财务数据和关键指标变化 - 2021年第二季度营收1700万美元，同比增长23%；净亏损10万美元，去年同期净亏损50万美元 [16] - 2021年前6个月营收3300万美元，同比增长16%；净收入30万美元，去年同期净亏损80万美元 [16] - 截至2021年6月30日，现金及现金等价物为2210万美元，高于2020年底的1760万美元 [16] 各条业务线数据和关键指标变化 - 本季度87%的收入归类为经常性收入，13%为项目型收入 [35][36] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司计划将内部产生的现金流投资于短期回报的销售、营销和产品改进计划，以实现持续增长并保持或增强资产负债表 [7] - 公司预计在2021年剩余季度实现20%或更高的同比增长，并在2022年实现加速增长，这基于销售和营销投资增加、销售团队成熟、新客户关系拓展和行业增长 [6] - 公司认为自己是数据科学团队构建高性能AI模型和企业获得企业级AI解决方案的理想合作伙伴，正与多家科技公司和企业开展AI项目合作 [10][11] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 分析师预测公司所处市场未来几年将快速增长，支持公司的增长预期和支出计划 [8] - 随着AI技术的发展和应用普及，对特定领域高质量训练数据和模型的需求将增加 [13] 其他重要信息 - 自2019年第四季度以来，公司从业务中削减了600万美元成本，为可投资现金流做出贡献 [7] - 第二季度公司在销售、营销和产品工程方面投资约300万美元，比第一季度多100万美元 [8] - 公司正在构建多个平台，其中“Goldengate”平台是高性能AI全栈平台，还在开发文本数据标注平台，两者均为专有平台 [40] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 为何Innodata能从大公司和小公司获得重要合同 - 构建AI应用需要数据，而数据处理困难，公司作为领先的数据工程公司，有多年处理数据的经验，被众多大品牌选择解决数据挑战；同时，公司注重数据质量，客户能看到技术投资带来的良好效果 [19] 问题: 此前获得的大合同何时开始在季度收入中体现 - 已经开始体现，公司在制定增长预期时已将这些合同纳入考虑 [23] 问题: 何时能看到公司达到典型高科技公司10% - 20%的净利润率 - 公司近期战略是将自由现金流主要投资于销售扩张、营销扩张和产品工程，以抓住市场机会；目前业务产生的现金流良好，运营杠杆率达78%，有助于推动增长 [24] 问题: 目前招聘了多少销售人员 - 2020年公司有19人从事销售工作，目前约有67人，计划年底达到110人，涵盖销售各环节岗位 [25] 问题: 招聘的人员素质如何 - 公司招聘的是优秀人才，管理层有相关经验，且公司通过收集大量指标来跟踪绩效并适时调整 [26] 问题: 本季度现金增加的来源 - 来自创造性的现金管理，包括让欧洲负利率客户提前付款并给予折扣、争取税收退款、良好的收款和自由现金流等 [28] 问题: 请介绍经常性收入与项目收入的情况及经常性收入的未来趋势 - 本季度87%的收入为经常性收入，13%为项目型收入；公司认为市场机会大，将继续争取大项目，有望实现客户多元化和强劲的经常性收入 [35][36][39] 问题: 公司的数据标注平台是否具有专有性质 - 公司正在大力投资的“Goldengate”平台是高性能AI全栈平台，具有专有性质；还在开发文本数据标注平台，也具有专有性质，且有客户开始使用 [40] 问题: 使用公司平台是否会产生经常性收入 - 这取决于客户使用平台的方式，总体而言平台有大量经常性收入机会，公司认为当前和未来的业务都将推动大量经常性收入 [41] 问题: 获得客户后是否会产生飞轮效应 - 与客户合作后，部分客户会随着对公司技术和服务的体验而增长；对于大型企业，公司凭借技术和服务能力，往往能获得更多业务机会；上一季度公司最大客户给出了4.95分（满分5分）的满意度评价 [42][43]

财务报表修正 - 公司修正2020年6月30日财务报表，减少2020年3个月和6个月费用7.4万美元和14.7万美元，减少2020年6个月每股亏损0.01美元，减少2020年6月30日负债10.1万美元，增加2020年6月30日总资产4.6万美元，增加2020年6个月经营活动现金流9.4万美元，增加2020年6个月融资活动现金流9.4万美元[98] 公司人员与研发情况 - 公司有超4000名员工分布在9个国家，约5年前成立研发中心，2019年开始打包研发成果以适应新市场[93][94] Synodex平台客户情况 - 截至2020年底，Synodex平台有20个客户，包括美国大型寿险公司约翰汉考克保险[101] 季度总营收变化 - 2021年和2020年第二季度总营收分别为1700万美元和1390万美元，增长约310万美元或22%，主要因DDS和Agility业务量增加，部分被Synodex业务量减少抵消[113] DDS业务季度营收变化 - 2021年和2020年第二季度DDS业务营收分别为1300万美元和990万美元，增长约310万美元或31%，主要因两个现有客户业务量增加[114] Synodex业务季度营收变化 - 2021年和2020年第二季度Synodex业务营收分别为90万美元和120万美元，减少约30万美元或25%，主要因三个现有客户业务量减少[115] Agility业务季度营收变化 - 2021年和2020年第二季度Agility业务营收分别为310万美元和280万美元，增长30万美元或约11%，主要因Agility平台订阅和新闻专线产品业务量增加[116] DDS业务客户营收占比情况 - 2021年和2020年第二季度，DDS业务一个客户分别占公司总营收11%和16%，另一个客户在2021年占11%，无其他客户占比超10%，非美国客户营收分别占47%和55%[117] 公司季度运营结果波动情况 - 公司季度运营结果有波动，Synodex子公司营收通常第三季度最低，第四季度最高[109][110] 公司资金需求与应对措施 - 公司认为现有现金和现金等价物能满足未来12个月资金需求，若营收大幅或长期下降，将减少资本支出、推迟投资活动和降低运营成本[108] 上半年公司总收入变化 - 2021年和2020年上半年公司总收入分别为3300万美元和2840万美元，增长460万美元或16%，主要源于DDS和Agility业务板块收入增加，部分被Synodex业务板块收入减少抵消[135] DDS业务上半年收入变化 - 2021年和2020年上半年DDS业务板块收入分别为2480万美元和2030万美元，增长450万美元或22%，主要源于两个现有客户业务量增加[136] Synodex业务上半年收入变化 - 2021年和2020年上半年Synodex业务板块收入分别为190万美元和250万美元，减少60万美元或24%，主要源于三个现有客户业务量减少[137] Agility业务上半年收入变化 - 2021年和2020年上半年Agility业务板块收入分别为630万美元和560万美元，增长70万美元或13%，源于Agility人工智能行业平台和新闻专线产品订阅量增加[138] 上半年公司直接运营成本变化 - 2021年和2020年上半年公司直接运营成本分别为2050万美元和1940万美元，增加110万美元，占总收入比例分别为62%和68%，比例下降主要源于DDS和Agility业务板块收入增加，部分被直接运营成本增加抵消[141] 上半年销售及管理费用变化 - 2021年和2020年上半年销售及管理费用分别为1250万美元和910万美元，增加340万美元，占总收入比例分别为38%和32%，比例增加主要源于DDS和Agility业务板块支出增加以及Synodex业务板块收入减少，部分被DDS和Agility业务板块收入增加抵消[146] 季度公司直接运营成本变化 - 2021年和2020年第二季度公司直接运营成本分别为1040万美元和970万美元，增加70万美元，占总收入比例分别为61%和70%，比例下降主要源于DDS和Agility业务板块收入增加，部分被直接运营成本增加和Synodex业务板块收入减少抵消[119] 季度销售及管理费用变化 - 2021年和2020年第二季度销售及管理费用分别为700万美元和450万美元，增加250万美元，占总收入比例分别为41%和32%，比例增加主要源于各业务板块支出增加和Synodex业务板块收入减少，部分被DDS和Agility业务板块收入增加抵消[124] 季度净亏损变化 - 2021年第二季度公司净亏损10万美元，2020年同期净亏损50万美元，净亏损减少源于本季度DDS和Agility业务板块收入增加，部分被各业务板块运营成本增加抵消[131] 公司贷款情况 - 2020年5月4日公司获得薪资保护计划贷款57.97万美元，2021年5月21日该贷款获全额豁免[128] - 公司2020年5月4日获得57.97万美元PPP贷款，2021年5月21日该贷款100%获豁免[150][160] 敏捷业务部门销售及管理费用情况 - 敏捷业务部门2021年和2020年上半年销售及管理费用分别为430万美元和290万美元，占收入比例分别为68%和52%[149] 公司上半年所得税拨备变化 - 公司2021年和2020年上半年所得税拨备分别为30万美元和60万美元，减少30万美元[151] 公司上半年净收入变化 - 公司2021年和2020年上半年净收入分别为30万美元和净亏损80万美元[153] 公司现金及现金等价物情况 - 2021年6月30日公司现金及现金等价物为2200万美元，其中海外子公司持有1120万美元，美国持有1080万美元[158] 公司上半年经营活动现金情况 - 2021年和2020年上半年经营活动提供的现金分别为560万美元和330万美元[162][163] 公司上半年投资活动现金情况 - 2021年和2020年上半年投资活动使用的现金分别为150万美元和100万美元，未来12个月资本支出预计为300 - 350万美元[164] 公司上半年融资活动现金情况 - 2021年上半年融资活动提供的现金来自股票期权行权所得180万美元，支付预扣税80万美元，长期债务支付2021年和2020年上半年分别为60万美元和20万美元[166] 会计准则更新影响 - 公司于2021年1月1日采用2019 - 12号会计准则更新，对合并财务报表无重大影响[169] - 2016 - 13号会计准则更新预计2023年对公司生效，预计对合并财务报表无重大影响[170]

公司人员与客户分布 - 公司有3500多名员工分布在9个国家[119] - 2020年底Synodex平台有20个客户[126] 整体财务数据关键指标变化 - 2020年3月31日止三个月费用减少7.4万美元，负债减少5.1万美元，总资产增加2.3万美元，经营活动现金流增加4.7万美元，融资活动现金流增加4.7万美元[119] - 2021年3月31日止三个月总营收1600万美元，较2020年同期的1450万美元增加约150万美元或10%[140] - 2021年和2020年第一季度直接运营成本分别为1010万美元和970万美元，增长40万美元，占总收入比例分别为63%和67%[147] - 2021年和2020年第一季度销售及管理费用分别为550万美元和460万美元，增长90万美元，占总收入比例分别为34%和32%[152] - 2021年第一季度录得税收优惠10万美元，2020年第一季度为税收拨备40万美元，减少50万美元[157] - 2021年第一季度净收入为40万美元，2020年第一季度净亏损30万美元，改善主要归因于DDS部门[159] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，现金及现金等价物分别为1729.6万美元和1757.3万美元，营运资金分别约为1352.8万美元和1351.5万美元[163] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，销售未收款天数分别为56天和62天[166] - 2021年和2020年第一季度经营活动提供的净现金均为80万美元[169][170] - 2021年和2020年第一季度投资活动使用的现金分别为50万美元和60万美元，未来12个月资本支出预计约200 - 250万美元[171] - 2021年第一季度融资活动提供的现金来自股票期权行权所得60万美元，支付预扣税80万美元，长期债务还款2021年和2020年第一季度分别为30万美元和10万美元[173] 各业务线数据关键指标变化 - 2021年3月31日止三个月DDS业务营收1180万美元，较2020年同期的1040万美元增加约140万美元或13%[141] - 2021年3月31日止三个月Synodex业务营收100万美元，较2020年同期的130万美元减少约30万美元或23%[142] - 2021年3月31日止三个月Agility业务营收320万美元，较2020年同期的280万美元增加40万美元或约14%[143] - 2021年和2020年3月31日止三个月，DDS业务一个客户分别占公司总营收的12%和14%[145] - 2021年和2020年3月31日止三个月，非美国客户营收分别占公司总营收的49%和54%[145] - Synodex子公司营收通常在第三季度最低，第四季度最高[137] 公司贷款情况 - 2020年5月4日公司获得薪资保护计划贷款57.97万美元，2021年1月29日申请100%贷款豁免[167] 会计准则相关 - 2016年6月FASB发布ASU No. 2016 - 13，要求以摊余成本计量的金融资产按预计可收回净额列报[177] - 2018年11月FASB发布ASU No. 2018 - 19，澄清ASC 326并纠正指引的意外应用[177] - 2019年11月FASB发布ASU No. 2019 - 11，澄清或解决ASU 2016 - 13某些方面的具体问题[177] - 2020年3月FASB发布ASU No. 2020 - 03，修改某些金融工具预期信用损失的计量[177] - ASU 2016 - 13对某些较小报告公司自2022年12月15日后开始的财年及其中期财务报表生效，若公司仍为较小报告公司则2023财年适用，允许提前采用[177] - 公司预计采用新指引不会对简明合并财务报表产生重大影响[177] 公司其他情况 - 公司无资产负债表外安排[178] - 较小报告公司无需进行市场风险的定量和定性披露[179]

公司人员与分布情况 - 公司拥有超3500名员工分布在9个国家，处理超25种语言的数据[19],[40] - 截至2020年12月31日，公司在美国、加拿大和英国雇佣169人，在全球交付中心雇佣3600人，其中3711人为全职员工[83] - 2020年大部分时间销售团队有15人，2021年预算预计年底销售团队达98人，包括63名销售高管、25名业务开发资源、10名销售经理和销售支持总监[53] - 2016 - 2020年，员工为I - Hope项目贡献超1400人天，公司出资在印度、菲律宾和斯里兰卡学校建立12个功能齐全的计算机实验室，使4426名儿童掌握技术[81] 公司客户情况 - 2020年底Synodex平台有20个客户，包括美国大型寿险公司约翰·汉考克保险[33] - 2020和2019财年，DDS领域某一客户分别占公司总收入的14%和16%，另一客户在2019财年占公司总收入的10% [56][88] - 2020和2019财年，非美国客户收入分别占公司收入的54%和55% [56][88] - 截至2020年12月31日，36%（360万美元）的应收账款来自三个客户[127] 市场规模与增长预测 - AI数据训练市场今年估计为19亿美元，预计到2023年增长至32亿美元[26] - 全球数据标注工具市场2019年价值6.95亿美元，预计到2027年达65亿美元，复合年增长率为33%[26] - AI解决方案市场预计以24%的复合年增长率增长，到2024年达440亿美元[29] - 文档分析市场预计从2020年到2027年以48%的复合年增长率增长，到2027年达120亿美元[29] - 企业AI总支出预计到2026年达530.6亿美元，2019年到2026年复合年增长率为35.4%[29] - 医疗保健领域AI市场预计从今年的30亿美元增长到2027年的620亿美元，复合年增长率为43.6%[33] - Agility平台所在的媒体情报解决方案市场规模为45亿美元，其两大竞争对手合并收入超10亿美元[34] 公司运营设施与合规情况 - 公司成立于1988年，主要行政办公室位于新泽西州里奇菲尔德公园，在加拿大渥太华有额外办公地点，在菲律宾、印度、斯里兰卡、德国和以色列有六个运营中心[84] - 公司运营设施和亚洲数据中心通过ISO27001信息安全管理标准认证[74] - 公司遵守美国HIPAA、英国数据保护相关法规、欧盟通用数据保护条例等法律法规，并通过欧盟 - 美国隐私盾框架认证[75] - 公司租赁物业总面积约23.6万平方英尺，包括新泽西总部和7个海外交付中心[160] 公司面临的风险 - 公司业务依赖少数重要客户，若失去这些客户、业务量变化、服务需求改变或协议条款修改，可能对公司业务、财务状况和经营成果产生重大不利影响[88][90] - 公司新客户可能因收入不足或下降而终止合作，影响公司利润率和收益[93] - 若无法跟上技术环境变化开发新产品和解决方案，公司业务、运营结果和财务状况将受重大不利影响[94] - 公司所处市场竞争激烈，新解决方案和产品若未达预期利润和收入，盈利能力将降低[95] - 公司依赖第三方技术和数据，失去相关软件许可或数据供应会影响业务和收入[97][98] - 公司依赖关键员工，人才流失率高且无法及时补充会降低运营效率和生产力[99] - 公司多地运营，员工分散且多元，协调不力会影响业务计划执行[100] - 公司知识产权保护不足或面临相关索赔会损害业务[101] - 公司国际业务面临经济、政治、公共卫生等多种风险，可能增加成本并阻碍增长[105][107][109] - 新冠疫情可能导致客户减少、延迟或取消订单，影响公司运营和财务状况[110][112] - 恐怖袭击或战争会扰乱公司和客户正常业务，影响公司运营结果[114] - 公司部分收入来自可终止的重复性项目，项目不续约或终止会影响业绩[122] - 敏捷业务板块收入主要来自订阅协议，客户不续约或低价续约会影响业绩[123] - 公司面临外包和信息技术服务的定价压力，难以维持或提高价格[132] - 公司国际业务受货币汇率波动影响，可能对业绩产生不利影响[136] 公司法律诉讼与税务问题 - 菲律宾子公司诉讼潜在支付金额约680万美元，2008年8月13日至2013年6月30日按年利率12%计利息，此后按年利率6%计[117] - 印度子公司2012年7月至2016年11月期间约6400万美元的收入，若被认定为OID服务，将面临12.36% - 15%的服务税[141] - 2016年10月，公司印度子公司收到通知，需返还约16万美元服务税退款，目前有100万美元服务税抵免记为应收款[142] 公司财务报告内部控制情况 - 公司在2020年9月30日发现财务报告内部控制存在重大缺陷[121] 公司资金需求与来源 - 公司无银行贷款或信贷额度，依赖现有现金及运营现金流满足未来12个月资金需求[126] 公司股东与股权情况 - 2021年2月10日，公司普通股有64名登记股东[166] - 截至2020年12月31日，已获批股权补偿计划待发行证券数量为5906884，加权平均行使价格为1.61美元，剩余可发行数量为2925638[167] - 2020年公司未回购普通股，也无未注册股权证券销售[168][169] 公司整体财务数据关键指标变化 - 2020年和2019年公司收入分别为5820万美元和5590万美元，2020年同比增加230万美元，增幅4%[175][177] - 2020年和2019年公司直接运营成本分别为3840万美元和3730万美元，占收入比例分别为66.0%和66.7%[175] - 2020年和2019年公司销售及管理费用分别为1870万美元和1950万美元，占收入比例分别为32.0%和34.9%[175] - 2020年和2019年公司直接运营成本分别为3840万美元和3730万美元，增长110万美元，约3%，占总收入比例分别为66%和67%[183] - 2020年和2019年公司销售及管理费用分别为1870万美元和1950万美元，减少80万美元，约4%，占总收入比例分别为32%和35%[188] - 2020年和2019年公司所得税拨备分别约为40万美元和110万美元，有效税率分别为38.4%和102.2%[195][196] - 2020年公司净收入为60万美元，2019年净亏损为210万美元，改善270万美元[201] - 2020年和2019年公司现金及现金等价物分别为1757.3万美元和1087.4万美元，营运资金分别为1351.5万美元和825万美元[206] - 2020年5月4日公司收到薪资保护计划贷款579,700美元，2021年1月29日申请100%贷款豁免[208] - 2020年12月31日止年度，行使股票期权所得款项为260万美元[209] - 截至2020年12月31日，公司无重大资本支出承诺[210] - 2020年12月31日止年度，经营活动提供的净现金为570万美元，源于净收入60万美元、非现金项目调整340万美元和营运资金来源160万美元[212] - 2019年12月31日止年度，经营活动提供的净现金为430万美元，源于净亏损210万美元、非现金项目调整360万美元和营运资金来源290万美元[214] - 2020年和2019年12月31日，公司应收账款周转天数分别为62天和66天[215] - 2020年和2019年12月31日止年度，投资活动使用的现金分别为140万美元和170万美元[216] 各业务线数据关键指标变化 - 2020年和2019年DDS部门收入分别为4200万美元和4130万美元，2020年同比增加70万美元，增幅约2%[178] - 2020年和2019年Synodex部门收入分别为480万美元和390万美元，增长90万美元，约23%[179] - 2020年和2019年Agility部门收入分别为1140万美元和1070万美元，增长70万美元，约7%[180] - 2020年和2019年DDS部门净收入分别为30万美元和净亏损50万美元，改善80万美元[202] - 2020年和2019年Synodex部门净收入分别为50万美元和盈亏平衡，增加50万美元[203] - 2020年和2019年Agility部门净亏损分别为20万美元和160万美元，改善140万美元[204] - 2020年12月31日止年度140万美元资本支出中，DDS部门为60万美元，敏捷部门为80万美元[216] 公司社会责任目标 - 公司目标是到2025年使12000名儿童掌握技术[82] 公司网络运行情况 - 2020年公司广域网除计划维护外，正常运行时间达99.96%[47] 公司过去季度净收入情况 - 过去八个季度，净收入从2020年第四季度约120万美元到2019年第二季度约亏损70万美元[129] 公司外国子公司收益情况 - 截至2020年12月31日，外国子公司未汇回收益约为4700万美元[147]

财务数据和关键指标变化 - 2020年全年总营收5820万美元，较2019年的5590万美元增长4% [22] - 2020年全年净利润60万美元，2019年净亏损210万美元 [22] - 2020年第四季度总营收1530万美元，较2020年第三季度的1460万美元增长5% [21] - 2020年第四季度净利润120万美元，2020年第三季度净利润20万美元，2019年第四季度净亏损50万美元 [21] - 2020年12月31日现金及现金等价物为1760万美元，2019年12月31日为1090万美元 [22] 各条业务线数据和关键指标变化 DDS业务 - 2020年获得20个与AI相关服务的新客户，超过过去三年的总和 [10] 敏捷业务 - 计划未来五年实现超过40%的营收复合年增长率 [12] Synodex业务 - 2020年营收增长22% [13] 各个市场数据和关键指标变化 - AI数据训练市场今年估计为19亿美元，预计到2023年将增长到32亿美元 [9] - 全球数据标注工具市场2019年估值为6.95亿美元，预计到2027年将达到65亿美元，复合年增长率为33% [9] - 文档分析市场预计从2020年到2027年的复合年增长率为48%，到2027年将达到120亿美元 [10] - 全球医疗保健领域的人工智能市场预计到2027年将从今年的30亿美元增长到620亿美元，复合年增长率为43.6% [13] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司战略重点一是投资于人员，大幅扩大销售和营销力度；二是投资于技术，保持和提升产品卓越性和领导力，实现业务增长 [14] - 销售和营销方面，2021年底销售团队预计达到98人，包括63名销售高管、25名业务发展资源和10名销售经理及销售支持总监 [15] - 技术和解决方案方面，重点关注三个领域：构建一流的文本数据标注平台，计划6月商业推出；构建专有AI平台“金门”，2022年进一步商业化；投资资源管理平台，管理远程员工和自由职业者 [16][17][19] - 行业竞争中，敏捷业务产品在用户评价中优于Precision和Meltwater；在AI业务方面，公司有能力让早期采用者满意，与一些公司竞争时能赢得业务 [11][59] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管2020年经济放缓，但公司成功实现营收增长、盈利提升和资产负债表改善，对未来机会持乐观态度，认为各业务的顺风因素比以往任何时候都强 [5][8] - 预计2021年实现整体和各业务板块的增长，并将进行投资以推动未来持续增长，投资将全部由内部资源提供资金 [63] 其他重要信息 - 电话会议中做出的前瞻性陈述受多种风险和不确定性影响，公司无义务更新前瞻性信息，实际结果可能与当前预期存在重大差异 [3] 问答环节所有提问和回答 问题: 目前销售团队的销售目标和人均营收目标是多少 - 数字数据解决方案业务和Synodex业务人员入职时约有150万美元的配额，后续根据账户规模调整；敏捷业务人员入职时每年约有45万美元的配额 [26] 问题: 增加销售人员后，预计多久能达到全额配额 - 招聘是一个持续过程，公司会谨慎选择招聘对象，确保投资有足够回报，未来会分享投资调整水平和回报情况 [28][29] 问题: 有了AI产品后，营收是否会更可预测 - 过去营收受少数大客户大项目影响有较大波动，未来AI市场客户多元化，虽仍可能有大项目，但客户多样性有助于减少营收波动 [31][32][33] 问题: 增加人员后，能否全年保持正现金流 - 公司会谨慎进行投资，预计2021年下半年投资会有回报，若未达预期会进行调整，公司希望全年实现正现金流，有足够资源进行投资 [36][37] 问题: 年底计划招聘的63名销售代表，从哪里招聘优秀人才 - 没有单一的招聘渠道，公司与多家招聘人员建立了关系，还聘请了有经验的销售主管Tom Perchinsky，他有招聘优秀销售人才的方法 [38][39] 问题: 新AI领域的20个客户中，有多少已从初创订单转向更大业务 - 与大多数客户合作尚处于早期，但业务增长潜力巨大，公司会关注新客户数量和业务拓展情况 [43] 问题: 目前实际招聘了多少销售人员 - 到年底平均有15人，DDS业务新增3人，敏捷业务新增少量人员，Synodex业务新增2人，目前招聘工作正在进行中，预计约7人 [44][46] 问题: 公司在人工智能方面的差异化优势是什么 - 公司结合“金门”技术和主题专家，创建高性能AI模型和高质量数据，用于训练模型，并将AI融入工业平台，优势源于对数据质量的重视和相关流程技术 [50][51][52] 问题: 之前提到的与“五大”之一的合作关系是否仍在发展 - 合作关系良好且在不断发展，公司希望继续拓展合作，同时营销工作也吸引了新客户，正在为他们构建原型和进行概念验证 [55] 问题: 与Innodata类似业务的公司，公开市场和私人市场的典型市销率是多少 - 公开市场上，Lionbridge市销率为5倍，Append约为6 - 7倍，Sprout Social约为27倍，Meltwater约为4.6倍；私人市场上，Vision约为4倍，Trendkite约为9倍 [56][57] 问题: 公司与这些公司竞争情况如何 - 在媒体情报方面，公司产品和支持得到认可；在AI方面，公司能满足早期采用者需求，与这些公司竞争时能赢得业务，公司计划加大投资吸引更多客户 [59][60]

财务数据和关键指标变化 - 2020年第三季度总营收为1460万美元，较2020年第二季度的1390万美元增长5%，较2019年第三季度的1390万美元也增长5% [14] - 2020年第三季度净利润为20万美元，即每股基本和摊薄收益0.01美元，而2020年第二季度净亏损40万美元，即每股基本和摊薄亏损0.02美元，2019年第三季度净亏损60万美元，即每股基本和摊薄亏损0.02美元 [14] - 2020年前九个月总营收为4290万美元，较2019年前九个月的4120万美元增长4% [15] - 2020年前九个月净亏损60万美元，即每股基本和摊薄亏损0.02美元，2019年前九个月净亏损170万美元，即每股基本和摊薄亏损0.07美元 [15] - 截至2020年9月30日，公司现金及现金等价物为1530万美元，而2019年12月31日为1090万美元 [16] 各条业务线数据和关键指标变化 数字数据解决方案（DDS）业务 - 核心数字解决方案业务主要聚焦AI数据准备市场，该市场今年估计规模为19亿美元，预计到2023年将增长至32亿美元 [7] - 去年第四季度末推出AI数据准备服务，截至目前已新增18个客户，后期管道中还有约20个潜在客户，预计到年底DDS部门新业务签约量将比去年增加约40% [8] 敏捷（Agility）平台业务 - 面向公关和传播专业人士的Agility平台目前在市场上跻身一流平台之列 [10] - 今年渠道收入增长23%，预计明年增长更高 [10] 辛诺德克斯（Synodex）平台业务 - 用于从传统医疗记录和电子医疗记录中提取复杂医疗数据，今年将文档智能AI引擎集成到产品中，今年前九个月实现26%的收入增长 [11] 各个市场数据和关键指标变化 - AI数据准备市场今年估计规模为19亿美元，预计到2023年将增长至32亿美元 [7] - 公关传播和传播情报的总潜在市场约为35亿美元，剔除新闻专线后约为20 - 25亿美元，这是Agility平台的潜在市场 [36] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 2021年计划将销售团队规模扩大近两倍，并为营销潜在客户开发团队增加资源和预算，以实现未来几年20%的增长 [6] - 在核心数字解决方案业务中，凭借25年的专业技能和技术，在AI数据准备市场赢得了与多家现有供应商的交易 [8] - 对于Agility平台，明年计划将直接销售员工人数从今年的平均10人增加到2021年底的43人，并扩大营销和潜在客户开发，同时计划扩展和发展渠道合作伙伴 [10] - 对于Synodex平台，将继续扩大销售团队，并成功将文档智能AI集成到平台中，以加速业务增长 [11][26] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对业务充满信心，预计2020年整体和各业务部门都将实现增长 [41] - 尽管存在宏观经济风险和预算预测困难，但公司正在进行投资，以实现未来几年整体20%的增长，且各业务的增长将支撑这一目标 [41] 其他重要信息 - 电话会议中做出的前瞻性陈述受1934年《证券交易法》第21E条和1933年《证券法》第27A条的安全港条款约束，实际结果可能与当前预期存在重大差异 [3] 问答环节所有提问和回答 问题1: Agility部门何时开始盈利 - 公司认为Agility业务在运营成本和自由现金流生成方面已处于良好状态，预计下季度也将如此，该业务的关键在于增长，公司计划明年扩大销售团队和潜在客户开发以推动收入增长 [18] 问题2: 基于可比公司，Agility的潜在价值是多少 - 过去12 - 18个月市场上类似交易的高估值为5倍收入，中位数估值约为3倍收入 [19] 问题3: 能否现实地给Agility赋予3倍的价值 - 公司认为其计划中的前瞻性复合年增长率将达到30%或更高，随着收入增长将达到目标利润率，快速进入“40法则”领域，市场上类似业务的估值也应适用于公司 [20] 问题4: 大幅扩大销售团队的逻辑是什么 - 公司今年夏天对各业务战略进行了深入研究，数据显示扩大销售团队合理，公司擅长创建高质量近乎完美的数据，随着AI的普及，市场机会巨大，且分析师预计市场规模将从目前的15亿美元增长到几年后的35亿美元，同时市场可比交易也证明了这一市场机会 [21][23] 问题5: 当能够展示数据准确性时，70%的成交率是否仍然保持 - 该成交率仍然保持，甚至可能有所扩大，因为高质量数据对于AI的成功运营和创建可靠分析模型至关重要 [24] 问题6: Synodex部门与寿险公司的关系如何 - 关系非常好，客户续约情况良好，过去九个月实现了26%的同比增长，预计明年增长将加速，原因包括发现新市场和成功集成文档智能AI到平台中，同时也在扩大该部门的销售团队 [26] 问题7: 新AI合同的经常性收入和净年度合同价值目标如何 - 目前仍处于早期阶段，签约项目的年度合同价值（ACV）或总合同价值（TCV）范围从数百万美元到5万美元不等，由于AI运营需要持续的精炼和改进数据，这些项目预计将有经常性收入部分，可能前期工作量大，后期有持续维护部分 [35] 问题8: Agility的总潜在市场估计是多少 - 公关传播和传播情报的总潜在市场约为35亿美元，剔除新闻专线后约为20 - 25亿美元 [36] 问题9: Agility的年度合同价值平均目标是多少 - SaaS平台的年度合同价值约为5000 - 7000美元，毛留存率约为80%，续约时通常有10%的提升；托管服务方面，每位客户的平均收入约为35000美元 [37]

公司人员与客户情况 - 公司有超3600名员工分布在10个国家[132] - 2019年底有20个客户使用Synodex平台[147] 数据标注服务情况 - 数据标注服务可达到99.995%的准确率，错误率不超过百万分之50[135] 2019年费用与现金流及财务指标变化 - 2019年第三季度费用增加8000美元，前九个月费用增加49000美元[133] - 2019年12月31日负债增加528000美元[133] - 2019年12月31日留存收益减少777000美元[133] - 2019年12月31日总资产减少249000美元[133] - 2019年前九个月经营活动现金流减少38000美元[133] - 2019年前九个月投资活动现金流减少79000美元[133] - 2019年前九个月融资活动现金流增加41000美元[133] 2020年与2019年营收对比 - 2020年第三季度总营收为1460万美元，2019年同期为1380万美元，增长约80万美元或6%[163] - 2020年前三季度总营收为4290万美元，2019年同期为4120万美元，增长170万美元或4%[185] 2020年与2019年各业务线营收对比 - 2020年第三季度DDS业务营收为1060万美元，2019年同期为1010万美元，增长约50万美元或5%[164] - 2020年前三季度DDS业务营收为3070万美元，2019年同期为3040万美元，增长约30万美元或1%[187] - 2020年第三季度Synodex业务营收为120万美元，2019年同期为100万美元，增长约20万美元或20%[165] - 2020年前三季度Synodex业务营收为370万美元，2019年同期为290万美元，增长80万美元或28%[188] - 2020年第三季度Agility业务营收为280万美元，2019年同期为270万美元，增长10万美元或约4%[166] - 2020年前三季度Agility业务营收为850万美元，2019年同期为790万美元，增长60万美元或8%[189] 2020年与2019年净收入对比 - 2020年第三季度净收入为20万美元，2019年同期净亏损为60万美元，改善了80万美元[182] 2020年与2019年前三季度直接运营成本对比 - 2020年前三季度直接运营成本为2920万美元，2019年同期为2820万美元，增加100万美元[192] 2020年与2019年前9个月各部门销售及管理费用对比 - DDS部门2020年前9个月销售及管理费用为930万美元，2019年同期为920万美元，占收入比例均为30%[199] - Synodex部门2020年前9个月销售及管理费用为60万美元，2019年同期为50万美元，占收入比例分别为16%和17%[200] - Agility部门2020年前9个月销售及管理费用为390万美元，2019年同期为450万美元，占收入比例分别为46%和57%[201] 2020年与2019年前9个月所得税拨备情况 - 公司2020年和2019年前9个月所得税拨备均为50万美元[203] 2020年与2019年前9个月净亏损对比 - 公司2020年前9个月净亏损60万美元，2019年同期为170万美元[204] 2020年9月30日与2019年12月31日现金及营运资金情况 - 截至2020年9月30日，公司现金及现金等价物为1530万美元，营运资金为900万美元；2019年12月31日分别为1090万美元和830万美元[208][209] 2020年贷款情况 - 2020年5月4日，公司获得薪资保护计划贷款57.97万美元[212] 2020年与2019年前9个月经营与投资活动现金情况 - 2020年前9个月经营活动提供净现金570万美元，2019年同期为490万美元[213][214] - 2020年前9个月投资活动使用现金110万美元，2019年同期为130万美元[216][217] 未来资本支出预计 - 未来12个月，公司预计资本支出约为200 - 230万美元[219]

财务数据和关键指标变化 - 2020年第二季度总营收1390万美元，较2020年第一季度的1450万美元下降5%，2019年第二季度总营收为1360万美元 [28] - 2020年第二季度净亏损60万美元，即每股基本和摊薄亏损0.02美元，2020年第一季度净亏损40万美元，即每股基本和摊薄亏损0.01美元，2019年第二季度净亏损70万美元，即每股基本和摊薄亏损0.03美元 [28] - 2020年前6个月总营收2840万美元，较2019年前6个月的2730万美元增长4%，2020年前6个月净亏损90万美元，即每股摊薄亏损0.04美元，2019年前6个月净亏损110万美元，即每股基本和摊薄亏损0.04美元 [29] - 截至2020年6月30日，现金及现金等价物为1350万美元，2019年12月31日为1090万美元 [30] - 2020年上半年已完成2019年全年预订量的71%，预计2020年预订量将比2019年增长32% [23] - 预计2020年净节省成本约200万美元，2021年约260万美元，均以2019年为基准 [24] 各条业务线数据和关键指标变化 Synodex业务 - 2020年上半年营收较去年增长28%，本季度营收同比增长31% [12] - 业务贡献自由现金流，增量利润率超60%，几乎所有收入为经常性收入 [12] Agility业务 - 截至本季度，年初至今净留存率为87%，略低于90%的内部目标 [13] - 本季度新业务预订约75万美元 [14] AI数据标注业务 - 截至目前已签约15个新客户，另有16个客户处于后期阶段，预计下半年签约 [19] - 预计今年该市场预订量达350万美元，多数交易将产生经常性管理服务收入 [19] DDS业务 - 本季度营收环比下降约50万美元，预计一半将在项目团队全员返回交付中心后恢复 [21] 各个市场数据和关键指标变化 - AI数据准备和标注市场预计从今年的19亿美元增长到2023年的32亿美元 [16] - 全球公关工作流市场规模为30亿美元，Agility在该市场中规模较小 [13] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司计划今年发展Synodex和Agility平台业务，在AI数据标注市场获取数十个新客户，并大幅降低运营成本 [10] - Synodex业务将AI融入数据提取流程，扩大与现有保险行业客户的合作，并引入新客户 [11] - Agility业务将利用改进的销售效率扩大销售团队规模 [15] - 公司将评估如何最佳分配资本和资源，以应对不同但有吸引力的市场机会 [25] - 在AI数据标注市场，公司凭借高质量和能力击败7家现有供应商，赢得一家知名科技公司的业务 [20] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管处于COVID - 19危机环境中，但公司有信心今年取得进展 [9] - 预计新数据标注市场的持久性和传统市场大客户的业务扩张将使公司收入逐季改善 [22] - 公司认为尽管宏观环境不佳，但仍能取得有意义的进展 [26] 其他重要信息 - 公司99%的全球团队成员已部署，约95%远程工作 [30] - 第二季度为业务连续性计划和COVID响应计划支出约40万美元，计划在未来几个季度降低这些成本 [24] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 成本降低的具体金额是多少？ - 2020年节省200万美元，2021年节省260万美元，均以2019年为基准，为累计节省金额 [33] 问题: Agility业务在困难环境中增长的原因是什么？ - 产品方面，过去几年对产品进行大量改进，第四季度有重要版本发布，产品得到Atlas验证并排名靠前；客户留存率接近目标值；销售方面，通过实验和改进，使每个销售代表的预订量在去年增长两倍 [36][37][38] 问题: 公司是否仍认为行业公司价值约为营收的3倍？ - 去年该领域有收购案例估值达营收的5倍，SaaS业务通常根据增长能力、市场渗透能力和预测现金流估值，公司目前处于有利地位 [42] 问题: Synodex业务中保险公司开始签约合同的原因是什么？ - 公司工作效率提高，减少数据处理周期时间，实现更多自动化；与保险公司建立良好合作关系并不断拓展；将AI融入技术和产品，将带来更多用例和市场机会 [43][44][45] 问题: 公司在提供高质量数据方面优于竞争对手的原因是什么？ - 公司历史上为苹果、彭博等公司提供高质量数据，积累了经验；过去服务的市场较小，如今AI市场对高质量数据需求大，公司优势得以发挥；AI项目成功需要大量高质量数据，公司能满足这一需求 [46][48][50] 问题: AI业务中较小规模的交易多久能发展成大规模交易？ - 成功进入大型科技公司市场是关键，公司第二季度赢得首个该市场交易，将逐步发展该客户关系，并以此拓展其他关系 [51][52][54] 问题: 对于没有数据经验的初创公司进入AI标注业务的难度如何？ - 该市场看似简单实则不易，公司具备关键优势：拥有多年打造的数据精炼技术栈；在金融、法律、医疗数据领域有深厚的专业知识；知道如何将AI融入AI训练数据问题，提高效率 [55][56][57] 问题: AI业务的增量利润率是多少？ - 与DDS业务类似，增量利润率约为50% - 60% [59]

公司人员与运营情况 - 公司有3000多名员工分布在10个国家，核心技术结合机器学习和深度学习增强人力专业知识[126] - 截至2020年3月31日，3600名数据分析师和支持团队成员（占总数91%）能远程工作且接近满负荷生产；截至7月31日，99%的全球团队成员部署且接近满负荷生产，约95%的员工远程工作[147] 公司数据标注服务情况 - 公司数据标注服务可达到99.995%的准确率，错误率不超过百万分之50[128] Synodex平台客户情况 - 截至2019年底，Synodex平台有20个客户[141] 公司总营收情况 - 2020年第二季度总营收为1390万美元，2019年同期为1360万美元，增长约30万美元或2%[158] - 2020和2019年上半年，公司总收入分别为2840万美元和2730万美元，增长110万美元或4%[182] DDS业务营收情况 - 2020年第二季度DDS业务营收为990万美元，2019年同期为1000万美元，减少约10万美元或1%[159] Synodex业务营收情况 - 2020年第二季度Synodex业务营收为120万美元，2019年同期为90万美元，增长约30万美元或33%[160] Agility业务营收情况 - 2020年第二季度Agility业务营收为280万美元，2019年同期为270万美元，增长10万美元或约4%[162] Synodex子公司营收季节性情况 - Synodex子公司营收通常在第三季度最低，第四季度最高[155] 公司资产减值情况 - 公司确定持续的新冠疫情导致的宏观经济趋势不利变化构成美国公认会计原则下的触发事件，但截至2020年6月30日各报告单元的长期资产（有形和无形资产）均未发生减值[152] DDS业务客户及收入占比情况 - 2020和2019年Q2，DDS业务某一客户分别贡献公司总收入的16%，另一客户分别贡献不足10%和10%，非美国客户收入分别占比55%和54%[163] 公司直接运营成本情况 - 2020和2019年Q2，公司直接运营成本分别为970万美元和960万美元，占总收入比例分别为70%和71%[165] - 2020和2019年上半年，公司直接运营成本分别为1940万美元和1910万美元，占总收入比例分别为68%和70%[189] DDS业务直接运营成本情况 - 2020和2019年Q2，DDS业务直接运营成本分别约为720万美元和710万美元，占业务收入比例分别为73%和71%[166] Synodex业务直接运营成本情况 - 2020和2019年Q2，Synodex业务直接运营成本均为80万美元，占业务收入比例分别为67%和89%[167] Agility业务直接运营成本情况 - 2020和2019年Q2，Agility业务直接运营成本均为170万美元，占业务收入比例分别为61%和63%[169] 公司销售及管理费用情况 - 2020和2019年Q2，公司销售及管理费用均为460万美元，占总收入比例分别为33%和34%[171] - 2020和2019年上半年，公司销售及管理费用分别为930万美元和920万美元，占总收入比例分别为33%和34%[194] 公司所得税拨备及净亏损情况 - 2020和2019年Q2，公司所得税拨备分别为20万美元和10万美元，净亏损分别为60万美元和70万美元[175][178] - 2020年上半年所得税拨备为60万美元，2019年同期为10万美元，增加50万美元[199] - 2020年上半年净亏损90万美元，2019年同期为110万美元，净亏损减少[201] DDS部门净亏损情况 - 2020年上半年DDS部门净亏损70万美元，2019年同期盈亏平衡，净亏损增加70万美元[202] Synodex部门净收入情况 - 2020年上半年Synodex部门净收入40万美元，2019年同期为10万美元，净收入增加30万美元[203] Agility部门净亏损情况 - 2020年上半年Agility部门净亏损60万美元，2019年同期为120万美元，净亏损减少[204] 公司现金及营运资金情况 - 截至2020年6月30日，现金及现金等价物为1350万美元，2019年12月31日为1087.4万美元；营运资金约为820万美元，2019年12月31日约为880万美元[206][207] 公司贷款情况 - 2020年5月4日，公司获得薪资保护计划贷款57.97万美元[209] 公司经营活动净现金情况 - 2020年上半年经营活动提供的净现金为320万美元，2019年同期为310万美元[210][211] 公司投资活动现金情况 - 2020年上半年投资活动使用的现金为100万美元，2019年同期为80万美元；未来12个月资本支出预计约为200 - 230万美元[214][215] 公司销售未收款天数情况 - 2020年上半年销售未收款天数为59天，2019年为66天[213]

财务数据和关键指标变化 - 2020年第一季度总营收为1450万美元，较2019年第一季度的1470万美元下降1% [20] - 2020年第一季度净亏损40万美元，即每股基本和摊薄亏损0.01美元；2019年第四季度净收入10万美元，每股基本和摊薄收益为零美元；2019年第一季度亏损5万美元，即每股基本和摊薄亏损0.02美元 [21] - 2020年第一季度所得税前收入为5.1万美元，其中包括因COVID - 19大流行在全球12个地点启动业务连续性计划产生的20万美元费用，以及约10万美元的货币资产和负债重估外汇损失 [21] - 截至2020年3月31日，公司现金及现金等价物为1070万美元，与2019年12月31日的1090万美元基本持平 [21] - 本季度运营产生现金70万美元，目前公司拥有现金1110万美元 [51] 各条业务线数据和关键指标变化 - 2020年第一季度签署了660万美元的新业务和业务扩展协议，接近2019年第一季度的两倍；新增88个客户，比去年同期增加14% [12] - 平台业务Synodex和Agility的积压订单同比显著增加，从运营和成本角度看，第四季度后运营高效，毛利率达38%，创10年新高 [14] - Synodex业务拓展了新用例和新市场领域，但受供应端影响较大；Agility业务被独立分析师评为行业第一产品，受新业务销售影响较大，自3月中旬以来销售面临一定困难 [44][45][46] 各个市场数据和关键指标变化 文档未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司从出版服务提供商转型为数据工程公司，推出新产品和解决方案，帮助各行业公司为AI准备数据并应用AI，业务管道涵盖银行、对冲基金、在线交易平台、金融服务公司、制药公司、无人机公司、软件公司和电影制片厂等 [11][13] - 公司通过技术演示、API接入和数据标注样本展示能力，在与竞争对手的头对头竞争中，凭借数十年的数据质量控制经验，提供的高质量数据更具优势 [26][27] - 公司在成本方面具有竞争力，能够实现高质量、快速部署和成本效益三者兼得 [30] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 受COVID - 19大流行影响，新签约业务延迟或推迟，给公司带来不确定性，但公司认为最终会走出危机，业务将恢复正常 [15][16] - 此次危机将加速全球对AI服务和解决方案的需求，数据工程将成为成功部署AI的关键，公司将在此领域做出贡献 [16][17] - 公司预计未来几个月远程办公部署将从目前的94%提升至100%，有望重新获得每月约26万美元的收入，且相关项目需求依然存在 [18][49] - 危机期间每月将产生20 - 25万美元的业务连续性计划成本，公司正在制定计划降低或抵消这些额外成本 [19] - 公司认为83%的收入具有经常性或基于订阅的性质，客户市场多元化，目前拥有1110万美元现金，有能力应对危机并在危机后恢复增长 [51] 其他重要信息 - 公司在1月中旬开始制定全面的COVID - 19应对计划，3月11日成功启动业务连续性计划，为员工配备设备，增加安全协议、互联网带宽和云处理存储能力，目前近4000名全球员工中94%已成功远程工作，预计本周将达到96% [9][10] - 公司新招聘了三到四名销售人员，他们带来了不同的行业网络和经验，已开始开展一些新的业务洽谈，并产生了一些潜在业务线索 [40][41] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 第一季度是否为季节性较弱的季度 - 是的，通常第四季度是旺季，因为公司通常会在第四季度放松预算，且有一些会议和活动会产生大量内容 [24] 问题2: 在新领域如何证明比竞争对手更优秀 - 公司可以进行技术演示，让客户接入API，展示技术能力；还会被要求对给定数据集进行标注，并与竞争对手进行对比，公司凭借数十年的数据质量控制经验，提供的高质量数据更具优势 [26][27] 问题3: 与竞争对手相比，成本是否具有竞争力 - 公司在成本方面具有竞争力，能够实现高质量、快速部署和成本效益三者兼得 [30] 问题4: 获得业务后毛利率是否可观 - 公司目前的毛利率目标有望在进入新领域后得以维持，随着一些粘性解决方案和长期合作伙伴关系的发展，以及平台业务的增长，毛利率有进一步提升的机会 [31] 问题5: 是否已在传统业务中使用人工智能 - 是的，公司两年前开始尝试在内部使用AI处理大数据集以提高利润率，去年开始将此能力转化为外部产品，以开拓更大市场 [32] 问题6: 人工智能如何帮助电影制片厂 - 电影制片厂需要管理大量关于版权和版税的合同和协议，使用AI可以从这些数据中提取关键数据条款，几乎实时完成原本需要律师团队数周或数月才能完成的研究工作 [33][34] 问题7: 无人机如何使用人工智能 - 无人机可用于捕捉供应链相关图像，但需要AI将这些图像转化为可操作的数据，帮助公司预测供应链中断并及时应对，类似于自动驾驶系统中的AI技术 [35] 问题8: 人工智能如何帮助银行 - 帮助银行应对监管法规变化，避免巨额罚款；从大量法律合同中提取关键数据点，使银行能够快速应对市场变化 [36][37][38] 问题9: 新招聘销售人员的情况 - 公司新招聘了三到四名销售人员，他们来自银行和硅谷等不同行业，带来了不同的网络和经验，已开始开展一些新的业务洽谈，并产生了一些潜在业务线索 [40][41] 问题10: 其他业务的发展情况 - Synodex和Agility业务在年初表现良好，积压订单价值超过上一年。Synodex拓展了新用例和市场领域，但受供应端影响较大；Agility业务被评为行业第一产品，受新业务销售影响较大，自3月中旬以来销售面临一定困难。公司有信心随着市场恢复，这两项业务的销售将取得进展 [44][45][46]