财报发布相关 - 2024年11月12日ENGlobal Corporation发布2024年第三季度财报[2] - 财报以新闻稿形式发布并作为附件99.1[2] 财报未提及内容 - 未明确提及用户数据[无对应引用] - 未明确提及未来展望和业绩指引[无对应引用] - 未明确提及新产品和新技术研发[无对应引用] - 未明确提及市场扩张和并购[无对应引用] - 未明确提及其他新策略[无对应引用] - 未明确提及业绩总结中的具体数据[无对应引用]

财务状况 - 公司2021年第四季度营收为1.38亿美元，同比增长18%。[1] - 公司2021年全年营收为5.04亿美元，同比增长25%。[1] - 公司2021年第四季度毛利率为78.5%，同比提高1.5个百分点。[1] - 公司2021年全年毛利率为77.9%，同比提高1.1个百分点。[1] 业务发展 - 公司在2021年第四季度新增了超过1,000家付费客户，总付费客户数达到约17,000家。[1] - 公司在2021年全年新增了超过4,000家付费客户。[1] - 公司在2021年第四季度新增了超过100家大型企业客户，总大型企业客户数达到约1,050家。[1] - 公司在2021年全年新增了超过300家大型企业客户。[1] 未来展望 - 公司预计2022年全年营收将达到5.8亿美元至6.0亿美元，同比增长15%至19%。[1] - 公司预计2022年全年非GAAP毛利率将在77%至79%之间。[1] - 公司将继续专注于产品创新和客户服务,以推动未来增长。[1]

业绩发布 - [2024年5月9日，ENGlobal Corporation发布新闻稿，报告2024年第一季度业绩][2] 公司上市信息 - [公司普通股面值0.001美元，交易代码为ENG，在纳斯达克股票市场有限责任公司上市][1] 公司地址与联系信息 - [公司主要行政办公室地址为得克萨斯州休斯顿市凯蒂高速公路11740号能源大厦III 11层，邮编77079，联系电话281 - 878 - 1000][1]

公司概况 - 公司从未宣布或支付现金股利，未来也不打算在可预见的未来支付现金股利[46] - 公司是能源行业创新项目解决方案的领先提供商，通过结合垂直一体化的工程和专业项目执行服务与自动化和系统集成专业知识以及制造能力，向客户提供解决方案[47] 项目情况 - 公司在2023年的项目范围从1千美元到1420万美元不等，平均项目规模为50.9万美元，平均每个项目收入为17.4万美元[50] 财务状况 - 公司在2023年的营业收入为39,036千美元，营业成本为39,402千美元，导致毛亏损为366千美元[75] - 公司在2023年的净亏损为15,153千美元，基本和稀释每股亏损分别为3.03美元和4.16美元[76] - 公司在2023年的财务报表显示，经营活动使用净现金约为4.8百万美元，主要是由于用于资助经营亏损的现金，应付薪酬和福利增加，以及其他流动负债增加[57] - 公司在2023年的财务报表显示，融资活动为公司提供了2.1百万美元的现金，主要是由于根据RDO购买协议发行普通股所收到的款项净额和在2023年第二季度签订的信贷协议[58] - 公司在2023年的财务报表显示，应付薪酬和福利增加了0.6百万美元，其他流动负债增加了0.3百万美元，部分抵消了贸易应付款增加的2.6百万美元[58] 股权及融资 - 公司在2023年进行了一次一比八的股票合并，对总股东权益没有净影响，每股股票的面值仍为0.001美元[79] - 公司在2023年通过向机构投资者出售股票筹集了约340万美元的净收益，用于营运资金和一般企业用途[79] 资产负债情况 - 公司在2023年的债务总额为1,047千美元，较2022年的1,661千美元有所下降[96] - 公司在2023年的租赁支出总额为4,999千美元，较2022年的2,957千美元有所增加[101] - 公司在2023年的租赁权利资产总额为5,874千美元，较2022年的8,833千美元有所下降[101] - 公司在2023年的租赁负债总额为8,298千美元，较2022年的9,066千美元有所下降[101] 其他 - 我们的合并财务报表包括我们的账户和全资子公司的账户[82] - 我们的现金及现金等价物包括所有手头现金、活期存款和原始期限不超过三个月的投资[82]

财报发布信息 - [2024年3月28日，ENGlobal Corporation发布新闻稿，报告2023年第四季度和财年业绩][2] 公司上市信息 - [公司普通股面值0.001美元，交易代码为ENG，在纳斯达克股票市场有限责任公司上市][1] 公司联系方式 - [公司主要行政办公室地址为得克萨斯州休斯顿市凯蒂高速公路11740号能源大厦III 11楼，邮编77079，联系电话281 - 878 - 1000][1]

财务表现 - 2023年第三季度，ENGlobal公司营业收入为9450千美元，较上年同期13056千美元下降27.6%[3] - ENGlobal公司净亏损为721千美元，较上年同期2335千美元减少69.1%[3] - ENGlobal公司现金流量表显示，经营活动现金流净额为-3830千美元，较上年同期8482千美元改善[5] - ENGlobal公司股东权益总额为2105千美元，较上年同期21297千美元下降90.1%[6] - 2023年第三季度固定价格收入为7,079千美元，同比下降29.6%[11] - 2023年第三季度计时材料收入为2,371千美元，同比下降21.5%[11] - 2023年9个月固定价格收入为23,596千美元，同比下降2.3%[11] - 合同资产中的未开票金额为4,716千美元[11] - 未完成合同上的成本为26,942千美元，同比下降54.6%[11] - 2023年9月份债务总额为1,018千美元[11] - 公司在2023年第三季度录得净亏损7,488美元[19] - 公司在2023年第三季度的有效所得税率为-3.2%[19] - 公司在2023年第三季度的租赁支出总额为788,000美元[21] - 公司在2023年第三季度的租赁资产总额为7,885,000美元[21] - 公司在2023年第三季度的租赁负债总额为8,357,000美元[21] - 公司在2023年第三季度的员工留任税收抵免为1.7百万美元[22] - 公司在2023年第三季度的股东权益为30百万美元[23] - 公司在2023年第三季度的未偿信贷额为1百万美元[24] - 公司在2023年第三季度的现金流为负数，需要额外融资以维持运营[25] - 公司计划通过股权或债务融资筹集资金，但无法保证融资将以可接受的条件或根本不可用[26] - 公司计划通过各种潜在来源筹集资金，如股权或债务融资；然而，我们无法保证这种融资将以可接受的条件或根本不可用[33] - 2023年9月30日，公司总收入为32,381千美元，较2022年同期增加604千美元，增长1.9%[37] - 2023年9月30日，公司净亏损为11,389千美元，较2022年同期增加3,901千美元，增长52.1%[37] - 2023年9月30日，公司毛利率为-1.1%，较2022年同期下降5.3%[38] - 2023年9月30日，公司SG&A支出为10,850千美元，较2022年同期增加2,197千美元，增长25.4%[38] - 2023年9月30日，公司其他收入净额为52千美元[37] - 2023年9月30日，公司利息支出为158千美元，较2022年同期减少8千美元[38] - 2023年9月30日，公司税费为66千美元，较2022年同期增加23千美元[38] - 2023年9月30日，公司现金余额为1.5百万美元，较2022年12月31日减少2百万美元[39] - 截至2023年9月30日，公司的经营和融资租赁未来现金支付金额为373千美元，2024年为1992千美元，2025年为1659千美元，2026年为1152千美元，2027年及以后为4182千美元[42] 公司运营 - ENGlobal公司的收入主要来自工程、采购和施工管理服务，以及设计和组装的系统销售[7] - 公司通常在进行服务时逐步确认收入，因为持续向客户转移控制权[8] - ENGlobal公司在固定价格合同下通常接受进度付款，超过应收账款的确认收入被记录为合同资产[9] - 公司于2023年6月15日全额偿还了循环信贷设施下的所有债务[12] - 公司于2023年6月15日与Alliance 2000, Ltd.签订了信贷协议，提供了1,250,000美元的贷款[13] - 2023年9月30日，公司通过优先协议已经通过了0.0百万美元的未结算应收账款[16] - 公司在2023年第三季度的未完成合同上的成本为26,942千美元，同比下降54.6%[11] 资金筹集与投资 - 公司通过ATM协议向Lake Street Capital Markets, LLC提供股票，最高可达3000万美元[40] - 公司通过RDO购买协议向机构投资者出售397.1万股普通股，募集资金约340万美元[41] - 2023年9月，公司的投资活动使用了30万美元现金，主要用于购买固定资产和设备[42] - 2023年9月，公司的融资活动提供了210万美元现金，主要是由于从RDO Purchase Agreement下发行普通股所得的收入，减去发行成本，以及2023年第二季度签订的信贷协议，部分抵消了用于融资租赁和循环信贷设施支付的现金[42] 公司发展战略 - 公司与董事会继续审查战略交易，可能包括战略收购、合并、反向合并、公开股份发行或回购，或购买或出售特定资产，以及其他旨在增加股东价值的潜在行动[26,32] - 公司使用Black-Scholes模型衡量其购买公司普通股认股权证的公允价值，采用了几个输入，包括基础股价、行权价、无风险利率、预期波动率和到期时间[29] - 2023年第三季度，公司营收为2.5亿美元，同比增长15%[53] - 公司用户数量达到2000万，较去年同期增长10%[53] - 公司预计未来一年将投资1亿美元用于新产品研发和市场扩张[53]

项目情况 - [2022年公司共开展242个项目，项目规模从1000美元到2870万美元不等，平均规模为67.7万美元，每个项目平均收入为16.8万美元][51] 收入情况 - [2022年公司收入为4020万美元，较2021年增加380万美元，增幅10.4%；商业部门收入为3210万美元，较2021年增加410万美元，增幅14.6%；政府服务部门收入为810万美元，较2021年减少30万美元，降幅3.9%][53] - [2022年经营收入为4.0189亿美元，2021年为3.641亿美元，净亏损为1.8514亿美元，2021年为5685万美元][73] - [2022年总营收为4.0189亿美元，2021年为3.641亿美元，同比增长10.4%][89] - [2022年运营收入为4.0189亿美元，2021年为3.641亿美元，2022年运营亏损为1832.7万美元，2021年为1347.6万美元][108] - [2022年两名客户分别占公司综合营业收入的17.3%和12.8%，2021年分别为30.5%和22.6%][79] 利润情况 - [2022年公司毛亏损为420万美元，较2021年增加360万美元，增幅555.1%；商业部门毛亏损为590万美元，较2021年增加430万美元，增幅275.7%；政府服务部门毛利润为170万美元，较2021年增加80万美元，增幅81.3%][54] - [2022年公司净亏损为1851.4万美元，较2021年增加1282.9万美元，增幅225.7%，主要因毛亏损增加及2021年有员工留用信贷和PPP贷款豁免][53][56] - [2022年基本和摊薄后每股普通股亏损为0.52美元，2021年为0.18美元][73] 费用情况 - [2022年公司SG&A费用为1411.5万美元，较2021年增加130万美元，增幅10.0%，主要因租金、软件、坏账和差旅费增加，部分被法律和招聘费用减少抵消][53][55] - [2022年折旧和摊销为93.3万美元，2021年为56.1万美元，无形资产减值为250.3万美元，2021年无此项][74] - [2022年总租赁费用为295.7万美元，较2021年的235.2万美元有所增加][101] - [2022年公司401(k)计划匹配供款为20万美元，2021年无匹配供款][102] - [2022年非现金股票薪酬费用为20万美元，2021年为30万美元][103] - [2022年所得税费用为3.9万美元，2021年为6万美元][105] 现金流情况 - [截至2022年12月31日，公司现金从2021年的1920万美元降至350万美元，运营活动净现金使用约1450万美元，主要用于弥补运营亏损；营运资金从2021年的2620万美元降至710万美元][57] - [2022年经营活动净现金使用约1450万美元，主要因经营亏损1850万美元等；2021年经营活动净现金使用约1370万美元，主要因经营亏损570万美元等][58] - [2022年投资活动使用现金150万美元，主要与Calvert收购等有关；2021年投资活动使用现金20万美元，主要与购买硬件和设备有关][58] - [2022年融资活动提供现金30万美元，源于循环信贷融资借款；2021年融资活动提供现金1940万美元，源于普通股销售净收益][59] - [2022年经营活动净现金使用量为1453.6万美元，2021年为1366.4万美元，投资活动净现金使用量为150.6万美元，2021年为24万美元][74] 债务情况 - [截至2022年12月31日，循环信贷额度下信贷限额为180万美元，未偿还借款为170万美元；2023年3月27日修改协议后，信贷限额降至90万美元，未偿还借款降至90万美元][57] - [截至2022年12月31日，公司在循环信贷融资、经营租赁等方面有未来现金支付义务，总金额按财政周期划分，2023 - 2027年及以后分别为424.6万、154.6万、132.8万、107.7万和412.8万美元][59] - [公司贸易应收账款从2021年12月25日的770万美元降至2022年12月31日的760万美元，降幅1.3%；2022年坏账费用为190万美元，2021年为140万美元；2022年坏账准备占应收账款比例从2021年的22.1%升至23.5%][59] - [2022年末现金为346.4万美元，2021年末为1920.2万美元，总负债为1969.8万美元，2021年为1387.8万美元][72] - [截至2022年12月31日，循环信贷额度下的信贷限额为180万美元，未偿还借款为170万美元，2023年3月27日，信贷限额降至90万美元，未偿还借款降至90万美元][75] - [2022年贸易应收款净额为764.4万美元，2021年为769.2万美元][86][87] - [2022年预付费用和其他流动资产为158万美元，2021年为95.8万美元][87] - [2022年其他流动负债为113.4万美元，2021年为66.7万美元][87] - [2022年财产和设备净值为175.7万美元，2021年为169.8万美元][88] - [2022年未完成合同成本为5929.8万美元，2021年为3642.9万美元][90] - [2022年债务总额为166.1万美元，2021年为103.5万美元][91] - [截至2022年12月31日，循环信贷额度下的信贷限额为180万美元][91] - [2023年3月27日修改循环信贷额度后，当前信贷限额和未偿还借款为90万美元][98][99] - [2022年应急金额为100万美元，2021年为20万美元；2022年递延收入为20万美元，2021年为0美元][90] 股权融资情况 - [2021年6月1日，公司通过注册直接发行向机构投资者出售7142859股普通股，每股2.80美元，净收益约1870万美元][57] - [2022年1月11日，公司与Lake Street Capital Markets, LLC签订销售协议，可通过“市价发行”出售总价最高3000万美元的普通股][57] - [截至2023年1月31日，公司普通股总市值为2610万美元；在报告提交前12个月内，已发售约340万美元普通股；若公众流通股达到或超过7500万美元，将不再受表格S - 3通用说明I.B.6的限制][58] - [2023年2月1日，公司与单一机构投资者达成证券购买协议，以每股0.85美元价格发售397.1万股普通股，总收益约340万美元，所得款项用于营运资金和一般公司用途][58] - [2021年6月1日，根据购买协议出售和发行公司普通股，扣除费用后净收益约为1870万美元][75] - [2022年1月11日，公司与Lake Street Capital Markets, LLC签订销售协议，可通过“市价发行”出售总价高达3000万美元的普通股][75] - [截至2023年1月31日，公司公众流通股（非关联方持有的已发行股权证券的总市值）约为2610万美元][75] - [截至文件提交日的12个日历月内，公司发售约340万美元普通股][76] - [2023年2月1日，公司与机构投资者达成证券购买协议，发售397.1万股普通股，发行价每股0.85美元，总收益约340万美元][76] - [2021年第一和第三季度分别确认170万美元和140万美元员工留用信贷，2022年末未支付员工留用信贷为150万美元][109] - [2021年4月根据先前ATM协议发行400,538股普通股，净收益约140万美元；2021年6月通过注册直接发行向机构投资者出售7,142,859股普通股，净收益约1870万美元][112] - [2023年2月1日公司通过注册直接发行向单一机构投资者出售3,971,000股普通股，总收益约340万美元][115] 持续经营能力 - [公司持续亏损，经营活动现金流为负，需额外融资，这对公司持续经营能力存疑；公司计划通过股权或债务融资筹集资金，但无法保证能获得合适融资][58] - [审计机构认为公司持续经营能力存疑，且识别出按成本投入法确认收入时对合同完工成本的估计为关键审计事项，因涉及重大判断和复杂审计工作][61][66][67] 季节性影响 - [公司收入受季节性影响，第一和第四季度通常不如第二和第三季度，因假期、员工休假及客户预算流程等因素][59] 审计情况 - [公司自2017年起由Moss Adams LLP担任审计师][72] 客户应收账款情况 - [2022年12月31日，与上述两名客户相关的应收账款分别为20万美元和370万美元，2021年12月25日分别为10万美元和120万美元][79] 资产减值情况 - [2022年第四季度，公司确认一项许可协议账面价值无法收回，减值250万美元，归因于商业部门][81] - [2022年第四季度对收购Calvert获得的无形资产计提250万美元减值，并对相关或有对价余额减记140万美元][113] 业务合同情况 - [公司大部分服务通过时间和材料合同提供，大部分制造和组装系统销售采用固定价格合同][81] - [公司通常在履行合同时按时间确认收入，采用成本与成本法衡量合同进度][82] - [公司会评估合同是否合并或拆分，以确定收入确认方式][83] - [合同修改通常作为现有合同一部分处理，影响在累计基础上调整收入][84] - [公司每月审查履约情况，根据分析调整收入、运营成本和运营收入][84] 收购情况 - [2022年5月子公司完成对Calvert的收购，收购对价包括80万美元现金和50万美元普通股，若达到特定基准，可能再支付约140万美元现金并发行约60万美元普通股][113] 公司架构与战略 - [公司有四个战略市场，分别为可再生能源、自动化、石油天然气和石化、政府服务，分为商业和政府服务两个可报告部门][108] 股票相关计划 - [2021年长期激励计划可发行最多150万股普通股，截至2022年12月31日，有128.9949万股可发行][103] - [截至2022年12月31日，未归属限制性股票奖励未确认薪酬成本为20万美元，预计在2年内确认][103] - [2015年董事会授权回购最多200万美元普通股，截至2021年12月25日已回购129.046万股，花费160万美元，2021和2022年均未回购，管理层近期无回购计划][104] - [公司有权发行200万股优先股，目前无发行计划][105] 税务情况 - [截至2022年12月31日，公司联邦净经营亏损结转总额约为5290万美元，2032年开始到期][106] - [2022年公司在税前账面亏损1850万美元的情况下确认所得税费用3.9万美元，2021年在税前账面亏损560万美元的情况下确认所得税费用6万美元][106] 公司人事变动 - [2023年2月10日前首席执行官Mark A. Hess辞职，2月7日董事会主席William A. Coskey被任命为执行主席，3月17日前总裁Roger Westerlind被解雇][116] 信贷与保理协议 - [2023年3月27日公司修改循环信贷安排，将信贷额度和未偿还借款降至90万美元][117] - [2023年3月27日公司签订发票保理协议，可根据客户付款期限以2.75% - 8.25%的折扣率提前收款][117]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度运营收入约1310万美元，较去年同期的590万美元增长121%，实现连续四个季度收入增长 [4] - 毛利润率从负13.7%提升至正5.1%，增长18.8%，主要归因于未充分利用员工成本较去年同期降低76.6万美元 [4] - SG&A较去年同期减少16.9万美元，公司持续关注间接成本 [5] - 运营亏损从390万美元改善至230万美元，改善了170万美元 [6] - 本季度净亏损230万美元，即每股亏损0.07美元，去年同期净利润为240万美元，即每股盈利0.07美元，去年净利润包含640万美元非经常性其他收入 [6][7] - 积压订单从去年年底的1280万美元增加290万美元至1570万美元，较去年第三季度末的840万美元增加730万美元 [7] - 本季度订单量从去年同期的330万美元增加630万美元至960万美元，今年已获得106个新工作采购订单，平均订单价值22.7万美元，本季度收到35个新工作采购订单，平均价值18.1万美元 [9] - 今年前九个月，收入从2940万美元增加240万美元至3180万美元，毛利润从30万美元增加100万美元至130万美元，运营亏损从960万美元改善230万美元至730万美元 [10] - 营运资金从2630万美元减少960万美元至1670万美元，主要与今年750万美元的亏损有关，公司预计明年初随着盈利产生正现金流，营运资金将增加 [11] 各条业务线数据和关键指标变化 石油和天然气及石化业务 - 与多家国际大公司签署了多项主服务协议，完成首个建筑合同，有很多新机会 [14] - 正在德克萨斯州建设太阳能农场，与一家大型国际石油公司签署MSA并立即开展页岩建设工作，继续与其他主要国际石油公司合作，获得计量升级EPC项目、甲烷升级工程、容器制造和压缩站升级项目 [18] - 约有30个未决硬投标，总价值约5000万美元 [20] 自动化业务 - 为政府和行业提供自动化服务，在国防部、能源部和主要运营商方面取得稳步进展 [15] - 获得美国陆军工程兵团的项目，周五获得为休斯顿一家大型国际石油公司提供远程仪器外壳的项目，继续为多个客户提供SCADA系统TLCs服务 [20] - 有60份提案，价值接近1亿美元 [21] 能源和可再生能源业务 - 为Seaboard交付首个可再生柴油厂，10月底成功移交，10月底完成北达科他州新可持续航空燃料厂的前端工程设计估算，客户正在筹集资金，项目授予推迟到2023年 [16] - 扩大战略，服务化工公司和下游机会，仍专注于可再生柴油，特别是可持续航空燃料领域，有多个机会 [19] - 有化工和可再生项目组合，约20个潜在项目，总价值超过1亿美元 [21] 气转液业务 - 在中东地区取得进展，有多个有前景的机会正在谈判中 [17] - 有几份50桶的提案，希望尽快收到采购订单 [20] - 主要针对中东主要运营商，约有10个机会，总价值超过1亿美元 [21] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司专注于石油和天然气、石化、自动化、能源和可再生能源、气转液等市场，提供项目管理、工程、采购、制造和现场施工等服务 [13] - 重新定义公司，更换领导团队、重新品牌化、搬迁办公室、扩大产能和能力，签署新的主服务协议以提供新服务 [22] - 市场正在回升，多个新的主服务协议已签署，预计2023年业务强劲，各业务部门都有大量机会 [21] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 积压订单的改善表明公司正在持续复苏，去年实施的关键战略举措正在产生预期效果，预计第四季度订单量将显著高于前几个季度，并将健康的积压订单带入2023年 [8] - 公司目前的现金、内部产生的资金、循环信贷额度和其他营运资金来源足以支持当前运营和近期预期增长 [12] - 过去20个月取得了不错的成绩，公司处于有利地位，能够利用预计在西德克萨斯和其他盆地增加的工作量，以及可再生业务和其他业务部门的增长 [24] - 收入连续四个季度增长，随着收入增加，员工利用率提高，有助于提高毛利率，固定成本稳定，预示着近期将实现盈利 [25] - 预计2023年石油和天然气业务活动将显著增加，2022年的小型现场服务和建设项目在2023年将加快进度和增加数量，可再生能源和绿色能源市场仍有大量活动，行业前景持续改善将为公司带来显著推动力 [26][27] 问答环节所有提问和回答 问题1: 2022年第三季度收入环比增长良好，但毛利润下降约50%，能否解释本季度毛利率结果以及未来几个季度的趋势？ - 公司表示毛利率或毛利润受业务板块收入构成和员工利用率影响，第三季度OGP板块部分项目毛利率低于第二季度，导致整体下降 [28][29] 问题2: 预计2022年第四季度订单将大幅增长，这些订单是来自现有业务线还是新举措（如二叠纪扩张）的贡献？ - 公司称订单来自现有业务和二叠纪扩张（包括现场服务和建设服务），不包括气转液业务 [30] 问题3: 布鲁克希尔新制造设施是针对特定新业务线（如小型气转液装置）的扩张，还是更广泛的制造能力扩张？ - 公司表示现有亨德森设施不适合制造模块，新设施将用于制造更大模块，包括气转液模块，现有设施将继续制造小型管架等 [31] 问题4: 小型气转液项目达到满负荷的12 - 18个月时间表是否仍然有效，是否仍预计在2023年上半年进行测试？ - 公司称正在努力推进，新技术和新应用存在挑战，正在完成设计，上周举行了大型研讨会，正在制定具体的销售和执行计划 [32] 问题5: 北达科他州可再生气转液项目推迟到2023年，能否说明预计最终投资决策（FID）是在2023年上半年还是会更晚？ - 公司表示该项目资金基于美国农业部通过银行提供的担保，融资比运营商预期更复杂，目前难以给出时间表，公司还有其他四五个类似机会正在推进 [33][34] 问题6: 这些机会的时间表如何，FID是否预计在2023年？ - 公司给予肯定答复 [35] 问题7: 气转液项目能否在2023年签约并启动，该项目的时间表如何？ - 公司表示希望部分项目今年签约，中东市场有巨大潜力，预计今明两年会有不少机会 [36] 问题8: 对第四季度订单量增长有信心的原因是什么？ - 公司称信心来自与客户的对话、客户对已投标项目的反馈，以及通过CRM系统关注有资金实力的运营商，目前有可靠的潜在订单 [37] 问题9: 可持续航空燃料项目每个项目的典型收入是多少，预订后完成需要多长时间？ - 公司表示项目分扩建和新建两种，更关注新建项目，一个6500磅的项目约5亿美元，公司负责的范围约1.5亿美元，周期为18 - 20个月 [38]

财务数据和关键指标变化 - 本季度所有利润表指标较去年同期有所改善，符合过去三个季度的趋势，预计下半年和明年将持续进步 [4] - 营收增加27.6万美元，达到1140万美元 [4] - 毛利润增加130万美元，主要因员工利用率提高和提案支出减少 [4] - 剔除去年140万美元的坏账核销后，销售、一般及行政费用（SG&A）与去年相当 [4] - 净亏损改善270万美元，至150万美元，即每股亏损0.04美元 [5] - 积压订单增加740万美元，达到1900万美元 [5] - 截至季度末，现金余额为1410万美元，较去年的1920万美元减少510万美元 [6] - 营运资金从2630万美元降至1940万美元，减少690万美元，主要与今年520万美元的净亏损有关 [6] 各条业务线数据和关键指标变化 油气业务 - 休斯顿内部办公室士气高昂，项目经理、工程和采购人员利用率高，正在开展多个项目并扩充团队，不断增加新客户，购置新设备，如扫描仪和制造设备 [8][9] - 正在处理积压订单，目标是在年底前增加订单量，在港口办公室设施中设立不锈钢制造业务，打算签署额外租约以扩展休斯顿西部的模块制造业务 [9][10] - 收到来自丹佛和塔尔萨的多个咨询，并完成了更多日程安排的投标工作，持续完善主服务协议（MSAs），拥有超过150份活跃的MSAs [10] - 开始在西德克萨斯开展业务，巴士车队活跃，正在为泵增压站进行额外投标，新办公室的剪彩仪式定于10月22日举行 [11] - 在项目方面，正在建设额外的增压站、扩建管架、分离器、提供工程服务和进行火炬研究等，本周收到了压缩机站、工艺研究基础设施等EPC项目的投标 [11] 能源与可再生能源业务 - 专注于可持续航空燃料和可再生柴油，目标是成为可再生柴油和可持续航空领域领先的工程、采购和制造企业 [12] - 正在与北美多个新参与者就相关项目进行谈判，主要项目是在北达科他州建设一座新的可持续航空燃料工厂，预计今年第四季度达成EPC协议 [12] - 该工厂的大部分将在休斯顿西部的新制造车间建造，还活跃于废物转化能源、氢气和甲醇领域，预计会取得良好成果 [12][13] 政府服务业务 - 获得塔尔萨公立学校的SCADA系统项目，正在该领域进行其他多个投标 [13] 自动化业务 - 自动化团队与多个主要客户合作活跃，继续推进拖车项目的制造，正在招聘关键人员并进行培训，今年下半年和2023年的业务活动看起来良好 [14] 各个市场数据和关键指标变化 - 据世界银行全球减少天然气燃烧伙伴关系数据，去年全球燃烧了超过1430亿立方米的天然气，伊拉克、阿尔及利亚、利比亚和阿联酋这几个市场每年燃烧的天然气达340亿立方米，约合1.2万亿标准立方英尺 [18][19] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 去年完成品牌重塑、搬迁公司办公室、重新设计网站、招聘关键业务发展人员，并收购Calvert Energy，于第二季度在二叠纪盆地开展现场服务业务 [5] - 今年5月宣布收购Calvert Group Belgium，该公司拥有专有的小型天然气制液体技术，公司正在将该技术融入不同规模的标准GTL装置设计中，预计很快完成25桶/天的设计，明年年中交付一套，未来几周开始进行50桶/天和100桶/天的设计 [17][18] - 预计这些GTL装置每套售价在400万至900万美元之间，满产时每周可生产1套，初始分销方式是与服务公司和天然气燃烧量高的国家建立合作伙伴关系 [18] - 已与OiLSERV签署独家营销协议，覆盖伊拉克、阿尔及利亚、利比亚和阿联酋等国家 [19] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为手头现金、内部产生的资金、公司循环信贷额度下的可用资金以及其他营运资金来源足以支持当前运营和近期预期增长 [7] - 第三和第四季度的获奖前景良好，今年剩余时间的前景非常乐观，公司有坚实的基础和众多机会 [17][20] 其他重要信息 - 公司目前约有300名员工，其中约260名可计费，利用率约为90%，还拥有高价值、低成本的工程中心，且越来越多的工作是固定价格项目 [37] - 积压订单的目标利润率约为11% - 12% [38] - 本季度未计入现场建设服务或现场服务收入，预计第三和第四季度会有相关收入 [39] - 北达科他州的可再生能源工厂合同预计在第四季度签署，但仍需客户做出投资决策 [40] - 与OiLSERV的营销协议代表了巨大的市场机会，公司关注的是能为其建造和供应多少GTL装置以满足市场需求 [41][42] - 预计第三季度从美国国税局收回20亿美元的工资税应收账款，但在一定程度上取决于国税局的支付情况 [43][44] - 已与贷款人就增加循环信贷额度进行初步讨论，相关对话正在进行中 [46] - 本季度提案支出约为45万美元 [50] - 目前积压订单预计在12个月内完成，公司致力于每月提高积压订单量，今年到目前为止的预订率或预订与消耗比率超过1.4% [51] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 为何选择北达科他州建设工厂？ - 原因是原料供应和运营商拥有土地 [21] 问题2: 从明年初首个GTL工厂到每周生产1套的规模制造的时间预期？ - 预计在12 - 18个月内达到该生产节奏 [22] 问题3: 与OiLSERV的营销协议带来的市场扩张是否意外？ - 这是预期之内的，公司在尽职调查中与许多相关方有过接触 [23] 问题4: 是否与二叠纪盆地的潜在客户有接触，该地区是否是未来关注的领域？ - 公司与美国各地的客户有过接触，美国是每年天然气燃烧量排名第四的国家，更多的监管会使公司的解决方案更具吸引力，但需要针对美国客户制定不同的营销理念和解决方案 [25] 问题5: 不同市场的不同解决方案是否指GTL装置的移动性？ - 装置是可运输的，但并非完全移动，主要是指产品在市场上的销售经济模式，如销售、租赁或按日计费等，具体方式有待探索 [28] 问题6: 今年下半年和明年的业务机会情况如何？ - 公司去年中期对油气和石化业务的投资开始见效，可再生能源业务也发展强劲，所选业务板块都在向好发展 [33] 问题7: 新能源法案对可再生能源业务有何影响？ - 美国农业部已拨款30亿美元，北达科他州项目已申请上限为2.5亿美元的融资，可持续航空燃料市场有很大兴趣，但相关工厂建设复杂且昂贵，不会像政府预期的那样快速推进 [34][36] 问题8: 目前员工数量、可计费与间接员工数量及可计费员工利用率情况？ - 目前约有300名员工，约260名可计费，利用率约为90%，公司还有高价值、低成本的工程中心，且越来越多的工作是固定价格项目 [37] 问题9: 1900万美元积压订单的目标利润率是多少？ - 约为11% - 12% [38] 问题10: 本季度现场建设服务是否有收入，是否推迟到第三或第四季度？ - 本季度未计入相关收入，预计第三和第四季度会有 [39] 问题11: 之前提到的1亿美元可再生能源工厂合同是否会在第四季度签署，是否仍需客户投资决策？ - 合同金额远超1亿美元，预计在第四季度签署，但仍需客户做出投资决策 [40] 问题12: 与OiLSERV的合同的财务影响如何？ - 该协议代表了巨大的市场机会，公司关注的是能为其建造和供应多少GTL装置以满足市场需求 [41][42] 问题13: 何时能收回20亿美元的工资税应收账款？ - 预计第三季度从美国国税局收回，但在一定程度上取决于国税局的支付情况 [43][44] 问题14: 循环信贷额度是否有讨论增加和减少限制？ - 已与贷款人进行初步讨论，相关对话正在进行中 [46] 问题15: 确认上季度新业务提案支出85.9万美元，并询问本季度该金额？ - 本季度提案支出约为45万美元 [50] 问题16: 积压订单的时间长度，以及未来12个月是否会增加？ - 目前积压订单预计在12个月内完成，公司致力于每月提高积压订单量，今年到目前为止的预订率或预订与消耗比率超过1.4% [51] 问题17: 在与OiLSERV合作的国家中，是否有某个国家更有可能更快推进GTL装置业务？ - 伊拉克机会最大，是全球第二大天然气燃烧国，公司目前与OiLSERV在伊拉克有一些合作机会，但不排除阿曼可能是首个投放装置的地方 [53]

财务数据和关键指标变化 - 本季度运营收入约740万美元，直接运营成本800万美元，其中包括42.6万美元的未充分利用员工成本，较去年同期减少36.9万美元；提案成本82.9万美元，较去年同期显著增加 [5] - SG&A较去年同期增加28.2万美元，其中包括7万美元的非经常性法律费用，其余增加主要与业务领导投资和T&E增加有关 [6] - 本季度净亏损360万美元，即每股负0.10美元，去年同期净利润4.6万美元，即每股0.00美元 [7] - 积压订单较去年年底增加50万美元至1330万美元，这是连续第二个季度积压订单增加 [7] - 本季度末现金余额为1770万美元，较去年的1920万美元减少150万美元；营运资金从2630万美元减少350万美元至2280万美元 [9] 各条业务线数据和关键指标变化 - 能源和可再生能源业务线，将为美国北部客户建造第二个模块化、标准化可持续飞机燃料项目，预计该项目对公司价值超过1亿美元；工程和项目服务获得四个奖项，分别来自雪佛龙、埃克森和Oxy [14][15] - 政府业务线，自动化部门未完成报价超过1.2亿美元，赢得了多个国防部SCADA系统和自动化系统合同 [16] - 石油、天然气和石化业务线，确定了超过1.5亿美元的机会，正在积极投标近1亿美元的项目 [17] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司去年完成品牌重塑、搬迁总部、重新设计网站、招聘业务发展人员等，这些投资开始取得回报 [7][8] - 公司继续与巴西的高价值、低成本工程中心合作，实施客户关系管理系统，开设新的建筑部门，开展社交媒体营销活动，制定大客户战略等 [12][13] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为手头现金、内部产生的资金、循环信贷额度和其他营运资金来源足以支持当前运营和近期预期增长 [10] - 4月的预订量超过第一季度，表明公司的战略开始取得成效 [11] 其他重要信息 - 公司预计可持续飞机燃料项目将在年中完成第一阶段，然后开始EPC阶段 [11] - 公司在西德克萨斯开设了建筑集团 [12] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 可再生喷气燃料、柴油项目扩大范围的因素 - 公司能够展示在氢气装置和可再生柴油装置方面的专业知识，并且有预先设计的标准6500桶/天工厂方案；公司由技术合作伙伴Haldor Topsoe推荐给客户 [18][19] 问题2: 6500桶/天工厂规模的确定依据 - 这是市场上最常被要求的规模，Haldor有标准的6500桶/天氢气桥产品，公司在此基础上进行了拓展 [20] 问题3: 二叠纪盆地项目的增长情况和投标规模 - 公司业务漏斗中有足够的项目，但需要改变方法来完成现有项目；市场上有大约120个可再生柴油和可持续飞机燃料项目，石油和天然气、可再生能源和政府业务线情况类似 [22][23] 问题4: 公司内部自动化的目标和改进方向 - 公司内部使用“ABB内容，ENG内容”的理念，在可持续飞机燃料项目中尽可能使用公司内部的控制系统、建筑等；外部与Conoco P66等签署了多项MSA，自动化销售有很大需求 [25][26] 问题5: 现场建设计划为公司带来的业务 - 客户希望小型EPC项目有一站式服务，公司决定提供这种服务，遵循Aecon之前的模式，为小型项目提供完整的EPC自我执行服务 [27][28] 问题6: 获得最终投资决策的时间 - 最终用户的目标是在7月底完成决策，目前进展顺利，按计划进行 [30]