财务数据和关键指标变化 - 第四季度净销售额为1.52亿美元，与2021财年第四季度相比核心销售额增长10%，工具产品核心销售额增长12%，服务核心销售额增长3%，Cortland核心销售额增长14% [34] - 第四季度调整后EBITDA利润率为21%，创2019年EC&S剥离后的新高，反映出货币中性增量利润率为67%，远高于此前传达的35% - 45%的范围 [34] - 第四季度税率为17%，上年同期为36%，调整后每股收益为0.37美元，高于上年的0.19美元 [35] - 报告期内，同比净销售额增长4%，包括750万美元的外汇逆风，主要是由于美元兑欧元和英镑走强 [36] - 第四季度自由现金流为4300万美元，2021财年第四季度为2700万美元，排除外汇换算影响，第四季度营运资金减少1600万美元，主要是由于强劲的收款表现使应收账款减少700万美元和应付账款增加800万美元 [51] - 第四季度资本支出约为150万美元，杠杆率为0.9倍，远低于1.5 - 2.5倍的目标范围 [52] 各条业务线数据和关键指标变化 - 工具产品核心销售增长12%，约90%的增长来自工具产品，其余来自Cortland [36] - 服务业务在美洲和MENAC地区持续增长，MENAC地区受强劲的石油和天然气机会推动，但部分被亚太地区和欧洲的客户需求下降所抵消，欧洲主要是由于上一年一项重大北海服务项目未重复 [37] - Cortland业务第四季度核心增长14%，医疗方面，诊断、机器人手术和骨科等商业产品需求持续改善，工业方面，石油和天然气、航空航天和国防以及工业领域表现良好，而海洋领域因高燃料价格和运营成本面临挑战 [33][34] 各个市场数据和关键指标变化 - 美洲地区第四季度核心销售实现了中两位数的增长，产品和服务均有贡献，服务业务同比有显著改善，铁路业务因投资和维护活动表现积极，OEM和全国性客户表现稳定，重型吊装业务需求强劲 [24] - 南美地区矿业受铜和铁矿石需求推动表现良好，服务业务的持续复苏受造船和发电退役相关的现场加工工作需求推动，但部分被炼油厂延迟维护所抵消，渠道需求稳定，但经销商情绪谨慎 [25] - 欧洲地区核心销售同比略有下降，主要是由于一个大型服务项目未重复以及因高油价和减少对俄罗斯油气依赖导致管道维护工作延迟，电力和风力发电领域需求强劲，石油和天然气勘探活动增加，但大型停工推迟影响了服务业务，基础设施业务因通胀、劳动力短缺和俄乌冲突在2022年上半年增长后本季度持平，制造业受供应链问题、高能源价格、劳动力短缺和通胀影响，部分国家对衰退的担忧增加，经销商情绪谨慎 [26][27][28] - 亚太地区核心增长同比持平，第四季度新冠疫情对业务影响较小，矿业因地区对原材料的需求表现良好，造船和基础设施业务积极，基础设施主要受澳大利亚政府资本项目支出推动 [29][30] - MENAC（中东）地区核心销售同比实现中30%的增长，该地区石油和天然气活动支出持续增加，能源生产商对下游活动进行大量投资，但部分设施的维护工作推迟数月以利用高油价，新冠旅行限制解除，不影响工作范围，石油和天然气、发电（包括可再生能源）和基础设施领域持续投资新项目 [31][32] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司推出ASCEND转型计划，旨在推动有机增长、提高运营卓越性以及提高SG&A效率和生产力，以提升股东价值，预计到2024财年末将带来4000 - 5000万美元的增量调整后EBITDA，实现增量EBITDA的投资预计在6000 - 6500万美元之间，第四季度记录了980万美元的ASCEND相关费用，转型计划的首批收益将在2023财年实现 [11][13] - 公司实施战略定价调整，基于对关键产品类别的价格定位分析；通过实施80/20框架，专注于产品合理化以简化产品供应并降低业务复杂性；审查销售覆盖模式，增加关键地区的区域管理支持 [14][15] - 公司在运营方面实施仓库数字调度和产能规划工具以及优化举措，以提高拣货准确性和收货吞吐量 [16] - 公司采取机会性股票回购的方式向股东返还资本，董事会批准了一项最高达1000万股公司普通股的新股票回购计划，第四季度额外回购200万股，花费3900万美元，自2022年3月以来，新授权下的股票回购总额达7500万美元 [19][20] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对2022财年第四季度的业绩感到满意，业务在两个地区的产品和服务业务中都有持续的强劲需求，实现了创纪录的季度调整后EBITDA利润率 [9] - 尽管供应链挑战仍然存在，但公司全球供应链运营团队努力管理日常挑战，过去逾期积压订单略有增加，但能够发出部分第三季度的逾期积压订单，并使库存水平在排除外汇影响后环比持平 [22] - 公司认为ASCEND转型计划不仅仅是一项重组计划，而是一项全面的转型计划，将在11月16日的投资者日提供更多细节 [18] - 公司对2023财年持谨慎乐观态度，由于宏观经济环境不确定和美元走强的影响，设定2023财年全年净销售额范围为5.65 - 5.85亿美元，假设无全球衰退，该指导范围代表约3% - 6%的有机增长，预计调整后EBITDA范围为1.13 - 1.23亿美元，其中包括ASCEND带来的1200 - 1800万美元的EBITDA收益 [55][56] 其他重要信息 - 公司于9月1日迎来Markus Limberger加入，担任运营执行副总裁，他在运营卓越方面有丰富经验，将在公司全球运营卓越计划中发挥重要作用 [8] - 公司完成了信贷融资协议的再融资，新协议提供4亿美元的循环信贷额度和2亿美元的定期贷款，定期贷款所得款项用于偿还先前信贷协议下的未偿借款 [53] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 3% - 6%的有机增长中价格成分及80/20行动对收入的潜在拖累 - 3% - 6%的增长中定价因素占比较大，是定价和销量的混合，其中包含了大量定价延续以及预计在2023财年采取的额外定价行动，公司会根据通胀情况做出反应 [60][61] - 80/20工作进展顺利，预计不会对收入产生重大拖累，因为公司有广泛的产品目录，有足够的替代产品可供客户选择，但收入指导反映了谨慎的展望，特别是欧洲地区宏观环境更具挑战性 [62] 问题2: 本季度1000万美元支出的主要类别以及1200 - 1800万美元节省范围高低端的影响因素 - 本季度支出主要是重组和服务费用 [63] - 1200 - 1800万美元的节省范围涵盖了ASCEND计划的三个类别，部分取决于销量，在有机增长方面，一些增长相关的部分与销量有关，公司对此持谨慎态度，而在成本相关行动方面，公司对执行能力有信心 [65][66]

业绩总结 - 第四季度净销售额为1.518亿美元，同比增长4.5%[24] - 调整后的EBITDA为2,710万美元，EBITDA利润率为17.9%[25] - 核心销售增长为10%，IT&S产品销售增长12%，其他产品销售增长14%[26] - 2022年第四季度净销售额为1.52亿美元，同比增长4%[49] - 2022年第四季度调整后EBITDA为3200万美元，同比增长33%[48] - 2022年第四季度核心销售额为1.52亿美元，同比增长10%[49] 未来展望 - 预计2023财年净销售额将在5.65亿至5.85亿美元之间，核心增长率为3%-6%[40] - 预计2023财年调整后的EBITDA范围为1.13亿至1.23亿美元[40] - 预计ASCEND计划将在2023财年带来1,200万至1,800万美元的EBITDA收益[14] 现金流与资本支出 - 现金余额在2022财年第四季度为2.04亿美元[35] - 自由现金流在2022财年第四季度为2,700万美元[34] - 2022年第四季度自由现金流为4400万美元，较2021年同期的6900万美元下降36%[47] - 2022年全年现金运营收入为5200万美元，较2021年的5400万美元下降4%[47] - 2022年全年资本支出为800万美元，较2021年的1200万美元下降33%[47] 负面信息 - 由于供应链挑战，电气组件的交货时间最长可达80周[32] - 2022年第四季度的重组费用为300万美元，2021年同期为0[46] - 2022年第四季度的减值/剥离费用为100万美元，2021年同期为600万美元[46] 股票回购 - 公司在第四季度回购了200万股股票，总金额为3,900万美元[15]

业绩总结 - Enerpac Tool Group在2021财年的销售额为5.29亿美元[6] - 第三季度2022年净销售额为1.43亿美元，较2021年第三季度增长了4.4%[42] - 核心销售增长为10%，IT&S产品销售增长12%，其他产品销售增长18%[45] - 调整后的EBITDA利润率为12.0%，受到MENAC代理相关应收账款准备金增加的影响，减少了约720个基点[45] - 调整后的每股收益（EPS）为0.16美元，较2021年第三季度的0.28美元下降[44] 未来展望 - 公司预计ASCEND计划将带来每年4000万至5000万美元的增量调整后EBITDA[15] - 公司计划在ASCEND计划期间投资6000万至6500万美元[15] 股票回购与分销网络 - 公司在第三季度回购了近180万股股票，总金额为3600万美元[37] - 公司在全球拥有超过1500个分销商和3500个销售点，覆盖100多个国家[8] 税务信息 - 调整后的有效税率约为22%，而去年同期约为3%[46]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度净销售额为1.52亿美元，与2021财年第三季度相比，核心销售额增长10% [35] - 工具产品核心销售额增长12%，服务核心销售额增长1%，科特兰销售额增长18% [35] - 调整后EBITDA利润率为12%，应收账款准备金增加对本季度EBITDA利润率产生约720个基点的不利影响 [35] - 本季度税率为22%，上年同期为3%，调整后每股收益为0.16美元，上年同期为0.28美元 [35] - 第三季度产生100万美元自由现金流，营运资金增加1600万美元，主要因本季度末销售额增加导致应收账款增加 [52] - 资本支出为200万美元，上年同期第三季度产生3500万美元自由现金流，其中包括出售中国建筑的1800万美元净收益 [53] - 杠杆率为1.1倍，与上年持平，预计第四季度随着EBITDA同比增长和预期现金生成，杠杆率将改善 [53] 各条业务线数据和关键指标变化 - 工具业务方面，除欧洲外，各地区工具产品均实现稳健增长，欧洲因大型风电项目未重复以及俄乌冲突受到影响 [37] - 服务业务方面，美洲和中东及北非地区因强劲的油气机会实现增长，但亚太和欧洲、中东、非洲及独联体地区的下降基本抵消了增长，后者主要与俄乌冲突导致客户推迟维护有关 [37] - 科特兰业务第三季度核心增长18%，医疗业务需求达到或超过疫情前水平，工业业务休闲需求强劲，越野消费需求有所改善 [32][33] 各个市场数据和关键指标变化 - 美洲地区第三季度核心销售额实现25%左右的稳健增长，服务业务同比增长40%，油气市场因油价上涨和检修季节而表现良好，一般工业MRO需求强劲 [24] - 南美地区矿业市场因大宗商品价格上涨而有利，服务业务因炼油厂季节性停工和造船相关现场机械工作需求强劲而实现良好复苏 [25] - 欧洲地区核心销售额同比下降约10%，主要因大型服务项目未重复以及管道持续运营以减少对俄罗斯油气依赖导致维护工作延迟，但基础设施、军事国防和风电市场需求强劲 [26] - 亚太地区核心销售额实现个位数同比增长，尽管中国受到疫情相关封锁影响，但澳大利亚矿业、油气和基础设施市场表现积极 [28][29] - 中东及北非地区核心销售额实现25%左右的稳健同比增长，油气活动支出持续增加，国家石油公司的支出带来产品订单和新的长期服务合同 [30][31] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 推出ASCEND转型计划，旨在推动有机增长、提升运营卓越性、提高SG&A效率和生产力，以增强股东价值，预计到2024财年末实现4000万 - 5000万美元的增量调整后EBITDA [12][13] - 继续通过机会性股票回购向股东返还资本，董事会批准了一项最高达1000万股公司普通股的新股票回购计划，第三季度回购了近180万股，总价3600万美元，平均每股价格20.65美元 [19] - 持续推进创新，关注数字和连接性，新的XC 2和SC电池泵将通过Enerpac Connect移动应用提供OTA软件更新 [17] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 整体第三季度表现稳健，多个关键终端市场需求强劲，但供应链和物流挑战持续存在，俄乌冲突和中国疫情封锁对业务产生了一定影响 [9][21][22] - 预计供应链和物流挑战在今年剩余时间内仍将影响运营，但近期中国至美国的海运成本和部分钢材价格有所缓解 [43] - 尽管面临挑战，但公司对ASCEND转型计划的进展感到兴奋，预计该计划将在2023财年开始产生效益 [13][57] - 由于美元走强，公司将2022财年全年净销售额指引范围缩小至5.6亿 - 5.7亿美元，预计排除外汇和应收账款准备金影响后，调整后EBITDA利润率将增长35% - 45% [56] 其他重要信息 - 公司在第三季度记录了1100万美元的应收账款准备金增加费用，以全额储备前中东及北非代理商所欠的所有未偿应收账款 [38] - 为应对美国西海岸港口工会罢工，公司提前拉动采购订单，并选择通过温哥华等替代港口重新安排产品运输，预计罢工对第四季度业务执行影响较小 [46] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 油价飙升对炼油厂MRO活动的影响及前景 - 油价飙升和能源需求导致欧洲部分地区炼油厂过度运行，推迟了公司的服务和维护项目，主要影响了欧洲、中东、非洲及独联体地区，预计未来随着供需平衡，维护水平将恢复正常，尤其在该地区 [58][59][60] 问题2: 中国市场是否有放缓迹象及有机收入增长节奏 - 第三季度需求一直很强劲，第四季度前四周也保持稳定，目前整体宏观层面未出现放缓迹象 [61][62] 问题3: ASCEND战略的早期支出方向及2023财年的预期节省 - 过去三个月在ASCEND计划上进行了详细的自下而上的设计工作，重点集中在产品和市场战略、定价、采购、制造和足迹以及整体G&A支出等五个关键领域，预计第四季度会有更多费用支出，具体效益和成本指导将在11月中旬的投资者日公布 [63][64][66] 问题4: 对改善逾期积压订单的信心 - 供应链和物流挑战仍在持续，预计在可预见的未来，尤其是今年内仍将存在，但公司运营和供应链团队表现出色，预计第四季度能在逾期积压订单上取得一定进展，随着中国疫情封锁基本结束，物流情况有望改善 [68][70][71]

业绩总结 - 第三季度净销售额为1.519亿美元，同比增长10%[12] - 第三季度调整后每股收益为0.16美元，同比下降[14] - 2022年第三季度净销售额为1.52亿美元，较2021年第三季度的1.43亿美元增长了6%[33] - 2022年第三季度核心销售额为1.52亿美元，较2021年第三季度的1.38亿美元增长了10%[34] - 2022年第三季度运营利润为3000万美元，较2021年第三季度的1950万美元增长了54%[35] 财务数据 - 调整后的EBITDA利润率为12.0%，较去年同期下降720个基点[15] - 2022年第三季度调整后EBITDA为1800万美元，较2021年第三季度的2400万美元下降了25%[31] - 2022年第三季度自由现金流为100万美元，较2021年第三季度的3500万美元下降了97%[32] - 自由现金流在2022年第三季度为3500万美元[22] - 2022年第三季度应收账款准备金为1100万美元，较2021年第三季度的0美元增加了[33] 市场表现 - 美洲地区核心销售增长约为中20%[8] - 由于外汇影响，核心销售减少约500万美元，影响约4%[15] 未来展望 - 预计ASCEND转型计划将带来每年增量调整后的EBITDA为4000万至5000万美元[3] - 预计2022财年净销售额在5.6亿至5.7亿美元之间[28] - 预计2022财年调整后的EBITDA增量利润率为35%-45%[28] 资本运作 - 第三季度回购了近180万股股票，总金额为3600万美元[6] - 2022年第三季度资本支出为200万美元，较2021年第三季度的400万美元减少了50%[32] - 2022年第三季度销售设备处置收益为100万美元，较2021年第三季度的2200万美元下降了95%[32] 成本与费用 - 2022年第三季度的SG&A成本主要受到健康保险和差旅费用增加的影响[35]

净销售额数据变化 - 2022年三个月净销售额为151,894千美元，2021年同期为143,149千美元；2022年九个月净销售额为419,395千美元，2021年同期为383,233千美元[12] - 2022年前三个月净销售额为151,894千美元，2021年同期为143,149千美元；2022年前九个月净销售额为419,395千美元，2021年同期为383,233千美元[12] - 2022年前三个月IT&S报告able segment净销售额为140,395千美元，2021年同期为133,400千美元；2022年前九个月为387,647千美元，2021年同期为358,000千美元[61] - 2022年前三个月Other operating segment净销售额为11,499千美元，2021年同期为9,749千美元；2022年前九个月为31,748千美元，2021年同期为24,000千美元[61] 营业利润数据变化 - 2022年三个月营业利润为6,643千美元，2021年同期为22,747千美元；2022年九个月营业利润为17,534千美元，2021年同期为37,524千美元[12] - 2022年前三个月IT&S报告able segment营业利润为19,226千美元，2021年同期为23,812千美元；2022年前九个月为49,872千美元，2021年同期为54,000千美元[61] - 2022年前三个月Other operating segment营业利润为1,096千美元，2021年同期为 - 65千美元；2022年前九个月为173千美元，2021年同期为 - 3,700千美元[61] 净利润数据变化 - 2022年三个月净利润为1,643千美元，2021年同期为25,031千美元；2022年九个月净利润为5,652千美元，2021年同期为32,811千美元[12] - 2022年前三个月净利润为1,643千美元，2021年同期为25,031千美元；2022年前九个月净利润为5,652千美元，2021年同期为32,811千美元[12][14] 每股收益与每股亏损数据变化 - 2022年三个月持续经营业务基本每股收益为0.07美元，2021年同期为0.42美元；2022年九个月持续经营业务基本每股收益为0.16美元，2021年同期为0.56美元[12] - 2022年三个月终止经营业务基本每股亏损为0.04美元，2021年同期为0.00美元；2022年九个月终止经营业务基本每股亏损为0.06美元，2021年同期为0.01美元[12] - 2022年第一季度基本每股收益为0.03美元，2021年同期为0.42美元；2022年前九个月基本每股收益为0.09美元[53] - 2022年第一季度摊薄每股收益为0.03美元，2021年同期为0.41美元；2022年前九个月摊薄每股收益为0.09美元[53] - 2022年Q1 - Q3基本每股收益为0.09美元，摊薄后每股收益为0.09美元；2022年Q2基本每股收益为0.03美元，摊薄后每股收益为0.03美元[53] - 2022年Q1 - Q3持续经营业务基本每股收益为0.16美元，摊薄后为0.15美元；2022年Q2持续经营业务基本每股收益为0.07美元，摊薄后为0.07美元[53] - 2022年Q1 - Q3终止经营业务基本每股亏损为0.06美元，摊薄后为0.06美元；2022年Q2终止经营业务基本每股亏损为0.04美元，摊薄后为0.04美元[53] 综合数据变化 - 2022年三个月综合亏损为14,387千美元，2021年同期综合收入为31,569千美元；2022年九个月综合亏损为18,678千美元，2021年同期综合收入为50,135千美元[14] - 2022年前三个月综合亏损为14,387千美元，2021年同期综合收入为31,569千美元；2022年前九个月综合亏损为18,678千美元，2021年同期综合收入为50,135千美元[14] 外币折算与养老金等数据变化 - 2022年三个月外币折算调整为 - 16,397千美元，2021年同期为6,373千美元；2022年九个月外币折算调整为 - 25,258千美元，2021年同期为16,807千美元[14] - 2022年三个月养老金、其他退休后福利计划和现金流套期为367千美元，2021年同期为165千美元；2022年九个月为928千美元，2021年同期为517千美元[14] 加权平均流通普通股数据变化 - 2022年三个月基本加权平均流通普通股为60,227千股，2021年同期为60,144千股；2022年九个月为60,292千股，2021年同期为59,964千股[12] - 2022年三个月摊薄加权平均流通普通股为60,610千股，2021年同期为60,574千股；2022年九个月为60,640千股，2021年同期为60,312千股[12] 资产数据变化 - 截至2022年5月31日，公司总资产为797,299美元，较2021年8月31日的820,247美元下降约2.8%[19] - 截至2022年5月31日，固定资产净值为44,400美元，较2021年8月31日的48,590美元下降约8.6%[19][30] - 2022年5月31日现金及现金等价物为123,705千美元，2021年8月31日为140,352千美元[19] - 2022年5月31日应收账款净额为117,029千美元，2021年8月31日为103,233千美元[19] - 2022年5月31日存货净额为86,897千美元，2021年8月31日为75,347千美元[19] - 2022年5月31日总负债为431,027千美元，2021年8月31日为408,049千美元[19] - 2022年5月31日股东权益为366,272千美元，2021年8月31日为412,198千美元[19] - 截至2022年5月31日和2021年8月31日，累计其他综合损失分别为117314千美元和92984千美元[29] - 截至2022年5月31日和2021年8月31日，物业、厂房及设备净值分别为44400千美元和48590千美元[30] - 截至2022年5月31日，IT&S报告able segment资产为641,199千美元，截至2021年8月31日为641,256千美元[61] - 截至2022年5月31日，Other operating segment资产为49,626千美元，截至2021年8月31日为52,745千美元[61] - 截至2021年5月31日，IT&S报告able segment资产为641,199千美元，Other operating segment为49,626千美元，General Corporate为106,474千美元，总计797,299千美元[61] - 截至2021年8月31日，IT&S报告able segment资产为641,256千美元，Other operating segment为52,745千美元，General Corporate为126,246千美元，总计820,247千美元[61] 经营活动现金数据变化 - 2022年前九个月，经营活动提供的现金为7,196美元，2021年为24,889美元[22] - 九个月内持续经营业务经营活动提供的现金2022年为7515美元，2021年为25369美元[22] 投资活动现金数据变化 - 2022年前九个月，投资活动使用的现金为5,812美元，2021年为提供现金15,808美元[22] - 九个月内投资活动使用的现金2022年为5812美元，2021年为15808美元[22] 融资活动现金数据变化 - 2022年前九个月，融资活动使用的现金为11,865美元，2021年为61,676美元[22] - 九个月内融资活动使用的现金2022年为11865美元，2021年为61676美元[22] 现金及现金等价物净变化 - 截至2022年5月31日，现金及现金等价物为123,705美元，较期初的140,352美元减少16,647美元[22] - 九个月内现金及现金等价物净减少2022年为16647美元，2021年为15891美元[22] 会计准则采用情况 - 公司于2021年9月1日采用ASU 2019 - 12，对合并财务报表无重大影响[26] - 公司将在2022年12月15日后的企业合并中采用ASU 2021 - 08[27] 收入确认数据变化 - 2022年三个月和九个月时点确认收入分别为117,156千美元和322,247千美元，2021年同期分别为107,316千美元和284,823千美元；2022年三个月和九个月时段确认收入分别为34,738千美元和97,148千美元，2021年同期分别为35,833千美元和98,410千美元[32] - 三个月内，2022年和2021年在某一时点确认的收入分别为117156千美元和107316千美元[32] - 三个月内，2022年和2021年在一段时间内确认的收入分别为34738千美元和35833千美元[32] - 九个月内，2022年和2021年在某一时点确认的收入分别为322247千美元和284823千美元[32] - 九个月内，2022年和2021年在一段时间内确认的收入分别为97148千美元和98410千美元[32] 应收账款与合同相关数据变化 - 2022年5月31日和2021年8月31日应收账款净额分别为117,029千美元和103,233千美元，合同资产分别为3,727千美元和8,551千美元，合同负债分别为3,348千美元和3,410千美元[34] - 2022年5月31日和2021年8月31日，应收账款净额分别为1.17029亿美元和1.03233亿美元，合同资产分别为372.7万美元和855.1万美元，合同负债分别为334.8万美元和341万美元[34] - 2022年5月31日和2021年8月31日，坏账准备分别为1830万美元和420万美元，2022年三个月新增坏账准备1080万美元[34] - 截至2022年5月31日，某代理商应收账款占公司未偿应收账款的9.7%[34] - 公司预计未来十二个月内，330万美元合同负债将确认为净销售额[34] ASCEND转型计划相关数据 - ASCEND转型计划全面实施后预计每年增加4000 - 5000万美元的营业利润，预计投资6000 - 6500万美元，2022年三个月总计划费用约为390万美元[36] - ASCEND转型计划全面实施后，预计每年增加4000万至5000万美元的营业利润，预计投资6000万至6500万美元，2022年第一季度费用约为390万美元[36] 重组费用与收益数据变化 - 2022年三个月和九个月重组费用分别为0.6百万美元和5.2百万美元，2021年同期分别为1.5百万美元和2.2百万美元，2019年计划累计费用为1800万美元[37] - 2022年三个月和九个月总重组费用分别为0.5百万美元和5.1百万美元，2021年同期分别为1.6百万美元和2.4百万美元[37] - 2022年5月31日和2021年8月31日IT&S部门重组储备余额分别为1,091千美元和2,214千美元，公司部门分别为7千美元和26千美元[37] - 2022年第一季度和前三季度，重组费用分别为60万美元和520万美元，2021年同期分别为150万美元和220万美元，2019年计划累计费用为1800万美元[37] - 2022年第一季度和前三季度，总重组费用分别为50万美元和510万美元，2021年同期分别为160万美元和240万美元[37] - 2022年三个月和九个月Cortland U.S.重组收益均不到0.1百万美元，2021年同期重组费用分别不到0.1百万美元和0.3百万美元[39] - 2022年第一季度和前三季度，Cortland U.S.重组收益均不足10万美元，2021年同期费用分别不足10万美元和30万美元[39] - 截至2022年5月31日Cortland U.S.无重组储备，2021年8月31日为0.1百万美元[39] - 2022年6月27日，公司批准新重组计划，总成本估计为600 - 1000万美元，将在未来24个月内产生[68] 业务出售与终止经营业务数据变化 - 2019

财务数据和关键指标变化 - 第二季度调整后销售为1.37亿美元，核心销售同比增长16%，工具产品销售同比增长15%，服务销售同比增长13%，Cortland销售同比增长35% [25] - 调整后EBITDA利润率为12%，较上年第二季度提高250个基点，本季度税率为18%，高于上年的16%，调整后每股收益为0.14美元，高于去年的0.06美元 [25] - 本季度产生800万美元现金流，营运资金因库存增加而增加400万美元，资本支出为200万美元，杠杆率降至0.6倍，低于上年的2.1倍 [39][40] - 公司将2022财年全年销售指引修订为5.6亿 - 5.8亿美元，预计不考虑外汇影响的情况下，EBITDA增量利润率为35% - 45% [42][43] 各条业务线数据和关键指标变化 - 工具产品销售增长约16%，超80%的增长归因于工具产品，其余归因于Cortland，Cortland产品增长由医疗业务驱动 [26] - 服务业务在MENAC、美洲和亚太地区增长，部分被ESSA地区的下降抵消，定价行动为营收贡献超300万美元 [27] - Cortland业务第二季度核心同比增长35%，医疗业务需求和订单率升至疫情前水平，工业业务整体订单率正常化，交货时间和准时交货情况持续改善 [23][24] 各个市场数据和关键指标变化 - 美洲地区核心销售强劲，同比增长约20%，通用工业市场表现活跃，重型吊装业务呈有利趋势，拉丁美洲铜矿业和油气业务成果良好 [16][17][18] - 欧洲地区第二季度核心同比实现低个位数增长，产品普遍改善，基础设施业务因政府支出而表现强劲，分销商情绪总体良好 [18][19] - 亚太地区核心销售同比实现高个位数增长，多数行业稳定或改善，油气和发电业务强劲，采矿业因铁矿石价格和煤炭需求表现积极 [20] - MENAC地区核心同比实现约25%的稳定增长，油气业务因过去几年投资不足而活跃，发电和基础设施业务表现强劲 [21][22] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司推出ASCEND转型计划，聚焦加速盈利增长和提高业务效率，基于三大支柱，预计到2024财年末实现4000万 - 5000万美元的增量年化调整后EBITDA，计划在项目期间投资6000万 - 6500万美元 [8][9] - 公司将继续推进创新新产品开发、数字化和物联网应用以及新兴市场区域战略等关键增长举措，同时追求有纪律的并购战略，专注于纯工业工具和服务市场 [9][10] - 董事会批准了一项高达1000万股公司普通股的新股票回购计划，反映了公司对战略和创造股东价值能力的信心 [12] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管第二季度表现强劲，但全球事件带来的宏观经济挑战为下半年带来逆风，公司调整了2022财年全年指导 [42] - 供应链挑战、通胀成本和物流限制持续存在，俄乌冲突加剧了供应链和宏观经济逆风，预计下半年情况不会改善 [32][36] - 公司正在准备新一轮提价，并将在未来几天实施附加费，以应对通胀环境，但预计下半年EBITDA利润率、积压订单和需求将面临压力 [38] 其他重要信息 - 公司预计在今年晚些时候举行投资者日，分享战略、ASCEND转型计划和多年财务框架的更多细节 [11] - 公司在本季度对MENAC地区的应收账款计提了300万美元准备金，与该地区代理商的剩余净敞口为800万美元，还对俄罗斯应收账款计提了准备金 [29][30] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 供应链逆风情况及长期过渡方式 - 公司部分供应商处于配额模式，同时也在利用二级和三级供应商，通过与供应商建立长期关系，提前了解供应情况并下单，目前效果良好 [46] - 公司认为从此次经历中学到很多，未来能更好地利用与供应商的关系，根据需求和成本谈判调整供应链，回归正常环境 [47][48] - 公司全球供应链组织是优势，Q2中国供应商有所改善，但受当地疫情影响需谨慎 [49][50] 问题2: ASCEND战略投资的时间安排和类别 - 该计划为期约30个月，近期关注成本相关行动和运营效率，预计本财年不会有重大影响 [53] - 2023和2024财年将产生成本并获得收益，一些成本相关行动可较快实施，而涉及布局、工程和创新的行动可能在2024财年左右实施 [54] 问题3: 价格成本在今年剩余时间及ASCEND战略中的表现 - 年初提价目标是实现1% - 2%的价格成本实现率，目前正准备提价和附加费以保护实现率，但面临高通胀环境和不确定性 [57] - 从中期战略定价来看，公司有机会重新审视80/20产品定价、不同SKU的定价结构以及分销计划和折扣结构 [58][59] 问题4: 从渠道和库存角度看供应链和积压订单增加的机会 - 分销商库存已恢复到合理水平，未出现高于预期或正常水平的情况，本季度订单率强劲，但仍需解决积压订单问题 [61][62] 问题5: 是否有因客户原因导致的销售损失 - 产品方面未出现销售损失，虽有积压订单但无订单取消情况；服务方面有延迟但无重大取消情况，且服务定价面临挑战 [64] 问题6: 俄罗斯应收账款的减记情况 - 公司对俄罗斯应收账款全额计提了准备金，但金额不重大 [65] 问题7: ASCEND计划的时间安排及与以往重组的区别和顺利推进方式 - 该计划比以往更广泛，不仅包括重组元素，还涉及有机增长、运营卓越、成本结构和SG&A效率等方面 [67] - 公司认为该计划能为员工、市场和投资者提供清晰方向，并非处于不确定状态，且预计不会有重大的投资组合变动 [68][69][70]

业绩总结 - 第二季度净销售额为1.37亿美元，同比增长16%[27] - 调整后的EBITDA为1600万美元，较2021年第二季度的1100万美元增长45%[61] - 自由现金流为800万美元，较2021年第二季度的100万美元显著增加[62] - 调整后的EBITDA利润率为12.0%，较去年同期的9.5%有所提升[28] - 调整后的稀释每股收益为0.14美元，较去年同期的0.06美元增长[29] - 2022年第二季度核心销售额为1.37亿美元，较2021年同期的1.21亿美元增长16%[64] 用户数据 - IT&S产品销售增长15%，其他产品销售增长35%，服务销售增长13%[30] - 预计2022财年净销售额在5.6亿至5.8亿美元之间，几乎一半的变化归因于美元的强势[56] - 预计2022财年核心增长类别中，IT&S产品增长约为低单位数，IT&S服务增长约为低个位数[56] 未来展望 - Enerpac预计ASCEND计划将带来每年增量调整后的EBITDA为4000万至5000万美元，预计到2025财年实现该运行水平[3] - 公司计划在ASCEND计划期间投资6000万至6500万美元[3] - 由于通货膨胀和供应链挑战，预计利润率将受到压缩[50] 资本支出与现金流 - 现金余额在2022财年第二季度为1.33亿美元，较去年同期的1.15亿美元有所增加[53] - 资本支出为200万美元，较2021年同期的400万美元减少[62] 其他费用 - 结构重组费用为180万美元，主要用于简化组织结构[59] - 业务审查费用为250万美元，涉及外部支持的费用[59] - 高管过渡费用为170万美元，涉及高层领导的变动[59]

净销售额数据变化 - 2022年前三个月净销售额为13.6599亿美元，2021年同期为12.0654亿美元；2022年前六个月净销售额为26.7502亿美元，2021年同期为24.0084亿美元[12] - 2022年2月28日止三个月和六个月，时点确认收入分别为104,919千美元和205,092千美元，2021年同期分别为90,726千美元和177,506千美元；时段确认收入分别为31,680千美元和62,410千美元，2021年同期分别为29,928千美元和62,578千美元[31] - 2022年第一季度，公司净销售额为136599000美元，2021年同期为120654000美元；2022年前六个月净销售额为267502000美元，2021年同期为240084000美元[12] - 2022年前三个月IT&S报告able segment净销售额为125,940千美元，其他经营segment为10,659千美元，总计136,599千美元；2021年同期分别为112,739千美元、7,915千美元和120,654千美元[59] - 2022年前六个月IT&S报告able segment净销售额为247,253千美元，其他经营segment为20,249千美元，总计267,502千美元；2021年同期分别为224,000千美元、15,000千美元和240,000千美元[59] - 2022年前三个月IT&S报告able segment净销售额为125,940千美元，其他经营segment为10,659千美元；2021年同期分别为112,739千美元、7,915千美元[59] - 2022年前六个月IT&S报告able segment净销售额为247,253千美元，其他经营segment为20,249千美元；2021年同期分别为224,000千美元、15,000千美元[59] 营业利润数据变化 - 2022年前三个月营业利润为448.4万美元，2021年同期为570.7万美元；2022年前六个月营业利润为1089.1万美元，2021年同期为1477.7万美元[12] - 2022年前三个月公司经营利润为4,484千美元，2021年同期为5,707千美元；2022年前六个月经营利润为10,891千美元，2021年同期为14,000千美元[59] 持续经营业务净利润数据变化 - 2022年前三个月持续经营业务净利润为212.1万美元，2021年同期为358.4万美元；2022年前六个月持续经营业务净利润为530.6万美元，2021年同期为840.6万美元[12] - 2022年前三个月持续经营业务净收益为212.1万美元，2021年同期为358.4万美元；2022年前六个月持续经营业务净收益为530.6万美元，2021年同期为84万美元[51] - 2022年前六个月，公司持续经营业务的净收益为5,306美元，较2021年同期的8,406美元下降36.88%[21] 终止经营业务净亏损数据变化 - 2022年前三个月终止经营业务净亏损为90万美元，2021年同期为40.2万美元；2022年前六个月终止经营业务净亏损为129.7万美元，2021年同期为62.6万美元[12] - 2022年2月28日止三个月和六个月，终止经营业务净亏损分别为900千美元和1,297千美元，2021年同期分别为402千美元和626千美元[38] - 2022年前三个月终止经营业务净亏损为90万美元，2021年同期为40.2万美元；2022年前六个月终止经营业务净亏损为129.7万美元，2021年同期为6万美元[51] 每股收益数据变化 - 2022年前三个月基本每股收益为0.02美元，2021年同期为0.05美元；2022年前六个月基本每股收益为0.07美元，2021年同期为0.13美元[12] - 2022年前三个月稀释每股收益为0.02美元，2021年同期为0.05美元；2022年前六个月稀释每股收益为0.07美元，2021年同期为0.13美元[12] - 2022年第一季度，基本每股收益为0.02美元，摊薄后每股收益为0.02美元；2022年前六个月基本每股收益为0.07美元，摊薄后每股收益为0.07美元[12] - 2022年前三个月基本每股收益为0.02美元，摊薄后每股收益为0.02美元；2021年同期基本每股收益为0.05美元，摊薄后每股收益为0.05美元[51] - 2022年前三个月持续经营业务基本每股收益为0.04美元，摊薄后为0.03美元；2021年同期基本每股收益为0.06美元，摊薄后为0.06美元[51] - 2022年前三个月终止经营业务基本每股亏损为0.01美元，摊薄后为0.01美元；2021年同期基本每股亏损为0.01美元，摊薄后为0.01美元[51] - 2022年前六个月基本每股收益为0.07美元，摊薄后每股收益为0.07美元；2021年同期基本每股收益为0美元，摊薄后每股收益为0美元[51] 综合收入（亏损）数据变化 - 2022年前三个月综合收入为296.5万美元，2021年同期为1233.9万美元；2022年前六个月综合亏损为429.1万美元，2021年同期综合收入为1856.6万美元[14] - 2022年第一季度，综合收益为2965000美元，2021年同期为12339000美元；2022年前六个月综合亏损为4291000美元，2021年同期综合收益为18566000美元[14] 外币折算调整数据变化 - 2022年前三个月外币折算调整为151.9万美元，2021年同期为903.4万美元；2022年前六个月外币折算调整为 - 886.1万美元，2021年同期为1043.4万美元[14] 养老金等计划及现金流套期数据变化 - 2022年前三个月养老金等计划及现金流套期为22.5万美元，2021年同期为12.3万美元；2022年前六个月为56.1万美元，2021年同期为35.2万美元[14] 加权平均普通股基本股数数据变化 - 2022年前三个月加权平均普通股基本股数为6038.7万股，2021年同期为5993.8万股；2022年前六个月为6032.4万股，2021年同期为5987.4万股[12] 总资产数据变化 - 截至2022年2月28日，公司总资产为821,462美元，较2021年8月31日的820,247美元增长0.15%[18] - 2022年2月28日公司资产总计821,462千美元，其中IT&S segment为656,199千美元，其他经营segment为52,965千美元，一般公司为112,298千美元；2021年8月31日分别为641,256千美元、52,745千美元和126,246千美元，总计820,247千美元[59] - 2022年2月28日公司资产总额为821,462千美元，2021年8月31日为820,247千美元[59] 净收益数据变化 - 2022年前六个月，公司净收益为4,009美元，较2021年同期的7,780美元下降48.47%[21] - 2022年第一季度，公司净利润为1221000美元，2021年同期为3182000美元；2022年前六个月净利润为4009000美元，2021年同期为778000美元[12] 经营活动现金数据变化 - 2022年前六个月，公司持续经营业务提供的经营活动现金为5,241美元，较2021年同期的13,500美元下降61.18%[21] - 2022年前六个月，公司经营活动提供的现金为4,677美元，较2021年同期的13,246美元下降64.69%[21] 投资活动现金数据变化 - 2022年前六个月，公司投资活动使用现金为4,667美元，较2021年同期的5,035美元下降7.31%[21] 融资活动现金数据变化 - 2022年前六个月，公司融资活动使用现金为5,632美元，较2021年同期的48,443美元下降88.37%[21] 现金及现金等价物数据变化 - 截至2022年2月28日，公司现金及现金等价物为133,430美元，较2021年同期的115,254美元增长15.77%[21] - 2022年前六个月，公司现金及现金等价物净减少6,922美元，较2021年同期的36,916美元下降81.25%[21] 会计政策变化 - 公司于2021年9月1日采用ASU 2019 - 12简化所得税会计处理，对合并财务报表无重大影响[25] - ASU 2021 - 08将于2022年12月15日后开始的财年生效，公司将在该指引生效后进行业务合并时采用[26] - 公司于2021年9月1日采用ASU 2019 - 12，对合并财务报表无重大影响[25] - 公司将在2022年12月15日后的企业合并中采用ASU 2021 - 08[26] 累计其他综合损失数据变化 - 截至2022年2月28日，公司累计其他综合损失为101,284美元，较2021年8月31日的92,984美元增长8.93%[28] - 截至2022年2月28日，公司累计其他综合损失为101,284美元，较2021年8月31日的92,984美元增长8.93%[28] 物业、厂房及设备净值数据变化 - 截至2022年2月28日，公司物业、厂房及设备净值为46,480美元，较2021年8月31日的48,590美元下降4.34%[18][29] - 截至2022年2月28日，公司固定资产净值为46,480美元，较2021年8月31日的48,590美元下降4.34%[18][29] 应收账款及相关数据变化 - 2022年2月28日和2021年8月31日，应收账款净额分别为113,460千美元和103,233千美元，合同资产分别为2,965千美元和8,551千美元，合同负债分别为3,653千美元和3,410千美元[33] - 2022年2月28日和2021年8月31日，坏账准备分别为740万美元和420万美元，2022年2月28日止三个月新增坏账准备240万美元[33] - 截至2022年2月28日，某代理商应收账款占公司未偿应收账款的10.2%[33] - 公司预计370万美元合同负债将在未来十二个月确认为净销售额[33] - 2022年2月28日和2021年8月31日，应收账款净额分别为113,460千美元和103,233千美元；合同资产分别为2,965千美元和8,551千美元；合同负债分别为3,653千美元和3,410千美元[33] - 2022年2月28日和2021年8月31日，坏账准备分别为740万美元和420万美元，2022年2月28日止三个月新增坏账准备240万美元[33] - 截至2022年2月28日，某代理商应收账款占公司未偿应收账款的10.2%[33] - 公司预计370万美元合同负债将在未来十二个月确认为净销售额[33] 重组费用及储备数据变化 - 2022年2月28日止三个月和六个月，重组费用分别为180万美元和460万美元，2021年同期分别为60万美元和90万美元[35] - 2022年2月28日，IT&S和Corporate的重组储备余额分别为1,416千美元和31千美元，2021年同期分别为1,025千美元和26千美元[35] - 2022年2月28日止三个月和六个月，Cortland U.S.无重组费用，2021年同期分别少于10万美元和20万美元，2022年2月28日和2021年8月31日重组储备均为10万美元[35] - 2022年2月28日止三个月和六个月，重组费用分别为180万美元和460万美元，2021年同期分别为60万美元和90万美元[35] - 2022年2月28日和2021年8月31日，Cortland U.S.重组储备均为10万美元[35] 业务出售相关数据 - 2019年10月31日，公司完成前Engineered Components & Systems（“EC&S”）业务出售，2021年2月28日止六个月收到最后一笔0.7百万美元分期付款[36] - 2019年10月31日，公司完成前工程组件与系统（EC&S）业务部门出售，2021年2月28日止六个月收到最后一笔70万美元分期付款[36] 商誉数据变化 - 截至2022年2月28日的六个月，商誉总账面价值从277,593千美元降至273,437千美元，受外币汇率变动影响减少4,156千美元[39] - 截至2022年2月28日的六个月，商誉账面价值从277,593千美元降至273,437千美元，受外币汇率变动影响减少4,156千美元[39] 摊销费用预计 - 公司预计

净销售额变化 - 2021年第三季度净销售额为130,903千美元，2020年同期为119,430千美元[12] - 2021年前三个月净销售额为130,903千美元，2020年11月30日结束的三个月为119,430千美元，同比增长9.6%[12] - 2021年11月30日止三个月时点确认的收入为100174千美元，2020年为86780千美元[33] - 2021年11月30日止三个月时段确认的收入为30729千美元，2020年为32650千美元[33] - 2021年和2020年截至11月30日的三个月，时点确认收入分别为100,174千美元和86,780千美元，时段确认收入分别为30,729千美元和32,650千美元[33] - 2021年和2020年截至11月30日三个月，IT&S报告able segment净销售额分别为121,313千美元和112,000千美元，其他经营segment净销售额分别为9,590千美元和7,200千美元[60] 净利润与综合损益变化 - 2021年第三季度净利润为2,788千美元，2020年同期为4,598千美元[12] - 2021年第三季度综合亏损为7,256千美元，2020年同期综合收入为6,227千美元[16] - 2021年11月30日止三个月持续经营业务净收益为2788美元，2020年为4598美元[23] - 2021年前三个月净利润为2,788千美元，2020年同期为4,598千美元，同比下降39.4%[12][16] 每股收益变化 - 2021年第三季度持续经营业务基本每股收益为0.05美元，2020年同期为0.08美元[12] - 2021年和2020年截至11月30日的三个月，基本和摊薄每股收益分别为0.05美元和0美元[53] 现金及现金等价物变化 - 截至2021年11月30日，现金及现金等价物为126,533千美元，截至2021年8月31日为140,352千美元[20] - 2021年11月30日现金及现金等价物期末余额为126533美元，2020年为158568美元[23] - 2021年11月30日现金及现金等价物为126,533千美元，8月31日为140,352千美元，减少9.9%[20] 应收账款与坏账准备情况 - 截至2021年11月30日，应收账款净额为112,293千美元，截至2021年8月31日为103,233千美元[20] - 2021年11月30日应收账款为112293千美元，8月31日为103233千美元[34] - 截至2021年11月30日和8月31日，应收账款净额分别为112,293千美元和103,233千美元，合同资产分别为2,428千美元和8,551千美元，合同负债分别为3,939千美元和3,410千美元[34] - 2021年11月30日和8月31日，公司坏账准备分别为430万美元和420万美元[36] - 截至2021年11月30日和8月31日，呆账准备金分别为430万美元和420万美元[36] - 截至2021年11月30日，某代理商的应收账款占公司未偿还应收账款的10.6%[36] - 一名代理商的应收账款占公司未偿还应收账款的10.6%，公司正与其协商付款计划[36] 存货净额变化 - 截至2021年11月30日，存货净额为83,614千美元，截至2021年8月31日为75,347千美元[20] 总资产与负债权益变化 - 截至2021年11月30日，总资产为812,468千美元，截至2021年8月31日为820,247千美元[20] - 截至2021年11月30日，总负债为402,662千美元，截至2021年8月31日为408,049千美元[20] - 截至2021年11月30日，股东权益为409,806千美元，截至2021年8月31日为412,198千美元[20] - 2021年11月30日总资产为812,468千美元，8月31日为820,247千美元，减少0.95%[20] - 2021年11月30日总负债为402,662千美元，8月31日为408,049千美元，减少1.32%[20] - 2021年11月30日股东权益为409,806千美元，8月31日为412,198千美元，减少0.58%[20] - 截至2021年11月30日三个月，股东权益总额为409,806千美元，较2021年8月31日的412,198千美元略有下降[54] 经营、投资、融资活动现金流量变化 - 2021年11月30日止三个月持续经营业务经营活动提供的现金为 - 3941美元，2020年为8892美元[23] - 2021年11月30日止三个月投资活动使用的现金为 - 3160美元，2020年为 - 1858美元[23] - 2021年11月30日止三个月融资活动使用的现金为 - 3717美元，2020年为 - 1818美元[23] - 2021年前三个月经营活动使用现金4,726千美元，2020年同期提供现金8,667千美元[23] - 2021年前三个月投资活动使用现金3,160千美元，2020年同期使用1,858千美元[23] - 2021年前三个月融资活动使用现金3,717千美元，2020年同期使用1,818千美元[23] 累计其他综合损失与物业、厂房及设备净值变化 - 2021年11月30日累计其他综合损失为103028千美元，8月31日为92984千美元[29] - 截至2021年11月30日和8月31日，累计其他综合损失分别为103,028千美元和92,984千美元[29] - 2021年11月30日物业、厂房及设备净值为47732千美元，8月31日为48590千美元[31] - 截至2021年11月30日和8月31日，物业、厂房及设备净值分别为47,732千美元和48,590千美元[31] 重组费用与终止经营业务净亏损 - 2021年和2020年截至11月30日的三个月内，公司重组费用分别为270万美元和20万美元[38] - 科特兰美国公司2021年截至11月30日的三个月无重组费用，2020年为0.1百万美元，2021年11月30日和8月31日重组准备金均为0.1百万美元[38] - 2021年和2020年截至11月30日的三个月内，公司终止经营业务的净亏损分别为39.7万美元和22.4万美元[41] - 2021年和2020年第三季度终止经营业务税后净亏损分别为39.7万美元和22.4万美元[41] 商誉与摊销费用情况 - 2021年截至11月30日的三个月内，公司商誉因汇率变动减少429.6万美元，期末总额为2.73297亿美元[42] - 截至2021年11月30日，商誉总额为27329.7万美元，较8月31日减少429.6万美元[42] - 公司预计2022财年剩余九个月的摊销费用为540万美元，2023 - 2027财年分别为580万、410万、340万、200万、190万美元，之后累计为450万美元[42] - 公司预计2022财年剩余九个月摊销费用为540万美元，2023 - 2027财年分别为580万、410万、340万、200万、190万美元，之后累计为450万美元[42] 产品保修准备金变化 - 2021年和2020年截至11月30日的三个月内，公司产品保修准备金期末余额分别为143.4万美元和95.9万美元[44] - 2021年和2020年第三季度产品保修储备期末余额分别为143.4万美元和95.9万美元[44] 长期债务与循环信贷额度情况 - 截至2021年11月30日和8月31日，公司长期债务（扣除当期到期部分）均为1.75亿美元[45] - 2019年3月公司将多货币循环信贷额度从3亿美元扩大到4亿美元，高级信贷安排到期日从2020年5月延长至2024年3月[46] - 2021年11月30日，循环信贷额度下借款为1.75亿美元，可用借款额度为2.198亿美元，未偿还信用证为520万美元[46] - 高级信贷安排可通过3亿美元增额和/或2亿美元增量定期贷款进行未来扩张，借款利率基于LIBOR或基准利率，范围分别为1.125% - 2.00%和0.125% - 1.00%，未使用费用为0.15% - 0.3%[46] - 高级信贷安排包含两个财务契约，最大杠杆比率为3.75:1，最低利息覆盖率为3.5:1，重大收购后四个财季杠杆比率增至4.25:1[46] - 2019年3月公司高级信贷安排将多货币循环信贷额度从3亿美元扩大到4亿美元，到期日延至2024年3月，截至2021年11月30日，循环信贷额度借款为1.75亿美元，可用借款额度为2.198亿美元[46] - 高级信贷安排借款利率基于LIBOR或基准利率，范围分别为1.125% - 2.00%和0.125% - 1.00%，未使用费用为0.15% - 0.3%[46] 外汇相关情况 - 2021年11月30日和8月31日，公司现金及现金等价物、应收账款、应付账款和可变利率长期债务的公允价值接近账面价值，外汇合约公允价值净负债均小于10万美元[49] - 截至2021年11月30日和8月31日，外汇合约公允价值净负债均小于10万美元[49] - 2021年11月30日和8月31日，短期外汇合约的美元等值名义价值分别为1360万美元和1600万美元，公允价值净负债均小于10万美元[50] - 截至2021年11月30日和8月31日，短期外汇合约美元等值名义价值分别为1360万美元和1600万美元[50] - 2021年和2020年截至11月30日的三个月，外汇净损失分别为18.1万美元和4.9万美元[50] - 公司曾是利率互换合约的固定利率支付方，固定了1亿美元循环信贷额度借款的利率，固定利率为0.259%，合约于2021年8月到期[50] 股票回购情况 - 自2012财年初始股票回购计划启动以来，公司已回购2279.923万股普通股，花费6.677亿美元，截至2021年11月30日，还可回购520.077万股[51] - 自2012财年初始股票回购计划实施以来，公司已回购2279.923万股普通股，花费6.677亿美元，截至2021年11月30日，计划还可购买520.077万股[51] 税前收益、所得税费用与税率变化 - 2021年前三个月持续经营业务税前收益为496.6万美元，2020年11月30日为708万美元；2021年前三个月所得税费用为178.1万美元，2020年11月30日为225.8万美元；2021年有效所得税率为35.9%，2020年为31.9%[57] - 2021年和2020年截至11月30日三个月持续经营业务税前收益分别为4,966千美元和7,080千美元，所得税费用分别为1,781千美元和2,258千美元，有效所得税税率分别为35.9%和31.9%[57] 各业务线净销售额与营业利润变化 - 2021年前三个月IT&S部门产品净销售额为9235万美元，服务与租赁净销售额为2896.3万美元，其他运营部门净销售额为959万美元；2020年11月30日IT&S部门产品净销售额为8200万美元，服务与租赁净销售额为2900万美元，其他运营部门净销售额为720万美元[60] - 2021年前三个月IT&S部门营业利润为1806.4万美元，其他运营部门营业亏损为125.7万美元，公司整体营业利润为640.7万美元；2020年11月30日IT&S部门营业利润为1700万美元，其他运营部门营业亏损为180万美元，公司整体营业利润为900万美元[60] - 2021年11月30日IT&S部门资产为6.44138亿美元，其他运营部门资产为5252.4万美元，公司总资产为8.12468亿美元；2021年8月31日IT&S部门资产为6.41256亿美元，其他运营部门资产为5274.5万美元，公司总资产为8.20247亿美元[60] - 2021年和2020年截至11月30日三个月，IT&S报告able segment营业利润分别为18,064千美元和17,000千美元，其他经营segment营业亏损分别为1,257千美元和1,800千美元[60] 租赁相关情况 - 2021年11月30日和2021年8月31日，公司未偿还信用证分别为1160万美元和1190万美元[61] - 截至