香港业务风险 - 香港的经济、社会和政治状况发生变化,包括涉及美国、中国大陆和香港的政治和贸易紧张局势升级,以及抗议、社会动荡、罢工、骚乱、民众不服从等事件,可能会对公司在香港的子公司的业务运营产生广泛影响,从而对公司的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响[17] - 公司在香港的业务可能受到中国政府干预的影响,资金或资产可能无法调拨至香港以外[49] - 公司在香港和中国内地的业务受到中国政府的重大监管、裁量权和控制[50] - 公司的香港子公司可能受到各种限制,包括公司间资金转移和外汇管制,这可能对公司的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响[50] - 香港国家安全法的未来发展可能会对公司的业务产生重大影响,可能会引发制裁和其他措施,从而对公司的业务造成经济损害[50] - 公司及其香港子公司可能受到香港货币挂钩制度和其他汇率波动的影响[50] 中国大陆业务风险 - 公司目前没有在中国大陆设立任何子公司或开展业务,也没有从中国大陆获得任何收入,也没有在中国大陆提供产品或服务,也没有在中国大陆招揽客户或收集、托管或管理任何客户的个人数据,也没有任何资产、董事、高管位于中国大陆[17][18] - 如果中国内地的法律、法规和政策适用于公司,可能会要求公司做出重大业务操作变更,并可能大幅限制或完全阻碍公司向投资者提供或继续提供证券的能力[128,131] - 公司香港子公司可能受到中国现行外汇管制法规的各种限制,未来如果出台更严格的新法规,可能会对公司的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响[132,133] 财务和现金流管理 - 公司内部主要通过以下方式进行现金流转:公司间的流动资金贷款、偿还公司间的流动资金贷款、提供各类管理、行政、技术支持和营销服务的服务费和费用分摊,以及向从事保险经纪业务的集团公司进行资本投入[23][25][26][27] - 截至本报告日期,公司及其任何子公司尚未向其各自的投资者支付任何现金股息或分配,预计公司将保留大部分或全部可用资金和未来收益用于业务发展和增长,因此在可预见的未来不太可能支付任何现金股息[29] - 公司设有财务和会计手册,规定了现金管理的相关规则和程序,要求各子公司每月进行银行对账[35] - 各地区财务经理需每月提交现金流预测供集团财务总监和首席财务官审核,资金调拨需获得批准[36] - 2023年收入为80,671千美元,较2022年增长18.4%[38] - 2023年亏损为172,601千美元,较2022年大幅增加[38] - 2023年经调整EBITDA为-6,842千美元,EBITDA率为-8.5%[39][41] - 2023年现金及现金等价物净增加44,677千美元,期末余额为68,641千美元[39] 业务模式和收入来源 - 公司主要通过以下子公司在香港开展业务:MoneyHero Global Limited、MoneyHero Insurance Brokers Limited、eKos Limited、CAGRL和CompareAsia Group Limited[17] - 2021年至2023年,香港约占公司总收入的29.4%、32.7%和33.4%,截至2023年12月31日,约59.5%的资产位于香港[17] - 新加坡是公司最大的市场,2021年、2022年和2023年分别占总收入约36.9%、34.4%和39.8%[125] - 香港是公司第二大市场,2021年、2022年和2023年分别占总收入约29.4%、32.7%和33.4%,截至2023年12月31日约59.5%的资产位于香港[126] - 公司通过多种收费模式(RPC、RPL、RPA、RPAA)为商业合作伙伴提供互联网引流和营销服务[187] - 公司的在线金融比较平台收入占总收入的比例逐年下降,从2021年的88.8%降至2023年的83.0%[189] - 公司的渠道合作伙伴收入占总收入的比例逐年上升,从2021年的11.2%增至2023年的17.0%[191] - 公司2021年至2023年的收入分别为61.9百万美元、68.1百万美元和80.7百万美元,同比增长分别为10.0%和18.4%[192] - 公司2023年保险业务收入同比增长120%,成为增长最快的业务[193] 用户和内容运营 - 公司拥有约5.3百万MoneyHero Group会员,包括在上述5个市场的注册用户和订阅电子邮件的用户[184] - 2023年公司拥有约870万每月独立访客、1.295亿浏览量、170万金融产品申请和60万成功申请[185] - 公司每月发布超过190篇博客文章,每月有670万篇文章被用户浏览[185] - 公司在2023年有70%的浏览量和74%的独立访客通过内容获取[185] - 公司在2023年拥有超过1,500种金融产品信息,包括信用卡、个人贷款、抵押贷款、保险等[186] - 公司通过自有网站提供金融产品比较和指导服务[186] - 公司为金融产品提供商带来大量有意向的新客户[185] - 公司通过提供高质量的个人理财内容吸引用户,占总流量的70%和74%的月活用户[204] - 公司拥有专业的内容团队,每月发布670万篇文章,覆盖广泛的个人理财主题[204] 商业合作伙伴 - 公司与280多家金融产品提供商建立合作关系[185

收入增长 - 第四季度收入为2640万美元，同比增长53%[1] - 全年收入为8070万美元，同比增长18%[1] - 第四季度保险产品收入为190万美元，同比增长106%，占集团收入的7.3%[4] - 全年保险产品收入为590万美元，同比增长120%，占集团收入的7.3%[5] - 第四季度新加坡市场收入为1210万美元，同比增长94%[4] - 第四季度香港市场收入为840万美元，同比增长46%[4] - 第四季度菲律宾市场收入为390万美元，同比增长64%[4] - 2023年12月，公司收入为8067.1万美元，同比增长18.4%[20] - 2023年第四季度和全年收入分别为2639.7万美元和8067.1万美元，相比2022年分别增长53.1%和18.4%[26] 用户增长 - 全年月度独立用户数增长12%至870万[5] - 2023年12月，公司月度独立用户数为870万，同比增长100%[12] - 2023年12月，新加坡市场月度独立用户数为150万，同比增长18.5%[10] - 2023年12月，香港市场月度独立用户数为110万，同比增长13.8%[10] - 2023年12月，台湾市场月度独立用户数为200万，同比增长24.9%[10] - 2023年12月，菲律宾市场月度独立用户数为320万，同比增长39.9%[10] - 2023年12月，马来西亚市场月度独立用户数为20万，同比增长2.8%[10] 财务状况 - 全年调整后EBITDA亏损为680万美元，较上年的1560万美元有所改善[5] - 截至2023年12月31日，公司拥有6860万美元的现金和现金等价物，无债务[5] - 2023年12月，公司调整后EBITDA为-684.2万美元，调整后EBITDA利润率为-8.5%[20] - 2023年12月，公司亏损为17260.1万美元，同比增长249.1%[20] - 2023年财务信息修订：收入和成本均下调290万美元，对净亏损和调整后EBITDA无影响[23] - 2023年第四季度和全年运营亏损分别为1436.2万美元和3002.6万美元，相比2022年分别减少76.6%和26.7%[26] - 2023年第四季度和全年净亏损分别为9429.6万美元和17260.1万美元，相比2022年分别增加230.7%和249.1%[26] - 2023年第四季度和全年每股亏损分别为2.8美元和17.9美元，相比2022年分别增加27.3%和75.8%[26] - 2023年12月31日，公司总资产为11504.7万美元，相比2022年增长136.6%[27] - 2023年12月31日，公司总负债为35963万美元，相比2022年减少74.5%[27] - 2023年12月31日，公司净资产为7908.4万美元，相比2022年增长399.9%[27] 市场展望与风险 - 公司未来展望包含多项不确定因素，包括市场、财务、政治和法律条件变化，以及行业竞争压力和市场扩张能力等[24] - 公司提醒投资者，前瞻性声明仅代表当前预期，实际结果可能因多种因素而有所不同，且公司不承担更新前瞻性声明的义务[24]

财务数据和关键指标变化 - 公司2023年全年收入为80.7百万美元,同比增长18% [21] - 公司2023年第四季度收入为26.4百万美元,同比增长53% [20] - 公司2023年全年调整后EBITDA亏损为6.8百万美元,2022年为15.6百万美元亏损,亏损幅度收窄 [21] - 公司2023年第四季度调整后EBITDA亏损为4.6百万美元,2022年同期为2.5百万美元亏损 [22] 各条业务线数据和关键指标变化 - 公司核心的在线金融比较业务2023年第四季度收入同比增长44% [20] - 公司B2B业务Creatory 2023年第四季度收入同比增长117%,占集团收入17% [20] - 公司保险产品收入2023年第四季度同比增长106% [20] 各个市场数据和关键指标变化 - 新加坡业务2023年第四季度收入同比增长94%至12.1百万美元 [20] - 香港业务2023年第四季度收入同比增长46%至8.4百万美元 [20] - 菲律宾业务2023年第四季度收入同比增长64%至3.9百万美元 [20] - 台湾业务2023年第四季度收入同比下降22%,但较上一季度增长103%实现了恢复 [20] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司将继续通过积极的营销活动扩大在新加坡和香港的市场份额,这将在2024年上半年压缩利润率,但预计下半年将实现利润率扩张 [10] - 公司将通过扩大高毛利业务Creatory和广告收入等来进一步提升整体利润率 [11][12] - 公司将继续加强与金融合作伙伴的关系,共同开发新产品和服务以提高盈利能力 [12] - 公司将利用人工智能技术来提高运营效率和扩大规模 [33][34] - 公司所在行业有良好的长期增长前景,包括数字化渠道渗透率低但快速增长、技术普及、人口结构变化、保险渗透率提升等 [14] - 公司作为行业领导者,在主要市场面临较少竞争,有利于扩大市场份额 [14] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司有信心2024年实现100百万美元收入目标,这在APAC地区的新兴金融科技聚合平台中是无与伦比的 [10] - 公司预计2024年下半年开始实现季度调整后EBITDA盈利,并在未来12-18个月内达到5%-10%的正常化调整后EBITDA利润率 [23] - 公司有充足的现金储备,不需要在可预见的未来进行融资 [30] - 公司将利用现金储备通过有机增长和并购来扩大市场份额和收入增长 [24] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Nirgunan Tiruchelvam 提问** Creatory业务对公司收入模式有什么影响? [28] **Rohith Murthy 回答** Creatory是公司独特创新的B2B业务,通过与内容创作者和渠道合作伙伴合作,帮助他们利用影响力来推广和销售金融产品,这不仅增加了公司的规模和触达范围,也提高了公司的盈利能力,目前已经占到集团收入的双位数百分比 [29] 问题2 **Milo Bussell 提问** 公司在2024年计划推出哪些新产品和服务,以及如何应用人工智能? [32] **Rohith Murthy 回答** 公司在新加坡推出了全新的移动应用ShopHero,利用人工智能和机器学习技术来优化产品展示和分类,并开拓广告收入新渠道。公司还计划在未来6-8周内推出利用大语言模型的新技术,提升用户体验。同时公司正在进行全面的AI转型,应用于各个职能部门,提高生产效率和运营效率 [33][34] 问题3 **Ishan Majumdar 提问** 未来3年哪些收入来源将是最大的增长动力,公司是否考虑新的收入模式? [38] **Rohith Murthy 回答** 公司未来3年的主要增长动力包括:1)核心的金融产品比较业务;2)保险经纪业务带来的佣金收入;3)B2B业务Creatory;4)广告收入;5)保险产品续保收入。这些业务线不仅能带来收入增长,还能提高公司的整体盈利能力和抗风险能力 [39]

文章核心观点 - 公司公布2023年第四季度和全年财务业绩，营收增长显著，保险业务表现突出，未来将聚焦四大战略支柱发展 [1][2] 管理层评论 - 首席执行官表示公司巩固市场领导地位，保险收入翻倍，菲律宾市场表现出色，创新平台贡献增加，2024年及未来聚焦四大战略支柱 [2] - 首席财务官称2023年营收增长18%，调整后EBITDA亏损收窄，完成deSPAC交易，资金充裕，将通过有机和并购举措扩大市场份额 [2] 2023年第四季度财务亮点 - 营收同比增长53%至2640万美元，在线金融比较平台营收增44%至2180万美元，B2B业务Creatory营收增117%，占集团营收17% [2] - 新加坡营收同比增94%至1210万美元，香港增46%至840万美元，菲律宾增64%至390万美元，台湾降22%至200万美元但四季度环比增103% [2][3] - 保险产品营收同比增106%至190万美元，占集团营收7.3%，调整后EBITDA亏损从250万美元增至460万美元 [2][3] 2023年全年财务亮点 - 营收同比增长18%至8070万美元，下半年营收加速增长，B2B业务Creatory营收增47%至1370万美元，占集团营收17% [2][3] - 保险产品营收同比增120%至590万美元，占集团营收7.3%，调整后EBITDA亏损从1560万美元降至680万美元，利润率从-23.0%改善至-8.5% [2][3] - 运营亏损从4100万美元降至3000万美元，全年亏损1.726亿美元含非运营费用，四季度偿还所有有息借款，年底资产负债表无债务，现金及等价物6860万美元 [2][3] 2023年全年运营亮点 - 月独立用户同比增长12%至870万，集团会员同比增长41%至530万，获批申请量同比增长60%至63.6万 [3] 资本结构 - 截至2023年12月31日，A类普通股发行及流通25280667股，B类普通股13254838股，优先股3466820股，总发行股数42002325股，员工股权期权2879571股，总发行及可发行股数44881896股 [3][4] 财务及关键绩效指标总结 - 四季度营收2639.7万美元，调整后EBITDA亏损464.3万美元，点击量224.7万次，申请量50.4万次，获批申请量20.4万次；全年营收8067.1万美元，调整后EBITDA亏损684.2万美元，点击量822.2万次，申请量171.3万次，获批申请量63.6万次 [5] - 营收按地区、来源、垂直领域划分呈现不同增长情况 [5] 关键绩效指标和非IFRS财务指标定义 - 对月独立用户、流量、集团会员、点击量、申请量、获批申请量等指标进行定义 [10][11][12][13][14][15] - 调整后EBITDA为非IFRS财务指标，定义为年度/期间亏损加折旧和摊销等，调整后EBITDA利润率为调整后EBITDA占营收百分比 [17] 前期财务信息修订 - 2024年1月24日和4月3日发布的初步未经审计财务信息需修订，2023年营收和营收成本均下调290万美元，对净亏损和调整后EBITDA无影响 [19][20][21] 综合损益表和财务状况表 - 展示2023年四季度和全年综合损益表及2023年和2022年底财务状况表相关数据 [26][27][28]

文章核心观点 MoneyHero举办2024年度Seedly个人理财节，规模大且影响力强，汇聚众多嘉宾和机构，旨在提升个人理财水平 [1][2] 分组1：理财节基本信息 - 2024年度Seedly个人理财节（PFF）于4月6日在新加坡滨海湾举行 [1] - 该活动由MoneyHero旗下平台Seedly举办，自2018年首次举办以来已颇具规模 [1] - 2024年度PFF吸引约5000人参与，有70位行业领袖演讲，35家金融机构参展 [1] 分组2：理财节亮点 - Seedly推出新产品“ShopHero by Seedly”，可用于交易和使用优惠券 [1] - 理财节主要讨论关注理财规划、财务健康、保险产品等话题 [1] 分组3：主讲嘉宾 - 嘉宾包括新加坡人力部兼贸工部高级政务部长陈诗龙博士等 [1] 分组4：参展机构 - 参展机构有CIMB Bank、Citibank、DBS Bank等 [2] 分组5：MoneyHero公司情况 - MoneyHero是一家大型在线个人理财保险平台，业务覆盖新加坡、中国香港等多个国家和地区 [2] - 截至2023年12月31日的12个月，公司管理279个合作关系，为平台约870万用户提供服务 [2] - 公司获PayPal、Peter Thiel等知名机构和人士支持 [2]

文章核心观点 MoneyHero Limited在香港市场有一定影响力，2024年1月财务表现良好，公司通过多种策略提升竞争力，虽面临一些风险但有发展潜力 [1] 公司概况 - 公司名为MoneyHero Limited，简称MoneyHero，在纳斯达克上市 [1] - 截至2023年12月31日，公司有279个合作伙伴，平台核心用户达870万 [1] - 公司背后投资人包括PayPal、Palantir Technologies、Founders Fund以及香港人士泽楷等 [1] 财务表现 - 2024年1月公司在香港的财务表现良好，特定金融产品收入可观 [1] 发展策略 - 自2013 - 2015年起在香港开展业务，2024年将加强人力投入，提升产品和服务 [1] - 建立网络KOL体系，增强平台影响力 [1] - 提供信贷解决方案，满足不同客户需求，扩大市场覆盖 [1] 市场竞争 - 面临SingSaver、Seedly、Creatory等竞争对手，需不断提升竞争力 [1] 相关审查 - 公司进行了相关审查，未发现重大问题 [2] 风险情况 - 公司面临市场竞争、宏观经济、监管政策等风险，但审查显示风险与预期差异不大 [2][3]

約 1 億美元的收益將用於加速自然增長，並追求潛在的併購機會，以進一步加強 MoneyHero Group 在大東南亞這一具有吸引力的增長地區的市場領先地位，該地區正經歷着對金融產品分銷的數字渠道加速轉變交易使 MoneyHero Group 的企業價值達到 2 億美元，並在交易前的基礎上估值約 1.98 億美元的股權價值；在交易後基礎上，企業價值估值約 3.1 億美元，股權價值估值約 2.83 億美元 新加坡和香港, Oct. 14, 2023 (GLOBE NEWSWIRE) -- CompareAsia Group Capital Limited（「MoneyHero」或「公司」），一個在大東南亞地區擁有領先市場地位的金融產品平台，已於 2023 年 10 月 12 日（美國東部時間）完成先前宣布的與 Bridgetown Holdings Limited（NASDAQ: BTWN）（「Bridgetown」）的企業合併，Bridgetown 是一家特殊目的收購公司，由 Pacific Century Group（「Pacific Century」）和 Thiel Capital LLC（「Thiel ...