公司表现 - 公司最新交易日收盘价为$17.72 较前一日上涨0.85% 表现优于标普500指数的1.02%跌幅 道琼斯指数下跌1.04% 纳斯达克指数下跌1.65% [1] - 公司过去一个月股价上涨5.4% 超过石油能源板块3.07%的涨幅和标普500指数3.64%的涨幅 [1] - 公司预计下一季度每股收益为$0.32 较去年同期增长6.67% 预计营收为$42.6亿 同比增长9.62% [1] - 公司全年预计每股收益为$1.19 同比增长11.21% 预计营收为$168亿 同比增长9.54% [2] - 公司目前Zacks评级为3(持有) 过去一个月Zacks共识每股收益预期上调0.85% [3] 估值指标 - 公司当前远期市盈率为14.78 低于行业平均的15.06 [3] - 公司当前PEG比率为4.93 高于石油天然气生产和管道行业平均的4.32 [3] 行业概况 - 石油天然气生产和管道行业属于石油能源板块 目前Zacks行业排名为173 处于所有250多个行业的后32% [4] - Zacks行业排名显示 排名前50%的行业表现优于后50% 优势比为2:1 [4]

业绩总结 - Kinder Morgan是能源基础设施公司，主要业务为天然气，占现金流的64%[7] - 2016年以来，每股收益年均增长8%，杠杆率下降26%[16] - 预计2024年EPS增长14%，EBITDA增长8%，杠杆率降至3.9倍[27] 未来展望 - 公司有约30亿美元的项目在建，2024年预计新增超过4亿美元的EBITDA[20][21] - 美国天然气需求增长，预计到2030年将再增加20亿立方英尺/天[28] - 预计到2023年，液化天然气(LNG)的需求将增长至每天28至29亿立方英尺[55] 市场扩张和并购 - 公司资产布局与美国主要供应地区相符，有利于满足新需求[38][39][40][41] - 预计海恩斯维尔、Permian、Marcellus等地区将成为主要供应地[35][36][37] - 公司在海恩斯维尔、Permian、东北、Rockies和Eagle Ford等地区有相关资产[38][39][41][42] 新产品和新技术研发 - 公司拥有700亿立方英尺的储气能力，占美国总储气能力的15%[61] - 公司在二氧化碳(CO2)领域拥有增强油田采收业务，并正在探索参与碳捕集和封存领域[66]

公司战略调整 - 公司计划通过出售天然气管道资产，以帮助完成未来几年到期的CEPF的收购，从而成为纯粹的可再生能源公司[4] - 公司调整了去年的增长预期，将资本需求限制在更低水平，将股息增长率从12%-15%降至5%-8%，并将增长驱动力转向重新启动现有风电场[6] - 公司的策略转变有望将其资本成本降至有吸引力的水平，从而更好地利用可再生能源行业的巨大增长潜力[8] 可再生能源行业前景 - 根据估计，美国到2050年需要投资4万亿美元来实现经济脱碳，建设7,000吉瓦特的可再生能源容量，这将推动该行业的增长[9] - 可再生能源开发有望从2023年至2026年的175吉瓦特增加到2027年至2030年的250吉瓦特[10] - 公司可以在帮助融资新的可再生能源项目方面发挥重要作用，作为其母公司NextEra Energy的资金来源，后者是领先的可再生能源项目开发商[11] 公司增长潜力 - 一旦NextEra Energy Partners能够稳固其财务基础，将能够通过从其母公司进行收购来加速其增长率，从而为投资者创造更多价值[12] - 尽管NextEra Energy Partners在过去一年受到利率激增对其战略的影响，但它有计划解决这个问题，同时继续增加其高收益股息，具有显著的长期增长潜力[14]

Target - Target是一家零售商，被认为是一个价格合理的购买选择，具有相对较高的股息率[4] - Target是S&P 500成分公司之一，已连续52年提高股息[4] - Target在最近的财报中，销售额同比下降4%，但净收入却增长了36%[8] Realty Income - Realty Income是一家房地产投资信托公司，自1994年上市以来每年都提高股息[11] - Realty Income的股息覆盖率为FFO的76%，具有较大的安全垫[13] Kinder Morgan - Kinder Morgan是一家能源管道公司，预计在2024年将每股支付约1.15美元的股息[16] - Kinder Morgan计划在今年稍后宣布每股股息增加0.005美元[18] - Kinder Morgan预计2024年将连续第七年提高股息[19]

公司表现 - 公司股票在过去一个月内回报率为+2.1% 而同期Zacks S&P 500综合指数回报率为+5.2% [1] - 公司所属的Zacks石油和天然气生产和管道行业同期回报率为+1.1% [1] - 公司最近一个季度营收为40.4亿美元 同比下降11.8% [6] - 公司最近一个季度每股收益为0.28美元 低于去年同期的0.31美元 [6] 盈利预测 - 公司当前季度每股收益预期为0.32美元 同比增长6.7% [3] - 过去30天内 当前季度每股收益预期上调了3.8% [3] - 当前财年每股收益预期为1.19美元 同比增长11.2% [3] - 过去30天内 当前财年每股收益预期上调了2.2% [3] - 下一财年每股收益预期为1.22美元 同比增长2.4% [3] - 过去30天内 下一财年每股收益预期上调了0.4% [3] 收入预测 - 公司当前季度收入预期为42.6亿美元 同比增长9.6% [5] - 当前财年收入预期为168亿美元 同比增长9.5% [5] - 下一财年收入预期为171.7亿美元 同比增长2.2% [5] 估值 - 公司估值与同行相当 在Zacks价值风格评分中获得C级 [9] 市场表现 - 公司股票在Zacks.com上搜索量较高 [1] - 公司Zacks评级为3级(持有) 表明其近期表现可能与大盘一致 [4][10] 历史表现 - 过去四个季度中 公司有两次超过每股收益预期 [7] - 过去四个季度中 公司有一次超过收入预期 [7] - 最近一个季度收入超出预期1.95% 但每股收益低于预期9.68% [6]

文章核心观点 - 金德摩根（KMI）获Zacks评级上调至2号（买入），反映其盈利预期上升，有望带来买盘压力和股价上涨 [1][2] 评级依据 - Zacks评级核心是公司盈利情况变化，跟踪当前和次年的Zacks共识预期，即覆盖该股票的卖方分析师对每股收益预期的共识衡量 [1] - 盈利预期修正反映公司未来盈利潜力变化，与股票短期价格走势强相关，机构投资者会据此买卖股票，推动股价变动 [3] 评级系统优势 - Zacks评级系统利用盈利预期修正的力量，将股票分为五个等级，有良好外部审计记录，自1988年以来1号（强力买入）股票年均回报率达25% [4] - 与倾向积极推荐的华尔街分析师评级系统不同，Zacks评级系统在超4000只股票中保持“买入”和“卖出”评级比例相等，仅前5%为“强力买入”，接下来15%为“买入” [6] 金德摩根盈利预期情况 - 该石油和天然气管道及存储公司预计2024财年每股收益1.19美元，同比增长11.2% [5] - 过去三个月，Zacks对该公司的共识预期提高了2.2% [5] 评级结论 - 金德摩根升至Zacks 2号评级，处于Zacks覆盖股票预期修正排名前20%，暗示短期内股价可能上涨 [7]

石油和天然气公司比较 - Kinder Morgan (KMI) 和 Pembina Pipeline (PBA) 是石油和天然气生产以及管道股票中备受关注的公司[1] - KMI 的 Zacks Rank 为 2 (Buy)，而 PBA 的 Zacks Rank 为 3 (Hold)，表明 KMI 的盈利前景可能更好[3] 估值比较 - KMI 的前瞻市盈率为 14.45，PBA 的前瞻市盈率为 15.54，KMI 的 PEG 比率为 4.82，PBA 的 PEG 比率为 5.18[6] - KMI 的 P/B 比率为 1.21，PBA 的 P/B 比率为 1.90，根据这些指标，KMI 的价值评级为 B，PBA 的价值评级为 C[7] 投资者选择 - 根据 Zacks Rank 和 Style Scores 模型，KMI 在价值投资者眼中可能是更好的选择[8]

KMI股票分析 - 美国投资者在寻找高收益股时面临困难，标普500指数的股息收益率仅为1.45%[1] - 对于希望提高国内投资组合收入率的投资者来说，分析石油和天然气储存运输行业公司可能是一个有用的方法[1] - Kinder Morgan, Inc. (NYSE:KMI)的股票被评为买入，认为股价被低估，自由现金流收益率高，盈利能力有望改善[2] - KMI是最大的能源中游公司之一，业务涵盖天然气管道、液体终端、CO2生产以及产品管道[4] - KMI在1月份错过了市场预期的每股收益，但股价仅下跌了1.4%[5] - 分析师预计KMI的每股收益将在今年以两位数的速度增长，预计到未来一年将接近1.30美元[6] - 预计KMI的股息将在未来几个季度以较低的速度上升，如果股价持续横盘，可能会导致更高的收益率[7] - 根据BofA的分析，如果假设未来12个月的每股运营收益为1.20美元，并应用股票的5年平均市盈率16.6，那么股价应该接近20美元，使KMI的估值略低于10%[9] - 与同行相比，KMI的估值大致与其他石油和天然气运输储存公司相当，但其增长轨迹在过去几个季度相对较弱[11] - KMI的股价走势呈现出平稳的趋势，但这是自2022年下半年以来和去年大部分时间以来的改善[14] - 总体而言，KMI的股价走势呈现出平稳的趋势，这是自2022年下半年以来和去年大部分时间以来的改善[16] - 我对KMI给予买入评级，尽管动量状况不佳，但其估值具有吸引力，未来有望实现营收和每股收益增长，同时股息率历史上较高[18]

股价表现 - Kinder Morgan (KMI) 最近的股价为 $17.26，较前一个交易日收盘价下跌了 -0.92% [1] - Kinder Morgan 过去一个月的股价上涨了 3.14%，而同期石油能源行业上涨了 6.4%，S&P 500 上涨了 3.08% [2] - Kinder Morgan 即将发布的季度财报显示，预计每股收益为 $0.32，同比增长 6.67%，预计营收为 $4.26 亿美元，同比增长 9.62% [3] - 分析师预计 Kinder Morgan 全年每股收益为 $1.19，营收为 $168 亿美元，同比增长分别为 +11.21% 和 +9.54% [4] 估值变动 - 分析师对 Kinder Morgan 近期的估值变动也应引起投资者的注意，这些变动通常反映了近期业务趋势的变化 [5] - 研究表明，这些估值变动与未来股价表现直接相关，投资者可以利用 Zacks Rank 模型来获取投资机会 [6] - Zacks Rank 系统从 1 (强烈买入) 到 5 (强烈卖出)，历史表现良好，自 1988 年以来，排名为 1 的股票年均回报率为 +25% [7] 行业比较 - Kinder Morgan 目前的前瞻市盈率为 14.6，高于行业平均值 14.01 [8] - KMI 目前的 PEG 比率为 4.87，考虑了股票的预期盈利增长率，行业平均 PEG 比率为 4.87 [9] - 石油和天然气 - 生产和管道行业属于石油能源行业，目前的 Zacks Industry Rank 为 87，在所有行业中排名前 35% [10] - Zacks Industry Rank 通过测量各个行业组内个股的平均 Zacks Rank 来评估行业群体的实力，研究显示排名前 50% 的行业表现优于后 50% 的行业 [11] 其他信息 - 请继续关注 Zacks.com，以了解这些影响股价的指标和更多信息 [12]

公司概况 - 公司是北美最大的能源基础设施公司，拥有约82,000英里的管道、139个终端和702 Bcf的工作天然气储存能力[12] - 公司在2023年发行了15亿美元的新高级票据，用于偿还短期借款、到期债务和一般公司用途[31] - 公司计划增加现有资产的利用率，控制成本，安全运营，并采用环保的运营实践[32] - 公司正考虑潜在的收购和出售交易，目前正在考虑潜在交易[33] 天然气管道业务 - 公司的天然气管道业务部门包括州际和州内管道、地下储存设施、LNG液化和终端设施以及NGL分馏设施[34] - 公司的主要业务包括天然气运输、储存、销售、收集、加工和处理以及各种LNG服务[34] - 公司的天然气管道网络提供对西部美国、落基山山脉、中西部、德克萨斯、路易斯安那、东南部和东北部地区的主要天然气供应区域和消费者的接入[34] - 公司的天然气管道业务部门资产包括大约44,000英里的全资天然气管道和大约27,000英里的天然气管道的股权利益[34] - 公司的天然气管道业务部门资产截至2023年12月31日的设计能力包括输送、收集、再气化或液化能力[34] 项目完成情况 - 公司收购了STX Midstream管道系统，涉及金额为1,831百万美元[13] - 公司完成了TGP East 300 Upgrade Expansion项目，涉及金额为267百万美元[14] - 公司完成了Eagle Ford transport项目，涉及金额为231百万美元[16] - 公司完成了PHP扩建项目，涉及金额为159百万美元[18] - 公司完成了RNG设施建设，涉及金额为153百万美元[20] - 公司完成了Greenholly pipeline - North Holly expansion项目，涉及金额为125百万美元[21] 未来项目计划 - 公司计划在2024年第三季度和2025年第二季度分两阶段为Venture Global的Plaquemines LNG设施提供天然气运输能力，总计2 Bcf/d[22] - TVA Cumberland项目包括新建的32英里管道，用于运输约0.245 Bcf/d的天然气，预计于2025年8月投入使用，投资额为1.81亿美元[23] - KMTP系统扩建项目包括新建的30英里、30英寸管道，可输送高达0.5 Bcf/d的Eagle Ford天然气供应，预计于2024年11月投入使用，投资额为1.8亿美元[24] 财务状况 - 公司在2023年发行了15亿美元的新高级票据，用于偿还短期借款、到期债务和一般企业用途，同时回购了32百万股P类普通股，总价值为5.22亿美元[31] - 公司负债规模庞大，截至2023年底，债务总额约319亿美元[76] - 公司及其全资美国子公司签署了跨担保协议，相互担保债务，可能限制公司未来融资能力[77] - 公司需依赖外部融资来源，包括商业借款和债务和股权证券发行，以资助收购、资本项目或债务到期重融[78]