Key TakeawaysCompanies going public have raised $39.32 billion in the U.S., more than in 2022 and 2023 but below the peak in 2021, according to Dealogic data.Market participants widely expect 2025 to be a boom year for initial public offerings as President-elect Donald Trump eases regulation while the Federal Reserve cuts interest rates.The biggest IPO of 2024 was the $5.10 billion float by Lineage, the world's largest operator of cold-storage warehouses, in July. This has been the best year for U.S. initia ...

- Guests Will Have More to Do and More to Enjoy with the World's First-Ever Immersive Cinema and Dining Offering at Sea, 'Silver Screen Bistro,' to Premiere Exclusively Aboard Norwegian Breakaway, and a Brand-New Outdoor Venue, 'Horizon Park,' to Debut on Both Ships - - Norwegian Bliss' Updates Begin Jan. 17, 2025 Prior to Launching Her Caribbean Season, While Norwegian Breakaway's Enhancements to Start on Feb. 19, 2025 Before Commencing a Series of Immersive European Itineraries - MIAMI, Dec. 18, 2024 /PRN ...

公司介绍 - 公司是挪威邮轮公司(NCL)，作为全球邮轮旅行的创新者，已有57年的历史 公司通过提供无指定用餐和娱乐时间、无正式着装要求的自由行程，彻底改变了传统邮轮行业 目前，公司提供“海上更多体验”的服务，让乘客在度假期间有更多可看、可做和可享受的内容 公司的19艘现代邮轮航行至全球450个最受欢迎的目的地，包括巴哈马的公司私人岛屿Great Stirrup Cay和伯利兹的度假胜地Harvest Caye 公司不仅提供从陆地到海上的卓越客户服务，还提供一系列获奖的娱乐和餐饮选择，以及各种住宿选择，包括单人旅客客舱、俱乐部阳台套房和公司独有的船中船概念The Haven by Norwegian® [9] 新船介绍 - 挪威邮轮公司宣布Eric Stonestreet成为新船Norwegian Aqua的教父 这艘船是公司Prima Plus级中的第一艘，将提供更多升级的设施和体验，包括海上首个混合过山车和水滑梯Aqua Slidecoaster，这是海上最长和最快的滑梯 船上还将设有新的高科技数字体育综合体Glow Court和重新设计的Aqua Game Zone 此外，Norwegian Aqua还将首次推出三卧室复式套房，位于The Haven by Norwegian®内，提供宽敞的专属日光甲板、宁静的无边泳池、私人休息室和酒吧，以及从每个公共空间都能欣赏到的壮丽海景 乘客还可以在各种酒吧和餐厅中享受美食，包括新的高端泰国特色餐厅Sukhothai、Indulge Food Hall中的植物基餐厅Planterie和现代葡萄酒酒廊Swirl Wine Bar [5] 新船命名仪式 - Eric Stonestreet将在2025年4月13日于迈阿密（被誉为世界邮轮之都）正式欢迎Norwegian Aqua加入NCL船队，并担任该船的教父 他将领导传统的命名仪式，通过打破香槟瓶来为船只祈福，这是海上经典的海事习俗，由船只的教父或教母执行 这一行为旨在为船只的生命和所有乘客带来好运 [3] 新船航线 - Norwegian Aqua在完成命名航程后，将于2025年4月26日从佛罗里达州最受欢迎的邮轮港口卡纳维拉尔港出发，开始为期七天的加勒比海航程 这些航程将停靠多米尼加共和国的普拉亚德尔卡门、英属维尔京群岛的托尔托拉、美属维尔京群岛的圣托马斯和NCL在巴哈马的私人岛屿Great Stirrup Cay，该岛将在2025年底配备一个新的码头 在完成首个邮轮季后，Norwegian Aqua将提供从2025年8月至10月和2026年5月至10月从纽约市出发的五天和七天百慕大航程 随后，该船将返回迈阿密，从2025年10月至2026年4月和2026年11月至2027年3月提供五天和七天的东加勒比海航程 [4] 新船服务包 - 对于计划在2025年1月1日之后乘坐Norwegian Aqua或NCL船队任何船只的乘客，公司推出了全新的More At Sea™套餐，为旅客提供更多价值 该套餐包括无限量开放酒吧，提供更多高端饮品品牌、更多特色餐饮积分和更多Wi-Fi分钟数，由Starlink提供的高速互联网支持 此外，套餐还包括50美元的岸上游览积分，第二位乘客免费机票，以及在选定航程上第三和第四位乘客免费 乘客还可以将More At Sea™套餐与公司当前的黑色星期五促销活动（所有邮轮50%折扣）结合使用 更多详情请访问www.ncl.com/cruise-deals [6]

业绩总结 - 第三季度调整后EBITDA同比增长5%至3.33亿美元[5] - AFFO同比增长52%至2.08亿美元，AFFO每股增长20%至0.90美元[5] - 2024年第三季度总营收为1335百万美元，较2023年的1329百万美元增长了0.5%[30] - 2024年第三季度净收入（损失）为543百万美元，相较于2023年的50百万美元损失增加了1086%[30] - 2024年第三季度每股基本亏损为2.44美元，较2023年的0.26美元亏损增加了840%[31] 用户数据 - 同仓库净运营收入（NOI）同比增长2.4%，与去年同期的11%相比有所放缓[13] - 全球仓储部门的总收入为972百万美元，较2023年同期增长1.3%[43] - 全球仓储部门的净运营收入（NOI）为383百万美元，同比增长4.4%[43] - 同仓库的总收入为843百万美元，同比下降0.6%[44] - 非同仓库的总收入为129百万美元，同比增长15.2%[45] 未来展望 - 2024年预计AFFO每股在3.16至3.20美元之间，第四季度AFFO预计在1.80亿至1.90亿美元之间[22] - 预计第四季度将面临季节性占用率的温和回升[13] 新产品和新技术研发 - 资本部署方面，已部署3.55亿美元，包括于11月1日完成的ColdPoint Logistics收购[5][24] 财务状况 - 总债务为50.14亿美元，债务和债务类义务总额为68.11亿美元，杠杆比率为4.9倍[20][21] - 现金及现金等价物为4.09亿美元，流动性总额为21亿美元[20] - 截至2024年9月30日，总负债为9134百万美元，较2023年的12849百万美元减少了29.5%[30] - 截至2024年9月30日，净债务为6402百万美元，较现金和现金等价物409百万美元的净值计算得出[34] 运营成本 - 2024年第三季度总运营费用为1850百万美元，较2023年的1232百万美元增加了50%[30] - 全球综合解决方案部门的收入为3.63亿美元，同比下降1.6%[46] - 全球综合解决方案部门的运营成本为3.07亿美元，同比上升0.3%[46] 负面信息 - 2024年第三季度的调整后EBITDA为$(291)百万，较2023年第三季度的$265百万下降[61] - 2024年第三季度的收购、重组及其他费用为$470百万，较2023年第三季度的$20百万大幅增加[62]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度总营收为13亿美元，较上一年增长0.5%[24] - 调整后的息税折旧摊销前利润（EBITDA）增长5.4%至3.33亿美元，调整后的EBITDA利润率提高110个基点至24.9%[24] - 调整后的运营资金（AFFO）本季度增长52%至2.08亿美元，每股AFFO为0.90美元，较上一年增长20%[25] - 预计2024年全年每股AFFO为3.16 - 3.20美元，这意味着第四季度每股AFFO为0.70 - 0.74美元，第四季度总AFFO为1.8 - 1.9亿美元[34] 各条业务线数据和关键指标变化 全球仓储业务 - 本季度占总净营业收入（NOI）的87%，总营收增长1.3%，总NOI增长4.4%至3.83亿美元，仓库NOI利润率为39.4%，提高120个基点[26] - 同仓库NOI较去年第三季度11%的增长基础上又增长2.4%[26] - 同仓库经济入住率为84.1%，较去年下降190个基点，但与第二季度持平；实际入住率为77.6%，较上一季度略有上升；同仓库吞吐量托盘较去年下降1.7%，但与上一季度持平[27] 全球综合解决方案业务 - 本季度占总NOI的13%，总营收为3.63亿美元，同比下降1.6%[30] - 总NOI下降11%至5600万美元，利润率下降170个基点至15.4%[30] 各个市场数据和关键指标变化 - 在特定市场面临竞争压力，如佛罗里达州存在供应过剩和竞争导致的疲软情况[115] - 太平洋西北地区、澳大利亚、加拿大等地市场表现良好[109] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司是全球最大的科技赋能温控仓库房地产投资信托（REIT），计划继续通过有机增长和战略资本部署实现增长[7][8] - 公司在技术、数据科学和自动化方面处于行业领先地位，将继续利用这些优势[8] - 公司在IPO后重启收购引擎，近期完成了多笔收购，如以6600万美元收购Luik Natie，以2.23亿美元收购ColdPoint Logistics，并表示有大量的并购机会[21][22][59] - 公司将继续执行绿地项目和扩张项目，如在宾夕法尼亚州黑泽尔顿开设先进的冷库设施[19] - 在行业竞争方面，尽管面临新供应和竞争压力，但公司凭借规模、技术、客户关系等优势处于有利地位，认为自己是行业内的首选收购者[13][106] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管面临客户库存合理化、高利率、通胀压力和消费需求受限等市场逆风，但公司在第三季度仍实现了强劲的财务业绩[12] - 公司预计第四季度同店NOI将实现低个位数增长，2024年全年将受益于类似第三季度的市场条件和低于典型季节性的库存增长[34] - 尽管当前需求环境具有挑战性，但长期需求趋势向好，公司对自身在全球食品供应链中的领导地位充满信心，相信能够在各种经济环境中取得成功[40][121] 其他重要信息 - 公司在第三季度实现了出色的安全绩效，获得了有史以来最高的客户服务评分，尽管业务量较低但仍实现了生产率提高和仓库利润率扩大[15][16] - 公司向全球团队成员发放了股权或现金IPO奖金，使大部分团队成员成为公司所有者，并宣布了首次季度股息，年化股息率为每股2.11美元[17] - 公司获得了第100项专利，强调了其作为科技和数据科学驱动型公司保持行业创新领导者的承诺[17] 问答环节所有的提问和回答 问题: 在需求稳定且客户仍在调整库存的环境下，公司的定价能力如何[43] - 公司正在关注可控因素，如成本管理、劳动生产率提升和并购等；尽管价格对客户重要性相对较低，但公司仍在与客户协商互利的定价、存储保障和合同结构；公司认为即使在当前环境下，由于成本上升等因素，也能够从客户那里获得通胀水平的价格上涨[45][46][48] 问题: 如何比较像黑泽尔顿这样的全自动设施与传统设施的利润率[50] - 公司根据客户需求看待每个开发项目，关注的是资本回报率而非利润率；黑泽尔顿项目预计可节省超过50%的劳动力成本，但不同自动化建筑之间差异较大；公司预计所有项目都能达到预期的回报率[51][54] 问题: 收购市场的情况如何，IPO过程中是否有放缓，未来的收购量应如何看待[56] - 公司在IPO前有意放缓了收购速度，以专注于IPO的成功执行；公司认为自己是行业内的首选收购者，拥有大量的全球并购机会；公司将保持耐心和纪律性，只追求风险调整后回报最高的交易[57][59][60] 问题: 洛杉矶大熊设施火灾发生的时间，修复情况如何，是否会影响到2025年第一季度[61] - 火灾发生在8月中旬，目前仍在调查中，公司已要求对所有太阳能阵列进行检查；公司预计将从保险中获得赔偿以弥补损失；目前还不能确定是否会影响到2025年第一季度，将在2月提供更多信息[63][64][65] 问题: ColdPoint收购对市场定价有何指示意义，未来几年能将其EBITDA提高多少[66] - 这是公司主动寻求的交易，以14倍的倍数收购，预计像其他收购一样会随着时间的推移提高业绩，所有的改进都将为股东带来收益[66][67] 问题: 公司技术平台的推广对业务有何影响，特别是对EBITDA利润率的影响，未来12个月是否有相关计划[69] - 公司的LinOS系统是其专有的仓库执行系统，目前正在传统建筑中进行试点推广，早期结果很有希望；该系统旨在提高劳动效率，降低最大的可控成本——劳动力成本；预计2025年不会看到效益，2026年及以后会受益[70][71][73] 问题: 在入住率仍面临压力且第四季度季节性回升不明显的情况下，如何实现明年中个位数的NOI增长[73] - 公司正在专注于控制可控因素，如劳动效率和能源成本；今年的业绩对比过去的高基数，从两年的角度看处于中个位数的增长区间；公司将通过全面的预算流程确定明年的计划，并在2月进行更新[74][75] 问题: 收购市场的竞争格局如何，定价情况怎样[78] - 市场存在竞争，公司所在的食品市场是长期增长的市场，但运营资产需要良好的运营能力，公司具有成本资本优势；每个交易的定价倍数不同，公司将始终进行对每股AFFO有益的收购[78][80][81] 问题: 是否看到客户或宏观经济方面有信心市场改善的迹象[82] - 过去几年客户一直在优化供应链，目前公司看到客户有新的需求，零售商和食品服务层面有折扣以促进产品流动，预计库存将在某个时候重新补充，公司将利用自身优势在需求恢复时获得运营杠杆[85] 问题: 特朗普政策对公司业务有何影响，特别是关税对港口业务的影响[86] - 公司在过去15年中在不同政策和经济周期下表现良好；食品是全球性业务，公司在全球250个港口有业务，能够应对政策或关税变化对产品流动的影响[88][89] 问题: 在应对第四季度行业逆风方面，公司有多少运营杠杆来灵活调整劳动力[91] - 从长期来看，公司有很大的改进空间，如LinOS等项目的推广；第四季度行政和维护资本支出季节性较高是正常趋势；公司正在建立季度预测能力，未来将更好地分配维护资本支出；公司将继续提高劳动效率并利用管理成本[92][93][94] 问题: 有多少仓库通过了精益运营认证，在推广过程中有哪些学习或改进[95] - 有40多个建筑通过了精益认证，约占公司仓库数量的10%，但在净营业收入（NOI）方面占比更高；公司在每次精益实施过程中都有学习和分享最佳实践，精益运营是公司的运营哲学，在各个领域都有优化空间[96][97][98][99] 问题: 租金每占用托盘同比下降，客户在定价讨论中有多少杠杆，大型客户是否更有优势，地理方面哪些市场较疲软[101] - 客户目前在定价讨论中的杠杆比过去几年略多，公司正在与客户合作创造解决方案；冷存储行业吸引了新的竞争，公司在网络、财务、客户关系等方面具有明显优势；公司在一些地区如佛罗里达州面临竞争压力，但在太平洋西北地区、澳大利亚、加拿大等地市场表现良好[103][106][109][115] 问题: 面临新供应压力的市场有哪些，行业供应趋势如何，对未来供应压力的看法[112] - 新供应压力较普遍，佛罗里达州存在供应过剩情况；公司认为过去几年的建设成本处于高位，投机性开发和新开发将在未来几年减少；公司认为多租户运营模式更具竞争力，但也会评估净租赁交易[115][116] 问题: 客户库存合理化是否有其他潜在趋势影响，全球综合解决方案（GIS）业务能否在需求未恢复的情况下稳定，两者之间的相互作用如何[120] - 公司所在市场的长期需求趋势向好，GIS业务主要是运输业务，具有更多的周期性，其与仓储业务相互关联，未来的反弹将有利于仓储业务的更快增长[121][122] 问题: 能否分享第四季度维护资本支出范围和一般管理费用（G&A）[123] - 公司重点关注每股AFFO，没有提供第四季度维护资本支出的具体范围[123][124]

财务状况 - 公司2024年9月30日的现金及现金等价物为4.09亿美元，较2023年12月31日的6800万美元大幅增加[7] - 公司2024年9月30日的总资产为192.56亿美元，较2023年12月31日的188.71亿美元有所增长[7] - 公司2024年9月30日的长期债务净额为49.55亿美元，较2023年12月31日的89.58亿美元显著减少[7] - 公司2024年9月30日的股东权益为90.26亿美元，较2023年12月31日的50.51亿美元大幅增加[7] - 公司2024年9月30日的净收入为13.35亿美元，与2023年同期的13.29亿美元基本持平[9] - 公司2024年9月30日的运营亏损为5.15亿美元，而2023年同期为盈利9700万美元[9] - 公司2024年9月30日的净亏损为5.43亿美元，较2023年同期的5000万美元亏损大幅增加[9] - 公司2024年9月30日的基本每股亏损为2.44美元，较2023年同期的0.26美元亏损显著增加[10] - 公司2024年9月30日的加权平均普通股流通股数为2.1亿股，较2023年同期的1.62亿股有所增加[10] - 公司截至2024年9月30日的总股本为228百万股，总权益为100.83亿美元[12] - 公司2024年第三季度的净亏损为5.42亿美元[12] - 公司2024年第三季度的其他综合收益为6900万美元[12] - 公司2024年第三季度的股票补偿费用为1.6亿美元[12] - 公司2024年第三季度的可赎回非控制权益调整为1.87亿美元[12] - 公司2024年第三季度的股息和其他分配为1亿美元[12] - 公司2024年第三季度的可赎回非控制权益摊销为300万美元[12] - 公司2024年第三季度的非控制权益重新分配为1.89亿美元[12] - 公司2024年第三季度的普通股发行净额为48.73亿美元[12] - 公司2024年第三季度的优先股赎回为7600万美元[12] - 公司2023年第三季度净亏损为5000万美元，较上一季度的800万美元亏损有所扩大[13] - 公司2023年第三季度总股本为57.99亿美元，较上一季度的59.49亿美元有所下降[13] - 公司2023年前九个月经营活动产生的现金流为5.65亿美元，较2024年同期的4.46亿美元有所增长[14] - 公司2023年前九个月投资活动使用的现金流为6.45亿美元，主要用于购买物业、厂房和设备[14] - 公司2023年前九个月融资活动使用的现金流为1000万美元，主要用于偿还长期债务和融资租赁[14] - 公司2023年第三季度现金及现金等价物为1.12亿美元，较上一季度的4.12亿美元大幅下降[14] - 公司2023年前九个月支付利息4.46亿美元，支付税款3200万美元[15] - 公司2023年前九个月通过非现金方式购买物业、厂房和设备5200万美元[15] - 公司2023年前九个月承担收购债务300万美元，并产生900万美元的净递延和对价[15] - 公司2023年前九个月非现金普通股发行100万美元，并产生600万美元的股权融资成本[15] - 公司于2024年7月26日完成首次公开募股（IPO），发行56,882,051股普通股，每股价格为78.00美元，净收益为48.73亿美元[18] - 公司截至2024年9月30日的应收账款为700万美元，较2023年12月31日的600万美元有所增加[25] - 公司对Emergent Cold LatAm Holdings, LLC的股权投资总额为1.08亿美元，目前已投资8300万美元[26] - 公司截至2024年9月30日的普通股发行量为228,403,383股，较2023年12月31日的162,017,515股有所增加[29] - 公司在2024年前九个月回购了254,828股普通股，平均成本为98.36美元，总成本为2500万美元[29] - 公司赎回了所有630股A系列优先股，支付了100万美元现金，包括截至赎回日的应计股息[30] - 截至2024年9月30日，公司持有228,403,383股合伙企业普通单位，非公司有限合伙人持有984,089股[32] - BG Cold在2024年第三季度和九个月内分别获得了300万美元和2600万美元的预付款[33] - 在2024年第三季度，984,103股Legacy OP单位被重新分类为合伙企业普通单位[33] - 公司授予管理层LTIP单位，这些单位在满足资本账户等价和归属条件后可转换为合伙企业普通单位[34] - 公司根据ASC 810和ASC 480对可赎回非控制权益进行调整，并将调整记录为权益调整[34] - 公司与MTC Logistics的卖方签订了股权购买协议，卖方有权在2025年3月1日以不低于3400万美元的价格赎回单位[34] - 在Formation Transactions中，这些单位被重新分类为Legacy Class A-4 OP单位，持有者享有类似的赎回权利[34] - 公司于2024年2月1日以600万美元赎回61,593个单位，并支付100万美元的创始人权益份额[35] - 公司于2024年9月30日确认与LLH的D类权益相关的1.85亿美元费用，并终止了与Bay Grove的运营服务协议，支付了2亿美元的内部化费用[38] - 截至2024年9月30日，公司持有1,461,148个OPEUs，占LLH的0.6%所有权[38] - 公司在2023年9月30日期间以300万美元和1300万美元分别赎回部分管理利润权益C类单位[40] - 截至2024年9月30日，Cool Port Oakland Holdings, LLC的非控股权益为13.3%，与2023年12月31日持平[42] - 公司于2021年10月1日收购Kloosterboer Group B.V.，并发行了2,952,738个优先股，年利率为14%，两年后降至10%[42] - 截至2023年12月31日，公司持有2,214,553个优先股，最大赎回价值为2.21亿美元[43] - 公司在2024年9月30日期间记录了与优先股相关的净可赎回非控股权益调整，反映了外币对账面价值和应计股息的影响[43] - 截至2024年9月30日，公司非控股权益总额为10.57亿美元，较2023年12月31日的6.22亿美元显著增长[49] - 2024年第三季度，公司宣布每股普通股派发0.38美元的季度现金股息，股息支付日期为2024年10月21日[51] - 2024年第三季度，公司通过发行OPEUs和结算D类单位，增加了7300万美元的非控股权益[49] - 截至2024年9月30日，公司可赎回非控股权益总额为3900万美元，较2023年12月31日的3.49亿美元大幅减少[46] - 2024年第三季度，公司通过重新分配非控股权益，增加了1.89亿美元的非控股权益[49] - 截至2024年9月30日，公司非控股权益中的OPEUs（其他合伙企业单位）总额为5700万美元，较2023年12月31日的0美元显著增加[49] - 2024年第三季度，公司通过转换管理利润权益C类单位，减少了500万美元的非控股权益[49] - 截至2024年9月30日，公司非控股权益中的管理利润权益C类单位余额为0美元，较2023年12月31日的900万美元减少[49] - 2024年第三季度，公司通过赎回OPEUs，减少了2900万美元的非控股权益[49] - 截至2024年9月30日，公司非控股权益中的其他综合收益为800万美元，较2023年12月31日的负800万美元有所改善[49] - 公司执行了看跌期权协议，允许BGLH在2024年9月至2025年12月期间分配最多2,036,738股普通股，股东有权以合同保证最低价格或市场公允价值出售给公司[53] - 公司在2024年9月30日的看跌期权负债总额为1.07亿美元，其中9900万美元计入应付账款和应计负债，800万美元计入其他长期负债[55] - 公司在2024年第三季度和九个月期间记录了与看跌期权相关的公允价值调整400万美元[53] - 公司在2024年第三季度的总收入为13.35亿美元，同比增长0.5%，其中全球仓储业务收入为9.72亿美元，全球综合解决方案收入为3.63亿美元[57] - 截至2024年9月30日，公司未履行的合同义务为10.02亿美元，预计在未来12个月内确认21.4%的收入，剩余78.6%将在9.7年内确认[57][59] - 公司在2024年2月1日以6000万美元收购了Entrepôt du Nord Inc.，初步分配了3600万美元的固定资产和1900万美元的客户关系无形资产[60] - 公司在2024年6月28日以1700万美元收购了Eurofrigor S.r.l.，净现金支付为1400万美元[61] - 公司在2024年7月31日以5200万美元收购了Luik Natie Holding N.V.，包括1200万美元的或有支付和1400万美元的债务承担[62] - 公司在2024年5月22日签署协议以1100万美元收购西澳大利亚的冷库设施，交易于2024年11月1日完成[63] - 公司在2024年第三季度和九个月期间向加拿大税务局支付了2800万美元和3900万美元，用于解决VersaCold收购相关的税务责任[64] - 公司截至2024年9月30日的净财产、厂房和设备为106.65亿美元，较2023年12月31日的105.71亿美元有所增加[68] - 公司在2024年前九个月记录了3300万美元的减值费用，主要与华盛顿州肯纳威克仓库火灾损失相关[68] - 截至2024年9月30日，公司的商誉总额为34.44亿美元，较2023年12月31日的33.94亿美元有所增加[69] - 公司在2024年前九个月收购的客户关系无形资产预计加权平均摊销期为15年[72] - 公司截至2024年9月30日的预付费用和其他流动资产为1.11亿美元，较2023年12月31日的1.01亿美元有所增加[74] - 公司在2024年前三个月的有效税率为7.7%，较2023年同期的9.1%有所下降[75] - 公司截至2024年9月30日的总债务为50.14亿美元，较2023年12月31日的90.09亿美元大幅减少[76] - 公司在2024年2月修订了信贷协议，将循环信贷额度从26.25亿美元增加到35亿美元，并将到期日延长至2028年2月15日[77] - 公司于2024年9月30日的循环信贷额度总额为17.35亿美元，较2023年12月31日的12.05亿美元有所增加[79] - 公司于2024年4月9日提取了24亿美元的延迟提取定期贷款（DDTL），用于偿还CMBS 4贷款[80] - 公司于2024年7月26日通过IPO净收益全额偿还了24亿美元的DDTL本金余额，并记录了600万美元的债务清偿损失[81] - 截至2024年9月30日，公司未担保票据总额为17.34亿美元，较2023年12月31日的17.08亿美元有所增加[82] - 公司于2024年4月9日全额偿还了CMBS 4贷款的剩余本金余额23.44亿美元，并支付了1400万美元的应计利息和费用[84] - 公司于2024年8月9日全额偿还了CMBS 5贷款的剩余本金余额12.98亿美元，并支付了800万美元的应计利息和费用[85] - 公司于2024年9月3日全额偿还了Wilmington Trust贷款的剩余本金余额2400万美元[88] - 截至2024年9月30日，公司未摊销的递延融资成本为1800万美元，较2023年12月31日的2300万美元有所减少[90] - 公司于2024年9月30日持有的利率衍生工具名义金额为25亿美元，包括10亿美元的利率互换和15亿美元的利率上限[94] - 公司在2024年第三季度的利率衍生工具在OCI中确认了2600万美元的损失，并在收益中重新分类了2600万美元的损失[95] - 公司预计在未来12个月内将有7000万美元的现有收益（损失）重新分类到收益中[96] - 公司未指定为对冲工具的外汇衍生工具的名义价值微不足道，但在2024年9月30日结束的三个月和九个月内，公司确认了名义收益[97] - 公司指定为对冲工具的利率合约公允价值为7300万美元，而2023年12月31日为1.35亿美元[99] - 公司未指定为对冲工具的利率合约公允价值为0美元，而2023年12月31日为300万美元[99] - 公司2024年9月30日的利息费用为8700万美元，而2023年同期为1.31亿美元[101] - 公司2024年9月30日的净利息费用为8200万美元，而2023年同期为1.26亿美元[101] - 公司2024年9月30日的长期债务公允价值为48.3亿美元，而2023年12月31日为87.68亿美元[105] - 公司2024年9月30日的融资租赁使用权资产净值为13.05亿美元，而2023年12月31日为12.43亿美元[107] - 公司2024年9月30日的总租赁义务为14.62亿美元，而2023年12月31日为13.81亿美元[108] - 公司2024年剩余三个月的财务租赁支付为4500万美元，经营租赁支付为2400万美元[109] - 公司2025年财务租赁支付预计为2.53亿美元，经营租赁支付为9400万美元[109] - 公司2024年9月30日的加权平均剩余租赁期限为14.8年（财务租赁）和16.0年（经营租赁）[110] - 公司2024年第三季度的总租赁成本为8300万美元，较2023年同期的7800万美元有所增加[111] - 公司2024年第三季度的经营租赁现金流出为2600万美元，财务租赁现金流出为1900万美元[112] - 公司计划在2025年4月执行一项购买期权，预计支付9000万美元，其中100万美元将在2024年作为定金支付[113][115] - 公司2024年9月30日的其他长期负债为4.34亿美元，较2023年底的1.59亿美元大幅增加[116] - 公司预计在2026年10月1日赎回Kloosterboer优先股，最大经济支出为2.6亿欧元[117] - 公司2024年激励计划的最大股票发行量从100万股增加到1250万股，并将在2025年至2034年每年增加1%[119] - 公司授予的绩效型限制性股票单位（RSUs）的归属比例范围为0%至200%，取决于公司业绩表现[120] - 2024年授予的基于时间的RSUs为1,529,791单位，加权平均授予日期公允价值为每单位84.88美元[122] - 2024年授予的基于绩效的RSUs为129,856单位，加权平均授予日期公允价值为每单位89.85美元[122] - 截至2024年9月30日，未确认的基于时间的RSUs股票补偿费用为1.15亿美元，预计在1年内确认[122] - 截至2024年9月30日，未确认的基于绩效的RSUs股票补偿费用为1100万美元，预计在2年内确认[123] - 2024年授予的基于时间的LTIP Units为1,218,732单位，加权平均授予日期公允价值为每单位87.86美元[127] - 2024年授予的基于绩效的LTIP Units为1,776,421单位，加权平均授予日期公允价值为每单位89.85美元[127] - 截至2024年9月30日，未确认的基于时间的LTIP Units股票补偿费用为9700万美元，预计在2年内确认[127] - 截至2024年9月30日，未确认的基于绩效的LTIP Units股票补偿费用为7600万美元，预计在2年内确认[127] - 2024年9月30日，公司发行了1,516,314股普通股作为股票支付奖励，相关股票补偿费用为1.14亿美元[128] - 2024年9月30日，公司总股票补偿费用为1.6亿美元，其中1.3亿美元与收购、交易和其他费用相关[137] - 公司在2024年第三季度和九个月内分别记录了300万美元和900万美元的过渡和运营服务费用[138] - 截至2024年9月30日，公司应付Bay Grove Management的过渡和运营服务费用为100万美元，而2023年12月31日为300万美元[138] - 公司在2024年第三季度和九个月内分别与供应商产生了500万美元和800万美元的成本，而2023年同期分别为不到100万美元和700万美元[138] - 截至2024年9月30日，公司应付供应商的款项为100万美元，而2023年12月31日为200万美元[138] - 公司在2024年第三季度和九个月内分别记录了1800万美元和5000万美元的保险赔偿，净收益分别为500万美元和400万美元[146] - 截至2024年9月30日，公司工人赔偿相关的负债为4800万美元，而2023年12月31日为4000万美元[140] - 截至2024年9月30日，公司医疗自

财务表现 - 公司第三季度总收入增长0.5%至13亿美元[2] - 第三季度净亏损为5.43亿美元，每股稀释亏损为2.44美元[2] - 第三季度调整后EBITDA增长5.4%至3.33亿美元，EBITDA利润率提升110个基点至24.9%[2] - 第三季度AFFO增长51.8%至2.08亿美元，AFFO每股增长20.0%至0.90美元[2] - 公司预计2024年全年AFFO每股为3.16至3.20美元[3] - 公司预计第四季度AFFO为1.8至1.9亿美元，AFFO每股为0.70至0.74美元[3] - 公司2024年第三季度净收入为13.35亿美元，与2023年同期的13.29亿美元基本持平[10] - 2024年第三季度运营亏损为5.15亿美元，而2023年同期运营收入为9700万美元[10] - 2024年第三季度净亏损为5.43亿美元，较2023年同期的5000万美元亏损大幅增加[10] - 2024年第三季度每股基本亏损为2.44美元，较2023年同期的0.26美元亏损显著扩大[10] - 公司2024年第三季度总运营费用为18.5亿美元，较2023年同期的12.32亿美元大幅增加[10] - 2024年第三季度收购、交易及其他费用为5.92亿美元，较2023年同期的1900万美元大幅增加[10] - 公司2024年第三季度加权平均普通股流通股数为2.1亿股，较2023年同期的1.62亿股增加[10] - 公司2024年第三季度其他综合亏损为4.74亿美元，较2023年同期的1.38亿美元亏损增加[10] - 公司2024年第三季度归属于非控股权益的综合亏损为5000万美元，较2023年同期的2100万美元亏损增加[10] - 公司2024年第三季度归属于Lineage, Inc.的综合亏损为4.24亿美元，较2023年同期的1.17亿美元亏损增加[10] - 公司截至2024年9月30日的净亏损为5.42亿美元[12] - 公司截至2023年9月30日的净亏损为5000万美元[14] - 公司2024年前九个月净亏损为6.71亿美元，相比2023年同期的3900万美元亏损大幅增加[15] - 公司2024年前九个月经营活动产生的现金流量净额为4.46亿美元，较2023年同期的5.65亿美元下降21.1%[15] - 公司2024年前九个月投资活动产生的现金流量净流出为5.36亿美元，较2023年同期的6.45亿美元有所改善[15] - 公司2024年第三季度FFO（运营资金）为-4.46亿美元，2023年同期为3900万美元[36] - 公司2024年前九个月FFO为-3.85亿美元，2023年同期为2.17亿美元[36] - 公司2024年第三季度核心FFO为3500万美元，2023年同期为9900万美元[36] - 公司2024年前九个月核心FFO为1.84亿美元，2023年同期为3.45亿美元[36] - 公司2024年第三季度调整后FFO为2.08亿美元，2023年同期为1.37亿美元[36] - 公司2024年前九个月调整后FFO为4.92亿美元，2023年同期为4.76亿美元[36] - 公司2024年第三季度调整后FFO每股摊薄收益为0.90美元，2023年同期为0.75美元[36] - 公司2024年前九个月调整后FFO每股摊薄收益为2.46美元，2023年同期为2.61美元[36] 资本运作与投资 - 公司通过IPO筹集了51亿美元，并利用其中49亿美元偿还债务[2] - 公司宣布首次季度股息为每股0.38美元，年化股息率为每股2.11美元[2] - 公司以2.23亿美元收购了ColdPoint Logistics，扩展了在堪萨斯城市场的业务[2] - 公司第三季度维护资本支出为4500万美元，同比下降10%[29] - 公司第三季度整合资本支出为1900万美元，同比上升11.8%[31] - 公司第三季度外部增长资本投资为1.53亿美元，同比上升41.7%[32] 仓储业务 - 公司在宾夕法尼亚州黑泽尔顿开设了一个新的全自动化冷库仓库[2] - 公司2024年前九个月全球仓储业务收入为29.07亿美元，同比增长0.9%[18] - 公司2024年前九个月全球仓储业务净运营收入为11.52亿美元，同比增长1.6%[18] - 公司2024年前九个月全球仓储业务利润率为39.6%，较2023年同期提升30个基点[18] - 公司2024年前九个月平均经济占用率为82.8%，较2023年同期下降280个基点[18] - 公司2024年前九个月仓储服务吞吐量为3.92亿托盘，同比增长2.1%[18] - 公司2024年前九个月仓储服务每托盘收入为32.08美元，同比增长0.5%[18] - 公司2024年前九个月仓储业务站点数量为468个，较2023年同期增加11个[18] - 公司仓库存储收入在2024年第三季度为4.41亿美元，同比下降3.1%[20] - 公司仓库服务收入在2024年第三季度为4.02亿美元，同比增长2.3%[20] - 公司相同仓库的总收入在2024年第三季度为8.43亿美元，同比下降0.6%[20] - 公司相同仓库的运营成本在2024年第三季度为5.06亿美元，同比下降2.5%[20] - 公司相同仓库的净营业收入（NOI）在2024年第三季度为3.37亿美元，同比增长2.4%[20] - 公司非相同仓库的总收入在2024年第三季度为1.29亿美元，同比增长15.2%[24] - 公司非相同仓库的净营业收入（NOI）在2024年第三季度为4600万美元，同比增长21.1%[24] - 公司仓库存储的经济占用率在2024年第三季度为84.1%，同比下降190个基点[20] - 公司仓库服务的吞吐量托盘数在2024年第三季度为1127.2万，同比下降1.7%[20] 全球综合解决方案部门 - 公司全球综合解决方案部门的运营结果在2024年第三季度和2023年同期有所变化[26] - 全球综合解决方案部门第三季度收入为3.63亿美元，同比下降1.6%[27] - 全球综合解决方案部门第三季度净营业收入为5600万美元，同比下降11.1%[27] - 全球综合解决方案部门第三季度利润率为15.4%，同比下降170个基点[27] - 全球综合解决方案部门前九个月收入为10.94亿美元，同比下降2.8%[27] - 全球综合解决方案部门前九个月净营业收入为1.78亿美元，同比下降1.1%[27] - 全球综合解决方案部门前九个月利润率为16.3%，同比上升30个基点[27] 权益与负债 - 公司截至2023年9月30日的总权益为57.99亿美元[14] - 公司截至2023年6月30日的总权益为59.49亿美元[13] - 公司截至2023年3月31日的总权益为59.31亿美元[13] - 公司截至2022年12月31日的总权益为58.09亿美元[13] - 公司截至2023年9月30日的非控制性权益为6.33亿美元[14] - 公司截至2023年6月30日的非控制性权益为6.53亿美元[13] - 公司截至2023年3月31日的非控制性权益为6.51亿美元[13] - 公司截至2022年12月31日的非控制性权益为6.41亿美元[13]