公司股权与股本变动 - 2010年10月15日，公司向PNBK Holdings LLC发行并出售336万股普通股，每股15美元，总价5040万美元，占当时已发行和流通普通股的87.6%，截至目前，该公司持有公司已发行和流通普通股的56.7%[19] - 2015年3月4日，公司进行了1比10的反向股票拆分[20] - 2018年6月29日，公司与两家机构合格投资者签订次级票据购买协议，私募1000万美元固定浮动利率次级票据，780万美元收益直接投入银行[78] - 2016年12月，公司发行1200万美元高级票据，2021年12月22日到期前无需支付本金[79] - 2020年12月31日，公司普通股约有277名登记股东[120] 公司业务收购与名称变更 - 2018年5月10日，银行完成对Prime Bank的收购，新增一家位于康涅狄格州纽黑文县奥兰治镇的分行[23] - 2015年9月28日，银行名称从爱国者国家银行变更为爱国者银行[20] - 2020年7月22日，公司以5000万美元从一家知名全国性预付借记卡提供商和处理商处购买了预付借记卡存款[27] 公司分行与员工情况 - 截至2020年12月31日，银行共有9家分行，其中8家位于康涅狄格州费尔菲尔德和纽黑文县，1家位于纽约州威彻斯特县[17] - 截至2020年12月31日，公司有122名全职等效员工，且无员工受集体谈判协议覆盖[31] - 2020年12月31日，公司拥有5家分行建筑，租赁4家分行设施[111] 公司合规与监管要求 - 银行控股公司购买或赎回其已发行股权证券，若总对价与前12个月内所有此类购买或赎回的净对价之和达到或超过其合并留存收益的10%，需提前书面通知美联储[40] - 公司需遵守《1934年证券交易法》，向美国证券交易委员会提交定期报告、代理声明等信息[47] - 《2002年萨班斯 - 奥克斯利法案》要求公司年度报告包含内部控制报告，外部审计师需对财务报告内部控制进行认证，但小型报告公司除外[48] - 自2010年7月21日起，公司需遵守《多德 - 弗兰克华尔街改革和消费者保护法案》的相关规定，预计合规成本将增加[49] - 2011年4月1日起，联邦存款保险公司（FDIC）保险评估基数从国内存款变为合并资产减去有形股权，该规则对公司无重大影响[50] - 2013年7月，美联储、FDIC和货币监理署（OCC）批准新的综合资本框架（“新资本规则”），适用于包括公司在内的银行控股公司及其存款机构子公司[53] - 2019年9月发布社区银行杠杆率（CBLR）框架，符合条件（一级杠杆率大于9%、合并总资产少于100亿美元等）的社区银行可从2020年3月31日起使用简化资本充足率衡量方法[54] - 公司受OCC、FDIC和美联储监管，法律法规和货币政策变化可能影响盈利能力和增长[93] 公司发展历程 - 1994年8月31日，银行获得特许并作为国家银行开始运营[17] - 2017年底，公司成为美国小企业管理局计划的批准贷款人[30] 公司面临的风险 - 公司商业房地产贷款组合风险重大，还款受房地产市场和当地经济影响，部分风险被较短期限、较低贷款价值比和担保人支持所抵消[60][61] - 公司贷款和租赁损失准备金可能不足以覆盖实际损失，监管机构审查可能要求增加准备金，影响公司经营业绩和财务状况[67][68] - 公司面临流动性风险，主要资金来源受利率、经济状况和竞争等外部因素影响，借款政策变化可能限制融资能力[69][70][71] - 公司普通股市场价格可能因多种因素大幅波动，包括经营业绩、行业发展、监管变化等[86] - 公司受美国经济衰退影响，尤其康涅狄格州和纽约当地市场，金融危机导致住房市场和信贷表现受冲击[87] - 银行可能需支付更高FDIC保费、特别评估费或税款，影响收益[88] - 公司面临税收风险，净收入或每股收益可能因税务机关评估额外税费而减少[89] - 银行业竞争激烈，费尔菲尔德县和纽约市金融机构集中，公司部分竞争对手资源和服务更优[92] - 公司运营和盈利能力受美国及全球商业经济状况影响，经济恶化可能导致贷款违约和资产价值下降[96] - 公司市场风险主要限于利率风险[207] - 通货膨胀或通货紧缩可能在未来显著影响公司收益[216] 公司特殊身份与政策 - 公司作为“受控公司”，超过50%投票权由控股方持有，可豁免某些纳斯达克公司治理要求[98] - 社区银行杠杆率门槛从9%降至8%，2020年二至四季度最低为8%，2021年为8.5%，之后为9%[104] - 薪资保护计划授权6690亿美元用于小企业贷款[106] - 拜登政府提议1.9万亿美元刺激计划[107] 公司股东回报情况 - 2019年和2018年公司分别支付现金股息15.5万美元和15.4万美元，每股0.01美元[122] - 2020年和2019年未进行未注册证券销售[123] - 2015 - 2020年公司累计股东总回报率分别为100.00%、96.56%、122.68%、97.94%、87.70%、68.32%[126] - 2015 - 2020年纳斯达克社区银行指数总回报率分别为100.00%、135.02%、139.77%、114.74%、139.10%、124.31%[126] - 2015 - 2020年标准普尔500总回报率指数分别为100.00%、111.96%、136.40%、130.42%、171.49%、203.04%[126] 公司财务数据关键指标变化 - 公司总资产从2019年12月31日的9.798亿美元降至2020年12月31日的8.807亿美元，减少9910万美元，降幅10.1%[142] - 现金及现金等价物从2019年12月31日的3940万美元降至2020年12月31日的3460万美元，减少480万美元，降幅12.2%[143] - 公司流动性资产在2020年12月31日升至总资产的9.0%[143] - 总投资从2019年12月31日的5280万美元增至2020年12月31日的5370万美元，增加94.5万美元，增幅1.8%[144] - 2020年购买900万美元美国政府机构抵押支持证券、160万美元SBA贷款池和56.5万美元市政债券，可用出售证券本金还款990万美元[144] - 2020年净亏损381.9万美元，2019年净亏损281.7万美元，2018年净利润319.6万美元[127] - 2020年基本每股亏损0.97美元，2019年基本每股亏损0.72美元，2018年基本每股收益0.82美元[127] - 2020年平均资产回报率为 - 0.40%，2019年为 - 0.29%，2018年为0.35%[127] - 2020年平均股权回报率为 - 5.82%，2019年为 - 4.05%，2018年为4.64%[127] - 2020年平均股权与平均资产比率为6.86%，2019年为7.18%，2018年为7.63%[127] - 2020年末总贷款应收额为7.302亿美元，较2019年末的8.122亿美元减少8200万美元，降幅10.1%[146] - 2020年末净贷款与存款比率为105%，净贷款与总资产比率为82%，2019年末分别为104%和82%[149] - 2020年末贷款和租赁损失准备金为1060万美元，较2019年末的1010万美元增加46.9万美元[152] - 2020年末非应计贷款为2000万美元，较2019年末的1800万美元增加200万美元[154] - 2020年末非执行资产为2192.7万美元，非执行资产与总资产比率为2.49%，非执行贷款与净贷款总额比率为2.78%[154] - 2020年末和2019年末，商业房地产贷款中的SBA贷款分别为570万美元和400万美元，商业及工业贷款中的SBA贷款分别为1590万美元和560万美元[148] - 2020年末和2019年末，待售贷款分别为120万美元和1530万美元，2020年公司出售660万美元SBA贷款，2019年为1200万美元[156][159] - 2020年9月，一笔500万美元的商业和工业贷款从投资贷款重新分类为待售贷款，并于10月出售，获得500万美元收益[160] - 截至2020年和2019年12月31日，房产和设备净值分别为3340万美元和3460万美元，减少主要因正常折旧[161] - 截至2020年和2019年12月31日，其他房地产拥有量分别为190万美元和240万美元，2020年出售一处损失2.1万美元，有4.8万美元减记[162] - 2018年收购Prime Bank记录170万美元商誉，2019年调整为110万美元，2020年四季度因仲裁费用55.6万美元[163] - 核心存款无形资产从2019年12月31日的62.3万美元降至2020年的34.3万美元，2020年有20.6万美元减值费用[164] - 截至2020年12月31日，联邦净运营亏损结转约2180万美元，其中2020万将在2030 - 2033年到期，156万无到期日[165] - 截至2020年12月31日，康涅狄格州税净运营亏损约5580万美元，可抵消每年最多50%应税收入，2030 - 2039年到期[166] - 截至2020年12月31日，递延所得税资产1150万美元，记录估值备抵190万美元[167] - 2020年总存款从7.695亿美元降至6.857亿美元，减少8380万美元，降幅10.9%[172] - 截至2020年和2019年12月31日，总借款分别为1.208亿美元和1.309亿美元[173] - 股东权益从2019年12月31日的6700万美元降至2020年的6320万美元，减少380万美元[174] - 2020年净亏损380万美元，每股亏损0.97美元，2019年净亏损280万美元，每股亏损0.72美元[182] - 2020年利息收入降至3790万美元，2019年为4360万美元，主要因平均贷款余额减少1550万美元[185] - 2020年总利息支出降至1380万美元，2019年为1820万美元，主要因存款利息支出减少480万美元[186] - 2020年和2019年净利息收入分别为2420万美元和2540万美元，净息差分别为2.7%和2.8%[187] - 2020年贷款损失拨备为220万美元，2019年为500万美元[189] - 2020年非利息收入降至200万美元，2019年为250万美元，主要因SBA贷款销售净实现收益减少32.5万美元[190] - 2020年非利息支出增至2810万美元，2019年为2670万美元，主要因薪资福利、项目费用和监管评估费用增加[191] - 2020年12月31日公司资产负债表流动性与总资产比率为9.0%，2019年为10.0%；含表外资金来源的流动性比率2020年为21.7%，2019年为17.3%[193] - 2020年和2019年银行表外承诺分别为1.224亿美元和1.451亿美元[197] - 截至2020年12月31日，公司和银行的各项监管资本比率均满足充分实施后的资本充足要求[198,202] - 截至2020年12月31日，一级杠杆资本水平为8780万美元，占调整后总资产的9.8%，高于资本充足要求的9.0%；总风险资本为9760万美元，占风险加权资产的12.5%，高于资本充足要求的11.0%[204] - 截至2019年12月31日，一级杠杆资本水平为9080万美元，占调整后总资产的9.3%，高于资本充足要求的9.0%；总风险资本为1.01亿美元，占风险加权资产的11.8%，高于资本充足要求的11.0%[204] - 2020年和2019年12月31日，公司被归类为资本充足[204] - 2020年12月31日，利率上升200个基点时，净投资组合价值为1.113亿美元，较基准增加252.4万美元，增幅2.3%；利率下降200个基点时，净投资组合价值为1.29821亿美元，较基准增加2104.5万美元，增幅19.3%[215] - 2019年12月31日，利率上升200个基点时，净投资组合价值为1.15401亿美元，较基准减少447.3万美元，降幅3.7%；利率下降200个基点时，净投资组合价值为1.17418亿美元，较基准减少245.6万美元，降幅2.0%[215] - 2020年，利率上升200个基点时，净利息收入为2895.9万美元，较基准增加289.59万美元，增幅7.1%；利率下降200个基点时，净利息收入为2721.5万美元，较基准增加18.2万美元，增幅0.7%[215] - 2019年，利率上升200个基点时，净利息收入为3035.4万美元，较基准增加2