财务业绩 - 公司第三季度营收为102.3亿美元，同比下降5.3%[12] - 第三季度净利润为25.7亿美元，同比增长197.3%[12] - 截至9月30日，公司现金余额为13.3亿美元[12] - 2024年前三季度净收入为77,969千美元，同比增长5.9%[16] - 2024年前三季度经营活动产生的现金流为179,896千美元，同比增加27.2%[16] - 2024年前三季度资本支出为76,372千美元，同比减少33.2%[16] - 2024年9月30日现金余额为13,322千美元[16] - 2024年9月30日股东权益为507,405千美元，较2023年12月31日增加20.3%[14] - 2024年前三季度公司基本每股收益为3.79美元，稀释每股收益为3.76美元[94] 收入和成本 - 第三季度油气销售收入为102.3亿美元，同比下降5%[13] - 第三季度勘探成本为375万美元，同比增加62.3%[13] - 第三季度折旧摊销费用为20.7亿美元，同比增加10.8%[13] - 第三季度其他减值损失为3.02亿美元[13] - 第三季度管理费用为7.6亿美元，同比增加6.3%[13] - 第三季度股份支付费用为1.72亿美元，同比增加55.1%[13] - 第三季度交易成本为473万美元，同比增加113.6%[13] - 公司的油气销售收入主要来自原油销售，2024年前三季度为3.086亿美元[32] - 公司已终止EOR项目,并对该项目计提了3.02亿美元的减值损失[44] 资产和负债 - 公司的应收账款净额为4.103亿美元，其中包括3.210亿美元的油气销售应收款[25] - 公司的应计负债主要包括资本支出、租赁经营费用和管理费用等，2024年9月30日为2.572亿美元[28] - 公司的资产弃置义务于2024年9月30日为3.440亿美元[31] - 公司油气资产总额为11.30亿美元，其中证实储量为9.996亿美元，未证实储量为1.134亿美元，在建工程为1.738亿美元[43] - 公司信贷融资的账面价值与公允价值相近,而公司发行的优先票据公允价值基于当前市场利率估算[53] - 公司信用额度为3.75亿美元，截至2024年9月30日已使用1.3亿美元[77] - 公司发行了2亿美元的10.5%优先无担保债券，到期日为2028年4月[78,79] - 截至2024年9月30日，高级票据的未摊销折价为820万美元，未摊销融资成本为320万美元，实际利率为13.38%[84] 衍生工具和套期保值 - 公司使用商品衍生合约来规避油气价格波动风险,截至2024年9月30日,公司持有的主要衍生工具包括固定价格掉期、无成本区间和基差掉期[47] - 公司还使用浮动转固定利率掉期来管理信贷融资利率风险,并在2024年3月进行了固定转浮动利率掉期交易,获得约100万美元收益[48] - 公司衍生工具的公允价值净额为1464万美元,其中包括1219万美元的流动衍生资产和247.5万美元的非流动衍生资产[50] - 公司在2024年第三季度和前九个月分别实现衍生工具净收益2422万美元和678.1万美元[51] - 公司需要维持一定的套期保值比例，以满足信用额度的要求[76] 收购和合资 - 公司于2023年4月完成了对Pecos Oil & Gas, LLC的油气资产收购，总交易对价为3.247亿美元[37][38][39] - 公司于2024年5月完成了对位于新墨西哥州Eddy县的油气资产收购，总交易对价为1.96亿美元[42] - 公司成立了一家合资公司RPC Power LLC，用于建设、拥有和运营发电资产[60] - 公司与RPC Power签订了10年期的天然气供应协议和电力转换协议[62][63] - 公司向RPC Power支付了约240万美元的租赁费用[64] - 公司于2024年5月将在RPC Power的持股比例从35%增加至50%，并承诺如有需要还可再投资最多2000万美元用于2024和2025年的资本支出[102] 其他合同和承诺 - 公司与Combo Resources和Riley Permian Operating Company签订了管理服务协议，提供行政和运营服务[67] - 公司与Riley Exploration Group签订了服务协议，提供行政服务[68] - 公司向di Santo Law支付了约110万美元的法律服务费用[72] - 公司与主要中游合作伙伴Stakeholder Midstream LLC签订了第二次修订的天然气收集和加工协议[98] - 公司于2023年10月签订了2024年钻井计划相关管道采购协议[99] - 公司于2023年1月签订了Tolling协议，为部分油田作业供电[100] - 公司于2024年5月与RPC Merchant LLC签订了为期10年的天然气供应协议[101] - 公司于2024年10月4日签订了1310万美元的EPC合同,建设压缩站和相关管线[104] 股东权益 - 公司于2024年4月发行了101.5万股普通股，募集资金约2,540万美元[91] - 2024年前三季度公司宣布派发普通股股息约2,320万美元[86] - 公司于2024年10月10日宣布派发每股0.38美元的现金股利[103] 其他 - 公司评估了持续的估计和假设，实际结果可能与估计存在重大差异[23] - 公司根据应收账款的账龄、历史收款经验以及当前和未来的经济和市场状况来估计无法收回的金额[26] - 公司预计新的会计准则不会对其披露产生重大影响[35][36] - 公司2023年前三季度的未经审计备考合并业绩显示收入为3.058亿美元，净利润为8.755亿美元[40][41] - 公司未确认重大法律和环境责任[96][97]

财务表现 - 公司第三季度总产量达到23.4 MBoe/d，其中原油产量为15.5 MBbls/d[2] - 公司第三季度营业现金流为7210万美元，扣除营运资金变动前为6050万美元[2] - 公司第三季度自由现金流为3780万美元[2] - 公司第三季度支付了860万美元的股息[2] - 公司第三季度减少了3500万美元的债务本金[9] - 公司第三季度录得2420万美元的商品衍生品收益,其中包括2340万美元的未实现收益[7] - 公司第三季度录得3020万美元的减值损失,主要与终止EOR项目相关[9] - 公司预计第四季度总产量将达到23.5-24.5 MBoe/d,其中原油产量为15.5-16.1 MBbls/d[15] - 三季度总收入为3.075亿美元，同比增长11.7%[24] - 油气销售净收入为3.071亿美元，同比增长12.3%[24] - 三季度净利润为0.780亿美元，同比增长5.9%[24] - 经营活动产生的现金流为1.799亿美元，同比增长27.2%[24] 资产负债表 - 公司第三季度总资产达9.978亿美元，较上年末增加5.2%[22] - 第三季度流动资产为7.533亿美元，较上年末增加19.1%[22] - 第三季度长期债务为2.686亿美元，较上年末减少20.0%[22] - 第三季度股东权益为5.074亿美元，较上年末增加20.4%[22] - 第三季度营运资本为-3.192亿美元，较上年末减少10.8%[22] - 第三季度现金余额为1.332亿美元，较上年末减少13.0%[22] - 第三季度应收账款净额为4.103亿美元，较上年末增加16.8%[22] - 第三季度存货为6.738亿美元，较上年末增加9.1%[22] - 第三季度账面油气资产净值为8.720亿美元，较上年末增加3.0%[22] - 第三季度权益法投资为2.205亿美元，较上年末增加292.1%[22] 资本支出和投资 - 公司完成了20MW电力设备的安装,用于部分德克萨斯州的现场作业[11] - 公司第四季度计划完钻7-9口井,完井3-5口井,投产4-6口井[15] - 投资活动使用现金1.133亿美元，主要用于油气资产收购和勘探开发[24] 财务风险管理 - 公司拥有各种类型的石油和天然气衍生工具,包括固定价格掉期、无成本区间和基差掉期[25] - 公司在2024年3月签订了一项固定转浮动利率掉期合约,以降低利率风险,获得约100万美元的收益[26] - 公司在2024年9月30日持有多头利率掉期合约,名义金额为5000万美元,固定利率为3.039%,期限为2024年10月至2026年4月[27] - 公司在2024年9月30日持有空头利率掉期合约,名义金额为8000万美元,固定利率为4.910%,期限为2024年10月至2024年12月[27]

公司2024年第三季度财务与运营成果 - 总当量产量平均为23.4 MBoe/d（石油产量为15.5 MBbls/d）[2] - 运营现金流为7210万美元，营运资金变动前为6050万美元[2] - 应计资本支出（收购前）3000万美元，现金资本支出（收购前）2270万美元[2] - 产生自由现金流3780万美元[2] - 每股股息0.36美元，总计810万美元[2] - 减少未偿债务本金3500万美元[2] - 完成德克萨斯州部分油田作业发电设备安装，总装机容量20兆瓦[2] 公司管理评论 - 尽管大宗商品价格下跌，但由于产量提高和商品对冲结算改善，运营现金流较上季度有所改善[3] - 截至2024年9月30日，已产生9900万美元自由现金流，用于减少7000万美元本金债务和支付2300万美元股息[3] - 电力项目持续推进，将对运营和公司更有价值[3] - 2021年开始的EOR项目于第三季度停止，初级生产方法目前可在较低运营成本下实现更高产量，二次采油可能在资产使用寿命后期更适用[3] 公司2024年第三季度运营更新与财务结果 - 本季度营收1.023亿美元，经营活动提供的净现金7210万美元，净收入2570万美元，摊薄后每股1.21美元[4] - 非GAAP基础上，调整后EBITDAX为7170万美元，营运资金变动前的运营现金流为6050万美元，自由现金流为3780万美元，调整后净收入为3150万美元，摊薄后每股1.49美元[5] - 平均石油产量15.5 MBbls/d，总当量产量平均为23.4 MBoe/d（66%为石油，85%为液体），石油产量环比增长6%，天然气和NGL产量分别增长21%和24%[6] - 平均实现价格为每桶石油73.95美元，每千立方英尺天然气 - 0.60美元，每桶NGL - 4.40美元[7] - 公司因商品衍生品获得2420万美元收益，包括2340万美元非现金未实现收益和80万美元已实现收益[8] - 租赁运营费用1850万美元，即每桶油当量8.60美元，现金管理费用590万美元，即每桶油当量2.73美元，生产和从价税700万美元，即每桶油当量3.25美元[8] - 应计资本支出（收购前）3000万美元，现金资本支出（收购前）2270万美元，钻探11.5口净运营水平井，完成3口净运营水平井，6口净运营水平井投产[9] - EOR项目终止产生3020万美元减值，包括2890万美元非现金减值和130万美元与金德摩根二氧化碳合同终止相关的现金减值，部分设备用于常规垂直和水平开发项目[10] - 公司债务减少3500万美元，包括信贷额度本金减少3000万美元和优先票据减少500万美元，利息支出880万美元[11] - 截至2024年9月30日，公司总债务2.886亿美元，本金余额3亿美元，信贷额度下约有2.45亿美元可用于未来借款[11] - 截至2024年9月30日，股东权益为5.074亿美元，流通普通股数量为2150万股[12] 公司电力活动更新 - RPC Power完成德克萨斯州部分油田作业发电设备安装，总装机容量20兆瓦，第三季度推进ERCOT项目，在选址、许可和发电设备采购方面取得进展[13] - 2024年第三季度，公司向RPC Power追加150万美元资本投入，累计投资2250万美元，拥有50%股权[14] 公司2024年第四季度业绩指引 - 基于当前计划开发活动和市场状况提供第四季度指引，总当量产量估计可能受天然气动态影响[18] - 给出了钻探、完井、销售、净产量、投资支出、成本等方面的指引数据[19] 公司财报会议相关 - 2024年11月7日上午9点将举办财报电话会议，提供免费和收费拨入号码、会议ID，会前将在官网发布更新的公司报告，电话会议将有网络直播和重播[20] 公司衍生合同情况 - 石油和天然气衍生工具包括固定价格掉期、无成本领口和基差掉期，列出截至2024年11月1日石油和天然气生产相关的未平仓金融衍生品情况[30] - 公司签订浮动 - 固定利率掉期合同管理利率风险，2024年3月签订固定 - 浮动利率掉期合同减少利率风险，已实现约100万美元收益，剩余0.4百万美元将在2024年合同结算时实现[31] - 列出截至2024年9月30日未平仓利率衍生品头寸情况[32]

文章核心观点 公司宣布批准普通股现金股息并计划发布三季度财报及召开电话会议 [1][2] 股息相关 - 董事会批准普通股现金股息为每股0.38美元 [1] - 股息将于2024年11月7日支付给2024年10月24日收盘时登记在册的股东 [1] - 此次股息较前四个季度每股0.36美元的股息增长6%，最近一次股息发放于2024年8月8日 [1] 财报及会议相关 - 公司计划于2024年11月6日美国金融市场收盘后发布三季度财务和运营业绩 [2] - 管理层将于2024年11月7日上午9点CT为投资者和分析师举办电话会议，讨论公司业绩并进行问答环节 [2] - 电话会议免费拨打号码为1 (888) 596 - 4144，收费拨打号码为1 (646) 968 - 2525，会议ID为1303008 [2] - 包含电话会议讨论内容的公司更新演示文稿将在会议前发布在公司网站 [2] - 电话会议回放至2024年11月21日可拨打，免费号码1 (800) 770 - 2030，收费号码1 (609) 800 - 9909，会议ID为1303008 [3] 公司介绍 - 公司是一家以增长为导向的独立石油和天然气公司，专注于石油、天然气和天然气液体的收购、勘探、开发和生产 [3] 投资者联系方式 - 投资者联系人为Rick D'Angelo，电话405 - 438 - 0126，邮箱[email protected] [4]

文章核心观点 - 公司Riley Exploration Permian (NYSE: REPX)的第二季度2024年产量接近指引的高端 [1] - 公司将全年原油产量预期提高约2%,同时降低了勘探和生产支出 [1] - 分析师Aaron Chow拥有15年以上的分析经验,是TipRanks上评级最高的分析师之一 [1] - Aaron Chow之前共同创立了一家移动游戏公司,并被PENN Entertainment收购 [1] - Aaron Chow是Distressed Value Investing投资组合的作者,该组合关注价值机会和陷入困境的公司,尤其关注能源行业 [1] 根据相关目录分别进行总结 公司经营情况 - Riley Exploration Permian公司第二季度2024年产量接近指引的高端 [1] - 公司将全年原油产量预期提高约2%,同时降低了勘探和生产支出 [1] 分析师背景 - 分析师Aaron Chow拥有15年以上的分析经验,是TipRanks上评级最高的分析师之一 [1] - Aaron Chow之前共同创立了一家移动游戏公司,并被PENN Entertainment收购 [1] - Aaron Chow是Distressed Value Investing投资组合的作者,该组合关注价值机会和陷入困境的公司,尤其关注能源行业 [1]

财务数据和关键指标变化 - 第二季度营业现金流为5,160万美元,环比下降1% [24] - 第二季度调整后EBITDAX为7,300万美元,环比增加300万美元,EBITDAX利润率从67%提升至70% [24] - 年初至今油气套期保值负值结算改善77%或600万美元,尽管油价上涨 [25] - 天然气和天然气液化产品实现价格略有下降,受到区域性基差扩大的影响 [25][26] - 第二季度自由现金流为3,800万美元,创单季度新高,年初至今自由现金流为6,200万美元,过去12个月为12,600万美元 [28][29] 各条业务线数据和关键指标变化 - 总产量日均21.3万桶油当量,环比增加5% [16] - 原油产量日均14.75万桶,环比增加4% [16] - 单位营业成本下降0.5美元/桶至8.5美元/桶 [17] - 新墨西哥资产的垂直井产量提升40%-50% [17][18] 各个市场数据和关键指标变化 - 自发电占用电负荷的50%,未来将进一步提高自发电比例 [19] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 持续关注成本节约,钻井效率提升20%,完井时间缩短40% [20][21][22] - 将德克萨斯资产的最佳实践应用于新墨西哥资产,实现产量优化和成本改善 [23] - 正在扩大天然气发电合资企业的规模,计划向ERCOT出售电力和辅助服务 [45][46][47][48][49][50] - 看好未来12-18个月内行业服务成本环境 [69][70][71][74][75] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2024年全年自由现金流预计约1.15亿美元,同比增长约65% [34][35][36] - 未来资本配置将更加注重自由现金流的增长和股东回报 [64][65][66][67] 其他重要信息 - 完成18.1百万美元收购爱迪县资产,增加产能和开发地点 [7] - 完成2,500万美元股权融资,用于收购和电力合资企业投资 [7][29] - 新任首席会计官和首席运营官加入管理团队 [12][13] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Julian Roche 提问** 收购对全年产量的增量影响 [41][43] 电力合资企业的进一步计划 [41][45][46][47][48][49][50][51] **Philip Riley 回答** 收购对全年产量的增量影响有限,约200-300桶/日 [43] 电力合资企业将扩大规模,增加发电和辅助服务销售 [45][46][47][48][49][50] 问题2 **Jeff Robertson 提问** 2025年资本支出计划的考虑因素 [63][64][65][66][67] **Philip Riley 回答** 将根据油价环境和成本节约情况来确定资本支出计划,同时也关注并购机会 [64][65][66][67] 问题3 **Noel Parks 提问** 服务行业供需情况及未来趋势 [69][70][71][74][75] **John Suter 和 Bobby Riley 回答** 服务行业供需目前较为平衡,未来可能会有利于公司,因为行业整合导致需求下降 [71][72][73][74][75]

文章核心观点 - 莱利勘探二叠纪公司本季度财报未达预期，股价年初以来表现不佳，近期股价走势取决于管理层财报电话会议评论，当前盈利预期趋势不利，未来表现受行业前景影响；英普莱石油公司尚未公布2024年第二季度财报，预计盈利同比下降但营收增长 [1][3][9] 莱利勘探二叠纪公司（REPX）业绩情况 - 本季度每股收益1.61美元，未达Zacks共识预期的1.74美元，去年同期为1.37美元，本季度盈利意外为 -7.47%，上一季度盈利意外为7.33% [1] - 过去四个季度仅一次超过共识每股收益预期 [2] - 2024年第二季度营收1.054亿美元，未达Zacks共识预期1.14%，去年同期为9991万美元，过去四个季度有三次超过共识营收预期 [2] 莱利勘探二叠纪公司股价表现 - 自年初以来股价下跌约11.7%，而标准普尔500指数上涨9.9% [3] 莱利勘探二叠纪公司未来展望 - 股价短期走势取决于管理层财报电话会议评论 [3] - 盈利预期趋势目前不利，当前Zacks排名为5（强烈卖出），预计近期表现逊于市场 [6] - 下一季度共识每股收益预期为1.81美元，营收预期为1.1074亿美元；本财年共识每股收益预期为6.28美元，营收预期为4.2691亿美元 [7] 行业情况 - 美国石油和天然气勘探与生产行业在Zacks行业排名中处于后26%，研究显示排名前50%的行业表现优于后50%超两倍 [8] 英普莱石油公司（IPOOF）情况 - 尚未公布2024年第二季度财报，预计每股收益0.03美元，同比下降25%，过去30天共识每股收益预期上调33.3% [9] - 预计营收3058万美元，同比增长3.3% [9]

财务状况 - 公司2024年6月30日的现金余额为10,910千美元[15] - 公司2024年6月30日的总资产为1,002,957千美元[15] - 公司2024年6月30日的总负债为513,925千美元[15] - 公司2024年6月30日的股东权益为489,032千美元[15] - 公司2023年6月30日的总股东权益为3.87亿美元[26] 经营业绩 - 公司2024年第二季度的营业收入为105,403千美元，同比增长5.5%[18] - 公司2024年第二季度的净利润为33,548千美元，同比增长1.5%[18] - 公司2024年上半年的营业收入为205,147千美元，同比增长22.9%[18] - 公司2024年上半年的净利润为52,306千美元，同比下降19.4%[18] - 公司2024年第二季度的每股收益为1.59美元，同比增长-3.6%[18] - 公司2024年上半年的每股收益为2.55美元，同比下降21.5%[18] - 公司2023年第二季度的净收入为3.31亿美元[26] 现金流 - 公司2023年上半年的营业活动现金流为8.87亿美元[27] - 公司2023年上半年的投资活动现金流为-4.17亿美元[27] - 公司2023年上半年的融资活动现金流为3.22亿美元[27] - 公司第二季度经营活动产生的现金流量净额为107.8百万美元，较上年同期增加19.1百万美元[201] - 公司第二季度投资活动使用的现金流量净额为87.7百万美元，较上年同期减少329.7百万美元[202] - 公司第二季度融资活动使用的现金流量净额为24.5百万美元，较上年同期减少346.6百万美元[203] 资产负债 - 公司2023年12月31日的应收账款为3.51亿美元[38] - 公司2023年12月31日的其他非流动资产净额为6.98亿美元[41] - 公司2023年12月31日的应付负债为3.32亿美元[43] - 公司2023年12月31日的资产弃置义务为2.30亿美元[44] - 公司第二季度末信用额度为375百万美元，已使用160百万美元[204] 资产收购 - 公司2023年4月完成了价值3.247亿美元的新墨西哥油气资产收购[50][51][52][53][54] - 公司2024年5月完成了价值1.81亿美元的新墨西哥油气资产收购[59] - 公司2024年5月完成了17.6亿美元的新墨西哥资产收购[149] 股权融资 - 公司2024年4月完成了2500万美元的股权发行[151] - 公司2024年5月增持了RPC Power公司的股权至50%，并承诺再投资2150万美元[141,142] - 公司于2024年4月发行了1,015,000股普通股，募集资金净额约为25.4百万美元[207] 债务融资 - 公司于2023年4月3日完成了2亿美元10.50%高级无担保票据的发行，到期日为2028年4月[108] - 公司于2023年发行了2亿美元的优先票据，用于收购新墨西哥资产[205] 衍生工具 - 公司2024年6月30日持有各类衍生工具合约的公允价值为负8,762千美元[74] - 公司2024年第二季度和上半年衍生工具收益分别为200千美元[71] - 公司2024年6月30日持有利率互换合约的名义本金总额为160,000千美元[72] - 公司衍生工具资产和负债的净公允价值为6,949千美元[76] - 公司衍生工具合约结算和非现金收益(损失)分别为-1,725千美元和-15,711千美元[77] - 公司金融工具的公允价值层级分为三个层级,其中商品衍生工具和利率互换工具属于第二层级[78,80,81,82,83] 其他 - 公司与RPC Power合资公司的投资余额为20,757千美元,主要包括投资款和应占亏损[88,89,90] - 公司与RPC Power签订了天然气发电托管协议、资产优化协议和天然气供应协议[91,92,93,94] - 公司为Combo和REG提供管理服务,收取服务费分别为100千美元和60-100千美元[95,96,97,98,99] - 公司支付给董事会成员di Santo Law律师事务所的法律服务费用为500千美元和800千美元[100,101] - 公司于2023年9月1日启动了总额不超过5000万美元的"随时发行"股票计划(ATM),截至2024年6月30日尚未执行任何销售[122,123] - 公司面临一些中游服务中断的影响,但预计第三、四季度日产量将保持与第二季度一致[197] - 公司的关键会计估计与2023年年报中描述的一致[209]

生产情况 - 公司第二季度总产量平均为21.3 MBoe/d，其中原油产量为14.7 MBbls/d[2] - 公司预计2024年全年总产量将在21.0-22.5 MBoe/d之间,原油产量在14.5-15.2 MBbls/d之间[30] 现金流和资本支出 - 公司第二季度营业现金流为5,160万美元，调整后EBITDAX为7,326万美元[3,7] - 公司第二季度自由现金流为3,826万美元，较上年同期大幅增加[3,19] - 公司预计2024年全年资本支出将在100-110百万美元之间[32] 融资和收购 - 公司第二季度完成1,015,000股的股票发行,筹集净额约2,540万美元[13] - 公司完成收购,在新墨西哥州新增约13,900英亩净租赁面积[14] - 公司扩大了RPC Power合资企业的范围,并增加了持股比例至50%[15] 财务状况 - 2024年6月30日现金余额为10,910千美元，较2023年12月31日的15,319千美元减少4,409千美元[45] - 2024年6月30日账面应收账款为42,077千美元，较2023年12月31日的35,126千美元增加6,951千美元[45] - 2024年6月30日存货为5,685千美元，较2023年12月31日的6,177千美元减少492千美元[45] - 2024年6月30日油气资产净值为889,270千美元，较2023年12月31日的846,901千美元增加42,369千美元[45] - 2024年6月30日长期债务为302,720千美元，较2023年12月31日的335,959千美元减少33,239千美元[45] 经营业绩 - 2024年上半年营业收入为205,147千美元，较2023年上半年的166,924千美元增加38,223千美元[47] - 2024年上半年净利润为52,306千美元，较2023年上半年的64,919千美元减少12,613千美元[47] - 2024年上半年每股基本收益为2.57美元，较2023年上半年的3.30美元减少0.73美元[47] - 2024年第二季度营业收入为105,403千美元，较2023年同期的99,912千美元增加5,491千美元[47] - 2024年第二季度净利润为33,548千美元，较2023年同期的33,068千美元增加480千美元[47] 未来计划 - 公司第三季度计划完钻10-12口井,完井1-3口井,投产4-7口井[29,32]

文章核心观点 Riley Exploration Permian公司公布2024年第二季度财务和运营成果，运营表现积极，成本控制有效，现金流充裕，同时介绍投资活动和未来业务指引 [1][2][3] 第二季度亮点 - 平均日产21.3万桶油当量，其中原油日产14.7万桶 [2] - 运营现金流5160万美元，营运资金变动前为5760万美元 [2] - 收购前应计资本支出2140万美元，现金资本支出1930万美元 [2] - 自由现金流3830万美元 [2] - 支付股息每股0.36美元，共计750万美元 [2] - 债务减少2000万美元 [2] - 股权发行净收益2540万美元 [2] - 完成收购，新增新墨西哥州约13900英亩土地 [2] - 扩大电力合资企业RPC Power业务范围，持股从35%增至50% [2] 管理层评论 - 公司按年度计划执行，整体结果积极 [3] - 2024年遗留油井生产结果超内部预测 [3] - 钻井和完井活动效率高、成本低，成本节约是自由现金流改善主因 [3] - 团队在平滑开发活动和支出方面表现出色 [3] 运营更新与财务结果 财务数据 - 2024年第二季度收入1.054亿美元，经营活动净现金5160万美元，净收入3350万美元，摊薄后每股1.59美元 [4] - 非GAAP基础下，调整后EBITDAX为7330万美元，营运资金变动前运营现金流5760万美元，自由现金流3830万美元，调整后净收入3310万美元，摊薄后每股1.57美元 [5] 生产数据 - 平均日产原油14.7万桶，总当量产量21.3万桶油当量，其中原油占比69%，液体占比86% [5] - 平均实现价格为每桶原油79.25美元，每千立方英尺天然气 - 0.61美元，每桶天然气液 - 0.10美元 [5] 成本数据 - 租赁运营费用1650万美元，每桶油当量8.50美元；现金G&A费用660万美元，每桶油当量3.39美元；生产和从价税720万美元，每桶油当量3.70美元 [6] 资本支出与运营活动 - 收购前应计资本支出2140万美元，现金基础为1930万美元 [6] - 钻探2口总运营水平井，完成8口，投产4口 [6] 合资企业与债务情况 - 向合资企业RPC Power LLC追加资本投入950万美元，累计投入2100万美元，持股50% [7] - 债务减少2000万美元，其中信贷安排本金减少1500万美元，高级票据减少500万美元，利息支出890万美元 [7] 债务与股权情况 - 截至2024年6月30日，总债务3.227亿美元，本金余额3.35亿美元，信贷安排可用借款约2.15亿美元，循环信贷借款基数和选定承诺重申为3.75亿美元 [8] - 股东权益4.89亿美元，流通普通股2160万股 [8] 股权发行 - 2024年4月8日，发行101.5万股普通股，每股27美元，发行净收益约2540万美元 [9] 投资更新 资产收购 - 2024年5月7日，以约1760万美元加50万美元交易成本收购新墨西哥州Eddy县油气资产，新增约13900英亩净土地 [10] 合资企业扩张 - 2024年5月21日，签订协议扩大合资企业RPC Power业务范围，将为德州电网运营商ERCOT建设发电和储能资产，预计2025年商业运营 [11] 2024年指引 活动与生产指引 | 项目 | 第三季度2024 | 全年2024 | | --- | --- | --- | | 总运营井钻探数量 | 10 - 12口 | 24 - 26口 | | 总运营井完成数量 | 1 - 3口 | 18 - 20口 | | 总运营井投产数量 | 4 - 7口 | 20 - 22口 | | 净产量（万桶油当量/日） | 21.0 - 23.0 | 21.0 - 22.5 | | 原油产量（万桶/日） | 14.8 - 15.3 | 14.5 - 15.2 | [14] 投资支出指引 | 项目 | 第三季度2024（百万美元） | 全年2024（百万美元） | | --- | --- | --- | | 钻探、完井和资本修井 | 20 - 25 | 79 - 84 | | 基础设施和其他 | 7 - 9 | 21 - 26 | | 总勘探与生产资本支出 | 27 - 34 | 100 - 110 | | 合资企业投资 | 4 - 5 | 21 - 22 | | 总投资 | 31 - 39 | 121 - 132 | [14] 成本指引 | 项目 | 第三季度2024 | | --- | --- | | 租赁运营费用（美元/桶油当量） | 8.50 - 9.50 | | 生产税（收入百分比） | 6% - 8% | | 现金G&A（美元/桶油当量） | 3.00 - 3.50 | | 利息支出（百万美元） | 8.5 - 9.5 | | 所得税现金支付（百万美元） | 5 - 7（第三季度），22 - 25（全年） | [14] 会议安排 - 2024年8月8日上午9点CT，公司管理层将召开电话会议讨论业绩并进行问答环节，可通过指定号码参与 [15] - 会议更新资料将在公司网站公布，会议可网络直播，回放至8月22日 [15] 衍生品合约 油气衍生品 - 公司油气衍生品包括固定价格互换、无成本领口期权和基差互换 [23] - 截至2024年8月2日，不同时间段的原油和天然气互换、领口期权及基差互换有不同的交易量和加权平均价格 [24] 利率衍生品 - 公司签订浮动 - 固定利率互换协议管理信贷安排利率风险，2024年3月签订固定 - 浮动利率互换协议，在8000万美元名义金额上获约100万美元收益，2024年结算时实现 [25] - 截至2024年6月30日，有不同期限、名义金额和固定利率的未平仓利率衍生品头寸 [27]