财务数据和关键指标变化 - 2023年全年营收达31亿美元，增长14%，每股收益增长超18%，调整后每股收益增长20% [17] - 2023年有机增长8%，收购贡献约6%的总营收增长 [23] - 2023年报告基础上的增量利润率近30%，调整后近28%，经营现金流5.28亿美元，自由现金流4.95亿美元，均同比增长超13% [24] - 第四季度营收增长14%至7.54亿美元，有机营收增长超7%，收购贡献另外7%的增长 [52] - 第四季度毛利率提高40个基点至50.9%，GAAP净利润约1090万美元，每股0.22美元，同比增长近30% [53][54] - 第四季度GAAP营业利润1.39亿美元，同比增长16%，调整后营业利润1.44亿美元，同比增长超20% [76] - 第四季度EBITDA为1.81亿美元，同比增长24%，EBITDA利润率为24%，同比提高190个基点 [76] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第四季度住宅业务收入增长约18%，有机增长近5%；商业害虫防治业务增长近11%，有机增长约9%；白蚁及附属业务增长超13%，有机增长超11% [25] - 季度SG&A成本占营收的百分比同比增加10个基点，排除Fox收购的盈利调整后，SG&A成本占营收的百分比下降10个基点 [26] 各个市场数据和关键指标变化 未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司采用多品牌、多渠道策略，利用品牌多样性获取客户，推动未来增长 [12] - 战略资源分配到商业业务，扩大销售团队并投资培训和工具 [18] - 2023年通过收购新增24家企业，包括Fox Pest Control，整合协同良好 [19] - 行业市场高度分散，竞争激烈，无重大竞争格局变化 [38] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2023年是出色的一年，业务模式和团队表现强劲，将继续专注于核心市场增长，通过有机增长和收购驱动盈利 [49] - 对2024年市场和团队执行有信心，将继续实现强劲增长和健康的增量利润率，通过战略定价和成本管理保持价格成本优势 [77] 其他重要信息 - 2023年实施监控驾驶行为的应用程序，年底受监控司机的平均安全得分较年初提高超30% [20] - 持续改进后台和支持功能，升级人才和系统，提高生产力 [21] - 第四季度剥离非核心草坪护理业务，交易价格1800万美元，2023年获得1500万美元收益，实现税前收益1500万美元 [34][47] - 公司将于5月17日在纽约市举行投资者和分析师会议，分享战略重点和未来规划 [55] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 第四季度住宅业务有机增长减速的季节性因素及住宅定期收入情况 - 第四季度一次性服务业务增长减速影响营收增长，住宅定期业务增长健康，尽管与去年同期相比基数较高，但仍令人鼓舞 [57][58][82] 问题: 去年和今年的价格涨幅及客户对价格上涨的敏感度 - 去年价格上涨3% - 4%，今年第一季度再次进行类似幅度的提价，公司通过多项指标监测客户反应，认为提价幅度合理，反映了服务价值 [64] 问题: 行业竞争动态、第四季度与行业的增长率比较及未来份额增长机会 - 公司对第四季度有机增长超7%的表现满意，对未来增长持乐观态度，将通过战略定价、交叉销售、专注白蚁及附属业务和商业业务等举措推动增长 [65][90][94] 问题: 2024年增量利润率目标及非经营性收益的影响 - 公司有信心实现30%的增量利润率，该指标会季度波动，过去曾达到35% - 40%，2024年第四季度非经营性资产销售收益减少约300万美元，影响EBITDA利润率约40个基点 [98][119] 问题: M&A的结转金额及年度节奏 - 2024年M&A结转约2%，主要来自第一季度Fox收购的收益，公司交易管道健康，1月交易活动增加，目标是实现2% - 3%以上的M&A增长 [118] 问题: 蝉灾对业务的影响及住宅业务竞争营销支出变化和需求环境 - 蝉灾不会成为家庭害虫防治问题，但会提高市场对害虫的关注度，对业务有积极影响；第四季度竞争对手营销支出显著增加，但对销售和新客户的影响未知 [103][123] 问题: 后台现代化进程及对2024年和中期增量EBITDA利润率的贡献 - 后台现代化处于早期阶段，进展良好，新增团队成员并进行重大变革，SG&A表现持续改善，未来有提升空间 [105] 问题: SG&A杠杆率是否会随举措推进而提高及住宅一次性服务放缓的原因和宏观影响 - 有机会提高SG&A表现，公司将在不牺牲增长投资的前提下，改善后台行政方面；住宅一次性服务放缓主要是由于床虫和野生动物相关业务减少，原因可能是季节性、天气或需求变化，从整体业务看，消费者需求未出现重大恶化 [127][128][129] 问题: 销售人员的员工保留率及其他举措 - 公司在招聘、培训和投资销售人员方面表现出色，尤其是商业业务，让销售人员早期获得成功有助于提高保留率 [134] 问题: 对当前地理覆盖和投资组合是否满意及是否有其他想增加密度的地区 - 公司对Orkin品牌在北美的广泛地理覆盖满意，美国中西部地区有进一步投资M&A的机会，国际上对澳大利亚、英国和新加坡的业务发展满意，将继续在这些地区拓展 [146] 问题: 单位成本通胀情况及2024年与2023年的预期比较 - 成本通胀存在不确定性，公司对其持谨慎乐观态度，关注卡车价格上涨、燃料价格波动和材料供应价格等问题 [152] 问题: M&A活动的管道和卖家意愿是否有变化 - M&A交易管道良好，卖家意愿无显著变化，1月交易活动开局良好，公司对管道情况满意 [154] 问题: 司机安全得分改善对降低保险相关成本的影响及时间延迟 - 难以预测司机安全得分改善对保险成本的影响时间，公司希望情况会改善，但安全不仅关乎财务，更关乎员工 [143] 问题: 投资者日的预览内容 - 请关注后续信息，公司期待在投资者日与投资界交流增长前景、战略重点和未来投资计划 [157]

2023年第三季度财务数据关键指标变化 - 2023年第三季度营收8.404亿美元，较2022年第三季度增长15.2%，有机营收增长8.4% [105][107][109] - 2023年第三季度运营收入1.771亿美元，较2022年第三季度增长21.8%，运营利润率为21.1%，较2022年第三季度增加120个基点 [105][107][116] - 2023年第三季度净利润1.278亿美元，较上一年增长17.3%，调整后净利润1.356亿美元，较上一年增长24.4% [105] - 2023年第三季度每股收益为0.26美元，较上一年每股收益0.22美元增长18.2%，调整后每股收益为0.28美元，较上一年增长27.3% [105][107] - 2023年第三季度调整后息税折旧摊销前利润为2.085亿美元，增长22.7%，调整后息税折旧摊销前利润率为24.8%，较2022年第三季度增加150个基点 [105][107] - 2023年第三季度毛利润4.519亿美元，较2022年第三季度增加7030万美元，增幅18.4%，毛利率从2022年的52.3%提高到53.8% [111] - 2023年第三季度销售、一般和行政费用增加3130万美元，增幅14.7%，占收入的百分比从上年的29.3%降至29.1% [112] - 2023年第三季度末执行重组计划，产生约520万美元费用 [114] 2023年前九个月（前三季度）财务数据关键指标变化 - 2023年前九个月营收23.192亿美元，较2022年前九个月增长14.0% [121] - 2023年前九个月营收23亿美元，较2022年的20亿美元增加2.848亿美元，增幅14%，有机收入增长8.4%，收购贡献5.6%，美元走强使营收减少30个基点[122] - 2023年前九个月毛利润12亿美元，较2022年的11亿美元增加1.655亿美元，增幅15.7%，毛利率从51.8%提升至52.6% [123] - 2023年前九个月SG&A费用增加8430万美元，增幅13.8%，占营收比例从30.1%略降至30.0% [126] - 2023年前九个月执行重组计划产生约520万美元费用[128] - 2023年前九个月折旧和摊销增加530万美元，增幅7.8% [129] - 2023年前九个月营业利润增加7070万美元，增幅18.9%，占营收比例从18.4%提升至19.2% [130] - 2023年前九个月净利息费用增加850万美元[131] - 2023年前九个月其他收入增加110万美元[132] - 2023年前九个月公司有效税率从24.5%升至25.8% [133] - 2023年前三季度收入为23.19192亿美元，较2022年的20.34433亿美元增长1.40亿美元，增幅14.0%；有机收入为22.04919亿美元，较2022年增长1.70486亿美元，增幅8.4%[138] - 2023年前三季度调整后营业收入为4.59872亿美元，较2022年的3.73471亿美元增长8640.1万美元，增幅23.1%；调整后净利润为3.37849亿美元，较2022年增长5352万美元，增幅18.8%[138] - 2023年前三季度基本和摊薄每股收益（EPS）为0.66美元，调整后为0.69美元，较2022年的0.58美元分别增长0.08美元和0.11美元，增幅分别为13.8%和19.0%[138] - 2023年前三季度EBITDA为5.23988亿美元，较2022年的4.46934亿美元增长7705.4万美元，增幅17.2%；调整后EBITDA为5.31281亿美元，较2022年增长8434.7万美元，增幅18.9%[138] - 2023年前三季度自由现金流为3.54262亿美元，较2022年的3.19616亿美元增长3464.6万美元，增幅10.8%[138] - 2023年前三季度，经营活动提供净现金3.75541亿美元，较2022年的3.42537亿美元增加3300.4万美元，增幅9.6%；投资活动使用现金3.62334亿美元，较2022年的1.23378亿美元增加2.38956亿美元；融资活动提供现金3374.3万美元，较2022年的 - 1.96285亿美元增加2.30028亿美元[149] - 2023年前三季度，公司收购支出总计3.493亿美元，主要因收购Fox Pest Control，而2022年同期为1.104亿美元；资本支出为2130万美元，资产出售现金收入为1020万美元，2022年分别为2290万美元和980万美元[151] - 2023年前9个月融资活动提供现金3370万美元，上年同期使用现金1.963亿美元[152] - 2023年前9个月支付现金股息1.918亿美元（每股0.39美元），2022年同期为1.476亿美元（每股0.30美元）[152] - 2023年前9个月公司根据信贷协议净借款5.44亿美元，2022年为净还款3000万美元[152] 各条业务线数据关键指标变化 - 与2022年相比，2023年住宅害虫防治收入增长20%，商业害虫防治收入增长12%，白蚁及附属服务增长11% [109] 公司资金与信贷情况 - 截至2023年9月30日，公司总现金为1.422亿美元，其中约7160万美元存于国际银行机构，其余7060万美元主要存于美国国内银行的FDIC保险无息账户[142] - 2023年2月24日，公司签订10亿美元循环信贷协议，可使用美元及其他货币借款，外币借款上限4亿美元，还可额外增加7.5亿美元借款额度，贷款到期日为2028年2月24日[144][145] - 截至2023年9月30日，公司在信贷安排下的未偿还借款为5.99亿美元，债务综合有效利率为6.4%；截至2022年12月31日，未偿还借款为5490万美元，债务综合有效利率为5.1%[146] 公司股权交易与证券相关情况 - 2023年公司以3亿美元从LOR回购872.41万股普通股[152] - 2023年9月6日，LOR以每股34.39美元公开发售3872.41万股公司普通股，还授予承销商最多额外购买578.5714万股的选择权，发售于9月11日结束[153] - 2023年6月，LOR根据注册权协议向公司支付150万美元，发售结束时又支付350万美元[154] - 公司董事会授权的股票回购计划经调整后可回购1690万股，截至目前还可购买1140万股，2023年和2022年前9个月分别为员工回购1230万美元和700万美元普通股用于支付受限股归属的税款[155] - 公司向美国证券交易委员会提交的S - 3表格登记了15亿美元的各类证券以供未来发行，但截至本10 - Q表格日期尚未出售任何证券[156] 公司会计估计与薪酬成本情况 - 2023年第二季度，公司将业务合并会计列为关键会计估计之一[160] - 预计与受限股和绩效股票单位相关的未确认薪酬成本将在约3.0年的加权平均期间内确认[164] 公司业绩评估指标 - 公司使用有机收入、调整后营业利润等非GAAP财务指标评估业绩[134]

财务表现 - 第三季度各服务线实现两位数收入增长，有机收入增长超8%，并购推动7%的增长[5] - 第三季度调整后增量利润率近35%，毛利率达53.8%，较之前扩张150个基点[11] - 第三季度自由现金流为1.21亿美元，受季度末付款时间影响，自由现金流转化率约为94%[42][68] 业务策略 - 利用多种途径吸引新客户，包括数字营销、上门推销等，并投资商业领域和目标垂直市场[48] - 执行总部重组计划以提高后台效率，招聘关键人才加速现代化进程[53][79] 资本配置 - 第三季度完成4笔收购，年初至今共完成19笔，净债务与EBITDA比率为0.7倍，低于1倍[52] - 股息健康，同比增长30%，第三季度支付了53%的自由现金流，第四季度再增加15%[13] 风险因素 - 实际结果可能与前瞻性陈述存在重大差异，受品牌维护、经济环境、竞争等多种风险影响[35] 业务优势 - 业务模式具有韧性，在经济周期中持续增长，过去11个季度持续实现高个位数有机增长[63] - 拥有健康的收购渠道，Fox收购推动并购业务强劲增长[69]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度营收8.4亿美元，同比增长超15%，有机营收增长超8%，收购推动另外7%的增长 [10][32][36] - 本季度毛利率接近54%，调整后EBITDA利润率为24.8%，提升150个基点 [33] - GAAP每股收益为0.26美元，调整后每股收益为0.28美元，同比增长27% [34] - 运营现金流为1.27亿美元，自由现金流为1.21亿美元，均较去年略有上升 [35] - 本季度GAAP净利润为1.27亿美元，调整后净利润为1.36亿美元 [46] - 有效税率在本季度和前九个月约为26%，较2022年上升超100个基点 [46] - 本季度产生1.21亿美元自由现金流，去年同期为1.19亿美元，年初至今自由现金流为3.54亿美元，同比增长11% [47] 各条业务线数据和关键指标变化 - 住宅业务增长约20%，商业害虫防治业务增长约12%，白蚁防治业务增长11% [17] 各个市场数据和关键指标变化 - 年初至今害虫防治市场，特别是北美市场，持续表现出强劲的潜在增长动力 [18] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司通过多种方式获取新的住宅客户并深化与现有客户的关系，包括数字营销、交叉销售、服务捆绑和上门销售等 [13] - 近期收购的Fox Pest Control整合进展顺利，今年前九个月完成18笔小规模收购，并购管道健康，公司正积极评估国内外收购机会 [15] - 公司致力于持续改进服务水平和运营效率，8月在亚特兰大支持中心采取措施提高效率以加速增长目标 [16] - 公司投资商业客户获取，针对关键战略垂直领域，本季度实现12%的增长 [21] - 公司执行重组计划以支持现代化努力和平坦化间接费用结构，计划将成本节约重新投资于推动增长的举措 [24] - 行业市场规模大且分散，受DIY向专业服务转变、人口向温暖气候迁移、天气模式变化和混合工作模式等关键长期趋势支持 [11] - 行业竞争激烈且市场高度分散，公司认为自身受益于领先的害虫防治公司组合、多渠道客户获取方式、对商业客户获取的投资以及长期专注核心市场的战略执行 [12][20][21] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对业务现状感到兴奋，认为在今年剩余时间里处于有利地位，将继续专注于强劲的有机增长、实现健康的增量利润率以及吸引、招聘和留住顶尖人才 [30] - 公司有信心继续投资合适的战略收购，同时在业务中实现强劲的有机增长 [23] - 公司预计能够继续实现30%及以上的增量利润率，随着时间推移，EBITDA利润率有望提升 [61] 其他重要信息 - 公司新聘请Lyndsey Burton为投资者关系副总裁，她来自家得宝，拥有丰富的投资者关系背景 [5] - 公司平均导师司机安全评分自年初以来提高了超过25%，安全文化建设取得进展，索赔活动对财务结果的负面影响较去年有所减少 [26][27] - 公司宣布将股息提高15%，这标志着公司连续二十多年实现年度现金股息支付增长 [28] - 第三季度公司完成3亿美元的股票回购，以低于35美元的价格回购870万股，预计第一年对业绩的摊薄影响小于1%，第二年略有增厚 [29][48] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 公司业务的潜在需求环境以及销售策略重点 - 数字渠道需求相对平稳或略有下降，但公司多元化的客户获取策略取得了成效，各品牌和地区业务均实现了广泛增长，进入10月需求依然健康 [56][57][58] 问题: 公司现代化努力下，增量利润率未来的可持续性 - 公司专注于继续提供健康的增量利润率，有信心实现30%及以上的增量利润率，随着业务发展，EBITDA利润率有望提升 [61] 问题: 4%的价格上涨是否遇到阻力以及2024年是否可能再次提价 - 价格上涨的整体环境良好，不同地区情况有所差异，公司将在第四季度评估价格上涨数据并制定明年的策略，后续会在第一季度更新相关信息 [67][71] 问题: 数字渠道客户获取需求的年度趋势 - 今年前五个月数字渠道需求略有上升，但并非持续两位数增长，6月出现近两位数下降，7月反弹，过去几个月趋于平稳 [74][75] 问题: 数字和上门销售渠道客户获取成本差距是否缩小以及是否会扩大上门销售渠道的使用 - 随着数字营销成本上升，数字和上门销售渠道客户获取成本差距缩小，上门销售模式长期来看具有效率优势，公司会考虑扩大其使用 [79][80][81] 问题: 公司客户获取渠道的大致比例 - 公司未披露具体比例，但目前数字渠道占比较大，口碑传播也是重要渠道，同时技术人员销售在人员配置合理时也能带来客户增长 [86][87][88] 问题: 公司重组成本的回收期和预期节省金额 - 重组成本约500万美元，相关薪酬约800 - 1000万美元，预计回收期为6 - 12个月，部分节省资金将用于人才升级和业务现代化 [92] 问题: 价格/成本差的趋势以及对未来的展望 - 公司专注于积极管理价格/成本方程，2023年在控制成本方面表现良好，本季度除车队因租赁车辆销售收益降低外，其他方面均实现了利润率提升 [98][99][101] 问题: 公司内部成本通胀情况及趋势 - 公司业务的主要成本包括人员、材料和车队，2023年在这些成本的效率提升方面表现出色，本季度有机成本的唯一逆风来自车队 [98][99][101] 问题: 自由现金流转化率能否在第四季度恢复到120%以及长期展望 - 公司业务资本密集度低，专注于将现金流复合增长率维持在10% - 15%，将净收入和收益转化率保持在100%以上，第三季度因应付账款支付影响了自由现金流，未来将努力改善 [103][104] 问题: 本季度天气趋势以及2021年招聘的销售专业人员是否达到满负荷生产及其对有机增长的影响 - 本季度天气有利，公司在商业和住宅业务的投资因销售人员的效率提升而取得成效，过去一年在Orkin品牌新增超60名商业客户经理，推动了业务增长 [108][109][110] 问题: 鉴于当前利率环境，市场上是否有更多愿意出售的卖家以及公司的收购策略 - 市场上仍有卖家愿意出售业务，并购管道良好，公司对符合自身模式、能促进增长和提升利润率的各类业务持开放态度，公司注重成为收购首选，今年收购的倍数低于长期平均水平 [111][112][113] 问题: 商业业务的目标垂直战略、技术对有机增长的加速作用以及增长的可持续性 - 公司针对商业业务的特定垂直领域，如酒店、医疗、物流等进行重点销售和服务，通过工具和技术提高销售人员效率，营销团队也利用技术和自动化创造有机需求，这些策略的长期效果正在显现 [116][117][119] 问题: 竞争格局是否发生变化以及大小型竞争对手是否有退缩 - 竞争格局依然健康，市场高度分散，未出现显著变化 [120] 问题: 本季度各月有机增长的顺序变化以及有机增长在新客户和交叉销售之间的拆分 - 7月有机增长较高，后续月份保持强劲且符合历史平均水平，部分Q2业务可能在7月转移至Q3；公司未跟踪有机增长在新客户和交叉销售之间的具体拆分，但两者均表现良好 [124][125][130] 问题: 调整后EBITDA利润率的变动因素以及保险成本是否仍是较大拖累 - 去年调整后EBITDA利润率受伤亡准备金增加影响下降140个基点，今年Q3索赔情况改善，但保险成本未下降，公司认为基础业务利润率有50个基点的提升，对未来利润率提升有信心 [131]

2023年第二季度财务数据关键指标变化 - 2023年第二季度营收8.208亿美元，同比增长14.9%，有机营收增长7.7%，美元走强使营收减少30个基点[73] - 季度运营收入1.548亿美元，同比增长14.9%，运营利润率18.9%与去年同期持平；调整后运营收入1.6亿美元，同比增长18.8%，调整后运营利润率19.5%，同比增加60个基点[74] - 季度净利润1.101亿美元，同比增长8.4%；调整后净利润1.141亿美元，同比增长12.2%[75] - 季度摊薄后每股收益0.22美元，同比增长4.8%；调整后摊薄后每股收益0.23美元，同比增长9.5%[76] - 调整后EBITDA为1.833亿美元，同比增长15.1%，占销售额的22.3%，与去年同期持平[77] - 运营现金流1.474亿美元，同比增长15.8%；公司本季度收购投资3.124亿美元，资本支出680万美元，支付股息6390万美元；自由现金流1.406亿美元，同比增长17.8%[78] - 2023年第二季度毛利润4.366亿美元，同比增加5930万美元，增幅15.7%，毛利率从2022年的52.8%提升至53.2%[89] - 2023年第二季度SG&A费用增加3530万美元，增幅16.1%，占营收比例从30.8%升至31.1%[92] - 2023年第二季度公司有效税率从2022年的25.1%升至27.1%，主要因外国所得税增加[103] 2023年上半年财务数据关键指标变化 - 2023年上半年收入为15亿美元，较2022年的13亿美元增加1.74亿美元，增幅13.3%，有机收入增长8.4%，收购贡献4.9%，美元走强使收入减少40个基点[105] - 2023年上半年毛利润为7.677亿美元，较2022年的6.726亿美元增加9520万美元，增幅14.1%，毛利率从2022年的51.5%提升至51.9%[106] - 2023年上半年销售、一般和行政费用（SG&A）增加5300万美元，增幅13.3%，占收入的比例从30.6%略降至30.5%[109] - 2023年上半年折旧和摊销增加320万美元，增幅7.0%，主要因收购无形资产摊销增加[111] - 2023年上半年经营收入增加3900万美元，增幅17.1%，占收入的比例从17.5%提升至18.1%[112] - 2023年上半年净利息支出增加380万美元，因收购Fox导致平均债务余额和加权平均利率上升[113] - 2023年上半年其他收入增加250万美元，源于资产出售收益[115] - 2023年上半年有效税率从23.7%升至25.8%，因外国所得税增加[116] - 2023年和2022年上半年，公司经营活动产生的净现金分别为2.482亿美元和2.148亿美元，增长15.5% [129][130] - 2023年和2022年上半年，公司投资活动使用的现金分别为3.316亿美元和6200万美元，主要因收购福克斯害虫控制公司，收购现金支出分别为3.279亿美元和4960万美元[131] - 2023年和2022年上半年，公司融资活动提供的现金分别为1.402亿美元和使用3060万美元，2023年现金股息支付为1.28亿美元（每股0.26美元），2022年为9840万美元（每股0.20美元），2023年净借款为2.85亿美元，2022年为8000万美元[132] 各条业务线数据关键指标变化 - 2023年第二季度住宅害虫防治收入增长19%，商业害虫防治收入增长11%，白蚁及附属服务增长14%；外国业务约占总营收的7%[87] 公司现金及信贷情况 - 2023年6月30日公司总现金为1.547亿美元，其中7930万美元存于国际银行，7540万美元存于国内银行[122] - 2023年2月24日公司与摩根大通等签订循环信贷协议，对之前的信贷安排进行再融资[123][124] - 信贷协议提供10亿美元循环信贷额度，外币子限额为4亿美元，可额外增加7.5亿美元借款，贷款到期日为2028年2月24日[125] - 截至2023年6月30日，公司信贷额度下未偿还借款为3.4亿美元，有效利率为6.5%；截至2022年12月31日，未偿还借款为5490万美元，有效利率为5.1%[126] - 截至2023年6月30日，公司信用证金额为7170万美元，较2022年12月31日的7130万美元有所增加[127] 公司股票回购及证券发行情况 - 公司董事会授权回购最多1690万股普通股，2023年上半年未在公开市场回购，为员工持股计划从员工处回购股票，2023年和2022年上半年分别为1180万美元和700万美元[133][134] - 向美国证券交易委员会提交的S - 3表格登记了15亿美元的证券以供未来发行，截至报告日期未出售任何证券[135] 公司会计估计及风险相关情况 - 2023年第二季度，公司将业务合并会计列为关键会计估计之一[140] - 本季度报告包含前瞻性陈述，面临竞争、收购整合、国际市场拓展等风险和不确定性[143][144][145] - 公司2022年年报中提及的因素可能导致实际结果和财务状况与估计有重大差异[146] - 截至2023年6月30日的六个月内，公司市场风险敞口无重大变化[147] 公司内部控制情况 - 截至2023年6月30日，公司披露控制和程序在合理保证水平上有效[148][149] - 第二季度公司收购FPC Holdings, LLC（Fox Pest Control），目前正将其纳入财务报告内部控制评估[150] - 除Fox相关情况外，截至2023年6月30日第二季度公司财务报告内部控制无重大变化[151] 公司法律事务及风险计提情况 - 公司及子公司在正常业务中涉及各类法律事务，包括索赔、仲裁、合同纠纷等[152] - 公司保留一定的一般责任、工人补偿和汽车责任风险，根据历史趋势计提现有和未来索赔的估计成本[153] - 公司计提的应计项目和准备金基于估计，可能高估或不足，若实际索赔超估计，经营结果可能受重大影响[154]

财务数据和关键指标变化 - 第二季度营收约8.21亿美元，同比增长约15%，有机营收增长约8%，收购贡献另外7%的增长；货币因素使营收增长减少30个基点 [32][44][45] - GAAP营业利润1.55亿美元，同比增长近15%；调整后营业利润1.6亿美元，同比增长近19% [12] - EBITDA为1.82亿美元，同比增长超14%，EBITDA利润率为22.2%；调整后EBITDA为1.83亿美元，同比增长超15%，利润率为22.3%；上半年EBITDA利润率略低于22%，上半年EBITDA复合增长率为16% [12][13] - 季度GAAP净利润为1.1亿美元，合每股0.22美元，高于去年同期的每股0.21美元；调整后净利润为1.14亿美元，合每股0.23美元；本季度有效税率为27%，较去年同期上升200个基点，预计下半年将稳定在约26% [14] - 季度自由现金流为1.41亿美元，基于1.1亿美元的收益，季度自由现金流增长近18%，今年前6个月复合增长率略低于18%；现金流转化率远高于100% [15] - 毛利率同比提高40个基点，达到超53% [46][71] - SG&A成本占营收的百分比在本季度增加了30个基点 [10] 各条业务线数据和关键指标变化 - 商业害虫防治业务增长约11%，住宅业务增长超18%，白蚁防治业务增长约14% [32] - 5月有机增长强劲，达到10%，6月有所放缓，7月恢复良好态势 [33] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 持续积极评估国内外收购机会，保持资本配置策略平衡，认为收购是扩大市场地位和加速有机增长的重要组成部分 [16][36] - 致力于持续改进服务水平和运营效率，评估多项精简措施以扩大利润率 [37] - 注重安全，通过应用程序监测司机驾驶行为，提高司机安全意识，降低事故风险 [38] - 积极增加客户获取相关工作，在春夏季加大广告投入以获取新客户 [40] - 专注于业务、资本结构和组织的现代化，提升资本结构灵活性，加强人才培养和团队建设，评估总部支持职能的升级和调整 [41][42] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 认为当前业务模式和团队表现良好，有信心实现强劲的有机增长和健康的增量利润率 [19][43] - 对Fox收购带来的增长机会感到兴奋，其团队和业务表现超出预期 [16][34] - 预计广告需求将遵循季节性规律，二、三季度会增加，四季度略有下降 [2] - 认为公司服务具有重要价值，价格虽面临一定客户阻力，但并非重大问题，将在年底评估定价策略 [5][6][7] - 尽管6月需求出现波动，但7月业务恢复良好，对下半年业务表现充满信心 [23][24][76] 其他重要信息 - 本季度有与Fox收购相关的非GAAP调整项目，税前总计约500万美元，与购买会计摊销和或有对价公允价值有关 [12] - 6月3日向SEC提交了一份最高15亿美元的初级证券货架登记声明，虽暂无资金需求，但为长期固定利率融资等提供灵活性 [18] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 通胀缓解背景下，高于平均水平的定价对新客户增长或留存有无影响，投资者如何看待今年下半年定价 - 公司表示今年遇到的阻力比往年略多，但并非不可克服，目前判断还为时尚早，将在年底评估定价策略，同时认为公司服务具有重要价值，会持续关注经济趋势 [5][6][7] 问题: 5、6、7月业务趋势波动原因及未来趋势看法 - 4月业务开局强劲，5月良好，6月后半段需求显著下滑，主要因谷歌搜索查询数据显示搜索量大幅下降，7月初业务回升，网站独特访问量同比增长超18%，可能与气温升高有关，公司认为下半年业务表现良好 [23][24] 问题: 决定广告投入增减的因素，二季度增加广告投入的原因 - 未明确提及决定广告投入增减的具体因素，二季度增加广告投入是因为看到在春夏季获取新客户的机会 [40] 问题: 二季度毛利率同比提高40个基点，Fox贡献及其他驱动因素 - Fox收购对整体利润率有积极影响，但本季度仅贡献约3900万美元营收，并非主要因素；有机业务方面，通过更好地利用车队成本、人力成本以及材料和用品成本，也推动了毛利率提升 [27] 问题: 公司为提高生产力进行的投资 - 公司在多个领域评估提升生产力的机会，包括总部和整个业务范围，但未提及具体举措 [72] 问题: 住宅业务有机增长的情况及下半年展望 - 6月是个异常月份，影响了业务表现，4、5月有机增长符合预期，7月业务恢复正常，未看到不利迹象，公司将努力推动住宅业务有机增长 [58] 问题: 以往春季寒冷时业务是否会转移到7月及后续月份，以及8、9月业务对比情况 - 本季度情况与以往不同，通常春季寒冷影响在3、4月，此次6月出现异常凉爽天气，未发现天气和营收表现对同比对比有重大影响，公司对下半年业务表现有信心 [75][76] 问题: LTM增量利润率情况及二季度投资对其影响，以及能否回到30%目标水平 - 截至6月30日，LTM增量利润率为29.3%，较去年大幅上升；二季度处于投资期，增量利润率可能受到一定影响，但仍对整体利润率有增值作用，公司长期目标是达到30%的增量利润率 [62][91] 问题: 本季度保险索赔情况，是否有遗留和解事项，以及未来保险成本趋势 - 本季度有4起保险索赔，造成40个基点的拖累；公司认为目前6月30日的应计项目完整准确，但情况可能变化；希望随着司机安全措施的实施，保险成本能下降，但不确定未来趋势，会关注可控因素 [80][93] 问题: 现金流量改善的驱动因素，以及下半年现金流量转化率预期 - FOX业务的应付账款增加对现金流有积极影响；公司对现金流表现满意，希望保持自由现金流在14% - 15%左右的复合增长率 [83][97] 问题: 收购估值是否下降，以及是否会因此增加并购活动 - 收购估值可能略有下降，但市场仍较活跃，公司会保持谨慎，选择符合公司文化和价值观的收购对象，利率上升会影响并购市场 [85] 问题: 天气对业务的影响 - 温暖的夜晚对业务有积极影响 [89] 问题: 广告支出回报率或客户获取成本情况，以及广告成本下降是否有潜在利好 - 公司认为有机增长高于市场预期，从长期来看广告投入回报良好，会监控客户获取成本，对投入产出感到满意 [95][96] 问题: 住宅业务有机增长中交叉销售和新增客户的拆分情况 - 公司未提供具体增长数据，但表示在多个服务领域看到良好增长，如客户在害虫防治基础上增加蚊虫防治、交叉空间工作或绝缘工作等服务 [108] 问题: 商业业务目前新增的典型商业场所类型，以及业务能否持续增长 - 公司在商业业务销售方面未出现放缓，重点关注物流、医疗保健、酒店等垂直领域，对商业业务未来发展持积极态度 [109][104]

营收相关数据变化 - 本季度公司营收增长11.4%，达6.58亿美元，上年同期为5.907亿美元，有机营收增长9.2%，收购贡献2.2%，美元走强使营收减少60个基点[66][75][76] 运营收入相关数据变化 - 运营收入增长20.2%，达1.122亿美元，上年同期为9340万美元，占销售额的百分比从15.8%提升至17.1%[67][75] EBITDA相关数据变化 - EBITDA为1.395亿美元，利润率为21.2%，上年同期分别为1.178亿美元和19.9%[67] 净收入相关数据变化 - 净收入增长19.6%，达8820万美元，摊薄后每股收益为0.18美元，上年同期分别为7380万美元和0.15美元[67] 运营现金流相关数据变化 - 运营现金流从2022年的8750万美元增至1.008亿美元，2023年为六笔收购支付1550万美元[68] 股息相关数据变化 - 2023年第一季度股息为每股0.13美元，上年同期为0.10美元，每股股息增长30%[68] - 2023年第一季度支付现金股息6410万美元（每股0.13美元），2022年同期为4920万美元（每股0.10美元）[103] 毛利润相关数据变化 - 2023年第一季度毛利润为3.312亿美元，增长12.1%，毛利率从2022年的50.0%升至50.3%[77] SG&A费用相关数据变化 - 2023年第一季度SG&A费用增长9.9%，达1.964亿美元，占营收的百分比从30.3%降至29.9%[75][79] 折旧和摊销相关数据变化 - 2023年第一季度折旧和摊销减少2.7%，为2250万美元[75][82] 有效税率相关数据变化 - 公司2023年第一季度有效税率从2022年的21.6%升至24.3%[88] 信贷协议相关情况 - 公司签订10亿美元循环信贷协议，可使用多种货币借款，外币借款上限4亿美元，还可额外增加7.5亿美元借款额度，贷款到期日为2028年2月24日[95] 未偿还借款相关数据变化 - 截至2023年3月31日，公司在信贷安排下有6240万美元未偿还借款，有效利率为6.1%；截至2022年12月31日，上一期定期贷款有5490万美元未偿还借款，有效利率为5.1%[96][97] 信用证余额相关数据变化 - 截至2023年3月31日，公司信用证余额为1.942亿美元，较2022年12月31日的7130万美元有所增加[98] 现金流量表项目相关数据变化 - 2023年第一季度经营活动产生净现金1.008亿美元，较2022年同期的8750万美元增加15.1%；投资活动使用现金1360万美元，较2022年同期的1990万美元减少31.8%；融资活动使用现金7110万美元，而2022年同期提供现金8210万美元[101] 净借款相关数据变化 - 2023年第一季度净借款1000万美元，2022年同期为1.408亿美元[103] 股票回购相关情况 - 2012年公司董事会授权回购最多500万股普通股，经股票拆分调整后为1690万股，2023年和2022年前三个月均未在公开市场回购，2023年为员工持股计划购买股份，回购计划还可购买1140万股[104][105] - 2023年和2022年第一季度分别回购980万美元和640万美元普通股用于支付受限股归属的税款[106] 未确认薪酬成本相关情况 - 公司预计与受限股和绩效股单位相关的未确认薪酬成本将在约3.4年的加权平均期间内确认[113] 资金支持相关观点 - 公司认为当前现金、经营活动产生的未来现金流和信贷安排下的可用借款足以支持当前运营、履行义务并为业务扩张提供资金[100][113] 未决事项相关观点 - 公司认为目前没有重大未决索赔、诉讼等事项会对财务状况、经营成果或流动性产生重大不利影响，但不排除个别季度或年度可能出现重大费用[110]

财务数据和关键指标变化 - 2023年第一季度营收增长超11%，达到6.58亿美元，有机增长超9%，收购推动约2%的营收增长 [2][29][31] - GAAP每股收益增长20%，达到0.18美元/股 [2][22] - EBITDA利润率提高130个基点，达到21.2% [22] - 运营现金流改善15%，自由现金流改善17%，季度自由现金流达9300万美元 [22][49] - 毛利率提高30个基点，达到50.3% [47] - SG&A占营收的百分比改善40个基点 [33] 各条业务线数据和关键指标变化 - 各主要服务线均实现强劲增长，商业害虫防治业务有机增长是预期的两倍 [29][53] - 福克斯收购预计在2023年增加9000 - 1亿美元营收，为剩余时间增加1800 - 2200万美元EBITDA [35] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 收购是公司增长战略的关键部分，公司将继续寻求附加收购和合适的大型收购，但短期内对大型交易持谨慎态度 [18][41] - 公司认为福克斯品牌与自身战略互补，将增强住宅领域的战略增长平台，促进福克斯与HomeTeam团队相互学习和分享 [10] - 公司持续增加销售团队，强调通过呼叫中心运营捆绑多种服务，如害虫和蚊子防治服务 [3] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 进入春夏季节，鉴于近期潮湿的户外天气模式，公司预计业务环境良好，服务需求强劲，4月开局良好，现场团队人员充足且训练有素 [12] - 有机需求依然强劲，公司凭借强大的资产负债表和健康的收购管道，有能力继续推动业务增长，为股东实现长期盈利增长 [51] 其他重要信息 - 公司聘请德勤为新的外部审计服务提供商，取代已服务19年的致同会计师事务所 [36] - 公司在第一季度对即将于2024年4月到期的信贷安排进行了再融资，成功获得更现代化的信贷安排，并有望在未来将可持续性指标纳入循环信贷安排 [95] 问答环节所有提问和回答 问题: 商业害虫业务有机增长超预期的原因 - 公司在商业方面招聘和配置人员的投资取得成效，商业客户经理团队规模比一年前和两年前都有显著增加，他们的集体努力带来了新业务增长 [54] 问题: 营销支出本季度及二季度的情况 - 第一季度广告和营销相关成本与营收增长速度基本持平，进入第二季度，公司将继续加大客户获取相关成本的投入 [58][72] 问题: 福克斯收购后数字渠道客户获取的展望 - 目前还未深入分析，公司希望福克斯平稳过渡，会帮助和支持其在数字渠道的发展，但现在无法提供长期展望，不过福克斯在营销方面表现出色，公司希望利用其优势 [74] 问题: 保险和索赔成本的情况及未来展望 - 保险和索赔成本在一段时间内是不利因素，今年第一季度保险费增加，且仍有不利情况，公司将加强基于行为的安全工作，改善这方面表现，但保险市场收紧仍有负面影响 [77] 问题: 住宅业务的发展节奏 - 难以对未来一两个季度进行预估，但公司在人员、交叉销售等方面的投资取得了成效，对住宅业务的增长机会感到乐观，且公司有能力利用市场的强劲需求 [79][80] 问题: 福克斯收购的EBITDA贡献是否包含全部成本协同效应 - 公司采取务实的协同效应获取方法，认为该业务在未来两到三年将增加利润率，今年1800 - 2200万美元的EBITDA贡献是对此次收购的最佳预期 [83] 问题: 福克斯年度9000 - 1亿美元销售的业务线分配及达到1亿美元的驱动因素 - 大部分业务集中在住宅领域，将通过公司的住宅业务板块体现，营收增长符合公司业务的季节性，实现9000 - 1亿美元是合理预期，福克斯的客户和员工保留情况将影响能否达到1亿美元 [86][90] 问题: 剩余时间的增量利润率情况及福克斯收购的影响 - 过去三个季度公司的增量利润率接近30%，未来有信心保持这一水平，第二季度会增加客户获取成本的投入，但从长期来看，这些客户将有助于实现30%以上的增量利润率 [87]

财务数据 - 2023年第一季度营收增长11.4%，达6.58015亿美元，有机增长9.2% [41,58,59] - 第一季度EBITDA为1.39456亿美元，同比增长18.4%，EBITDA利润率为21.2%，提升130个基点 [41,44,53] - 第一季度GAAP净利润为8800万美元，同比增长19.6% [41,53] 业务表现 - 各主要服务线实现健康有机增长，住宅、商业、白蚁及附属业务分别增长9.4%、12.0%、14.1% [25,59] - 经常性收入占比超80%，毛利率（不含折旧与摊销）达51.5% [16] 收购情况 - 以3.5亿美元完成对Fox Pest Control的收购，预计2023年带来9000 - 1亿美元销售和1800 - 2200万美元EBITDA [1] - 第一季度完成6笔收购，总投资1500万美元 [31] 资金分配 - 过去5年部署20亿美元现金，资本支出、股息、并购占比分别为5%、45%、50% [39] - 第一季度自由现金流转化率超100%，3月31日债务与EBITDA比率低于0.5倍 [31,39,49]

整体营收情况 - 2022年公司营收达27亿美元，同比增长11.2%，各主要服务线均实现强劲增长，住宅服务收入、商业收入增长10%，白蚁及附属收入增长15%[118][125][126] - 2023年1月公司营收增长11%，资产负债表灵活，债务水平低，计划评估重新协商将于2024年4月到期的信贷安排[119] - 2022 - 2020年公司总营收分别为2,695,823千美元、2,424,300千美元、2,161,220千美元，美国市场营收占比大[258] 利润相关指标 - 2022年所得税前收入为4.99亿美元，同比增长3.4%；净利润为3.69亿美元，同比增长3.4%，摊薄后每股收益为0.75美元[118][125] - 2022年公司毛利润为14亿美元，同比增长10%，毛利率从2021年的52%降至2022年的51.5%[128] - 2022年净利润为3.68599亿美元，2021年为3.56565亿美元，2020年为2.66756亿美元[185] - 2022年基本和摊薄后每股收益为0.75美元，2021年为0.72美元，2020年为0.54美元[185] - 2022年综合收益为3.53448亿美元，2021年为3.51051亿美元，2020年为2.76968亿美元[186] - 2022年净收入为368,599千美元，2021年为356,565千美元，2020年为266,756千美元[188] - 2022 - 2020年归属股东净利润分别为368,599千美元、356,565千美元、266,756千美元，普通股基本每股收益分别为0.75美元、0.72美元、0.54美元[244] 现金流情况 - 2022年经营现金流为4.66亿美元，高于2021年的4.02亿美元；2022年偿还债务1亿美元，为31项收购支付1.19亿美元[118] - 2022年经营活动提供净现金4.659亿美元，较2021年的4.018亿美元增加6412.5万美元，增幅16.0%[146] - 2022年投资活动使用现金1.341亿美元，2021年为9900万美元，同比增加3517.6万美元，增幅35.5%；2022年资本支出约3060万美元，2021年为2720万美元；2022年收购支付现金总计1.192亿美元，2021年为1.461亿美元[147] - 2022年融资活动使用现金3.36亿美元，2021年为2.902亿美元，同比增加4585.8万美元，增幅15.8%[148] - 2022年经营活动提供的净现金为465,930千美元，2021年为401,805千美元，2020年为435,785千美元[188] - 2022年投资活动使用的净现金为134,141千美元，2021年为98,965千美元，2020年为162,395千美元[188] - 2022年融资活动使用的净现金为336,017千美元，2021年为290,159千美元，2020年为281,273千美元[188] - 2022年末现金及现金等价物为95,346千美元，2021年末为105,301千美元，2020年末为98,477千美元[188] 股息情况 - 2022年公司向投资者支付的股息为每股摊薄后0.43美元，较上一年的0.42美元增长2.4%[118] - 2022年每股股息为0.43美元，2021年为0.42美元，2020年为0.33美元[185] - 2022年支付现金股息2.116亿美元，每股0.43美元，2021年为2.087亿美元，每股0.42美元[150] 销售、行政费用情况 - 2022年销售、一般和行政费用增加7520万美元，即10.3%，占收入的比例从30%降至29.8%[129] 现金存储情况 - 截至2022年12月31日，公司总现金为9530万美元，其中约6860万美元存于国际银行，2670万美元存于国内银行[136][137] - 2022年12月31日，公司现金总额为9530万美元，其中国际银行现金账户约6860万美元，国内银行约2670万美元[216] - 2021 - 2022年，外国银行账户现金分别为78102千美元、68580千美元[217] 债务情况 - 截至2022年12月31日，公司定期贷款未偿还借款为5490万美元，循环信贷承诺无未偿还借款，债务的综合有效利率为5.123%[142] - 截至2022年12月31日，公司维持约7130万美元的信用证，高于2021年的3720万美元[143] - 2022年净偿还债务1亿美元，2021年为4800万美元[150] - 截至2022年12月31日，公司在定期贷款下有5490万美元未偿还借款，循环信贷额度下无未偿还借款；公司还持有7130万美元的信用证[160] - 截至2022年12月31日，公司的合同义务预计对未来流动性和现金流的影响为：定期贷款总计5489.8万美元，收购保留款和或有对价总计1349.6万美元，不可撤销经营租赁总计3.15259亿美元，合计3.83653亿美元[154] - 2022年12月31日和2021年12月31日，总融资应收款净额分别为9710万美元和7320万美元，12个月内总融资应收款的坏账率分别为5.6%和4.3%[264] - 2022年12月31日和2021年12月31日，长期分期付款应收款净额分别为6350万美元和4710万美元[267] - 2022年、2021年和2020年，公司信用损失备抵分别为1904.1万美元、1787万美元和2008.5万美元[269] - 2022年12月31日和2021年12月31日，定期贷款未偿还借款分别为5490万美元和480万美元，循环信贷承诺未偿还借款分别为0万美元和1070万美元，有效利率分别为5.123%和0.85%[292] - 截至2022年12月31日，公司维持约7130万美元的信用证，较2021年12月31日的3720万美元有所增加[293] 资产情况 - 2022年12月31日公司总资产为21.22028亿美元，2021年为20.2154亿美元[184] - 2022年12月31日普通股发行和流通股数为4.92447997亿股，2021年为4.91911087亿股[184] - 2022年12月31日留存收益为6.87069亿美元，2021年为5.30088亿美元[184] - 2022年12月31日累计其他综合损失为3156.2万美元，2021年为1641.1万美元[184] - 2022年12月31日和2021年12月31日，设备和财产净值分别为1.28046亿美元和1.33257亿美元，2022年、2021年和2020年总折旧费用分别约为3560万美元、4060万美元和4060万美元[270][271] - 2022年12月31日和2021年12月31日，商誉账面价值分别为8.467亿美元和7.865亿美元[277] - 2022年12月31日和2021年12月31日，客户合同账面价值分别为5.02689亿美元和4.79294亿美元，净值分别为2.98559亿美元和3.01914亿美元[280] - 2022年12月31日和2021年12月31日，商标和商号账面价值分别为1.21655亿美元和1.15468亿美元，净值分别为1.11646亿美元和1.08976亿美元[282] - 2022年12月31日和2021年12月31日，其他无形资产账面价值分别为2535.7万美元和2444.8万美元，净值分别为854.3万美元和1167.9万美元[284] - 截至2022年和2021年12月31日，公司对国际债券的投资分别为1070万美元和1260万美元，2022年未实现损失为100万美元[288] - 截至2022年和2021年12月31日，公司收购暂扣和或有对价负债分别为1350万美元和2520万美元[289] 财务报告内部控制情况 - 管理层评估认为，截至2022年12月31日，公司保持了有效的财务报告内部控制[162] - 独立注册会计师事务所Grant Thornton LLP认为，截至2022年12月31日，公司在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制，并对公司财务报表发表了无保留意见[165][166][172] 审计机构情况 - 公司自2004年起聘请GRANT THORNTON LLP为审计机构[183] 业务收入确认情况 - 公司提供害虫和白蚁控制服务，收入在服务转移控制权时确认[189][196][197][198] 疫情对财务报表影响情况 - 公司考虑了COVID - 19对财务报表假设和估计的影响[193] 设备租赁收入情况 - 设备租赁收入在各报告期均占公司收入不到1.0%[204] 国际业务收入占比情况 - 2020 - 2022年，公司国际业务收入占比分别约为7%、8%、7%[205] 广告费用情况 - 2020 - 2022年广告费用分别为86314千美元、91879千美元、102959千美元[215] 折旧费用情况 - 2020 - 2022年折旧费用分别为40623千美元、40592千美元、35648千美元[227] 折旧年限及摊销情况 - 建筑物折旧年限为10 - 40年，家具、固定装置和运营设备为2 - 10年[224] - 资本化的内部使用软件和系统成本在项目完成且相关软件或系统投入使用后，按直线法在3 - 7年内摊销[227] 商誉及无形资产减值情况 - 公司于2022年9月30日完成年度减值分析，未发现商誉或无限期无形资产减值[229] 保险安排情况 - 公司保留一定的一般责任、工人补偿和汽车责任风险，通过高免赔保险或非关联集团 captive 保险成员安排管理[231] 特许经营协议情况 - 2022 - 2020年国内特许经营协议分别为137份、135份、128份，国际特许经营协议分别为89份、103份、101份[248] 特定特许经营业务收入情况 - 2022 - 2020年Orkin、Critter Control和澳大利亚特许经营业务合并国内外收入分别为1550万美元、1550万美元、1520万美元，占公司年收入均不到1.0%[249] 收购情况 - 2022年和2021年公司分别进行31次和39次收购，现金收购总价分别为1.16亿美元和1.461亿美元[255] - 2022年因上述31次收购增加6500万美元商誉，预计可在税务上扣除[256] 递延收入情况 - 2022年和2021年递延收入分别为2.053亿美元和1.873亿美元[258] 长期未实现收入情况 - 2022年和2021年末长期未实现收入分别为2990万美元和2350万美元[259] 会计准则更新影响情况 - 2021年11月采用的会计准则更新对公司合并财务报表无重大影响[251] - 2022年3月和6月发布的会计准则更新预计对公司合并财务报表无重大影响[253][254] 租赁费用情况 - 2022年和2021年，公司总租赁费用分别为9789.3万美元和9345万美元，加权平均剩余租赁期限分别为5.1年和5.5年，加权平均折现率分别为3.67%和3.63%[276] 摊销费用情况 - 2022年、2021年和2020年，总摊销费用分别约为5570万美元、4600万美元和3870万美元[285] 未来无形资产摊销费用预计情况 - 未来五年客户合同和其他无形资产现有账面价值的预计摊销费用分别为2023年59281000美元、2024年55950000美元、2025年47140000美元、2026年43622000美元、2027年39958000美元[286] 利率掉期协议情况 - 2019年6月19日，公司签订名义金额为1亿美元的浮动利率转固定利率掉期协议，2021年和2020年分别有40万美元和70万美元从累计其他综合收益重分类至利息费用[297][298] 外汇远期合约情况 - 2022年外汇远期合约公允价值变动带来净收入110万美元，2021年和2020年分别带来净损失40万美元[301] 沃尔瑟姆计划情况 - 截至2022年12月31日，沃尔瑟姆计划资产公允价值为120万美元，预计负债为190万美元，资金不足状况为70万美元[304] 401(k)储蓄计划情况 - 2022年、2021年和