财务数据关键指标变化 - 2024年第一季度营收4717.3万美元，较2023年同期的3956.5万美元增长760.8万美元，增幅19%，其中约660万美元（87%）来自新客户，100万美元（13%）来自现有客户[144][147] - 2024年第一季度成本收入比为30%，低于2023年的33%，毛利润率从67%提升至70%，成本收入增加115.5万美元，增幅9%[144][146][148] - 2024年第一季度销售和营销费用为1963万美元，较2023年的1721.8万美元增加241.2万美元，增幅14%[144][150] - 2024年第一季度研发费用为964.5万美元，较2023年的769.4万美元增加195.1万美元，增幅25%[144][151] - 2024年第一季度一般及行政费用为1186.7万美元，较2023年的1014万美元增加172.7万美元，增幅17%[144][152] - 2024年第一季度其他收入（支出）净额为96.6万美元，较2023年的67.9万美元增加28.7万美元，增幅42%[153] - 2024年第一季度所得税拨备为1.4万美元，较2023年的2万美元减少0.6万美元，降幅30%[155] - 2024年第一季度自由现金流为 - 2051.9万美元，较2023年的58.7万美元减少，自由现金流利润率为 - 43%，2023年为1%[157] - 2024年第一季度调整后EBITDA为 - 35.8万美元，较2023年的 - 311.4万美元有所改善[157] - 2024年第一季度营收4.7173亿美元，2023年同期为3.9565亿美元[162] - 2024年第一季度经营活动净现金使用1970.1万美元，占营收的 - 42%；自由现金流为 - 2051.9万美元，自由现金流利润率为 - 43%；2023年同期经营活动净现金提供154.1万美元，占营收的4%，自由现金流为58.7万美元，自由现金流利润率为1%[162] - 2024年第一季度调整后EBITDA为 - 35.8万美元，2023年同期为 - 311.4万美元[163] - 2024年第一季度投资活动现金提供613.1万美元，主要因2380万美元短期投资到期，部分被1680万美元短期投资购买抵消；2023年同期投资活动现金使用543.9万美元，主要因1750万美元短期投资购买，部分被1300万美元短期投资到期抵消[162][172][173] - 2024年第一季度融资活动现金使用657.7万美元，主要因610万美元员工税支付和180万美元融资租赁本金支付，部分被30万美元员工股票期权行使和100万美元员工股票购买计划收益抵消；2023年同期融资活动现金使用201.8万美元，主要因200万美元融资租赁本金支付和80万美元员工税支付，部分被60万美元员工股票购买计划收益和10万美元员工股票期权行使收益抵消[162][174][175] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年第一季度，订阅和支付处理业务收入为4509.2万美元，成本为1053.6万美元，毛利润为3455.6万美元，毛利率为77%；2023年同期收入为3769.2万美元，成本为897.8万美元，毛利润为2871.4万美元，毛利率为76%[113] - 2024年第一季度，新客户入职业务收入为96万美元，成本为183.2万美元，毛利润为 - 87.2万美元，毛利率为 - 91%；2023年同期收入为78.4万美元，成本为212.5万美元，毛利润为 - 134.1万美元，毛利率为 - 171%[113] - 2024年第一季度，硬件业务收入为112.1万美元，成本为181.8万美元，毛利润为 - 69.7万美元，毛利率为 - 62%；2023年同期收入为108.9万美元，成本为192.8万美元，毛利润为 - 83.9万美元，毛利率为 - 77%[113] 营收结构与客户情况 - 2024年和2023年第一季度，公司经常性收入均占总营收的92%[111] - 截至2024年3月31日和2023年3月31日，约40%的客户选择年度预付费用[125] - 公司主要通过向客户收取软件和电话服务平台的经常性订阅费以及硬件嵌入式租赁收入来创收，多数订阅合同为月付，少数为1 - 3年[125] 业务模式与收入确认 - 公司提供支付处理服务，作为代理记录收入，扣除交易处理费，在支付交易发生时确认收入[126][127] 费用与业务增长预期 - 公司预计随着业务增长，销售和营销费用将增加，但占收入的百分比将下降[133] - 公司预计研发和一般及行政费用绝对值会随业务增长而增加，但占营收的百分比会保持稳定或略有下降[136][138] 公司发展与市场策略 - 公司持续在平台上增加新产品和功能，以吸引新客户并扩大市场[118] 公司财务状况 - 截至2024年3月31日，公司累计亏损2.699亿美元，主要通过平台订阅销售和股权证券发行融资[165] - 截至2024年3月31日，公司主要流动性来源包括3060万美元现金及现金等价物和5170万美元其他短期投资[166] - 截至2024年3月31日，公司递延收入为3980万美元，将在满足收入确认标准时确认为收入[167] 公司资产变化 - 2024年第一季度公司通过新融资租赁义务获得190万美元额外使用权资产[176] 公司身份与报告要求 - 公司作为新兴成长公司，可享受某些报告要求豁免，若年收入超12.35亿美元、非关联方持股市值超7亿美元或三年发行非可转换债券超10亿美元，将不再是新兴成长公司[185] 留存率指标变化 - 截至2024年3月31日，美元净留存率为96%，美元毛留存率为92%；2023年同期分别为97%和93%[122]

业绩总结 - 2024年第一季度，公司实现了19.2%的同比收入增长，收入达到4760万美元[59] - 2024年第一季度的订阅和支付处理收入为45692万美元，同比增长21.5%[81] - 2024年第一季度的毛利为32115万美元，毛利率为77.2%[81] - 2024年第一季度，非GAAP毛利为32926万美元，较2023年第一季度的毛利增长了6.5%[78] - 2024年第一季度，GAAP净亏损为7203万美元，较2023年第一季度的净亏损有所改善[79] - 2024年第一季度的调整后EBITDA为负358万美元，较2023年第四季度的负789万美元有所改善[84] 用户数据 - Weave在过去12个月的收入为1.25亿美元[19] - 公司在2024年第一季度的客户数量达到了31000个，显示出持续的市场扩展[71] - 加入Weave后，客户平均每周增加9名患者[40] - Weave帮助客户平均每月增加收入3708美元，减少缺席率和临时取消[40] 新产品和新技术研发 - Weave的短信功能每天为办公室节省平均2小时50分钟[40] - Weave的支付产品具有丰富的增长机会，提供多种支付方式[47] - 北岭家庭牙科将账单处理时间从3.5小时缩短至5秒[49] 财务状况 - 2024年第一季度，非GAAP毛利率在2024年第一季度达到了70.4%，为连续第九个季度实现毛利率提升[61] - 2024年第一季度，非GAAP运营亏损为2380万美元，较2023年第一季度的非GAAP运营亏损改善了4,220万美元[79] - 2024年第一季度的自由现金流为负20519万美元，较2023年第四季度的正2935万美元大幅下降[80] - 2024年第一季度的运营活动提供的净现金为负19701万美元，较2023年第四季度的3742万美元显著下降[80] - 2024年第一季度的硬件收入为1121万美元，较2023年第四季度的1089万美元略有增长[81] - 2024年第一季度的硬件毛利为负697万美元，毛利率为-62.2%[81] 未来展望 - 公司预计2024财年收入将在1.97亿至2亿美元之间[76]

财务数据和关键指标变化 - 第一季度营收4720万美元 同比增长192% 超出此前指引上限100万美元 连续第九个季度超出营收指引上限 [8] - 毛利率达到704% 同比提升280个基点 连续第九个季度实现毛利率改善 [8] - 调整后EBITDA利润率从去年同期的-79%改善至-08% 接近盈亏平衡点 [9] - 净亏损从去年同期的330万美元收窄至40万美元 每股亏损从005美元改善至001美元 [26] - 自由现金流受新计费系统上线影响暂时减少1500万美元 预计第二季度将恢复 [19][20] 各条业务线数据和关键指标变化 - 专业医疗领域成为增长最快的业务板块 从第四大业务上升至第三大业务 [10][31] - 支付业务继续保持最快增速 订阅产品平均售价因高端产品组合销售增加而持续提升 [24] - 净收入留存率(NRR)从95%提升至96% 主要得益于支付和软件附加产品销售 [23] - 总收入留存率(GRR)保持在92% 处于SMB行业领先水平 [23] 公司战略和发展方向 - 重点发展牙科、眼科和兽医垂直领域 同时拓展专业医疗市场 [10] - 深化与Athenahealth、IDEXX等医疗IT系统提供商的整合合作 扩大可寻址市场 [12][13] - 推出新一代Weave体验平台 优化多地点管理功能 提升用户体验 [35][36] - 长期目标毛利率达到75%-80% 将通过支付业务增长和成本优化实现 [44] 管理层评论 - 专业医疗市场需求强劲 客户获取渠道表现良好 潜在客户数量环比增长 [31] - 合作伙伴关系战略转向双赢模式 与医疗IT系统提供商关系显著改善 [34][56] - 支付业务渗透率仍有大幅提升空间 新任支付业务总经理将重点推动 [51][52] - 宏观经济对核心业务影响有限 专业医疗中的医美和整形业务表现稳健 [58] 问答环节所有提问和回答 问题: 专业医疗领域的销售周期和招聘计划 - 专业医疗市场高度分散 公司通过建立与PMS提供商的整合来提升产品适配度 该领域潜在客户数量和转化率表现良好 [31] - 计划在销售、工程等部门持续增加人员配置 以支持业务增长 [32] 问题: 新任CRO的工作重点 - 重点关注支付业务和合作伙伴关系建设 为5亿美元营收目标做准备 [34] 问题: 新一代平台进展 - 已从封闭测试进入开放测试阶段 重点优化多地点管理功能和用户体验 市场反馈积极 [35][36] 问题: 整合合作对可寻址市场的影响 - 在核心垂直领域已完成90%以上PMS系统整合 专业医疗领域整合率不足三分之一 仍有巨大拓展空间 [38][39] 问题: 获客渠道效果 - 行业展会、数字营销和传统直邮均表现良好 近期医疗美容展会效果超预期 [42] 问题: 毛利率提升空间 - 长期目标毛利率75%-80% 将通过支付业务占比提升、产品附加销售和持续成本优化实现 [44] 问题: 支付业务附加率 - 当前渗透率仍偏低 将通过深化工作流整合和教育推广来提升 [51][52] 问题: 合作伙伴激励机制 - 建立双赢合作理念 采取差异化合作模式 包括联合营销、支付业务合作等 [56] 问题: 专业医疗业务规模 - 专业医疗已成为第三大业务板块 增速最快 其中物理治疗和基础医疗需求稳定 医美和整形业务表现强劲 [58]

总营收情况 - 2024年第一季度总营收4720万美元，同比增长19.2%[4][5] - 公司预计2024年第二季度总营收4820 - 4920万美元，全年总营收1.97 - 2.00亿美元[7] - 2024年第一季度，公司实现营收47,173,000美元，较2023年同期的39,565,000美元增长19.2%[35] 毛利率情况 - GAAP毛利率为69.9%，同比增加280个基点；非GAAP毛利率为70.4%，同比增加280个基点[4][5] - 2024年第一季度，订阅和支付处理业务收入为45,092,000美元，毛利率为76.6%[40] - 2024年第一季度，非GAAP毛利润为33,226,000美元，非GAAP毛利率为70.4%[43] 运营亏损情况 - GAAP运营亏损820万美元，2023年第一季度为850万美元；非GAAP运营亏损140万美元，2023年第一季度为400万美元[5] - 2024年第一季度，非GAAP运营亏损为1,383,000美元，非GAAP运营亏损率为2.9%[46] 净亏损情况 - GAAP净亏损720万美元，合每股0.10美元；非GAAP净亏损40万美元，合每股0.01美元[5] - 2024年第一季度，公司净亏损7,203,000美元，较2023年同期的7,859,000美元有所收窄[35] - 2024年第一季度，非GAAP净亏损为431,000美元，非GAAP净亏损率为0.9%[47] - 2024年第一季度净亏损为-7203美元，2023年同期为-7859美元[50] 现金流情况 - 运营活动使用的净现金为1970万美元，2023年第一季度为提供净现金150万美元[5] - 自由现金流为负2050万美元，较2023年第一季度的正60万美元减少2110万美元[5] - 2024年第一季度，经营活动净现金使用量为19,701,000美元，而2023年同期为提供1,541,000美元[37] - 2024年第一季度，投资活动净现金为提供6,131,000美元，而2023年同期为使用5,439,000美元[37] - 2024年第一季度，融资活动净现金使用量为6,577,000美元，较2023年同期的2,018,000美元有所增加[37] - 2024年第一季度经营活动提供（使用）的净现金为-19701美元，2023年同期为1541美元[49] - 2024年第一季度购置财产和设备支出为-513美元，2023年同期为-620美元[49] - 2024年第一季度资本化内部使用软件成本为-305美元，2023年同期为-334美元[49] - 2024年第一季度自由现金流为-20519美元，2023年同期为587美元[49] 留存率情况 - 截至2024年3月31日，基于美元的净留存率（NRR）为96%[5] - 截至2024年3月31日，基于美元的总留存率（GRR）为92%[8] 现金及投资情况 - 截至2024年3月31日，现金及现金等价物加短期投资为8230万美元[8] 总资产情况 - 截至2024年3月31日，公司总资产为190,174,000美元，较2023年12月31日的201,012,000美元下降5.4%[32] 其他财务指标情况 - 2024年第一季度利息费用为319美元，2023年同期为472美元[50] - 2024年第一季度所得税拨备为14美元，2023年同期为20美元[50] - 2024年第一季度利息收入为-420美元，2023年同期为-436美元[50] - 2024年第一季度其他收入/支出净额为-865美元，2023年同期为-715美元[50] - 2024年第一季度调整后EBITDA为-358美元，2023年同期为-3114美元[50]

公司营收与财务状况 - 2021 - 2023年公司营收分别为1.159亿美元、1.421亿美元和1.705亿美元[52] - 公司自成立以来每年净亏损，2023和2022年分别为3100万和4970万美元[58] - 截至2023年12月31日公司累计赤字2.627亿美元[58] - 截至2023年12月31日，公司联邦所得税目的的净营业亏损结转额为1.918亿美元，州所得税目的为1396万美元[158] - 2018年及以后年度产生的美国联邦净营业亏损可无限期结转，但每年可扣除限额为应税收入的80%[158] - 公司已对净营业亏损相关的递延所得税资产全额计提估值准备[158] - 公司已开始在某些地区向客户征收某些基于电信的税收，并将继续扩大征收地区数量[156] 公司运营与人员相关 - 公司近年员工数量增长且有人员流动带来运营挑战[52] - 约三分之一的客服和支持人员工作未满一年可能影响服务[78] - 公司成功部分取决于吸引和留住高技能员工的能力[119] - 股票价格波动或表现不佳可能影响吸引和留住关键员工[119] - 无法保持公司文化可能损害公司业务[121] - 依赖高级管理团队和关键员工，其流失或无法吸引留住将影响公司[123] 公司业务拓展 - 公司近年在美国外扩展业务包括在印度和菲律宾开展多项运营[52] - 公司正在扩展国际业务，已在印度设办公室，菲律宾外包客服[113] - 国际业务面临诸多风险可能影响公司业务[114] - 公司可能无法继续扩大现有垂直市场份额或拓展新的医疗保健垂直市场，从而抑制增长和盈利[99] - 拓展新的医疗保健垂直市场取决于多种能力，可能面临资源不足等问题[100] - 进入新市场需要预先投资，若无法从新市场获得增量收入，业务和运营将受影响[100] 公司营收相关细节 - 公司营收和客户数量增长但增长率会波动[52] - 多数客户按月支付订阅费，部分按年支付且无续约合同义务[54] - 公司Weave Payments的收入增长取决于客户使用量，若不增加会影响业务[101] - 疫情期间无卡交易比例高使平台交易毛利率高于以往之后有反转趋势[103] 公司运营费用与资源投入 - 运营费用大部分为固定性质且基于预测收入趋势[65] - 公司预计未来将继续在多方面投入大量资源[58] - 公司将投入资源扩大营销和销售业务包括扩充销售团队[104] 宏观经济与市场环境影响 - 宏观经济不确定性可能导致客户和合作伙伴支出减少[61] - 经济低迷可能使公司业务增长受限，运营结果受影响[61] - 公司运营结果受多种因素影响，季度间波动较大且难以预测[62] - 平台和产品市场在演变，可能衰退或增长有限[67] - 所处市场竞争激烈且碎片化，进入壁垒低[72] 竞争相关 - 面临记录系统提供商竞争，若其扩展功能会影响公司[73] - 竞争对手合并或合作会影响公司竞争力[74] - 竞争对手较低的定价可能使公司降价以保持竞争力，影响利润率[75] 公司产品与技术相关 - 若不能开发增强平台和产品、推出新产品将影响业务[76] - 开发的增强功能或新产品可能无法及时或低成本推出等影响业务[76] - 若不能适应技术、标准、需求变化，平台和产品竞争力会下降[79] - 依赖第三方硬件、软件和服务存在供应等风险[81] - 第三方问题导致客户功能受扰，客户可能索赔[83] - 平台或产品存在缺陷或错误会减少产品需求并损害业务和运营结果[94] - 人工智能技术应用可能无法产生预期效益，还可能增加负债、损害声誉[95] - 技术和基础设施的中断或性能问题会影响业务和运营结果[98] 公司网络与服务相关 - 面临网络安全威胁可能影响业务和声誉[84] - 依赖单一供应商提供Weave Payments技术存在风险[85] - Stripe出现问题会影响Weave Payments的运营[85] - 公司依赖网络和互联网服务提供商提供网络服务，若服务中断或质量下降会影响业务、运营结果和财务状况[86] - 公司大部分云基础设施外包给GCP，协议为期60个月（至2027年）且无续约权，GCP服务中断会产生不良影响[91][93] 公司业务风险与挑战 - 公司产品定价面临挑战可能影响业务[117] - 客户未支付的退款增加可能影响公司业务财务状况或运营结果[118] - 若第三方安装商安装质量低公司可能需投入更多资源[108] - 邮件服务提供商的标准可能影响公司业务[110] - 移动网络运营商的短信发送标准可能影响公司业务[112] - 应对机器人呼叫和来电显示欺骗的措施可能造成公司竞争损害[128] - 不同国家STIR/SHAKEN标准差异可能影响公司业务[129] - 公司解决方案与外国监管要求不兼容可能损害业务[130] 法律法规相关 - 产品服务需符合多种法规，否则影响业务[125] - 美国联邦和州级的数据保护立法可能增加公司潜在责任和合规成本[140] - 公司受HIPAA约束，不遵守可能面临民事责任[139] - 公司受加拿大PIPEDA约束，不遵守可能被调查和罚款[139] - 公司受CCPA约束，需实施增强措施以合规[140] - 公司受CPRA约束，可能面临更多监管审查[140] - 公司受其他州隐私法约束，可能限制个人信息使用[140] - 公司面临与电子邮件相关的监管风险，违规可能面临处罚[131] - 公司面临客户违规使用平台的风险，可能损害声誉[132] - 公司面临短信语音呼叫相关风险，可能面临索赔[133] - 公司应急服务可能面临重大责任，若出错可能被起诉[136] - 美国联邦和州级以及全球的立法提案可能对公司业务产生新义务，影响无法确定[141] - 法律法规变化可能要求公司增加支出确保合规，影响财务状况[141] - 互联网相关法律法规或基础设施变化可能减少产品需求，影响业务[143] - 公司受反腐败反贿赂等法律约束，违规将受罚并损害业务[144] - 未能保护知识产权可能损害公司保护自有技术和品牌的能力[145] - 可能面临第三方知识产权侵权索赔，成本巨大[147] - 与第三方协议中的赔偿条款可能使公司承担大量责任[149] - 使用开源和第三方软件可能面临诉讼和限制[150] - 失去第三方软件使用权可能影响平台功能[152] - 税收法律变化或被税务机关挑战可能增加所得税负债[153] 公司股票相关 - 公司股票价格可能会波动或下跌，受多种因素影响[165] - 公司业务和财务业绩可能与所披露的预测或第三方信息存在差异[168] - 未来发行股票可能导致股权稀释[168] - 现有股东大量出售公司普通股可能导致股价下跌[169] - 截至2023年12月31日公司高管、董事、持股10%以上股东及关联实体共持有约49.6%的已发行股份[172] - 公司为新兴成长型公司可利用某些豁免权但可能使普通股对投资者吸引力降低[173] - 可预见的未来不打算支付股息[173] - 可能需要额外资本支持业务增长但资本获取存在不确定性[174] 公司合规与管理相关 - 作为上市公司合规要求可能使资源紧张并分散管理层注意力[176] - 证券或行业分析师停止发布研究报告或发布不利研究可能使股价和交易量下降[178] - 公司章程和特拉华州法律的某些条款可能阻止股东改变管理层或获得控股权并影响股价[180] - 特拉华州法院为特定纠纷的专属法庭限制股东选择司法论坛的能力[183] - 法律诉讼或索赔的辩护成本高且耗时可能损害公司声誉[184] 公司风险管理 - 公司业务面临多种风险如自然灾害、人为问题等[187] - 风险管理策略可能无法完全有效应对所有风险[188] 公司市场风险 - 公司面临市场风险主要源于利率和外汇汇率波动[241] - 现金及现金等价物和短期投资受利率变化影响小[242] - 信贷额度利率为基本利率加0.2%或3.50%取其高者[242] - 绝大多数客户订阅协议以美元计价[243] - 小部分运营费用以外币计价受汇率波动影响[243] - 汇率波动目前未对历史运营结果产生重大影响[243] - 目前未进行衍生或套期交易但未来可能会[243]

Weave Communications, Inc. (NYSE:WEAV) Q4 2023 Earnings Conference Call February 21, 2024 4:30 PM ET Company Participants Mark McReynolds - Head of Investor Relations Brett White - Chief Executive Officer Alan Taylor - Chief Financial Officer Conference Call Participants Alex Sklar - Raymond James Brent Bracelin - Piper Sandler Parker Lane - Stifel Nicolaus Jacob Staffel - Goldman Sachs Tyler Radke - Citi Mark Schappel - Loop Capital Markets Operator Greetings, and welcome to the Weave Fourth Quarter and Fi ...

NYSE: WEAV Weave Overview Q4 2023 Safe Harbor Statement This presentation has been prepared by Weave Communications, Inc. ("Weave", "we", "us", or "our") for informational purposes only and not for any other purpose. This presentation contains "forward-looking statements" within the Private Securities Litigation Reform Act of 1995 that are based on our management's current expectations and projections about future events and financial trends that we believe may affect our financial condition, results of ope ...

总营收情况 - 2023年第四季度总营收4570万美元，同比增长21.2%；全年总营收1.705亿美元，同比增长19.9%[4] - 公司预计2024年第一季度总营收为4520 - 4620万美元，全年总营收为1.94 - 1.98亿美元[10] - 2023年全年公司实现营收1.70468亿美元，较2022年的1.42117亿美元增长20%[36] - 2023年第四季度公司营收为4569.2万美元，较2022年同期的3768.5万美元增长21%[36] 经营活动净现金情况 - 2023年第四季度经营活动产生的净现金为370万美元，去年同期为负280万美元；全年经营活动产生的净现金为1020万美元，去年同期为负1280万美元[4] - 2023年全年经营活动产生的净现金为1022.1万美元，而2022年为使用1276.6万美元[39] - 2023年第四季度经营活动产生的净现金为374.2万美元，而2022年同期为使用284.1万美元[39] 自由现金流情况 - 2023年第四季度自由现金流为290万美元，去年同期为负380万美元；全年自由现金流为650万美元，去年同期为负1590万美元[4] - 2023年自由现金流为653.1万美元，2022年为 - 1589.3万美元[50] 毛利率情况 - 2023年第四季度GAAP毛利率为69.1%，2022年同期为66.2%；非GAAP毛利率为69.7%，2022年同期为66.7%[5] - 2023年订阅和支付处理业务收入为1.62715亿美元，2022年为1.36592亿美元，毛利率2023年为77%，2022年为74%[41] - 2023年非GAAP毛利润为1.17062亿美元，2022年为0.89564亿美元，非GAAP毛利率2023年为69%，2022年为63%[44] 运营亏损情况 - 2023年第四季度GAAP运营亏损为800万美元，2022年同期为970万美元；非GAAP运营亏损为170万美元，2022年同期为420万美元[5] - 2023年全年GAAP运营亏损为3440万美元，2022年为4970万美元；非GAAP运营亏损为1150万美元，2022年为3100万美元[9] - 2023年非GAAP运营亏损为1154.3万美元，2022年为3095.2万美元，非GAAP运营亏损率2023年为7%，2022年为22%[47] 净留存率与总留存率情况 - 截至2023年12月31日，基于美元的净留存率（NRR）为95%，基于美元的总留存率（GRR）为92%[9] 现金及投资情况 - 截至2023年12月31日，现金及现金等价物加短期投资为1.088亿美元[9] - 截至2023年12月31日，公司总资产为20.1012亿美元，较2022年的20.8349亿美元有所下降[34] - 截至2023年12月31日，公司现金及现金等价物为5075.6万美元，较2022年的6199.7万美元减少[34] 客户情况 - 2023年新增3809个净新客户地点，截至2023年12月31日共有31002个客户地点[9] 净亏损情况 - 2023年全年公司净亏损3103.1万美元，较2022年的4973.8万美元有所收窄[36] - 2023年第四季度公司净亏损703.9万美元，较2022年同期的926.6万美元有所收窄[36] - 2023年非GAAP净亏损为820.8万美元，2022年为3098.6万美元，非GAAP净亏损率2023年为5%，2022年为22%[48] 投资与融资活动净现金情况 - 2023年全年投资活动使用的净现金为773.9万美元，较2022年的5402.6万美元大幅减少[39] - 2023年全年融资活动使用的净现金为1372.3万美元，较2022年的720.7万美元有所增加[39] 非GAAP费用情况 - 2023年非GAAP销售和营销费用为6653.2万美元，2022年为6194.2万美元[45] - 2023年非GAAP研发费用为2845万美元，2022年为2613.8万美元[45] - 2023年非GAAP一般及行政费用为3362.3万美元，2022年为3243.6万美元[45] 调整后EBITDA情况 - 2023年调整后EBITDA为 - 784.6万美元，2022年为 - 2720.3万美元[51] 加权平均普通股流通股数情况 - 2023年加权平均普通股基本和摊薄流通股数为67694978股，2022年为65083198股[48]

经常性收入占比情况 - 2023年和2022年截至9月30日的三个月，经常性收入分别占公司收入的92%和95%；2023年和2022年截至9月30日的九个月，经常性收入分别占公司收入的92%和95%[112] 订阅和支付处理业务数据 - 2023年和2022年截至9月30日的三个月，订阅和支付处理业务收入分别为4.1601亿美元和3.4943亿美元；2023年和2022年截至9月30日的九个月，该业务收入分别为11.8989亿美元和10.0431亿美元[114] - 2023年和2022年截至9月30日的三个月，订阅和支付处理业务毛利率分别为77%和76%；2023年和2022年截至9月30日的九个月，该业务毛利率分别为76%和74%[114] 客户入职业务数据 - 2023年和2022年截至9月30日的三个月，客户入职业务收入分别为75.7万美元和27.8万美元；2023年和2022年截至9月30日的九个月，该业务收入分别为240.8万美元和85.9万美元[114] - 2023年和2022年截至9月30日的三个月，客户入职业务毛利率分别为 - 203%和 - 774%；2023年和2022年截至9月30日的九个月，该业务毛利率分别为 - 178%和 - 775%[114] 硬件业务数据 - 2023年和2022年截至9月30日的三个月，硬件业务收入分别为118.6万美元和100.9万美元；2023年和2022年截至9月30日的九个月，该业务收入分别为337.9万美元和314.2万美元[114] - 2023年和2022年截至9月30日的三个月，硬件业务毛利率分别为 - 54%和 - 103%；2023年和2022年截至9月30日的九个月，该业务毛利率分别为 - 66%和 - 111%[114] 留存率情况 - 2023年9月30日和2022年9月30日，美元净留存率分别为95%和101%[123] - 2023年9月30日和2022年9月30日，美元毛留存率分别为92%和94%[123] 客户预付费用比例情况 - 截至2023年9月30日，约40%的客户选择年度预付费用；截至2022年9月30日，该比例约为41%[126] 营收情况 - 2023年前三季度营收1.24776亿美元，2022年同期为1.04432亿美元，增长19.5%；2023年第三季度营收4354.4万美元，2022年同期为3623万美元，增长20%[145][148] - 2023年前九个月营收为1.24776亿美元，较2022年同期增加2034.4万美元，增幅19%，其中约1580万美元（78%）来自新客户，约450万美元（22%）来自现有客户[157] 各项费用情况 - 2023年前三季度销售与营销费用5247.4万美元，2022年同期为4925.9万美元；2023年第三季度为1780.1万美元，2022年同期为1629.2万美元，增长9%[145][151] - 2023年前三季度研发费用2490.7万美元，2022年同期为2252.9万美元；2023年第三季度为862.8万美元，2022年同期为789.7万美元，增长9%[145][152] - 2023年前三季度一般及行政费用3350.2万美元，2022年同期为3207.7万美元；2023年第三季度为1152.8万美元，2022年同期为1087.6万美元，增长6%[145][153] - 2023年前九个月销售和营销费用为5247.4万美元，较2022年增加321.5万美元，增幅7%，主要因展会成本、人员费用和需求生成支出增加[160] - 2023年前九个月研发费用为2490.7万美元，较2022年增加237.8万美元，增幅11%，主要因人员费用和会费及订阅成本增加[161] - 2023年前九个月一般及行政费用为3350.2万美元，较2022年增加142.5万美元，增幅4%，主要因人员费用、坏账费用和杂项税费增加，部分被专业费用和保险费减少抵消[162] 净亏损情况 - 2023年前三季度净亏损2399.2万美元，2022年同期为4047.1万美元；2023年第三季度净亏损714.5万美元，2022年同期为1181.8万美元[145] - 2023年前九个月净亏损为2399.2万美元，较2022年收窄；调整后EBITDA为 - 705.7万美元，较2022年改善[166] 成本收入比及费用占营收比例情况 - 2023年前三季度成本收入比为32%，2022年同期为39%；2023年第三季度为31%，2022年同期为36%[147] - 2023年前三季度销售与营销费用占营收比例为42%，2022年同期为47%；2023年第三季度为41%，2022年同期为45%[147] - 2023年前三季度研发费用占营收比例为20%，2022年同期为22%；2023年第三季度为20%，2022年同期为22%[147] - 2023年前三季度一般及行政费用占营收比例为27%，2022年同期为31%；2023年第三季度为26%，2022年同期为30%[147] 费用未来趋势 - 公司预计销售与营销费用将增加，研发费用会随业务增长而增加，一般及行政费用绝对金额会增加，但三者占营收比例均会随时间下降[134][137][139] 营收成本及毛利率情况 - 2023年前九个月营收成本为4026.6万美元，较2022年减少25.9万美元，降幅1%；毛利率从61%提升至68%[158] 利息及其他收支情况 - 2023年前九个月利息收入为155.7万美元，较2022年增加；利息费用为148.5万美元，较2022年增加；其他收入（支出）净额为245.7万美元，较2022年增加；总其他收入（支出）净额为252.9万美元，较2022年增加296万美元，增幅687%[163] 现金流情况 - 2023年前九个月经营活动提供（使用）的净现金为647.9万美元，较2022年改善；投资活动提供（使用）的净现金为 - 471.8万美元；融资活动提供（使用）的净现金为 - 46.7万美元；自由现金流为359.6万美元，较2022年改善[166] - 2023年前9个月经营活动提供现金650万美元，2022年同期使用现金990万美元[176][177][178] - 2023年前9个月投资活动使用现金470万美元，2022年同期使用现金220万美元[176][179][180] - 2023年前9个月融资活动使用现金50万美元，2022年同期使用现金550万美元[176][181][182] 资产及负债情况 - 2023年前9个月通过新的融资租赁义务获得540万美元的额外使用权资产[183] - 截至2023年9月30日，循环信贷额度上有1000万美元未偿还，公司遵守所有贷款契约[188] 协议修订情况 - 2023年4月公司修订与SVB的循环信贷协议，将到期日从2023年8月延长至2025年8月[184] 准则采用情况 - 2022年1月1日公司采用ASU 2016 - 02租赁准则，2023年1月1日采用ASU 2016 - 13金融工具信用损失计量准则[191][192] 公司身份情况 - 公司为新兴成长公司，可享受某些报告要求豁免，若年收入超12.35亿美元等情况将不再是新兴成长公司[194] - 公司为较小报告公司，若非关联方持有的股票市值低于2.5亿美元等情况可继续保持该身份[195] 市场风险敞口情况 - 截至2023年9月30日，公司市场风险敞口自2022年12月31日以来无重大变化[196] 累计亏损及资金来源情况 - 截至2023年9月30日，公司累计亏损2.556亿美元，主要资金来源为股票销售、平台订阅销售和银行借款[173] 流动性来源及递延收入情况 - 截至2023年9月30日，公司主要流动性来源为金融机构存款和现金等价物6330万美元，以及其他短期投资5510万美元；递延收入为3770万美元[174][175]

NYSE: WEAV Weave Overview Q3 2023 Safe Harbor Statement This presentation has been prepared by Weave Communications, Inc. ("Weave", "we", "us", or "our") for informational purposes only and not for any other purpose. This presentation contains "forward-looking statements" within the Private Securities Litigation Reform Act of 1995 that are based on our management's current expectations and projections about future events and financial trends that we believe may affect our financial condition, results of ope ...