年上半年从Smooth Bourbon获得230万美元的股息收入[332] 财务表现 - 公司在美国、加拿大和波兰的净营业收入分别为7031.3万美元、1903.7万美元和2170.7万美元[214] - 公司在美国、加拿大和波兰的所得税分别为1052.1万美元、378.3万美元和249.8万美元[214] - 公司在美国、加拿大和波兰的净收益分别为7252千美元、2729千美元和704千美元，但公司整体净亏损为1959千美元[253] - 公司在美国、加拿大和波兰的调整后EBITDA分别为25824千美元、5114千美元和1885千美元，整体调整后EBITDA为29288千美元[253] - 公司在美国、加拿大和波兰的净收益分别为10521千美元、2875千美元和1322千美元，整体净收益为8856千美元[255] - 公司在美国、加拿大和波兰的调整后EBITDA分别为22382千美元、5568千美元和2724千美元，整体调整后EBITDA为29778千美元[255] - 公司在美国、加拿大和波兰的净收益分别为12627千美元、4602千美元和2277千美元，但公司整体净亏损为3202千美元[256] - 公司在美国、加拿大和波兰的调整后EBITDA分别为45595千美元、9676千美元和5163千美元，整体调整后EBITDA为55340千美元[256] - 公司在美国、加拿大和波兰的净收益分别为19038千美元、2170千美元和2255千美元，整体净收益为9074千美元[258] - 公司在美国、加拿大和波兰的调整后EBITDA分别为42692千美元、9562千美元和5368千美元，整体调整后EBITDA为53601千美元[258] - 公司2023年第二季度游戏收入为6598.8万美元，同比增长7.9%[259] - 2023年上半年酒店收入为1.4514亿美元，同比增长229.1%[259] - 2023年上半年食品和饮料收入为1.1678亿美元，同比增长94.8%[259] - 2023年上半年净营业收入为1.60772亿美元，同比增长18.6%[259] - 2023年上半年总运营成本和费用为1.28971亿美元，同比增长25.9%[259] - 2023年上半年公司所得税费用为296.4万美元，同比增长100%[259] - 2023年上半年公司有效所得税率为33.6%，相比2022年同期的-251.4%有显著改善[261] - 2023年上半年公司总长期债务为3.64093亿美元，相比2022年同期的3.69896亿美元有所减少[270] - 2023年上半年公司净债务为2.55498亿美元，相比2022年同期的2.73728亿美元有所减少[270] - 2023年上半年公司调整后的EBITDA为4559.5万美元，同比增长6.8%[271] - 公司净亏损在2023年第二季度同比增长115.7%，达到1264.4万美元[316] - 公司2023年上半年净现金流入为2110万美元，较2022年同期的2608.2万美元有所下降[330] - 2023年上半年投资活动净现金流出为1.1987亿美元，主要用于收购Nugget及其他项目[330][332] - 2023年上半年融资活动净现金流入为508.9万美元，主要来自借款净额[330][334] - 截至2023年6月30日，公司现金及现金等价物为1.0884亿美元，较2022年同期的1.9641亿美元减少[330] - 公司2023年上半年所得税费用为170万美元，税前收入为510万美元，有效税率为33.6%[327] - 2023年上半年CDR获得成本回收收入350万美元，较2022年同期的190万美元有所增加[326] - 公司2023年上半年利息支出中，约730万美元的递延融资成本被冲销[325] - 公司2023年上半年用于股票回购的金额为130万美元，主要用于满足绩效股票单位的税务扣缴[334] 租赁与债务 - 公司在2023年6月30日的租赁资产净值为2429.7万美元，较2022年12月31日的2719万美元有所下降[212] - 公司在2023年6月30日的总租赁付款为3908.1万美元，其中隐含利息为1180万美元[212] - 公司在2023年6月30日的加权平均租赁期限为10.5年，加权平均贴现率为6.5%[212] - 公司总债务为3.486亿美元，其中长期债务为3.435亿美元，短期债务为510万美元[320] - 公司净债务从2022年6月30日的2.737亿美元减少至2023年6月30日的2.555亿美元[320] 市场表现 - 加拿大地区除Century Downs外，所有地点的收入均因COVID-19限制解除而增加，Century Downs的博彩收入因竞争对手在2022年11月开业而减少了50万加元（10.2%）[284] - 2023年4月1日起，加拿大地区的博彩收入因老虎机净销售额保留比例增加2%而有所提升[284] - 2023年6月，公司因2020年出售卡尔加里赌场业务获得90万加元（70万美元）的收益支付，抵消了部分运营成本增加[284] - 科罗拉多州的体育博彩于2020年5月合法化，公司与三家体育博彩运营商合作，分别于2020年7月、2021年8月和2022年9月推出移动体育博彩应用[287] - 伊利诺伊州的Walker's Bluff赌场预计于2023年底开业，可能对密苏里州的赌场业务产生负面影响，特别是Cape Girardeau赌场[289] - 2023年2月，阿尔伯塔省博彩、酒类和娱乐委员会（AGLC）批准将老虎机净销售额保留比例从15%临时提高至17%，有效期至2025年3月31日[292] - 2023年6月30日止的三个月内，加拿大地区的博彩收入因竞争对手开业减少了80万加元（8.0%），但通过2020年出售卡尔加里赌场业务获得170万加元（130万美元）的收益支付[295] - 波兰地区的博彩收入在2023年6月30日止的三个月内增长了187.7万美元（8.8%），六个月内的增长为549.9万美元（12.8%）[298] - 波兰地区的食品和饮料收入在2023年6月30日止的三个月内增长了23万美元（10.6%），六个月内的增长为64万美元（15.8%）[298] - 波兰地区的净营业收入在2023年6月30日止的三个月内增长了180.8万美元（8.3%），六个月内的增长为556.2万美元（12.8%）[298] - 加拿大市场净营业收入在2023年第二季度同比增长4.3%，达到2530万加元[304] - 波兰市场净营业收入在2023年第二季度同比增长3.8%，达到9.83亿波兰兹罗提[310] - 波兰市场运营成本在2023年第二季度同比增长9.2%，达到9.04亿波兰兹罗提[310] - 加拿大市场运营成本在2023年第二季度同比增长1.7%，达到1750万加元[304] 利息与税收 - 公司利息收入在2023年第二季度同比增长10.2%，达到11.9万美元[319] - 公司利息支出在2023年第二季度同比下降16.2%，减少至1834.9万美元[319] - 公司有50万美元的未确认所得税收益，预计加拿大税务局审查将在2024年完成[229] 项目与建设 - 公司正在建设一个新的陆基赌场和小型酒店，预计项目成本为5190万美元，预计2024年下半年完工[228] - 截至2023年6月30日，公司已从VICI PropCo获得1980万美元资金，并已花费990万美元用于该项目[228] 股权与子公司 - 公司通过子公司CRM持有CPL 66.6%的股权，CPL在波兰拥有并运营8家赌场[236] - 公司持有CDR 75%的股权，CDR运营位于加拿大卡尔加里的Century Downs赛马场和赌场[238] 其他 - 公司正在完成对Rocky Gap收购的公平价值评估，尚未披露其资产和负债的公平价值[220] - 公司与Marnell签订了总承包和咨询服务协议，截至2022年12月31日，公司应付Marnell的负债为40万美元[216] - 公司首席运营决策者使用调整后的EBITDA作为主要利润衡量标准，该指标不包括非现金股票补偿费用等[251]

财务数据和关键指标变化 - 公司实现了创纪录的第一季度净收入和创纪录的第一季度调整后EBITDA,净收入为1.085亿美元,增长5%;调整后EBITDA为2610万美元,增长9% [7] - 公司各个可报告分部的收入都实现了同比增长,体现了公司业务模式的强大和多元化投资组合的韧性 [7] 各条业务线数据和关键指标变化 - 科罗拉多业务收入增长3%,其中中心城市收入略有下降,克里普尔克里克收入和EBITDA都有所增长,整体EBITDA利润率从去年同期的32%下降到30% [11] - 西弗吉尼亚州的Mountaineer赌场收入增长1.5%,老虎机业务强劲,但桌游业务下降12%,主要是无评级业务下降,分析认为主要是体育博彩业务的影响 [13] - 密苏里州的收入略有增长,但受到去年同期创纪录的桌游业务下降和恶劣天气影响,EBITDA利润率从45%下降到44% [15] - 加拿大4家赌场收入增长3%,EBITDA增长14%,其中Century Mile赛马场EBITDA翻倍 [19] - 波兰赌场业务收入增长17%,EBITDA增长24%,各项业务包括老虎机、桌游和餐饮收入都有所增长 [20] 各个市场数据和关键指标变化 - 科罗拉多州的客流量和游玩次数略有增加,但人均消费略有下降,年轻客户(40岁以下)的游玩次数大幅增加 [11] - 西弗吉尼亚州的客流量和游玩次数有高单位数增长,主要来自于较高人均消费的老年客户 [13] - 密苏里州的客流量和游玩次数有所下降,但人均消费略有上升,其中Cape Girardeau的年轻客户(40岁以下)增长强劲,而Caruthersville的70岁以上客户增长强劲 [15][16] - 加拿大业务受到道路施工的影响,但仍实现了良好增长 [19] - 波兰业务各项指标包括老虎机、桌游和餐饮收入都有大幅增长 [20] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司专注于提高核心客户的消费,并通过有效管理来实现业绩增长 [8] - 公司完成了对Nugget和Rocky Gap的收购,进一步扩大了在美国的业务布局,使得美国业务占比超过80% [28] - 公司正在密苏里州进行两个新项目的开发,预计将在未来几年带来大幅EBITDA和自由现金流的增长 [29] - 公司正在评估变现部分房地产资产的可能性,以降低高昂的利息支出 [41][42] - 公司在波兰的业务表现良好,但仍在评估未来是否继续经营 [40] - 行业整体营销环境较为理性,公司采取谨慎的营销策略 [9][10] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司第一季度业绩表现出色,体现了公司业务模式的韧性和高效的运营能力 [7][30] - 尽管当前经济存在不确定性,但公司的核心客户群体仍保持韧性,这是最重要的收获 [29] - 公司通过Nugget和Rocky Gap的收购以及密苏里州的两个开发项目,已为未来几年的强劲增长做好了准备 [29] - Nugget收购完成后,公司将立即受益,并计划通过改善游戏厅、提升协同效应等措施来提升其盈利能力 [25][26] - 2023年和2024年,Nugget的集团和会议业务有望创下历史新高 [26] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Jeff Stantial 提问** 公司提到3月和4月出现了较低收入客户群体的下滑,这个群体占公司收入的比重是多少?他们的收入水平大致在什么区间?[33] **Peter Hoetzinger 回答** 这个下滑主要出现在较低收入客户群体,持续时间约3周,从3月下旬到4月中旬,之后又恢复正常。我们推测可能与今年税收返还较去年低10%左右有关。具体占比我们还需要进一步分析。[34][35] 问题2 **Chad Beynon 提问** 公司是否考虑通过变现部分房地产资产来降低高昂的利息支出?同时波兰业务未来是否会继续经营?[40] **Peter Hoetzinger 回答** 公司正在评估变现部分房地产资产的可能性,包括科罗拉多和加拿大的资产,这是我们当前高度关注的事项。同时,我们也在评估波兰业务的未来,这个市场与公司其他业务存在一定差异。[41][42][40] 问题3 **David Bain 提问** 公司对Nugget物业的改造投资,包括新增老虎机、外观翻新等,对业绩的提升会有多大影响?这些改造需要多长时间才能见效?[69][70] **Erwin Haitzmann 回答** 我们已经订购了100台新老虎机,预计从5月中旬开始陆续到位,这将对二季度业绩产生积极影响。同时我们还计划对老虎机布局进行优化调整,以及对外观进行重新粉刷和更换标识,这些都将在未来1个月内完成,相信会给Nugget业务带来积极信号。我们还调整了营销策略,将更多关注当地市场,相信也会带来一定的业绩提升。[68][70]

营业收入增长 - 科罗拉多州净营业收入从2022年的1030万美元增加到2023年的1060万美元，增长3.1%，主要由于2022年9月推出的第三个体育博彩应用[115][116] - 美国总净营业收入从2022年的6530万美元增加到2023年的6640万美元，增长1.7%[115] - 波兰净营业收入从2022年的9020万波兰兹罗提增加到2023年的1.123亿波兰兹罗提，增长24.6%，主要由于游戏收入增加和COVID-19相关旅行限制的减少[123] - 加拿大总净营业收入从2022年的1600万美元增加到2023年的1650万美元，增长3.2%[120] - 密苏里州净营业收入从2022年的2870万美元增加到2023年的2910万美元，增长1.5%，主要由于Cape Girardeau的游戏收入增加和2022年10月开业的The Farmstead的酒店收入[130] - 埃德蒙顿地区2023年第一季度净营业收入为1620万加元，同比增长18.8%[133] - 卡尔加里地区2023年第一季度净营业收入为620万加元，同比下降7.5%[133] - 加拿大地区2023年第一季度总净营业收入为2240万加元，同比增长10.2%[133] 财务支出与债务 - 公司净债务增加，截至2023年3月31日，高盛信贷协议下的本金债务比2022年3月31日的麦格理信贷协议增加了1.769亿美元[126] - 公司利息支出从2022年的1081万美元增加到2023年的1764.9万美元，增长63.3%[125] - 2023年第一季度所得税费用为160万美元，税前收入为470万美元，有效税率为34.9%[143] - 2023年第一季度投资活动净现金流出为930万美元，主要用于购买老虎机和酒店项目[144] - 截至2023年3月31日，公司现金及现金等价物为1.027亿美元，受限现金为1.002亿美元[148] 运营成本与费用 - 埃德蒙顿地区2023年第一季度运营成本和费用为1240万加元，同比增长10.7%[133] - 卡尔加里地区2023年第一季度运营成本和费用为300万加元，同比下降25%[133] - 加拿大地区2023年第一季度总运营成本和费用为1540万加元，同比增长1.3%[133] 公司业绩与预测 - 公司调整后的EBITDA从2022年的2644万美元增加到2023年的3279万美元，增长24.0%[122] - 公司预计2024年科罗拉多州Central City市场可能新增两家竞争赌场，可能对运营结果产生负面影响[129] 收购与收益 - 公司2023年3月收到与2020年出售卡尔加里赌场业务相关的80万加元（按2023年3月31日汇率计算为60万美元）的收益分成[131] - 公司于2023年4月3日以约1亿美元收购了Nugget Casino Resort的100%股权[150]

业绩总结 - Century Casinos在2022年净营业收入为430.5百万美元，较2021年增长11%[30] - 2022年调整后EBITDA为103.3百万美元，较2021年增长6%[30] - 2022年归属于Century Casinos, Inc.股东的净收益为8.0百万美元，较2021年下降61%[30] - 2022年基本每股收益为0.27美元，较2021年下降61%[30] - 2022年调整后EBITDA利润率为25.5%[36] 市场表现 - 2022年，Century Casinos在美国市场的净营业收入占62%[25] - 2022年，密苏里州在美国市场的净收益中占30%[27] - 2022年，Century Casinos的调整后EBITDA中，美国市场占72%[23] - 2021年，密苏里州的总博彩收入为1,264百万美元，表明市场的稳定性[18] - 2021年，西弗吉尼亚州的总博彩收入为1,922百万美元，显示出28%的年复合增长率[20] 负债与财务状况 - 截至2022年12月31日，总本金债务为366.4百万美元，净债务为264.6百万美元[31] - 2022年调整后EBITDA的租赁调整净杠杆为4.7倍[31] - 2022年，Century Casinos, Inc.的总长期债务为349.58百万美元，较2021年增长92.8%[108] - 2022年，Century Casinos, Inc.的净债务为264.639百万美元，较2021年增长225.5%[108] - 2022年，Century Casinos, Inc.的利息支出为64.98百万美元，较2021年增长52.2%[104] 收购与市场扩张 - 收购Nugget和Rocky Gap预计将使收入增加41%[35] - 收购后调整后EBITDA预计将增加50%[35] - Rocky Gap Casino Resort的收购价格为5610万美元，预计在2023年第二季度完成[68] - Cape Girardeau酒店项目预计于2024年上半年开业，项目成本约为3100万美元[77] - Caruthersville永久陆基赌场预计于2024年底开业，项目成本约为5190万美元[86] 新产品与技术研发 - Century Casino Caruthersville的赌场在2022年12月完成了从河船到陆基展馆的迁移，现有425台老虎机和6张桌游[55] - 自2018年以来，Rocky Gap Casino Resort进行了1000万美元的物业升级[73] 其他信息 - 2022年，Century Casinos的现金及现金等价物为101.785百万美元[108] - 2022年，Century Casinos, Inc.的外币交易损益为-1.236百万美元[104]

财务数据和关键指标变化 - 2022年公司净营业收入同比增长11% 调整后EBITDA同比增长6% 创历史新高 [7] - 第四季度因天气影响 Caruthersville赌场EBITDA损失约200万美元 [7] - 公司现金及现金等价物为1.02亿美元 另有1亿美元用于市场交易完成 总债务为3.5亿美元 [12] - 净债务与EBITDA比率从3.5%降至3.1% 租赁调整后净杠杆率保持在4.7倍 [15] - 预计Nugget和Rocky Gap收购完成后 总债务与EBITDA比率将从4.8倍降至3.5倍 [26] 各条业务线数据和关键指标变化 - 科罗拉多州第四季度收入持平 受劳动力和公用事业成本上升影响 EBITDA下降 但市场份额保持稳定 [9] - 密苏里州所有年龄段和距离段的访问量和收入均有所增加 目前第一季度同比增长约3% [10] - 加拿大所有4个物业在季度内表现良好 预计从下季度起因监管变化将显著增加收益 [11] - 波兰赌场收入增长11% 表现持续强劲 [23] - 西弗吉尼亚州Mountaineer赌场季度初表现不佳 但假期期间业务回升 目前与去年同期持平 [21] 各个市场数据和关键指标变化 - 密苏里州Cape Girardeau赌场69间客房的6层酒店建设按计划进行 预计明年开业 [2] - 马里兰州Rocky Gap收购预计在6月或7月完成 将与VICI物业修改现有主租赁协议 [4] - 阿尔伯塔省博彩委员会从4月1日起将运营商从老虎机收入中的份额提高2% 为期两年 [11] - 内华达州博彩控制委员会已一致推荐批准公司收购市场赌场度假村运营 预计4月初完成 [24] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司正在密苏里州Caruthersville建设新的陆基酒店和赌场 预计明年第四季度开业 将增加20%的博彩位置 [22] - 收购Nugget和Rocky Gap后 预计美国业务将贡献超过80%的EBITDA [26] - 公司计划利用Nugget的地理优势 通过新的外观和标识充分利用其曝光度 [25] - 公司将继续与房地产投资者合作 支持增长 同时保持健康的租金覆盖率 [15] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 地区博彩客户需求未见放缓 失业率和工资增长等宏观指标显示环境健康 [8] - 除天气因素外 预计第二和第三季度潜在需求趋势将保持稳定 [8] - 对1月和2月所有市场的积极趋势持谨慎乐观态度 [27] - 2022年是转型之年 创下历史记录 并签署了收购1.8亿美元收入和5000万美元EBITDA的协议 [28] - 尽管存在宏观风险 但增长动力应能抵消潜在的消费者压力 [28] 其他重要信息 - 公司提醒投资者注意前瞻性信息涉及的风险和不确定性 并鼓励查看SEC文件中的风险因素讨论 [6] - 公司使用非GAAP财务指标 如调整后EBITDA 相关调节可在公司网站和SEC文件中找到 [6] - 公司感谢团队成员 客户和股东的支持 并期待继续推动有机增长 [33] 问答环节所有的提问和回答 问题: 第四季度天气对公司业绩的影响 - 公司量化了Caruthersville建设中断对EBITDA的影响为200万美元 但未具体说明天气影响 [43] - 天气和Caruthersville中断影响了利润率 但预计这些临时压力将在2023年缓解 [45] 问题: 密苏里州增长项目的成本和回报 - 项目成本在预算内 预计Cape Girardeau回报率为10%-15% Caruthersville为15%-20% [32] - Caruthersville项目将显著提升运营效率 增加客户便利性和覆盖范围 [22] 问题: Nugget收购后的影响 - 预计第二季度不会出现重大中断 游戏楼层的变化不会影响运营 [48] - 2022年Nugget的业绩受到天气和活动取消的影响 预计2023年不会重复 [49] 问题: 第二和第三季度的增长驱动因素 - 预计第二和第三季度将同比增长 密苏里州 科罗拉多州 波兰和加拿大均表现良好 [50][51] 问题: Caruthersville临时设施的表现 - 客户对从船转移到临时设施的反应积极 设施被良好接受 [53] 问题: 收购完成后的自由现金流使用 - 计划用于去杠杆化 可能的并购活动 以及可能向股东返还部分资金 [55] - 目标租赁调整后净杠杆率在4-4.5倍之间 [56]

财务表现 - 公司2022年净营业收入为4.305亿美元，同比增长10.8%[192] - 2022年游戏收入为3.66亿美元，同比增长10.3%[192] - 2022年酒店收入为962.8万美元，同比增长16.2%[192] - 2022年食品和饮料收入为2409.7万美元，同比增长35.5%[192] - 2022年调整后EBITDA为1.033亿美元，同比增长5.5%[192] - 2022年净收益为797.6万美元，同比下降61.3%[192] - 2022年净营业收入同比增长4200万美元（10.8%），2021年同比增长8420万美元（27.7%）[204] - 2022年运营成本同比增长4620万美元（14.4%），2021年同比增长1560万美元（5.1%）[205] - 2022年运营收益同比下降90万美元（1.3%），2021年同比增长6860万美元（54051.2%）[206] - 2022年净收益同比下降1260万美元（61.3%），2021年同比增长6860万美元（143.0%）[207] - 2022年调整后的EBITDA为1.0334亿美元，2021年为9792.6万美元，2020年为4839.8万美元[210][211][213] - 2022年公司净债务从2021年的8135.8万美元增加到2022年的2.64639亿美元，增长225.3%[217] - 2022年公司所得税费用为759.5万美元，主要由于美国估值准备金的释放[222] - 2022年公司运营收益为6760万美元，美元贬值10%将增加运营收益230万美元[318] - 2022年公司因外币汇率变动导致累计其他综合损失增加970万美元[317] - 2022年公司记录了10万美元的GILTI税费用[312] - 2022年12月31日，公司在外国的递延税资产估值准备为990万美元[311] 收购与投资 - 公司预计2023年第二季度完成对Nugget Casino Resort的收购，交易金额约为1亿美元[188] - 公司预计2023年第二季度完成对Rocky Gap Casino Resort的收购，交易金额约为5610万美元[188] - 2022年2月，公司签订协议购买PropCo 50%的会员权益和OpCo 100%的会员权益。OpCo拥有并运营Nugget Casino Resort，PropCo拥有赌场所在的房地产。首次交割于2022年4月1日完成，购买PropCo 50%的会员权益花费约9500万美元，PropCo与OpCo签订年租金1500万美元的租赁协议[291] - 2022年8月24日，公司签订协议以约5610万美元收购Rocky Gap的运营，VICI PropCo同意以约2.039亿美元收购Rocky Gap的房地产资产[293][294] - 2022年公司从Smooth Bourbon的股权投资中获得320万美元的收益[262] 汇率影响 - 2022年加拿大元兑美元平均汇率为1.3011，同比下降3.8%[191] - 2022年波兰兹罗提兑美元平均汇率为4.4559，同比下降15.4%[191] 业务恢复与增长 - 加拿大博彩收入同比增长1836.8万美元，增幅为71.7%，主要由于2022年业务恢复[235] - 加拿大酒店收入同比增长424万美元，增幅为942.2%，主要由于2022年业务恢复[235] - 加拿大食品和饮料收入同比增长525.4万美元，增幅为93.7%，主要由于2022年业务恢复[235] - 加拿大净营业收入同比增长2514.4万美元，增幅为54.2%，主要由于2022年业务恢复[235] - 加拿大运营收益同比增长692.7万美元，增幅为152.8%，主要由于2022年业务恢复[235] - 加拿大调整后EBITDA同比增长888.6万美元，增幅为93.4%，主要由于2022年业务恢复[235] - 加拿大埃德蒙顿地区2022年全年净营业收入同比增长2630万加元，增幅为69.5%，主要由于2022年业务恢复[240] - 加拿大卡尔加里地区2022年全年净营业收入同比增长860万加元，增幅为42.0%，主要由于2022年业务恢复[240] - 加拿大埃德蒙顿地区2022年全年运营支出同比增长1920万加元，增幅为59.1%，主要由于2022年业务恢复[242] 成本与费用 - 2022年公司的一般和行政费用增加了430万美元，主要由于薪酬和股票补偿费用增加，以及与Nugget Acquisition和Rocky Gap Acquisition相关的310万美元收购成本[262] - 2020年公司的一般和行政费用增加了810万美元，主要由于Century Casino Bath的解除子公司关系带来的740万美元收益[263] - 2022年公司的利息费用增加了2299.9万美元，主要由于Goldman Credit Agreement和Macquarie Credit Agreement的借款增加[267] - 2022年公司的非经营性收入（费用）为-6160.2万美元，较2021年增加了2123.3万美元[266] - 2022年公司的净现金流入为3739.7万美元，较2021年减少了2179.3万美元，主要由于利息支付增加[273] - 2020年投资活动净现金流出包括：2019年收购的营运资本调整支付120万美元，科罗拉多物业的老虎机购买60万美元，CTL的老虎机椅子购买10万美元，密苏里物业的老虎机购买100万美元、品牌标识更新20万美元、玩家跟踪系统和老虎机会计系统升级180万美元、计算机升级60万美元，西弗吉尼亚物业的监控升级20万美元、老虎机购买110万美元、赛道修复20万美元、计算机升级30万美元，埃德蒙顿物业的赌桌设备购买50万美元、建筑更新90万美元、赛道和谷仓更新20万美元，卡尔加里物业的赌桌设备购买20万美元，波兰赌场改进30万美元，其他固定资产增加250万美元，扣除出售世纪赌场卡尔加里获得的660万美元净现金[276] - 2022年融资活动净现金流入包括：借款净额178.5百万美元，VICI PropCo借款500万美元用于CCV建设，股票期权行使30万美元，扣除递延融资成本支付1890万美元，回购股票40万美元用于满足绩效股票单位奖励的税务扣缴，以及向CDR和CPL非控股权益分配330万美元[277] - 2021年融资活动净现金流出包括：本金支付420万美元，向CDR非控股权益分配80万美元，扣除股票期权行使20万美元[278] - 2020年融资活动净现金流入包括：借款净额420万美元，扣除递延融资成本90万美元，向CDR非控股权益分配20万美元[279] 债务与资本支出 - 截至2022年12月31日，公司总债务为349.6百万美元，其中长期债务344.3百万美元，短期债务53万美元。净债务从2021年的8140万美元增加到2022年的2.646亿美元，主要由于债务本金增加1.772亿美元[280] - 2023年预计利息支付为3760万美元，不包括CDR土地租赁的可变支付和主租赁下的支付。主租赁下的现金支付预计为2750万美元[282] - 2023年计划资本支出包括1820万美元用于游戏设备和物业翻新。公司正在建设一个与现有建筑相连的新陆基赌场和小型酒店，预计成本为5190万美元，截至2022年12月31日已花费220万美元[288][289] - 2023年预计在卡鲁瑟斯维尔项目上花费3850万美元，由VICI PropCo融资。此外，公司正在建设一个酒店，预计成本为3050万美元，计划用现金资助，2023年预计花费2740万美元[290] 市场表现 - 美国市场游戏收入从2021年的2.49397亿美元下降到2022年的2.32871亿美元，下降6.6%[219] - 美国市场酒店收入从2021年的8241万美元增加到2022年的9159万美元，增长11.1%[219] - 美国市场净营业收入从2021年的2.83285亿美元下降到2022年的2.68582亿美元，下降5.2%[219] - 美国市场运营收益从2021年的7702.1万美元下降到2022年的6088.4万美元，下降21.0%[219] - 科罗拉多州2022年净营业收入从2021年的4.53亿美元增加到2022年的4.66亿美元，增长2.9%[224] - 西弗吉尼亚州2022年净营业收入从2021年的11.5亿美元下降到2022年的11.29亿美元，下降1.8%[224] - 密苏里州2022年净营业收入从2021年的12.3亿美元下降到2022年的10.91亿美元，下降11.3%[224] - 科罗拉多州2022年体育博彩应用收入为210万美元，较2021年的150万美元增长40%[230] - 密苏里州博彩收入同比下降1400万美元，降幅为11.8%，主要由于2021年刺激措施的影响以及2022年下半年客户量减少[232] - 波兰市场2022年游戏收入为8895.9万美元，同比增长56.8%[249] - 波兰市场2022年净营业收入为9016.9万美元，同比增长54.9%[249] - 波兰市场2022年调整后EBITDA为1187.4万美元，同比增长351.7%[249] - 2022年波兰市场Q4净营业收入为1.155亿波兰兹罗提（约2490万美元），同比增长27.3%[252] - 2022年波兰市场Q4运营费用为1.006亿波兰兹罗提（约2180万美元），同比增长26.7%[253] 内部财务控制 - 2022年12月31日，公司披露控制和程序有效[319] - 2022年12月31日，公司内部财务报告控制有效[322] - 公司内部财务报告控制旨在提供合理保证，确保财务报告的可靠性和财务报表的编制符合公认会计原则[330] - 内部财务报告控制包括维护记录的政策和程序，确保交易和资产处置的准确反映[330] - 内部财务报告控制提供合理保证，确保交易记录符合财务报表编制要求，且支出和收入仅根据管理层和董事会的授权进行[330] - 内部财务报告控制旨在防止或及时检测未经授权的资产获取、使用或处置，这些行为可能对财务报表产生重大影响[330] - 内部财务报告控制存在固有局限性，可能无法防止或检测错误陈述[331] - 对未来期间控制有效性的评估存在风险，可能因条件变化或政策遵守程度下降而变得不足[331] 其他 - 公司出售卡尔加里的土地和建筑物，售价为800万加元（约630万美元），并记录了270万加元（约220万美元）的亏损[196] - 公司因COVID-19关闭了CCB业务，并在2020年记录了740万美元的收益，CCB在2020年贡献了50万美元的净营业收入和690万美元的净收益[197] - 公司在2020年对LOT波兰航空公司的应收账款进行了70万美元的减值，并对MCE的应收账款进行了30万美元的减值[198] - 公司释放了1020万美元的估值准备，贡献了2022年770万美元的所得税收益[203] - 公司在2022年第二季度因提前偿还1.7亿美元的Macquarie Term Loan，注销了730万美元的递延融资成本[200] - 加拿大政府提供的工资补贴（CEWS）在2020年减少了740万加元（约550万美元）的运营费用[244] - 加拿大政府提供的租金补贴（CERS）在2020年减少了50万加元（约40万美元）的运营费用[244] - 2020年出售CAL赌场业务减少了650万美元的运营成本[245] - 2021年CEWS和CERS分别减少了310万加元（约250万美元）和160万加元（约130万美元）的运营费用[246] - 2021年出售CAL赌场业务导致净营业收入减少约270万美元，运营费用减少约240万美元[246] - 公司减少了邮轮上赌场的运营，并与邮轮公司达成协议，不再延长某些特许经营协议[258] - Century Casino Bath因COVID-19关闭，并于2020年5月解除子公司关系，导致2020年录得740万美元的收益[259] - 公司子公司CRM在2021年11月出售了MCE的7.5%股权，并终止了咨询服务协议，2020年因COVID-19对MCE的投资减值100万美元[260] - 2022年公司的利息收入增加了67.7万美元，主要由于现金储备和收购托管账户的利息收入[266] - 截至2022年12月31日，公司的固定资产占总资产的56%[301] - 2022年12月31日，CDR报告单位的公允价值超过其账面价值38%，商誉为10万美元[306] - 2022年12月31日，CSA报告单位的无形资产公允价值超过其账面价值8%，无形资产为900万美元[307] - 2022年12月31日，公司未偿还债务面值为3.496亿美元，其中大部分为浮动利率债务[315]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度收入同比下降4% 调整后EBITDA同比下降15% 主要原因是密西西比河水位下降导致的运营问题 [6] - 美国业务中 科罗拉多州收入增长8% EBITDA增长6% 但公用事业 维修和维护以及运营用品成本上升 [12] - 波兰业务表现强劲 收入增长25% EBITDA增长34% [22] - 加拿大业务中 Century Mile和Century Downs收入分别增长9%和4% 但公用事业成本上升17% [21] 各条业务线数据和关键指标变化 - 科罗拉多州Cripple Creek市场表现平稳 平均每趟消费增加 但平均出行次数略有下降 可能是由于油价上涨 [13] - 西弗吉尼亚州Mountaineer Casino收入略有下降 尤其是年轻客户和低ADT客户出行次数减少 但Q3相比Q2收入有所增长 [14] - 密苏里州业务在7月和8月初表现强劲 但随后下降 尤其是70岁以上和低ADT客户出行次数减少 [15] - 波兰业务表现持续强劲 吸引了欧洲小型赌场集团和私募股权投资者的兴趣 [22] 各个市场数据和关键指标变化 - 科罗拉多州业务未受通胀影响 但运营成本上升 [12] - 西弗吉尼亚州Mountaineer Casino面临人员配置挑战 导致运营时间受限 [14] - 密苏里州Caruthersville业务因水位问题受到影响 部分赌场区域关闭 但已获准将业务转移到不受水位影响的陆基展馆 [16][17] - 加拿大业务中 埃德蒙顿Central Casino Hotel收入下降7% 主要原因是道路施工和老虎机收入下降 [21] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司正在整合即将收购的内华达州和马里兰州业务 预计这两项收购将使北美赌场业务占EBITDA的95% [29] - 公司计划通过有机增长和收购有潜力的资产来继续执行其业务计划 重点关注美国稳定的驱动市场 [30] - 公司将继续谨慎定价和估值 并投入资源以捕捉协同效应 确保收购的价值 [31] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为当前经济环境存在逆风 但核心客户的消费保持稳定 抵消了零售客户的下降 [9][10] - 公司团队在应对通胀压力的同时 有效管理了整体成本结构 营销支出仍低于疫情前水平 [11] - 管理层对未来的长期成功充满信心 认为公司处于有利位置 [30] 其他重要信息 - 公司现金及等价物为1亿美元 另有1亿美元用于Nugget OpCo交易的托管 总债务为3.67亿美元 [23] - 公司正在密苏里州Caruthersville和Cape Girardeau进行酒店和赌场开发项目 预计分别于2024年下半年和2024年上半年完成 [18][20] - 公司收购了马里兰州Rocky Gap Casino Resort的运营权 预计交易将于2023年年中完成 [24][26] 问答环节所有的提问和回答 问题: 低ADT客户行为变化的影响 - 低ADT客户行为在第三季度有所软化 公司已采取措施缓解 例如增加酒店房间赠送和汽车赠送 [33][34][35] 问题: 密苏里州项目成本上升的影响 - 密苏里州项目成本上升约10%-11% 主要来自各方面成本压力 但公司对回报率仍保持信心 预计Cape Girardeau酒店的回报率在15%左右 [36] 问题: 低水位对Caruthersville业务的影响 - 低水位对Caruthersville业务的成本影响较大 预计超过一半的额外成本与此相关 [37][38] 问题: 公司未来并购策略 - 公司认为未来几年将有大量并购机会 重点关注EBITDA在1500万至5000万美元之间的资产 [39][40][41] 问题: 公司债务杠杆率 - 公司当前净债务与调整后EBITDA比率为3.4 租赁调整后净杠杆率为5.5 预计随着项目推进 该比率将下降 [42][43] 问题: 波兰业务利润率 - 波兰业务利润率表现强劲 预计可持续并可能进一步提升 [45][46] 问题: 加拿大业务利润率展望 - 加拿大业务利润率预计将保持稳定 并有可能提升 尤其是在密苏里州和科罗拉多州 [47][48][49] 问题: 运营成本通胀 - 运营成本普遍上升 但公司通过节省其他领域成本来应对 [51][52] 问题: 密苏里州项目融资 - Cape Girardeau酒店项目将使用现有现金融资 Caruthersville项目将结合现金和融资 [54] 问题: 公司未来关键变量 - 密苏里州项目进展 科罗拉多州业务持续成功以及波兰业务表现是未来关键变量 [57]

业绩总结 - 2022年第三季度净营业收入为112.6百万美元，同比下降4%[20] - 2022年第三季度营业收入为20.0百万美元，同比下降22%[20] - 2022年第三季度归属于Century Casinos, Inc.股东的净收益为2.9百万美元，同比下降74%[20] - 2022年第三季度调整后EBITDA为28.1百万美元，同比下降15%[20] - 2022年第三季度基本每股收益为0.10美元，同比下降74%[20] - 2022年第三季度稀释每股收益为0.09美元，同比下降75%[20] - 2022年第三季度运营收益为1630万美元，同比下降16%[21] - 2022年第三季度调整后EBITDA利润率为30%，较去年同期的33%下降[21] - 2022年第三季度的净营业收入为7070万美元，同比下降4%[21] 用户数据 - 2022年第三季度美国市场的净营业收入占比为63%[9] - 2022年第三季度波兰市场的净营业收入占比为19%[9] - 2022年第三季度科罗拉多州净营业收入为1160万美元，同比增长11.6%[22] - 2022年第三季度密苏里州净营业收入为3410万美元，同比增长14.8%[23] - 2022年第三季度西弗吉尼亚州净营业收入为3560万美元，同比下降2.5%[24] - 2022年第三季度加拿大净营业收入为2620万加元，同比下降3%[25] - 加拿大卡尔加里世纪赌场的净营业收入为10.0百万加元，较去年同期增长9.1%[30] - 波兰的净营业收入为102.2百万波兰兹罗提，同比增长25%[31] - 波兰的调整后EBITDA为15.5百万波兰兹罗提，同比增长34%[31] - 波兰的净收益为8.9百万波兰兹罗提，同比增长44%[31] 财务状况 - 截至2022年9月30日，公司现金为99.3百万美元，总本金债务为367.3百万美元[18] - 截至2022年9月30日，净债务为268.0百万美元，租赁债务为292.2百万美元[18] - 2022年第三季度的利息支出为15,350,000美元，较2021年同期的10,620,000美元上升约44.4%[55] - 2022年第三季度的总长期债务为349,766千美元，较2021年12月31日的181,484千美元增加了92.9%[73] - 2022年第三季度的净债务为268,019千美元，较2021年12月31日的81,358千美元增加了229.5%[73] 未来展望 - 预计密苏里州的非漂浮设施项目总成本为51.9百万美元，预计在2024年下半年完成[40] - 预计在开普吉拉多建设的酒店项目总成本为30.5百万美元，预计在2024年上半年完成[40] 其他信息 - 企业和其他部门的净营业收入为0.0百万美元，同比下降81%[33] - 企业和其他部门的调整后EBITDA为-1.6百万美元，同比改善26%[33] - 2022年第三季度的现金及现金等价物为99,257千美元，较2021年12月31日的107,821千美元下降7.3%[73] - 2022年第三季度的主租赁支付为8,501千美元[69] - 2022年第三季度的非现金股票补偿费用为1,012千美元，较2021年第四季度的953千美元增加了6.2%[69]