公司业务结构调整 - 2022年第一季度公司完成报告结构重组，分为光纤互联网服务、平台服务和域名服务三个运营和可报告部门[129] 公司整体财务数据关键指标变化 - 2022年3月31日和2021年3月31日三个月，公司报告的收入分别为8110万美元和7090万美元[131] - 2022年第一季度公司总净收入为8110万美元，较2021年同期的7090万美元增长1020万美元，增幅14%[173] - 2022年3月31日递延收入为1.522亿美元，较2021年12月31日的1.478亿美元增加440万美元[175] - 截至2022年3月31日的三个月，公司总收入成本增至5990万美元，较2021年同期的5340万美元增加650万美元，增幅12%[198] - 截至2022年3月31日，递延履行成本增至1.147亿美元，较2021年12月31日的1.127亿美元增加200万美元，增幅2%[199] - 截至2022年3月31日的三个月，销售和营销费用增至1200万美元，较2021年同期的830万美元增加370万美元，增幅44%[210] - 截至2022年3月31日的三个月，技术运营和开发费用增至380万美元，较2021年同期的310万美元增加60万美元，增幅20%[212] - 截至2022年3月31日的三个月，一般和行政费用增至730万美元，较2021年同期的490万美元增加230万美元，增幅47%[215] - 2022年第一季度物业及设备折旧为14.8万美元，较2021年同期增加2.7万美元，增幅22%[216] - 2022年第一季度无形资产摊销为246.5万美元，较2021年同期增加14.5万美元，增幅6%[217] - 2022年第一季度货币远期合约净收益为零，较2021年同期的30万美元净收益增加30万美元，增幅100%[219] - 2022年第一季度其他收入（支出）净额为290.6万美元，较2021年同期减少145.7万美元，降幅33%[219] - 2022年第一季度所得税费用为107.8万美元，较2021年同期减少5000美元，降幅0%[223] - 2022年第一季度调整后EBITDA为1131.1万美元，较2021年同期减少141.3万美元，降幅11%[226] - 2022年第一季度其他综合收入（损失）为103.4万美元，较2021年同期增加150万美元，增幅322%[230] - 截至2022年3月31日，公司现金及现金等价物余额较2021年12月31日减少290万美元[232] - 2022年第一季度经营活动产生的净现金流入为540万美元，较2021年同期减少62%[236] - 2022年第一季度调整后净收入为660万美元，较2021年同期减少31%[237] - 2022年第一季度融资活动净现金流入1480万美元，较2021年同期增长100%[238] - 2022年第一季度投资活动净现金使用2310万美元，较2021年同期增长64%[239] 域名服务业务数据关键指标变化 - 域名服务批发业务的OpenSRS、eNom、EPAG和Ascio管理着2500万个域名[139] - 2022年第一季度，域名服务新注册、续费和转入的域名交易总数为595.1万笔，2021年为624.7万笔[144] - 2022年3月31日，使用Tucows集团注册商认证注册的域名数量为1865.1万个，2021年为1978.7万个[144] - 2022年3月31日，使用经销商注册商认证注册的域名数量为636.9万个，2021年为599.6万个[144] - 2022年3月31日，管理的域名总数为2502万个，2021年为2578.3万个[144] - 2022年第一季度批发域名服务收入为4680万美元，较2021年同期减少20万美元[182] - 2022年第一季度增值服务收入为560万美元，较2021年同期增加50万美元[184] - 2022年第一季度零售域名服务收入为910万美元，较2021年同期减少10万美元，降幅1%[185] - 2022年第一季度，批发域名服务成本增至3640万美元，较2021年同期增加60万美元[203] Ting Internet相关数据关键指标变化 - 2022年3月31日，Ting Internet管理的账户为2.8万个，2021年为1.7万个[144] - 2022年3月31日，Ting Internet自有基础设施可服务地址为8.1万个，2021年为5.9万个[144] - 2022年3月31日，Ting Internet合作伙伴基础设施可服务地址为1.7万个，2021年为1.2万个[144] - 截至2022年3月31日，Ting Internet拥有81000个自有基础设施可服务地址、17000个合作伙伴基础设施可服务地址和28000个活跃用户[178] 公司业务运营相关事件 - 2022年第一季度，公司因未达到与MNO合作伙伴的最低承诺而计提了30万美元的罚款，并预计在2022财年及之后持续产生罚款直至合同结束[152] - 平台服务方面，自2021年初起DISH使用Wavelo的MONOS软件，近期Ting Internet集成了Wavelo的ISOS软件[148][160] - 域名服务市场竞争加剧，公司面临定价压力，其收入增长依赖吸引和留住客户及提升平台与服务[149][150] - 光纤互联网服务主要通过Ting网站销售，为美国消费者和企业客户提供固定高速互联网接入服务[157] - 平台服务客户按月后付费，费用基于用户数量，固定费用在服务期内平均确认，可变费用每月确认[160] - 批发域名注册合同收费在注册期内按比例确认收入，增值服务收入在合同期内直线法确认[163][166] - 零售业务主要通过Hover和eNom销售域名注册和电子邮件服务等[168] - 自2022年1月1日起，公司将零售移动服务和过渡服务收入从细分EBITDA结果中排除[169] - 公司预计过渡服务收入在2022财年剩余时间及之后将持续减少[171] 光纤互联网服务业务数据关键指标变化 - 2022年第一季度光纤互联网服务收入为980万美元，较2021年同期增长470万美元，增幅92%[177] - 2022年第一季度，光纤互联网服务成本增至400万美元，较2021年同期的260万美元增加140万美元，增幅54%[200] 平台服务业务数据关键指标变化 - 2022年第一季度平台服务净收入为610万美元，较2021年同期增加550万美元[179] - 2022年第一季度平台服务收入成本增至20万美元，高于2021年同期的10万美元[201] 其他专业服务业务数据关键指标变化 - 2022年第一季度其他专业服务净收入增至80万美元，2021年同期无此项收入[180] 零售移动服务业务数据关键指标变化 - 2022年第一季度零售移动服务净收入为290万美元，较2021年同期减少100万美元，降幅26%[186] - 2022年第一季度零售移动服务收入成本降至260万美元，较2021年同期的270万美元减少10万美元，降幅4%[207] 网络成本数据关键指标变化 - 2022年第一季度，网络成本增至1050万美元，较2021年同期增加330万美元[208] 公司金融工具及风险相关 - 截至2022年3月31日，公司在2.4亿美元信贷安排下的未偿还金额为2.079亿美元，该信贷安排将于2023年6月到期[153] - 截至2022年3月31日，利率互换名义价值为7000万美元，与2021年12月31日一致[238][252] - 截至2022年3月31日，未到期外汇远期合约名义金额为1370万美元，可兑换1750万加元，其中1370万美元符合套期会计要求；2021年12月31日，合约金额为2520万美元，可兑换3200万加元，2520万美元符合套期会计要求[247] - 假设外汇汇率不利变动10%，2022年第一季度净收入将减少约10万美元（未考虑套期影响）[249] - 截至2022年3月31日，第二修订2019信贷安排未偿还余额为2.079亿美元[252] - 截至2022年3月31日，利率不利变动1%，第二修订2019信贷安排年利息支出将增加约140万美元（考虑套期影响后）[252] - 全球监管机构计划在2023年6月30日停止发布美元LIBOR，公司信贷安排和利率互换需进行修订[253] - 公司积极探索额外融资方案，可能包括股权或债务发行、与第三方合作等[240] - 公司面临外汇汇率、利率等市场风险，已采取利率互换、外汇远期合约等措施进行风险对冲[242][243][245]

公司组织架构与业务部门调整 - 2021年第一季度公司将报告结构重组为三个运营和可报告部门：光纤互联网服务、移动服务和域名服务[15] - 2022年1月1日起，现有移动服务部门将更名为通信服务提供商（CSPs）平台服务部门[17] 公司收购与出售业务 - 2021年11月8日，公司完成对Simply Bits的收购，该公司可服务超42.5万户住宅及企业等[20] - 2020年8月1日，公司与DISH签订资产购买协议，出售大部分零售移动客户关系等[22] 公司业务关闭 - 2020年6月公司决定关闭Roam Mobility品牌运营，9月30日完成[23] 公司合作协议 - 公司与DISH签订的移动服务使能主服务协议有效期为四年，自2020年8月1日起[24] 各业务线收入来源与特点 - 域名服务收入主要来自向转售商收取的新注册、续费和转移域名的注册费[26] - 光纤互联网服务主要通过Ting网站销售固定高速互联网接入服务，收入均在美国产生且按月提供[20] - 移动服务的零售移动服务、MSE平台和专业服务收入均在美国产生且按月提供[25] - 域名服务收入主要归因于合同发起国，OpenSRS和eNom品牌主要在加拿大和美国，Ascio和EPAG主要在欧洲[26] 公司业务网络与规模 - 公司拥有约35000家经销商的全球网络，分布在约180个国家[27] - 批发业务的OpenSRS、eNom、EPAG和Ascio域名服务管理着2520万个域名[29] - 零售业务的个人名称服务基于超35000个姓氏域名，约三分之二美国人可据此购买邮箱地址[31] 公司认证与资质 - 公司是1999年首批获ICANN认证的34家注册商之一[33] - 公司旗下Tucows、eNom、EPAG和Ascio均获ICANN域名注册商认证[55] 公司客户收入占比情况 - 过去三个财年，无客户占公司合并收入超10%[38] 公司员工情况 - 截至2021年12月31日，公司全球约有1000名全职员工[45] - 约60%员工位于加拿大，32%位于美国，其余8%分布在欧洲等地区[45] - 约380名员工支持光纤互联网服务，160名支持移动服务，260名支持域名服务，200名支持公司职能和共享技术服务[45] - 公司为员工提供有竞争力的薪酬、股票期权、身心健康福利、学习津贴等福利[46] - 公司推出了一系列关注员工身心健康的举措，包括每日正念课程和公司范围内的正念工具会员资格[49] - 公司支持七个员工资源小组，关注2SLGBTQ+、护理人员、女性领导力等方面[50] 公司合规风险 - GDPR违规潜在罚款高达公司年度总收入的4%[59] 公司注册与更名 - 公司于1992年11月在宾夕法尼亚州联邦法律下注册成立，名为Infonautics, Inc.，2001年8月更名为Tucows Inc. [61] 公司高管信息 - 公司高管包括59岁的Elliot Noss（总裁兼首席执行官）、47岁的Davinder Singh（首席财务官）等[66] 公司服务需求季节性变化 - 夏季和重大节假日期间，公司部分服务需求会减少，如新域名注册量下降[40] 公司营业地点 - 公司主要营业地点位于加拿大，主要行政办公室位于加拿大多伦多[60][61] 公司法律合规与信息披露 - 公司需遵守1934年《证券交易法》的备案要求，向美国证券交易委员会提交年度报告等信息[62] 公司网站与报告提供 - 公司网站为tucows.com，会免费提供相关报告副本[63] 公司商标情况 - Tucows®, EPAG®等是公司或其子公司的注册商标[8] 移动服务具体内容 - 移动服务包括提供MSE平台和专业服务，以及为部分零售客户销售零售手机和电话服务[21] 公司各业务线员工分布 - 约380名员工支持光纤互联网服务部门，160名支持移动服务部门，260名支持域名服务部门，200名支持公司职能和共享技术服务[45] 公司各高管任职信息 - 公司总裁兼首席执行官Elliot Noss年龄为59岁，自1999年5月起担任该职位[66] - 公司首席财务官Davinder Singh年龄为47岁，自2017年起担任该职位[66][67] - 公司Tucows Domains Services首席执行官Dave Woroch年龄为59岁，自2014年起领导域名业务[66][68] - 公司首席法律官Bret Fausett年龄为58岁，于2017年9月加入公司[66][69] - 公司首席人力官Jessica Johannson年龄为49岁，自2017年1月起担任该职位[66][70] - 公司Wavelo首席执行官Justin Reilly年龄为34岁，于2019年9月加入公司[66][71]

财务数据和关键指标变化 - 2021年第四季度总收入同比增长17%至8250万美元 2020年同期为7080万美元 增长主要来自Ting Fiber客户基数的扩展以及移动服务业务的贡献 [13] - 2021年全年总收入为304亿美元 同比下降2% 2020年为311亿美元 毛利率为783亿美元 同比下降8% 2020年为855亿美元 [14] - 2021年第四季度净亏损200万美元 每股亏损018美元 2020年同期净利润为210万美元 每股收益019美元 亏损主要由于当季有效税率较高 [15] - 2021年全年净利润为340万美元 每股收益032美元 2020年为580万美元 每股收益055美元 净利润下降主要由于对Ting Fiber的投资增加 [15] - 2021年第四季度运营现金流为1050万美元 2020年同期为160万美元 增长主要由于2020年同期Ting Mobile零售业务向DISH过渡导致运营现金流异常低 [16] - 2021年全年运营现金流为296亿美元 2020年为361亿美元 [17] - 2021年第四季度调整后EBITDA为127亿美元 同比下降1% 2020年同期为128亿美元 2021年全年调整后EBITDA为488亿美元 同比下降4% 2020年为51亿美元 [17] 各条业务线数据和关键指标变化 Tucows Domain Services - 2021年第四季度收入与2020年同期持平 毛利率增长2% 调整后EBITDA下降4% 调整后EBITDA下降主要由于注册业务的增加以及加元汇率对运营费用的影响 [18] - 2021年第四季度批发渠道收入与2020年同期持平 毛利率增长5% 相对于疫情前2019年第四季度 收入持平 毛利率增长16% [20] - 2021年第四季度批发注册量为370万 同比下降6% 续费率上升至80% 高于行业平均水平 [21] - 2021年第四季度零售渠道注册量为31万 同比下降16% 续费率稳定在85% 高于行业平均水平 [23] Wavelo (Mobile Services) - 2021年第四季度移动服务总收入为125亿美元 同比增长超过三倍 2020年同期为400万美元 平台收入从20万美元增长至550万美元 移动零售收入从180万美元增长至250万美元 [33] - 2021年第四季度移动服务毛利率增长631%至880万美元 2020年同期为120万美元 增长主要来自平台服务费用和专业服务收入的增加 [50] Ting Fiber - 2021年第四季度Ting Fiber客户净增2600户 总客户数达到255万户 可服务地址增加7900个 总可服务地址达到824万个 [35] - 2021年第四季度Ting Fiber资本支出达到175亿美元 创历史新高 主要用于网络设计和库存投资以应对潜在的供应链问题 [36] - 2021年第四季度Ting Fiber毛利率增长84%至580万美元 2020年同期为310万美元 毛利率增长主要由于收入与成本的时机匹配以及资本化劳动力成本的增加 [52] 公司战略和发展方向 - 公司从2022年第一季度开始将业务报告方式从业务部门改为独立业务报告 以更好地反映各业务的独立运营情况 [11] - 公司计划在2022年和2023年大幅扩展Ting Fiber的投资和建设 预计资本支出将继续增加 [36] - 公司收购了Tucson-based Simply Bits 并利用其无线专业知识和资源扩展南亚利桑那州的新市场 [37] - 公司成为科罗拉多斯普林斯市全市光纤网络的初始锚定租户 预计2023年开始提供服务 [38] - 公司预计2022年Ting Internet的调整后EBITDA将在负2000万至2500万美元之间 亏损增加主要由于加速建设 [79] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为长期运营利润率和采用率将是决定光纤业务成功的关键因素 并相信其作为高效运营商的优势将有助于在竞争中脱颖而出 [40] - 公司对Wavelo业务的前景表示乐观 认为其能够帮助电信公司改善客户体验 并在未来的电信转型中占据重要地位 [31] - 公司预计DISH的迁移将在2022年完成 但可能因客户需求而延迟 [29] - 公司认为Web3技术将对身份、金融和治理产生重大影响 并认为其文化已经适应了这些变化 [85][89] 其他重要信息 - 公司重新启动了2022年的股票回购计划 回购金额上限为4000万美元 [82] - 公司预计2022年Ting Internet的资本支出和运营亏损将无法通过其他业务的现金流支持 因此计划为Ting业务安排专门的融资 [80] 问答环节所有的提问和回答 - 无现场问答环节 投资者可通过电子邮件提交问题 公司将在2022年3月3日发布录音和文字回复 [3][91]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度总收入为7590万美元 同比增长2% 主要受光纤互联网服务收入增长的推动 [4][21] - 毛利润（扣除网络成本前）为2640万美元 同比增长1% [4][22] - 净利润为140万美元 每股收益013美元 去年同期为70万美元 每股收益007美元 [5] - 经营活动现金流为150万美元 去年同期为1140万美元 主要由于MSE业务的短期会计影响和供应链保护措施 [5][29] - 调整后EBITDA为1220万美元 去年同期为1330万美元 [6][28] 各条业务线数据和关键指标变化 域名服务 - 第三季度收入与去年同期基本持平 毛利润为1850万美元 同比下降2% [7][23] - 批发渠道收入与去年同期持平 毛利润为1410万美元 与去年同期持平 [8][23] - 零售渠道总注册量为37万 同比下降4% 但较2019年第三季度增长2% [10] - 新注册量同比下降32% 但已恢复到疫情前的正常水平 [9] 移动服务 - 第三季度收入同比下降4% 主要由于出售给DISH的客户收入减少 但MSE模型收入同比增长超过200% [21] - 毛利润为490万美元 同比增长195% 主要由于MSE模型带来的370万美元毛利润增长 [24] 光纤互联网服务 - 第三季度收入同比增长42% 主要由于用户基数的持续增长 [21] - 毛利润为300万美元 同比增长15% [25] - 新增2800名用户 总用户数达到22900名 [16] - 新增3100个可服务地址 总可服务地址达到74500个 [16] 各个市场数据和关键指标变化 - 域名服务批发渠道的续约率为78% 略低于历史水平 但高于行业平均水平 [8] - 零售渠道续约率为85% 与第二季度持平 且远高于行业平均水平 [10] - 移动服务方面 DISH已在Boost Mobile商店推出AT&T SIM卡 标志着MSE平台的重要战略转变 [12] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司计划在2022年将三个业务线（域名服务 移动服务 光纤互联网服务）进一步分离 以提升运营效率和资本配置 [30][32] - 光纤互联网业务计划在2022年实现可服务地址和用户数的翻倍 [16] - 公司收购了Simply Bits 以扩展在亚利桑那州的固定无线网络业务 并计划利用其无线技术专长开拓新市场 [17][18] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层预计第四季度经营活动现金流将恢复正常水平 [5][29] - 移动服务业务的收入在2022年将变得更加可预测 预计将在未来一到两个季度内达到更稳定的水平 [14][15] - 光纤互联网业务的资本支出预计将在2022年大幅增加 以支持业务的加速扩展 [16][28] 其他重要信息 - 公司在第三季度末收购了UNR Corp的注册平台服务 以增强其技术能力和行业专长 [11] - 公司预计2021年全年调整后EBITDA为4300万美元 并可能略有上升 [30] 问答环节所有的提问和回答 - 问答环节未在文档中详细记录 投资者被邀请通过电子邮件提交问题 管理层将在11月18日通过录音和文字回复 [1][36]

公司业务结构调整 - 2021年第一季度公司将报告结构重组为三个运营和可报告部门：光纤互联网服务、移动服务和域名服务[146] 公司整体收入情况 - 2021年9月30日和2020年9月30日止三个月，公司报告的收入分别为7590万美元和7430万美元；2021年和2020年9月30日止九个月，报告的收入分别为2.219亿美元和2.404亿美元[148] - 2021年第三季度总净收入为7590万美元，较2020年同期增加160万美元，增幅2%；2021年前九个月总净收入为2.219亿美元，较2020年同期减少1850万美元，降幅8%[206][207][208] 域名服务业务数据 - 批发域名服务管理的域名数量从2020年9月30日的2500万个增加到2540万个，增加了40万个[158] - 2021年和2020年9月30日止三个月，域名服务新注册、续费和转入的域名总数分别为414.5万个和446万个[164] - 2021年和2020年9月30日止九个月，域名服务新注册、续费和转入的域名总数分别为1337.1万个和1396.3万个[165] - 截至2021年9月30日和2020年9月30日，使用Tucows集团注册商认证注册的域名分别为1919.5万个和1959.8万个，使用经销商认证注册的域名分别为623.5万个和542.9万个，管理的域名总数分别为2543万个和2502.7万个[167] - 自2020年3月31日以来，域名管理总数增加了150万个[186] - 2021年第三季度，批发域名服务收入4708.1万美元，2020年同期为4726.1万美元；前九个月收入1.41954亿美元，2020年同期为1.3943亿美元[206] - 2021年第三季度，零售域名服务收入878.6万美元，2020年同期为916.1万美元；前九个月收入2683.7万美元，2020年同期为2761.3万美元[206] - 2021年第三季度批发域名服务收入降至4710万美元，较2020年同期减少20万美元；前九个月收入增至1.42亿美元，较2020年同期增加260万美元，增幅2%[221][222] - 2021年第三季度零售域名服务收入降至880万美元，较2020年同期减少40万美元，降幅4%；前九个月收入降至2680万美元，较2020年同期减少80万美元，降幅3%[226][227] - 截至2021年9月30日，OpenSRS、eNom、EPAG和Ascio域名服务管理的域名总数增至2540万个，较2020年同期增加40万个[223] 光纤互联网服务业务数据 - 截至2021年9月30日和2020年9月30日，Ting互联网管理的账户分别为2.3万个和1.4万个，可服务地址分别为7.5万个和5万个[163] - 公司光纤互联网服务在疫情初期新客户安装放缓，现用户管理和可服务地址数量恢复增长[184] - 2021年第三季度，光纤互联网服务收入667.2万美元，较2020年同期增加200万美元，增幅43%；前九个月收入1786.8万美元，较2020年同期增加450万美元，增幅34%[206][211][212] - 截至2021年9月30日，Ting Internet可服务地址达75000个，活跃用户23000个，而2020年同期分别为50000个和14000个[213] - 2021年第三季度光纤互联网服务成本为365.3万美元，前九个月为931.4万美元；2020年同期分别为168.2万美元和506.3万美元[237] - 2021年第三季度光纤互联网服务成本从2020年同期的170万美元增加200万美元，即118%，达到370万美元[242] - 2021年前九个月光纤互联网服务成本从2020年同期的510万美元增加420万美元，即82%，达到930万美元[243] 移动服务业务数据 - 公司移动服务唯一客户是DISH，占MSE平台和专业服务收入的100%[172] - 公司可从DISH购买协议中获得为期10年的长期付款流，取决于转移用户产生的利润[173] - 公司保留少量未转让给DISH的MNO协议客户账户，需履行最低收入承诺[174] - 疫情影响公司移动服务需求和收入，但目前使用情况已正常化[185] - 2021年第三季度，零售移动服务净收入230.9万美元，较2020年同期减少470万美元，降幅67%；前九个月净收入687.2万美元，较2020年同期减少3790万美元，降幅85%[206][215][216] - 2021年第三季度，移动平台服务收入356.4万美元，2020年同期为37.6万美元；前九个月收入637万美元，2020年同期为37.6万美元[206] - 2021年第三季度，其他专业服务收入261.9万美元，较2020年同期增加116.2万美元；前九个月收入653.6万美元，较2020年同期增加507.9万美元[206] - 2021年第三季度移动平台服务净收入增至360万美元，较2020年同期增加320万美元；前九个月净收入增至640万美元，较2020年同期增加600万美元[219] - 2021年第三季度其他专业服务净收入增至260万美元，较2020年同期增加110万美元，增幅80%；前九个月净收入增至650万美元，较2020年同期增加500万美元，增幅349%[220] - 2021年第三季度零售移动服务成本为170.1万美元，前九个月为424.2万美元；2020年同期分别为344万美元和2195.7万美元[237] - 2021年第三季度移动平台服务成本为12万美元，前九个月为27.1万美元；2020年同期无此项成本[237] - 2021年第三季度其他专业服务成本为181.3万美元，前九个月为521.9万美元；2020年同期分别为126.7万美元和126.7万美元[237] - 2021年第三季度零售移动服务收入成本从2020年同期的340万美元减少170万美元，即51%，降至170万美元[244] - 2021年前九个月零售移动服务收入成本从2020年同期的2200万美元减少1770万美元，即81%，降至420万美元[246] 公司业务销售渠道 - 公司主要通过约36000家分布在150多个国家的经销商销售域名服务[155] 汇率风险及管理 - 公司的收入主要以美元实现，大部分运营费用以加元支付，美元兑加元汇率波动可能对业务产生重大影响[169] - 公司计划通过外汇远期合约管理部分加元风险，但合约可能不可用或不经济[169] - 外汇汇率假设不利变动10%，将导致2021年第三季度净收入减少约130万美元[315] 公司疫情影响情况 - 公司域名服务在疫情期间实现增长，未受到负面财务或运营影响[186] - 公司未因疫情在流动性、信贷风险、资金成本和现金使用方面发生重大变化[187] - 公司预计不会因疫情对商誉、无形资产等进行重大减值[190] 公司其他业务数据 - 2021年第三季度批发增值服务收入486.2万美元，较2020年同期增加48.2万美元；前九个月收入1542.4万美元，较2020年同期增加199.5万美元[206] - 2021年第三季度增值服务收入增至490万美元，较2020年同期增加50万美元；前九个月收入增至1540万美元，较2020年同期增加200万美元[224][225] 公司财务指标变化 - 截至2021年9月30日，递延收入为1.52亿美元，较2020年12月31日减少20万美元；DISH在2021年9月30日和2020年12月31日分别占应收账款总额的48%和59%[209][210] - 2021年第三季度总收入成本从2020年同期的5440万美元增加350万美元，即6%，达到5790万美元[239] - 2021年前九个月总收入成本从2020年同期的1.724亿美元减少430万美元，即2%，降至1.681亿美元[240] - 截至2021年9月30日，递延履行成本从2020年12月31日的1.111亿美元增加210万美元，即2%，达到1.132亿美元[241] - 2021年第三季度销售和营销费用从2020年同期的831.8万美元增加157.4万美元，即19%，达到989.2万美元[258] - 2021年前九个月销售和营销费用从2020年同期的2652.1万美元增加105.8万美元，即4%，达到2757.9万美元[258] - 2021年第三季度网络成本从2020年同期的600万美元增加230万美元，达到830万美元；前九个月从1910万美元增加420万美元，达到2330万美元[254][255] - 2021年第三季度技术运营与开发费用增至370万美元，较2020年同期增加60万美元，增幅18%；前九个月增至1000万美元，较2020年同期增加110万美元，增幅12%[261][262] - 2021年第三季度一般及行政费用增至510万美元，较2020年同期增加20万美元，增幅4%；前九个月增至1520万美元，较2020年同期增加10万美元，增幅1%[264][265] - 2021年第三季度财产与设备折旧费用为10万美元，与2020年同期持平；前九个月为40万美元，与2020年同期持平[267][268] - 2021年第三季度无形资产摊销费用为230万美元，与2020年同期持平；前九个月降至690万美元，较2020年同期减少90万美元，降幅11%[269][270] - 2021年前九个月有限寿命无形资产减值较2020年同期减少140万美元，降幅100%[271] - 2021年第三季度公司在货币远期合约上净收益为10万美元，较2020年同期减少10万美元；前九个月净收益为30万美元，较2020年同期增加20万美元[274][275] - 截至2021年9月30日，公司资产负债表反映因外汇合约产生衍生工具资产10万美元和负债50万美元[276] - 2021年第三季度其他收入较2020年同期增加410万美元，增幅1662%；前九个月较2020年同期增加1430万美元，增幅744%[278][279] - 2021年第三季度所得税拨备较2020年同期减少113.9万美元，降幅136%；前九个月较2020年同期减少172.5万美元，降幅72%[280] - 2021年第三季度有效税率为 - 28%，较2020年同期的54%下降；前九个月为11%，较2020年同期的39%下降[280] - 2021年第三季度，公司所得税收入为30万美元，税前收入为110万美元；2020年同期所得税费用为80万美元，税前收入为160万美元[282] - 2021年前九个月，公司所得税费用为70万美元，税前收入为600万美元；2020年同期所得税费用为240万美元，税前收入为610万美元[283][284] - 2021年第三季度调整后EBITDA为1220.5万美元，较2020年同期减少110万美元；前九个月调整后EBITDA为3608.3万美元，较2020年同期减少200万美元[290][291][292] - 2021年第三季度其他综合收益为亏损138.5万美元，较2020年同期减少216万美元，降幅279%；前九个月其他综合收益为亏损262.4万美元，较2020年同期减少352.2万美元，降幅392%[295] - 截至2021年9月30日，公司现金及现金等价物余额较2020年12月31日减少280万美元[298] - 2021年前九个月，经营活动产生的净现金流入为1910万美元，较2020年同期减少44%[302] - 2021年前九个月，调整非现金费用后净收入为2520万美元，较上一年减少17%[303] - 2021年前九个月，融资活动产生的净现金流入为3050万美元，较2020年同期增加1084%[304] - 2021年前九个月投资活动净现金使用量为5230万美元，较2020年同期增加26%[305] - 2021年前九个月，5010万美元现金流出用于物业和设备投资[305] - 2021年前九个月，200万美元用于对非关联实体的投资，20万美元用于收购其他无形资产[305] 公司信贷安排情况 - 2019年修订信贷安排，公司可获得最高2.4亿美元资金，包括1.8亿美元担保信贷安排和6000万美元增额安排[299] - 2021年9月30日后，公司签订了第二份2019年修订信贷协议[301] - 截至2021年9月30日，公司在修订后的2019年信贷安排下的未偿还余额为1.504亿美元[318] - 假设2021年9月30日的贷款余额全年未偿还，利率不利变动1%将使修订后的2019年信贷安排的年利息支出增加约80万美元[318] 公司资金使用及需求情况 - 公司认为未来12个月经营现金流和信贷安排足以满足营运资金、资本支出和利息支付需求[306] 公司金融合约情况 - 截至202

财务数据和关键指标变化 - 公司第二季度净收入为180万美元，每股收益0.17美元，相比去年同期的20万美元或每股0.01美元有所增长，但低于去年同期的250万美元或每股0.23美元，主要由于运营支出增加和非现金费用增加 [6] - 第二季度运营现金流为350万美元，低于去年同期的890万美元，主要由于光纤业务的运营投资和其他项目的影响 [6] - 调整后的EBITDA为1120万美元，低于去年同期的1220万美元，主要由于移动业务模式转变的影响 [6] - 第二季度总收入为7510万美元，同比下降9%，主要由于移动业务向MSC模式的转变 [7][22] - 域名和光纤互联网业务的收入同比增长5%至6810万美元，毛利率增长4%至2230万美元 [7] 各条业务线数据和关键指标变化 域名服务 - 域名服务业务第二季度收入和毛利率均同比增长4%，调整后EBITDA为1280万美元 [8] - 批发渠道的收入和毛利率分别增长5%和9%，零售渠道的毛利率下降9% [9][10][25] - 第二季度总注册量为400万，同比下降6%，但续费率上升7% [9] 移动服务 - 移动服务业务继续专注于DISH的MSC平台建设，并满足TSA下的服务要求 [11] - 移动服务业务的毛利率为370万美元，低于去年同期的890万美元，主要由于T-Mobile客户关系的出售 [25] 光纤互联网服务 - 光纤互联网业务在第二季度达到2万订阅用户，同比增长55%，并创下6900个新地址的记录 [15] - 光纤互联网业务的资本支出同比增长67%，达到历史最高水平 [16] - 光纤互联网业务的毛利率为280万美元，同比增长2% [26] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在Culver City和Centennial Colorado的光纤网络建设进展顺利，预计Centennial Colorado的建设将在2022年上半年完成 [16] - 公司参与了美国政府资助的紧急宽带福利计划（EBB），为符合条件的客户提供每月50美元的宽带补贴 [18] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司继续专注于光纤互联网业务的扩展，并通过微沟槽技术加快网络建设速度 [17] - 公司与DISH的合作关系进一步加强，DISH与AT&T签署了长期战略网络服务协议，这将加速DISH在农村市场的扩展 [12] - 公司预计未来五年美国将迎来大规模的光纤建设，并计划通过合作伙伴关系和收购来加速业务扩展 [37] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对光纤互联网业务的扩展表示乐观，尽管短期内面临较高的资本支出和运营成本 [16][17] - 管理层认为DISH与AT&T的合作是DISH成为美国第四大移动运营商的重要一步，并对此表示支持 [12][39] - 管理层预计未来几个季度将看到更多关于宽带刺激政策的明确信息，这将影响公司在低密度地区的扩展计划 [37] 其他重要信息 - 公司计划在9月选举新的董事会成员Marlene Karl，她将带来丰富的资本结构和光纤基础设施经验 [36] - 公司重申2021年调整后EBITDA的指导目标为4300万美元 [36] 问答环节所有的提问和回答 - 无具体问答内容，公司邀请股东和分析师通过电子邮件提交问题，并将在8月17日发布录音和文字回复 [1][42]

业绩总结 - Tucows连续19年实现收入增长，且19年连续正现金流[23] - 2021年第二季度净收入为75,093千美元，较2020年第二季度的82,122千美元下降了8.6%[69] - 2021年第二季度毛利润为18,239千美元，较2020年第二季度的22,966千美元下降了20.6%[69] - 2021年第二季度净收入为1,807千美元，较2020年第二季度的157千美元增长了1,051%[69] - 2021年第二季度每股基本净收益为0.17美元，较2020年第二季度的0.01美元增长了1,600%[69] - 2021年上半年净收入为145,968千美元，较2020年上半年的166,107千美元下降了12.1%[69] 用户数据 - 2021年第二季度互联网用户管理总数为20.1万，较2020年第二季度的12.5万增长了60.8%[67] - 2021年第二季度净增加互联网用户2.8万，较2020年第二季度的0.9万增长了211.1%[67] - 2021年第二季度拥有的基础设施覆盖地址为77.2万，较2020年第二季度的61.2万增长了26.1%[67] - 2021年第二季度服务地址为71.4万，较2020年第二季度的47.9万增长了49.2%[67] 财务状况 - Tucows的市场资本约为8.056亿美元，流通股约为1060万股[34] - Tucows的现金储备为730万美元，债务为1.399亿美元[34] 业务发展 - Tucows在全球域名市场中是第二大域名注册商，管理约2600万个域名[38] - Tucows在全球拥有超过36,000个批发域名注册商客户，覆盖150多个国家[41] - Tucows的移动服务业务于2020年8月1日转型为移动服务启用商（MSE），与DISH Networks达成合作[49] - Fiber Internet服务的建设成本为每个可服务地址1000至1500美元，预计第一年的用户接受率为20%[57][60] - Ting Internet提供的家庭月费为893美元，商业月费为139美元[58] - 截至2021年第二季度，Ting Internet已完成71,353个可服务地址的建设，建设完成率为47%[63] 投资回报 - 截至2021年6月30日，Tucows的年化投资回报率为18.2%[26]

公司业务结构调整 - 2021年第一季度公司将报告结构重组为三个运营和可报告部门：光纤互联网服务、移动服务和域名服务[144] 公司整体收入情况 - 2021年6月30日和2020年6月30日止三个月，公司报告的收入分别为7510万美元和8210万美元；2021年和2020年6月30日止六个月，报告的收入分别为1.46亿美元和1.661亿美元[146] - 2021年第二季度总净收入为7510万美元，较2020年同期减少700万美元，降幅9%；2021年上半年总净收入为1.46亿美元，较2020年同期减少2010万美元，降幅12%[206][207][208] 域名服务业务数据 - 批发域名服务管理的域名数量从2020年6月30日的2460万个增加到2021年的2560万个，增加了100万个[156] - 2021年和2020年6月30日止三个月，域名服务新注册、续费和转入的域名总数分别为440.9万个和474.7万个[162] - 2021年和2020年6月30日止六个月，域名服务新注册、续费和转入的域名总数分别为922.7万个和950.3万个[164] - 2021年6月30日和2020年6月30日，使用Tucows集团注册商认证注册的域名分别为1947.1万个和1938.5万个，使用经销商注册商认证注册的域名分别为614.4万个和520.7万个，管理的域名总数分别为2561.5万个和2459.2万个[165] - 公司主要通过约36000家分布在150多个国家的经销商销售域名服务[153] - 公司的零售业务预计姓氏域名组合收入在2021财年及以后将大幅下降[158] - 2021年Q2批发域名服务收入增加170万美元（4%）至4790万美元，H1增加270万美元（3%）至9490万美元[221][222] - 2021年Q2增值服务收入增加80万美元至550万美元，H1增加160万美元至1060万美元[224][225] - 2021年Q2零售域名服务收入减少30万美元（3%）至890万美元，H1减少40万美元（2%）至1810万美元[226][227] - 截至2021年6月30日，管理的域名总数增加100万个至2560万个[223] - 2021年Q2批发域名服务成本为3770.7万美元，H1为7348.3万美元[237] - 2021年第二季度批发域名服务成本增至3770万美元，较2020年同期增加130万美元[250] 光纤互联网服务业务数据 - 2021年6月30日和2020年6月30日，Ting互联网管理的账户分别为2万个和1.3万个，可服务地址分别为7.1万个和4.8万个[161] - 2021年第二季度光纤互联网服务收入为580万美元，较2020年同期增加140万美元，增幅32%；上半年收入为1120万美元，较2020年同期增加250万美元，增幅29%[211][212] - 截至2021年6月30日，Ting Internet可服务地址达7.1万个，活跃用户2万个，2020年同期分别为4.8万个和1.3万个[213] - 2021年第二季度光纤互联网服务成本为302.6万美元，H1为566.1万美元[237] - 2021年第二季度光纤互联网服务成本增至300万美元，较2020年同期增加130万美元，增幅76%[242] - 2021年上半年光纤互联网服务成本增至570万美元，较2020年同期增加230万美元，增幅68%[243] 移动服务业务数据 - 2021年第二季度移动服务收入减少1060万美元，上半年减少2640万美元，主要因出售Ting Mobile大部分客户群和关闭Roam Mobility品牌[207][208] - 2021年第二季度零售移动服务净收入降至250万美元，较2020年同期减少1510万美元，降幅86%；上半年净收入降至460万美元，较2020年同期减少3310万美元，降幅88%[215][216] - 2021年第二季度和上半年零售移动服务收入仅反映公司保留的少量客户的移动电话服务和设备收入[217] - 2021年Q2移动平台服务净收入增至250万美元，H1增至280万美元，此前无可比收入流[219] - 2021年Q2零售移动服务成本为148.7万美元，H1为254.1万美元[237] - 2021年第二季度零售移动服务收入成本降至150万美元，较2020年同期减少720万美元，降幅82%[244] - 2021年上半年零售移动服务收入成本降至250万美元，较2020年同期减少1600万美元，降幅86%[246] - 公司移动服务战略转变，DISH是唯一客户，占MSE平台收入100%，盈利取决于DISH增加用户的能力[170] - 公司保留少量未转让给DISH的客户账户，需履行最低收入承诺，否则可能面临重大反复处罚[172] 公司面临的风险 - 公司收入主要以美元实现，大部分运营费用以加元支付，美元兑加元汇率波动可能对业务产生重大影响[167] - 公司投资美国部分市场的光纤到户部署，存在因技术、监管和竞争无法收回投资的风险[168] - 域名服务市场竞争加剧，公司面临定价压力，收入增长依赖吸引和保留客户[173] - 疫情期间，公司将低级别光纤客户免费升级到对称千兆接入，新客户获取速度慢于疫情前[179] - 2021年第二季度末的敏感性分析显示，外币汇率假设不利变动10%，将使净收入减少约140万美元[316] - 截至2021年6月30日，利率不利变动1%，将使公司2019年修订信贷安排的年利息支出增加约70万美元[319] - 公司目前基于LIBOR收取利息和备用费用，相关监管机构正寻求停止发布LIBOR，公司将持续关注并与交易对手协商[320] - 公司面临的利率波动风险主要与2019年修订信贷安排有关[318] 疫情对公司的影响 - 2021年疫情对公司财务和运营影响有限，各业务板块趋势稳定，部分有复苏迹象[181] - 公司未因疫情在流动性、信贷风险、资金成本和现金使用方面发生重大变化[186] - 公司未收到政府或地方当局的财务或资源援助，也不打算寻求援助[188] 公司其他业务数据 - 2021年Q2其他专业服务净收入增至200万美元，H1增至390万美元，此前无可比收入流[220] 公司成本费用情况 - 2021年第二季度总收入成本降至5690万美元，较2020年同期减少230万美元，降幅4%[239] - 2021年上半年总收入成本降至1.103亿美元，较2020年同期减少770万美元，降幅7%[240] - 截至2021年6月30日，递延履行成本增至1.146亿美元，较2020年12月31日增加350万美元，增幅3%[241] - 2021年第二季度销售和营销费用增至940万美元，较2020年同期增加20万美元，增幅2%[260] - 2021年上半年销售和营销费用降至1770万美元，较2020年同期减少50万美元，降幅3%[261] - 2021年截至6月30日的三个月，技术运营和开发费用增至320万美元，较2020年同期增加10万美元，增幅3%；六个月费用增至630万美元，较2020年同期增加50万美元，增幅8%[263][264] - 2021年截至6月30日的三个月，一般及行政费用降至520万美元，较2020年同期减少30万美元，降幅5%；六个月费用持平于1020万美元[267][268] - 2021年截至6月30日的三个月，财产和设备折旧费用持平于10万美元；六个月费用持平于20万美元[270][271] - 2021年截至6月30日的三个月，无形资产摊销费用降至230万美元，较2020年同期减少20万美元，降幅7%；六个月费用降至460万美元，较2020年同期减少80万美元，降幅15%[272][273] - 2021年截至6月30日的三个月和六个月，有限寿命无形资产减值均较2020年同期减少140万美元，降幅100%[274] 公司金融交易情况 - 2021年截至6月30日的三个月，公司在货币远期合约上净亏损10万美元，2020年同期净收益40万美元；六个月公司净收益20万美元，2020年同期净亏损10万美元[276][277] - 2021年6月30日，公司资产负债表反映因现有外汇合约产生的衍生工具资产为180万美元，负债为10万美元[278] 公司收入及收益情况 - 2021年截至6月30日的三个月，其他收入较2020年同期增加470万美元，增幅500%；六个月增加1030万美元，增幅473%[280][281] - 2021年截至6月30日的三个月，所得税拨备较2020年同期减少56.8万美元，降幅127%；六个月减少58.6万美元，降幅38%[282] - 2021年截至6月30日的三个月，有效税率为 - 7%，2020年同期为74%；六个月有效税率为20%，2020年同期为34%[282] - 2021年第二季度，公司所得税收入为10万美元，税前收入为170万美元；2020年同期所得税费用为40万美元，税前收入为60万美元[284] - 2021年上半年，公司所得税费用为100万美元，税前收入为490万美元；2020年同期所得税费用为160万美元，税前收入为450万美元[285][286] - 2021年第二季度调整后EBITDA为1120万美元，较2020年同期减少100万美元；2021年上半年调整后EBITDA为2390万美元，较2020年同期减少100万美元[293][294] - 2021年第二季度其他综合收益为 - 77.3万美元，较2020年同期减少208.7万美元，降幅159%；2021年上半年其他综合收益为 - 123.9万美元，较2020年同期减少136.2万美元，降幅1107%[297] 公司现金流及资金情况 - 截至2021年6月30日，公司现金及现金等价物余额较2020年12月31日减少100万美元[300] - 2021年上半年经营活动产生的净现金流入为1760万美元，较2020年同期减少23%[303] - 2021年上半年调整后净收入为1840万美元，较上一年减少4%[304] - 2021年上半年融资活动产生的净现金流入为1920万美元，较2020年同期增加633%[305] - 2021年上半年投资活动使用净现金3780万美元，较2020年同期增加22%[306] - 公司认为未来12个月经营现金流足以满足营运资金、资本支出和贷款偿还需求[307] 公司资产负债及合同情况 - 截至2021年6月30日，公司无资产负债表外安排[309] - 截至2021年6月30日，公司除正常业务外，合同义务无重大变化[310] - 截至2021年6月30日，公司利率互换名义价值为7000万美元，与2020年12月31日一致[312][319] - 截至2021年6月30日，公司有1080万美元未到期外汇远期合约，将兑换为1550万加元，其中920万美元符合套期会计要求；2020年12月31日，合约金额为3180万美元，可兑换4550万加元，其中2680万美元符合套期会计要求[315] - 截至2021年6月30日，公司2019年修订信贷安排的未偿还余额为1.404亿美元[319] 公司客户占比情况 - 2021年第二季度和上半年以及2020年同期，均无客户占总收入的比例超过10%[210] 公司业务举措 - 公司设立免费光纤Wi-Fi热点，为无家庭网络或网络不足的人提供服务[180] 域名数量增长情况 - 自2020年3月31日以来，域名管理总数增加170万个，该增长或因疫情驱动，未来可能无法持续[185] 公司财务稳定性 - 2021年6月30日递延收入增至1.549亿美元，较2020年12月31日增加270万美元，主要因域名服务增加340万美元，光纤互联网服务增加不足30万美元，移动服务减少100万美元[209] - 截至2021年6月30日，DISH占应收账款总额的45%，2020年12月31日占比59%[210] 公司业务区域及货币情况 - 公司开发产品在加拿大，销售服务在北美和欧洲，销售主要以美元进行，大部分费用以加元产生[311]

财务数据和关键指标变化 - 2021年第一季度净收入为210万美元，同比下降24%，主要由于光纤网络建设带来的折旧增加以及有效税率略高 [6] - 第一季度总收入为7090万美元，同比下降16%，主要由于移动业务向MSE模式转型 [7] - 调整后的EBITDA为1270万美元，与去年同期基本持平 [6] - 现金及现金等价物为830万美元，与2020年第四季度持平，但低于2020年第一季度的1240万美元 [39] - 递延收入为1.58亿美元，环比增长4%，同比增长3% [40] 各条业务线数据和关键指标变化 域名服务 - 域名服务收入同比增长3%，毛利率增长14% [10] - 批发渠道注册量增长2%，新增注册量增长5%，续费率保持在80% [11] - 零售渠道新增注册量增长24%，续费率为86% [12] - 调整后的EBITDA为1380万美元，同比增长20% [9] 移动服务 - 移动服务毛利率为150万美元，同比下降85%，主要由于向MSE模式转型 [30] - 调整后的EBITDA为450万美元，同比下降10% [37] - T-Mobile计划在2021年底关闭Sprint CDMA网络，可能对Ting移动用户和Boost用户产生影响 [13][14] 光纤互联网服务 - 光纤互联网服务毛利率为270万美元，同比增长6% [31] - 第一季度资本支出为1400万美元，环比增长36%，同比增长84% [16] - 新增可服务地址9200个，同比增长82%，总可服务地址达到64700个 [17] - 新增用户1800个，同比增长48.5%，总用户数达到17300个 [18] 公司战略和发展方向 - 公司将继续加速光纤网络建设，预计未来五年美国将迎来大规模光纤建设 [45] - 公司计划通过提高资本支出和订单处理效率来加速光纤业务的扩展 [47] - 公司可能会从自有运营市场转向帮助其他公司进行光纤建设，包括提供计费和配置平台 [47] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对域名和光纤互联网业务的指导保持不变，预计移动业务调整后的EBITDA将增长20% [42] - 公司认为DISH的成功将直接推动其移动业务的成功 [43] - 公司对光纤互联网业务的长期前景持乐观态度，认为美国从同轴电缆向光纤的过渡是不可避免的 [48] 其他重要信息 - 公司已将其报告结构重组为三个运营和报告部门：光纤互联网服务、移动服务和域名服务 [21] - 公司提醒投资者注意T-Mobile关闭Sprint CDMA网络可能带来的风险 [13][14] 问答环节所有的提问和回答 - 无具体问答内容，投资者可通过电子邮件提交问题，公司将在5月18日发布录音和文字回复 [1][49]

公司业务结构调整 - 2021年第一季度公司将报告结构重组为三个运营和可报告部门，即光纤互联网服务、移动服务和域名服务[131] 公司整体营收变化 - 2021年和2020年第一季度公司营收分别为7090万美元和8400万美元[133] - 2021年第一季度总净收入为7090万美元，较2020年同期的8400万美元减少1310万美元，降幅16%[189][190] 域名服务数据指标变化 - OpenSRS、eNom、EPAG和Ascio域名服务管理的域名数量达2570万个，较2020年3月31日增加190万个[143] - 2021年第一季度新注册、续费和转入的域名总数为481.7万个，2020年为475.6万个[149] - 2021年3月31日使用Tucows集团注册商认证注册的域名数量为1978.7万个，2020年为1914.5万个[150] - 2021年3月31日使用经销商注册商认证注册的域名数量为599.6万个，2020年为475万个[150] - 2021年3月31日管理的域名总数为2578.3万个，2020年为2389.5万个[151] - 自2020年12月31日以来，OpenSRS品牌管理的域名总数增加了50万[169] - 截至2021年3月31日，OpenSRS、eNom、EPAG和Ascio管理的域名总数增至2580万个，较2020年同期增加190万个[198] 光纤互联网服务数据指标变化 - 2021年3月31日Ting Internet管理的用户数量为1.7万，2020年为1.2万[148] - 2021年3月31日Ting Internet可服务地址为6.5万个，2020年为4.5万个[148] 汇率及利率风险相关 - 公司主要以美元实现收入，大部分运营费用以加元支付，美元兑加元汇率波动可能对业务产生重大影响[152] - 假设外汇汇率不利变动10%，2021年第一季度净收入将减少约140万美元[264] - 假设外币汇率不利变动10%，2021年第一季度净利润将减少约140万美元[264] - 公司的利率风险主要与2019年修订信贷安排有关[267] - 截至2021年3月31日，利率不利变动1%，2019年修订信贷安排年利息支出将增加约50万美元[268] - 截至2021年3月31日，利率不利变动1%将使2019年修订信贷安排的年利息支出增加约50万美元[268] - 公司目前的利息和备用费用基于LIBOR，部分由利率互换对冲[269] - LIBOR监管机构和管理者正寻求停止发布LIBOR，全球市场工作组在寻找替代参考利率[269] - 美国替代参考利率委员会已确定有担保隔夜融资利率为美元LIBOR的首选替代利率[269] 移动服务战略转变 - 公司移动服务战略转变，DISH是MSE平台唯一客户，占100%收入[155] 公司未来收益相关 - 公司将获得10年付款流，取决于转移用户的利润率[156] 市场竞争情况 - 公司域名服务市场竞争加剧，面临定价压力[157] 公司业务举措 - 公司为低级别光纤客户免费升级到对称千兆接入[163] - 公司设立免费光纤Wi-Fi热点，为居民提供互联网接入和帮助[164] 新冠疫情影响 - 2021年新冠疫情对公司财务和运营影响有限，预计后续影响也有限[165] - 光纤互联网服务新客户安装量在疫情初期放缓，现恢复增长[167] - 新冠疫情影响移动服务需求和收入，但预计后续不会显著恶化[168] - 公司未因新冠疫情在流动性、信贷风险、资金成本等方面发生重大变化[170] 各业务线收入变化 - 2021年第一季度光纤互联网服务收入为540万美元，较2020年同期增加110万美元，增幅26%，服务地址和活跃用户数量均有增长[189][193] - 2021年第一季度零售移动服务净收入为200万美元，较2020年同期减少1810万美元，降幅90%，主要因业务转型和疫情影响[189][194] - 2021年第一季度移动平台服务净收入增至30万美元，2020年同期无此收入，源于与DISH的合作[189][195] - 2021年第一季度其他专业服务净收入增至190万美元，2020年同期无此收入，源于与DISH的合作[189][196] - 2021年第一季度批发域名服务收入为4700万美元，较2020年同期增加100万美元，增幅2%，部分品牌受疫情推动增长[189][197] - 2021年第一季度批发增值服务收入为510万美元，较2020年同期增加80万美元，主要因域名到期收入增加[189][199] - 2021年第一季度零售域名服务收入为920万美元，较2020年同期减少10万美元，降幅1%，部分业务收入下降[189][200] 递延收入与成本变化 - 截至2021年3月31日，递延收入增至1.576亿美元，较2020年12月31日增加540万美元，主要由域名服务推动[191] - 2021年3月31日递延履行成本增至1.152亿美元，较2020年12月31日增加410万美元，增幅4%[213] 各业务线成本变化 - 2021年第一季度总营收成本降至5340万美元，较2020年同期减少540万美元，降幅9%[210][212] - 2021年第一季度光纤互联网服务成本增至260万美元，较2020年同期增加90万美元，增幅53%[214] - 2021年第一季度零售移动服务成本降至110万美元，较2020年同期减少880万美元，降幅89%[215] - 2021年第一季度批发域名服务成本降至3580万美元，较2020年同期减少70万美元[218] - 2021年第一季度批发增值服务成本降至60万美元，较2020年同期减少20万美元[219] - 2021年第一季度网络成本增至720万美元，较2020年同期增加160万美元[221] - 2021年第一季度移动平台服务和其他专业服务成本分别增至10万美元和170万美元，2020年同期无可比数据[216][217] 各项费用变化 - 2021年第一季度销售和营销费用降至830万美元，较2020年同期减少70万美元，降幅8%[224] - 2021年第一季度技术运营和开发费用增至310万美元，较2020年同期增加40万美元，增幅14%[226] - 2021年第一季度一般及行政费用为500万美元，较2020年同期增加20万美元，增幅4%[228] - 2021年第一季度财产及设备折旧成本为10万美元，与2020年同期持平，增加8000美元，增幅7%[229] - 2021年第一季度无形资产摊销为230万美元，较2020年同期减少60万美元，降幅21%[230] 其他收入与收益变化 - 2021年第一季度公司在货币远期合约上净收益30万美元，而2020年同期亏损40万美元，减少69.4万美元，降幅157%[232] - 2021年第一季度其他收入较2020年同期增加560万美元，增幅453%，主要因出售Ting客户资产获利540万美元[234] - 2021年第一季度所得税拨备为110万美元，较2020年同期减少1.8万美元，降幅2%，有效税率为34%[235] - 2021年第一季度调整后EBITDA为1270万美元，较2020年同期增加不足10万美元，主要因批发域名注册贡献增加[243] - 2021年第一季度其他综合亏损为46.6万美元，较2020年同期减少72.5万美元，减幅61%[245] - 2021年第一季度重新分类至收益的净额为80万美元，而2020年同期亏损不足10万美元[246] 现金流量与资金情况 - 截至2021年3月31日，公司现金及现金等价物余额与2020年12月31日持平，主要现金用途为投资财产及设备1390万美元等[247] - 2019年修订信贷安排可获取最高2.4亿美元资金，包括1.8亿美元担保信贷安排和6000万美元可变信贷安排[248] - 2021年第一季度经营活动净现金流入为1410万美元，与2020年同期持平[251] - 2021年第一季度调整后净收入为960万美元，较上年减少3%[252] - 2021年第一季度融资活动净现金流出不到10万美元，2020年同期为330万美元[253] - 2021年第一季度投资活动使用净现金1410万美元，2020年同期为1870万美元[254] 金融工具相关 - 截至2021年3月31日，利率互换名义价值为7000万美元，与2020年12月31日一致[260] - 截至2021年3月31日，公司有2070万美元未到期外汇远期合约，将兑换为2960万加元，其中1750万美元符合套期会计要求[263] - 公司面临信用风险的金融工具主要包括现金等价物、有价证券、外汇合约和应收账款[265] - 截至2021年3月31日，2019年修订信贷安排的未偿还余额为1.224亿美元[268] - 截至2021年3月31日，利率互换的名义价值为7000万美元[268] - 利率互换合约与信贷安排同时到期，将于2023年6月到期[268]