文章核心观点 - 公司资产管理规模在第三季度增长,带动了收入增长 [2][3] - 公司正在进行投资以推动未来增长,导致费用增加,但整体业绩仍有所改善 [5][13][16] - 公司对未来保持乐观,预计未来两个季度将实现显著的有机净流入 [4][6] 公司概况 - 公司成立于2002年,是一家独立的员工拥有的注册投资顾问公司,为富裕家庭和部分机构投资者提供传统和替代投资咨询以及家族办公室服务 [25] - 公司总部位于纽约,在波士顿、弗吉尼亚、新泽西、加利福尼亚和威斯康星州也设有办事处 [25] 资产管理规模 - 截至2024年9月30日,公司总资产管理规模为351亿美元,较2023年9月30日增长12.5% [10] - 其中,自主管理资产规模为226亿美元,较2023年9月30日增长10.2% [10] - 第三季度总资产管理规模增加17亿美元,主要由于市场上涨带来的增长 [11] - 第三季度自主管理资产规模增加10亿美元,主要由于市场上涨带来的增长 [11] 财务表现 - 第三季度收入为3.04亿美元,同比增长2.4% [12] - 总费用增加2800万美元,同比增长12%,主要由于薪酬和福利费用以及一般管理费用的增加 [13] - 第三季度净利润为3730万美元,同比下降30.7% [14] - 调整后EBITDA为6346万美元,同比下降20.7% [15] - 前三季度收入为9.17亿美元,同比增长3.2% [15] - 前三季度净利润为1.3亿美元,同比下降17.7% [17] - 前三季度调整后EBITDA为2.1亿美元,同比下降13.4% [18] 未来展望 - 公司对未来两个季度的有机净流入保持乐观 [4] - 公司正在进行投资以推动未来增长,包括增加人员和基础设施建设 [5][6] - 公司认为有大量的全球新业务机会 [6]

文章核心观点 Silvercrest Asset Management Group Inc.将举办电话会议讨论2024年第三季度财务结果 [1] 会议信息 - 会议时间为2024年11月1日美国东部时间上午8:30 [1] - 会议将讨论截至2024年9月30日的第三季度财务结果 [1] - 包含结果的新闻稿将在美国股市开盘前发布并可在http://ir.silvercrestgroup.com/获取 [1] - 董事长、首席执行官兼总裁Richard R. Hough III和首席财务官Scott A. Gerard将在电话会议上回顾季度业绩 [1] - 准备发言后将有分析师和机构投资者问答环节 [1] - 分析师、机构投资者和公众可拨打1 - 844 - 836 - 8743或国际拨打1 - 412 - 317 - 5723收听电话会议 [2] - 也可通过www.silvercrestgroup.com的投资者关系板块进行仅收听的直播 [2] - 电话会议存档回放将在直播结束后在Silvercrest网站投资者关系页面http://ir.silvercrestgroup.com/提供 [2] 公司信息 - 公司于2002年4月成立，是独立的员工持股注册投资顾问 [3] - 在纽约、波士顿、弗吉尼亚、新泽西、加利福尼亚和威斯康星设有办事处 [3] - 为富裕家庭和特定机构投资者提供传统和另类投资咨询及家族办公室服务 [3] - 截至2024年6月30日，公司报告管理资产为334亿美元 [3] 联系方式 - 联系人Richard Hough [3] - 联系电话212 - 649 - 0601 [3] - 邮箱rhough@silvercrestgroup.com [3]

文章核心观点 Silvercrest Asset Management Group Inc.宣布Chip Kelleher加入公司担任董事总经理，将通过开设佐治亚州亚特兰大新办公室推动公司在南方市场的进一步扩张 [1] 公司动态 - 公司宣布Chip Kelleher加入担任董事总经理，将开设亚特兰大新办公室以拓展南方市场 [1] - 亚特兰大办公室将作为南方市场运营的关键枢纽，提供全面资产管理和咨询服务 [3] - 亚特兰大办公室将提供全套投资管理服务，包括定制投资组合策略和全面财务规划 [4] 人物信息 - Chip Kelleher在资产管理领域有卓越职业生涯和强大金融行业人脉，有提供战略投资解决方案和维护客户关系的成功经验 [2] - 公司董事长兼首席执行官Richard Hough欢迎Chip Kelleher加入，认为其经验和对金融格局的理解对公司很有价值 [3] - Chip Kelleher期待加入公司并领导其在南方市场的扩张，看好亚特兰大的增长潜力 [4] 公司介绍 - 公司是领先的独立财富管理公司，专注于提供创新投资解决方案和个性化客户服务 [5] - 公司服务包括高净值个人、家庭和机构投资者在内的多元化客户群体，注重长期增长和战略规划 [5]

文章核心观点 公司董事会批准股份回购计划和股息上调，通过资本分配提升股东价值，同时介绍其他金融公司类似情况 [1][3][6] 分组1：Silvercrest Asset Management Group Inc.（SAMG）情况 股份回购 - 董事会批准新股份回购计划，未来12个月内可回购至多1200万美元A类普通股，计划不强制回购且可随时暂停或终止 [1] - 2021年7月29日曾批准至多1500万美元股份回购计划，截至2024年6月30日已花费1506万美元回购808455股普通股 [2] 股息分配 - 2024年7月30日董事会批准股息上调5.3%，从每股19美分涨至20美分，9月20日支付给9月13日登记在册股东 [3] - 过去五年公司五次提高股息，派息率为收益的72%，五年年化股息增长率为5.27% [3][4] - 按8月19日收盘价每股15.55美元计算，远期年化股息收益率为5.1% [4] 股价表现 - 过去六个月SAMG股价下跌5.2%，同期行业增长7.4% [4] 分组2：其他金融公司资本分配情况 股份回购 - Enova International, Inc.（ENVA）董事会批准3亿美元新股份回购计划，2025年12月31日到期，取代2023年10月宣布的3亿美元计划，2024年前六个月已回购约2.01亿美元股份 [6] - ENVA在2022年2月宣布1亿美元股份回购计划，同年11月延长至1.5亿美元 [7] - FS Bancorp, Inc.（FSBW）授权至多500万美元额外股份回购计划，2025年7月31日前有效，2023年8月曾宣布至多500万美元计划于2024年7月31日到期 [7] 股息分配 - FSBW宣布季度股息上调3.8%，从之前派息涨至每股27美分，8月21日支付给8月7日登记在册股东 [8]

文章核心观点 - 2024年8月16日Silvercrest Asset Management Group Inc.宣布董事会授权一项普通股回购计划，公司可在未来12个月内回购至多1200万美元A类普通股 [1] 公司概况 - 公司于2002年4月成立，是一家独立的、员工持股的注册投资顾问公司 [3] - 公司在纽约、波士顿、弗吉尼亚、新泽西、加利福尼亚和威斯康星设有办事处，为富裕家庭和特定机构投资者提供传统和另类投资咨询及家族办公室服务 [3] - 截至2024年6月30日，公司管理资产规模达334亿美元 [3] 股票回购计划 - 公司董事会授权一项普通股回购计划，可在未来12个月内根据市场情况回购至多1200万美元A类普通股 [1] - 股份可在公开市场以公司认为合适的价格回购，受市场条件、适用法律等因素影响 [1] - 该计划不强制公司回购任何金额或数量的A类普通股，且可随时暂停或终止 [1]

财务数据和关键指标变化 - 公司第二季度可管理资产(AUM)减少11亿美元至216亿美元,主要由于机构客户的资金流出 [8] - 公司总AUM为334亿美元,同比增长4.7% [8] - 第二季度收入同比增长4.2%至3100万美元 [13] - 费用同比增加10.6%至2500万美元,主要由于薪酬和福利费用增加 [13][14] - 归属于A类股东的净利润为270万美元,每股基本和摊薄收益为0.28美元 [14] - 调整后EBITDA为720万美元,占收入的23.3% [15] - 调整后净利润为440万美元,每股基本和摊薄收益分别为0.31美元和0.30美元 [15] 各条业务线数据和关键指标变化 - 公司价值策略和小盘成长策略的相对业绩表现良好 [8] - 小盘业务管线强劲,有望带来更多高收益客户 [23] - 新成立的全球股票团队正在与大型咨询公司和机构投资者进行积极沟通,有望带来数十亿美元的资金流入 [25][26] 各个市场数据和关键指标变化 - 大盘成长股主导了第二季度的市场上涨,而大盘价值股和小盘股下跌,对公司资产产生负面影响 [7][8] - 市场最近出现了更广泛的参与,如果持续下去将有利于公司未来的资产管理和增长 [8] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司一直在投资未来业务增长,包括引进高素质的投资管理团队 [9] - 公司正在加大在东南地区的业务拓展,服务超高净值家族和家族办公室 [9] - 公司将继续进行人才投资,以推动未来增长 [10][11] - 公司管线中不包括新成立的全球股票团队,因为正在与潜在客户进行沟通洽谈 [25] - 公司看到全球范围内,特别是海外市场,有大量的新业务机会 [12] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管市场整体环境向好,但市场涨幅仍然集中在少数几个领域 [7] - 价值投资策略和小盘股策略的相对表现较好,有望带来更多资金流入 [8][23] - 新成立的全球股票团队有望在未来几个季度内带来大量资金流入 [25][26] - 公司正在密切关注市场的变化,并相应调整投资组合和业务发展策略 [41][42] 其他重要信息 - 公司董事会批准将季度股息从0.19美元提高至0.20美元 [12] - 公司更新了3年期信贷额度,但目前没有借款 [18]

文章核心观点 - 公司本季度每股收益0.30美元,低于市场预期的0.40美元 [1] - 公司过去4个季度未能超越市场预期的每股收益 [2] - 公司本季度收入30.99亿美元,超出市场预期1.04% [3] - 公司股价今年以来涨幅低于标普500指数 [4] 公司表现 - 公司本季度每股收益0.30美元,低于市场预期的0.40美元 [1] - 公司上一季度每股收益为0.33美元,低于市场预期的0.40美元,下降17.5% [2] - 公司过去4个季度未能超越市场预期的每股收益 [2] - 公司本季度收入30.99亿美元,超出市场预期1.04%,去年同期为29.73亿美元 [3] - 公司过去4个季度有2次超出市场收入预期 [3] - 公司股价今年以来涨幅4.3%,低于标普500指数15.8%的涨幅 [4] 行业表现 - 公司所属的金融-投资管理行业目前在250多个扎克斯行业中排名在底部34% [10] - 扎克斯研究显示,排名前50%的行业相比排名后50%的行业,业绩表现要好2倍以上 [10] 未来展望 - 公司未来几个季度和本财年的每股收益和收入预期 [9] - 行业前景对公司股价表现有重大影响 [10] - 同行GCM Grosvenor Inc.预计本季度每股收益为0.14美元,同比增长16.7%,收入为117.12亿美元,同比增长8.8% [12]

资产管理规模 - 公司资产管理规模在2024年6月30日为334亿美元，较2023年6月30日的319亿美元增加3.4%[194] - 公司2024年上半年的平均资产管理规模为334亿美元，较2023年上半年的304亿美元增加10.2%[200] - 总资产管理规模在三个月和六个月期间均有增长，分别增长4.7%和15.6%[224][226] 收入和利润 - 公司2024年第二季度的收入为30,993千美元，较2023年同期的29,734千美元增加4.2%[200] - 公司2024年上半年的收入为61,265千美元，较2023年上半年的59,164千美元增加3.6%[200] - 公司2024年第二季度的调整后EBITDA为7,232千美元，较2023年同期的8,116千美元下降10.9%[200] - 公司2024年上半年的调整后EBITDA为14,685千美元，较2023年上半年的16,297千美元下降9.9%[200] - 公司2024年第二季度的调整后EBITDA利润率为23.3%，较2023年同期的27.3%下降4个百分点[200] - 公司2024年上半年的调整后EBITDA利润率为24.0%，较2023年上半年的27.5%下降3.5个百分点[200] - 总收入增加4.2%至3.1亿美元[233] - 总费用增加10.6%至2,568万美元[247] - 总费用增加9.1%至5,005万美元[250] 资产结构 - 公司2024年第二季度的单独管理账户收入为28,900千美元，占总收入的97%[203] - 公司2024年上半年的单独管理账户收入为57,100千美元，占总收入的96%[203] - 非自主管理资产在三个月和六个月期间均有增长，分别增长21.3%和17.5%[224][226] - 自主管理资产在三个月和六个月期间有所波动，分别下降0.9%和1.4%[224][226] - 权益类资产管理规模下降5.9%[235] - 固定收益类资产管理规模增加0.9%[235] - 非自主管理资产占比35%[235] 费用 - 薪酬和福利费用在三个月和六个月期间均有增长，分别增长10.4%和8.7%[211] - 非现金股权激励费用在三个月和六个月期间均有增长，分别增长27.0%和20.8%[211] - 薪酬福利费用增加10.4%至1,849万美元[248] - 一般管理费用增加11.3%至719万美元[249] - 薪酬福利费用增加8.7%至3,616万美元[250] - 一般管理费用增加9.9%至1,389万美元[250] - 薪酬和福利费用增加290万美元，增幅为8.7%，从2023年6月30日的3330万美元增加到2024年6月30日的3620万美元，主要是由于奖金计提增加220万美元、工资和福利增加60万美元以及本季度支付的遣散费10万美元和股权激励费用增加10万美元[251] - 一般及行政费用增加130万美元，增幅为9.9%，从2023年6月30日的1260万美元增加到2024年6月30日的1390万美元，主要是由于差旅及招待费用增加20万美元、场地及相关费用增加20万美元、专业费用增加50万美元、投资组合及系统费用增加10万美元、招聘费用增加30万美元以及折旧及摊销费用增加10万美元,部分被营销费用减少10万美元所抵消[252] 其他收益和税收 - 2024年6月30日三个月期间,其他收益(费用)净额增加33万美元,从2023年6月30日的其他费用6.3万美元转为其他收益26.7万美元,主要是由于利息收入增加26.3万美元以及利息费用减少8.3万美元[253,257] - 2024年6月30日六个月期间,其他收益(费用)净额增加68.6万美元,从2023年6月30日的其他费用11.5万美元转为其他收益57.1万美元,主要是由于利息收入增加59.1万美元以及利息费用减少14.8万美元[255,258,259] - 2024年6月30日三个月期间,所得税费用为119.6万美元,占税前利润的21.4%,较2023年同期的20.4%有所上升[260,261] - 2024年6月30日六个月期间,所得税费用为248.9万美元,占税前利润的21.1%,较2023年同期的20.6%有所上升[261,262] 非公认会计准则指标 - 公司使用经调整EBITDA、经调整EBITDA利润率、经调整净收益和经调整每股收益等非公认会计准则财务指标来补充GAAP财务报表,以为投资者提供更多见解和透明度[263] - 2024年6月30日三个月期间,经调整EBITDA为723.2万美元,经调整EBITDA利润率为23.3%[265] - 2024年6月30日六个月期间,经调整EBITDA为1468.5万美元,经调整EBITDA利润率为24.0%[265] - 2024年6月30日三个月期间,经调整每股收益为基本0.31美元,稀释0.30美元[269] - 2024年6月30日六个月期间,经调整每股收益为基本0.65美元,稀释0.63美元[269] 现金流和股息 - 公司现金和现金等价物为4.9947亿美元[279] - 公司预计未来12个月内主要通过经营活动产生的现金来满足营运资金需求[274] - 公司于2024年6月30日和2023年12月31日分别偿还了270万美元和270万美元的贷款本金[290] - 公司于2024年6月30日和2023年12月31日分别向A类股东支付了360万美元和340万美元的股息[290] - 公司于2023年上半年购买了约26.2万股A类普通股,总成本为500万美元[290] - 公司于2024

资产管理规模 - 总资产管理规模为334亿美元，其中包括216亿美元的委托管理资产和118亿美元的非委托管理资产[8] - 公司截至2024年6月30日的总资产管理规模为334亿美元，较2023年6月30日增长4.7%[55,57,60] - 公司截至2024年6月30日的受托管理资产规模为216亿美元，较2023年6月30日增长0.5%[61,63,66] - 公司截至2024年6月30日的非受托管理资产规模为118亿美元，较2023年6月30日增长13.5%[67,69,72] - 截至2024年6月30日，公司总资产管理规模(AUM)为334.3亿美元，较2023年6月30日的319.24亿美元增加4.4%[73][74] - 公司管理的自主投资资产(Discretionary AUM)为216.46亿美元，较2023年6月30日的215亿美元增加0.7%[73][74] - 公司管理的非自主投资资产(Non-Discretionary AUM)较2023年6月30日增加0.388亿美元[74] 财务指标 - 收入为3100万美元，同比增长4.2%[18] - 净利润为438万美元，净利润率为14.1%[20] - 调整后净利润为440万美元，调整后每股收益为0.31美元(基本)和0.30美元(稀释)[20,21] - 调整后EBITDA为723万美元，调整后EBITDA利润率为23.3%[21] - 公司总收入为6,126.5万美元，同比增长7.1%[36] - 管理和咨询费收入为5,906.5万美元，同比增长3.6%[36] - 家庭办公服务收入为220.0万美元，同比增长2.6%[36] - 调整后EBITDA为1,468.5万美元，调整后EBITDA利润率为24.0%[39] - 调整后净收益为566.5万美元，调整后每股收益为0.60美元[43] - 公司三个月和六个月期间的调整后净收入分别为4.402亿美元和9.121亿美元[45] - 公司三个月和六个月期间的调整后每股收益分别为0.30美元和0.63美元[47] 资产流动 - 委托管理资产较上季度减少11亿美元，主要由于机构客户的资金流出[17] - 新客户账户/资产流入为0.068亿美元，而2023年同期为0.022亿美元[73] - 客户账户关闭导致资产流出0.036亿美元，而2023年同期为0.037亿美元[73] - 自主投资资产净现金流出为0.955亿美元，而2023年同期为0.332亿美元流出[73] - 自主投资资产的市场贬值为0.112亿美元，而2023年同期为0.636亿美元的市场增值[73] 业务发展 - 公司正在进行业务投资,包括引进高素质的全球股票投资团队,以及在东南地区增加高净值家族和家族办公室的业务开发[4] - 公司新的机构业务机会管线为10亿美元,未包括新引进的全球股票团队可能带来的大额资金流入[5] - 公司看好全球市场的新机遇,尤其是凭借公司的优质能力和卓越的客户服务[6] - 公司计划在未来12个月内开设新的办公室以支持业务拓展[32] - 公司预计未来12个月内将继续进行战略性并购以拓展业务[32] - 公司将继续投资于新产品和技术研发以提升服务能力[32] - 公司旗下多数权益投资策略组合的年化收益率优于相应的基准指数[77][78][79][80][81][82][83][84][85] 股息政策 - 公司宣布将季度股息从每股0.19美元提高约5%至每股0.20美元[7]

文章核心观点 - 公司将于2024年8月2日召开电话会议,讨论2024年第二季度的财务业绩 [1][2] - 公司创始人Richard R. Hough III和首席财务官Scott A. Gerard将在会议上回顾季度业绩 [2] - 分析师、机构投资者和公众可以通过电话或网络直播收听会议 [3] - 公司成立于2002年,是一家独立的员工拥有的注册投资顾问公司,为富裕家庭和部分机构投资者提供传统和另类投资顾问服务,截至2024年3月31日管理资产344.5亿美元 [4] 根据相关目录分别进行总结 公司财务业绩 - 公司将于2024年8月2日召开电话会议,讨论2024年第二季度的财务业绩 [1][2] - 公司创始人Richard R. Hough III和首席财务官Scott A. Gerard将在会议上回顾季度业绩 [2] 公司概况 - 公司成立于2002年,是一家独立的员工拥有的注册投资顾问公司 [4] - 公司为富裕家庭和部分机构投资者提供传统和另类投资顾问服务 [4] - 截至2024年3月31日,公司管理资产344.5亿美元 [4]