2023年财务总结 - 2023年营收同比增长68%至6260万美元，毛利率从2022年的24%提升至28%[29] - 2023年调整后EBITDA为负8010万美元，低于指引，但环比有所改善[32] - 2023年净亏损1.341亿美元，较2022年增加5770万美元[67] 成本控制措施 - 实施裁员计划，削减约5%的员工，预计每年节省运营费用530万美元和现金420万美元[16][36] - 降低2023年高管和管理团队目标现金奖金80%，节省约300万美元[16] 业务发展情况 - 截至2024年2月15日，有6个商业工厂运营，年乙醇铭牌总产能31万吨[18] - 2023年联合开发与合同研究收入同比增长21%至1460万美元，4Q 2023同比增长5%至420万美元[48] - 2023年生物精炼收入同比增长101%至4260万美元，4Q 2023同比增长103%至1420万美元[71] 2024年战略重点 - 确保安全，实现零可记录伤害和零损失工时伤害[22] - 印度石油和安赛乐米塔尔工厂全面投产，继续扩大项目管道[43] - 预计全年业务增长，收入集中在下半年，Q1 2024收入与Q1 2023相近[72] 财务指引 - 2024年营收指引为9000 - 1.05亿美元[53] - 2024年调整后EBITDA指引为负6500 - 负5500万美元[54]

财务业绩发布 - 2024年2月28日公司发布截至2023年12月31日财年的财务业绩新闻稿[4] - 公司将于2024年2月28日举行财报电话会议，讨论2023财年财务业绩[5] 证券信息 - 公司普通股面值为每股0.0001美元，交易代码LNZA；可赎回认股权证每份行使价为11.50美元，交易代码LNZAW，均在纳斯达克股票市场有限责任公司上市[2] 人事变动 - 2024年2月27日公司任命Aura Cuellar为总裁，3月1日生效，其自2023年5月起担任公司增长与战略项目执行副总裁[7] - 2024年2月27日公司与Carl Wolf达成协议，他将于4月辞去首席运营官一职，将根据协议获得离职金[9] 年报提交 - 公司2023财年年报预计于2024年2月29日前提交给美国证券交易委员会[11]

财务数据关键指标变化 - 营收 - 2023年第三季度营收1960.5万美元，2022年同期为807.2万美元，同比增长143%；净亏损2532.6万美元，2022年同期为2226.7万美元，同比增长14% [185] - 2023年前九个月营收4216.8万美元，2022年同期为2578.1万美元，同比增长64%；净亏损1.15424亿美元，2022年同期为5497.4万美元，同比增长110% [188] - 2023年第三季度总营收1960.5万美元，较2022年同期增加1153.3万美元，增幅143%[210][211] - 2023年前三季度总营收4216.8万美元，较2022年同期增加1638.7万美元，增幅64%[218][219] 财务数据关键指标变化 - 净亏损 - 2023年第三季度净亏损2530万美元，2022年同期为2230万美元；截至2023年9月30日累计亏损8.132亿美元，2022年12月31日为4.562亿美元[175] - 2023年第三季度净亏损2532.6万美元，2022年同期为2226.7万美元，同比增长14% [185] - 2023年前九个月净亏损1.15424亿美元，2022年同期为5497.4万美元，同比增长110% [188] - 2023年第三季度净亏损2532.6万美元，较2022年同期增加305.9万美元，增幅14%[210] - 2023年前三季度净亏损11542.4万美元，较2022年同期增加6045万美元，增幅110%[218] - 2023年第三季度净亏损2.5326亿美元，2022年同期为2.2267亿美元；2023年前九个月净亏损11.5424亿美元，2022年同期为5.4974亿美元[266] 财务数据关键指标变化 - 产能 - 截至2022年9月30日产能为15万吨/年，新增9.4万吨/年，截至2023年9月30日产能为24.4万吨/年 [189] 财务数据关键指标变化 - 资产负债表调整 - 公司将远期购买协议（FPA）的预付款6050万美元从合并资产负债表中的非流动衍生资产净额重新分类至权益部分，FPA相关剩余负债3810万美元作为非流动负债列示 [181] 业务发展 - 工厂建设 - 2018年在中国建立世界首个商业废气制乙醇工厂，2021 - 2023年新增四个工厂（三个在中国，一个在印度），其他国家也有工厂在开发中 [174] 业务发展 - 营收增长预期 - 公司预计工程服务、设备包销售及CarbonSmart业务将推动近期营收增长 [176] 业务合并相关 - 2023年2月8日业务合并完成，合并后公司更名为“LanzaTech Global, Inc.” [177] - 业务合并按反向资本重组进行会计处理，LanzaTech NZ, Inc.被视为会计收购方 [178] 业务经营模式 - 公司通过工程服务、政府合同、联合开发协议和许可协议等获取收入，业务作为一个可报告经营分部管理 [190] 财务数据关键指标变化 - 营收成本 - 2023年第三季度营收成本1437.1万美元，较2022年同期增加839.6万美元，增幅141%[210][212] - 2023年前三季度营收成本3298.8万美元，较2022年同期增加1375.7万美元，增幅72%[218][220] 财务数据关键指标变化 - 研发费用 - 2023年第三季度研发费用1664.5万美元，较2022年同期增加238.5万美元，增幅17%[210][213] - 2023年前三季度研发费用5183.9万美元，较2022年同期增加1198.1万美元，增幅30%[218] - 2023年前9个月研发费用增加1200万美元，增幅30%，主要因人员、耗材、股票薪酬等费用增加[221] 财务数据关键指标变化 - 销售、一般和行政费用 - 2023年第三季度销售、一般和行政费用1180.8万美元，较2022年同期增加455万美元，增幅63%[210][214] - 2023年前三季度销售、一般和行政费用4109.5万美元，较2022年同期增加2161.3万美元，增幅111%[218] - 2023年前9个月销售、一般和行政费用增加2160万美元，增幅111%，主要因外部服务、股票归属等费用增加[222] 财务数据关键指标变化 - 净利息收入 - 2023年前9个月净利息收入增加320万美元，主要因现金余额利息和证券摊销[223] 财务数据关键指标变化 - 其他净费用 - 2023年前9个月其他净费用增加2880万美元，主要因金融工具公允价值变动损失[224] 财务数据关键指标变化 - 现金及等价物 - 截至2023年9月30日，现金、现金等价物和受限现金较2022年12月31日增加840万美元，增幅10%，主要因业务合并和融资[225] 财务数据关键指标变化 - 债务证券投资 - 截至2023年9月30日，持有至到期债务证券投资达4480万美元，2022年12月31日无此类投资[226] 财务数据关键指标变化 - 现金流量 - 2023年前9个月经营活动净现金使用量为8160万美元，2022年为7130万美元，增加14%[240] - 2023年前9个月投资活动净现金使用量为1.166亿美元，2022年为650万美元，增加1685%[240] - 2023年前9个月融资活动净现金流入为2.074亿美元，2022年不显著[240] 财务数据关键指标变化 - 表外安排 - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司未参与任何表外安排[247] 公司地位变化 - 截至2023年第二财季最后一个工作日，公司非关联方持有的普通股市值（即公众流通股）超过7亿美元，不再符合小型报告公司资格，2023年年报可继续使用小型报告公司的简化披露，2024年第一季度季报需提供非简化的大公司披露[259] - 公司将于2023年12月31日成为大型加速申报公司，并失去新兴成长公司地位[260] 财务数据关键指标变化 - 调整后EBITDA - 2023年第三季度调整后EBITDA为1.9062亿美元，2022年同期为1.9508亿美元；2023年前九个月调整后EBITDA为6.6398亿美元，2022年同期为5.2153亿美元[266] 财务数据关键指标变化 - 折旧 - 2023年第三季度和前九个月折旧分别为137.6万美元和398.1万美元，2022年同期分别为121.1万美元和343.3万美元[266] 财务数据关键指标变化 - 利息收入（支出）净额 - 2023年第三季度和前九个月利息收入（支出）净额分别为 - 124.9万美元和 - 316.4万美元，2022年同期分别为 - 8000美元和 - 3000美元[266] 财务数据关键指标变化 - 基于股票的薪酬费用及SAFE和认股权证负债公允价值变动 - 2023年第三季度和前九个月基于股票的薪酬费用及SAFE和认股权证负债公允价值变动分别为 - 636.8万美元和 - 231.6万美元，2022年同期分别为108.9万美元和173.7万美元[266] 财务数据关键指标变化 - FPA看跌期权和固定到期对价负债公允价值变动 - 2023年第三季度和前九个月FPA看跌期权和固定到期对价负债公允价值变动分别为1163.2万美元和4466.1万美元，2022年同期无此项变动[266] 财务数据关键指标变化 - 发行远期购买协议的交易成本 - 2023年前九个月发行远期购买协议的交易成本为45.1万美元，2022年同期无此项成本[266] 财务数据关键指标变化 - 外汇翻译调整 - 2023年第三季度和前九个月外汇翻译调整分别为 - 100万美元和 - 95万美元，2022年同期分别为 - 38万美元和 - 77万美元[269]

财务数据关键指标变化 - 净亏损情况 - 2023年第二季度公司税后净亏损2680万美元，2022年同期为1590万美元；截至2023年6月30日，累计亏损7.879亿美元，2022年12月31日为4.562亿美元[89] - 2023年第二季度GAAP净亏损2678.6万美元，2022年同期为1592.9万美元，同比增长68%[94] - 2023年上半年GAAP净亏损9009.8万美元，2022年同期为3270.7万美元，同比增长175%[96] - 2023年上半年净亏损9009.8万美元，较2022年同期增长175%，主要因运营亏损及其他收入（费用）变动[122] - 2023年第一季度，公司重新计算调整后EBITDA，净亏损6.3312亿美元，调整后EBITDA（重述）为亏损2.3513亿美元[156] - 2023年第二季度，公司净亏损2.6786亿美元，调整后EBITDA为亏损2.3823亿美元[158] - 2023年上半年，公司净亏损9.0098亿美元，调整后EBITDA为亏损4.7336亿美元[158] 财务数据关键指标变化 - 收入情况 - 2023年第二季度GAAP收入为1291.7万美元，2022年同期为985.2万美元，同比增长31%[94] - 2023年上半年GAAP收入为2256.3万美元，2022年同期为1770.9万美元，同比增长27%[96] - 2023年第二季度一次性收入为1145.9万美元，2022年同期为898.2万美元，同比增长28%；经常性收入为145.8万美元，2022年同期为87万美元，同比增长68%[94] - 2023年上半年一次性收入为2034.8万美元，2022年同期为1593.9万美元，同比增长28%；经常性收入为221.5万美元，2022年同期为177万美元，同比增长25%[96] - 2023年Q2总营收1291.7万美元，较2022年同期增长31%，主要因工程及其他服务收入增加[113] - 2023年上半年总营收2256.3万美元，较2022年同期增长27%，主要因工程及其他服务收入增加[122] 财务数据关键指标变化 - 产能情况 - 截至2022年6月30日产能为9万吨/年，新增6万吨/年，截至2023年6月30日产能为15万吨/年[97] 财务数据关键指标变化 - 调整后EBITDA情况 - 2023年第二季度调整后EBITDA为亏损2382.3万美元，2022年同期为亏损1788.6万美元，同比增长33%[94] - 2023年上半年调整后EBITDA为亏损4733.6万美元，2022年同期为亏损3264.5万美元，同比增长45%[96] 财务数据关键指标变化 - 销售、一般及行政费用情况 - 2023年第二季度销售、一般及行政费用为1245.2万美元，2022年同期为714.6万美元，同比增长74%[94] - 2023年上半年销售、一般及行政费用为2928.7万美元，2022年同期为1222.4万美元，同比增长140%[96] - 2023年Q2销售、一般及行政费用1245.2万美元，较2022年同期增长74%，主要因外部服务、股票补偿等费用增加[113][118] - 2023年上半年销售、一般及行政费用2928.7万美元，较2022年同期增长140%，主要因外部服务、股票补偿等费用增加[122][126] 财务数据关键指标变化 - 营收成本情况 - 2023年Q2营收成本1082.7万美元，较2022年同期增长46%，主要因工程及其他服务成本增加[113][115] - 2023年上半年营收成本1861.7万美元，较2022年同期增长40%，主要因工程及其他服务成本增加[122][123] 财务数据关键指标变化 - 研发费用情况 - 2023年Q2研发费用1890.8万美元，较2022年同期增长43%，主要因人员、耗材、股票补偿等费用增加[113][117] - 2023年上半年研发费用3519.4万美元，较2022年同期增长37%，主要因人员、耗材、股票补偿等费用增加[122][125] 财务数据关键指标变化 - 净利息收入情况 - 2023年Q2净利息收入170.1万美元，较2022年同期增加170.6万美元，主要因现金余额增加及债务证券投资收益[113][119] - 2023年上半年利息净收入较2022年同期增加190万美元，主要归因于业务合并后储蓄和货币市场账户现金余额增加带来的利息收入、债务证券投资折扣摊销0.5万美元及合同利息收入0.1万美元[127] 财务数据关键指标变化 - 其他收入（支出）净额情况 - 2023年上半年其他收入（支出）净额较2022年同期减少2850万美元，主要因2023年2月签订远期购买协议导致净亏损3350万美元，以及认股权证、AM SAFE负债等公允价值增加带来的净亏损[128][129] 财务数据关键指标变化 - 现金及投资情况 - 截至2023年6月30日，公司现金、现金等价物和受限现金为1.11389亿美元，较2022年12月31日增加2770万美元，增幅33%，主要因业务合并和PIPE融资完成，部分被营运资金使用等抵消[131] - 截至2023年6月30日，债务证券投资总计4970万美元，2022年12月31日无此类投资[132] 财务数据关键指标变化 - 重大交易情况 - 2022年10月2日，公司与Brookfield签订Brookfield SAFE，获得5000万美元初始购买金额[135] - 2023年2月3日，公司签订远期购买协议，ACM以每股10.16美元购买5916514股普通股，总价6010万美元作为预付款[136] - 2023年2月8日，业务合并及相关交易完成，为公司带来1.533亿美元现金收益[136] 财务数据关键指标变化 - 现金流量情况 - 2023年上半年经营活动净现金使用量为5910万美元，2022年同期为4250万美元，同比增加39%[138] - 2023年上半年投资活动净现金使用量为1.2亿美元，2022年同期为490万美元，同比增加2352%[138] - 2023年上半年融资活动净现金流入为2.068亿美元，2022年同期几乎无显著流入[138][142] 财务数据关键指标变化 - 会计政策及估计变更情况 - 截至2023年6月30日，公司关键会计政策和估计有两项变更[144] 财务数据关键指标变化 - 薪酬计算情况 - 公司以股权奖励形式支付员工和董事薪酬，采用不同方法计算公允价值和费用[145][146][147][148][149][150] 财务数据关键指标变化 - 公司身份及准则利用情况 - 公司作为新兴成长型公司，预计继续利用新或修订财务会计准则的延期过渡期[151] - 公司将保持新兴成长型公司身份，直至满足特定条件，如非关联方持有的普通股市值达7亿美元等[151][152] - 公司是较小报告公司，可享受某些减少披露义务，将保持该身份直至满足特定条件[153] 财务数据关键指标变化 - 非GAAP财务指标定义情况 - 公司定义了非GAAP财务指标调整后EBITDA，用于补充财务报表[155] 财务数据关键指标变化 - 金融工具公允价值估计情况 - 公司使用蒙特卡罗模拟和布莱克 - 斯科尔斯期权定价模型等估计金融工具和股权奖励的公允价值[144][146] 财务数据关键指标变化 - 市场利率及外币折算影响情况 - 市场利率即时变动100个基点，不会对公司现金及现金等价物的公允市值、财务状况或经营成果产生重大影响[159] - 2023年和2022年截至6月30日的三个月，外币折算调整分别为10万美元和 - 36万美元[159] - 2023年和2022年截至6月30日的六个月，外币折算调整分别为5万美元和 - 38万美元[159] 财务数据关键指标变化 - 通胀影响情况 - 公司认为2023年截至6月30日的三个月和六个月内，通胀未对其业务、财务状况或经营成果产生重大影响[160]

财务数据 - 2023年第一季度税后净亏损约6330万美元，2022年第一季度为1680万美元，2022年全年为7640万美元，2021年全年为4670万美元，截至2023年3月31日累计亏损7.611亿美元[83] - 2022财年和截至招股书日期的2023年，公司向首钢合资企业付款分别约为110万美元和20万美元，2021年无付款；2022年和2021年，首钢合资企业向公司付款均约为30万美元[13][51] - 截至2023年3月31日，公司有大约3.18亿美元美国联邦净运营亏损结转用于抵消未来应税收入[185] 股权与发行 - 公司拟公开发售至多226,840,670股普通股和8,857,762份购买普通股的认股权证[4] - 此次招股书涉及公司发行至多23,403,989股普通股，包括不同来源股份[5] - 出售股东将发售至多4,774,276份私募认股权证、4,083,486份短缺认股权证和203,436,682股普通股[6] - PIPE投资者以每股10美元价格私募购买1850万股普通股，总购买价为1.85亿美元[56] - 截至2023年5月15日，行使或转换所有可转换证券前普通股流通股为195451596股，假设行使或转换后为218855585股[66] 业务运营 - 2023年2月8日，LanzaTech NZ, Inc.和AMCI完成业务合并，AMCI更名为LanzaTech Global, Inc.[23][53][57] - 公司在中国有业务运营，通过子公司持有首钢合资企业少数股权，该合资企业用其技术在三个商业规模设施生产低碳乙醇[10][43] - 2018年公司在中国推出世界首个商业碳精炼厂，此后又有两家分别于2021年4月和2022年9月投入运营[42] 未来展望 - 公司预计到2023年底大部分收入将来自与Suncor、IndianOil等有限数量行业合作伙伴的协议[150] - 公司已产生亏损，预计继续亏损，尚未从CarbonSmart™产品营销和设备销售中获得可观收入[77] 风险因素 - 公司面临政治经济不确定性、中国法律法规变化、政府监管行动等因素的重大不利影响[80] - 新冠疫情对公司业务、经营成果和财务状况产生不利影响且程度不确定[79][81][82] - 公司依赖行业合作伙伴，合作关系管理不善、非约束性安排无法达成协议等可能影响发展和盈利[85][86][91] - 公司国际扩张面临文化、法律、知识产权保护等风险[92] - 公司和合作伙伴的工厂建设、设施维护扩建等活动存在风险，影响业务和财务状况[94][95][98][100] - 无法持续降低运营和资本成本，可能影响技术市场采用和业务发展[97] - 新制造设施建设、生产流程创新存在风险，影响公司业务和运营结果[102][103] - 公司商业成功受化石原料与废基原料价格、产品成本对比影响，价格波动影响收入[104][105] - 公司面临直接和间接竞争，无法成功竞争将影响业务、财务状况、运营结果和市场份额[109][110][112] - 他人技术创新可能使公司技术和产品过时或不经济，难以跟上技术变革[113] - 公司财务结果季度波动大且难预测，财务预测与实际结果可能差异大[114][116] - 公司可能需额外融资但可能无法获得有利条款，无法筹集足够资金将影响商业化、研发等工作[117][120][121] - 公司若不能成功管理增长和扩张，声誉、业务和运营结果可能受损[122][126] - 公司在LanzaJet投票权益约为25%，除非至少两家参与方完成第二轮投资，否则无法成为大股东[132] - 公司和行业伙伴对产品需求预测不准确，可能导致供应短缺或过剩，损害业务和财务状况[135] - 公司依赖技术平台，出现问题会影响业务、竞争力和财务状况[137] - 公司可能无法成功识别新市场机会和需求并开发技术，限制业务扩张[138] - 公司和行业伙伴可能无法实现预期规模经济，影响产品销售价格和业务前景[139] - 政府激励计划实施方式变化或被撤销、缩减等，可能影响公司业务和财务状况[143] - 加州低碳燃料标准变化、碳信用或其他激励措施价值下降，可能损害公司经营业绩、现金流和财务状况[147][149] - 公司和行业合作伙伴受法律法规约束，法律变化或不遵守规定会产生重大不利影响[151] - 若出台不利于碳基燃料生产和碳捕获利用技术发展的政策，将对公司业务造成负面影响[158] - 公司和行业合作伙伴使用危险材料，处理不当或违规可能耗时、成本高且损害业务[159] - 公司销售产品可能存在未检测到的缺陷或杂质，面临产品责任索赔风险[162] - 对基因工程产品和工艺技术的担忧可能限制公司产品使用和收入[163] - 公司基因工程微生物可能面临监管审查，无法获得进口许可会影响业务[165] - 公司政府赠款存在不确定性，审计可能导致收入和经营结果调整[169][170] - 成为上市公司将增加合规费用，管理层缺乏经验可能影响管理和发展[171][172] - 信息技术系统故障或安全问题、国际销售面临汇率波动和外国通胀风险、利率和资本可用性变化，会影响公司业务和财务状况[173][175][177] - 未能成功管理收购和重大交易、供应链挑战，会对公司经营结果、财务状况和现金流造成不利影响[178][181] - 中美政治经济不确定性、中国法律法规变化，可能对公司收入和在华业务产生负面影响[191][194]

股份发行与出售 - 拟向公众发售最多226,840,670股普通股和8,857,762份购买普通股的认股权证[4] - 公司将发行最多23,403,989股普通股，包括不同来源的股份[5] - 出售股东将出售最多4,774,276份私募认股权证、4,083,486份短缺认股权证和203,436,682股普通股[6] 股价与股权结构 - 2023年5月15日，普通股最后报告的销售价格为每股3.14美元[7][8] - 假设所有可转换证券转换或行使，出售股东将持有约203,436,682股普通股，约占已发行普通股总数的93%[8] - 截至2023年5月15日，所有可转换证券行使或转换前的普通股流通股数为195,451,596股，假设行使或转换后的普通股流通股数为218,855,585股[66] 行使价格与成本 - 认股权证的行使价格为每股11.50美元，AM认股权证的行使价格为每股10.00美元，短缺认股权证的行使价格为每股10.00美元，期权的行使价格范围为每股0.16美元至3.15美元[8] - 出售股东持有的股份购买价格范围为每股0.005美元至10.00美元[8] - 私募认股权证的行使价格为每股11.50美元，可按规定进行调整[66] 业务运营与合作 - 公司在中国有业务运营，在首钢合资企业持有少数股权，该合资企业被确定为可变利益实体，但公司并非主要受益人[10] - 2022财年和截至招股说明书日期的2023年，公司子公司向首钢合资企业支付的款项分别约为110万美元和20万美元，2021年无支付[13] - 2022年和2021年，首钢合资企业向公司子公司支付的款项均约为30万美元[13] 业务合并与更名 - 2023年2月8日，公司完成业务合并，AMCI更名为LanzaTech Global, Inc[23] - 业务合并将按反向资本重组进行会计处理，AMCI视为被收购公司，Legacy LanzaTech视为会计收购方[26] 财务状况与亏损 - 2023年第一季度税后净亏损约6330万美元，2022年第一季度为1680万美元，2022年全年为7640万美元，2021年全年为4670万美元；截至2023年3月31日，累计亏损7.611亿美元[83] - 公司已产生亏损，预计继续亏损，尚未从CarbonSmart™产品营销和设备销售中获得可观收入[77] - 公司自成立以来未实现季度运营盈利，预计在工艺技术充分商业化前将持续亏损[83] 未来展望 - 预计到2023年底大部分收入将来自与Suncor、IndianOil、Mitsui、Sekisui和Shougang Joint Venture等有限数量行业合作伙伴的协议[150] - 伙伴承诺对LanzaJet进行至多1.2亿美元的第二批投资，已投入4500万美元用于设立LanzaJet和建设索普顿工厂[130] - 公司目前在LanzaJet拥有约25%的投票权，为少数股东，需至少两笔第二批投资完成才能成为大股东[132] 风险因素 - 公司业务受COVID - 19疫情影响，预计持续受影响，疫情导致全球金融市场波动和混乱[79] - 公司可能需要额外融资来支持运营和技术开发，但可能无法获得有利条款[77] - 公司业务受政治经济不确定性、中国法律法规变化、政府干预等因素影响[80] 技术与产品 - 公司是一家基于自然的碳精炼公司，2018年在中国推出世界首个商业碳精炼厂，此后又有两家工厂分别于2021年4月和2022年9月投入运营[42] - 公司与LanzaJet签订知识产权许可协议，授予其永久、全球、不可转让、不可撤销、免版税、可转授的独家许可[133] - 公司微生物蛋白产品业务商业历史有限，可能无法按预期发展[140][141]

财务数据关键指标变化 - 亏损情况 - 2023年第一季度税后净亏损6330万美元，2022年同期为1680万美元；截至2023年3月31日累计亏损7.611亿美元，截至2022年12月31日为4.562亿美元[85] - 2023年第一季度净亏损6331.2万美元，2022年同期为1677.8万美元，同比增长277% [91] - 2023年3月31日止三个月净亏损为63312000美元，2022年同期为16778000美元[135] 财务数据关键指标变化 - 收入情况 - 2023年第一季度GAAP收入为964.6万美元，2022年同期为785.7万美元，同比增长23% [91] - 2023年第一季度一次性收入为888.9万美元，2022年同期为695.7万美元，同比增长28% [91] - 2023年第一季度经常性收入为75.7万美元，2022年同期为90万美元，同比下降16% [91] - 2023年第一季度总营收为964.6万美元，较2022年同期的785.7万美元增加178.9万美元，增幅23%[106] 财务数据关键指标变化 - 成本费用情况 - 2023年第一季度收入成本（不含折旧）为779万美元，2022年同期为582.9万美元，同比增长34% [91] - 2023年第一季度销售、一般及行政费用为1683.5万美元，2022年同期为507.8万美元，同比增长232% [91] - 2023年第一季度调整后EBITDA为 - 2757.5万美元，2022年同期为 - 1475.9万美元，同比下降87% [91] - 2023年第一季度营收成本为779万美元，较2022年同期的582.9万美元增加196.1万美元，增幅34%[106] - 2023年第一季度研发费用为1628.6万美元，较2022年同期的1236.1万美元增加392.5万美元，增幅32%[106] - 2023年第一季度销售、一般和行政费用为1683.5万美元，较2022年同期的507.8万美元增加1175.7万美元，增幅232%[106] - 2023年第一季度其他费用净额为3018.2万美元，较2022年同期的2.6万美元增加3015.6万美元[106] - 2023年3月31日止三个月折旧为1257000美元，2022年同期为1059000美元[135] - 2023年3月31日止三个月利息收入为 - 214000美元，2022年同期为0美元[135] - 2023年3月31日止三个月基于股票的薪酬费用及SAFE和认股权证负债公允价值变动为 - 17474000美元，2022年同期为678000美元[135] - 2023年3月31日止三个月预付远期合约衍生品和固定到期对价公允价值变动为51109000美元，2022年同期为0美元[135] - 2023年3月31日止三个月发行远期购买协议的交易成本为451000美元，2022年同期为0美元[135] - 2023年3月31日止三个月权益法投资净损失为608000美元，2022年同期为282000美元[135] - 2023年3月31日止三个月调整后EBITDA为 - 27575000美元，2022年同期为 - 14759000美元[135] - 2023年3月31日止三个月外币折算调整为 - 50000美元，2022年同期为 - 30000美元[135] 财务数据关键指标变化 - 产能情况 - 截至2023年3月31日新增产能6万吨/年，累计产能15万吨/年，较2022年增加6万吨/年，同比增长67% [92] 公司合并与更名情况 - 2022年3月8日AMCI与公司签订合并协议，2023年2月8日完成合并，合并后公司更名为“LanzaTech Global, Inc.”[86] 财务数据关键指标变化 - 资金情况 - 截至2023年3月31日，公司现金、现金等价物和受限现金为1.45786亿美元，较2022年12月31日的8371万美元增加6207.6万美元，增幅74%[114] - 截至2023年3月31日，债务证券投资总额为4910万美元，2022年12月31日无此类投资[116] - 2023年第一季度经营活动净现金使用量为3380万美元，2022年同期为1810万美元，同比增长87%[121][122][123] - 2023年第一季度投资活动净现金使用量为1.106亿美元，2022年同期为190万美元，同比增长5747%[121][124][125] - 2023年第一季度融资活动净现金流入为2.065亿美元，2022年同期为7000美元[121][126] 公司协议与交易情况 - 2022年10月2日，公司与Brookfield签订SAFE协议，获得5000万美元初始购买金额[119] - 2022年11月9日，公司承诺购买550万美元LanzaJet子公司的次级担保票据，交易于2023年5月1日完成[119] - 2023年2月3日，公司签订远期购买协议，ACM以6010万美元在公开市场购买5916514股普通股[119] - 2023年2月8日业务合并及相关交易完成，为公司带来1.533亿美元现金收益[120] 公司运营相关情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，公司未进行任何资产负债表外安排[127] - 公司预计现有现金及现金等价物至少可满足未来12个月的运营资金需求[120] 公司地位相关情况 - 公司将保持新兴成长公司地位，直至满足特定条件，如非关联方持有的普通股市值达到7亿美元等[130] - 公司将保持较小报告公司地位，直至非关联方持有的普通股市值超过2.5亿美元或年收入超过1亿美元且非关联方持有的普通股市值达到7亿美元[131] 财务指标定义情况 - 公司定义了非GAAP财务指标调整后EBITDA，用于评估经营业绩[133][134] 协议核算情况 - 远期购买协议中，预付远期合约衍生品按公允价值确认为资产，固定到期对价按公允价值选项核算[129] 市场利率影响情况 - 市场利率即时变动100个基点不会对公司现金及现金等价物的公允价值、财务状况或经营成果产生重大影响[135]

股份发行与交易 - 公司拟公开发行最多226,840,670股普通股和8,857,762份购买普通股的认股权证[4] - 公司将发行最多23,403,989股普通股，包括不同来源可发行股份[5] - 出售股东将出售最多4,774,276份私募认股权证、4,083,486份短缺认股权证和203,436,682股普通股[6] - PIPE投资者以每股10美元价格私募购买总计1850万股普通股，总购买价格为1.85亿美元[56] 财务数据 - 2022年公司子公司向首钢合资企业支付约110万美元，2021年无支付；2022年和2021年首钢合资企业向公司子公司每年支付约30万美元[13] - 2022年12月31日止12个月税后净亏损约7640万美元，2021年同期为4670万美元，截至2022年12月31日累计亏损4.562亿美元[84] 业务运营 - 2023年2月8日，公司完成业务合并，AMCI更名为朗泽科技全球公司[23] - 2018年公司合作伙伴在中国推出世界首个商业碳精炼厂，2021年4月和2022年9月各新增一家[42] - 公司在首钢合资企业中持有少数股权，将技术授权给该合资企业，其控制的实体在三个商业规模设施生产低碳乙醇[43] - 截至招股书日期，有12个商业设施正使用公司技术进行工程设计或建设[98] 未来展望 - 三井、森科能源、英国航空和壳牌承诺在兰萨喷气公司达到特定开发里程碑后，进行总额高达1.2亿美元的第二轮投资，此前已投资4500万美元用于设立兰萨喷气公司和建设索珀顿工厂[131] 风险因素 - 公司面临持续亏损、依赖行业伙伴、原料价格波动、竞争激烈、需额外融资等诸多风险[78] - 国际扩张面临文化、法律、知识产权保护等多种风险，可能影响业务和财务状况[93] 行业政策 - 可再生燃料标准II（RFS II）要求美国运输燃料含有最低量的可再生燃料，公司衍生的乙醇未获批准作为产生可再生识别号码的燃料[145] - 美国国会可能废除、缩减或以不利方式改变RFS II计划，EPA也可能改变其管理方式，2023年起可再生燃料的规定用量很大程度由EPA决定[146] 公司结构与股权 - 公司是美国联邦证券法定义的“新兴成长型公司”和“较小报告公司”[9] - 公司确定首钢合资企业为可变利益实体，公司并非主要受益人，通过子公司持有其股权[43] - 公司有子公司朗泽科技中国有限公司，是在中国法律下组建的外商独资企业，不持有合资企业股权[44] 其他 - 业务合并中，Legacy LanzaTech资本股每股可获得普通股的数量基于4.374677的适用交换比率确定[54] - 公司授予兰萨喷气公司永久、全球、不可转让、不可撤销、免版税、可再许可的独家许可，使用与乙醇转化为燃料相关的某些知识产权[134]

股权与发行 - 公司拟公开发行最多226,840,670股普通股和8,857,762份购买普通股的认股权证[4] - 公司将发行最多23,403,989股普通股，来自行使私募认股权证等[5] - 出售股东将出售最多4,774,276份私募认股权证等和203,436,682股普通股[6] - PIPE投资者以每股10美元私募购买总计1850万股普通股，总价1.85亿美元[56] - 截至2023年4月21日，行使前普通股流通股195451596股，行使后为218855585股[66] 财务数据 - 2023年5月2日，普通股最后报告销售价为每股3.45美元[7][8][67] - 2022年和2021年税后净亏损分别约为7640万美元和4670万美元，截至2022年12月31日累计亏损4.562亿美元[84] - 假设全部认股权证等行使，公司将获约1.88亿美元[67] 公司属性与业务 - 公司是“新兴成长型公司”和“较小报告公司”[9] - 公司在中国有业务，持有首钢合资企业少数股权，授权技术[10] - 2月8日，公司完成业务合并，AMCI更名为朗泽科技全球公司[23] - 朗泽科技是碳精炼公司，2018 - 2022年在中国投产三个商业碳精炼厂[42] 风险因素 - 公司已产生亏损并预计持续亏损，未从CarbonSmart™产品获大量收入[78] - 业务受COVID - 19、政治经济不确定性等影响[80][81] - 面临需求中断、行业伙伴投资意愿下降等经营风险[85] 未来展望 - 预计到2023年底大部分收入来自行业合作伙伴协议[151] - Mitsui等承诺在LanzaJet达里程碑后，进行总额高达1.2亿美元第二轮投资[131] 其他 - 公司授予LanzaJet独家许可，使用相关知识产权[134] - 公司目前在LanzaJet拥有约25%投票权，需至少两家投资方完成第二轮投资成大股东[133]

股权与融资 - 公司拟公开发行最多226,704,020股普通股和8,857,762份认股权证[4] - 公司将发行最多23,332,959股普通股[5][65] - 售股股东将出售最多4,774,276份私募认股权证、4,083,486份短缺认股权证和203,371,061股普通股[6] - PIPE投资者以每股10美元的价格购买1850万股普通股，总购买价1.85亿美元[56] 财务数据 - 2023年3月24日，普通股最后报告销售价格为每股3.48美元[7][8][65] - 2022年12月31日止十二个月税后净亏损约7640万美元，2021年为4670万美元[80] - 截至2022年12月31日，公司累计亏损4.562亿美元[80] - 假设所有认股权证等全部现金行使，公司将获至多约1.88亿美元收益[65] - 2023年3月24日出售股东潜在总计约9600万美元利润[66] 业务运营 - 公司在中国有业务运营，在首钢合资企业持有少数股权[10][43] - 2022年子公司向首钢合资企业支付约110万美元用于乙醇销售，2021年无此类支付[13][51] - 2022年和2021年，首钢合资企业每年向子公司支付约30万美元[13][51] - 2023年2月8日，公司完成业务合并，AMCI更名为朗泽科技全球公司[23] - 朗泽科技2018年其合作伙伴在中国推出全球首个商业碳精炼厂，2021年4月和2022年9月又各有一家商业工厂在中国投产[42] 未来展望 - 预计到2023年底，大部分收入将来自与有限数量行业合作伙伴的协议[146] - 公司运营消耗大量现金，现有现金及等价物预计至少可支撑12个月运营[114][117] 风险因素 - 业务受COVID - 19疫情影响，面临政治经济不确定性等风险[76][77] - 业务竞争激烈，依赖行业伙伴，合作面临多种风险[74][82][83] - 国际业务面临文化、法律等多种风险[89] - 工厂建设、设施维护等存在风险[92][97] - 新产品开发和工艺技术创新存在成本高、生产延迟等风险[100] - 产品商业成功受原料价格影响，面临行业竞争[101][106] - 技术创新可能使公司技术和产品过时[110] - 财务结果季度差异大且难预测，财务预测可能与实际有重大差异[111][113] - 业务增长需大量资金和资源，可能无法有效管理[119][120] - 若失去关键人员或无法吸引、留住人员，可能影响研发和商业化[123] - 产品采用可能延迟或成本增加，LanzaJet业务可能影响公司[125][126] - 产品价值依赖碳信用额度，其价值受市场和监管影响[145] - 可能无法实现规模经济，微生物蛋白产品业务发展可能不及预期[135][136] - 公司和伙伴业务受灾害、法规等事件干扰[138][147] - 公司使用危险材料，产品存在缺陷或杂质风险[155][158] - 基因工程产品面临伦理、法律和社会担忧[159] - 政府赠款存在不确定性，上市公司面临资源、管理和合规问题[165][167] - 信息技术系统故障或新系统实施失败有不利影响[169] - 网络攻击或安全漏洞可能导致公司商业机密泄露等[170] - 国际销售面临汇率和外国通货膨胀风险，利率和资本可用性变化有影响[171][173] - 无法成功管理收购和重大交易有不利影响[174][175] - 供应链挑战可能导致部署技术延迟或成本增加[177] - 公司尚未从CarbonSmart产品营销获重大收入[179] - 公司在中国运营受中国法规、监管行动等影响[192][195] 其他 - 公司是“新兴成长型公司”和“较小报告公司”[3][9] - 业务合并按反向资本重组进行会计处理[26] - Legacy LanzaTech优先股按4.374677的转换比率自动转换为普通股[54] - 公司作为新兴成长公司至2026年12月31日等较早者[61] - 截至2023年3月17日，行使或转换前有195451598股普通股流通，假设行使或转换后有218784557股[65] - 私募认股权证和公开认股权证行使价为每股11.50美元等[65] - 出售股东可提供转售的股份总数达192,331,838股[67] - 公司目前持有LanzaJet约25%的投票权股份，为少数股东[128] - 公司与LanzaJet签订知识产权和技术许可协议[129] - 美国可再生燃料标准II未批准公司衍生乙醇产生可再生识别号[140] - 加利福尼亚低碳燃料标准可能对公司不利[143] - 截至2022年12月31日，公司没有美国联邦净运营亏损结转额[181] - 2017年后美国联邦净运营亏损可无限期结转，2020年后可抵扣额度限于应税收入的80%[182][183] - 若发生特定累计股权变更，公司联邦净运营亏损结转和其他税收属性可能受年度限制[184] - 截至2022年8月，中国石油化工股份有限公司直接或间接持有中石化49%的股权/投票权[190]