业务板块调整 - 2023年8月21日公司完成Klein出售，此后仅运营Seamap一个业务板块，该板块设计、生产和销售地震勘探和测量设备[71] - 公司于2023年1月31日后取消两个高管职位和部分行政职位以控制成本，出售Klein或进一步精简运营并降低间接成本[83] - 2023年8月21日公司完成Klein出售，获得1150万美元现金，交易成本和偿还贷款后净收益约730万美元[95] 财务业绩 - 2023年和2022年截至10月31日的三个月，公司持续经营业务净亏损分别为170.9万美元和288.3万美元；九个月分别为259.1万美元和681.5万美元[73] - 2023年和2022年截至10月31日的三个月，公司EBITDA亏损分别为117.1万美元和251.4万美元；九个月分别为57.3万美元和542万美元[73] - 2023年和2022年截至10月31日的三个月，公司调整后EBITDA亏损分别为106.5万美元和237.8万美元；九个月分别为30.9万美元和489.6万美元[73] - 2023年和2022年截至10月31日的三个月，公司营收分别约为500万美元和300万美元；九个月分别约为2310万美元和1610万美元[86] - 2023年和2022年截至10月31日的三个月，公司运营亏损分别约为150万美元和290万美元；九个月分别约为180万美元和620万美元[86] - 2023年第三季度和前九个月Seamap产品收入分别约为500万美元和2310万美元，2022年同期分别约为300万美元和1610万美元；2023年同期毛利润分别约为230万美元和970万美元，毛利率分别为45%和42%，2022年同期分别约为86.2万美元和570万美元，毛利率分别为28%和35%[87] - 2023年截至10月31日的三个月和九个月，一般及行政费用分别约为290万美元和920万美元，2022年同期分别约为300万美元和990万美元[88] - 2023年截至10月31日的三个月和九个月，研发成本分别约为50.8万美元和150万美元，2022年同期分别约为41.2万美元和110万美元[89] 订单情况 - 截至2023年10月31日，Seamap业务板块的确定订单积压约为3740万美元，相比2023年1月31日的约1570万美元和2022年10月31日的1400万美元有所增加[78] - 截至2023年10月31日，公司营运资金约1650万美元，其中现金约560万美元；Seamap业务订单积压约3740万美元[98] 营收预期 - 公司预计2024财年第四季度营收高于此前季度，2025财年1月31日结束的财年收入将超过2024财年，但存在客户无法按时收货、订单取消等风险[79] 产品计划 - 公司继续推进扩大产品供应的计划，包括内部开发新技术、基于现有技术推出新产品等，但不确定是否会对财务状况和经营成果产生重大影响[81] 现金流量 - 2023年截至10月31日的九个月，经营活动净现金使用量约560万美元，2022年同期约230万美元；投资活动提供现金约1100万美元，2022年同期使用约14.9万美元；融资活动净现金使用量约58.9万美元，2022年同期约190万美元[102] 股息情况 - 2023年第三季度公司宣布并支付优先股股息约94.7万美元，截至10月31日累计未宣布股息约470万美元，管理层认为短期内不太可能宣布优先股股息[100] 海外资金 - 截至2023年10月31日，公司在外国银行存款约280万美元，认为可无不利税收后果汇回美国，若需缴纳预扣税金额也将微不足道[108] - 截至2023年10月31日，公司合并现金及现金等价物中包括约22.4万美元外币存款，美元兑这些货币汇率变动10%将导致约2.2万美元损益[113] 债务情况 - 截至2023年10月31日，公司无债务[114] 内部控制 - 截至2023年10月31日，公司当前披露控制和程序因财务报告内部控制重大缺陷而无效[116] - 公司正在实施补救计划以解决财务报告内部控制的重大缺陷[117] - 截至2023年10月31日的季度，除补救计划相关变化外，公司财务报告内部控制系统无重大影响变化[118]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度持续经营业务调整后EBITDA亏损110万美元，去年同期亏损240万美元 [9] - 第三季度净收入约56.8万美元，得益于出售Klein获得约240万美元收益 [9] - 截至2023年10月31日，营运资金约1650万美元，手头现金约560万美元，出售Klein后流动性显著改善，且无债务 [10] - 第三季度海洋技术产品收入约500万美元，较去年同期约300万美元增长约64% [37] - 第三季度毛利润约230万美元，上年同期约86.2万美元，毛利率为45% [38] - 第三季度一般及行政费用约290万美元，较第二季度约350万美元和去年同期约300万美元略有下降 [39] - 第三季度研发费用约50.8万美元，较去年同期略有上升 [40] - 第三季度经营亏损约150万美元，较2023财年第三季度亏损290万美元改善近50% [41] 各条业务线数据和关键指标变化 - 海洋技术产品业务第三季度收入约500万美元，因组件交付延迟，500 - 600万美元订单预计在第四季度交付 [28] - 该业务第三季度收入主要由备件销售驱动，此类交易规模小但毛利率高 [38] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司三个关键市场（勘探、国防和测量）机会丰富，市场环境有利 [32] - 海洋技术产品在多个行业和市场的渗透率不断提高，积压订单创历史新高 [13] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 出售Klein以精简运营，专注于盈利能力，更好地利用Seamap业务的增长机会 [25] - 持续开发和调整技术，以满足客户不断变化的需求，增强产品在市场中的竞争力 [13] - 认为自身在市场中处于有利地位，能够利用市场动态实现可持续的收入增长 [30] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 市场条件有利，客户对产品的兴趣和参与度表明市场对产品线的接受度正在提升 [14] - 尽管季度间可能存在收入波动，但总体趋势是收入增加，有望实现可持续的更高水平收入 [16] - 预计第四季度和2025财年财务状况将有显著改善，将积压订单转化为收入 [17] - 目前认为近期不太可能宣布对优先股进一步分红，因当前运营无法同时满足业务增长和支付股息的资金需求 [15] 其他重要信息 - 过去六个月库存增加约300万美元 [83] 问答环节所有提问和回答 问题1: 本季度预期收入及递延收入情况 - 公司认为提问者的分析基本正确，原本预计本季度收入约1000 - 1100万美元，500 - 600万美元为递延收入 [2][3] 问题2: 7月底应收账款及营运资金需求情况 - 公司表示计算复杂，延迟发货意味着现金流延迟，但也会有一些弥补，且使用营运资金购买组件有一定好处，还有客户预付款等因素，业务增长会增加营运资金需求 [4][5] 问题3: 库存水平能否维持及重新启动股息的运营水平 - 公司未明确回复库存水平能否维持，也未提及重新启动股息的具体运营水平 [7] 问题4: 当前积压订单与已确认收入的情况 - 延迟订单部分已发货，预计本季度末大部分完成，因供应商组件延迟两个月，导致未能按原计划完成所有订单 [22][23] 问题5: 延迟的组件情况 - 公司未明确说明组件是后期插入还是会阻碍整个生产流程 [24] 问题6: 订单是针对整个系统的情况 - 订单是针对150 - 400万美元的整个系统 [60] 问题7: 合同在年底前能否明确范围 - 公司不确定，需了解业务现金流和营运资金需求在生产周期中的流动情况 [61][62] 问题8: 可预见未来能否就优先股股息做出决策 - 公司表示目前无法给出更多指导 [63] 问题9: 待定合同结构是组件还是整个系统及客户类型 - 合同包括组件和一些较小系统，客户可能是中间商 [64] 问题10: 合同是否有价格固定的“手风琴”特征 - 公司对此很有信心 [66] 问题11: 上季度递延销售对库存和营运资金的影响 - 公司未明确回复该问题 [70] 问题12: 关于支付优先股股息及筹集资金的建议 - 公司表示理解提问者的意见，但未明确回应 [71][72] 问题13: 库存销售后的现金流情况 - 公司表示销售库存会有现金流流入，但会继续进行生产 [83][84][85] 问题14: 如何避免公司发展陷入困境 - 公司未明确回复该问题 [86] 问题15: 临近年底未决定股息对公司信誉的影响及建议 - 公司未明确回应，提问者建议发行股权回购优先股以提升普通股价值 [87]

业务出售 - 2023年8月21日公司完成Klein出售，获得1150万美元现金付款[57] - 2023年8月21日完成Klein出售，公司获1150万美元现金，交易成本和偿还贷款后净收益约730万美元，认为此举可精简运营并提供营运资金[68][73] - 截至2023年7月31日，公司有短期贷款净额约330万美元，8月21日出售Klein后贷款已还清；外国子公司未分配收益不视为无限期再投资美国境外，外国银行存款约41.1万美元[77] 业务订单 - 截至2023年7月31日，Seamap业务积压订单约1700万美元，较2023年1月31日的约1570万美元和2022年7月31日的约1400万美元有所增加，7月31日后又收到约540万美元订单[57] - 截至2023年7月31日，公司有31.7万股优先股和2260万股普通股可发行；营运资金约1260万美元，其中现金约49.4万美元；Seamap业务订单积压约1700万美元[68][69][75] 营收与利润预测 - 预计2024财年营收将超过2023财年，但存在客户无法按时收货、订单取消等风险[57] 营收情况 - 2023年7月31日止三个月和六个月营收分别约为880万美元和2130万美元，2022年同期分别约为870万美元和1780万美元[63] - 2023年7月31日止三个月和六个月，Seamap营收分别为761.8万美元和1821.5万美元，Klein营收分别为123.8万美元和356.9万美元[65] - Seamap产品2023年Q3和H1收入分别约为760万美元和1820万美元，2022年同期分别约为500万美元和1310万美元；2023年Q3和H1毛利润分别约为290万美元和750万美元，毛利率分别为39%和41%，2022年同期分别约为180万美元和480万美元，毛利率分别为36%和37%[66] - Klein产品2023年Q3和H1收入分别约为120万美元和360万美元，2022年同期分别约为370万美元和480万美元；2023年Q3和H1毛利润分别约为32.6万美元和120万美元，毛利率分别为26%和34%，2022年同期分别约为170万美元和200万美元，毛利率分别为47%和41%[66] 运营亏损情况 - 2023年7月31日止三个月和六个月运营亏损分别约为150万美元和130万美元，2022年同期分别约为160万美元和400万美元[63] 销售成本情况 - 2023年7月31日止三个月和六个月，Seamap销售成本分别为467.7万美元和1073.8万美元，Klein销售成本分别为91.2万美元和236.2万美元[65] 毛利润与毛利率情况 - 2023年7月31日止三个月和六个月毛利润分别为326.7万美元和868.4万美元，毛利率分别为37%和41%[65] 技术应用 - 公司将ATR技术应用于声纳系统等，将SeaLink技术应用于风电和碳捕获等项目及被动声纳阵列[62] 成本控制 - 2023年1月31日后公司消除两个高管职位和部分行政职位以控制成本，出售Klein或进一步降低间接成本[63] 费用情况 - 2023年Q3和H1一般及行政费用分别约为350万美元和740万美元，2022年同期分别约为380万美元和810万美元；研发成本分别约为84.2万美元和160万美元，2022年同期分别约为83.3万美元和180万美元；折旧及摊销费用分别约为45.9万美元和94万美元，2022年同期分别约为46.7万美元和94.6万美元[66] - 2023年Q3和H1其他收入主要是净利息支出16.3万美元和36.7万美元，被出售辅助设备等收益29.5万美元和38.7万美元抵消；2022年同期其他费用是出售辅助设备净损失[66][67] - 2023年Q3和H1所得税费用分别约为7.7万美元和49.5万美元，税前亏损分别约为140万美元和120万美元；2022年同期所得税费用分别约为13.1万美元和34.2万美元，税前亏损分别为160万美元和420万美元[67] 现金流量情况 - 2024财年上半年经营活动净现金使用约350万美元，2023年同期约250万美元；投资活动提供现金较2023年同期增加约12.3万美元；融资活动提供净现金约290万美元，2023年同期使用现金约190万美元[77] 市场风险 - 公司面临市场风险，尤其是外汇风险，尽量以美元计价交易，未且不打算使用衍生金融工具进行套期或投机[79] - 截至2023年7月31日，公司合并现金及现金等价物中包含按外币计价的金额，相当于约22.1万美元[80] - 美元相对外币升值10%，这些外币存款的美元价值将损失约2.2万美元；贬值10%，将获得同等金额的收益[80] 债务情况 - 截至2023年7月31日，公司没有浮动利率的计息债务[80] 内部控制 - 截至2023年7月31日，公司当前的披露控制和程序因财务报告内部控制存在重大缺陷而无效[81] - 公司正在实施补救计划以解决财务报告内部控制的重大缺陷，该缺陷在问题解决前仍将存在[81] - 2023年第二季度，除与补救计划相关的变更外，公司财务报告内部控制系统无重大变化[81] 法律诉讼 - 公司目前未卷入任何可能对经营业绩、财务状况产生重大不利影响的法律诉讼[81]

财务数据和关键指标变化 - 第二季度收入约为8.8百万美元,与去年同期的8.7百万美元基本持平 [19] - 毛利润为3.3百万美元,较去年同期的3.5百万美元略有下降,毛利率为37%,较去年同期下降330个基点 [20] - Seamap业务毛利率同比上升约300个基点,而Klein业务毛利率大幅下降,主要是去年同期销售了较高毛利的多波束声纳系统,但在本季度未能重复 [20] - 一般及管理费用为3.5百万美元,较上一季度和去年同期略有下降,主要是由于削减了高管人员和其他成本管理措施 [21] - 研发费用为842,000美元,较上一季度和去年同期略有上升,主要用于合成孔径声纳和被动声纳阵列等战略性项目 [22] - 第二季度经营亏损约为1.5百万美元,与去年同期的1.6百万美元基本持平 [22] - 第二季度经调整EBITDA亏损为687,000美元,较去年同期的100万美元亏损有所收窄 [23] 各条业务线数据和关键指标变化 - Seamap业务收入约为7.6百万美元,反映了勘探和替代能源市场持续强劲 [19] - Klein业务销售较去年同期下降,主要是由于去年同期销售了较高毛利的多波束声纳系统 [20] 各个市场数据和关键指标变化 - 勘探、国防和测量市场均呈现良好机遇 [13] - 除传统能源相关机会外,公司的Seamap技术也被应用于海上风电等绿色能源项目 [14] - 公司还看到了为第三方制造的海缆提供维修服务的增长机会 [14] - 在海事国防和安全市场,公司的Sea Serpent被动阵列系统是一种经济实惠的解决方案 [15] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司已出售Klein业务,将专注于其他业务,这有助于公司实现正的税前利润 [9][10] - 公司保留了Spectral Ai软件套件,并与买家达成了许可和合作协议,有望获得经常性许可收入 [10] - 公司认为Seamap业务的市场机遇巨大,产品线的差异化和多功能性,以及持续的客户需求和兴趣,将推动订单活动和业务增长 [13][15] - 公司正在采取措施提高运营效率,包括削减高管人员和其他成本管理措施 [21] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为当前市场环境有利,各主要市场均充满机遇 [13] - 公司有信心通过利用有利的市场趋势、强劲的客户兴趣和订单流,实现可持续的收入增长 [26][27] - 公司预计未来收入总体趋势将是增长的,但由于各种挑战和不可预见的情况,以及客户交货要求,收入在季度间可能会有波动 [26] - 公司无债务、流动性大幅改善,将利用有利的市场条件、强劲的客户兴趣和订单流,实现业绩改善和股东价值创造 [28] 其他重要信息 - 公司已完成反向股票拆分,以符合纳斯达克最低股价要求 [17] - 公司正在评估是否支付优先股股息,将考虑营运资金需求等因素 [16] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Tyson Bauer 提问** 提问公司目前的现金余额情况 [33][34] **Rob Capps 回答** 公司目前现金余额大约在7百万美元左右,具体数字公司不方便透露,但现金流动性已大幅改善 [34][35] 问题2 **Tyson Bauer 提问** 询问公司Seamap业务全年收入预期 [37][38] **Rob Capps 回答** 公司不方便给出具体数字预测,但Seamap业务全年收入预计在3600万美元到4000万美元之间,具体会受到一些不可控因素的影响 [38][39] 问题3 **Ross Taylor 提问** 建议公司应尽快偿还优先股股息,避免被优先股持有人收购 [64][65] **Rob Capps 回答** 公司会认真考虑Ross的建议,并与董事会一起审慎评估相关决策 [66][68]

业务收入与运营情况 - 公司运营Seamap和Klein两个业务板块，2023年4月30日止三个月Seamap和Klein业务收入约1260万美元，上年同期约910万美元，运营收入约28.9万美元，上年同期运营亏损约250万美元[34][44] - 2023年4月30日止三个月持续经营业务EBITDA亏损为86.3万美元，上年同期为211.5万美元；调整后EBITDA亏损为91.3万美元，上年同期为187.9万美元[34] - 2024财年第一季度海洋技术产品业务收入1258.6万美元，成本716.9万美元，毛利润541.7万美元，毛利率43%，较2023年同期的36%有所提升[46] - 2024财年第一季度Seamap产品收入约1060万美元，毛利润约450万美元，毛利率43%；Klein产品收入约230万美元，毛利润约88.1万美元，毛利率38%，均高于2023年同期[46] 订单情况 - 截至2023年4月30日，公司积压订单约2260万美元，高于2023年1月31日的约2070万美元和2022年4月30日的1340万美元[39] - 公司预计2024财年营收将超过2023财年，但存在客户无法按时收货、订单取消、生产困难等风险[39] - 截至2023年4月30日，公司订单积压约2260万美元，部分订单生产已在进行中并计入库存[49] 产品拓展与战略举措 - 公司继续拓展产品，包括内部研发新技术、基于现有技术推出新产品、通过合作获取技术等[41] - 公司认为海洋技术行业发展趋势包括无人船使用增加、对高分辨率声纳图像需求增长等[42] - 公司战略举措包括将ATR技术应用于声纳系统、与欧洲国防承包商合作开发SAS系统等[43] 成本控制与提价 - 2023年1月31日后，公司消除两个高管职位和部分行政职位以控制成本，若业绩不佳可能进一步降本[44] - 2023财年第一季度，公司多数产品提价约5% - 20%以应对成本上升[44] - 过去两个财年，公司营收和业绩除产品提价外未受通胀和价格变化重大影响[44] 费用情况 - 2023年4月30日止三个月，一般及行政费用约390万美元，研发成本约77.3万美元，折旧及摊销费用约48.1万美元，较2022年同期均有不同程度变化[46] 股权与股息 - 截至2023年4月30日，公司有31.7万股优先股和2240万股普通股可供发行，但销售价格不确定[48] - 2024财年第一季度公司未宣布或支付优先股股息，且有递延未来股息支付的选择权[50] 现金与资金状况 - 2024财年第一季度经营活动净现金使用约300万美元，较2023年同期的约350万美元有所减少[56] - 截至2023年4月30日，公司营运资金约1370万美元，其中现金及现金等价物约81.5万美元[56] - 截至2023年4月30日，公司有短期贷款净额约310万美元[56] - 截至2023年4月30日，公司合并现金及现金等价物中包括约28万美元的外币存款，美元汇率变动10%将导致约2.8万美元的损益[59] 内部控制 - 截至2023年4月30日，公司当前披露控制和程序因财务报告内部控制重大缺陷而无效[61] - 公司正在实施补救计划以解决财务报告内部控制的重大缺陷[61] - 该缺陷在适用控制运行足够长时间且管理层通过测试认定控制有效前仍将存在[62] - 2023年4月30日止季度，除补救计划相关变更外，财务报告内部控制系统无重大影响变更[62] 法律诉讼 - 公司目前未参与任何可能对经营成果、财务状况产生重大不利影响的法律诉讼[62]

财务数据和关键指标变化 - 公司营收同比增长39%,达到1.26亿美元 [11][12] - 毛利率提升至43%,较上年同期增加700个基点 [21] - 实现经营利润289,000美元,上年同期为亏损250万美元 [24] - 实现调整后EBITDA 91.3万美元,上年同期为亏损190万美元 [25] - 截至4月30日,公司手持订单达2.26亿美元,较上年同期增长69% [13] 各条业务线数据和关键指标变化 - Seamap业务营收达1.06亿美元,占总营收84% [20] - Seamap业务营收同比增长,反映了勘探和替代能源市场的强劲需求 [20] 各个市场数据和关键指标变化 - 勘探、国防和测量市场均呈现有利趋势,公司产品受到客户广泛需求 [15] - 特别是勘探和替代能源市场,Seamap业务增长最快 [15] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司将继续利用有利的市场环境和强劲的客户需求,推动业务持续增长 [29][30][33] - 公司在数字源控制器领域已无主要竞争对手 [57][58] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对公司前景保持乐观,认为可持续实现更高收入水平 [29][30][31][32][33] - 但也提到可能存在一些不可预见的因素影响订单和交付 [31] - 公司正努力管理业务增长带来的各种挑战和需求 [32] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Tyson Bauer 提问** 公司是否有其他选择来处理优先股股息问题,而不是一次性全部支付 [40][41][42][43][44][45] **Rob Capps 回答** 公司确实有灵活的选择,可以分期支付优先股股息,而不是一次性全部支付 [43][45] 问题2 **Ross Taylor 提问** 公司是否考虑出售或租回自有房地产,以获得更多资金 [65][66] **Rob Capps 回答** 公司正在调查这种可能性,但近期利率环境变化给这种交易带来一些不利影响 [66] 问题3 **Ross Taylor 提问** 公司是否会看到来自海军等客户的增加需求,特别是在有争议的海域 [67][68] **Rob Capps 回答** 公司已经从这些需求中获益,并预计未来会继续获益,包括短期、中期和长期 [69][70]

业绩总结 - 财政第四季度收入为12,586千美元，同比增长39%[60] - 毛利率为43%，较上年同期的36%有所提升[60] - 调整后的EBITDA为913千美元，相较于去年同期的-1,879千美元实现了显著改善[60] - 现金流为80万美元，流动资金为1370万美元，销售增长有助于流动性改善[40][63] - 销售、一般和行政费用为3,874千美元，较上季度的3,667千美元有所上升[60] - 研发费用为773千美元，较上季度的708千美元略有增加[60] 用户数据与订单情况 - 截至2023年4月30日，订单积压为2260万美元，较去年同期的1340万美元增长了68%[24] - 未来订单活动持续积极，尽管面临供应链和生产挑战[24][32] 未来展望 - 公司预计2024财年收入将继续增长[34] - 公司在所有关键市场中预计将实现增长[88]

股东与股权结构 - 截至2023年4月28日，公司普通股约有3700名受益持有人[65] - 公司授权发行200万股优先股，目前已发行1682985股，剩余317015股可用于未来发行；授权发行4000万股普通股，目前已发行13788738股，预留3837667股用于股票奖励计划，剩余22373595股可用于未来发行[93] - 截至2023年1月31日和2022年，A系列优先股分别有1682985股流通在外；普通股分别发行了1572.1万股和1570.5万股，库存股分别为193.3万股和193.1万股[188] 优先股情况 - 截至2022年4月28日，A类优先股流通股为1682985股，清算优先权为每股25美元，季度股息约为94.7万美元，2023财年第二、三、四季度和2024财年第一季度未宣布的股息总计约380万美元[65] - 公司宣布并支付了2023财年第一季度和2022财年各季度优先股股息，但推迟支付2023财年第二、三、四季度和2024财年第一季度股息，未来必要时可继续推迟[91] - 2023财年第二、三、四季度和2024财年第一季度，公司递延支付优先股季度股息[178] 财务业绩对比 - 2023财年和2022财年持续经营业务的产品销售收入分别为3509.1万美元和2310.7万美元，总成本分别为2211.6万美元和1708.5万美元，毛利润分别为1297.5万美元和602.2万美元[69] - 2023财年和2022财年持续经营业务的EBITDA分别为 - 484.1万美元和 - 1140.9万美元，调整后EBITDA分别为 - 418.7万美元和 - 1060.3万美元[69] - 2023财年公司财务业绩相比2022财年有所改善，此前业绩受全球疫情、供应链中断、全球经济和地缘政治不确定性、政府预算问题等因素影响[73] - 2023财年和2022财年，公司持续经营业务的运营亏损分别约为760万美元和1450万美元，主要因Seamap和Klein产品线收入显著增加使运营结果改善[80] - 2023财年公司持续经营业务收入为3509.1万美元，成本为2211.6万美元，毛利润为1297.5万美元，毛利率为37%；2022财年收入为2310.7万美元，成本为1708.5万美元，毛利润为602.2万美元，毛利率为26%[80] - 2023财年Seamap产品销售毛利润约为950万美元，毛利率38%；2022财年约为560万美元，毛利率32%，增长主要因增量收入和生产活动使固定成本吸收增加[81] - 2023财年Klein产品收入约为1060万美元，2022财年约为580万美元；2023财年毛利润约为350万美元，毛利率33%，2022财年约为46.3万美元，毛利率8%，增长因2023财年收入组合有利及2022财年产品测试和工程维护活动未在2023财年重复[81] - 2023财年销售、一般和行政费用约为1530万美元，较2022财年的约1480万美元增加约3%，主要因疫情限制放宽后会议费用增加；研发成本较2022财年下降约5%，因产品开发活动略有减少[82] - 2023财年公司记录了一笔约100万美元的员工保留信贷非经常性交易；2022财年其他收入中约85万美元与薪资保护计划贷款豁免有关[83] - 2023财年持续经营业务所得税拨备约为69.9万美元，2022财年为约3.9万美元的税收优惠，与按美国法定税率计算结果不同主要因递延税资产估值备抵、账面收入与应税收入永久差异及外国预扣税影响[84] - 2023财年公司终止经营业务无收入，2022财年约为87.8万美元；2023财年直接成本降至约9.1万美元，2022财年约为100万美元；销售、一般和行政成本2023财年约为76.5万美元，2022财年为160万美元[87] - 2023财年经营活动使用现金约290万美元，2022财年约1710万美元；投资活动提供现金2023财年较2022财年减少约490万美元；融资活动2023财年使用现金约190万美元，2022财年提供现金约1219万美元[95] - 2023财年和2022财年持续经营业务未记录坏账准备，2023财年终止经营业务未记录坏账准备，2022财年收回45万美元；截至2023年1月31日，持续经营业务应收账款坏账准备约50.4万美元，2022年1月31日约48.4万美元[98] - 2023财年和2022财年持续经营业务存货陈旧准备金分别增加约44.5万美元和92.1万美元[98] - 2023财年和2022财年管理层未发现无形资产账面价值可能无法收回的情况，未记录减值费用[98] - 2023财年公司海洋技术产品销售收入为3509.1万美元，高于2022财年的2310.7万美元[159] - 2023财年公司销售成本为2211.6万美元，高于2022财年的1708.5万美元[159] - 2023财年公司毛利润为1297.5万美元，高于2022财年的602.2万美元[159] - 2023财年公司运营亏损为761.4万美元，较2022财年的1454.4万美元有所收窄[159] - 2023财年公司净亏损为883.2万美元，较2022财年的1508.5万美元有所收窄[159] - 2023财年归属于普通股股东的净亏损为1262万美元，较2022财年的1798.6万美元有所收窄[159] - 2022年和2023年1月31日财年净亏损分别为1508.5万美元和883.2万美元[161][162] - 2022年和2023年1月31日财年经营活动净现金使用量分别为1713.4万美元和290.5万美元[162] - 2022年和2023年1月31日财年投资活动净现金提供量分别为536.4万美元和47万美元[162] - 2022年和2023年1月31日财年融资活动净现金（使用）提供量分别为1218.7万美元和 - 189.5万美元[162] - 2022财年综合损失报表中纠正了一项290万美元优先股股息计入错误[163] - 2023财年和2022财年支付的利息分别为4000美元和3.1万美元，支付的所得税净额分别为37.1万美元和35.5万美元[182] - 2023财年和2022财年财产、厂房和设备的折旧费用分别约为80.6万美元和93.4万美元[183] - 2023年和2022年12个月的租赁费用分别约为85.8万美元和120万美元，其中短期租赁费用分别约为6000美元和3.6万美元[184] - 2023财年和2022财年无形资产的摊销费用分别为110万美元和130万美元，截至2023年1月31日，未来估计摊销费用总计约为400.8万美元[186] - 2023财年和2022财年持续经营业务所得税前亏损分别为673.2万美元和1361.8万美元，所得税费用（收益）分别为69.9万美元和 - 3.9万美元[191] - 2023财年和2022财年基于股票的奖励总补偿费用分别约为65.4万美元和64.3万美元；2023年和2022年授予期权的加权平均授予日公允价值分别为0.51美元和1.04美元[197] - 2023财年公司实现收入35091千美元，较2022财年的23107千美元增长；营业亏损为7614千美元，较2022财年的14544千美元有所收窄[200] - 2023财年和2022财年，公司单一最大客户分别占合并收入的约17%和23%，前五大客户分别占约47%和51%[203][204] - 2023财年和2022财年来自持续经营业务的收入中，欧洲分别为14814千美元和8821千美元，亚洲/南太平洋分别为12876千美元和11244千美元[205] - 2023财年持续经营业务税前亏损为6732千美元，2022财年为13618千美元[202] - 2023财年资本支出为631千美元，2022财年为990千美元；折旧和摊销费用2023财年为1887千美元，2022财年为2209千美元[200] 订单情况 - 截至2023年1月31日，Seamap Marine Products和Klein Marine Products业务的确定订单积压约为2070万美元，较2022年1月31日的1310万美元增长约58%，2023年1月31日后收到约700万美元新订单[74] - 基于当前订单积压、产品咨询和生产交付计划，公司预计2024财年收入将超过2023财年，若达到预期，2024财年将实现持续经营业务净收入，但存在客户无法按时接收订单、订单取消、生产困难、成本高于预期等风险[74] - 截至2023年1月31日，公司有约2070万美元的订单积压，较2022年1月31日的1310万美元增加约58%[90] - 截至2023年1月31日，公司订单积压约2070万美元，较2022年1月31日的1310万美元增长约58% [177] 市场与产品 - 公司持续经营业务主要针对海洋调查、海洋勘探和海洋防御三个市场[76] - 公司现有满足上述市场需求的技术和产品，如侧扫声纳、声学阵列（如SeaLink）和海洋地震设备（如GunLink和BuoyLink）[77] 战略举措 - 公司已启动多项战略举措，包括开发Spectral Ai声纳软件应用程序、与欧洲主要国防承包商合作开发SAS声纳系统、推出用于海上安全应用的Sea Serpent被动声纳阵列[79] 资金筹集与证券发行 - 公司目前无资格按S - 3表格发行证券，可按S - 1表格或私下交易出售证券，有需要时管理层预计能通过这些方式筹集更多资金[92] - 公司与Ladenburg Thalmann & Co. Inc.签订股权分配协议，可通过其进行市场发售计划出售最多50万股A系列优先股和500万股普通股，该代理机构有权获得最高2%的总收益作为补偿[189] - 本次发行公司净收益约950万美元，承销商获得承销折扣和佣金约57.6万美元[190] - 截至2023年1月31日的12个月，公司未通过ATM发行计划出售A类优先股和普通股；2022年同期，A类优先股发行212,753股，净收益约520万美元，普通股发行18,415股，净收益约4.3万美元[190] 财务状况 - 截至2023年1月31日，公司在外国银行的存款约为37万美元[65] - 截至2023年1月31日，公司营运资金约1330万美元，其中现金及现金等价物约77.8万美元，较2022年1月31日的约1850万美元（现金及现金等价物约510万美元）有所减少[95] - 2023年2月2日，公司签订375万美元贷款及担保协议，年利率12.9%，已提前支付至到期的利息，并支付24万美元发起费，贷款可随时提前偿还无罚金[95] - 公司无S - K条例第303(a)(4)(ii)项定义的资产负债表外安排[96] - 截至2023年1月31日，公司现金及现金等价物为77.8万美元，较2022年的511.4万美元减少[158] - 截至2023年1月31日，公司总资产为3285.8万美元，低于2022年的4202万美元[158] - 截至2023年1月31日，公司总负债为980.6万美元，低于2022年的1175.7万美元[158] - 截至2023年1月31日，未开票收入为2000美元，递延收入及客户存款为57.1万美元；而2022年同期分别为2.8万美元和256.9万美元[181] - 截至2023年1月31日，存货成本为1705.8万美元，净存货为1531.8万美元；2022年同期分别为1588.4万美元和1400.6万美元[182] - 截至2023年1月31日，应计费用和其他流动负债为22.47万美元；2022年同期为57.62万美元[187] - 2021年2月，公司子公司获得的约85万美元贷款被免除，产生其他收入约85万美元[187] - 截至2023年1月31日，公司为持续经营业务的递延所得税资产计提约2690万美元的估值备抵；2023年1月31日，公司有持续经营业务的税收抵免结转约18.4万美元，可至少结转至2026年[193] - 公司与欧洲主要国防承包商签订联合开发和营销合成孔径声纳系统协议，总潜在承诺约160万美元，截至2023年1月31日已支付约74.8万美元；2023年1月31日，公司有未完成采购订单约470万美元[195][196] - 截至2023年1月31日，应收账款净额为3993千美元，较2022年的8126千美元有所下降；存货净额为15318千美元，较2022年的14006千美元有所上升[200] - 截至2023年1月31日，呆账准备金为506千美元，陈旧设备和存货准备金为1740千美元[206] - 截至2023年1月31日，公司在外国银行持有约370000美元存款[204] 财务报告内部控制 - 公司在2023财年1月3

财务数据和关键指标变化 - 第四季度调整后EBITDA约为140万美元，2022年第四季度亏损450万美元，今年第三季度亏损270万美元 [6] - 全年收入达3510万美元，较上一年增长约51%，为海洋技术产品部门有史以来最高年度收入 [19] - 第四季度收入1240万美元，同比增长230%，环比增长154% [89] - 全年持续经营业务毛利润1300万美元，较上年同期增长约115%，毛利率为37%，较2022年的26%提升11% [91] - 第四季度研发费用70.8万美元，较第三季度下降约16% [92] - 截至2023年1月31日，营运资金约1360万美元，现金约77.8万美元 [22] - 第四季度持续经营业务收入44.5万美元，2022年第四季度亏损510万美元 [21] 各条业务线数据和关键指标变化 - Seamap和Klein产品线收入均有改善，Klein产品今年收入高于自收购以来的任何一年 [90] 各个市场数据和关键指标变化 - 勘探、国防和调查三个关键市场均有显著顺风，客户需求和兴趣持续支撑业务增长 [3] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司认为当前市场环境对自身有利，将继续利用有利趋势，通过创新产品满足客户需求 [3] - 公司预计2024财年各季度收入可能因不可控因素而有所波动，但总体趋势是收入增加 [7][8] - 公司将利用新的融资安排支持业务订单的及时执行，同时努力解决流动性问题，恢复支付股息 [4][23] - 公司持续推进战略举措，包括合成孔径声纳和被动声纳阵列的研发 [21] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对公司当前状况感到满意，认为发展计划将继续产生积极贡献，有信心实现可持续的更高水平收入 [7][8] - 尽管面临供应链问题、供应商信贷要求收紧等风险，但公司认为自身处于有利地位，能够利用市场条件和宏观经济环境，在2024财年继续创造价值 [94][96] 其他重要信息 - 公司在第四季度确认了98.6万美元的其他收入，主要与员工保留信贷有关；在销售成本中记录了约61万美元的非经常性费用，包括25万美元的库存减值费用和36万美元的供应商纠纷和解费用 [19] - 公司第四季度一般及行政费用约为370万美元，与第三季度的360万美元大致相符，预计2024年仍将保持前期费用较高的趋势 [20] - 公司在2月达成了375万美元的有担保融资安排，以协助执行不断增加的业务订单 [4] - 公司在年底后采取了裁员等措施控制成本，预计每年可减少开支达100万美元 [92] 问答环节所有提问和回答 问题: 第四季度边际贡献未达预期的原因及后续改善情况 - 原因一是销售成本中的库存减值和供应商和解等非经常性项目影响了毛利率；二是供应链问题导致从非传统渠道采购组件，增加了成本 [26] 问题: 欧洲合资企业是否有收益，瑞典加入北约是否会加速合作 - 公司的角度看，其独特的产品MA - X VIEW 600从去年年底到今年开始有了实际进展，该合资企业尚未贡献收入，但有增长潜力，北约因素对其无影响 [33][42] 问题: 公司目前的流动性和自我维持状况 - 公司情况有所改善，但仍需每天努力解决问题，订单积压有助于更有效地采购和降低成本 [37] 问题: 优先股股息支付的截止日期、标准及是否使用资本调节功能解决递延股息 - 若错过或递延六次季度付款，优先股股东有权任命两名董事，公司目标是在这之前解决问题，主要需考虑整体流动性状况，确保能继续执行订单积压 [39][40] 问题: 融资是否可全额提取至1000万美元，业务管道中是否有重大订单 - 未明确是否可全额提取至1000万美元；业务管道中没有所谓的“重大订单”，更多是稳定的业务，更便于公司管理 [41] 问题: 专利授予的好处及是否能保护知识产权 - 专利能保护公司在市场中的地位，防止他人推出类似解决方案，目前相关产品开始有实际进展 [33] 问题: 与军方合作未产生收入的时间表、沟通情况及阻碍因素 - 这是一个复杂的开发项目，存在诸多困难，公司与多个终端用户就不同技术应用进行沟通，预计今年开始看到收益 [64] 问题: 美国海军演示的相关情况 - 演示通过MIND Maritime Acoustics实体进行，原因是监管和出口控制；演示无合作伙伴，技术受多方关注，不仅适用于拖曳式被动拖缆，还适用于海底固定安装；测试已在新罕布什尔海岸海底进行了一年半 [57][58] 问题: 技术是否会被指定用于特定车辆制造商的合同 - 并非海军会指定在每辆车使用该技术，而是特定应用场景下，通过其他集成商销售，市场潜力大 [79] 问题: 典型合同是否类似其他国防公司的合同 - 未明确回复 [81] 问题: 拖欠股息的金额 - 约为每季度94万美元，总计约380万美元 [68] 问题: 海洋测绘需求及无人水下或水面车辆军事应用的需求情况 - 商业领域向无人车辆发展，国防和海事安全领域受世界事件推动有业务活动，替代能源市场也带动了公司产品需求，传统能源市场依然强劲 [54]

业绩总结 - 财政第四季度的收入为12,407千美元，同比增长230%[21] - 毛利率为37%，相比于去年同期的2%有显著提升[21] - 调整后的EBITDA为1,368千美元，较去年同期的-4,455千美元有显著改善[21] - 销售、一般和行政费用为3,667千美元，略高于去年同期的3,663千美元[21] 用户数据与订单情况 - 截至2023年1月31日的订单积压为20.7百万美元，较去年同期的13.1百万美元增长58%[17] - 2023年4月新增订单为7百万美元，进一步增强了未来的收入预期[17] 未来展望 - 预计2024财年的收入将继续增长，第一季度的收入预计与2023财第四季度相当[17] - 公司在未来的市场中看到了积极的趋势，特别是在可再生能源和碳捕获领域[35] 研发与资金状况 - 截至2023年1月31日的流动资金为13.6百万美元，流动性有所改善[25] - 研发费用为708千美元，较去年同期的1,029千美元有所减少[21]