公司业务收购 - 公司收购PandoLogic，其自主招聘平台可助力雇主高效招聘[31] - 公司于2021年9月完成对PandoLogic的收购[88] - 2021年9月，公司以1.225亿美元收购PandoLogic，包括5870万美元现金、3150万美元普通股（170万股）、最高6500万美元基于业绩的或有付款（收购日估值3000万美元，其中2640万美元为收购对价）及580万美元净营运资金调整[187] 公司业务结构与市场定位 - 公司主要通过商业企业和政府及监管行业部门交付软件产品与服务创收，其次是托管服务[32] - 2021年公司组织架构调整，聚焦商业企业和政府及监管行业两个市场[40] - 商业企业客户贡献公司大部分软件产品与服务及托管服务收入[41] - 政府及监管行业历史收入占比较小，但增长机会大[44] 市场环境与行业趋势 - 全球超80%新数据为非结构化数据，年增长率达30 - 60%[34] - 2021年报告建议国会为国防部AI计划拨款140亿美元，到2026年非国防AI研发资金增至360亿美元[44] - 未来10年全球可再生能源预计投资3.4万亿美元[44] - 全球电力能源市场规模达1.5万亿美元，美国每年能源生产损失超210亿美元[44] 公司业务应用场景 - 公司aiWARE平台可助力执法等政府机构提升调查工作流程和满足信息披露需求[45] - 公司AI技术支持法律市场电子证据开示，提高发现流程的速度、降低成本并改善结果[46] - 公司为能源市场客户开发解决方案，优化和同步电网，使清洁能源更具可预测性等[47] 公司业务销售与营销 - 公司通过直销团队和间接渠道合作伙伴开展软件产品与服务的销售和营销活动[48] - 公司通过直销代表开展数字内容许可管理服务业务的销售和营销活动[50] 公司业务客户集中度 - 2021年，软件产品与服务业务中，十家客户约占总营收的81%，其中一家约占57%[52] - 2021年，广告管理服务业务中，十家广告客户约占总营收的43%，其中一家约占11%[53] - 2021年，内容许可管理服务业务中，十家客户约占总营收的8%[53] - 2021、2020和2019财年，公司十大客户分别占净收入约57%、34%和24%，2021财年有一客户占净收入约30%[123] - 2021年，十个客户占软件产品与服务总收入约81%，其中一个客户占约57%；十个客户占托管服务总收入约43%，其中一个客户占约11%[124] 公司专利情况 - 截至2022年3月9日，美国有32项已授权专利，有效期至2027 - 2040年，10项专利申请待审查；外国有12项已授权专利，29项专利申请待审查[61] - 截至2022年3月9日，公司在美国有32项已授权专利，有效期至2027 - 2040年，10项专利申请待审查；在外国司法管辖区有12项已授权专利，29项专利申请待审查[137] 公司人员情况 - 截至2022年2月28日，公司共有546名员工，基本为全职员工[65] - 公司努力招聘、培养和留住行业顶尖人才，提供有竞争力的薪酬、激励措施、股权补偿和福利，并进行季度人才审查[67] 公司发展计划与战略 - 公司计划继续对AI技术研发进行重大投资，扩展aiWARE及相关解决方案的功能和能力[59] - 公司计划拓展国际业务，但面临监管、经济、政治等风险，可能影响业务和财务状况[92] - 公司计划拓展新垂直市场，但可能面临挑战，如功能受限、成本增加等[114] 公司面临的风险 - 公司拓展aiWARE SaaS业务可能面临多种风险，如无法添加特定市场应用、AI模型相关问题等[72][73] - 基于AI的软件应用市场较新且不确定，可能影响公司平台潜力的实现[75] - 公司可能需要额外资金支持业务增长，但可能无法以可接受的条件获得[78] - 公司季度业绩可能大幅波动，受软件产品与服务、内容许可服务等收入时间变化影响[79][80] - 公司近期收购PandoLogic包含或有对价，其公允价值变化会影响运营结果[91] - 新冠疫情影响公司业务，如部分产品和服务需求减少、销售周期变长、现金流受影响等[96][98] - 行业或全球市场不利条件、消费者支出减少，会限制公司业务增长并影响运营结果[99] - 公司发行2.013亿美元可转换优先票据，可能无法产生足够现金流偿债[101] - 若无法增强产品或推出被市场接受的新产品，公司业务和财务状况会受损害[102] - 竞争对手等可能获取公司aiWARE平台所用第三方技术，影响平台功能和公司业务[103] - 公司依赖第三方开发和集成AI模型，可能遇到困难并影响平台运营[104] - 若无法为aiWARE平台打造强大品牌和提高市场知名度，公司业务和财务状况会受不利影响[105] - 收购业务可能无法实现预期收益，还可能产生意外成本和负债，影响公司运营和财务结果[90] - 品牌推广支出预计随行业竞争加剧和开拓新市场而增加，可能无法带来足够收入抵消成本[106] - 技术和基础设施中断或性能问题，以及第三方服务提供商问题，会对业务和运营结果产生不利影响[107] - 平台、网络或计算机系统安全可能被破坏，导致业务损失、声誉受损等[111] - 面部识别技术相关法律可能对公司部分产品需求产生重大不利影响[116] - 公司面临来自大型科技公司和小型竞争对手的竞争，竞争加剧可能带来定价压力和额外营销费用[118] - PandoLogic业务依赖单一客户，失去该客户可能对业务和财务结果造成损害[120] - 公司软件产品与服务销售周期长且不可预测，可能影响经营结果[126] - 某广告客户2018年为公司带来120万美元净收入，2019年降至90万美元，2020年为10万美元，2021年无收入[127] - 广告合同客户可提前30 - 90天书面通知取消合作[127] - 公司依赖首席执行官Chad Steelberg、总裁Ryan Steelberg及其他高管和高级管理层，且未与他们签订特定服务期的雇佣协议[144] - 公司面临数字内容许可服务相关风险，包括第三方侵权索赔和权利持有人及客户的赔偿要求[130] - 公司使用开源软件，若违反开源许可证，可能面临法律费用、赔偿、禁令及业务受限等问题[142] - 公司未来成功部分取决于不侵犯他人知识产权，可能面临第三方侵权索赔及诉讼[135] - 公司保护知识产权可能需承担大量成本，且现有保护方式可能不足[137] - 公司吸引和留住关键人员的能力可能受股价波动或表现不佳的影响[146] - 数据保护和隐私法律法规可能要求公司改变业务、增加成本并降低软件解决方案需求[147] - 公司受GDPR等法规约束，违规最高罚款为全球营收的4%或2000万欧元，以较高者为准[149] - 隐私和数据保护法规可能增加公司成本、阻碍新功能和产品部署，影响业务和运营结果[151] - 公司可能面临历史和未来销售、使用税等税务责任，影响运营结果[152] - 若证券分析师不发布研究或发布不准确、不利研究，公司股价和交易量可能下降[168] 公司股价与股权情况 - 2022年2月28日止12个月内，公司普通股收盘价在13.22美元至38.53美元间波动，2017年5月12日IPO至2021年2月28日，收盘价在1.52美元至65.91美元间波动[153] - 公司普通股价格波动大，受营收、合同、收购等多种因素影响[153][154] - 截至2022年2月28日，公司有39名普通股登记持有人[177] - 2021年12月，一家咨询公司行使认股权证以每股3.01美元的价格购买26,500股普通股，净发行23,050股[179] - 2021年第四季度，公司未回购股权证券[181] - 公司有大量普通股预留用于期权行权、受限股单位结算和可转换优先票据转换，可能稀释股东权益或压低股价[167] 公司财务报告与信息获取 - 公司年报、季报等报告可在投资者关系网站免费获取，也可向公司秘书申请纸质或电子副本[69] 公司基本信息 - 公司成立于2014年6月13日，总部位于科罗拉多州丹佛市[68] 公司财务关键指标变化 - 公司在2019 - 2021财年分别净亏损6210万美元、4790万美元和5110万美元，截至2021年12月31日累计亏损3.311亿美元[83] - 2021年全年公司收入为1.153亿美元，2020年为5770万美元；软件产品与服务同比增长429%，占2021年和2020年合并收入的51%和24%；托管服务同比增长27%，占2021年和2020年合并收入的49%和76%；2021年和2020年最大客户分别占合并收入的30%和8%[186] - 2021年商业企业业务收入同比增长100%[189] - 截至2021年第四季度末，软件产品与服务客户有529个，较2020年12月31日按预估基础增长47%[194] - 2021年非GAAP毛利率提高至81%，2020年为73%；预计从2022年3月31日季度开始，合并非GAAP毛利率和毛利不低于80%且逐季改善[196] - 公司预计2022年经营业绩较2021年有大幅改善[198] - 2021年非GAAP净收入为680万美元，而2020年非GAAP净亏损为2060万美元[200] - 预计2022年全年非GAAP净收入将实现盈利，且2022年第一季度不会出现非GAAP净亏损[200] - 2021年和2020年，公司绝大部分收入来自美国客户，计划长期在欧洲、亚太和拉丁美洲等国际市场拓展业务[201] - 新冠疫情影响公司部分服务需求，未来体育赛事取消可能对托管服务收入产生重大不利影响[202] - 截至2021年12月31日，公司评估客户潜在信用恶化情况后，认为无需额外计提坏账准备[203] - 2021年非GAAP毛利润为9.3176亿美元，非GAAP毛利率为80.8%；2020年非GAAP毛利润为4.2045亿美元，非GAAP毛利率为72.9%[215] - 2021年GAAP净亏损为7059.3万美元，非GAAP净收入为683.2万美元；2020年GAAP净亏损为4787.6万美元，非GAAP净亏损为2059.3万美元[212][216] - 2021年非GAAP基本每股净收益为0.21美元，非GAAP摊薄每股净收益为0.16美元；2020年非GAAP基本每股净亏损为0.75美元，非GAAP摊薄每股净亏损为0.75美元[216] - 软件业务方面，2020年9月30日至2021年12月31日各季度软件收入（预估）分别为14154千美元、30869千美元、10183千美元、20072千美元、21860千美元、40223千美元[220] - 同期各季度末客户数量分别为322个、360个、385个、419个、433个、529个[220] - 各季度平均年收入分别为110千美元、206千美元、199千美元、203千美元、208千美元、209千美元[220] - 各季度新订单总额分别为2083千美元、1437千美元、2442千美元、4896千美元、3356千美元、8317千美元[220] - 各季度毛收入留存率均大于85%，其中多数大于90%[220] - 管理服务业务方面，2020年9月30日至2021年12月31日各季度活跃管理服务客户平均账单分别为522千美元、545千美元、582千美元、622千美元、615千美元、625千美元[223] - 各季度管理服务收入分别为8764千美元、9747千美元、10327千美元、9968千美元、9647千美元、10857千美元[223] - 截至2021年12月31日，公司联邦和州所得税净经营亏损结转额分别约为2.178亿美元和1.351亿美元[226] - 美国联邦和州净经营亏损预计分别从2034年和2022年开始到期，2018年1月1日后产生的净经营亏损可无限期结转，但使用时受应税收入80%的限制[226] 公司融资情况 - 2021年11月，公司发行2.0125亿美元1.75%可转换优先票据，扣除费用后净收益约1.949亿美元，其中1860万美元用于购买上限期权交易；票据2026年11月15日到期，可按每股36.76美元转换，满足上限期权条款时按每股48.55美元转换[188] 公司应对疫情措施 - 为应对新冠疫情，2020年上半年公司采取控制费用措施，包括暂停非必要服务、控制差旅等费用，并实行远程办公政策[206] 公司财务指标使用说明 - 公司使用非GAAP财务指标评估现金流和财务表现，但这些指标未按GAAP计算，不能替代GAAP指标[207][211] 管理服务业务收入影响因素 - 管理服务业务收入受新大客户签约时间、客户流失、客户广告预算减少和大客户活动季节性等因素影响[225] 公司PandoLogic业务季节性 - 公司PandoLogic人才招聘软件和服务收入具有季节性，每年第四季度收入占比更高[82] 公司股息政策 - 公司目前不打算支付现金股息，未来是否支付由董事会决定[161] 公司法规限制 - 特拉华州普通公司法禁止公司在特定情况外，与持有至少15%普通股的股东进行合并等交易[163] 公司报告身份与豁免 - 公司作为新兴成长公司和较小报告公司，2022年12月31日后可能仍符合较小报告公司标准，可享受部分报告要求豁免[160]

业绩总结 - Veritone在2021年第四季度实现收入为5500万美元，同比增长44%[11] - 2021年全年收入同比增长814%，达到2090万美元[11] - 2021年第四季度总收入为1.85亿美元，同比增长27%[47] - 2021年第四季度的总销售额同比增长228%[48] - 2021年第四季度软件产品和服务销售同比增长814%[48] - 2021年第四季度管理服务销售同比增长20%[48] - 2021年毛保留率超过90%[11] - 2021年非GAAP净收入在第四季度实现显著改善[11] - 2021年第四季度的非GAAP净亏损为440万美元[48] - 2021年非GAAP净亏损为20,593千美元，2022年预计为4,000千美元[74] 用户数据 - 2021年新客户同比增长47%，达到529个[11] - 截至2021年12月31日，客户数量达到529个[47] 市场展望 - 预计到2025年，企业AI市场规模将达到1000亿美元，年复合增长率为35%[31] - 预计到2025年，人工智能软件市场规模将达到1000亿美元，年复合增长率为35%[37] 新产品与技术研发 - Veritone的合成语音解决方案在2021年NAB展会上获得最佳新AI/机器学习技术奖[12] - Veritone与Snowflake合作，推出AI驱动的数据云解决方案[12] - Veritone的aiWARE平台被广泛应用于主要商业企业和政府行业，推动了成本和复杂性的降低[11] 并购与交易 - PandoLogic交易的总价值为150,000千美元，其中包括50,000千美元现金和35,000千美元股票[62] - PandoLogic交易预计在2021年和2022年带来5,000千美元的EBITDA[62] 财务状况 - 截至2021年12月31日，现金及现金等价物为254,712千美元[53] - 截至2021年12月31日，总资产为507,153千美元，股东权益为96,963千美元[53] - 2021年11月的可转换债券发行总值为175,000千美元，包含15%的超额配售权[64] - 2021年11月可转换债券的总资本成本约为3.8%[64] 负面信息 - 2022年预计GAAP净亏损为47,800千美元，Q1预计为19,200千美元[74] - 2021年股票补偿费用为40,063千美元，2022年预计为26,200千美元[74] - 2021年与业务重组、遣散和高管搜索相关的费用为349千美元，2022年预计为7,500千美元[74] - 2021年利息支出为1,000千美元，2022年预计为3,600千美元[74] - 2021年折旧和摊销费用为9,035千美元，2022年预计为19,100千美元[74] - 2021年与收购提案相关的费用为18,325千美元，2022年预计为2,100千美元[74] - 2021年租赁退出费用为3,367千美元，2022年预计为0千美元[74]

财务数据和关键指标变化 - 2021年全年营收达创纪录的1.153亿美元，同比增长100%；软件产品和服务收入增长329%至5950万美元；管理服务增长1190万美元，即27%；按预估计算，2021年营收增长41%至1.481亿美元 [49] - 2021年毛利润达9320万美元，较2020年增加5110万美元，即122%；毛利率从2020年的72.7%扩大至2021年的80.1%；按预估计算，毛利润为1.24亿美元，较上一年增加3500万美元，即39%，毛利率保持在84% [50] - 2021年首次实现全年非GAAP净利润680万美元，而2020年非GAAP净亏损2060万美元，改善了2740万美元；按预估计算，非GAAP净利润为1850万美元，提高了56%，即670万美元 [51] - 2021年第四季度营收创纪录达5510万美元，较2020年第四季度增加3830万美元，即228%；软件产品和服务收入增加3580万美元，即714%，达4020万美元；管理服务增长250万美元，即20% [52] - 2021年第四季度毛利润达4890万美元，较2020年第四季度增加3620万美元，即284%；毛利率从2020年第四季度的75.6%和2021年第三季度的74.4%扩大至88.6%；按预估计算，第四季度毛利润增加1010万美元，即26%，预估毛利率同比持平 [56] - 2021年第四季度净利润创纪录达1700万美元，同比改善2090万美元；核心业务净利润达2120万美元，而2020年第四季度为110万美元；企业净亏损从2020年第四季度的500万美元改善至430万美元；按预估计算，第四季度非GAAP净利润增加140万美元，即9% [57] - 截至2021年12月31日，公司持有现金和受限现金2.547亿美元，较2020年12月31日的1.148亿美元增加；未抵押现金超过1.88亿美元 [59] - 预计2022年第一季度营收在3250万 - 3350万美元之间，中点较2021年第一季度GAAP增长80%，较2021年第一季度预估增长39%；软件产品和服务收入预计增长超80%；管理服务收入预计实现中到高个位数增长；预计第一季度非GAAP净亏损在350万 - 450万美元之间 [66] - 预计2022年全年营收在1.8亿 - 1.9亿美元之间，中点较2021年GAAP增长超60%，较2021年预估增长近30%；预计全年非GAAP净利润在1000万 - 2000万美元之间 [70] 各条业务线数据和关键指标变化 商业企业业务 - 2021年第四季度商业企业营收较上年同期增长248%；管理服务同比增长20%；软件和服务收入增长近1200% [34] - 除PandoLogic外，商业业务在12月季度同比增长61%；PandoLogic客户在该季度增长超100%；与亚马逊的业务依然强劲 [35] - 2022年预计商业企业所有业务将实现强劲增长，增长加速将由新的PandoIQ客户、扩展的DMH功能、aiWARE驱动的分析和工作流程以及合成语音推动 [39] 政府和受监管行业业务 - 2021年底该业务势头强劲并延续至2022年，早期预订表现出色；各地市场活动加速 [40] - Veritone Contact已获近100家加州执法机构许可；在加州以外也有显著扩张，有新客户签约 [41] - 2月公司被列入与联合人工智能中心价值2.49亿美元的批量采购协议；预计政府客户业务今年将实现显著增长 [42] - 能源方面，预测技术比加州独立系统运营商标准高31%，已与南加州的CPV签约，并与东海岸的另一家能源供应商进行深度合同谈判 [43] 各个市场数据和关键指标变化 - 2021年第四季度新预订达820万美元，较预估的2020年第四季度增长超450%；有机预订增长238%；未来业务管道处于历史最高水平，尤其是政府和受监管行业 [54] - 2021年第四季度客户留存率超90%；预估软件年度经常性收入（AAR）同比保持在20.9万美元；管理服务中，每个活跃客户的广告总账单增至62.5万美元，较2020年第四季度增长15% [55] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司专注于AI操作系统aiWARE，其使命是将企业AI能力提高100倍，通过减少应用开发时间、提高性能和大幅降低计算成本来实现；独特的商业模式为投资者、员工和客户带来潜在的显著收益 [22] - 采用“落地并拓展”战略，与全球实体建立战略关系，帮助合作伙伴基于aiWARE开发和拓展AI解决方案；预计2022年采用率将增加，2023年将进一步加速 [27] - 公司将业务分为商业企业和政府及受监管行业两个客户群体，将收入分为软件产品和服务以及管理服务两类 [12][13] - 公司在AI领域具有独特优势，与其他仅提供机器学习模型、工具、咨询和集成服务或特定行业点解决方案的公司不同，拥有完整的AI操作系统及支持应用和服务 [21] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2021年是公司最好的一年，实现了首个盈利季度、首个盈利年度和首个正现金流年度；未来前景更光明，“落地并拓展”战略的网络效应和近乎完美的客户留存指标为持续增长和盈利奠定基础 [17] - 预计2022年营收至少比2021年高60%，且有正的EBITDA；AI在众多服务中发挥重要作用，aiWARE将扩展到生活的各个方面，包括现实世界和未来的元宇宙 [18] - 公司受益于PandoLogic的收购和当前的劳动力环境，有超过2.5亿美元现金和正现金流业务，将投资于人才以加速增长并超越同行 [32] 其他重要信息 - 公司的财报电话会议以AI主导，提供多种语言版本，是行业首创；会议记录将在公司网站投资者板块提供回放 [6][15] - 公司将参加本月的JMP证券技术会议（3月7 - 8日）和第34届年度Roth会议（3月13 - 15日） [72] - 因PandoLogic实现2021年财务目标，公司预计在2022年第一季度末向其股东支付2170万美元，包括1440万美元现金和价值720万美元的股票（约35万股，每股20.53美元） [62] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 2022年软件和服务的预估增长情况，以及政府和受监管行业（GRI）和MARVEL.ai的贡献，还有2亿美元未抵押现金的用途 - 公司未在指引中细分预估增长情况，但2021年较2020年预估同比增长超50%，预计2022年增长40%以上；增长将来自商业企业、PandoLogic、合成业务以及GRI（特别是政府和能源领域）；现金将用于运营和未来收购，但暂无具体计划 [75][76][77] 问题2: 数字双胞胎语音是如何实现的，能否使用大量录音，以及当前销售的需求环境和疫情前后购买行为的差异 - 通过提供小样本训练数据集，在aiWARE上运行训练模型生成语音配置文件，可将文本输入系统并指定语音；可以利用历史素材，公司因与众多媒体娱乐客户合作，有大量内容可用于创建训练数据；公司产品与疫情无直接关联，需求未消散，部分领域还在加速 [82][85][88] 问题3: 政府业务的收入机会和国防部合同的持续时间，PandoLogic全年按预估计算的贡献以及其在2022年的增长情况 - 国防部合同是多年机会，公司是批准供应商，预计很快会有具体任务订单；PandoLogic在GAAP下第四季度和第三季度贡献3800万美元收入，按预估计算接近7000万美元；预计PandoLogic将实现30%以上的健康两位数增长，非亚马逊相关客户将实现三位数增长 [94][96][100] 问题4: 第四季度820万美元预订中Pando相关和非Pando的金额，有机软件业务预订或收入的经常性或SaaS比例，以及PandoLogic在超过9000万美元运营率时的贡献利润率和EBITDA利润率 - 未细分Pando相关和非Pando的预订金额，大部分是有机的；非Pando业务大部分是SaaS收入；PandoLogic在超过9000万美元运营率时，EBITDA利润率约为50%，上下浮动几个百分点 [104][107][109] 问题5: PandoLogic和Veritone的交叉销售机会以及PandoLogic今年的创新和技术进步 - 几乎所有共同客户都适用于Pando服务和AI相关服务，已达成交叉销售交易，公司内部已实现整合，品牌和广告业务与人才招聘业务协同；PandoLogic的重点是推进PandoIQ，提高本地和区域招聘效率，以及集成对话式AI和Wade & Wendy [114][116][117]

业绩总结 - Veritone在2021年第三季度的总收入为1.04亿美元，同比增长41%[43] - Q3'21总销售额为22,654万美元，同比增长44%[46] - 软件产品和服务的销售额为8,069万美元，同比增长227%[46] - 管理服务的销售额为13,627万美元，同比增长10%[46] - 2021年第三季度的毛利率为82%[43] - GAAP净亏损为12,004千美元，相较于上季度的11,795千美元有所增加[74] - 非GAAP净亏损为54,679千美元，较上季度的56,745千美元有所改善[74] 用户数据 - Veritone的客户数量同比增长34%，达到433个[14] - 客户留存率超过90%[43] - 超过90%的客户保持了10%的年度增长率[14] 市场展望 - 预计到2025年，企业AI市场规模将达到1000亿美元，年复合增长率为35%[23] - 预计到2025年，人工智能软件市场的总可寻址市场（TAM）将达到1000亿美元，年复合增长率（CAGR）为35%[31] 新产品与技术研发 - Veritone的aiWARE平台在2021年第三季度实现收入2270万美元，同比增长44%[14] - aiWARETM 1.0、2.0和3.0的推出，分别实现了实时处理、动态扩展和更高的稳定性与效率[28] - Veritone的MARVEL.ai解决方案在2021年NAB展会上获得最佳新AI/机器学习技术奖[17] - aiWARETM与NVIDIA CUDA和EGX的集成，增强了技术能力[28] 市场扩张与并购 - 公司收购了Veritone One、Atigeo、Performance Bridge、Machine Box和Wazee Digital，以扩大市场机会[28] - Veritone在过去12个月内与加州约20%的执法机构签订了合同，覆盖约5000名警员[19] - 公司在法律和国际政府领域获得了首个重大合同[28] 财务状况 - 2021年9月30日的现金及现金等价物为72,645万美元[48] - 总资产为291,196万美元，股东权益为107,666万美元[48] - 2021年第三季度的总负债为183,530万美元[48] - 2021年11月的可转换债券发行额从1.5亿美元上调至1.75亿美元，预计净收益超过1.8亿美元[59] 负面信息 - Q3'21的GAAP净亏损为2万美元，较Q2'21的净亏损4万美元有所改善[46] - 与业务重组和高管离职相关的费用为145千美元[74] - 由于收购和整合相关的费用，非GAAP净亏损为99,258千美元[74]

业绩总结 - Veritone在2021年第三季度实现收入2270万美元，同比增长44%[14] - 2021年第三季度总销售额为22,654千美元，同比增长44%[47] - 2021年第三季度毛利为29,186千美元，毛利率为82%[61] - 2021年第三季度非GAAP净亏损同比改善46%[14] - 2021年第三季度的客户保留率超过90%，同比增长10%[14] 用户数据 - 2021年第三季度新客户预订同比增长61%，达到330万美元[14] - 客户数量为433[44] 未来展望 - 预计到2025年，企业人工智能市场规模将达到1000亿美元，年复合增长率为35%[24] - 预计在扣除费用后，Veritone的现金余额将超过2.5亿美元[18] 新产品和新技术研发 - 2021年预计收入中，PandoLogic贡献5000万美元，EBITDA贡献2500万美元[16] 市场扩张和并购 - PandoLogic交易总价值为1.5亿美元，其中包括3500万美元现金和3500万美元股票[16] - 2021年11月，Veritone的可转换债券发行规模从1.5亿美元上调至1.75亿美元[18] 财务数据 - 现金及现金等价物为72,645千美元[49] - 总资产为291,196千美元[49] - 总负债为183,530千美元[49] - 非GAAP净收入率为11%[44] 其他新策略和有价值的信息 - 软件产品和服务收入同比增长34%[14] - 管理服务的销售额为13,627千美元，同比增长10%[47]

财务数据关键指标变化 - 截至2021年9月30日，公司现金及现金等价物为72,645千美元，较2020年12月31日的114,817千美元有所下降[15] - 2021年第三季度公司收入为22,655千美元，2020年同期为15,718千美元；2021年前九个月收入为60,156千美元，2020年同期为40,890千美元[18] - 2021年第三季度公司净亏损为11,444千美元，2020年同期为11,013千美元；2021年前九个月净亏损为54,726千美元，2020年同期为35,490千美元[18] - 截至2021年9月30日，公司总资产为291,196千美元，较2020年12月31日的177,654千美元有所增长[15] - 截至2021年9月30日，公司总负债为183,530千美元，较2020年12月31日的89,444千美元有所增长[15] - 2021年第三季度公司基本和摊薄后每股净亏损为0.34美元，2020年同期为0.40美元；2021年前九个月为1.67美元，2020年同期为1.31美元[18] - 截至2021年9月30日，公司普通股发行和流通股数为34,857,163股，较2020年12月31日的31,799,354股有所增加[15] - 2021年前九个月，公司因员工股票计划净发行普通股1,084,941股，因收购发行1,704,822股，因服务发行15,828股，行使认股权证发行252,218股[20] - 2020年前九个月，公司因普通股发行净增加5,996千美元，员工股票计划净发行297,490股，行使认股权证发行154,311股[22] - 截至2021年9月30日，公司股东权益为107,666千美元，较2020年12月31日的88,210千美元有所增长[15] - 2021年前九个月公司经营活动净现金流为负352.8万美元，净亏损5472.6万美元；2020年全年经营活动现金流为143.3万美元，净亏损4787.6万美元[24][35] - 截至2021年9月30日，公司累计亏损3.35091亿美元[35] - 2020年公司普通股发行净收益5977.1万美元，通过股权分配协议出售普通股额外净收益598.6万美元；2021年前九个月，员工股票计划发行普通股净收益712.7万美元，行使普通股认股权证净收益227.9万美元[35] - 截至2021年9月30日，公司现金及现金等价物和受限现金期末余额为7350万美元[24] - 2021年第三季度净收入35,488千美元，净亏损9,237千美元；前九个月净收入92,980千美元，净亏损53,445千美元[58] - 2020年第三季度净收入26,521千美元，净亏损7,974千美元；前九个月净收入61,809千美元，净亏损35,273千美元[58] - 2021年9月30日，公司现金及现金等价物余额为72,645千美元；2020年12月31日为114,817千美元[61] - 2021年9月30日，公司或有对价负债当前和非当前余额总计27,840千美元[63] - 2021年9月30日，公司商誉账面价值为27,999千美元；2020年12月31日为6,904千美元[66] - 2021年第三季度基本和摊薄后每股净亏损0.34美元，前九个月为1.67美元；2020年第三季度为0.40美元，前九个月为1.31美元[59] - 2021年9月30日和2020年12月31日，公司现金及现金等价物分别为72,645美元和114,817美元[69] - 2021年9月30日和2020年12月31日，公司应收账款净额分别为57,903美元和16,666美元[70] - 2021年9月30日和2020年12月31日，公司财产、设备及改良净额分别为1,178美元和2,354美元[72] - 2021年9月30日和2020年12月31日，公司应付账款分别为33,102美元和15,632美元[73] - 2021年第三季度和前九个月，公司总营收分别为22,655美元和60,156美元，2020年同期分别为15,718美元和40,890美元[74] - 2021年前九个月，公司因转租前办公场地，注销约3,559美元财产、设备及租赁改良，并记录处置净损失1,894美元[72] - 2021年9月30日，公司有限寿命无形资产未来摊销总额为92,904美元[68] - 截至2021年9月30日，公司未来最低租赁付款总额为6,310美元，未来不可撤销转租最低租金收入约为3,686美元[85] - 2021年第三季度和前九个月，公司其他费用净额分别为15美元和37美元，2020年同期分别为4美元和108美元[81] - 2021年第三季度和前九个月，公司因销售税潜在风险分别记录负债22美元和306美元[86] - 2021年9月30日止九个月和2020年同期，公司分别发行108.4941万股和29.749万股普通股[89] - 2021年9月30日止九个月，公司因行使认股权证发行25.2218万股普通股，行使价总计2279美元；以净额行使方式发行8.4723万股普通股[91] - 2021年和2020年9月30日止九个月，公司基于股票计划的股份支付费用分别为33491美元和13698美元[95] - 2021年9月30日，受限股票单位相关的未确认薪酬成本为8033美元，预计在1.0年的加权平均期间内确认[97] - 2021年9月30日止九个月，公司实现了适用于几乎所有基于绩效的股票期权的股价里程碑，相关未确认薪酬加速确认为一次性费用16268美元[98] - 2021年和2020年9月30日止九个月，公司总营收分别为6020万美元和4090万美元[106] - 2021年前九个月，公司从行使股票期权和员工股票购买计划中获得710万美元，从行使认股权证中获得230万美元[108] - 2021年前三季度和前九个月，公司毛利率提高至74%，而2020年同期分别为71%和72%，2021年前三季度新客户产生的增量毛利率超过80%[117] - 2021年前三季度，公司核心业务净亏损42.7万美元，企业业务净亏损1101.7万美元，总计净亏损1144.4万美元；2020年同期核心业务净亏损167万美元，企业业务净亏损934.3万美元，总计净亏损1101.3万美元[132] - 2021年前三季度，公司非GAAP净收入（亏损）核心业务为253.9万美元，企业业务为 - 483.3万美元，总计为 - 229.4万美元；2020年同期核心业务为43.7万美元，企业业务为 - 469.3万美元，总计为 - 425.6万美元[132] - 九个月内，2021年净亏损5472.6万美元，2020年为3549万美元；非GAAP净亏损2021年为1013.5万美元，2020年为1668万美元[133] - 九个月内，2021年营收6015.6万美元，2020年为4089万美元；非GAAP毛利润2021年为4429.4万美元，2020年为2932.4万美元；非GAAP毛利率2021年为73.6%，2020年为71.7%[135] - 三个月内，2021年营收2265.5万美元，2020年为1571.8万美元；非GAAP毛利润2021年为1684.7万美元，2020年为1116.5万美元；非GAAP毛利率2021年为74.4%，2020年为71.0%[135] - 2021年九个月GAAP运营亏损为5421.7万美元，非GAAP运营亏损为1009.8万美元；2020年GAAP运营亏损为3534.1万美元，非GAAP运营亏损为1672.5万美元[136] - 2021年九个月GAAP税前亏损为5425.4万美元，非GAAP税前亏损为1013.5万美元；2020年GAAP税前亏损为3544.9万美元，非GAAP税前亏损为1668万美元[136] - 2021年九个月GAAP净亏损为5472.6万美元，非GAAP净亏损为1013.5万美元；2020年GAAP净亏损为3549万美元，非GAAP净亏损为1668万美元[136] - 2021年计算非GAAP基本和摊薄净亏损每股的股份数为3275.3万股，非GAAP基本和摊薄净亏损每股为0.31美元；2020年股份数为2716.3万股，非GAAP基本和摊薄净亏损每股为0.61美元[136] - 2021年第三季度和前九个月收入分别为2265.5万美元和6015.6万美元，较2020年同期的1571.8万美元和4089万美元增长44.1%和47.1%[150][154] - 2021年第三季度和前九个月非GAAP毛利润分别为1684.7万美元和4429.4万美元，较2020年同期的1116.5万美元和2932.4万美元增长50.9%和51.1%[154] - 2021年第三季度和前九个月非GAAP毛利率分别为74.4%和73.6%，高于2020年同期的71.0%和71.7%[154] - 2021年第三季度和前九个月运营费用分别为3368.8万美元和1.14373亿美元，较2020年同期的2669.1万美元和7623.1万美元增长26.2%和50.0%[150][156] - 2021年第三季度和前九个月净亏损分别为1144.4万美元和5472.6万美元，2020年同期分别为1101.3万美元和3549万美元[150] - 2021年前三季度销售和营销费用增加，包括新增人员成本110万美元和基于股票的补偿费用70万美元[157] - 2021年前三季度研发费用增加，人员相关成本分别增加120万美元和200万美元，基于股票的补偿分别增加30万美元和140万美元[157] - 2021年前三季度，一般及行政费用增加，主要因非现金股票薪酬费用增加1770万美元、一次性费用340万美元、人员相关成本增加390万美元和交易成本220万美元；占收入的比例分别从上年同期的76%和85%降至66%和103%[158] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，公司现金及现金等价物分别为7260万美元和1.148亿美元，减少主要因收购PandoLogic[160] - 2021年前三季度，经营活动使用现金350万美元，主要因净亏损5470万美元，调整非现金费用4100万美元，部分被营运资金增加1020万美元抵消；非GAAP净亏损从上年同期的1670万美元降至1660万美元[164] - 2021年前三季度，投资活动使用现金4810万美元，主要用于收购PandoLogic；2020年同期主要为资本支出和设备销售[166] - 2021年前三季度，融资活动提供现金940万美元，包括行使股票期权和ESPP购买股份所得710万美元、行使认股权证所得230万美元[167] 各条业务线数据关键指标变化 - 2021年第三和九个月，商业企业客户收入分别增长46%和47%，主要得益于PandoLogic的加入以及媒体和娱乐市场服务的扩展[109] - 2021年前三季度和前九个月，公司人工智能软件产品与服务、托管服务的广告服务收入分别同比增长10%和30%[110] - 2021年第三季度末，公司报告有433个人工智能软件产品与服务客户[115] - 管理服务方面，2021年9月30日平均每个活跃客户账单为61.5万美元，季度收入为964.8万美元[140] - 软件产品与服务方面，2021年9月30日软件预估收入为2186万美元，期末客户数为433个，平均年收入为20.8万美元，新订单总额为335.6万美元，毛收入留存率超90%[143] - 商业企业软件产品和服务收入在2021年前三季度同比增长，主要因对媒体和娱乐现有客户服务扩展及PandoLogic业务[151][152] - 商业托管服务在2021年前三季度同比增长，得益于新广告客户增加和与现有客户业务增长[152] - 政府与监管行业软件产品和服务收入在2021年前三季度同比基本持平，未来可能因项目时间波动[153] 公司收购相关情况 - 2021年9月14日，公司以1.16633亿美元收购PandoLogic，包括5873.3万美元现金、3150万美元公司普通股和最高6500万美元或有对价[46][47] - 收购价格公允价值总计116,633千美元，其中现金对价58,733千美元，股权对价31,500千美元，或有对价26,400千美元[48] - 收购的总资产为129,622千美元，承担的总负债为34,084千美元，可辨认净资产为95,538千美元，商誉21,095千美元[50] - 可辨认无形资产包括客户

财务数据和关键指标变化 - 第三季度GAAP营收达创纪录的2270万美元，较2020年第三季度增加690万美元，增幅44%；GAAP毛利达1680万美元，较2020年第三季度增加560万美元，增幅50%；GAAP毛利率从2020年第三季度的71%增至74%，高于2021年第二季度的72.8% [34][39] - 第三季度非GAAP净亏损为创纪录的230万美元，较2020年第三季度改善200万美元，降幅46%；核心业务非GAAP净收入达创纪录的190万美元，而2020年第三季度为40万美元 [41] - 预计第四季度营收在4380 - 4530万美元之间，中点较去年同期增长165%，较2021年第三季度增长96%；预计第四季度非GAAP净收入在850 - 1000万美元之间，较2020年第四季度改善超1300万美元 [49] - 预计2021年全年合并营收在1.03 - 1.055亿美元之间，中点较去年同期增长超80%；预计全年非GAAP净亏损在150万美元至盈亏平衡之间，中点较去年同期改善超96% [51] 各条业务线数据和关键指标变化 软件产品与服务 - 第三季度GAAP营收达创纪录的900万美元，较2020年第三季度增加570万美元，增幅169%；主要得益于PandoLogic的收购和传统Veritone软件产品与服务营收的有机增长 [34] - 第三季度PandoLogic贡献约400万美元营收，传统软件产品与服务同比增长超40% [35] - 第三季度广告客户平均总账单达61.5万美元，较2020年第三季度增长18% [37] 托管服务 - 第三季度GAAP营收增加130万美元，增幅10% [34] 各个市场数据和关键指标变化 商业企业市场 - 目前占公司营收的绝大部分，第三季度所有重大合同均续约，客户留存率保持在90%以上 [17] - 国际业务拓展方面，与英国的Bauer Media、新西兰的MediaWorks签约，并与CBS News全球续签许可协议 [18] 政府和监管行业市场 - 全年尤其是第三季度，在联邦和州政府、公共安全机构、法律和能源领域取得显著进展 [22] - 州和地方层面，大量机构开始许可使用公司产品，公司产品的广泛应用促成了交易 [22] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将组织架构重新调整，聚焦商业企业和政府及监管行业两个不同的客户群体，各有独特的客户基础和市场进入策略 [5][13] - 持续推进aiWARE平台与PandoLogic应用的整合，以增强技术实力和市场竞争力 [11] - 积极拓展国际市场，通过与国际客户签约扩大业务版图 [18] - 利用aiWARE平台和丰富的合作伙伴生态系统，为客户提供智能自动化、增强决策支持和优化结果等解决方案，以满足不同行业客户的需求 [9] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司营收连续六个季度创新高，2021年全年营收指引中点提高至1.043亿美元，较2020年增长超80%，对未来增长充满信心 [8] - 随着PandoLogic的收购和整合，公司在企业智能市场的客户渗透率提高，国际业务版图扩大，工程和产品能力增强，有望进一步推动业务增长 [10] - 商业企业市场客户留存率高，新业务拓展顺利；政府和监管行业市场取得显著进展，预计将成为未来重要的营收贡献来源 [17][29] - 公司在AI机器学习生态系统中处于领先地位，有望加速增长并将AI技术拓展到全球各个行业 [29] 其他重要信息 - 公司将于11月19日举办虚拟分析师日和技术演示活动，展示新技术、团队实力、客户用例和推荐 [52] - 公司将参加多个投资者会议，包括11月11日的Stifel Midwest一对一会议、11月17日的Needham会议、11月18日的ROTH会议、12月6 - 8日的UBS会议和12月8 - 10日的ROTH Deer Valley会议 [52] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 收购PandoLogic后，劳动力市场情况如何变化，以及将PandoLogic交叉销售到传统Veritone客户群的前景如何？2022年，能源、联邦政府、PandoLogic和MARVEL.ai哪些催化剂将获得最大的发展动力？ - 劳动力市场紧张，公司凭借PandoLogic处于战略有利地位，PandoIQ需求和营收增加，预计这种趋势将持续到2022年及以后；在交叉销售方面，公司已在联合营销、交叉销售和客户映射方面开展了工作，对将PandoIQ技术与aiWARE结合并推广到客户群持乐观态度 [58][59] - MARVEL.ai在2022年将成为重要的营收贡献者，其服务部署范围将涵盖有声读物、商业制作、戏剧制作和本地化等领域；公司在媒体和娱乐行业处于领先地位，已为客户内容做好准备，有望在元宇宙领域取得进展 [60][61] - 公司在GRI领域持续投入，能源和政府部门取得了显著进展，预计该市场未来将成为公司业务的重要组成部分 [64] 问题2: 公司在整合PandoLogic方面采取了哪些步骤，还有哪些步骤需要完成？如何看待元宇宙带来的机会？ - 在整合PandoLogic方面，公司已完成数据和系统的制度控制，实现了对财务指标和系统流程的全面访问和可见性；PandoLogic已参与公司的每周管理会议和全球员工电话会议，并在营销和销售方面积极合作；未来需要考虑PandoLogic的业绩达标情况，确保双方利益一致 [70][71][72] - MARVEL.ai与PandoLogic的Wade & Wendy对话式AI框架的集成，为人才招聘和入职提供了强大的语音元素，增强了人机交互体验；公司的aiWARE平台已对内容进行索引和打包，为元宇宙的内容分发和NFT生产做好了准备，有望成为媒体和娱乐客户及其他组织在元宇宙领域的技术合作伙伴 [75][76][78] 问题3: 如何看待2022年的营收增长，起点是多少？第四季度计算盈利时应使用的股份数量是多少？ - 从预估基础来看，公司2022年营收同比增长将略高于30%，公司的基线目标是实现40%以上的增长 [81] - 公司目前有3490万股流通股，约有1000万股普通股等价物流通在外，建议在完全摊薄的基础上使用这些数据 [82] 问题4: aiWARE在商业企业中非媒体和娱乐垂直领域的发展情况如何？媒体和娱乐垂直领域在aiWARE商业业务中的占比是多少，非媒体和娱乐领域的机会在哪里？公司收购的能源产品创始人离开公司，对能源产品路线图有何影响？ - 目前媒体和娱乐行业在商业企业中占主导地位，但预计未来将扩展到各个行业，PandoLogic已在酒店、快餐等行业开展业务，未来公司有望进入金融科技、医疗保健、汽车等领域 [86][87] - 离开公司的是数据科学家Dr. Wolf Kahn，他仍作为顾问与公司保持积极合作，公司创始人Chad和工程团队将继续主导能源产品的研发，预计不会对产品路线图造成干扰 [90]

财务数据关键指标变化 - 截至2021年6月30日，公司现金及现金等价物为120,627千美元，较2020年12月31日的114,817千美元增长5.06%[15] - 2021年第二季度，公司收入为19,206千美元，较2020年同期的13,268千美元增长44.75%[18] - 2021年上半年，公司收入为37,501千美元，较2020年同期的25,172千美元增长48.98%[18] - 2021年第二季度，公司净亏损为12,715千美元，较2020年同期的11,793千美元增加7.82%[18] - 2021年上半年，公司净亏损为43,282千美元，较2020年同期的24,477千美元增加76.83%[18] - 截至2021年6月30日，公司总资产为186,927千美元，较2020年12月31日的177,654千美元增长5.22%[15] - 截至2021年6月30日，公司总负债为106,700千美元，较2020年12月31日的89,444千美元增长19.29%[15] - 截至2021年6月30日，公司股东权益为80,227千美元，较2020年12月31日的88,210千美元下降9.05%[15] - 2021年第二季度，公司基本和摊薄后每股净亏损为0.39美元，2020年同期为0.43美元[18] - 2021年上半年，公司基本和摊薄后每股净亏损为1.33美元，2020年同期为0.91美元[18] - 2021年上半年净亏损43,282千美元，2020年同期为24,477千美元[25] - 2021年上半年经营活动净现金使用量为991千美元，2020年同期为2,777千美元[25] - 2021年上半年投资活动净现金使用量为272千美元，2020年同期为提供26千美元[25] - 2021年上半年融资活动净现金提供量为7,073千美元，2020年同期为8,767千美元[25] - 截至2021年6月30日，现金及现金等价物和受限现金期末余额为121,482千美元，2020年同期为50,936千美元[25] - 2020年和2019年经营活动现金流分别为1,433千美元和 - 30,432千美元，净亏损分别为47,876千美元和62,078千美元[36] - 截至2021年6月30日，公司累计亏损323,647千美元[36] - 2021年Q2和H1净亏损分别为12,715美元和43,282美元，2020年同期分别为11,793美元和24,477美元[48] - 2021年6月30日和2020年12月31日，公司现金及现金等价物余额分别为120,627美元和114,817美元[50] - 2021年6月30日和2020年12月31日，商誉账面价值均为6,904美元[53] - 2021年6月30日和2020年12月31日，有限寿命无形资产净值分别为8,587美元和10,744美元[54] - 2021年6月30日和2020年12月31日，应收账款净额分别为19,518美元和16,666美元[56] - 2021年6月30日和2020年12月31日，物业、设备及改良净值分别为479美元和2,354美元[57] - 2021年6月30日和2020年12月31日，应付账款分别为16,174美元和15,632美元[58] - 2021年Q2和H1总营收分别为19,206美元和37,501美元，2020年同期分别为13,268美元和25,172美元[59] - 2021年Q2和H1其他费用净额分别为 - 13美元和 - 22美元，2020年同期分别为 - 235美元和 - 104美元[60] - 2021年上半年，公司因转租前办公空间产生约3,367美元费用[64] - 截至2021年6月30日，未来最低租赁付款总额为6386美元，未来不可撤销转租的最低转租租金收入约为3970美元[65] - 2021年3月和6月，公司分别记录潜在销售税负债146美元和284美元，截至2021年6月30日，潜在销售税应计负债总额为845美元[66] - 2021年和2020年上半年，公司分别发行普通股803367股和199942股[68] - 2021年上半年，公司因行使认股权证发行普通股167495股，行使价总计2279美元；以净额行使方式发行普通股84723股[69] - 2021年上半年，公司授予购买200955股普通股的期权，预期波动率为82% - 83%，无风险利率为0.6% - 1.0% [72] - 2021年上半年，公司基于股份的薪酬总费用为28219美元，2020年同期为8587美元[72] - 截至2021年6月30日，受限股票单位的未确认薪酬成本为11705美元，预计在0.8年内确认[74] - 2021年上半年，公司实现基于业绩的股票期权的所有股价里程碑，相关未确认薪酬加速确认为一次性费用16268美元[75] - 2021年上半年净亏损4328.2万美元，2020年同期为2447.7万美元[108] - 2021年上半年非GAAP净亏损784.1万美元，2020年同期为1242.4万美元[108] - 2021年上半年营收3750.1万美元，2020年同期为2517.2万美元；2021年Q2营收1920.6万美元，2020年Q2为1326.8万美元[111] - 2021年上半年毛利润2744.7万美元，毛利率73.2%；2020年同期毛利润1815.9万美元，毛利率72.1%；2021年Q2毛利润1397.5万美元，毛利率72.8%；2020年Q2毛利润950.5万美元，毛利率71.6%[111] - 2021年第二季度和前六个月营收分别为19206千美元和37501千美元，较2020年同期增长44.8%和49.0%[122] - 2021年第二季度和前六个月毛利润分别为13975千美元和27447千美元，较2020年同期增长47.0%和51.1%[127] - 2021年第二季度和前六个月总运营费用分别为31853千美元和80684千美元，较2020年同期增长28.3%和62.9%[128] - 2021年第二季度和前六个月销售和营销费用分别为5253千美元和11680千美元，较2020年同期增长6.5%和18.4%[128] - 2021年第二季度和前六个月研发费用分别为4646千美元和9606千美元，较2020年同期增长35.1%和35.6%[128] - 2021年第二季度和前六个月一般及行政费用分别为15644千美元和47187千美元，较2020年同期增长37.9%和106.2%[128] - 截至2021年6月30日，公司现金及现金等价物总额为1.206亿美元，较2020年12月31日增加580万美元[136] - 2021年前六个月经营活动使用现金99.1万美元，较2020年同期减少178.6万美元[138] - 2020年上半年经营活动使用现金280万美元，主要因净亏损2450万美元，经1230万美元非现金费用调整，其中包括860万美元基于股票的薪酬费用，以及从广告客户收到用于未来向供应商付款的现金增加920万美元[140] - 2021年上半年融资活动提供现金710万美元，包括行使股票期权和员工股票购买计划收到480万美元，行使认股权证收到230万美元[142] - 2020年上半年融资活动提供现金880万美元，包括普通股销售净收入650万美元，行使认股权证收入210万美元，行使股票期权和员工股票购买计划收到10万美元[143] - 截至2021年6月30日，公司无未偿还债务义务[144] 各条业务线数据关键指标变化 - 2021年第一季度有一个客户占公司净收入的10%，2020年同期为11%，2020年和2021年上半年均无客户占比达10%或以上[41] - 截至2021年6月30日，公司合同剩余履约义务交易价格总计4,668千美元，约71%预计在未来12个月确认为收入[42] - 2021年3月和6月，公司总营收分别为1920万美元和3.75亿美元，同比增长；aiWARE SaaS解决方案收入分别增长86%和68% [83] - 2021年上半年，aiWARE SaaS解决方案在3个月和6个月内收入分别同比增长86%和68%[86] - 2021年上半年，广告服务收入在3个月和6个月内分别同比增长42%和56%[88] - 2021年第二季度末，公司有1820个SaaS账户[91] - 2021年第二季度和上半年，公司毛利率从72%提升至73%，新增aiWARE SaaS解决方案客户产生的毛利率超80%[93] - 2021年第二季度和上半年，公司核心业务净亏损67.6万美元，企业业务净亏损1203.9万美元，总计净亏损1271.5万美元；2020年同期核心业务净亏损238万美元，企业业务净亏损941.3万美元，总计净亏损1179.3万美元[107] - 2021年第二季度和上半年，公司非GAAP净亏损392.1万美元，2020年同期为574.5万美元[107] - 2021年6月30日广告服务平均每个活跃代理客户的平均总账单为71.5万美元，2020年6月30日为61.4万美元[115] - 2021年Q2广告服务收入为788.1万美元，2020年Q2为614万美元[115] - 2021年6月30日aiWARE SaaS解决方案平台上的总账户数为1820个，2020年6月30日为1753个[118] - 2021年Q2 aiWARE SaaS解决方案新预订为357.9万美元，2020年Q2为231.9万美元[118] - 2021年Q2 aiWARE SaaS解决方案新预订的总合同价值为406.9万美元，2020年Q2为250.2万美元[118] - 2021年Q2 aiWARE SaaS解决方案收入为558万美元，2020年Q2为300.2万美元[118] - 2021年第二季度和前六个月广告收入分别为9969千美元和20296千美元，较2020年同期增长41.6%和55.7%[122] - 2021年第二季度和前六个月aiWARE SaaS解决方案收入分别为5580千美元和10265千美元，较2020年同期增长85.9%和68.0%[122] 公司收购相关情况 - 2021年7月公司宣布收购PandoLogic Ltd [31] - 2021年7月21日，公司达成协议以1.5亿美元收购Pandologic Ltd.，预计2021年第三季度末完成[79] - 公司2021年7月签订协议以1.5亿美元收购Pandologic Ltd.，包括5000万美元现金、3500万美元普通股（约170万股）以及基于其2021和2022财年财务表现支付的6500万美元[85] - 2021年7月，公司达成最终协议以1.5亿美元收购Pandologic Ltd.，包括5000万美元现金、3500万美元普通股（约170万股）和基于业绩的6500万美元[145] - Pandologic预计在2021财年产生超过2500万美元的经营现金流，公司认为最早在2021年第四季度有机会大幅改善经营损益[146] - 2021年7月22日，公司签订最终合并协议收购PandoLogic Ltd.，预计在2021年第三季度末完成[157] - 若PandoLogic收购完成，公司可能在整合业务方面面临挑战，若整合失败可能对业务、财务状况和经营成果产生重大不利影响[158] 公司应对疫情措施及影响 - 新冠疫情导致公司aiWARE内容许可和媒体服务需求波动，未来体育赛事取消可能影响该业务收入[97] - 公司为应对新冠疫情采取控制费用措施，包括暂停非必要服务、控制差旅等费用，关闭办公室并实行居家办公政策[101] 公司未来运营预期 - 公司预计到2021年第三季度末仍会有运营亏损，第四季度起运营结果将显著改善[94] 公司证券相关情况 - 公司有一份暂搁注册声明，允许未来以确定的价格和条款出售至多3亿美元的股权或债务证券[146] 公司内部控制情况 - 截至2021年6月30日，公司披露控制和程序在合理保证水平上有效[149]

业绩总结 - Veritone在2021年第二季度的收入为1920万美元，同比增长86%[11] - 2021年第二季度总净收入为19,206千美元，同比增长44.8%[47] - 2021年第二季度毛利润为13,975千美元，毛利率为72.8%[47] - 广告收入为9969万美元，同比增加42%，环比下降3%[40] - aiWARE SaaS解决方案的年收入增长率为45%[11] - aiWARE SaaS在第二季度实现了86%的同比增长，达到5580万美元[38] - 2021年第二季度新合同的总合同价值为4,069千美元[48] 用户数据 - 2021年第二季度活跃客户的平均毛账单为715千美元，较第一季度增长0.3%[48] - 2021年第二季度aiWARE平台的总账户数为1,820，较第一季度增长2.4%[48] - aiWARE SaaS解决方案在2021年第二季度的新预订金额为3,579千美元，同比增长91.7%[48] 未来展望 - 预计2021年总收入为8060万美元，SaaS收入为2300万美元，毛利率为73.8%[19] - 预计到2025年，人工智能软件市场规模将超过1000亿美元[27] - 当前可服务市场为345亿美元，总可寻址市场为1000亿美元，年复合增长率为35%[25] - 预计2021年和2022年的业绩目标将影响到65百万美元的额外收益[43] 新产品和新技术研发 - PandoLogic的收入预计将增加5000万美元，毛利率预计达到90%[19] - 预计收购PandoLogic的总对价为8500万美元，其中包括5000万美元现金和3500万美元的Veritone股票[16] 财务状况 - 截至2020年6月30日，现金及现金等价物为120,627万美元[44] - 当前资产总额为168,872万美元，总资产为186,927万美元[44] - 当前负债为104,711万美元，总负债为106,700万美元[44] - 股东权益为80,277万美元，流通股数为32,874万股[44] 负面信息 - 2021年第二季度的非GAAP净亏损同比改善，亏损为70万美元[11] - 2021年第二季度非GAAP净亏损为3,921千美元，较第一季度持平[47] - 收购PandoLogic的总考虑金额可能导致最多7.8%的股权稀释[16]

财务数据和关键指标变化 - 2021年Q2营收1920万美元，同比增长45% [20] - 2021年Q2 aiWARE SaaS解决方案收入达560万美元，同比增长86% [20] - 2021年Q2 aiWARE支持的广告服务收入同比增长42% [21] - 2021年Q2内容许可收入达370万美元，同比增长13% [22] - 2021年Q2预订量为360万美元，环比增长92%，较2020年Q2增长超50% [22] - 2021年Q2毛利润达1400万美元，较2020年Q2增加450万美元，增长47% [23] - 2021年Q2 aiWARE SaaS毛利率扩大至73.8%，较2020年Q2提升超27% [24] - 2021年Q2整体毛利率增至72.8%，2020年Q2为71.6% [25] - 排除880万美元非现金和非经常性费用影响，2021年Q2非GAAP净亏损390万美元，较2020年Q2改善180万美元，降幅32% [25] - 2021年Q2核心业务实现创纪录的非GAAP净收入140万美元，2020年Q2为非GAAP净亏损50万美元 [26] - 2021年Q2企业非GAAP净亏损530万美元，与2020年Q2的520万美元基本持平 [26] - 截至2021年Q2末，现金及受限现金为1.215亿美元，较2020年12月31日的1.157亿美元增加580万美元 [27] - 2021年上半年经营活动净现金流出100万美元 [27] - 2021年Q2末未抵押现金超7000万美元，与2020年Q4持平 [28] - 截至2021年6月30日，流通股为3290万股 [28] - 预计2021年Q3营收在2150 - 2250万美元之间，中点同比增长40%，环比高于2021年Q2 [33] - 预计2021年Q3非GAAP净亏损在350 - 450万美元之间，中点同比改善9% [33] - 预计2021年全年合并营收在9650 - 1.035亿美元之间，中点同比增长超73% [34] - 预计2021年SaaS解决方案收入同比增长超200% [34] - 预计2021年全年非GAAP净亏损在550 - 850万美元之间，中点同比改善超65% [34] 各条业务线数据和关键指标变化 SaaS业务 - 2021年前六个月SaaS解决方案收入增长68%，Q2同比增长86% [15] - SaaS业务预订量达到有史以来最高季度，比2019年Q4的上一个最佳季度高出42% [15] - 2021年Q2 aiWARE SaaS解决方案平台上的账户总数比2020年Q2增长4% [23] - SaaS增长和净收入留存率分别保持在90%和120%以上 [12] 广告业务 - 2021年前六个月广告收入增长56%，远超同行 [15][16] - 2021年Q2广告代理每客户总账单增至71.5万美元，较2020年Q2增长16% [23] - 广告网络VeriAd自2019年底推出后，年化收入已迅速增长至超800万美元 [17] 内容许可业务 - 2021年前六个月内容许可收入增长15% [15] - 2021年Q2内容许可收入达370万美元，同比增长13% [22] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在新兴市场如GLC和能源市场取得进展，对能源市场的业务增长前景持乐观态度，预计未来几个月将宣布重大进展和新订单 [20][21] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司推出aiWARE 2.0，通过与基础设施和AI模型无关的AI操作系统，加速和简化人工智能的采用 [11] - 采用“落地并拓展”的有机增长战略，在媒体和娱乐、政府、能源三个垂直业务部门实施，不断获取新客户并扩大现有客户的产品渗透率 [11] - 计划在2021年第三季度末收购PandoLogic，预计交易完成后将立即增厚收益，推动aiWARE在2022年实现爆发式增长 [13] - 未来将通过有机发展或无机整合的方式，利用AI的优势降低客户获取成本，增加客户终身价值，加强客户关系的深度和广度 [13] - 公司预计通过国际扩张、推出新的创新产品、深入渗透联邦政府机构、参与州和地方层面的监管驱动业务或进行并购等方式，加速战术和战略增长 [18] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2021年Q2是公司又一个出色的季度，实现连续第五个创纪录季度，对持续增长的信心和可见性正在提高 [10] - 公司认为aiWARE已在多个行业的1000多个客户中得到验证，具有帮助企业抓住各种AI机会的能力 [37] - 公司对PandoLogic的收购被视为具有变革性的组合，将带来显著的财务效益，改变公司的运营模式，并扩大在人力资本管理领域的可服务市场 [36] - 随着客户对AI解决方案价值的认可度不断提高，以及市场对AI平台优势的理解和认知不断加深，公司的销售周期和新市场渗透正在加速 [71] 其他重要信息 - 公司将于2021年8月4日参加D.A. Davidson Bison Select虚拟会议，8月11日参加Oppenheimer第24届年度技术、互联网与通信会议 [35] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: SaaS预订量增长的构成是怎样的？ - 公司在M&E和GLC领域都有强劲的预订量增长，包括续约和新客户的预订 [43][44] 问题2: Q4隐含收入中PandoLogic和核心Veritone的贡献分别是多少？ - 公司未提供该层面的详细指导，但表示即使没有PandoLogic，公司也会提高年度化指导，PandoLogic的加入将在Q4带来更多增量收入 [44] 问题3: 东海岸公用事业客户的下一步计划和里程碑是什么？ - 采取三阶段方法，第一阶段是预测和控制连接到太阳能阵列的逆变器，该软件已于7月成功交付给客户并开始收集数据；第二阶段是开发电池基础设施，预计在Q3或Q4开始交付，但暂无明确结束日期 [45] 问题4: 现有客户对PandoLogic交易的反馈如何？ - 由于交易尚未完成，公司尚未进行积极的联合营销和销售工作，但已有众多客户主动联系，对PandoLogic的功能有很高的适用性和即时需求，预计交易完成后将全面开展联合销售和营销工作 [48] 问题5: Q3指导是否包含PandoLogic的收入？ - Q3指导中包含少量PandoLogic的收入，因为预计交易将在9月底完成 [51] 问题6: PandoLogic交易的风险有多大？ - 交易存在时间风险，但风险较小，即使交易时间推迟，对季度的影响也不大，对Q3和Q4的影响相对较大 [52] 问题7: PandoLogic的收入将计入哪个业务板块？ - PandoLogic的收入将计入SaaS业务板块 [53] 问题8: 为什么PandoLogic的收入计入SaaS而不是广告业务？ - PandoLogic作为SaaS产品进行销售和营销，客户支付费用是为了使用软件平台来管理人才招聘，而不是作为广告代理服务，预算来源也不同 [54][55] 问题9: PandoLogic与The Trade Desk和Rocket Fuel相比如何？ - PandoLogic与一些成熟的需求方平台（DSP）有相似之处，但公司将进一步集成到客户的人力资源系统中 [59] 问题10: 公司的长期有机增长率是多少？ - 公司在分析师日使用44%的复合年增长率（CAGR）作为未来五年实现5亿美元增长目标的参考，预计在未来18个月内，随着PandoLogic的收购，增长率可能会加速 [60] 问题11: 广告收入为何出现环比下降，Q3和下半年的广告收入应如何看待？ - Q1有一个客户因州政府开放博彩等业务而实现了出色的季度表现，但Q2该情况未重复，Q3也不太可能重复，但Q4有扩大的可能性，因此同比广告收入增长稳健，但环比有所下降 [63] 问题12: 本季度剩余履约义务（RPO）的金额是多少？ - 本季度RPO为470万美元 [64] 问题13: 空军项目达到第三阶段的前景和时间安排如何？ - 目前没有关于进入第三阶段的最新时间指导，项目仍在积极推进中 [68] 问题14: 广告每活跃客户总账单增长的主要原因是什么？ - 公司通过利用aiWARE和先进的洞察力提高了广告效果，从而能够为大客户增加支出，同时专注于有更大消费倾向的大品牌，这些因素共同推动了广告每活跃客户总账单的增长 [69]