文章核心观点 - FS Bancorp本季度财报超预期，但受行业及盈利预期等因素影响，未来股价表现待观察 [1][3][5] 公司业绩表现 - FS Bancorp本季度每股收益1.13美元，超Zacks共识预期1.03美元，去年同期为1.25美元，过去四个季度均超共识每股收益预期 [1][2] - FS Bancorp本季度营收3627万美元，超Zacks共识预期2.46%，去年同期为3639万美元，过去四个季度有三次超共识营收预期 [9] - 本季度财报盈利惊喜为9.71%，上一季度盈利惊喜为8.16% [8] 公司股价表现 - FS Bancorp股价自年初以来上涨约9.8%，而标准普尔500指数上涨16.7% [10] 公司盈利预期 - 发布财报前，FS Bancorp的盈利预期修正趋势不利，当前Zacks排名为4（卖出），预计近期股价表现逊于市场 [5] - 下一季度共识每股收益预期为1.09美元，营收3605万美元；本财年共识每股收益预期为3.93美元，营收1.3915亿美元 [12] 行业情况 - Zacks行业排名中，银行 - 西部行业目前处于250多个Zacks行业的后34%，研究显示排名前50%的行业表现比后50%的行业好两倍多 [6] 同行业公司情况 - 第一西北银行公司预计本季度营收1710万美元，较去年同期下降3.3% [7] - 第一西北银行公司预计即将发布的财报中每股收益为0.08美元，同比变化-60%，过去30天该季度共识每股收益预期未变 [13]

整体财务数据关键指标变化 - 2024年第二季度净收入为900万美元，摊薄后每股收益1.13美元，去年同期净收入910万美元，摊薄后每股收益1.16美元；上半年净收入1740万美元，摊薄后每股收益2.20美元，去年同期净收入1730万美元，摊薄后每股收益2.19美元[2] - 2024年第二季度净息差升至4.29%，上一季度为4.26%，去年同期为4.66%[4] - 2024年第二季度净利息收入较2023年同期减少120万美元至3040万美元，上半年减少150万美元至6070万美元[50][51] - 2024年第二季度净息差（年化）较去年同期下降37个基点至4.29%，上半年下降41个基点至4.27%[53] - 2024年第二季度平均资金总成本较去年同期增加90个基点至2.38%，上半年增加90个基点至2.30%[54] - 2024年第二季度和上半年贷款信用损失拨备分别为110万美元和250万美元，去年同期分别为110万美元和340万美元[55] - 2024年第二季度净冲销总额为120万美元，去年同期为65.1万美元，上半年为270万美元，去年同期为110万美元[56] - 2024年第二季度非利息收入较去年同期增加100万美元至590万美元，上半年增加92.7万美元至1100万美元[57] - 2024年第二季度非利息支出较去年同期减少34.7万美元至2390万美元，上半年减少34.2万美元至4740万美元[58] - 2024年第二季度，公司总利息和股息收入为4.594亿美元，较上一季度增长2%，较去年同期增长12%[66] - 2024年第二季度，公司总利息支出为1.5539亿美元，较上一季度增长7%，较去年同期增长67%[66] - 2024年第二季度，公司净利息收入为3.0401亿美元，与上一季度基本持平，较去年同期下降4%[66] - 2024年第二季度，公司非利息收入为5868万美元，较上一季度增长15%，较去年同期增长21%[66] - 2024年第二季度，公司非利息支出为2.3857亿美元，较上一季度增长1%，较去年同期下降1%[66] - 2024年第二季度，公司税前收入为1.1335亿美元，较上一季度增长8%，较去年同期下降1%[66] - 2024年第二季度，公司净利润为8959万美元，较上一季度增长7%，较去年同期下降2%[66] - 2024年第二季度，公司基本每股收益为1.15美元，较上一季度增长7%，较去年同期下降2%[66] - 2024年第二季度，公司摊薄每股收益为1.13美元，较上一季度增长7%，较去年同期下降3%[66] - 截至2024年6月30日的六个月，贷款应收利息收入为83,403美元，较去年同期的74,208美元增长12%[67] - 同期存款利息支出为26,134美元，较去年同期的14,234美元增长84%[67] - 2024年第二季度末，非盈利资产占总资产比例为0.39%，较3月31日的0.41%和去年同期的0.34%有所变化[71] - 2024年6月30日，普通股基本每股收益为1.15美元，3月31日为1.07美元，去年同期为1.17美元[72] - 截至2024年6月30日的六个月，净利息收入为60,747美元，较去年同期的62,214美元下降2%[67] - 2024年6月30日，平均生息资产收益率为6.48%，3月31日为6.30%，去年同期为6.04%[69] - 2024年6月30日，平均资金总成本为2.38%，3月31日为2.21%，去年同期为1.48%[69] - 截至2024年6月30日的三个月，加权平均基本流通股数量为7,688,246股，3月31日为7,703,789股，去年同期为7,637,210股[72] - 2024年6月30日，有形普通股权益比率为9.07%，3月31日为8.74%，去年同期为7.88%[69] - 截至2024年6月30日的六个月，总非利息收入为10,979美元，较去年同期的10,052美元增长9%[67] - 2024年6月30日、3月31日和2023年6月30日股东权益（GAAP）分别为284,026千美元、277,932千美元和249,933千美元[80] - 2024年6月30日、3月31日和2023年6月30日有形普通股股东权益（非GAAP）分别为264,951千美元、257,938千美元和227,016千美元[80] - 2024年6月30日、3月31日和2023年6月30日末流通在外普通股分别为7,644,463股、7,707,651股和7,641,342股[81] - 2024年6月30日、3月31日和2023年6月30日每股账面价值（GAAP）分别为37.15美元、36.06美元和32.71美元[82] - 2024年6月30日、3月31日和2023年6月30日有形每股账面价值（非GAAP）分别为34.66美元、33.47美元和29.71美元[82] - 2024年6月30日、3月31日和2023年6月30日总资产（GAAP）分别为2,941,377千美元、2,969,705千美元和2,905,621千美元[83] - 2024年6月30日、3月31日和2023年6月30日有形资产（非GAAP）分别为2,922,302千美元、2,949,711千美元和2,882,704千美元[83] - 2024年6月30日、3月31日和2023年6月30日普通股权益比率（GAAP）分别为9.66%、9.36%和8.60%[84] - 2024年6月30日、3月31日和2023年6月30日有形普通股权益比率（非GAAP）分别为9.07%、8.74%和7.88%[84] 股票回购情况 - 2024年第二季度回购73000股普通股，平均价格为每股32.84美元，董事会批准最高500万美元的股票回购计划[4] 贷款相关数据关键指标变化 - 截至2024年6月30日，贷款应收净额增加4180万美元，即1.7%，至24.6亿美元，较2023年6月30日增加1.148亿美元，即4.9%[4] - 截至2024年6月30日，消费者贷款减少440万美元，即0.7%，至6.417亿美元，较去年同期增加780万美元，即1.2%；收益率从2024年第一季度末的7.22%提高19个基点至7.41%[4] - 截至2024年6月30日，贷款信用损失准备金为3120万美元，占贷款应收总额的1.26%，3月31日为3150万美元，即1.29%，2023年6月30日为3040万美元，即1.28%[4] - 截至2024年6月30日，贷款应收总额（毛额）为24.88422亿美元，其中房地产贷款15.36003亿美元占比61.7%，消费者贷款6.41688亿美元占比25.8%，商业企业贷款3.10731亿美元占比12.5%[19][20][22] - 截至2024年6月30日，贷款应收净额为24.57184亿美元，较3月31日的24.15379亿美元增加4180万美元，较2023年6月30日的23.42424亿美元增加1.148亿美元[23][24] - 截至2024年6月30日，房地产贷款总额为15.36003亿美元，较3月31日基本不变，其中建设与开发贷款减少2710万美元，多户住宅贷款增加1730万美元，一至四户家庭贷款（不含HFS）增加890万美元[19][24] - 截至2024年6月30日，商业企业贷款为3.10731亿美元，较3月31日的2.64542亿美元增加4620万美元，其中工商业贷款增加2880万美元，仓库贷款增加1740万美元[22][24] - 截至2024年6月30日，消费者贷款为6.41688亿美元，较3月31日减少440万美元，其中间接房屋改善贷款减少520万美元，船舶贷款增加70.6万美元[20][24] - 截至2024年6月30日，商业房地产（CRE）贷款总额为3.59404亿美元，其中非业主占用CRE贷款1.81682亿美元，业主占用CRE贷款1.74083亿美元[25] - 未来两年内，除与优惠利率同步重新定价的贷款外，CRE贷款重新定价或到期总额为1.41406亿美元，加权平均利率为4.51%[28] - 截至2024年6月30日，建设贷款总额为2.74209亿美元，其中投机性住宅建设 - 垂直方向占比47.9%，金额为13.1293亿美元[29] - 截至2024年6月30日，工商业（C&I）贷款为2.85183亿美元，占比11.5%；仓库贷款为2554.8万美元，占比1.0%[22] - 截至2024年6月30日，间接房屋改善贷款为5.63621亿美元，占比22.7%；船舶贷款为7462.7万美元，占比3.0%；其他消费者贷款为344万美元，占比0.1%[20] - 2024年第二季度，一至四户家庭购房贷款发放额为1.93715亿美元，占比92.3%，较上一季度增长42.9%；再融资贷款发放额为1617.3万美元，占比7.7%，较上一季度下降11.9%[31] - 2024年第二季度，公司出售了1.645亿美元的一至四户家庭贷款，毛利润率降至2.96%，上一季度为3.43%，去年同期为3.07%[34] - 截至2024年6月30日，ACLL为3120万美元，占贷款总额的1.26%，较上一季度和去年同期有所变化；未偿还贷款承诺的信贷损失准备金增加7.7万美元至160万美元[47] - 截至2024年6月30日，不良贷款较3月31日减少70万美元至1140万美元，较2023年6月30日增加210万美元[48] - 截至2024年6月30日，次级贷款较3月31日减少66.3万美元至2430万美元，较2023年6月30日增加790万美元[49] 存款相关数据关键指标变化 - 截至2024年6月30日，总存款减少8250万美元，即3.3%，至23.8亿美元，较2023年6月30日增加1750万美元，即0.7%；无息存款为6.233亿美元，低于3月31日的6.469亿美元和2023年6月30日的6.752亿美元[4] - 截至2024年6月30日，公司存款总额为23.82803亿美元，较3月31日的24.65297亿美元下降3.3%[36] - 截至2024年6月30日，CDs总额为11亿美元，非零售CDs占比24.9%，较3月31日的11.1亿美元和6月30日的9.188亿美元有所变化[40] - 截至2024年6月30日，银行无保险存款约为5.866亿美元，较3月31日的6.141亿美元和去年同期的5.876亿美元有所变化[41] 借款与股东权益数据关键指标变化 - 截至2024年6月30日，借款增加5200万美元至1.819亿美元，较3月31日的1.299亿美元增加，较去年同期的1.999亿美元减少[42] - 截至2024年6月30日，股东权益增加610万美元至2.84亿美元，较3月31日的2.779亿美元和去年同期的2.499亿美元增加[43] 资本比率数据关键指标变化 - 截至2024年6月30日，银行的总风险资本比率为13.9%，一级杠杆资本比率为10.9%，3月31日分别为13.7%和10.6%[7] - 截至2024年6月30日，银行总风险资本比率为13.9%，一级杠杆资本比率为10.9%，普通股一级资本比率为12.6%，公司超过所有监管资本要求[45][46] 业务部门净收入数据关键指标变化 - 2024年第二季度，商业和消费者银行部门净收入800万美元，住房贷款部门净收入100万美元，上一季度分别为820万美元和24.6万美元，2023年第二季度分别为910万美元和5.5万美元[6] 公司业务结构 - 公司为华盛顿1st Security Bank的控股公司，通过27家银行分行等提供服务[60] 公司建筑业务数据关键指标变化 - 截至2024年6月30日，公司总建筑业务金额为27.4209亿美元，较2023年的31.2093亿美元有所下降，其中投机性住宅建筑 - 垂直业务占比47.9%为最高[30]

文章核心观点 - 2024年7月19日FS Bancorp, Inc.宣布任命Matthew D. Mullet为华盛顿第一安全银行及其控股公司总裁，他自2011年9月起担任首席财务官，此次将继续兼任该职位，Joseph C. Adams留任首席执行官 [5] 马修·穆利特履历 - 2000年6月开始银行业生涯，担任华盛顿州金融机构部银行司金融审查员 [1] - 2004年加入高尔夫储蓄银行，2007年被任命为首席财务官 [1] - 高尔夫储蓄银行与斯特林储蓄银行合并后，担任斯特林住房贷款部高级副总裁，2011年辞职加入第一安全银行 [1] - 担任华盛顿银行家协会政府关系委员会成员，在华盛顿女子惩教中心志愿教授金融知识 [1] 公司业务范围 - 第一安全银行在27个分行和1个总部办公室为客户提供贷款和存款服务，在大普吉特海湾地区、华盛顿三城地区和温哥华设有贷款生产办公室 [3] - 主要在华盛顿州为西北各地的住房抵押贷款客户提供服务，包括普吉特海湾、三城和温哥华住房贷款市场 [3] 公司管理层表态 - 首席执行官Joseph C. Adams称很高兴宣布马修升职，他是团队重要成员，有领导能力和对银行业务的深刻理解，期待继续与团队合作打造优秀的工作和银行服务场所 [3]

文章核心观点 - FS Bancorp公司宣布提高季度股息,并授权新的股票回购计划 [1][4] - 公司连续46个季度支付现金股息,目前派息率为22%,保留了足够的收益用于再投资和未来发展 [2] - 公司过去5年内股息年复合增长率达30.24%,股息收益率为2.9% [3] - 公司授权新的5百万美元股票回购计划,将持续至2025年7月31日 [4] - 公司资产负债表健康,流动性良好,资本充足率指标远高于监管要求 [6][7] - 公司过去一年股价上涨28% [8] 行业动态 - 其他银行如PNC金融服务集团和Bank OZK也宣布提高季度股息 [10][11][12][13] - PNC金融服务集团的股息增长率过去5年达8.84% [11] - Bank OZK连续56个季度提高股息 [13]

文章核心观点 FS Bancorp董事会授权增加季度现金股息并额外回购股份，股息增加体现公司财务状况良好，回购股份或提升股东价值，但公司运营受多种因素影响 [4][8] 分组1：公司概况 - FS Bancorp是华盛顿州公司，为华盛顿第一安全银行的控股公司 [10] - 银行在27个分行、1个总部办公室及多个贷款业务办公室提供存贷服务，服务西北主要是华盛顿州的住房抵押贷款客户 [10] 分组2：股息调整 - 公司董事会授权将季度现金股息从每股0.26美元提高至0.27美元，增幅3.8% [8] - 现金股息将于2024年8月21日支付给8月7日登记在册的股东 [8] 分组3：股份回购 - 董事会授权在12个月内（至2025年7月31日）额外回购至多500万美元的流通普通股 [4] - 回购可通过公开市场、私下协商交易或行使股权奖励时扣留股份的方式进行，价格由公司管理层决定，且不早于回购计划公开宣布后的第三个交易日开始 [4] - 回购计划可因市场状况、回购成本等因素随时暂停、终止或修改，且不强制公司购买特定数量的股份 [5] - 回购将在管理层认为有吸引力且符合公司和股东最佳利益的价格进行，公开市场购买将遵守SEC规则10b - 18及其他适用法律要求 [9] 分组4：前瞻性声明 - 新闻中使用特定词汇表述的为前瞻性声明，代表管理层对未来事件的当前预期和预测，实际结果可能与预期有重大差异 [11] - 影响实际结果与预期差异的因素包括当地市场经济状况、竞争压力、利率环境、证券市场变化、公司业务执行能力及立法监管变化等 [7][11]

MOUNTLAKE TERRACE, Wash., May 24, 2024 (GLOBE NEWSWIRE) -- FS Bancorp, Inc. (NASDAQ:FSBW), the holding company for 1st Security Bank of Washington ("1st Security" or "Bank") announced today the promotions of Kelli Nielsen and Donn Costa to the positions of EVP, Chief Retail Banking Officer and EVP, Chief Home Lending Officer, respectively. 1st Security Bank Chief Executive Officer, Joe Adams, announced the promotions at an all-employee meeting on Friday, May 17th. During the announcement, Adams said, "Kelli ...

人事变动 - FS Bancorp, Inc.宣布将Sean McCormick和Robert Nesbitt晋升为1st Security Bank的首席信贷管理官和首席信贷运营官[1] - Sean McCormick将负责监督银行的信贷策略、信贷风险和贷款组合的财务分析[2] - Robert Nesbitt被任命为银行的首席信贷运营官，负责商业信贷运营[4]

MOUNTLAKE TERRACE, Wash., May 20, 2024 (GLOBE NEWSWIRE) -- FS Bancorp, Inc. (NASDAQ: FSBW), the holding company for 1st Security Bank of Washington ("1st Security" or "Bank") announced today the promotions of Sean McCormick and Robert Nesbitt to the positions of Chief Credit Administration Officer and Chief Credit Operations Officer of the Bank, respectively. Sean McCormick will assume the role of Chief Credit Administration Officer and will have primary responsibility for overseeing the Bank's credit strat ...

Table of Contents For the quarterly period ended March 31, 2024 or ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File Number: 001-35589 FS BANCORP, INC. Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION (Former name, former address and former fiscal year, if changed since last report) Sec ...

财务表现 - FS Bancorp 2024年第一季度营收为3,5460万美元，同比下降1.2%[1] - 每股收益为1.06美元，较去年同期的1.22美元有所下降[1] - 营收超出Zacks Consensus Estimate 4.13%[1] - EPS超出预期8.16%[1] 公司指标 - 公司的关键指标表现良好，净利差为4.3%，效率比率为66.4%[4] - 总非利息收入为5.11万美元，净利息收入为30.35万美元[4] 股票表现 - FS Bancorp股票过去一个月回报率为-5.2%[5] - 公司目前的Zacks排名为2（买入），预示着在短期内可能会跑赢整体市场[5]