文章核心观点 - 自Rayonier上次财报发布约一个月，股价上涨4.4%跑赢标普500，需探讨积极趋势能否延续至下次财报发布或股价回调，同时分析近期投资者和分析师反应及最新财报重要驱动因素 [1] 财务表现 - 2024年第二季度每股收益2美分，低于去年同期5美分，未达Zacks共识预期14美分，反映木材部门采伐量下降 [2] - 总收入1.736亿美元，低于Zacks共识预期2.249亿美元，同比下降16.9%，调整后EBITDA为5570万美元，低于去年同期6920万美元 [3] 各部门表现 - 南方木材部门第二季度运营收入1710万美元，较去年同期下降21.2%，因产量降低和成本上升，部分被消耗率降低和净立木价格上涨抵消 [4] - 太平洋西北木材部门第二季度运营亏损150万美元，去年同期亏损240万美元，因净立木价格提高和消耗率降低，部分被非木材收入减少、成本上升和产量降低抵消 [5] - 新西兰木材部门第二季度运营收入290万美元，高于去年同期240万美元，因碳信用收入增加、外汇有利影响、成本和消耗率降低，部分被净立木价格和产量降低抵消 [6] - 房地产部门第二季度运营收入580万美元，去年同期为860万美元，因加权平均价格降低，部分被销售面积大幅增加和递延收入调整有利影响抵消 [7] - 贸易部门第二季度运营收入10万美元，与去年同期持平 [7] 资产负债表 - 2024年第二季度末现金及现金等价物为1.419亿美元，低于3月31日的1.599亿美元 [8] 展望 - 公司预计2024年全年调整后EBITDA接近先前指引范围低端，全年每股收益略低于先前指引低端，基于上半年业绩和对下半年预期 [9] - 年初公司披露2024年预计净收入6000 - 8000万美元，每股收益40 - 54美分，调整后EBITDA 2.9 - 3.25亿美元，全年指引不包括2023年11月宣布的10亿美元资产处置目标中额外资产出售潜在影响 [10] 估值与评级 - 过去一个月估计修正持平 [11] - 公司增长评分和动量评分为F，价值评分为D处于投资策略底部40%，综合VGM评分为F [12] - 公司Zacks排名为4（卖出），预计未来几个月股票回报低于平均水平 [13]

文章核心观点 - 尽管Rayonier公司2024年第二季度业绩未达预期，但仍给予买入评级，公司全年EBITDA有望维持在先前指引范围内，且未来EV/EBITDA倍数可能扩大 [1] 第二季度业绩未达预期 - 公司上周公布2024年第二季度财报，财务表现未达市场预期，营收、正常化EBITDA和非GAAP调整后每股收益同比分别下降16.9%、19.5%和60.0% [2] - 最新季度营收、非GAAP调整后EBITDA和正常化每股收益较市场共识财务估计分别低20.7%、32.3%和85.4% [2] - 业绩受木材部门采伐量下降影响，南方木材、太平洋西北木材和新西兰木材部门正常化EBITDA同比分别下降22.2%、14.5%和7.2%，至3390万美元、590万美元和770万美元 [2] 全年EBITDA仍有望在预期范围内 - 尽管第二季度业绩不佳，公司仍认为2024年非GAAP调整后EBITDA能在先前财务指引范围内，预计处于先前预期的“低端” [3] - 公司在上半年战略性推迟部分采伐活动，预计在下半年弥补这部分产量，下半年EBITDA可能环比反弹59% [3] - 若今年能实现至少2.9亿美元的EBITDA，较2023年的2.965亿美元仅下降2%，在疲软的住房市场环境下表现值得称赞 [3] 资产出售潜在短期催化剂 - 公司目标是在2024年初至2025年年中剥离价值10亿美元的资产，预计在10月下旬的下一次财报电话会议前分享更多资产变现进展细节 [4] - 公司目前有“几宗大型交易处于评估或谈判的不同阶段” [4] - 若公司能以高于当前15倍的EV/EBITDA倍数成功变现资产，可能推动股价估值正向重估 [4] 风险情景 - 2024年下半年和全年财务表现可能因木材需求和采伐量低于预期而令市场失望 [5] - 公司可能以低迷的估值变现资产，限制股价重估潜力 [5] 结论 - 公司股票值得更高的估值倍数和买入评级，尽管市场条件艰难，但财务前景良好，且当前EV/EBITDA指标低于可比的私人市场木材资产 [6]

财务数据 - 公司2024年上半年销售收入为3.417亿美元，同比下降12%[12] - 2024年上半年营业利润为2865万美元，同比下降7%[12] - 2024年上半年净利润为534万美元，同比下降79%[12] - 公司2024年上半年净收入为53.41亿美元[31] - 公司2024年上半年经营活动产生的现金流为107.63亿美元[31] - 公司2024年上半年资本支出为36.94亿美元[31] - 公司2024年上半年支付普通股股息115.49亿美元[31,32] - 公司2024年上半年向Operating Partnership非控股权益分配1.66亿美元[31,32] - 公司2024年上半年回购普通股支付4.16亿美元[31] - 公司2024年上半年向合并附属公司非控股权益分配3.76亿美元[31] - 公司2024年6月30日现金及现金等价物余额为142.58亿美元[31] - 公司2024年上半年利息支付15.73亿美元[33] - 公司2024年上半年所得税支付3.84亿美元[33] - 2024年第二季度销售额为173,609,000美元,同比下降16.8%[36] - 2024年上半年销售额为341,706,000美元,同比下降11.9%[36] - 2024年第二季度营业利润为12,441,000美元,同比下降38.0%[36] - 2024年上半年营业利润为28,651,000美元,同比下降6.8%[36] - 2024年第二季度净利润为3,035,000美元,同比下降84.1%[36] - 2024年上半年净利润为5,341,000美元,同比下降79.9%[36] - 公司2024年上半年营业收入为3.417亿美元，同比下降11.9%[61] - 公司2024年上半年营业利润为2.865亿美元，同比下降6.8%[63] - 公司2024年上半年税前利润为5,009万美元，同比下降81.9%[63] - 公司2024年上半年经营活动产生的现金流为1.076亿美元，同比下降14.8%[47] - 公司2024年6月30日现金及现金等价物余额为1.426亿美元，较2023年年初增加4.3%[47] - 公司2024年上半年资本性支出为3.694亿美元，与上年同期基本持平[47] - 公司2024年上半年向股东分配现金为1.172亿美元，同比增加35.0%[47] - 公司2024年上半年新西兰木材分部营业利润为1.035亿美元，同比大幅增加505.5%[63] - 公司2024年上半年房地产分部营业利润为5,651万美元，同比下降40.7%[63] - 公司2024年上半年交易分部营业利润为178万美元，同比下降56.5%[63] - 公司总收入为3.87亿美元，较上年同期增长13.5%[83] - 木材销售收入为2.65亿美元，较上年同期增长18.3%[97] - 公司归属于母公司股东的净利润为1.46亿美元，较上年同期下降5.2%[101] - 公司2024年6月30日的总债务为13.701亿美元[107] - 公司2024年6月30日的可用信贷额度为2.93亿美元[112] - 公司2024年6月30日的新西兰子公司可用信贷额度为2000万新西兰元[113] - 公司2024年6月30日的利息覆盖率为11.9倍，高于2.5倍的要求[116] - 公司2024年6月30日的债务与净资产比率为44%，低于65%的要求[116] - 公司总销售额为1.736亿美元，同比下降16.9%[204] - 公司营业利润为1.24亿美元，同比下降38.3%[205] - 公司调整后EBITDA为5.57亿美元，同比下降19.5%[206] 资产负债情况 - 2024年6月30日公司现金及现金等价物为1.419亿美元[17] - 2024年6月30日公司长期债务净额为13.637亿美元[17] - 2024年6月30日公司股东权益为18.211亿美元[17] - 2024年6月30日公司拥有2.947亿美元的林地资产[17] - 2024年6月30日现金及现金等价物余额为141,906,000美元,较2023年12月31日减少31.7%[39] - 2024年6月30日资产总额为3,539,146,000美元,较2023年12月31日减少3.0%[39] - 公司在2024年6月30日的合同负债余额为49.3百万美元,其中34.0百万美元预计将在未来12个月内确认为收入[2][3] - 公司在2024年6月30日的应收账款净额为31.4百万美元,较2023年12月31日增加2.7百万美元,主要由于木材分部销售时间的影响[3] - 公司拥有或长期租赁约270万英亩的林地资产，分布在美国南部(185万英亩)、美国太平洋西北部(41.7万英亩)和新西兰(41万英亩或28.9万可种植英亩)[182] - 公司在2024年6月30日拥有175.5万英亩的南部林地资产,较2023年12月31日减少4,000英亩[197] - 公司在2024年6月30日拥有41.4万英亩的太平洋西北林地资产,较2023年12月31日减少1,000英亩[198] - 公司在2024年6月30日拥有17.8万英亩的新西兰林地资产,较2023年12月31日减少10,000英亩[199] 现金流情况 - 2024年上半年经营活动产生的现金流量为-1.0亿美元[12] - 2024年上半年投资活动产生的现金流量为-1.0亿美元[12] - 2024年上半年筹资活动产生的现金流量为-4.5亿美元[12] 一次性费用 - 公司在2024年6月30日三个月和六个月期

财务数据和关键指标变化 - 第二季度销售额为1.74亿美元,营业收入为1200万美元,归属于Rayonier的净收益为200万美元或每股0.01美元 [15] - 第二季度调整后EBITDA为5600万美元,较上年同期的6900万美元下降 [15] - 上半年现金可供分配(CAD)为6000万美元,较上年同期的6300万美元有所下降 [16] - 第二季度末现金142百万美元,债务约14亿美元,净债务对调整后EBITDA为4.3倍 [17] 各条业务线数据和关键指标变化 南方木材业务 - 第二季度调整后EBITDA为3400万美元,较上年同期下降22%,主要由于销量下降和成本上升,部分被平均价格上涨所抵消 [18] - 销量下降17%,主要受到天气和锯木厂需求疲软的影响 [18] - 平均锯木原木价格上涨1%至每吨29美元,平均木浆原木价格上涨10%至每吨17美元 [19][20] 太平洋西北木材业务 - 第二季度调整后EBITDA为600万美元,较上年同期下降,主要由于销量下降和非木材收入下降,部分被平均价格上涨所抵消 [24] - 销量下降12%,反映了去年底在俄勒冈州完成的大宗出售 [24] - 平均交付国内锯木原木价格下降7%至每吨91美元,平均木浆原木价格下降17%至每吨30美元 [25] 新西兰木材业务 - 第二季度调整后EBITDA为800万美元,较上年同期下降,主要由于销量下降12%和平均交付价格下降7%,部分被碳信用销售增加和汇率有利影响所抵消 [27] - 平均交付出口锯木原木价格下降2%至每吨102美元,反映了中国房地产市场持续疲软 [27] - 第二季度非木材收入为500万美元,较上年同期增加400万美元,主要由于碳信用销售增加 [30] 各个市场数据和关键指标变化 - 美国南方地区锯材需求疲软,导致锯木原木价格下降,但预计未来会有反弹 [22][23] - 太平洋西北地区国内和出口市场需求疲软,但预计未来价格会相对稳定并有小幅上涨 [26] - 中国港口原木库存水平有所下降,给人以价格将有所改善的预期 [29] - 新西兰国内建筑市场需求疲软,导致国内原木价格下降 [30] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司正在积极推进10亿美元的资产出售计划,取得了良好进展,将在下次财报发布时提供更多细节 [14] - 公司在土地解决方案业务方面取得进展,新增了5000英亩的碳捕集和储存租约,正在积极推进可再生能源等项目 [52][63] - 公司认为自身的地理位置优势和基础设施投资将有助于在市场环境恶化时保持定价能力 [82][83] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为,尽管第二季度表现低于预期,但下半年业绩有望大幅改善,预计全年调整后EBITDA将落在之前指引区间的较低端 [36] - 管理层对美国南方地区木材价格在下半年有所下降,以及新西兰木材出口市场持续疲软持谨慎态度 [37][38][41] - 管理层对房地产业务的发展前景保持乐观,预计下半年表现将大幅好于上半年 [45] 其他重要信息 - 公司正在积极推进资产出售计划,预计将在下次财报发布时提供更多细节 [14] - 公司在新西兰碳信用市场的销售活动将保持积极,并关注自身碳信用的质量提升 [63][66] - 公司认为自身的地理位置优势和基础设施投资将有助于在市场环境恶化时保持定价能力 [82][83] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Mark Weintraub 提问** 询问资产出售计划的时间进度是否仍为18个月 [49] **Mark McHugh 回答** 确认18个月的时间框架仍然适用,公司已经在过去几个月取得了很大进展 [50] 问题2 **Gregory Andreopoulos 提问** 询问新西兰碳信用市场的价格走势及公司是否可以将这些碳信用销售到美国市场 [61][62] **April Tice 和 Douglas Long 回答** 公司正在积极参与新西兰碳信用市场,价格有所稳定,并表示将来有望进入美国自愿碳市场 [63][64][66] 问题3 **Matthew McKellar 提问** 询问公司是否预计热带风暴Debbie会对南方木材业务产生影响 [72][73] **Mark McHugh 和 Douglas Long 回答** 短期内可能会影响伐木作业,但公司的基础设施优势可能会带来一定的定价优势 [82][83][84]

文章核心观点 - Rayonier二季度业绩低于预期致股价下跌 公司下调全年业绩指引 同时介绍其他REITs二季度表现 [1][7] Rayonier业绩情况 - 二季度每股收益2美分 低于去年同期5美分 未达Zacks共识预期14美分 [1] - 总收入1.736亿美元 低于Zacks共识预期2.249亿美元 同比下降16.9% [2] - 调整后EBITDA为5570万美元 低于去年同期6920万美元 [2] Rayonier各业务板块表现 - 南方木材业务板块运营收入1710万美元 较去年同期下降21.2% [3] - 太平洋西北木材业务板块运营亏损150万美元 去年同期亏损240万美元 [3] - 新西兰木材业务板块运营收入290万美元 高于去年同期240万美元 [4] - 房地产板块运营收入580万美元 低于去年同期860万美元 [4] - 贸易板块运营收入10万美元 与去年同期持平 [5] Rayonier资产负债情况 - 2024年二季度末现金及现金等价物为1.419亿美元 低于3月31日的1.599亿美元 [6] Rayonier业绩展望 - 预计2024年全年调整后EBITDA处于先前指引区间低端 全年每股收益略低于先前指引低端 [7] - 年初预计2024年净收入6000 - 8000万美元 每股收益40 - 54美分 调整后EBITDA 2.9 - 3.25亿美元 [8] 其他REITs表现 - Public Storage二季度核心运营资金每股4.23美元 超Zacks共识预期 但同比下降1.2% [10] - Public Storage季度收入11.7亿美元 同比增长4.8% 略低于Zacks共识预期 [10] - UDR二季度调整后运营资金每股62美分 超Zacks共识预期 同比增长1.6% [12] - UDR提高2024年全年业绩指引 [12]

文章核心观点 - 公司2024年第二季度营收和每股收益同比下降且低于市场预期，部分关键指标表现不佳，但近一个月股价表现优于标普500指数，当前Zacks评级为卖出 [1][12] 财务数据 - 2024年第二季度营收1.736亿美元，同比下降16.9%，低于Zacks共识预期的2.2486亿美元，差异率为-22.80% [1] - 同期每股收益0.02美元，去年同期为0.05美元，低于共识预期的0.14美元，差异率为-85.71% [1] 关键指标表现 总采伐量 - 南方木材总采伐量1670千吨，低于两位分析师平均估计的1904.22千吨 [3] - 太平洋西北地区木材总采伐量293千吨，低于两位分析师平均估计的340.28千吨 [4] 销售额 - 房地产销售额3100万美元，低于两位分析师平均估计的4521万美元，同比变化-3.1% [5] - 南方木材销售额5930万美元，低于两位分析师平均估计的6815万美元，同比变化-13.2% [6] - 贸易销售额530万美元，低于两位分析师平均估计的1322万美元，同比变化-65.6% [7] - 新西兰木材销售额5380万美元，低于两位分析师平均估计的6182万美元，同比变化-11.7% [8] - 太平洋西北地区木材销售额2430万美元，低于两位分析师平均估计的2744万美元，同比变化-24.8% [9] 营业收入（亏损） - 南方木材营业收入1710万美元，低于两位分析师平均估计的1951万美元 [10] - 太平洋西北地区木材营业亏损150万美元，优于两位分析师平均估计的亏损370万美元 [11] - 公司及其他业务营业亏损1200万美元，高于两位分析师平均估计的亏损721万美元 [11] - 房地产营业收入580万美元，低于两位分析师平均估计的1318万美元 [11] - 新西兰木材营业收入290万美元，低于两位分析师平均估计的982万美元 [12] 股价表现 - 过去一个月公司股价回报率为+11.7%，同期Zacks标普500综合指数变化为-5.9% [12] 股票评级 - 公司股票当前Zacks评级为4（卖出），表明短期内可能跑输大盘 [12]

财务业绩 - 第二季度净收入为190万美元，每股收益为0.01美元，收入为1.736亿美元[2] - 第二季度调整后净收入为370万美元，每股收益为0.02美元[3,4] - 第二季度营业收入为1240万美元，调整后营业收入为1310万美元，调整后EBITDA为5570万美元[5] - 年初至今经营活动产生的现金流为1.076亿美元，可分配现金流为5960万美元[8] - 公司2024年上半年总收入为3.417亿美元，同比下降12%[55] - 公司2024年上半年营业利润为2.87亿美元，同比下降6.5%[56] - 公司2024年上半年调整后EBITDA为11.19亿美元，同比下降9.8%[58] - 公司2024年第二季度营业利润为1.24亿美元，同比下降38.3%[56] - 公司2024年第二季度调整后EBITDA为5.57亿美元，同比下降19.5%[58] - 2024年上半年经营活动产生的现金流为1.076亿美元[61] - 2024年上半年资本支出为3,690万美元[61] - 2024年上半年可供分配现金(CAD)为5,960万美元[61] - 2024年上半年调整后EBITDA为1.24亿美元[62] - 2024年上半年实际税后净利润为1,070万美元[65] - 2024年第二季度调整后EBITDA为5,570万美元[67] - 2024年上半年调整后EBITDA为1.119亿美元[73] - 2024年第二季度营业收入为1,240万美元[67] - 2024年上半年营业收入为2,870万美元[73] - 2023年上半年可供分配现金(CAD)为6,330万美元[61] 业务表现 - 南方木材业务第二季度销售额减少13%至5930万美元，主要由于产量下降和需求疲软[13] - 太平洋西北木材业务第二季度销售额减少25%至2430万美元，主要由于产量下降和价格下降[15] - 新西兰木材业务第二季度销售额减少12%至5380万美元，主要由于出口原木需求疲软[17] - 房地产业务第二季度销售额减少至3100万美元，主要由于平均价格下降，但销售面积大幅增加[18,19,20,21] - 预计太平洋西北木材分部全年产量将略低于之前的指引[31] - 新西兰木材分部全年产量预计将达到指引目标，但由于碳信用销售下降、出口市场疲软和运输成本上升，全年调整后EBITDA预计将略低于之前的指引范围[32][33] - 房地产分部的开发项目和农村地产继续保持良好的市场需求，全年调整后EBITDA预计将在之前指引范围内，交易活动主要集中在第四季度[34] - 公司2024年第二季度新西兰木材业务营业利润为290万美元，同比增长20.8%[56] - 公司2024年第二季度房地产业务营业利润为580万美元，同比下降32.6%[56] 其他 - 公司将于8月8日举行电话会议和网络直播,讨论这些业绩结果[35][36][37] - 公司提供了一些非GAAP财务指标的定义和调节[38] - 公司2024年6月30日现金及受限现金余额为1.426亿美元，较年初增加44.6%[52] - 2024年上半年支付的股息为1.155亿美元，同比增加35.5%[52]

文章核心观点 - 华尔街分析师预测Rayonier即将公布的季度财报中每股收益和营收同比增长，但近30天该季度每股收益共识预期下调，分析特定指标预测可获有价值见解，且公司股票近期表现与市场有差异，评级为卖出 [1][2][8] 盈利预测 - 分析师预计Rayonier即将公布的季度财报中每股收益为0.14美元，同比增长180% [1] - 近30天该季度每股收益共识预期下调7.8%至当前水平 [2] 营收预测 - 预计营收将达2.2486亿美元，同比增长7.6% [1] - 预计“房地产销售”达4521万美元，同比变化+41.3% [5] - 预计“南方木材销售”达6815万美元，同比变化 -0.2% [5] - 预计“贸易销售”达1322万美元，同比变化 -14.2% [5] - 预计“新西兰木材销售”达6182万美元，同比变化 +1.5% [6] - 预计“太平洋西北地区木材销售”达2744万美元，同比变化 -15.1% [6] 其他指标预测 - 预计“南方木材总采伐量”达1904.22千吨，去年同期为2010千吨 [6] - 预计“太平洋西北地区木材总采伐量”达340.28千吨，去年同期为332千吨 [7] - 预计“南方木材营业收入（亏损）”达1951万美元，去年同期为2170万美元 [7] - 预计“房地产营业收入（亏损）”达1318万美元，去年同期为860万美元 [8] 股票表现与评级 - Rayonier股票过去一个月回报率为 +9.8%，同期Zacks标准普尔500综合指数变化为 -6.7% [8] - Rayonier的Zacks评级为4（卖出），预计近期表现将落后于整体市场 [8]

文章核心观点 - 公司财报发布前的预测修正能反映业绩期的业务状况，Zacks Earnings ESP模型可用于预测盈利惊喜，投资前检查公司的Earnings ESP和Zacks Rank能增加成功几率，Rayonier盈利超预期可能性不大但投资时还需关注其他因素 [1][10][11] 分组1：Zacks Earnings ESP模型介绍 - Zacks Earnings ESP模型核心是利用公司财报发布前的预测修正洞察业务状况 [1] - 该模型将最准确估计与Zacks共识估计对比，最准确估计是Zacks共识每股收益估计的最新版本，临近财报发布时分析师修正的估计可能更准确 [2] - 正的Earnings ESP结合Zacks Rank 1、2或3时是盈利超预期的有力预测指标，这种组合的股票近70%会带来正向惊喜，且Zacks Rank会增强Earnings ESP的预测能力 [3] - 负的Earnings ESP并不意味着盈利不及预期，难以对负Earnings ESP和Zacks Rank为4或5的股票盈利超预期进行有信心的预测 [4] 分组2：Rayonier盈利情况分析 - Rayonier最准确估计低于Zacks共识估计，Earnings ESP为 -11.11%，股票Zacks Rank为 4，难以确定其是否会超预期 [5][6] - 上一季度Rayonier预期每股收益0.04美元，实际0.05美元，盈利惊喜为 +25%，过去四个季度有两次超预期 [7][8] 分组3：Rayonier财报预期及影响 - 市场预计Rayonier 2024年二季度营收增加带动盈利同比增长，8月7日发布的财报若超预期股价可能上涨，反之则可能下跌，盈利超预期概率值得评估 [13][14] - Zacks共识预计该公司即将发布的财报中季度每股收益0.14美元，同比增长180%，营收2.2486亿美元，同比增长7.6% [15][16] - 过去30天该季度共识每股收益估计下调7.81%，但整体变化不一定反映每位分析师的预测修正方向 [17] 分组4：投资建议 - 盈利超预期或不及预期并非股价涨跌唯一因素，但投资预期盈利超预期的股票可增加成功几率，投资前应检查公司的Earnings ESP和Zacks Rank并使用Earnings ESP筛选器 [9][10] - 投资者对Rayonier投资决策前除盈利情况外还应关注其他因素，可通过Zacks收益日历关注即将发布的财报 [11][12]

文章核心观点 Pomerantz LLP代表Rayonier Advanced Materials Inc.投资者展开调查，关注该公司及其部分高管是否存在证券欺诈或其他非法商业行为 [1] 分组1：Rayonier相关情况 - 2024年4月29日Rayonier发布新闻稿，宣布自7月2日起无限期暂停Temiscaming高纯度纤维素工厂运营，称此决定有助于减轻工厂持续运营损失并改善公司合并自由现金流 [2] - 受此消息影响，2024年4月30日Rayonier股价每股下跌0.40美元，跌幅9.69%，收于每股3.73美元 [2] 分组2：Pomerantz LLP相关情况 - Pomerantz LLP在纽约、芝加哥、洛杉矶、伦敦、巴黎和特拉维夫设有办事处，是企业、证券和反垄断集体诉讼领域的顶级律所之一 [3] - 该律所由已故的Abraham L. Pomerantz创立，开创了证券集体诉讼领域，至今已有85年多历史，为集体成员追回了数十亿美元的损害赔偿 [3] - 投资者可联系Danielle Peyton，邮箱为[email protected]，电话646 - 581 - 9980，分机7980 [1][4]