文章核心观点 - 中央山谷社区银行公司（Central Valley Community Bancorp）与社区西部银行股份公司（Community West Bancshares）完成1.43亿美元全股票合并交易，推动股价上涨，但盈利和营收预期不佳，需关注后续走势 [1][2][3] 公司动态 - 中央山谷社区银行公司上一交易日股价上涨28.6%，收于19.90美元，过去四周累计上涨6.6% [1] - 中央山谷社区银行公司完成与社区西部银行股份公司价值1.43亿美元的全股票合并交易，采用社区西部银行股份公司名称和纳斯达克股票代码CWBC [2] - 合并后公司总资产近35亿美元，在加州中部拥有27家分行 [3] 业绩预期 - 中央山谷社区银行公司预计即将发布的季度报告每股收益0.24美元，同比下降11.1%，营收1160万美元，同比下降1.6% [4] - 过去30天，中央山谷社区银行公司本季度每股收益共识预期未变 [6] - 国泰银行（Cathay General）即将发布的报告每股收益共识预期过去一个月维持在1.03美元，同比下降22% [8] 股票评级 - 中央山谷社区银行公司目前Zacks评级为3（持有） [7] - 国泰银行目前Zacks评级为4（卖出） [8] 行业表现 - 中央山谷社区银行公司属于Zacks西部银行行业，同行业国泰银行上一交易日股价下跌2.4%，收于36.91美元，过去一个月累计下跌2.5% [7]

公司业绩 - 2023年度净收入为730万美元，每股摊薄收益为0.81美元，较2022年度下降[1] - 2023年第四季度净收入为479,000美元，每股摊薄收益为0.05美元，较2022年同期下降[1] - 2023年第四季度净利息收入为1010万美元，较2022年同期下降[9] - 2023年第四季度非利息支出增加130万美元，主要是薪资和员工福利增加[13] - 2023年第四季度所得税支出为46万美元，有效税率为49.0%[14] - 2023年第四季度资产总额为10.9亿美元，较2022年底减少[15] - 2023年第四季度贷款总额为9.675亿美元，较2022年底增加[16] - 2023年第四季度存款总额为8.529亿美元，较2022年底减少[19] - 截至2023年12月31日，净非应计贷款为400万美元，较之前有所增加[23] - 2023年12月31日，通过强制执行获得的其他资产为98.2万美元，较之前有所减少[24] 公司合并 - 公司与Central Valley Community Bancorp签署了重组和合并协议，合并交易将在第二季度完成[3] 公司股利政策 - 公司董事会宣布每股普通股的季度现金股利为0.08美元，将于2024年2月29日支付给股东[1] 公司资产情况 - 公司总利息收入为14,669，总利息支出为4,528，净利息收入为10,141[45] - 公司总非利息收入为878，总非利息支出为9,694，税前净收入为939[45] - 公司净利润为479，基本每股收益为0.05美元[45] - 公司总资产为1,067,355，净利息收入率为3.87%[50] - 公司总负债和股东权益为1,067,355[50] - 公司在2023年12月31日的资产总额为1,081,774千美元，较之前有所下降[59] - 公司在2023年12月31日的净利息收入为42,407千美元，净利息利差为4.02%[59] - 公司在2023年12月31日的普通股权益为116,244千美元，每股普通股净值为13.10美元[63]

财务数据关键指标变化 - 2023年第三季度和前九个月FHLB利息支出分别为19.8万美元和69.5万美元，2022年同期分别为20.3万美元和66.3万美元[277] - 2023年第三季度和前九个月ASC 606范围内非利息收入分别为50.6万美元和74.5万美元，2022年同期分别为21.6万美元和60.4万美元[285] - 2023年前九个月运营租赁成本为76.5万美元，2022年为100.8万美元；运营租赁加权平均剩余期限为6.49年，加权平均折现率为3.66%[286] - 2023年第三季度净利息收入为1050万美元，2022年同期为1190万美元[292] - 2023年第三季度净利息收益率为3.98%，2022年同期为4.39%[293] - 2023年第三季度平均资产回报率为0.83%，2022年同期为1.25%[295] - 截至2023年9月30日，现金及现金等价物增至1.406亿美元，较2022年12月31日增加7590万美元；总资产增至11.4亿美元，较2022年12月31日增加4880万美元[296][297] - 2023年第三季度净利润为225.2万美元，2022年同期为347.8万美元；2023年前九个月净利润为683.7万美元，2022年同期为1007.3万美元[301] - 2023年第三季度基本每股收益为0.25美元，2022年同期为0.40美元；2023年前九个月基本每股收益为0.77美元，2022年同期为1.16美元[301] - 2023年第三季度净息差为3.98%，2022年同期为4.39%；2023年前九个月净息差为4.07%，2022年同期为4.09%[301] - 2023年第三季度利息和股息收入为1455.3万美元，2022年同期为1265.4万美元；2023年前九个月为4285.3万美元，2022年同期为3586万美元[301] - 2023年第三季度利息支出为403.4万美元，2022年同期为73.1万美元；2023年前九个月为1058.7万美元，2022年同期为219.1万美元[301] - 2023年第三季度贷款平均收益率为5.53%，2022年同期为5.03%；2023年前九个月为5.47%，2022年同期为5.01%[306] - 2023年第三季度联邦基金出售和有息存款收益率较上年同期增加2.99%，前九个月增加4.04%[306] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，使用权资产余额分别为450万美元和520万美元，租赁负债余额分别为460万美元和530万美元[311] - 2023年第三季度信贷损失拨备为4.3万美元，2022年同期为30万美元；2023年前九个月为 - 66.7万美元，2022年同期为26.8万美元[301][309] - 2023年第三季度净收入为230万美元，摊薄后每股收益0.25美元，2022年同期分别为350万美元和0.39美元[318] - 2023年第三季度信贷损失拨备（信贷）为4.3万美元，2022年同期为29.8万美元[319] - 截至2023年9月30日，一级杠杆率为10.84%，2022年12月31日为10.34%[320] - 2023年第三季度平均普通股权益回报率为7.72%，2022年同期为12.65%[321] - 截至2023年9月30日，活期存款总额降至6.645亿美元，较2022年12月31日减少36万美元；定期存款余额增至2.516亿美元，较2022年12月31日增加446万美元[323] - 2023年9月30日止三个月和九个月，其他借款成本分别为0.90%和1.04%，2022年同期分别为0.89%和0.88%[333] - 2023年9月30日止季度和年初至今，资金总成本分别为2.17%和1.89%，2022年同期分别为0.40%和0.38%[334] - 截至2023年9月30日，非应计贷款占总贷款组合的比例为0.34%，2022年12月31日为0.02%；备抵信贷损失与净非应计贷款之比为380%，2022年12月31日为5102%；逾期贷款总额增至460万美元，2022年12月31日为290万美元[335] - 2023年9月30日止三个月，非利息收入较2022年同期增加20.9万美元，主要因两宗止赎资产估值收益27.8万美元，部分被农业信贷机构贷款新发放量减少导致的其他贷款费用减少4.4万美元所抵消[336] - 2023年前九个月，非利息总费用增至2610万美元，较2022年同期增加340万美元[338] - 2023年第三季度和前九个月所得税拨备分别为90万美元和300万美元，低于2022年同期的140万美元和390万美元；有效所得税税率分别为29.5%和30.7%，2022年同期为28.8%和27.7%[339] - 2023年第三季度和前九个月利息支出分别为400万美元和1060万美元，较2022年同期增加330万美元和840万美元；付息存款成本分别为2.34%和2.01%，2022年同期为0.33%和0.31%[351] - 2023年前九个月非利息收入为300万美元，较2022年同期减少20万美元[358] - 2023年第三季度非利息费用增加80万美元，主要因薪资福利、FDIC评估费和其他费用增加[359] - 2023年9月30日和2022年12月31日，净递延所得税资产分别为570万美元和510万美元[360] 公司资本相关情况 - 2023年9月30日，CWB实际监管比率中总资本与风险加权资产之比为13.27%，一级资本与风险加权资产之比为12.09%，普通股一级资本与风险加权资产之比为12.09%，杠杆比率/一级资本与平均资产之比为10.84%[281] - 截至2023年9月30日，公司实际监管比率中总资本与风险加权资产之比为13.27%，一级资本与风险加权资产之比为12.09%，普通股一级资本与风险加权资产之比为12.09%，杠杆率/一级资本与平均资产之比为10.84%[365] - 截至2023年9月30日，最低资本要求中总资本与风险加权资产之比为8.00%，一级资本与风险加权资产之比为6.00%，普通股一级资本与风险加权资产之比为4.50%，杠杆率/一级资本与平均资产之比为4.00%[365] - 截至2023年9月30日，资本充足要求中总资本与风险加权资产之比为10.00%，一级资本与风险加权资产之比为8.00%，普通股一级资本与风险加权资产之比为6.50%，杠杆率/一级资本与平均资产之比为5.00%[365] - 截至2022年12月31日，公司实际监管比率中总资本与风险加权资产之比为12.56%，一级资本与风险加权资产之比为11.44%，普通股一级资本与风险加权资产之比为11.44%，杠杆率/一级资本与平均资产之比为10.34%[365] 公司股权与分红情况 - 截至2023年9月30日，公司普通股回购计划已回购350,189股，花费300万美元，平均每股8.71美元[279] - 2023年第三季度和前九个月，CWBC分别宣布并支付股息70万美元和210万美元；2023年10月27日，董事会宣布每股0.08美元股息，11月30日支付[342] - 公司有能力发行6000万股普通股，截至2023年9月30日已发行885.0312万股[363] 公司业务相关风险与影响因素 - 公司预计经济市场将持续波动，政府对通胀、利率上升、美国经济衰退威胁、俄乌冲突及中东冲突的应对措施，可能影响公司合并资产负债表和合并损益表[370] - 公司与中央山谷社区银行拟进行全股票合并交易，若交易未能完成，可能对公司声誉、业务及股价产生不利影响[373] - 银行业受监管影响大，公司增长和盈利表现受管理决策、经济状况及法规政策影响[366] - 法律法规变化可能影响公司业务和盈利，未来法规政策变化难以预测[367] 公司内部控制情况 - 公司管理层评估认为截至报告期末，披露控制和程序能有效确保公司按规定披露信息[371] - 公司管理层评估确定2023年第三季度财务报告内部控制无重大变化[372] 公司借款与合同义务情况 - 公司在代理行的联邦基金借款额度为2000万美元，截至2023年9月30日和2022年12月31日无未偿还金额[278] - 截至2023年9月30日，公司合同义务本金总额为3.46788亿美元，包括定期存款、FHLB预付款等[362] 公司会计政策变更影响 - 公司于2023年1月1日采用ASC 326的CECL要求，留存收益期初余额净减少160万美元[300] 公司特定业务损失情况 - 2023年第三季度，公司因部分公司债务证券发行人信用评级下调，计提10.3万美元信用损失拨备[355] 公司贷款业务情况 - 截至2023年9月30日，投资贷款为9.342亿美元，2022年12月31日为9.343亿美元[322]

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2023年6月30日，公司总资产为11.3143亿美元，较2022年12月31日的10.91502亿美元增长约3.66%[4] - 截至2023年6月30日，公司总负债为10.17489亿美元，较2022年12月31日的9.78852亿美元增长约3.95%[4] - 2023年第二季度，公司净收入为458.5万美元，低于2022年同期的659.5万美元[14] - 2023年第二季度，公司经营活动提供的净现金为2082.4万美元，高于2022年同期的842.2万美元[14] - 2023年第二季度，公司投资活动提供的净现金为953.3万美元，而2022年同期使用的净现金为5862.1万美元[14] - 2023年第二季度，公司融资活动提供的净现金为3550.8万美元，而2022年同期使用的净现金为5590万美元[14] - 2023年第二季度，公司现金及现金等价物增加6586.5万美元，而2022年同期减少10609.9万美元[14] - 截至2023年6月30日，公司现金及现金等价物为1.30555亿美元，高于2022年同期的1.02276亿美元[14] - 2023年第二季度，公司支付的利息为536.7万美元，高于2022年同期的148.1万美元[14] - 2023年第二季度，公司支付的所得税为142万美元，低于2022年同期的319.5万美元[14] - 2023年6月30日，公司净收入为212.1万美元，2022年同期为263.5万美元；综合收入为169.4万美元，2022年同期为234.6万美元[23] - 2023年6月30日，可供出售证券未实现净损失为42.7万美元，2022年同期为28.9万美元；其他综合净损失为42.7万美元，2022年同期为28.9万美元[23] - 截至2023年4月1日，公司股份为883.5万股，金额为4612.8万美元；累计其他综合损失为125.3万美元，留存收益为6791.4万美元，股东总权益为1.12789亿美元；截至2023年6月30日，股份为884.9万股，金额为4629.3万美元，累计其他综合损失为168万美元，留存收益为6932.8万美元，股东总权益为1.13941亿美元[24] - 贷款信用损失准备从10,765千美元增至12,576千美元，增幅16.82%[85] - 递延所得税资产从5,053千美元增至5,712千美元，增幅13.04%[85] - 表外承诺信用损失准备从94千美元增至515千美元，增幅447.87%[85] - 留存收益从67,727千美元降至66,154千美元，降幅2.32%[85] - 2023年和2022年归属于普通股股东的净利润分别为2,121千美元和2,635千美元[103] - 2023年和2022年基本加权平均流通普通股数量分别为8,841,100股和8,714,870股[103] - 2023年和2022年摊薄加权平均流通普通股数量分别为8,934,397股和8,885,310股[103] - 2023年和2022年基本每股收益分别为0.24美元和0.30美元[103] - 2023年和2022年摊薄每股收益分别为0.24美元和0.30美元[103] - 2023年6月30日和2022年12月31日，可供出售证券摊余成本分别为17,158千美元和27,790千美元，公允价值分别为14,766千美元和26,688千美元[90] - 2023年6月30日和2022年12月31日，持有至到期证券摊余成本分别为2,188千美元和2,557千美元，公允价值分别为2,074千美元和2,423千美元[90] - 2023年6月30日和2022年12月31日，为他人服务的贷款总额分别为161,288千美元和158,183千美元[94] - 2023年6月30日和2022年12月31日，用于投资的贷款净额分别为924,976千美元和923,544千美元[94] - 2023年6月30日，公司非应计贷款总额为170.9万美元，2022年12月31日为21.1万美元[119] - 2023年第二季度和上半年，非应计贷款的放弃利息分别为4万美元和18万美元；2022年同期分别为1万美元和2.3万美元[119] - 截至2023年6月30日的六个月内，贷款信用损失准备金从2022年12月31日的1080万美元增加了140万美元[122] - 2023年初总余额为12065千美元，年末为12148千美元[123] - 2023年净回收额为98千美元，贷款损失拨备为 - 15千美元[123] - 2022年初总余额为10547千美元，年末为10866千美元[123] - 2022年净回收额为67千美元，贷款损失拨备为252千美元[123] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，分别有35只和37只证券处于未实现亏损状态[135] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，公司持有的待售SBA贷款分别约为480万美元和520万美元[138] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，公司持有的待售USDA贷款分别为1440万美元和1590万美元[138] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，贷款应计利息分别为530万美元和510万美元[143] - 截至2023年6月30日，有1000美元逾期90天以上的贷款未处于非应计状态，2022年12月31日无此类贷款[142] - 2023年第一季度，信贷损失准备金增加8.3万美元至1210万美元，主要因定性因素增加10.7万美元，部分被历史损失因素改善导致的2.7万美元减少抵消[145] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，表外承诺的信贷损失准备金分别为42.7万美元和9.4万美元，2023年第一季度和上半年相关准备金分别为2.7万美元和 - 8.8万美元[148] - 2023年6月30日到期贷款总额为93.8025万美元，2022年12月31日为93.5123万美元[141] - 2023年信贷损失准备金按投资组合类型细分，期末余额为1214.8万美元[147] 公司业务线相关情况 - 公司通过全资子公司社区西部银行提供全方位服务银行，包括445 Pine, LLC[29] - 公司贷款组合分为商业房地产、小企业管理局和消费者三个细分市场[42][44][45] - 公司有制造住房、商业、单户房地产和房屋净值信贷额度（HELOC）等贷款业务，各业务面临借款人还款能力、抵押物价值下降和利率上升等风险[66][67][68] - 截至2022年12月31日，制造住房、商业、单户房地产贷款总额为202.1万美元，其中制造住房57.4万美元、商业129.7万美元、单户房地产15万美元[129] - 截至2023年6月30日，制造住房贷款中通过评级的总额为3.19203亿美元，次级贷款为192.4万美元，总计3.21127亿美元[132] - 截至2023年6月30日，商业房地产贷款中通过评级的总额为5.44965亿美元，特别提及贷款为586.7万美元，次级贷款为884.5万美元，总计5.59677亿美元[132] - 截至2023年6月30日，商业贷款中通过评级的总额为3634.3万美元，特别提及贷款为207.2万美元，次级贷款为328.1万美元，总计4169.6万美元[132] - 截至2023年6月30日，SBA贷款中通过评级的总额为175.8万美元，特别提及贷款为4.1万美元，可疑贷款为1000美元，总计180万美元[132][133] - 公司贷款总额为9.38025亿美元，其中合格贷款为3.14771亿美元，次级贷款为1054万美元[157] - 商业房地产贷款总额为5.45317亿美元，其中合格贷款为5.21508亿美元，特别提及贷款为1.5331亿美元，次级贷款为8478万美元[157] - 商业贷款总额为5.907亿美元，其中合格贷款为5.2884亿美元，特别提及贷款为2723万美元，次级贷款为3463万美元[157] - SBA贷款总额为3482万美元，均为合格贷款[157] - HELOC贷款总额为2613万美元，均为合格贷款[157] - 单户家庭房地产贷款总额为8709万美元，其中合格贷款为8555万美元，次级贷款为154万美元[157] - 消费者贷款总额为107万美元，均为合格贷款[157] 公司会计政策及相关规定 - 公司的会计和报告政策符合美国公认会计原则，并符合银行业惯例[30] - 公司对持有至到期投资证券的信用损失准备按集体基础确定，对可供出售证券进行季度定性评估[32][33] - 贷款逾期超过90天或管理层认为不太可能全额收回本金和利息时，公司将贷款置于非应计状态[34][37] - 管理层每月评估贷款损失准备，每季度进行更全面评估，采用相关信息估计贷款损失准备[40] - 公司制定了一般预测贷款政策，计算各贷款细分市场的贷款损失率[41] - 2016年6月FASB发布ASU 2016 - 13，用当前预期信用损失（CECL）模型取代现行GAAP中的已发生损失减值模型，该更新规定自2023年1月1日起对公司所有年度和中期报告期生效[82] - 2019年5月FASB发布ASU 2019 - 05，允许符合条件的实体在采用ASC 326时对特定金融工具选择公允价值选项，公司在2023年1月1日采用ASC 326时未对任何金融资产选择该选项[83] - 2023年1月1日起，公司采用修改后的追溯过渡法应用ASC 326的规定，并对2023年1月1日留存收益期初余额进行累计影响调整，净减少160万美元[84] - 计算ACL时，若贷款有相似风险特征则按集体池基础衡量，采用加权平均剩余期限（WARM）方法，若历史贷款数据不足则使用加州同行银行数据[64] - 自2023年1月1日起，公司按照ASC 326核算贷款信用损失，贷款信用损失准备金（ACL）是从贷款摊余成本中扣除的估值账户[63] - 2023年1月1日起，公司采用ASU 2019 - 04和ASU 2022 - 02相关规定，后者未对合并财务报表产生重大影响，但增加了所需披露内容[105][109] - 自2023年1月1日起，公司按ASC 326评估贷款信用损失[124] - ASC 326消除了确定信用损失时受损贷款的概念[126] - 公司于2023年1月1日采用CECL，使用WARM方法估算预期信贷损失[144] 公司证券相关情况 - 2023年6月30日，可供出售证券合计公允价值为26,688千美元[88] - 2023年6月30日，持有至到期证券（MBS）公允价值为2,423千美元[88] - 2023年6月30日，可供出售证券（美国政府机构票据）总金额3,642千美元，收益率5.99%[89] - 2023年6月30日，可供出售证券（公司债务证券）总金额4,083千美元，收益率5.24%[89] - 2022年12月31日，可供出售证券（美国国债）总金额9,970千美元，收益率2.06%[89] - 截至2023年6月30日，可供出售投资证券摊余成本为1.7158亿美元，公允价值为1.4766亿美元；持有至到期投资证券摊余成本为2188万美元，公允价值为2074万美元；按公允价值计量的权益证券摊余成本为66万美元，公允价值为287万美元[110] - 2023年6月30日和2022年12月31日，公司分别将账面价值为980万美元和2110万美元的证券质押给联邦住房贷款银行作为抵押[112] - 2023年6月30日，可供出售和持有至到期投资证券应计利息应收款分别为6.8万美元和7万美元[115] - 2023年6月30日和2022年12月31日，无处于非应计状态的可供出售或持有至到期证券[115] - 截至2023年6月30日，公司未为可供出售或持有至到期投资证券计提信用损失准备[137] - 2022年12月31日，可供出售和持有至到期证券的应收利息分别为6.9万美元和8000美元[136] 公司贷款评估相关情况 - 2023年集体评估贷款总额为934691千美元，单独评估贷款总额为3334千美元[125] - 2023年集体评估贷款的信用损失准备为12137千美元，单独评估贷款为11千美元，总计12148千美元[125] - 2022年单独评估减值贷款总额为6057千美元，集体评估贷款总额为929066千美元[127] - 2022年单独评估贷款的贷款损失准备为184千美元，集体评估为10397千美元，总计10581千美元[127] - 截至202

净利润和每股收益 - 2023年第一季度，Community West Bancshares的净利润为2,464,000美元，较2022年同期下降[5] - 2023年第一季度，Community West Bancshares的每股收益为0.28美元，较2022年同期下降[5] - 2023年第一季度，Community West Bancshares的净利润较2022年同期下降[6] 综合收入和股东权益 - 2023年第一季度，Community West Bancshares的综合收入为1,982,000美元，较2022年同期下降[6] - 2023年第一季度，Community West Bancshares的股东权益为112,789,000美元，较2022年同期增加[7] 现金流和贷款损失准备 - 2023年第一季度，Community West Bancshares的现金及现金等价物为167,875,000美元，较2022年同期下降[8] - 2023年第一季度，Community West Bancshares的经营活动产生的净现金流为19,305,000美元，较2022年同期增加[8] - 2023年第一季度，Community West Bancshares的投资活动产生的净现金流为13,676,000美元，较2022年同期增加[8] - 2023年第一季度，Community West Bancshares的融资活动产生的净现金流为70,204,000美元，较2022年同期增加[8] - 公司根据ASC 326标准于2023年1月1日起计提贷款信用损失准备[26] - 管理层每月对信用损失准备进行评估，每季度进行更全面的评估[27] - 公司制定了一般预测贷款政策，预计未来四个季度的贷款损失率将与2009年至2016年的水平相似[29] - 贷款组合分段确定ACL的水平[31] - 贷款分为不同类别，包括制造房屋、商业房地产、商业、SBA、HELOC、单户住宅、消费者等[32]-[37] - 对于不与贷款组合中其他贷款共享风险特征的贷款，公司进行单独评估[38] - 贷款被认为出现损失时，公司会计提贷款损失准备或部分冲销[39] - 在经济衰退时，未来信用损失可能超过历史水平，公司无法保证未来的坏账不会超过管理层当前估计的合理ACL[40] - 在ASC 326标准实施前，公司根据迁移分析和历史损失率等因素确定贷款损失准备[41]-[42] 税收和每股收益 - 公司采用资产和负债方法，识别未来可抵扣或应纳税金额的税收影响[53] - 公司根据可用证据，为递延税资产建立估值准备[55] - 公司根据ASC 740规定，评估不确定税务立场的财务报表识别门槛[56] - 公司计算基本和摊薄每股收益，包括权证行使的潜在稀释普通股[59] CECL标准和资产投资 - 公司采用ASC 326，通过修改追溯过渡方法，对2023年1月1日的累积效应调整进行了记录[66] - 公司选择在三年过渡期内逐步实施CECL对监管资本的全面影响[68] - 公司持有的可供出售证券总价值为26,688千美元，其中包括美国政府机构票据、美国政府机构CMO、美国国债和公司债券[71] - 公司持有的到期投资证券总价值为2,423千美元，主要包括美国政府机构MBS[71] - 公司持有的投资证券中，美国政府及其机构以外的单一发行人持有量未超过股东权益的10%[72] - 公司持有的投资证券中，可供出售和持有到期投资的到期期限和加权平均收益率分别为不到一年、一到五年、五到十年和十年以上[73] - 公司持有的投资证券中，可供出售和持有到期投资的未实现损失分别为3,453千美元和1,335千美元[76] - 公司持有的投资证券中，没有处于非应计状态的可供出售或持有到期投资证券[77] - 公司持有的投资证券中，没有因抵押品依赖而产生信用损失的可供出售或持有到期投资证券[79] - 公司持有的投资证券中，没有记录因信用损失而产生的准备金，而非信用相关的下降被视为调整到其他综合收益中[79] - 公司持有的投资证券中，没有记录其他临时性减值损失，因为管理认为减值是暂时的[80] - 公司持有的投资证券中，没有记录信用损失准备金，因为管理认为违约的可能性很小[80] 贷款和贷款修改 - 2022年12月31日，公司持有的投资贷款中，制造房屋类贷款逾期30-59天的金额为31.5万美元，逾期60-89天的金额为0.67万美元，逾期90天以上的金额为0.1万美元，总计逾期90天以上的金额为2.88万美元[84] - 2023年3月31日，公司对逾期贷款的利息按现金基础或成本恢复法进行会计处理，截至当日，逾期贷款的放弃利息分别为14万美元和1.3万美元[85] - 2023年3月31日，公司对贷款的应计利息应收款项分别为510万美元和510万美元[86] - 公司于2023年1月1日采用CECL，根据WARM方法估计预期信贷损失，截至2023年3月31日，贷款的ACL增加了130万美元，达到1210万美元[88] - 2023年3月31日，公司对ACL的变化总结显示，制造房屋类贷款的ACL从387.9万美元增加到548.2万美元，商业地产类贷款的ACL从598万美元增加到581.7万美元，单户家庭房地产类贷款的ACL从7.47万美元增加到56.2万美元[89] - 公司于2023年3月31日，对3.8万美元的贷款进行了个别评估，ACL为9千美元，其中

公司信息披露 - 公司网站提供年度报告、季度报告和当前报告等信息[34] 法律法规监管 - 公司受到联邦储备委员会、美国国会和各州法律法规的监管[216] - Dodd-Frank法案对公司的影响包括对高管薪酬投票和金融机构投资活动的限制[223] - 2018年通过的EGRRCPA修改了部分金融改革规则和法规，对小型存款机构和大型银行的监管框架进行了调整[224] - Basel III协议规定了对CWBC和CWB的最低资本比例要求[228] - CWBC作为银行控股公司受到联邦储备法和FRB监管[231] - CWBC与CWBC之间的交易受到联邦储备法和FRB规定的限制[233] - 银行控股公司必须在直接或间接收购其他银行或银行控股公司的股份时获得联邦储备委员会的批准[235] - 银行控股公司可以拥有从事与银行业密切相关的业务的子公司[237] - 银行控股公司必须根据FRB的风险资本充足性指导维持最低资本水平[240] - 银行控股公司应根据总风险资产和总资产而不考虑风险权重来满足资本充足性指导[241] - 银行控股公司可能需要额外的资本来充分考虑利率风险、信贷集中风险、非传统业务风险或证券交易活动风险[242] 银行资本管理 - 银行应根据其资本水平被分类为“充足资本”、“资本充足”或“资本不足”，并可能受到更严格的限制[250] - 银行在资本水平下降时，监管机构强烈鼓励或要求其实现和维持更高的比率以确保安全和稳健[251] - 银行被禁止向控股人或实体支付股利或管理费，如果支付后银行将“资本不足”[252] - 银行被要求提交由控股公司担保的可接受资本计划，如果被分类为“资本不足”[252] - 银行可能会受到监管机构的强制性执行行动，包括罚款、指令增加资本、签署书面协议等[254] 反洗钱和反恐怖融资 - 银行应遵守反洗钱法律法规，防止资金洗钱和恐怖主义融资[264] - 2020年《反洗钱法》的实施对金融机构的反洗钱和反恐怖融资法律进行了全面修订和增强[267] - 2021年《反洗钱法》扩大了联邦反洗钱法律的适用范围，包括期货、贵金属、古董和加密货币等行业[269] 信息安全 - 2021年11月，联邦银行监管机构发布了一项联合规则，旨在改善涉及美国银行的网络安全事件信息共享[281]

公司资产情况 - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司资产分别为1088278千美元和1157052千美元[6] - 截至2022年9月30日，总资产减少6880万美元至10.9亿美元，2021年12月31日为11.6亿美元[172] 利息和股息收入情况 - 2022年第三季度和2021年同期，总利息和股息收入分别为12654千美元和11835千美元[8] - 2022年前九个月和2021年同期，总利息和股息收入分别为35860千美元和34541千美元[8] - 截至2022年9月30日的三个月，公司利息和股息收入为12,654千美元，较2021年同期增加819千美元；九个月为35,860千美元，较2021年同期增加1,319千美元[178] - 2022年第三季度和前九个月利息收入分别为1270万美元和3590万美元，2021年同期分别为1180万美元和3450万美元[188] 净利息收入情况 - 2022年第三季度和2021年同期，净利息收入分别为11923千美元和10929千美元[8] - 2022年前九个月和2021年同期，净利息收入分别为33669千美元和31657千美元[8] - 2022年第三季度净利息收入增至1190万美元，2021年同期为1090万美元[170] - 截至2022年9月30日的三个月，公司净利息收入为11,923千美元，较2021年同期增加994千美元；九个月为33,669千美元，较2021年同期增加2,012千美元[178] 总非利息收入情况 - 2022年第三季度和2021年同期，总非利息收入分别为872千美元和1040千美元[8] - 2022年前九个月和2021年同期，总非利息收入分别为3214千美元和2809千美元[8] 净收入情况 - 2022年第三季度和2021年同期，净收入分别为3478千美元和3635千美元[8] - 2022年前九个月和2021年同期，净收入分别为10073千美元和10207千美元[8] - 2022年第三季度净收入为350万美元，摊薄后每股收益0.39美元，2021年同期净收入360万美元，摊薄后每股收益0.41美元[170] 基本每股收益情况 - 2022年第三季度和2021年同期，基本每股收益分别为0.40美元和0.42美元[8] - 截至2022年9月30日的三个月，公司基本每股收益为0.40美元，较2021年同期减少0.02美元；九个月为1.16美元，较2021年同期减少0.03美元[178] 净利润情况 - 2022年第三季度净利润为347.8万美元，2021年同期为363.5万美元；2022年前九个月净利润为1007.3万美元，2021年同期为1020.7万美元[10] 其他综合（损失）收入情况 - 2022年第三季度其他综合损失为30.7万美元，2021年同期为1.2万美元；2022年前九个月其他综合损失为84.6万美元，2021年同期其他综合收入为10.3万美元[10] - 2022年前三季度和前九个月，公司其他综合（损失）收入分别为 - 30.7万美元和 - 84.6万美元；2021年同期分别为 - 1.2万美元和10.3万美元[141] 普通股股份情况 - 2022年9月30日普通股股份为875.5万股，2021年9月30日为861.6万股[12][13] 现金流量情况 - 2022年经营活动提供的净现金为1445.6万美元，2021年为1700.8万美元[22] - 2022年投资活动使用的净现金为9259.8万美元，2021年为4063.1万美元[22] - 2022年融资活动使用的净现金为7893.8万美元，2021年提供的净现金为15001.8万美元[22] - 2022年现金及现金等价物期末余额为5129.5万美元，2021年为18693.5万美元[22] - 2022年支付利息220.4万美元，支付所得税394.5万美元；2021年支付利息303.3万美元，支付所得税410.7万美元[22] 公司业务服务情况 - 公司通过子公司社区西部银行提供全方位服务银行，包括445 Pine, LLC [24] 贷款持有待售情况 - 贷款持有待售主要包括美国农业部农场服务局担保的商业农业贷款和小企业管理局贷款，2022年和2021年前九个月及第三季度未产生成本或公允价值拨备费用[30] - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司持有的待售SBA贷款分别约为530万美元和630万美元，USDA贷款分别为1680万美元和1710万美元[81] 贷款相关认定及处理情况 - 贷款逾期超90天或管理层认定无法收回本息时，公司将贷款列入非应计状态并停止确认利息收入[35] - 贷款被认定为减值的条件是基于当前信息，公司很可能无法按合同条款收回本金和/或利息[37] - 不良债务重组贷款是公司因借款人财务困难给予让步的贷款，主要为期限延长[38] - 商业、CRE和SBA 7(a)贷款在认定无法收回时立即核销[50] - 单户房地产、HELOC和制造住房贷款逾期90天评估减值，有不足则核销至公允价值[51] - 消费贷款在逾期120天或五次还款前核销至可收回净值[53] - 当贷款公允价值低于记录投资时，公司为减值贷款设立估值准备金，部分减值贷款会冲减至可实现价值[100] 贷款损失准备金情况 - 公司通过迁移分析、历史损失率和定性因素确定贷款损失准备金金额[39] - 公司每月确定适当的贷款损失准备金，考虑信用集中等多种因素[57] - 2022年贷款损失准备金期末余额为1.1113亿美元，2021年为1.0283亿美元[91][93] - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司未发放贷款的信用损失准备金分别为9.6万美元和9.4万美元[93] - 2022年贷款损失拨备为26.6万美元，2021年为 - 20.7万美元[93] - 2022年第三季度贷款损失拨备为29.8万美元，2021年同期为7000美元[170] - 2022年第三季度和前九个月贷款损失拨备分别为29.8万美元和26.6万美元，2021年同期分别为7000美元和 - 20.7万美元[198][199] 贷款评级情况 - 贷款评级分为基本无风险、名义风险、通过/观察、特别提及、次级、可疑和损失[40][43][44][45][46][47][48] 投资证券情况 - 2022年9月30日，可供出售投资证券摊余成本为5819.2万美元，公允价值为5711.5万美元；持有至到期投资证券摊余成本为259.6万美元，公允价值为245.2万美元；按公允价值计量的投资证券摊余成本为6.6万美元，公允价值为19.8万美元[72] - 2021年12月31日，可供出售投资证券摊余成本为1958.8万美元，公允价值为1971.1万美元；持有至到期投资证券摊余成本为281.5万美元，公允价值为297.4万美元；按公允价值计量的投资证券摊余成本为6.6万美元，公允价值为24.8万美元[74] - 2022年9月30日，可供出售美国政府机构票据加权平均收益率为2.82%，美国政府机构CMO为3.40%，美国国债为1.61%，公司债券为3.74%，总计为2.16%；持有至到期美国政府机构MBS加权平均收益率为3.45%[75] - 2021年12月31日，可供出售美国政府机构票据加权平均收益率为1.16%，美国政府机构CMO为0.60%，公司债券为3.70%，总计为2.20%；持有至到期美国政府机构MBS加权平均收益率为3.06%[75] - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，可供出售证券摊余成本分别为58192千美元和19588千美元，公允价值分别为57115千美元和19711千美元；持有至到期证券摊余成本分别为2596千美元和2815千美元，公允价值分别为2452千美元和2974千美元[77] 证券质押情况 - 2022年9月30日和2021年12月31日，公司分别将账面价值为5120万美元和1320万美元的证券质押给联邦住房贷款银行作为当前和未来预付款的抵押[74] - 2022年9月30日，公司向FHLB质押了5120万美元证券和2.372亿美元贷款，有3640万美元可用于额外借款；2021年12月31日，质押了1320万美元证券和2.866亿美元贷款[135] 会计准则相关情况 - FASB于2016年6月发布的ASU - 2016 - 13标准于2023年1月1日对公司生效，公司正评估其影响[69] - FASB于2020年3月发布的ASU - 2020 - 04标准于2020年3月12日对所有实体生效，预计对公司合并财务报表无重大影响[70] - FASB于2022年3月发布的ASU 2022 - 02标准，公司将于2023年1月1日采用，预计对合并财务报表无重大影响，但会增加所需披露内容[71] 所得税核算情况 - 公司采用资产负债法核算所得税，对递延所得税资产评估可收回性[63] - 公司按季度根据ASC 740对不确定税务状况的指导评估所得税应计项目[65] 每股收益计算方法情况 - 基本每股收益按当期流通在外普通股加权平均数计算，摊薄每股收益包括当期所有摊薄潜在普通股的影响[66] 未实现损失情况 - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，处于未实现损失状态的证券分别有39只和4只[78] - 未实现损失主要是由于市场利率上升，公司认为截至2022年9月30日和2021年12月31日的减值是暂时的，无其他非暂时性减值损失[80] 为他人服务贷款情况 - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，为他人服务的贷款未偿还余额分别为156853千美元和146131千美元[82] 投资贷款组合情况 - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司投资贷款组合中，毛贷款分别为924549千美元和869547千美元，净贷款分别为923598千美元和868675千美元，净投资贷款分别为912485千美元和858271千美元[83] - 2022年9月30日，公司投资贷款组合中，制造住房贷款为309989千美元，商业房地产贷款为544373千美元，商业贷款为54042千美元等[83] - 2021年12月31日，公司投资贷款组合中，制造住房贷款为297363千美元，商业房地产贷款为480801千美元，商业贷款为55287千美元等[83] - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司投资贷款的贷款损失准备分别为11113千美元和10404千美元[83] - 截至2022年9月30日，贷款持有投资总额为9.24549亿美元，其中单独评估减值的贷款为6220万美元，集体评估减值的贷款为9.18329亿美元[95] - 截至2022年9月30日，相关贷款损失准备金总额为1111.3万美元，其中单独评估减值的贷款准备金为194万美元，集体评估减值的贷款准备金为1091.9万美元[95] - 截至2021年12月31日，单独评估减值的贷款为9236万美元，集体评估减值的贷款为8.60311亿美元，贷款持有投资总额为8.69547亿美元[98] - 截至2021年12月31日，相关贷款损失准备金总额为1040.4万美元，其中单独评估减值的贷款准备金为240万美元，集体评估减值的贷款准备金为1016.4万美元[98] - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，总贷款分别为924,549千美元和869,547千美元[104] - 截至2022年9月30日，贷款净额增加5490万美元至9.236亿美元，2021年12月31日为8.687亿美元[172] 非应计和TDR贷款利息损失情况 - 截至2022年9月30日和2021年9月30日，非应计和TDR贷款三个月的利息损失分别为9000美元和35000美元[89] - 截至2022年9月30日和2021年9月30日，非应计和TDR贷款九个月的利息损失分别为32000美元和122000美元[89] 贷款逾期情况 - 2022年各类贷款逾期90天以上且应计的记录投资总额为9.24549亿美元，2021年为8.69547亿美元[89] - 2022年制造住房贷款逾期90天以上且应计的记录投资为30.9989亿美元，2021年为29.7363亿美元[89] - 2022年商业房地产贷款逾期90天以上且应计的记录投资为48.7975亿美元，2021年为43.1062亿美元[89] - 2022年SBA贷款逾期90天以上且应计的记录投资为3468万美元，2021年为2

净收入与每股收益变化 - 2022年第二季度净收入为260万美元，摊薄后每股收益0.30美元，2021年同期分别为360万美元和0.41美元[166] - 2022年Q2净利润为263.5万美元，2021年同期为355.1万美元；2022年上半年净利润为659.5万美元，2021年同期为657.2万美元[177] - 2022年Q2基本每股收益为0.30美元，2021年同期为0.42美元；2022年上半年基本每股收益为0.76美元，2021年同期为0.77美元[177] - 2022年Q2摊薄每股收益为0.30美元，2021年同期为0.41美元；2022年上半年摊薄每股收益为0.74美元，2021年同期为0.76美元[177] 净利息收入变化 - 2022年第二季度净利息收入增至1100万美元，2021年同期为1070万美元[166] - 2022年Q2净利息收入为1101万美元，2021年同期为1068.6万美元；2022年上半年净利息收入为2174.6万美元，2021年同期为2072.8万美元[177] 贷款损失拨备变化 - 2022年第二季度贷款损失拨备为25.2万美元，2021年同期为4.1万美元[167] - 2022年第二季度贷款损失拨备为25.2万美元，2021年第二季度为负拨备4.1万美元[189] - 2022年上半年贷款损失拨备（信贷）为3.2万美元，2021年同期为21.4万美元[190] 净息差变化 - 2022年第二季度净息差为4.01%，2021年同期为4.24%[168] - 2022年Q2净息差为4.01%，2021年同期为4.24%；2022年上半年净息差为3.93%，2021年同期为4.22%[177] - 2022年第二季度和上半年净息差分别降至4.01%和3.93%，2021年同期分别为4.24%和4.22%[188] 回报率变化 - 2022年第二季度平均股本回报率为9.92%，2021年同期为15.18%[169] - 2022年Q2平均资产回报率为0.93%，2021年同期为1.37%；2022年上半年平均资产回报率为1.16%，2021年同期为1.29%[177] - 2022年Q2平均股东权益回报率为9.92%，2021年同期为15.18%；2022年上半年平均股东权益回报率为12.67%，2021年同期为14.35%[177] 资产规模变化 - 截至2022年6月30日，总资产降至11.1亿美元，较2021年12月31日减少5020万美元[170] - 截至2022年6月30日，公司总资产为11.30904亿美元，2021年同期为10.41986亿美元[179] - 2022年6月30日总资产降至11.068亿美元，较2021年12月31日减少5020万美元，主要因现金及现金等价物减少1.061亿美元[205] 存款情况变化 - 截至2022年6月30日，总活期存款降至7.382亿美元，较2021年12月31日减少3290万美元，同期非计息活期存款增至2.367亿美元，增加2680万美元[170] - 截至2022年6月30日，公司总存款降至8.947亿美元，较2021年12月31日的9.501亿美元减少55467000美元，降幅5.8%[226] 净贷款情况变化 - 截至2022年6月30日，净贷款总额增至9.018亿美元，较2021年12月31日增加2010万美元[170] - 2022年6月30日净贷款增至9.018亿美元，较2021年12月31日增加2010万美元，主要因商业房地产贷款和制造住房贷款增加[205] 普通股每股账面价值变化 - 截至2022年6月30日，普通股每股账面价值增至12.25美元，2021年12月31日为11.72美元[171] 净非应计贷款变化 - 截至2022年6月30日，净非应计贷款为37.9万美元，2021年12月31日为56.5万美元[172] - 截至2022年6月30日，净非应计贷款占总贷款组合的比例从2021年12月31日的0.06%降至0.04%[192] - 非应计贷款从2021年12月31日的60万美元降至2022年6月30日的40万美元，减少20万美元，降幅33%[221] 利息收入与支出变化 - 2022年Q2利息收入为1170.6万美元，2021年同期为1165.1万美元；2022年上半年利息收入为2320.6万美元，2021年同期为2270.6万美元[177] - 2022年Q2利息支出为69.6万美元，2021年同期为96.5万美元；2022年上半年利息支出为146万美元，2021年同期为197.8万美元[177] - 2022年第二季度和上半年利息收入分别为1170万美元和2320万美元，2021年同期分别为1170万美元和2270万美元[185] - 2022年第二季度和上半年利息支出分别为70万美元和150万美元，较2021年同期分别减少30万美元和50万美元[186] 生息资产与资金成本变化 - 2022年第二季度和上半年生息资产年化收益率分别为4.26%和4.20%，2021年同期分别为4.63%和4.62%[185] - 2022年第二季度和上半年计息存款成本分别为0.29%和0.31%，2021年同期分别为0.48%和0.49%[186] - 2022年第二季度和上半年借款成本分别为0.87%和0.87%，2021年同期分别为0.84%和0.95%[187] - 2022年第二季度和上半年总资金成本分别为0.28%和0.29%，2021年同期分别为0.41%和0.44%[187] 国债购买情况 - 2022年第二季度购买4000万美元美国国债，部分抵消贷款收益率下降影响[185] 拨备相关比例变化 - 截至2022年6月30日，公司拨备为投资贷款的1.22%，2021年12月31日为1.20%[189] - 截至2022年6月30日，贷款损失准备金与净非应计贷款的比率从2021年12月31日的1841%增至2867%[193] - 截至2022年6月30日，贷款损失准备金与非应计贷款（扣除政府担保部分）的比例为2867%；截至2021年12月31日，该比例为1841%[214] - 截至2022年6月30日，贷款损失准备金与总贷款的比例为1.22%；截至2021年12月31日，该比例为1.20%[214] 逾期贷款与不良贷款变化 - 截至2022年6月30日，逾期贷款总额从2021年12月31日的70万美元增至260万美元[193] - 2021年12月31日至2022年6月30日期间，特别提及、次级或可疑贷款余额减少880万美元，非应计贷款减少20万美元[193] - 截至2022年6月30日，逾期30 - 89天且计收利息的贷款为262.7万美元；截至2021年12月31日，该数值为70.4万美元[214] - 截至2022年6月30日，不良债务重组贷款总额为663.3万美元；截至2021年12月31日，该数值为856.5万美元[214] 其他贷款费用与收益变化 - 2022年第二季度其他贷款费用为37.7万美元，2021年同期为31万美元，增加6.7万美元[195] - 2022年第二季度贷款销售净收益为13.6万美元，2021年同期为13万美元，增加0.6万美元[195] 非利息收入与支出变化 - 2022年上半年总非利息收入为230万美元，2021年同期为180万美元，增加60万美元[196][197] - 2022年第二季度总非利息收入较2021年同期增加20万美元[197] - 2022年第二季度和上半年非利息支出分别增加140万美元和160万美元，主要因薪资福利、租金和专业服务费用增加[198] 其他费用与所得税拨备变化 - 2022年年初至6月30日其他费用为30万美元，低于2021年同期的50万美元，受贷款回收和法律费用收回影响[199] - 2022年第二季度和上半年所得税拨备分别为110万美元和240万美元，低于2021年同期的140万美元和260万美元，有效税率分别为28.7%和27.0% [200] 净递延税资产情况 - 2022年6月30日和2021年12月31日净递延税资产分别为450万美元和440万美元，无估值备抵[201][203] 负债与股东权益变化 - 2022年6月30日总负债降至9.997亿美元，较2021年12月31日减少5600万美元，主要因存款减少5550万美元[206] - 2022年6月30日股东权益增至1.071亿美元，较2021年12月31日增加580万美元，主要因留存收益增加660万美元[207] 贷款结构变化 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，制造住房贷款分别占总贷款的33.5%和33.3%，商业房地产贷款分别占56.6%和53.8% [212] 资产质量衡量指标 - 公司通过非应计贷款占总贷款的百分比和净冲销占平均贷款的百分比衡量资产质量[213] 减值贷款变化 - 截至2022年6月30日，减值贷款净额为654.3万美元；截至2021年12月31日，该数值为899.6万美元，2022年第二季度减值贷款减少250万美元[218] 贷款损失准备金余额变化 - 截至2022年6月30日，贷款损失准备金期末余额为1086.6万美元；截至2021年6月30日，该数值为1024万美元[222] 证券账面价值变化 - 截至2022年6月30日，美国国债证券账面价值为3973.9万美元；截至2021年12月31日无此项[223] - 截至2022年6月30日，美国政府机构债券账面价值为503万美元；截至2021年12月31日，该数值为550.8万美元[223] 止赎获得资产情况 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，止赎获得的其他资产期末余额均为2250000美元[225] FHLB相关情况 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，公司FHLB固定利率预付款总额均为9000万美元[232] - 截至2022年6月30日，CWB向FHLB质押了价值5160万美元的证券和2.607亿美元的贷款，有4030万美元可用于额外借款[232] FRB质押贷款情况 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，CWB向FRB质押的贷款分别为2.631亿美元和2.595亿美元，借款能力分别为9990万美元和1.19亿美元[233] 联邦基金购买额度情况 - 公司在代理银行的联邦基金购买额度总借款能力为2000万美元，截至2022年6月30日和2021年12月31日无未偿还金额[234] 流动性比率变化 - 公司的流动性比率在2022年6月30日和2021年12月31日分别为16.5%和21.7%[235] 股息支付情况 - 2022年第二季度和上半年，CWBC分别宣布并支付了70万美元和130万美元的股息[236] 合同义务情况 - 公司的合同义务（不包括利息）在1年内到期的为35884000美元，1年以上到期的为2.16995亿美元，总计2.52879亿美元[239] 信贷承诺情况 - 截至2022年6月30日，公司的信贷承诺总额为1.00608亿美元，其中1年内到期的为42354000美元，1年以上到期的为58254000美元[241] 资本比率情况 - 截至2022年6月30日，公司实际总资本与风险加权资产比率为12.23%，一级资本与风险加权资产比率为11.07%，普通股一级资本与风险加权资产比率为11.07%，杠杆率为9.30%[245] - 截至2021年12月31日，公司实际总资本与风险加权资产比率为12.19%，一级资本与风险加权资产比率为11.02%，普通股一级资本与风险加权资产比率为11.02%，杠杆率为8.56%[245] 资本充足要求情况 - 截至2022年6月30日，资本充足的总资本与风险加权资产最低要求为10.00%，一级资本与风险加权资产最低要求为8.00%，普通股一级资本与风险加权资产最低要求为6.50%[245] - 截至2021

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司总资产分别为11.36603亿美元和11.57052亿美元[8] - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司总利息收入分别为1.15亿美元和1.1055亿美元[12] - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司净利息收入分别为1.0736亿美元和1.0042亿美元[12] - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司非利息收入分别为129.1万美元和89.7万美元[12] - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司非利息支出分别为697.1万美元和686万美元[12] - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司税前收入分别为534万美元和425.2万美元[12] - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司净利润分别为396万美元和302.1万美元[12] - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司基本每股收益分别为0.46美元和0.36美元[12] - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司摊薄每股收益分别为0.45美元和0.35美元[12] - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司普通股每股股息分别为0.07美元和0.06美元[12] - 截至2022年3月31日的三个月，公司净利润为3960000美元，2021年同期为3021000美元[20] - 2022年第一季度，公司经营活动提供的净现金为5841000美元，2021年同期为6264000美元[20] - 2022年第一季度，公司投资活动提供的净现金为3693000美元，2021年同期使用的净现金为31145000美元[20] - 2022年第一季度，公司融资活动使用的净现金为24721000美元，2021年同期提供的净现金为38076000美元[20] - 截至2022年3月31日，公司现金及现金等价物为193188000美元，较期初的208375000美元减少15187000美元；2021年同期期末为73735000美元，较期初的60540000美元增加13195000美元[20] - 2022年第一季度，公司支付利息786000美元，2021年同期为1016000美元[20] - 截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司账面价值分别为1260万美元和1320万美元的证券已质押给联邦住房贷款银行（FHLB）[71] - 2022年和2021年第一季度，公司支付的普通股股息分别为60万美元和50万美元[147] - 2022年3月31日，公司总资本与风险加权资产比率为12.49%，一级资本与风险加权资产比率为11.32%，普通股一级资本与风险加权资产比率为11.32%，杠杆率/一级资本与平均资产比率为8.88%；2021年12月31日，对应比率分别为12.19%、11.02%、11.02%、8.56%[152] - 2022年和2021年第一季度，Topic 606范围内的非利息收入分别为18.8万美元和15.6万美元，范围外分别为110.3万美元和74.1万美元，总计分别为129.1万美元和89.7万美元[158] - 2022年3月31日和2021年12月31日，使用权资产余额分别为490万美元和510万美元，租赁负债余额分别为490万美元和510万美元[160] - 2022年第一季度净收入为400万美元，摊薄后每股收益0.45美元，2021年第一季度分别为300万美元和0.35美元[173] - 2022年第一季度净利息收入增至1070万美元，2021年第一季度为1000万美元[173] - 2022年第一季度贷款损失拨备为负28.4万美元，2021年第一季度为负17.3万美元[173] - 2022年第一季度净息差为3.86%，2021年第一季度为4.19%[173] - 2022年第一季度平均资产回报率为1.39%，2021年第一季度为1.22%[173] - 2022年第一季度平均股本回报率为15.52%，2021年第一季度为13.48%[173] - 非计息活期存款在本季度增加1620万美元，至2022年3月31日达到2.261亿美元，2021年12月31日为2.099亿美元[173] - 2022年3月31日普通股每股账面价值增至12.07美元，2021年12月31日为11.72美元[173] - 2022年3月31日净非应计贷款为53.6万美元，2021年12月31日为56.5万美元[173] - 银行一级杠杆率在2022年3月31日为8.88%，2021年12月31日为8.56%[173] - 2022年第一季度净利润为396万美元，较2021年同期的302.1万美元增加93.9万美元[176] - 2022年第一季度基本每股收益为0.46美元，摊薄后每股收益为0.45美元，较2021年同期分别增加0.1美元[176] - 2022年第一季度净利息收入为1073.6万美元，较2021年同期的1004.2万美元增加69.4万美元；净利息收益率为3.86%，低于2021年同期的4.19%[176][178][182] - 2022年第一季度利息收入为1150万美元，较2021年同期的1105.5万美元增加44.5万美元，增幅4%；利息支出为76.4万美元，较2021年同期的101.3万美元减少24.9万美元，降幅25%[176][182] - 2022年第一季度生息资产平均余额为11.27亿美元，较2021年同期的9.73亿美元增加1.54亿美元，增幅16%[178][183] - 2022年第一季度计息负债平均余额为8088.3万美元，较2021年同期的7084.8万美元增加1004万美元，增幅14%[178][184] - 2022年第一季度贷款损失拨备为负28.4万美元，2021年同期为负17.3万美元；净回收分别为42.7万美元和21.2万美元[185] - 截至2022年3月31日，净非应计贷款占总贷款组合的比例维持在0.06%[186] - 截至2022年3月31日，贷款损失准备与净非应计贷款的比例从2021年12月31日的1841.4%增至1967.7%[188] - 截至2022年3月31日，逾期贷款总额从2021年12月31日的70万美元增至200万美元[188] - 2022年第一季度非利息收入增至130万美元，2021年同期为90万美元，增长39.4万美元[189] - 2022年第一季度非利息支出增至700万美元，2021年同期为690万美元，增长11.1万美元[190] - 2022年第一季度所得税拨备为140万美元，2021年同期为120万美元，有效税率从29.0%降至25.8%[191] - 2022年3月31日和2021年12月31日净递延税资产分别为430万美元和440万美元[193] - 2022年3月31日和2021年12月31日递延税资产均无估值备抵[196] - 2022年3月31日和2021年12月31日无不确定的税务状况[197] - 2022年3月31日总资产降至11亿美元，较2021年12月31日减少2040万美元[198] - 2022年3月31日总负债降至10亿美元，较2021年12月31日减少2390万美元[199] - 2022年3月31日股东权益增至1.048亿美元，较2021年12月31日增加35万美元[200] - 2022年3月31日普通股每股账面价值为12.07美元，2021年12月31日为11.72美元[200] 公司证券业务数据关键指标变化 - 2022年3月31日，公司与伦敦银行同业拆借利率（LIBOR）挂钩的证券为460万美元，贷款为220万美元[67] - 2022年3月31日，可供出售证券的摊销成本为1904.5万美元，公允价值为1881.5万美元[69] - 2022年3月31日，持有至到期证券的摊销成本为277.1万美元，公允价值为281.3万美元[69] - 2022年3月31日，按公允价值计量的证券（Farmer Mac A类股票）的摊销成本为6.6万美元，公允价值为21.9万美元[69] - 2021年12月31日，可供出售证券的摊销成本为1958.8万美元，公允价值为1971.1万美元[70] - 2021年12月31日，持有至到期证券的摊销成本为281.5万美元，公允价值为297.4万美元[71] - 2021年12月31日，按公允价值计量的证券（Farmer Mac A类股票）的摊销成本为6.6万美元，公允价值为24.8万美元[71] - 2022年3月31日，可供出售证券总额加权平均收益率为2.3%，持有至到期证券加权平均收益率为3.0%[73] - 2021年12月31日，可供出售证券总额加权平均收益率为2.2%，持有至到期证券加权平均收益率为3.1%[73] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，可供出售证券摊余成本分别为19045千美元和19588千美元，公允价值分别为18815千美元和19711千美元[74] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，持有至到期证券摊余成本分别为2771千美元和2815千美元，公允价值分别为2813千美元和2974千美元[74] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，按公允价值计量的证券摊余成本均为66千美元，公允价值分别为219千美元和248千美元[74] - 截至2022年3月31日，可供出售证券未实现总损失为303千美元，公允价值为10054千美元；持有至到期证券未实现总损失为18千美元，公允价值为874千美元[75] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，处于未实现损失状态的证券分别有17只和4只[77] - 未实现损失主要由于市场利率上升，公司认为截至2022年3月31日和2021年12月31日的减值是暂时的[78] 公司贷款业务数据关键指标变化 - 公司贷款持有待售主要包括商业农业和小企业管理局贷款，2022年和2021年第一季度均未产生成本与公允价值孰低的准备金[27] - 公司贷款按本金余额确认，未实现收入包括递延贷款发起费用减去贷款发起成本，按实际利率法在贷款期限内摊销至利息收入[29] - 当贷款逾期超过90天或管理层认为不太可能收回本金和利息时，公司将贷款置于非应计状态，停止确认利息收入[32] - 不良债务重组贷款让步主要为期限延长，本金减免很少[35] - 公司按详细系统分析确定贷款损失准备金金额，基于迁移分析、历史损失率和定性因素[36] - 商业、CRE和SBA贷款在部分或全部贷款余额被视为无法收回时核销；单户房地产等90天逾期评估减值；消费贷款120天或5期逾期前核销至可收回净值[47][48][50] - 不同贷款组合的贷款损失准备金计算方法不同，非受损贷款用迁移分析结合风险评级，受损贷款根据个别特征确定[51] - 公司每月确定适当的贷款损失准备金，考虑信用集中度等多种因素[54] - 公司业务中有表外金融工具，包括信贷承诺和备用信用证，评估客户信用并考虑潜在损失[56] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司持有的待售SBA贷款约为630万美元[79] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司为他人服务的SBA贷款本金余额分别为250万美元和270万美元[79] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司持有的待售USDA贷款分别为1790万美元和1710万美元[81] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司为他人服务的USDA贷款本金余额均为70万美元[81] - 截至2022年3月31日，公司投资贷款组合总额为86.6778亿美元，较2021年12月31日的86.9547亿美元略有下降[83] - 2022年3月31日，制造住房贷款为2.99969亿美元，商业房地产贷款为4.92181亿美元，商业贷款为5260.3万美元，SBA贷款为962.3万美元，HELOC贷款为347.5万美元，单户房地产贷款为889.6万美元，消费者贷款为31万美元[83] - 2022年第一季度，贷款损失准备金期初余额为1.0404亿美元，期末余额为1.0547亿美元，净回收额为427万美元，拨备（信贷）为 - 284万美元[86] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司

金融监管法规 - 多德 - 弗兰克法案将存款保险基金储备率提高到1.35%，银行等存款保险金额永久提高至每位合格储户25万美元，禁止资产超10亿美元的存款机构及其控股公司向高管支付高额薪酬，扩大美联储法案第23A条适用范围，扩大跨州分行权利，禁止银行实体进行某些自营交易[277] - 2018年经济增长、监管放松和消费者保护法案将合格控股公司可拥有的最大资产额从10亿美元提高到30亿美元，指示联邦银行监管机构为资产少于100亿美元的金融机构及其控股公司设定8 - 10%的社区银行杠杆率[278][279] - 巴塞尔协议III规定CET1与风险加权资产最低比率为4.5%，一级资本与风险加权资产最低比率为6.0%，总资本与风险加权资产最低比率为8.0%，一级资本与平均合并资产杠杆率为4%，资本保护缓冲要求额外保持2.5%的CET1 [284] - 巴塞尔协议III规定若某类递延税资产或对非合并金融实体的重大投资超过CET1的10%，或所有此类项目合计超过CET1的15%，需从CET1中扣除[285] - 巴塞尔协议III将风险权重类别从之前的四类（0%、20%、50%和100%）扩展到更多且对风险更敏感的类别，美国政府和机构证券为0%，某些股权敞口高达600% [286] - CWB向单个关联方的贷款、投资等活动限制为CWB资本的10%，对所有关联方的此类活动限制为CWB资本的20% [289] - 根据银行控股公司法，银行控股公司直接或间接收购另一家银行或银行控股公司超过5%有表决权股份需获得美联储批准[291] - 美联储批准州际收购时，需考虑目标银行所在州限制收购银行控股公司及其保险存款机构可持有存款总额的法律，以及目标银行需存续至少五年的法律[293] - 公司受美联储、货币监理署、联邦存款保险公司和证券交易委员会等监管，需遵守相关法规和政策要求[270] - 多德 - 弗兰克法案要求FDIC将存款保险基金储备比率从1.15%提高到1.35%，该比率于2018年9月30日提前达到1.36%[319] - CWBC支付股息需满足资产（不含商誉和其他无形资产）是负债（不含递延税项、递延收入和其他递延信贷）的1.25倍，且流动资产至少等于流动负债[300] - CWB作为国家银行，股息不得超过未分配利润，若超过当年至今留存净收入与前两年留存净收入总和，需OCC和三分之二股东批准[316] - 资本良好的银行不受经纪存款限制，资本充足银行需FDIC豁免并受限，资本不足银行一般不允许接受、续期或展期经纪存款，截至2021年12月31日，CWB被视为“资本良好”[317] - FDIC根据资本水平和“骆驼评级法”将银行分为四个风险类别来设定季度保险费评估[318] - 若CWB未能维持和实施适当的OFAC计划或遵守相关法律法规，可能面临严重法律和声誉后果[323] - 《银行保密法》和《美国爱国者法案》要求CWB采取措施防止洗钱和恐怖主义融资，包括建立政策程序、监测报告能力等[324] - 2021年1月1日生效的《反洗钱法》对反洗钱和反恐法律进行全面修订和完善，影响待相关法规实施后明确[326] - 2021年6月30日，FinCEN发布政府反洗钱和反恐融资优先事项，包括腐败、网络犯罪等八项[327] - 2021年9月24日，FinCEN提议将古董交易商纳入“金融机构”定义[328] - 《反洗钱法》规定新刑事处罚，涉及超100万美元高级外国政治人物货币交易等情况；授权财政部支付举报人奖励，最高可达罚款或没收金额的30%，最低5万美元，上限15万美元或罚款没收金额的25% [331] - 《企业透明度法》要求“报告公司”向FinCEN建立的数据库报告“受益所有人”信息，受益所有人指直接或间接控制实体或拥有25%及以上所有权权益的个人[333][334] - 2022年1月25日，FinCEN发布试点项目法规，允许金融机构与海外分支机构等共享可疑活动信息[335] - CWB最近监管检查中社区再投资法案评级为“杰出”[339] - 2021年11月，联邦银行监管机构发布联合规则，要求银行组织在重大计算机安全事件发生后36小时内通知主要联邦监管机构，合规日期为2022年5月1日[342] - 自2020年3月26日起，美联储将所有存款级别的准备金率降至0%[401] 公司上市与合规 - 公司普通股在纳斯达克资本市场上市，股票代码为“CWBC”，需遵守纳斯达克上市公司标准及多项联邦和州法律法规[275] 资本比率相关 - 2021年12月31日，CWB和CWBC（合并基础）的总风险资本比率分别为12.19%和12.62%，一级风险资本比率分别为11.02%和11.46%，普通股一级资本比率均为11.02%和11.46%，一级杠杆资本比率分别为8.56%和8.90%[309] - 银行被分为“资本充足”“资本良好”“资本不足”“严重资本不足”和“临界资本不足”五类，各类别对应不同资本比率标准[309] 利率风险与管理 - 公司主要市场风险是利率风险，通过资产负债管理活动管理利率风险敞口，目前未使用衍生品工具[350][351] - 公司使用模拟模型结合多种信息和假设预测利率变动对净利息收入和经济价值的影响[352] - 截至2021年12月31日，联邦基金目标利率为0.00% - 0.25%，最优惠利率为3.25%[353] - 2021年12月31日，利率上升100个基点时，利息收入为4837.8万美元，利息支出为659.1万美元，净利息收入为4178.7万美元，变化率为0.7%[353] - 2020年12月31日，利率上升100个基点时，利息收入为4633万美元，利息支出为695.1万美元，净利息收入为3937.9万美元，变化率为 - 3.7%[353] - 2021年12月31日，资产基础值为11.7652亿美元，利率上升100个基点时为11.53486亿美元，净现值为1635.36万美元，变化率为3.7%[356] - 2020年12月31日，资产基础值为9.8902亿美元，利率上升100个基点时为9.67417亿美元，净现值为1003.1万美元，变化率为 - 0.6%[358] 审计相关 - 审计机构认为公司财务报表在所有重大方面公允反映了财务状况、经营成果和现金流量[362] - 截至2021年12月31日，公司贷款损失准备金为1040万美元，其中特定准备金为20万美元，一般准备金为1020万美元[367] - 审计机构将应用于贷款损失准备金一般准备金的定性因素确定为关键审计事项[369] - 审计机构自2015年起担任公司审计师[372] - 公司合并财务报表及补充数据从第52页开始[360] 财务数据关键指标变化 - 2021年总资产为1157052千美元，2020年为975435千美元，同比增长18.62%[377] - 2021年总负债为1055677千美元，2020年为886428千美元，同比增长19.1%[377] - 2021年股东权益为101375千美元，2020年为89007千美元，同比增长13.9%[377] - 2021年总利息收入为46078千美元，2020年为43854千美元，同比增长5.07%[379] - 2021年总利息支出为3704千美元，2020年为7265千美元，同比下降49.02%[379] - 2021年净利息收入为42374千美元，2020年为36589千美元，同比增长15.81%[379] - 2021年非利息收入为3753千美元，2020年为3912千美元，同比下降3.96%[379] - 2021年非利息支出为27995千美元，2020年为27523千美元，同比增长1.71%[379] - 2021年净利润为13101千美元，2020年为8245千美元，同比增长58.89%[379] - 2021年综合收入为13158千美元，2020年为8358千美元，同比增长57.43%[382] - 2018 - 2021年各年末普通股数量分别为8,533、8,472、8,473、8,650[387] - 2018 - 2021年净利润分别为7,963、8,245、13,101千美元[387][392] - 2019 - 2021年经营活动提供的净现金分别为13,937、15,843、22,220千美元[392] - 2019 - 2021年投资活动使用的净现金分别为10,538、91,567、42,223千美元[392] - 2019 - 2021年融资活动提供的净现金分别为22,347、53,603、167,838千美元[392] - 2019 - 2021年末现金及现金等价物分别为82,661、60,540、208,375千美元[392] - 2019 - 2021年支付利息分别为11,675、8,050、3,880千美元[392] - 2019 - 2021年支付所得税分别为2,526、2,350、5,802千美元[392] - 2018 - 2021年末股东权益总额分别为76,151、81,978、89,007、101,375千美元[387] 业务部门情况 - 截至2021、2020和2019年12月31日，公司只有一个可报告业务部门[399] 服务资产数据 - 2021年和2020年按公允价值计量的SBA服务资产分别为4.4万美元和4.3万美元[411] - 2021年和2020年按摊销法计量的SBA服务资产分别为0和2.7万美元[411] - 2021年和2020年按摊销法计量的Farmer Mac服务资产分别为160万美元和140万美元[413] 贷款业务相关 - 截至2021年12月31日，因COVID - 19延期贷款的未偿还余额为0[424] - 2015年公司停止发放用于出售的单户住宅贷款[415] - 2021年、2020年和2019年公司未产生成本与公允价值孰低的拨备[415] - 公司子银行是FHLB系统成员，持有FHLB和FRB股票，2021年和2020年无减值[409] - 贷款逾期超过90天或管理层认为不太可能收回本息时，一般会将贷款置于非应计状态[420] - 当贷款被认定为受损时，抵押依赖型贷款按抵押物公允价值减出售成本计量减值，其他贷款按未来现金流现值或市场价格计量减值[422] - 公司维持贷款损失准备金（ALL）以吸收现有贷款已知和潜在可能损失，2019年扩展了ALL方法的时间范围[425] - 实质无风险类贷款抵押物与借款本金比例为115%[427] - 商业、CRE和SBA贷款中，无担保且逾期超过90天的贷款全额冲销[435] - 单户房地产、HELOC和制造住房贷款中，本金或利息逾期90天的评估减值[437] - 消费贷款（不包括房地产抵押、HELOC和储蓄担保贷款）在逾期120天或五次还款前冲销或冲减至可收回净值[438] 资产折旧与租赁 - 建筑物及改良物预计使用寿命为31.5年，家具和设备为5 - 10年，电子设备和软件为3 - 5年[448] - 公司对初始期限12个月或更短的租赁采用短期租赁计量和确认豁免[450] - 公司选择实用权宜方法，不将非租赁组件与相关租赁组件分开核算[451] 其他资产与核算 - 止赎房地产和其他收回资产按止赎时公允价值减去估计销售成本记录[453] - 公司采用资产和负债法核算所得税，确认递延所得税资产或负债[454] - 银行拥有的人寿保险在2021年12月31日和2020年12月31日的现金退保价值分别为980万美元和960万美元[457] - 公司按一致方法评估递延所得税资产的可收回性，若确定部分或全部可能无法实现，需建立估值备抵并计入收入费用[455] - 公司遵循ASC 740规定，按季度评估所得税应计项目[456] 公允价值计量 - FASB ASC 820建立了公允价值计量的三级估值层次结构[458] - 确定公允价值时，Level 3分类的工具所需判断程度最大[460] - FASB ASC 825要求披露金融工具的公允价值信息[462] - 公司财务报表中金融工具的估计公允价值不一定反映销售交易金额，后续可能与期末报告金额不同[463] - 附注16中公允价值计量信息不能解释为公司整体公允价值估计[464] - 合并资产负债表中现金及现金等价物的账面价值接近其公允价值[465] - 合并资产负债表中货币市场投资的账面价值接近其公允价值[466]